发行情况 - 公司拟公开发售2000万单位证券，总金额2亿美元，每单位售价10美元[5] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多300万单位证券以覆盖超额配售[7] - 公开发行承销折扣和佣金为每个单位0.55美元，总金额1100万美元，发行前公司所得收益为每个单位9.45美元，总金额1.89亿美元[17] 股份与认股权证 - 每单位包含1股A类普通股和半份可赎回认股权证，每份完整认股权证可按11.5美元/股购买1股A类普通股[7] - 认股权证在发售结束12个月后和初始业务合并完成30天后可行使，有效期为初始业务合并完成后5年[7] - 公司赞助商已购买575万股B类普通股，总价2.5万美元，最多75万股将在发售结束后无偿交回[12] - B类普通股将在初始业务合并完成时或之前按1:1转换为A类普通股[12] 私募配售 - 公司赞助商和承销商代表承诺购买60万单位（行使超额配售权则为66万单位）私募配售单位，总价600万美元（行使超额配售权则为660万美元）[11] - 非管理赞助商投资者有意间接购买35万单位（行使超额配售权则为38万单位）私募配售单位，总价350万美元（行使超额配售权则为380万美元）[11] 资金安排 - 公司此次发行和私募配售所得款项中，2亿美元（若承销商超额配售权全部行使则为2.3亿美元）将存入美国信托账户[17] - 公司每月向发起人或其关联方报销1万美元用于办公场地等费用，上市完成后将偿还发起人最多30万美元贷款，最多150万美元的营运资金贷款可按发起人选择转换为业务合并后实体的私募配售单位，价格为每个单位10美元[13] 业务合并 - 公司需在上市交易结束后24个月内完成首次业务合并，若无法完成，将100%赎回公众股份，赎回价格为信托账户存款总额（含利息，扣除应付税款和最多10万美元利息收入用于支付解散费用）除以已发行和流通的公众股份数量[13] - 首次业务合并的总公允市场价值至少达到信托账户资产价值（不包括递延承销佣金和信托账户利息应付税款）的80%[64] - 公司预计构建首次业务合并，使交易后公司拥有目标业务100%股权或资产，最低需拥有50%以上有表决权证券[65] 团队情况 - 首席执行官Joseph Hernandez在医疗保健领域有超25年经验，曾创立或领导14家创业公司[43] - 首席财务官Martha F. Ross有超25年全球财务等领导经验，曾助力公司完成2.3亿美元首次公开募股[44] - 管理团队曾成功分拆超12家公司，并通过多种方式使5家公司上市[45] 财务数据 - 截至2024年12月31日，实际营运资金赤字为48541美元，调整后为1049559美元[161] - 截至2024年12月31日，实际总资产为25000美元，调整后为201226459美元[161] - 截至2024年12月31日，实际总负债为48541美元，调整后为7176900美元[161] 风险与限制 - 由于发起人以名义价格收购创始人股份，假设单位中的认股权证无价值，公众股东在此次发行结束时将立即遭受重大摊薄[18] - 公司识别和评估目标公司的能力可能受其他SPAC竞争影响，且竞争会影响收购条款吸引力[56] - 公众股东赎回股份能力可能使公司财务状况对潜在业务合并目标缺乏吸引力[173]

As filed with the U.S. Securities and Exchange Commission on June 17, 2024. Registration No. 333- UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM S-1 REGISTRATION STATEMENT UNDER THE SECURITIES ACT OF 1933 __________________________________ SIM Acquisition Corp. I (Exact name of registrant as specified in its charter) __________________________________ | Cayman Islands | 6770 | 35-2838851 | | --- | --- | --- | | (State or other jurisdiction of | (Primary Standard Industrial | (I ...

