UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ Quarterly report pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 For the quarterly period ended June 30, 2025 or ☐ Transition report pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 For the transition period from ____________________ to ____________________ Commission File Number: 001-12681 GLOBAL SELF STORAGE, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) ...

收入和利润（同比环比） - 公司总营收从2024年第二季度的2.062亿美元增长至2025年第二季度的2.219亿美元，同比增长7.6%[15] - 净保费收入从第二季度的1.868亿美元增至2.001亿美元，增长7.1%[15] - 六个月净收入从1.141亿美元增至1.445亿美元，增长26.6%[15] - 2025年第二季度净利润为6616万美元，较2024年同期的5407.6万美元增长22.3%[20][22] - 2025年上半年净利润为1.445亿美元，较2024年同期数据显著增长[25] - 2025年第二季度直接保费收入为3.5734亿美元，同比增长25.7%[92] - 公司2025年第二季度净收入为7027.9万美元，同比增长23.1%（2024年同期为5709.9万美元）[135] - 2025年上半年净收入为1.445亿美元，同比增长26.7%（2024年同期为1.1405亿美元）[137] - 公司2025年上半年净收入为1.445亿美元，较2024年同期的1.141亿美元增长26.6%[30] - 净已赚保费从2024年第二季度的1.868亿美元增至2025年第二季度的2.001亿美元，同比增长7.1%[15] - 毛保费收入从2024年第二季度的2.636亿美元大幅增长至2025年第二季度的3.026亿美元，同比增长14.8%[15] - 净收入从2024年第二季度的5700万美元增至2025年第二季度的7028万美元，同比增长23.3%[15] - 税前收入从2024年第二季度的7603万美元增至2025年第二季度的9439万美元，同比增长24.1%[15] - 2025年上半年净利润为1.445亿美元，较2024年同期的1.141亿美元增长26.6%[25][28] - 合并总收入为2.062亿美元，其中保险业务贡献1.966亿美元（占95.3%）[118] - 净保费收入1.869亿美元，保险业务净保费收入1.803亿美元（占96.5%）[118] - 六个月内合并总收入4.384亿美元，同比增长112.6%[120] - 六个月净保费收入4.009亿美元，保险业务贡献3.76亿美元（占93.8%）[120] - 六个月投资组合净收益3079万美元，同比增长74.8%[120] - 六个月税前利润1.947亿美元，保险业务贡献1.459亿美元（占74.9%）[120] - 公司总营收为4.12859亿美元，其中保险业务净保费收入为3.75386亿美元[122] - 投资组合净收入为3432.8万美元[122] - 净保费收入2.00106亿美元，其中保险业务贡献1.87252亿美元，互惠交易所业务贡献1285.4万美元[114] - 投资组合净收入1778万美元，保险业务贡献1458.3万美元[114] 成本和费用（同比环比） - 分出保费从2024年第二季度的7670万美元增至2025年第二季度的1.025亿美元，同比增长33.6%[15] - 2025年第二季度利息支出为310万美元，其中非现金支出占187.9万美元[86] - 保险业务分项费用中，损失及理赔调整费用7832万美元（占合并总费用60.1%）[118] - 再保险分出保费7671万美元，占毛保费收入的29.1%[118] - 房地产投资折旧和摊销费用在2025年第二季度为473千美元，较2024年同期的279千美元增长69.5%[67] - 经营租赁成本从320万美元降至293万美元，同比下降8.4%[128] - 所得税费用从3940.1万美元增至5022.2万美元，有效税率从25.7%升至25.8%[133] - 第二季度所得税费用2411.3万美元，有效税率25.5%[132] - 公司2025年上半年支付所得税现金3.795亿美元，与2024年同期的3.782亿美元基本持平[35] - 支付利息现金370万美元，较2024年同期的568万美元减少34.9%[35] - 股票薪酬费用为567万美元，较2024年同期的396万美元增长43.2%[30] - 2025年股权激励支出426.4万美元[25] - 限制性股票奖励相关薪酬费用2025年第二季度为199.4万美元，同比增长15.9%[151] - 2025年第二季度股权激励费用199.4万美元，较2024年同期的172万美元增长15.9%[20][22] - 子公司股权激励费用：2025年第二季度70.1万美元（同比增长6.9%），2025年上半年140.3万美元（同比增长3.4%）[155] 各条业务线表现 - 2025年上半年从Citizens公司承接约13,900份保单，对应年化总签单保费3,580万美元[40] - 2024年同期承接10,100份保单，年化总签单保费1.201亿美元[40] - 2025年二季度未从Citizens承接任何保单[40] - 从Citizens承担约13,900份保单，年化总保费约3,580万美元[40] - 保险业务部门收入占比77.9%，Exzeo集团部门收入占比16.3%[111] - 保险业务部门总资产占比81.0%，Exzeo集团总资产占比6.0%[111] - 合并VIE总资产1.23967亿美元，其中现金及等价物1.07037亿美元[109] - 合并VIE总负债6418.1万美元，主要为未赚保费3787.9万美元及损失准备金1853.6万美元[109] - 佛罗里达地区保费收入占比达90.2%（5.43278亿美元/6.03011亿美元）[124] 投资组合表现 - 投资组合总额从8.747亿美元减少至7.562亿美元，下降13.5%[9] - 可供出售固定期限证券总投资公允价值5.922亿美元，较2023年末7.185亿美元减少17.6%[51] - 美国国债及政府机构证券公允价值4.677亿美元，较2023年末6.874亿美元减少32%[51] - 公司债券投资公允价值1.241亿美元，较2023年末3,063万美元增长305%[51] - 2025年上半年证券销售实现收益340万美元，实现净收益34万美元[53] - 2024年同期证券销售收益765万美元，实现净亏损42万美元[53] - 可供出售固定期限证券总未实现损失从2024年12月31日的30.97亿美元减少至2025年6月30日的4.33亿美元[54] - 