WisdomTree美国小盘股价值ETF(EES)概述 - 该ETF为 passively managed 产品 旨在追踪美国小盘股价值板块 成立于2007年2月23日 管理资产规模达6.2415亿美元 属于同类型ETF中的中等规模产品 [1] - 采用基本面加权策略 追踪WisdomTree美国小盘股收益指数表现 持仓公司数量达903家 有效分散个股风险 [7][8] 小盘价值股特性 - 小盘股市值低于20亿美元 相比大中盘股具备更高增长潜力但风险也更高 [2] - 价值股通常具有较低市盈率和市净率 但销售与盈利增速低于平均水平 长期来看价值股在多数市场表现优于成长股 但在强劲牛市中成长股更占优 [3] 成本与收益特征 - 年管理费率为0.38% 与同业平均水平相当 过去12个月股息收益率为1.31% [4] - 年内涨幅约2.5% 过去一年回报率达13.06% 52周价格区间为42.54-58.78美元 [8] 持仓结构与行业分布 - 前十大持仓占比达106.07% 主要持仓包括美元现金(100%) Valaris Ltd和Brighthouse Financial Inc [6] - 能源行业配置比例异常显示为-999900%(数据疑似错误) 工业与材料板块为其次重仓行业 [5] 同业对比 - iShares Russell 2000价值ETF(IWN)规模114.6亿美元 费率0.24% Vanguard小盘价值ETF(VBR)规模310.9亿美元 费率仅0.07% [10] - 该ETF获Zacks ETF评级3(Hold) 适合寻求小盘价值板块配置的投资者 [9][10] 产品优势 - 具备被动型ETF共有的低成本 高透明度 灵活性和税收效率优势 适合长期投资者 [11]

基金概况 - Motley Fool 100 Index ETF (TMFC) 是一只被动管理型交易所交易基金，于2018年1月30日推出，旨在提供美国大盘成长股的广泛投资机会 [1] - 该基金由Motley Fool资产管理公司赞助，资产规模超过15.9亿美元，属于美国大盘成长股ETF中的中等规模基金 [1] 大盘成长股特点 - 大盘股通常指市值超过100亿美元的公司，具有稳定性高、风险较低和现金流稳定的特点 [2] - 成长股的销售和收益增长率高于平均水平，但估值较高且波动性较大，在牛市中表现优于价值股，但长期来看价值股回报更佳 [3] 成本分析 - 该ETF的年运营费用为0.5%，与同类产品相当，12个月追踪股息收益率为0.36% [4] 行业配置与持仓 - 该ETF在信息技术行业的配置最高，占比42.9%，其次是电信和消费 discretionary 行业 [5] - 前十大持仓占资产管理总规模的59.27%，其中英伟达(NVDA)占比10.18%，微软(MSFT)和苹果(AAPL)紧随其后 [6] 业绩表现 - 今年以来回报率为11.14%，过去一年回报率为29.34%（截至2025年8月12日） [8] - 过去52周交易区间为49.85美元至66.92美元，三年期贝塔系数为1.13，标准差为19.92% [8] 指数构成 - 该ETF追踪Motley Fool 100指数表现，该指数由Motley Fool分析师推荐的100家市值最大的美国公司组成，按市值加权并每季度调整 [7] 替代产品 - 类似产品包括Vanguard Growth ETF(VUG)和Invesco QQQ(QQQ)，资产规模分别为1845.1亿美元和3637.1亿美元，费用率分别为0.04%和0.2% [11] 基金评级 - 该ETF获得Zacks ETF Rank 1级(强力买入)评级，基于预期资产类别回报、费用比率和动量等因素 [10]

产品介绍 - iShares S&P 500 Growth ETF (IVW) 是一只 passively managed 交易所交易基金，旨在追踪美国大型成长股市场表现，由 Blackrock 管理，资产规模达 627 亿美元 [1] - 该基金成立于 2000 年 5 月 22 日，是美国大型成长股市场中规模最大的 ETF 之一 [1] 大型成长股特点 - 大型成长股市值通常超过 100 亿美元，具有现金流稳定、波动性低于中小盘股的特点 [2] - 成长股具有高于平均水平的销售和盈利增长率，估值较高，在牛市中表现优于价值股，但长期来看价值股回报更佳 [3] 成本结构 - 该基金年管理费率为 0.18%，属于同类产品中费率最低的 ETF 之一 [4] - 12 个月追踪股息收益率为 0.44% [4] 行业配置与持仓 - 信息技术行业占比最高达 42.6%，电信和可选消费位列二三位 [5] - 前三大持仓为英伟达(13.9%)、微软和 Meta Platforms，前十大持仓合计占比 51.97% [6] 业绩表现 - 年初至今回报 13.22%，过去一年回报 31.83%（截至 2025 年 8 月 11 日） [7] - 52 周价格区间为 82.96-114.73 美元 [7] 风险特征 - 三年期贝塔系数 1.12，标准差 20.46%，属于中等风险产品 [8] - 持有 216 只股票，有效分散了个股风险 [8] 同类产品比较 - 该基金获 Zacks ETF 评级 1 级(强力买入) [9] - 可比产品 Vanguard Growth ETF(VUG)规模 1846.5 亿美元费率 0.04%，Invesco QQQ(QQQ)规模 3642.1 亿美元费率 0.2% [10]