发行情况 - 公司拟公开发行2500万单位证券，总金额2.5亿美元，每单位发行价10美元[6] - 承销商有45天选择权，可额外购买最多375万单位证券以覆盖超额配售[8] - 发起人认购65万（最多72.5万）私募单位，总价650万（最多725万）美元，每单位10美元[9] - 初始股东持有718.75万（最多93.75万可能被没收）B类普通股[10] - 发行总金额2.5亿美元，承销折扣和佣金1375万美元，公司发行前收益2.3625亿美元[13] - 发行和私募所得款项中，2.5亿美元（若超额配售权行使为2.875亿美元）将存入美国信托账户[14] 历史募投 - 2018年CCC完成6.9亿美元的首次公开募股，并于2019年5月与Clarivate合并[31] - 2019年7月丘吉尔资本公司II完成6.9亿美元的首次公开募股，并于2021年6月与Skillsoft和Global Knowledge Training LLC合并[33] - 2020年2月丘吉尔资本公司III完成11亿美元的首次公开募股，并于2020年10月与MultiPlan, Inc.合并[33] - 2020年8月丘吉尔资本公司IV完成20.7亿美元的首次公开募股，并于2021年7月与Lucid Group, Inc.合并[33] - 2020年12月丘吉尔资本公司V完成5亿美元的首次公开募股，2023年10月清算[33] - 2021年2月丘吉尔资本公司VI和VII分别完成5.52亿美元和13.8亿美元的首次公开募股，丘吉尔资本公司VI于2023年12月清算，丘吉尔资本公司VII于2023年8月与CorpAcq Holdings Limited达成合并协议[33] 业务合并 - 公司完成业务合并的总公允价值至少为信托账户资产价值（不包括递延承销佣金和信托账户收入应缴税款）的80%[48] - 公司预计将使得交易后公司拥有目标业务100%的股权或资产，若少于100%，也需拥有50%以上有表决权的证券[52] - 公司评估潜在目标业务时将进行全面尽职调查，包括与管理层和员工会面、文件审查等[54] - 公司不禁止与关联公司进行初始业务合并，若涉及关联交易，需获得独立投资银行或实体的公平性意见[55] - 公司尚未选定业务合并目标，也未与任何目标进行实质性讨论[58] 风险因素 - 公司管理层团队成员在本次发行后将直接或间接持有公司证券，可能存在利益冲突[57] - 公司战略和运营合作伙伴等可能与公司竞争收购机会，且投资想法可能先指向他们而非公司[115] - 公司的赞助方、高管、董事等可能参与其他空白支票公司组建，在确定向哪家公司提供业务合并机会时可能存在利益冲突[116] - 若第三方索赔使信托账户资金降至每股10美元以下或清算时更低金额，公司赞助方将承担赔偿责任[125] - 公司是无运营历史和收入的空白支票公司，完成初始业务合并前无运营和运营收入[130] - 纳斯达克可能将公司证券从其交易所摘牌，限制投资者交易能力并使公司受额外交易限制[131] - 公司可在至少50%已发行公开认股权证持有人批准下，以对公开认股权证持有人不利的方式修改认股权证条款[133] - 公司可能赎回未到期认股权证，使持有人的认股权证失去价值[133] - 为降低被视为投资公司的风险，公司可能指示受托人清算信托账户投资，改为持有现金或银行计息活期存款账户，这可能减少信托账户利息收入[134] - 公司初始业务合并可能需经过CFIUS等政府实体的监管审查和批准，可能被阻止、延迟或施加条件[151] - 特殊目的收购公司数量增加，有吸引力的目标公司可能减少，竞争加剧，或增加公司首次业务合并成本，甚至导致无法完成合并[154] - 金融服务行业的不利发展，可能影响公司业务、财务状况和经营成果，如2023年3月10日硅谷银行关闭事件[156] 其他要点 - 公司拟申请将单位证券在纳斯达克全球市场以“CCIXU”上市，A类普通股和认股权证预计在招股说明书日期后第52天（或下一个工作日）开始单独交易，代码分别为“CCIX”和“CCIXW”[11] - 公司为“新兴成长公司”和“较小报告公司”，将遵守简化的上市公司报告要求[11] - 每个单位由一股A类普通股和四分之一份认股权证组成，每份完整的认股权证使持有人有权以每股11.50美元的价格购买一股A类普通股[23] - 允许的提款用于满足公司营运资金需求，年度限额为100万美元，且只能从信托账户的利息中提取，不能动用本金[24] - 特别决议需由至少三分之二（2/3）的投票股东（或公司章程规定的更高批准门槛）投票通过[24] - 公司获开曼群岛政府30年免税承诺[67] - 公司将保持新兴成长公司身份至本次发行完成后第五个周年日所在财年的最后一天等较早时间[73] - 