可供出售固定期限证券中处于未实现亏损状态的证券数量从2024年底的56只减少至2025年中的32只[54] - 权益证券公允价值从2024年底的5.62亿美元增至2025年中的5.8618亿美元[57] - 权益证券未实现净收益从2024年六个月的316.8万美元转为2025年六个月的净亏损72.6万美元[57] - 2025年二季度权益证券销售收入1207.9万美元，实现净收益14.1万美元[59] - 2025年上半年权益证券销售收入2162.1万美元，实现净收益128.8万美元[59] - 有限合伙投资账面价值从2024年底的2080.2万美元减少至2025年中的1977万美元[60] - 有限合伙投资2025年二季度净投资损失32万美元，上半年净投资损失65.8万美元[63] - 公司对合伙企业的净累计出资资本从2024年底的2098.7万美元增至2025年中的2297.2万美元[66] - 2025年二季度从合伙企业获得现金分配54.9万美元，上半年累计获得64.4万美元[63] - 房地产投资总额从2024年12月31日的79,120千美元增长至2025年6月30日的85,578千美元，增幅为8.2%[67] - 2025年上半年房地产销售收入为2,013千美元，实现收益440千美元，而2024年同期无销售活动[68] - 可供出售固定期限证券投资收入从2024年第二季度的6,020千美元增至2025年同期的6,841千美元，增长13.6%[69] - 现金及现金等价物投资收入在2025年第二季度达到8,675千美元，较2024年同期的6,818千美元增长27.2%[69] - 现金及现金等价物公允价值从2024年底的532,471千美元大幅增长至2025年中的947,166千美元，增幅达77.9%[78] - 可供出售固定期限证券公允价值从2024年底的718,537千美元降至2025年中的592,210千美元，减少17.6%[78] - 有限合伙投资承诺：截至2025年6月30日未出资余额298.5万美元[159] 现金流表现 - 经营活动产生的净现金流入为1.530亿美元[30] - 投资活动产生的净现金流出为1.794亿美元[32] - 融资活动产生的净现金流出为6417万美元[32] - 现金及现金等价物期末余额为4.491亿美元[32] - 经营活动产生的净现金流入为3.070亿美元，较2024年同期的1.530亿美元增长100.7%[30] - 投资活动产生的净现金流入为1.200亿美元，而2024年同期为净流出1.794亿美元[32] - 融资活动产生的净现金流出为1227万美元，较2024年同期的6417万美元减少80.9%[32] - 期末现金及现金等价物和受限现金为9.509亿美元，较期初的5.362亿美元增长77.3%[32] 资本结构和债务 - 长期债务从1.853亿美元大幅减少至1560万美元，下降91.6%[12] - 2025年第二季度可转换优先票据转换为普通股218.3894万股，增加实收资本1.7258亿美元[20] - 长期债务公允价值从2024年底的282,339千美元大幅降至2025年中的16,078千美元，主要因可转换优先票据转换[79][80] - 循环信贷额度从2024年底的44,000千美元减少至2025年中的40,000千美元，下降9.1%[79][80] - 公司循环信贷额度未偿还余额为4000万美元，另有3500万美元可用借款额度[84] - 长期债务本金总额从2024年12月31日的1.8859亿美元大幅减少至2025年6月30日的1582.1万美元，降幅达91.6%[85] - 公司转换了1.725亿美元本金的可转换优先票据，发行了2,187,063股普通股并支付113.3万美元现金对价[87] - 2025年上半年转换4.75%可转换优先票据1.725亿美元[35] - 2025年可转换优先票据转换为普通股增加1.728亿美元资本投入[25] - 2024年可转换优先票据转换为普通股增加2344.9万美元资本投入[28] - 公司通过可转换优先票据转换增发218万股普通股[20] - 新签贷款协议：2025年7月24日签署1.7亿美元贷款，利率5.65%，2035年到期[164] 股东权益和分配 - 股东权益从4.533亿美元大幅增加至7.586亿美元，增长67.3%[12] - 截至2025年6月30日总股东权益达7.585亿美元，较2024年同期的4.473亿美元增长69.6%[20][22] - 2025年上半年普通股股息支出892.4万美元（每股0.8美元）[25] - 普通股现金股息支付每股0.80美元，总额816.5万美元[28] - 公司支付每股0.40美元的普通股股息，总计支付462万美元[20] - 2025年股票回购及注销支出67.9万美元[25] - 2025年第二季度股票回购支出4万美元，较2024年同期的48万美元大幅减少[20][22] - 股票回购及注销金额103.6万美元[28] - 2024年认股权证修改产生338.6万美元视同股息支出[28] - 2025年普通股股息支出892.4万美元，每股0.80美元[25] - 公司宣布2025年第二季度普通股股息为每股0.40美元[141] - 截至2025年6月30日，公司ATM融资设施剩余额度为7500万美元[143] - 2025年6月30日股东权益总额为7.846亿美元，较2024年12月31日的4.673亿美元增长67.9%[25][28] 资产和负债变化 - 公司总资产从2024年12月31日的22.302亿美元增长至2025年6月30日的23.531亿美元，增长5.5%[9][12] - 现金及现金等价物大幅增加，从5.325亿美元增至9.472亿美元，增长77.8%[9] - 未赚保费从5.847亿美元增至6.275亿美元，增长7.3%[12] - 损失和损失调整费用从8.459亿美元减少至6.969亿美元，下降17.6%[12] - 现金及现金等价物大幅增加，从5.325亿美元增至9.472亿美元，增长77.8%[9] - 2025年二季度现金及现金等价物增至9.472亿美元，较2023年末5.325亿美元增长77.8%[50] - 受限现金规模基本稳定，2025年6月末为370万美元[50] - 再保险应收款项净额从2024年12月31日的5.5844亿美元减少至2025年6月30日的4.3793亿美元，降幅为21.6%[92] - 公司因飓风Milton的有利损失估计变化，减少了6120万美元的再保险应收款项[92] - 截至2025年6月30日，66.3%的再保险应收款项集中于四家再保险公司[94] - 与United相关的净应付款项为239.7万美元，信托账户中持有853.8万美元代管资金[100] - 净已发生损失和LAE（损失调整费用）为6445.7万美元，其中当期损失为6445.7万美元，前期损失调整为零[104] - 净已支付损失和LAE为5946.1万美元，其中当期支付2305.7万美元，前期支付3640.4万美元[104] - 期末净负债余额为3.21557亿美元，较期初3.16561亿美元增长1.58%[104] - 再保险可收回金额为3.75335亿美元，推动期末总负债余额增至6.96892亿美元[104] - 