公司将保持较小报告公司身份至非关联方持有的普通股市值在6月30日结束时等于或超过2.5亿美元等财年的最后一天[74] - 2023年12月18日，发起人以每股约0.003美元价格收购718.75万股创始人股份[84] - 创始人股份占发行和流通普通股的20%，最多93.75万股可能被没收[84] - 初始业务合并需905.0001万股（假设所有流通股投票且承销商超额配售权未行使，占公开发行2500万股的36.2%）赞成[87] - 私募单位及其相关证券在初始业务合并完成30天后才可转让[89] - 纳斯达克规则要求至少90%的发行和私募所得存入信托账户[90] - 本次发行和私募所得2.5亿（承销商超额配售权全部行使时为2.875亿）美元存入信托账户，300万美元用于支付费用和营运资金[90] - 信托账户包含875万（承销商超额配售权全部行使时为1006.2万）美元递延承销折扣和佣金[90] - 公司完成首次业务合并的时间为本次发行结束后的24个月，若在24个月内签订意向书等则可延长至27个月[91] - 公司开展业务的资金来源包括约175万美元（行使超额配售权后可达193.75万美元）的运营资金、发起人等的贷款或额外投资[92] - 公司发起人等关联方购买股份的目的可能是增加业务合并获批可能性或满足交易条件[95] - 公司将为公众股东提供赎回股份的机会，每股赎回价格预计为10美元[95] - 公司赎回股份可通过股东大会或要约收购的方式进行[97] - 公司进行业务合并需获得开曼群岛法律规定的普通决议批准[98] - 公司业务合并会议的法定人数需代表公司所有有权投票股份表决权的至少三分之一[98] - 若寻求股东批准初始业务合并，除初始股东的创始人股份和私募股份外，还需本次发售的2500万份公众股份中的9050001份（即36.2%）投票赞成，才能使初始业务合并获得批准[142] - 若未能在规定时间内完成初始业务合并，公司将在不超过十个工作日内赎回公众股份，公众股东每股可能仅获得10美元或更少，认股权证将到期且无价值[149][150] - 若未能完成初始业务合并，公司将停止所有运营，仅进行清算，公众股东将只能获得信托账户中可分配给公众股东资金的按比例份额[149] - 若不寻求股东批准，公众股东影响潜在业务合并投资决策的唯一机会可能仅限于行使赎回股份换取现金的权利，赎回期限至少为20个工作日[140] - 公众股东大量行使赎回权可能使公司财务状况对潜在业务合并目标缺乏吸引力，导致难以达成合并[143] - 政府审查过程可能漫长，若未能在规定时间内获得所需批准，公司可能需进行清算[152]

As filed with the U.S. Securities and Exchange Commission on February 2, 2024. Registration No. 333-[*] UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM S-1 REGISTRATION STATEMENT UNDER THE SECURITIES ACT OF 1933 BLACK HAWK ACQUISITION CORPORATION (Exact name of registrant as specified in its charter) Cayman Islands 6770 N/A (State or Other Jurisdiction of Incorporation or Organization) (Primary Standard Industrial Classification Code Number) (I.R.S. Employer Identification Numbe ...

融资与发行 - 公司拟公开发行600万个单位，发行价10美元，融资6000万美元[7][9] - 每单位净收益9.6美元，总发行规模6000万美元，承销折扣和佣金总计240万美元，公司净收益5760万美元[31] - 发行完成后，每单位10.1美元存入美国信托账户[33] - 承销商授予独家簿记管理人45天选择权，可额外购买最多90万个单位[35] - 公司发起人同意以每股10美元价格购买30.5万份（若超额配售权全部行使则为33.2万份）单位，总价305万美元（若超额配售权全部行使则为332万美元）[37][95] 股权结构 - 公司初始股东在发行后将持有约20%已发行和流通股份[12][152] - 公司初始股东持有172.5万股创始人股份，最多22.5万股可能被没收[44][104] - 公司向承销商代表及其指定方发行6万股代表股份[44][104] 业务合并 - 公司有12个月（若延期则最长24个月）完成首次业务合并[36][112][143] - 