总资产从22.30213亿美元增长至23.53106亿美元，增幅5.5%[124] - 无形资产净值从2024年12月31日的520.6万美元下降至2025年6月30日的392.7万美元，降幅为24.5%[81] 其他综合收益 - 2025年第二季度累计其他综合亏损18.4万美元，而2024年同期为综合收益52.3万美元[20][22] - 其他综合收益净额584万美元[28] - 其他综合收益在2025年第二季度为净损失184千美元（税后），而2024年同期为收益536千美元[70] - 2025年其他综合收益净额190.7万美元[25] 非控股权益和子公司 - 截至2025年6月30日非控制性权益达2610.7万美元，较2024年同期的589.4万美元增长342.9%[20][22] - 子公司基于股权的补偿在2025年第二季度产生70.1万美元稀释效应[20] - Exzeo非控股权益为770.1189万股，占已发行普通股的9.3%[146] 税务相关 - 递延所得税资产估值准备金增加54.4万美元[131] - 递延所得税收益确认：2025年第二季度15.1万美元（同比增长147.5%），2025年上半年35.2万美元（同比增长120%）[154] - 限制性股票税收优惠实现：2025年第二季度26.8万美元（同比下降50.6%），2025年上半年87.6万美元（同比下降16.9%）[154] 租赁和房地产 - 经营租赁负债107.2万美元，加权平均剩余期限4.2年[128] - 新签坦帕商业地产租赁协议，初始租期130个月，总租金5686.6万美元[129] - 房地产收购：2025年8月1日签订1750万美元商业地产购买协议，面积17.98万平方英尺[165] 关联方交易 - 关联方再保险保费：Oxbridge年度保费103.3万美元分四期支付[161] 会计准则更新 - FASB发布ASU 2025-01澄清ASU 2024-03生效日期[49] - ASU 2024-03要求利润表中费用项目分拆披露[49] - 需披露员工薪酬及无形资产摊销等费用明细[49] - 利润表总费用需与分拆类别金额进行核对[49] - 差异部分需以"其他项目"定性说明[49] - 对公众企业年度报告生效日期为2026年12月15日后[49] - 中期报告生效日期为2027年12月15日后[49] - 允许提前采用该会计准则[49] - 公司评估认为将增加特定费用披露要求[49] 其他项目 - 授予限制性股票公允价值：2025年第二季度49.2万美元（同比下降48%），2025年上半年162.2万美元（同比下降37.9%）[154] - 未确认股权

收入和利润表现 - 2025年第二季度净收入为244.3万美元，较2024年同期的84.4万美元增长190%[135][137] - 2025年第二季度平均资产回报率为0.44%，较2024年同期的0.15%增长193%[135][139] - 2025年第二季度净利润240万美元，较2024年同期的80万美元增长160万美元[171] - 2025年上半年净利润400万美元，抵消150万美元股息后留存收益增加250万美元[161] 净利息收入与息差变化 - 净利息收入增加320万美元，净息差从2.43%升至2.72%[187][191] - 计息负债成本下降43个基点至3.98%[187][191] - 生息资产收益率下降13个基点至5.99%[187][191] 非利息收入与支出变化 - 非利息收入减少10万美元，其中贷款出售净收益下降抵消了服务费收入增长[180][181] - 非利息支出增加610万美元，主因薪酬福利增加220万及一次性系统转换费用320万[183][186][194] 信贷损失与资产质量 - 2025年第二季度信用损失拨备为235.7万美元，较2024年同期的404万美元下降42%[135][138] - 信贷损失拨备减少130万美元（从410万降至280万）[186][193] - 2025年第二季度不良贷款总额为1270万美元，占总贷款的0.64%，较2023年同期的0.79%有所改善[140] - 不良贷款减少370万美元，占比从0.82%降至0.64%[196] - 贷款减值拨备覆盖率从139%升至171%[196] - 净冲销贷款350万美元，其中250万来自特定商业贷款[198] - 截至2025年6月30日，非应计贷款为1265.1万美元，较2024年12月31日的1636.8万美元下降22.6%，较2024年6月30日的1582.8万美元下降20.1%[201] - 2025年6月30日总不良资产为1732.8万美元，较2024年12月31日的1636.8万美元增长5.9%，较2024年6月30日的1582.8万美元增长9.5%[201] - 信贷损失准备金期末余额为2157.1万美元，较期初余额2292.5万美元下降5.9%[201] - 信贷损失准备金占总贷款比例从2024年12月31日的1.15%降至2025年6月30日的1.10%[201] - 信贷损失准备金对非应计贷款覆盖率从2024年12月31日的139%提升至2025年6月30日的171%[201] 贷款业务表现 - 2025年第二季度住宅贷款发放额为6220万美元，较2024年同期增长显著[131] - 2025年第二季度SBA贷款销售额为2230万美元，较2024年同期的2800万美元下降20%[132] - 2025年第二季度C&I贷款发放额为2930万美元，公司预计该业务将持续增长[132] - 住宅贷款组合为7.388亿美元，占总贷款的37.6%[144] - 商业房地产贷款总额为11亿美元，占总贷款的54.8%[144] - 商业房地产集中度比率从385%降至368%（较2024年12月31日）[147] - 31%的多户型和CRE投资组合贷款将在2025年和2026年重新定价或到期[148] - 多户型稳定租金组合中3%的贷款（10笔，总额1800万美元）在压力测试下DSCR低于1.0[151] - 办公室地产风险敞口为4890万美元，占总贷款组合的2.48%，加权平均LTV为53%[154] 存款与负债结构 - 总存款为20亿美元，贷款与存款比率为101%（2025年6月30日）[145] - 核心存款占比73.8%（2025年6月30日），其中活期存款占比12.5%[145] - 市政存款为5.174亿美元，占总存款的26.5%，加权平均利率为3.67%[145] - 未保险存款为2.506亿美元，占总存款的12.9%[145] - 批发融资来源包括：经纪存款1.253亿美元(占总存款6.4%)、挂牌服务存单240万美元(0.1%)和保险现金扫荡互惠存款110万美元(0.1%)[160] 资本充足与股东权益 - 2025年第二季度一级杠杆比率为9.29%，较2024年同期的8.89%有所提升[135] - 一级杠杆率9.29%，普通股一级资本充足率13.16%，一级资本充足率13.16%，总资本充足率14.41%，全部超过监管要求[162] - 股东权益从2024年12月31日的1.966亿美元增至2025年6月30日的1.989亿美元[161] - 股东权益/总资产比率从2024年末的8.50%升至2025年6月30日的8.60%[165] - 股票回购计划授权回购366,050股普通股(约占流通股5%)，截至2025年6月30日尚未进行回购[163] 融资与流动性管理 - 公司在纽约联邦住房贷款银行的总借款能力为8.141亿美元，其中5.027亿美元用于抵押市政存款，1.078亿美元用于定期预付款[158] - 公司从纽约联邦储备银行贴现窗口获得1.112亿美元抵押信贷额度，无未偿还借款[158] - 公司拥有约9200万美元无担保信贷额度可用于短期融资[159] 利率风险敏感性 - 利率上升200基点时，公司股权经济价值(EVE)预计下降14.7%至1.6795亿美元[206] - 利率上升200基点时，净利息收入(NII)预计下降10.2%至5491.2万美元[206] - 利率下降200基点时，股权经济价值(EVE)预计增长19.5%至2.3523亿美元[206] - 利率下降200基点时，净利息收入(NII)预计增长10.3%至6741.8万美元[206] - 公司采用利率互换协议等策略管理利率风险[204] 运营效率 - 2025年第二季度运营效率比率为68.73%，较2024年同期的69.18%略有改善[135][141] 税务支出 - 所得税费用减少50万美元，实际税率从25.3%降至23.0%[186][195]

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 净收入为1190万美元，同比下降3.3%（去年同期为1230万美元）[6][7] - 净收入为1186万美元，同比下降3.5%[28] - 持续经营业务净亏损收窄至590万美元（去年同期为1200万美元）[6][9] - 净亏损收窄至586万美元，同比减少51.1%[28][36] - 调整后EBITDA为310万美元（去年同期为410万美元）[6][9][20] - 调整后EBITDA为310万美元，显示资产轻型模式优势[29][36] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 营业费用减少40万美元[6][7] - 销售与管理费用（SG&A）受法律及重组成本影响显著[39][40] 业务运营表现 - 注册用户数量增长至850万（创历史新高）[12] - 平均订单价值从425美元提升至444美元（同比增长4.5%）[12] - 公司专注于通过平台改进提高转化率和平均订单价值[46] - 公司实施平台用户增强功能包括新工具分析和个性化功能[47] 资产和负债状况 - 现金流动性超过6300万美元[10] - 现金及现金等价物显著增加至6336万美元，环比增长109.6%[26] - 总负债减少至4696万美元，环比下降37.6%[26] - 应收账款减少至895万美元，环比下降12.2%[26] 盈利能力指标 - 毛利率提升至87.2%（去年同期为85.8%）[6][7] - 毛利率达87.2%，同比增长170个基点[28][36] 战略行动和业务调整 - 完成弹药制造部门出售业务[5][13] - 公司推进重组努力以进一步精简业务并降低运营成本[47] - 公司计划通过运营优化降低销售一般和行政费用[46] - 公司计划推出通用支付处理以推动电子交易并减少交易摩擦[47] - 公司目标通过支付处理增加商品交易总额GMV并加速用户增长[47] 公司治理与资本管理 - 纳斯达克合规状态恢复[11] - 优先股股息支付77.4万美元[28] - 公司计划在董事会批准下实施股份回购[47] 管理层业绩指引 - 公司预计18个月内调整后EBITDA将达2500万美元[41] - 公司目标在未来18个月内改善调整后EBITDA和现金流[46] 增长战略方向 - 公司致力于通过电商平台扩张实现未来增长[46] 风险因素披露 - 公司强调面临诉讼监管行动和经济条件等风险因素[46]

财务数据关键指标变化（收入和利润） - 第一季度净收入为1190万美元，相比去年同期的1230万美元略有下降[6][7] - 公司净收入从12,281,991美元降至11,857,376美元，下降3.5%[28] - 持续运营净亏损从去年同期的1200万美元收窄至590万美元，主要由于递延税资产估值备抵的影响[6][9] - 公司净亏损从11,997,025美元改善至5,862,693美元，减亏51.1%[28] - 调整后EBITDA为310万美元，低于去年同期的410万美元，主要受收入下降影响[6][9][20] - 公司调整后EBITDA为310万美元[36] 财务数据关键指标变化（成本和费用） - 毛利率从去年同期的85.8%提升至87.2%，主要得益于平台货币化改进和高利润率卖家服务占比增加[6][7] - 公司毛利率从85.8%提升至87.2%[36] - 运营费用同比减少40万美元，反映公司成本削减措施的效果[6][7] 业务线表现 - 弹药制造部门已完成出售，公司业务现专注于GunBroker.com电商平台[13] - 平台注册用户账户增长至850万，创历史新高[12] - 平均订单价值从425美元提升至444美元[12] - 活跃商品列表数量同比增加，反映第三方卖家参与度提升[12] 管理层讨论和指引 - 公司预计未来18个月内调整后EBITDA将达到2500万美元[41] - 公司拥有大量净经营亏损(NOL)，预计未来几年不会产生所得税负债[41] - 公司预计未来12-18个月内将显著降低法律和合规成本[40] - 公司计划通过重组举措减少SG&A费用并改善现金流[36] - 推出通用支付处理以推动电子交易，减少交易摩擦，增加GMV，并加速用户采用以进一步利用网络效应，这将直接大幅增加高利润率收入[47] - 推进业务重组以进一步简化运营并降低运营成本[47] - 实施平台用户增强功能，包括新工具、分析和个性化功能，以提供一流的买家和卖家体验[47] 其他财务数据 - 公司期末现金余额超过6300万美元，流动性状况稳健[10] - 公司现金及现金等价物从30,227,796美元增至63,363,812美元，增长109.6%[26] - 公司总资产从297,329,629美元降至269,467,322美元，下降9.4%[26]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q Registrant's telephone number, including area code: (479) 361-9111 N/A (Former name, former address and former fiscal year, if changed since last report) Securities registered pursuant to Section 12(b) of the Act: ☒ Quarterly Report Pursuant to Section 13 or 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934 For the quarterly period ended June 30, 2025 or ☐ Transition Report Pursuant to Section 13 or 15(d) of the S ...