收购目标业务公平市值至少为信托账户余额（减去递延承销佣金和应支付利息税）的80%[81][155][171] - 公司目前无具体业务合并考虑，未选定目标业务[79] 风险因素 - 中美监管政策可能对公司业务和证券价值产生重大不利影响[16][56][60] - 《外国公司问责法案》可能导致公司证券交易被禁止或摘牌[25][26][27] - 若与中国实体合并，公司可能面临法律和运营风险[56] 财务数据 - 截至2023年5月8日，营运资金短缺69,063美元，总资产65,445美元，总负债69,063美元[139] - 截至2023年9月30日，营运资金短缺203,567美元，总资产234,949美元，总负债213,567美元[139] 其他 - 公司于2023年4月27日在开曼群岛注册，获20年税收豁免承诺[46] - 公司为“新兴成长公司”，可享受某些报告要求豁免，身份最长持续五年[28][97][99] - 公司发售600万份单位，每份含一股普通股和一份权利[104] - 本次发行及私募单位出售后，假设超额配售权未行使且没收22.5万股创始人股份，已发行和流通普通股将达786.5万股[106] - 本次发行净收益6060万美元（全额行使超额配售权为6969万美元）存入信托账户[108]

融资与发行 - 公司拟公开发售500万个单位，每个单位售价10美元，募集资金5000万美元[7][9] - 公司所得扣除费用前每单位为9.6美元，总发行金额5000万美元，承销折扣和佣金200万美元，公司所得4800万美元[30] - 本次发行向公众出售的每单位10.2美元将存入美国信托账户[32] - 公司已授予承销商代表45天选择权，可额外购买最多75万个单位以弥补超额配售[34] - 公司发起人同意以每股10美元价格私下购买32.5万个单位（若超额配售选择权全部行使，则为35.5万个单位），总购买价格为325万美元（若超额配售选择权全部行使，则为355万美元）[36] 业务合并 - 公司有12个月（若全额延长则为本次发行结束后18个月）完成首次业务合并，否则需赎回公众股份并清算解散[79] - 纳斯达克规则要求公司首次业务合并的目标业务公平市值至少为信托账户余额（减去递延承销佣金和应缴利息税）的80%[80] - 公司预计构建首次业务合并使交易后公司拥有目标业务100%股权或资产，最低需拥有50%以上有表决权证券或控制权[81] - 公司拟收购生物制药、医疗技术/设备行业或诊断及其他服务领域的小盘股企业[71] 财务状况 - 截至2023年5月8日，营运资金短缺69,063美元，总资产65,445美元，总负债69,063美元，股东权益 -3,618美元[144] - 截至2023年6月30日，营运资金短缺210,151美元，总资产206,533美元，总负债210,151美元，股东权益 -3,618美元[144] 证券相关 - 本次发行500万份单位，每份单位含一股普通股、一份权利和一份认股权证，预计在纳斯达克上市[103] - 发行前已发行和流通的普通股为143.75万股，发行后假设超额配售选择权未行使，将发行和流通662.5万股[103][105] - 发行后权利将有532.5万份（假设超额配售选择权未行使），每份权利可在初始业务合并完成时获得十分之一股普通股[105] - 发行后认股权证将有532.5万份（假设超额配售选择权未行使），每份认股权证可购买四分之三股普通股，行使价格为每股11.5美元[105][106] 风险因素 - 公司不考虑与通过可变利益实体运营的目标公司进行业务合并，可能限制在中国的收购候选池[13] - 中国政府近期开展一系列监管行动，可能对公司或目标公司的运营及证券价值产生重大影响[15] - 公司被视为“外国人士”，可能无法与美国目标公司完成初始业务合并，因可能需接受美国外国投资监管审查[13] - 若发行人最近一个会计年度经审计合并财务报表中50%以上的营业收入、利润总额、总资产或净资产来自中国境内公司，且主要业务活动在中国内地进行等，需按《境内企业境外发行证券和上市管理试行办法》进行备案[18] - 公司独立注册会计师事务所对公司持续经营能力表示重大怀疑[148] 其他 - 公司于2023年4月27日在开曼群岛新成立为豁免公司，已获得开曼群岛政府的20年免税承诺[45] - 公司为“新兴成长公司”，可享受多项报告要求豁免，包括不遵守2002年《萨班斯 - 奥克斯利法案》第404条的审计师内部控制鉴证要求等[95] - 公司将在最长五年内保持“新兴成长公司”身份，若三年内非可转换债务或收入超过10.7亿美元，或在任何财年第二财季最后一日非关联方持有的公司股份市值超过7亿美元，将在下一财年不再是“新兴成长公司”[98]