住宅抵押贷款发放额表现 - 2025年第二季度住宅抵押贷款发放额为291亿美元，同比增长44亿美元或18%[210] - 2025年上半年住宅抵押贷款发放额为506亿美元，同比增长58亿美元或13%[211] - 2025年第二季度贷款发放量达到290.56亿美元，同比增长17.8%，2024年同期为246.62亿美元[228] - 抵押贷款发放总量达290.6亿美元，其中常规合规贷款占162.9亿美元（同比增长10%）[245] - 直销消费者部门售出贷款量在2025年第二季度达到141.18亿美元，同比增长8.3%[274] 收入和利润表现 - 2025年第二季度净收入为3410万美元，同比减少1.438亿美元[210] - 2025年上半年净亏损为1.784亿美元，同比减少6.47亿美元[211] - 公司2025年第二季度净亏损为17.85百万美元，而2024年同期净利润为12.95百万美元[221] - 2025年上半年净亏损为121.68百万美元，而2024年同期净利润为175.10百万美元[221] - 2025年第二季度总收入为13.60251亿美元，调整后收入为13.40273亿美元[219] - 2025年上半年总收入为23.97515亿美元，调整后收入为26.36569亿美元[219] - 贷款销售净收益为8.159亿美元，同比增长8%（增加5730万美元）[243][249] - 净利率锁定量增长13%，推动核心销售收益组成部分增至4.714亿美元（同比增长12%）[249] - 服务费收入达4.013亿美元，同比增长13%[243] - 所得税收益982万美元，去年同期为计提1412万美元[243] - 贷款服务收入净额在2025年第二季度为2.024亿美元，同比下降3900万美元（16%）[257] - 2025年上半年贷款服务收入净额为1.539亿美元，同比下降4.901亿美元（76%）[259] - 2025年第二季度净利息收入为3260万美元，同比增长150万美元（5%）[261] - 2025年上半年净利息收入为6070万美元，同比下降800万美元（12%）[262] - 2025年第二季度其他收入为3.093亿美元，同比增长4000万美元（15%），主要由Rocket Money收入增长2280万美元（31%）驱动[264] - 2025年上半年其他收入为5.954亿美元，同比增长8140万美元（16%），主要由Rocket Money收入增长5110万美元（36%）驱动[266] - 直销消费者部门调整后收入在2025年第二季度为10.10亿美元，同比增长11.2%[275] - 合作伙伴网络部门调整后收入在2025年第二季度为1.48亿美元，同比下降21.1%[283] 调整后EBITDA表现 - 2025年第二季度调整后EBITDA为1.718亿美元，同比减少5310万美元[210] - 2025年上半年调整后EBITDA为3.408亿美元，同比减少5840万美元[211] - 2025年第二季度调整后EBITDA为171.80百万美元，同比下降23.6%，2024年同期为224.85百万美元[223] 成本和费用表现 - 2025年第二季度总费用为13.36亿美元，同比增长2.273亿美元（21%）[268] - 2025年上半年总费用为25.964亿美元，同比增长4.023亿美元（18%）[269] - 直销消费者部门直接归属费用在2025年第二季度为6.43亿美元，同比增长20.4%[276] - 非融资债务利息及摊销费用达5770万美元，同比增长50%[243] 贷款服务相关指标 - 截至2025年6月30日，公司服务贷款总额达6092.04亿美元，同比增长14.0%，2024年同期为5345.58亿美元[228] - 截至2025年6月30日，MSR公允价值倍数为4.96，同比下降4.2%，2024年同期为5.18[228] - 截至2025年6月30日，MSR公允价值为75.666亿美元，较上年同期的71.626亿美元增长[256] - 截至2025年6月30日，总服务贷款未偿本金余额为6092.036亿美元，较上年同期的5345.576亿美元增长[256] - 2025年第二季度MSR公允价值变动（对冲后）影响为-1997.8万美元[219] - 2025年上半年MSR公允价值变动（对冲后）影响为2.39054亿美元[219] - MSR公允价值下降至-1.989亿美元，主要因利率环境变动导致估值模型调整[243][254] 销售利润率表现 - 2025年第二季度销售利差率为2.80%，同比下降19个基点，2024年同期为2.99%[228] - 销售利润率为2.80%，同比下降19个基点[245] - 直销消费者部门售出贷款销售利润率在2025年第二季度为4.40%，同比上升26个基点[274] - 合作伙伴网络部门售出贷款销售利润率在2025年第二季度为0.90%，同比下降69个基点[282] 贷款风险及销售结构 - 发放贷款加权平均LTV为71.45%，同比下降201个基点[245] - 向GSE和政府出售贷款占比80.74%，同比下降442个基点[245] 业务部门贡献利润 - 合作伙伴网络部门贡献利润在2025年第二季度为0.83亿美元，同比下降34.0%[284] Rocket业务表现 - 2025年第二季度Rocket Money付费用户数达446.23万，同比增长21.5%，2024年同期为367.15万[228] - 2025年第二季度Rocket Loans关闭贷款数为21.6千单位，同比增长78.5%，2024年同期为12.1千单位[228] 调整后每股收益 - 2025年第二季度调整后稀释每股收益为0.04美元，同比下降33.3%，2024年同期为0.06美元[224] 流动性和资本结构 - 公司总流动性在2025年6月30日达到91亿美元，包括51亿美元现金及现金等价物[297] - 公司融资设施总可用额度为235亿美元，未使用额度为140亿美元[294] - 公司2025年第二季度遵守所有财务契约要求[298] - 公司发行40亿美元优先票据，包括20亿美元6.125%2030年到期票据和20亿美元6.375%2033年到期票据[299] - 现金及等价物和受限现金达51亿美元，较去年同期的13亿美元增加38亿美元[300] - 权益为74亿美元，较去年同期的88亿美元减少14亿美元（降幅15%）[301] - 额外实收资本减少12亿美元，主要受Up-C结构解散递延税务影响驱动[301] - 向非控股股东支付税务分配款共计1.138亿美元[302] - 董事会宣布每股0.80美元的特别现金股息（2025年特别股息）[303] - 拟使用发债资金赎回NMH子公司2026年5.000%、2027年6.000%及2028年5.500%优先票据（按面值100%赎回）[299] - 可能酌情赎回NMH子公司2029年6.500%、2030年5.125%、2031年5.750%及2032年7.125%优先票据[299] - 完成收购后拟偿还公司及其子公司（含Redfin和Mr. Cooper）的担保债务[299] - 合约义务与2024年年报披露相比无重大变动[304]

收入和利润（同比环比） - 公司2025年第二季度总营业收入为1.413亿美元，同比下降6.2%[78] - 公司净亏损167.6万美元，同比减少54.6%[95] - 九个月累计营业收入下降6.5%至4.232亿美元[100] - 公司净亏损为2990万美元，摊薄每股亏损为5.16美元，而2024财年净亏损为1410万美元，摊薄每股亏损为2.68美元[119] 数字业务表现 - 数字广告收入为4909.7万美元，占总广告收入的73.8%，同比下降1.6%[79] - 数字订阅收入增长13.4%至2348.2万美元，数字订阅用户达67万[80] - 数字服务收入增长3.5%至532.8万美元[81] - 总数字收入达7790万美元，占总收入的55.1%[82] - 数字订阅收入增长14.0%，数字订阅用户总数达67万[102] - 数字服务收入为1520万美元，同比增长0.1%[103] - 总数字收入为2.238亿美元，同比增长3.0%，占公司总运营收入的52.9%[104] 广告和营销服务表现 - 广告和营销服务收入在2025财年为1.936亿美元，同比下降5.0%[101] - 印刷广告收入为5390万美元，同比下降13.3%，数字广告和营销服务收入为1.398亿美元，同比下降1.4%[101] 成本和费用（同比环比） - 营业费用下降6.4%至1.373亿美元，其中薪酬费用下降20%[84][85] - 新闻纸和墨水成本下降20.2%至326.8万美元[85] - 重组成本增长88.2%至714.1万美元[87] - 总运营费用为4.294亿美元，同比下降4.3%，现金成本下降3.0%[106] - 薪酬费用减少1140万美元，同比下降6.5%，新闻纸和墨水成本减少310万美元，同比下降23.7%[107] - 重组成本和其他费用增加660万美元，主要与网络事件恢复和业务转型相关[109] 其他财务数据 - 公司流动性为1410万美元，预计2025年资本支出不超过700万美元[137][133] - 商业印刷收入为1210万美元，同比下降8.0%[103]

收入和利润（同比环比） - 2025年第二季度总收入为3.631亿美元，同比下降1.7%，其中客房收入2.961亿美元（同比下降2.5%）[13] - 2025年上半年净收入3180万美元，较2024年同期的4204万美元下降24.3%[13] - 2025年第二季度每股基本收益0.15美元，同比下降25%[13] - 2025年第二季度综合收入2507万美元，同比下降27%[14] - 2025年第二季度公司净利润为3180万美元，其中非控股权益净亏损108万美元[17] - 2025年第二季度公司净收入归属于RLJ为2845.3万美元，较2024年同期的3710.6万美元下降23.3%[101] - 2025年第二季度酒店部门总收入为3.631亿美元，较2024年同期的3.693亿美元下降1.7%，其中客房收入下降2.5%至2.961亿美元[105] - 2025年第二季度公司GAAP净收入为2863.1万美元，同比下降22.3%（2024年同期为3729.1万美元）[161][166] - 2025年上半年调整后FFO（经营现金流）为1.1958亿美元，同比下降8.3%（2024年同期为1.3047亿美元）[161] - 2025年第二季度EBITDAre为1.0071亿美元，同比下降2.1%（2024年同期为1.0288亿美元）[166] 成本和费用（同比环比） - 2025年上半年运营费用6.129亿美元，同比微降0.04%[13] - 2025年上半年公司酒店物业折旧费用为9190万美元，较2024年同期的8910万美元有所增加[44] - 2025年第二季度和上半年管理费支出分别为1090万美元和2040万美元，较2024年同期的1130万美元和2120万美元有所下降[79] - 2025年第二季度和上半年特许权使用费支出分别为1750万美元和3320万美元，较2024年同期的1850万美元和3430万美元有所下降[81] - 2025年第二季度和上半年与绩效单位奖励相关的股权补偿费用分别为70万美元和270万美元，较2024年同期的230万美元和460万美元有所下降[96] - 物业运营费用增加130万美元至2.261亿美元，其中工资福利和公用事业成本上升是主因[133][134] - 折旧摊销费用增加190万美元至4636万美元，与近期酒店翻新相关[135] - 财产税和保险费用减少230万美元至2649万美元，受益于成功的税务申诉和保费下降[136] - 利息支出减少17.3万美元至2788万美元，主要因抵押贷款和非现金对冲费用下降[140] - 可比酒店管理及特许经营费用减少110万美元，源于收入下降和协议条款修订[134] - 物业运营费用从2024年上半年的4.383亿美元增加至2025年上半年的4.432亿美元，增长了490万美元，主要由于可比物业运营费用增加600万美元，部分被非可比物业运营费用减少110万美元所抵消[148] - 折旧和摊销费用从2024年上半年的8910万美元增加至2025年上半年的9210万美元，增长了300万美元，主要由于近期翻新酒店的相关费用增加[150] - 物业税、保险费及其他费用从2024年上半年的5660万美元下降至2025年上半年的5370万美元，减少了290万美元，主要由于成功的房地产税申诉和财产保险费减少[151] - 利息费用从2024年上半年的5450万美元增加至2025年上半年的5540万美元，增长了90万美元，主要由于未对冲债务增加和某些利率互换到期[155] - 2025年第二季度折旧与摊销费用4636.3万美元，同比增长4.2%（2024年同期为4447.4万美元）[161][166] 债务和融资 - 公司债务净额为22.208亿美元，与2024年底基本持平（22.201亿美元）[11] - 截至2025年6月30日公司总债务为22.207亿美元，包括9.952亿美元高级票据、1.018亿美元定期贷款和2.071亿美元抵押贷款[52] - 公司高级票据包括2029年到期的5亿美元(利率4%)和2026年到期的5亿美元(利率3.75%)[53] - 公司定期贷款包括2027年到期的5亿美元(利率4.51%)、2028年到期的3亿美元(利率6.03%)和2026年到期的2.25亿美元(利率5.33%)[56] - 2025年4月公司将2亿美元定期贷款再融资为3亿美元并将到期日延长至2028年4月，支付了190万美元的贷款人费用和法律费用[58] - 公司获得6亿美元的循环信贷额度，到期日为2027年5月10日，并有一年或两次六个月延期选项[59] - 公司获得5亿美元的定期贷款，到期日为2027年9月24日，并有两次一年延期选项[59] - 公司获得3亿美元的定期贷款，到期日为2028年4月3日，并有两次一年延期选项[59] - 公司获得2.25亿美元的定期贷款，到期日为2026年5月10日，并有两次一年延期选项[59] - 截至2025年6月30日，公司抵押贷款总额为2.07065亿美元，利率范围为4.48%至5.06%[61] - 2025年第二季度公司利息支出为2787.6万美元，其中循环信贷和定期贷款利息支出为1375.7万美元[65] - 公司利率互换名义价值为6.25亿美元，公允价值为560万美元[66] - 公司债务净账面价值为22.20768亿美元，公允价值为21.92436亿美元[69] - 公司利率互换资产公允价值为562.9万美元，利率互换负债公允价值为-22.8万美元[70] - 公司可变利率债务规模达12.06亿美元（占总债务54.1%），加权平均利率5.07%，利率上升100基点将导致年利息支出增加610万美元[178] - 公司72.8%的债务通过利率互换锁定固定利率，剩余27.2%可变利率债务面临市场波动风险[178][180] - 截至2025年6月30日，公司固定利率债务的公允价值为9.883亿美元，若利率上升100个基点，预计债务公允价值将减少约2380万美元[182] 现金流和投资活动 - 现金及等价物从2024年底的4.098亿美元降至3.739亿美元，降幅8.8%[11] - 2024年上半年公司经营活动产生的净现金流为1.34294亿美元，投资活动净流出2.25038亿美元，融资活动净流出5736.9万美元[30] - 截至2025年6月30日，公司现金及现金等价物和受限现金总额为4.07214亿美元[30] - 2025年上半年公司现金及现金等价物为3.739亿美元，较2024年同期的3.711亿美元增长0.8%[107] - 2025年上半年投资活动净现金流出5820万美元，主要用于8200万美元酒店资产资本支出，部分被2380万美元酒店出售收入抵消[171] - 2025年上半年融资活动净现金流出9160万美元，主要包含1亿美元循环贷款偿还和2720万美元股票回购[173] - 截至2025年6月30日，公司现金及现金等价物为4.012亿美元，较2024年底的4.333亿美元下降7.4%[168] 酒店资产和运营 - 截至2025年6月30日，公司拥有95家酒店物业，约21200间客房，分布在23个州和华盛顿特区[36] - 投资酒店物业净值从42.505亿美元降至42.141亿美元，降幅0.9%[11] - 截至2025年6月30日，公司酒店物业净投资额为42.14058亿美元，累计折旧20.18788亿美元[44] - 2024年1月公司以1.25亿美元收购了波士顿Beacon Hill的Wyndham酒店物业[45] - 公司于2024年6月13日以3550万美元收购了位于丹佛的Hotel Teatro酒店，该酒店拥有110间客房[46] - Hotel Teatro收购的总成本为3611.6万美元，包括土地和改良340.9万美元、建筑物和改良2973.1万美元、家具设备和固定装置297.6万美元[47] - 2025年3月6日公司以2430万美元出售了亚特兰大181间客房的Courtyard Atlanta Buckhead酒店[48] - 2024年5月21日公司以810万美元出售了印第安纳州78间客房的Residence Inn Merrillville酒店[49] - 2025年第二季度公司总收入为6.912亿美元，其中客房收入5.638亿美元，餐饮收入7945万美元，其他收入4802万美元[51] - 公司2025年上半年酒店销售净收益为90万美元，而2024年同期为350万美元净收益[48] - 公司酒店数量从2024年的97家减少至2025年的95家，涉及3家出售和1家收购[126] - 固定资产储备金账户余额2730万美元，占酒店总收入3%-5%[177] 股东权益和股息 - 2025年第二季度末公司总股东权益为22.4亿美元，较2024年末下降2.58亿美元[17][23] - 优先股股息导致2025年上半年归属于普通股东的净利润减少1256万美元[13] - 2025年第二季度公司优先股股息支出1255.7万美元，普通股及单位股息支出4578.9万美元[17] - 2024年公司优先股股息支出1255.7万美元，普通股及单位股息支出3150.7万美元[23] - 2024年末公司总股东权益为23.48亿美元，较2023年末下降0.3%[23] - 截至2024年6月30日，公司股东权益总额为23.47771亿美元，其中优先股3.66936亿美元，普通股及附加资本30.00394亿美元[26] - 2024年第二季度公司支付优先股股息627.9万美元，普通股及单位股息1583.4万美元[26] - 公司2025年第二季度普通股股息为每股0.15美元，高于2024年同期的0.10美元[82] - 公司2025年股票回购计划总额为2.5亿美元，截至2025年6月30日已回购310万股普通股，耗资2720万美元[83] - 截至2025年6月30日，未归属限制性股票数量为2,003,326股，加权平均公允价值为9.47美元，相关未确认补偿成本为1590万美元[91] - 2025年4月至6月期间，公司共回购947,262股普通股，平均价格分别为7.06美元（4月）、7.39美元（5月）和7.31美元（6月）[188] - 2025年4月25日批准的股票回购计划授权总额为2.5亿美元，有效期至2026年5月8日[189] - 公司2025年5月批准了一项新的股票回购计划，计划在2025年5月9日至2026年5月8日期间回购不超过2.5亿美元的普通股和优先股[116] 其他财务数据 - 截至2025年6月30日，公司总资产为48.228亿美元，较2024年底的48.839亿美元下降1.3%[11] - 公司利率互换名义价值为6.25亿美元，公允价值为560万美元[66] - 截至2025年6月30日，公司未实现收益约为510万美元，预计未来12个月内将有450万美元重新分类至收益[67] - 公司截至2025年6月30日和2024年12月31日的限制性现金储备分别为2730万美元和2350万美元，用于未来资本支出，占各酒店收入的3.0%至5.0%[76] - 截至2025年6月30日，2021年股权激励计划中剩余可供未来授予的普通股数量为776,857股[97] - 公司对RLJ Lodging Trust Master TRS, Inc.的净经营亏损递延税资产继续全额计提估值准备[73] - 公司截至2025年6月30日和2024年12月31日均未计提税务不确定性准备金[75] - 2025年第二季度归属于普通股股东的每股基本收益为0.15美元，稀释后每股收益为0.15美元，而2024年同期分别为0.20美元和0.20美元[101] - 公司披露控制程序和财务报告内部控制截至2025年6月30日均被评估为有效[183][184] - 2025年8月4日，公司任命总裁兼首席执行官Leslie D. Hale兼任临时首席财务官[192] - 公司未在2025年第二季度进行任何未注册的证券销售[187] - 截至报告期末，公司未涉及任何重大诉讼或法律威胁[185] - 2025年第二季度公司高管未采用或终止任何Rule 10b5-1交易计划[192] - 风险因素部分与年报披露内容相比无重大变化[186] - 公司未发生任何高级证券违约事件[190]

净利润与每股收益 - 公司2025年第二季度净利润为1.098亿美元，较2024年同期的9080万美元增长21.0%[149] - 公司2025年第二季度稀释每股收益为1.60美元，较2024年同期的1.32美元增长21.2%[149] - 公司2025年上半年归属于普通股股东的净利润为1.978亿美元，同比增长19.8%，摊薄每股收益为2.87美元[164] 回报率指标 - 公司2025年第二季度平均资产回报率为1.65%，较2024年同期的1.41%上升24个基点[149] - 公司2025年第二季度平均股东权益回报率为11.40%，较2024年同期的10.34%上升106个基点[149] - 公司2025年上半年平均资产回报率为1.51%，平均股东权益回报率为10.41%，分别较2024年同期的1.30%和9.49%有所提升[164] 净利息收入 - 公司2025年第二季度净利息收入为2.318亿美元，较2024年同期的2.119亿美元增长9.4%[150] - 公司2025年第二季度净利息收入为2.327亿美元，同比增长1990万美元或9.33%[152] - 公司2025年上半年净利息收入为4.536亿美元，其中零售银行部门贡献3.757亿美元，抵押贷款部门贡献4388万美元[165] 净息差与生息资产 - 净息差从3.58%上升至3.77%，增长19个基点[152] - 平均生息资产规模增长8.539亿美元至247.7亿美元，增幅3.57%[152] - 公司2025年上半年平均生息资产规模为244.9亿美元，较2024年同期的235.6亿美元增长3.93%[167] - 公司2025年上半年净息差为3.75%，较2024年同期的3.54%上升21个基点[167] - 公司2025年上半年生息资产收益率从2024年同期的5.79%下降至5.63%[168] - 公司2025年上半年付息负债成本从2024年同期的3.48%下降至2.93%[171] - 公司2025年上半年存款成本从2024年同期的2.31%下降至1.96%[171] 信贷损失拨备 - 公司2025年第二季度信贷损失拨备为277万美元，较2024年同期的1877万美元大幅下降85.2%[150] - 信贷损失拨备280万美元，较去年同期的1880万美元大幅下降[157] - 公司2025年上半年贷款损失准备金为2466万美元，较2024年同期的3988万美元下降38.2%[165] - 2025年上半年信贷损失拨备为2470万美元，较2024年同期的3990万美元下降38.1%[172] 资产质量与冲销率 - 年化净冲销率0.14%，较去年同期的0.18%有所改善[157] - 不良资产占总资产比例从2024年末的0.47%降至2025年6月30日的0.36%[172][185] - 2025年上半年年化净冲销率为0.16%，低于2024年同期的0.21%[172][185] - 期末贷款信用损失准备金余额为3.416亿美元，较期初3.381亿美元增长1.0%[187] - 当期净冲销额为1614.6万美元，较去年同期2175.3万美元下降25.8%[187] - 年化净冲销率从0.21%改善至0.16%[187] - 期末贷款准备金覆盖率从1.60%提升至1.62%[187] 非利息收入 - 非利息收入6890万美元，同比下降1980万美元或22.3%[158] - 抵押银行业务收入3920万美元，同比下降720万美元或15.5%[158] - 非利息收入下降14.0%至1.329亿美元，其中抵押贷款银行业务收入下降13.2%至7450万美元[173] - 证券净收益大幅下降至4万美元，远低于2024年同期的1230万美元[174] 非利息支出 - 非利息支出1.553亿美元，与去年同期基本持平[160] - 非利息支出增长0.7%至3.063亿美元，其中薪资福利支出增长2.8%至1.759亿美元[175] 税率 - 有效税率从28.2%下降至23.0%[162] - 有效税率从2024年上半年的26.3%降至2025年同期的22.6%[177] 贷款业务表现 - 贷款发放量55亿美元，加权平均收益率6.76%，低于去年同期的7.45%[152] - 公司2025年上半年贷款发放量为96亿美元，加权平均收益率为6.80%，而2024年同期分别为89亿美元和7.56%[167] - 抵押贷款销售利差从2024年同期的2.47%降至2025年上半年的2.20%[173] 部门净利息收入 - 银行部门2025年第二季度净利息收入为1.915亿美元，较2024年同期的1.735亿美元增长10.4%[150] - 零售抵押贷款部门2025年第二季度净利息收入为2203万美元，较2024年同期的2374万美元下降7.2%[150] - 仓库贷款部门2025年第二季度净利息收入为709万美元，较2024年同期的629万美元增长12.7%[150] - 保费融资部门2025年第二季度净利息收入为1119万美元，较2024年同期的835万美元增长34.0%[150] 商业地产贷款 - 商业地产贷款总额达88.78亿美元，其中投资者型商业地产占50.63亿美元[188][190] - 特别提及类商业地产贷款从9633.6万美元降至5585.8万美元，降幅42.0%[190] - 次级类商业地产贷款从4527.3万美元增至5119.8万美元，增幅13.1%[190] - 多户住宅贷款组合增长30.7%至19.02亿美元[190][191] - 亚特兰大地区多户住宅贷款增长33.8%至3.202亿美元[191] - 投资者型商业地产逾期贷款率仅8个基点[190] - 非自有商业房地产（CRE）投资组合总额从2024年12月31日的49.70亿美元增长至2025年6月30日的50.63亿美元，增长1.9%[192] 不良资产与逾期贷款 - 非应计贷款从2024年12月31日的1.022亿美元下降至2025年6月30日的8700万美元，降幅14.9%[194][195] - 逾期90天或以上的应计贷款从2024年12月31日的1770万美元下降至2025年6月30日的840万美元，降幅52.5%[194][195] - 其他房地产持有（OREO）从2024年12月31日的240万美元下降至2025年6月30日的180万美元，降幅25.0%[194][195] - 不良资产占总资产比例从2024年12月31日的0.47%下降至2025年6月30日的0.36%，下降11个基点[194] 贷款总额与构成 - 贷款总额从2024年末的212.7亿美元微增至215.9亿美元，增幅1.5%[184] - 总贷款从2024年12月31日的207.40亿美元增长至2025年6月30日的210.41亿美元，增长1.5%[200] - 建筑与开发贷款占总贷款比例从2024年12月31日的10%下降至2025年6月30日的7%[200] - 总CRE贷款（不包括自有）占一级资本加贷款损失准备金的比率从2024年12月31日的268%下降至2025年6月30日的261%[200] 存款 - 总存款从2024年12月31日的217.20亿美元增长至2025年6月30日的219.30亿美元，增长1.0%[202] - 无保险存款从2024年12月31日的102.40亿美元略降至2025年6月30日的101.50亿美元[202] 资本管理与回购 - 公司目前被授权在2025年10月31日前进行额外高达1亿美元的普通股回购[203] - 截至2025年6月30日，公司已根据回购计划回购了2780万美元（465,872股）普通股[204] 资本比率 - 截至2025年6月30日，公司合并一级杠杆比率为11.13%，银行一级杠杆比率为11.42%[208] - 截至2025年6月30日，公司合并普通股一级资本比率（CET1）为13.01%，银行CET1比率为13.34%[208] - 截至2025年6月30日，公司合并总资本比率为15.37%，银行总资本比率为14.59%[208] 流动性与借款 - 公司在联邦住房贷款银行（FHLB）和美联储贴现窗口的可用信贷额度分别为33.6亿美元和22.4亿美元[213] - 截至2025年6月30日，公司其他借款的净账面价值为3.767亿美元，较2024年12月31日的2.918亿美元有所增加[213] - 截至2025年6月30日，公司贷款（扣除未实现收入）与总存款的比率为95.94%[214] 利率敏感性 - 利率上升400个基点时，公司预计12个月和24个月净利息收入将分别增长2.2%和13.7%[220] - 利率下降300个基点时，公司预计12个月和24个月净利息收入将分别下降1.6%和14.1%[220] 投资组合 - 可供出售证券投资组合公允价值从2024年末的16.7126亿美元增至2025年6月30日的18.71298亿美元[181]