基金概览 - Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM) 是一只 passively managed ETF，旨在追踪美国大盘价值股板块，成立于2006年11月10日，管理资产规模达618.9亿美元 [1] - 该ETF由Vanguard发行，是美国大盘价值股板块中规模最大的ETF之一 [1] 大盘价值股特点 - 大盘股通常指市值超过100亿美元的公司，现金流更稳定，波动性低于中小盘股 [2] - 价值股市盈率和市净率低于平均水平，销售和盈利增长率较低，但长期表现优于成长股，在强牛市中可能跑输成长股 [3] 成本结构 - 该ETF年费率为0.06%，是同类产品中费率最低的之一，12个月追踪股息收益率为2.62% [4] 行业配置与持仓 - 金融板块占比最高，达21.8%，其次是信息技术和工业板块 [5] - 前三大持仓为Broadcom Inc (AVGO) 占比6.44%，Jpmorgan Chase & Co (JPM) 和 Exxon Mobil Corp (XOM) [6] 业绩表现 - 今年以来上涨6.84%，过去一年上涨16.85%（截至2025年8月8日），52周价格区间为114.78-136.66美元 [7] - 三年期贝塔值为0.78，标准差为14.15%，属于中等风险产品，持仓588只股票有效分散个股风险 [8] 同类产品比较 - 该ETF获Zacks ETF Rank 1级（强力买入）评级 [9] - 同类产品包括Schwab U.S. Dividend Equity ETF (SCHD) 管理资产698.4亿美元，费率0.06%，Vanguard Value ETF (VTV) 管理资产1389.9亿美元，费率0.04% [10] 被动型ETF优势 - 被动管理型ETF具有低成本、透明度高、灵活性和税收效率等优势，适合长期投资者 [11]

基金概况 - JPMorgan BetaBuilders美国小型股ETF（BBSC）是一只被动管理型交易所交易基金，于2020年11月16日推出，旨在追踪美国小型价值股市场 [1] - 该基金由摩根大通赞助，资产规模达5.5646亿美元，属于该细分市场中平均规模的ETF [1] 小型价值股特点 - 小型公司市值通常低于20亿美元，相比大中型股具有更高增长潜力但风险也更高 [2] - 价值股通常具有较低市盈率和市净率，但销售和盈利增长率也低于平均水平 [3] - 长期来看价值股在多数市场中表现优于成长股，但在强劲牛市中可能落后于成长股 [3] 成本结构 - 基金年运营费用率为0.09%，是该领域费用最低的产品之一 [4] - 12个月追踪股息收益率为1.24% [4] 行业配置与持仓 - 金融行业配置最重，占组合约18.8%，其次是工业和信息科技行业 [5] - 前十大持仓合计占资产管理规模的4.63%，最大单一持仓Jpmorgan Us Govt Mmkt Fun占比0.87% [6] 业绩表现 - 基金追踪Morningstar美国小型股目标市场扩展指数表现 [7] - 截至2025年8月5日，年内下跌0.57%，过去一年上涨8.26% [7] - 52周价格区间为52.57-74.87美元 [7] 风险特征 - 三年期贝塔系数为1.14，标准差为23.02% [8] - 持有754只股票，有效分散了个股风险 [8] 同类产品比较 - 基金获得Zacks ETF评级2级（买入） [9] - 同类产品包括iShares Russell 2000价值ETF（IWN）和Vanguard小型价值ETF（VBR） [10] - IWN资产规模107.6亿美元，费用率0.24%；VBR资产规模298.5亿美元，费用率0.07% [10] ETF投资优势 - 被动管理型ETF具有低成本、透明度高、灵活性好和税收效率高等特点 [11] - 适合零售和机构投资者长期投资 [11]

基金概览 - Vanguard Russell 2000 Value ETF (VTWV) 是一只 passively managed ETF 旨在追踪美国小盘价值股板块 成立于2010年9月22日 管理资产规模达7.955亿美元 [1] - 该ETF由Vanguard发行 属于中等规模的小盘价值股ETF [1] 小盘价值股特点 - 小盘股市值低于20亿美元 相比大盘和中盘股具有更高增长潜力但风险也更高 [2] - 价值股市盈率和市净率低于平均水平 销售和盈利增速较低 长期表现优于成长股但在牛市可能落后 [3] 成本结构 - 该ETF年管理费仅0.1% 属于同类最低成本产品之一 12个月追踪股息收益率为1.86% [4] 行业配置与持仓 - 金融板块占比最高达27.1% 工业和可选消费板块位列二三位 [5] - 最大单一持仓Mktliq占比2.56% 其次为Slbbh1142和Fluor Corp(FLR) [6] 表现与风险指标 - 年初至今上涨0.89% 过去一年下跌1.11% 52周价格区间116.09-159.92美元 [7] - 三年期贝塔系数1.07 标准差22.07% 持仓1456只个股有效分散风险 [8] 同类替代产品 - iShares Russell 2000 Value ETF(IWN)资产规模110.5亿美元 费率0.24% [10] - Vanguard Small-Cap Value ETF(VBR)资产规模304.1亿美元 费率0.07% [10] 被动投资优势 - 被动管理ETF具有低成本 高透明度 灵活性和税收效率优势 适合长期投资者 [11]

基金概况 - SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (SPYD) 是一只被动管理型交易所交易基金 旨在追踪美国大盘价值股板块 成立于2015年10月21日 [1] - 基金由State Street Global Advisors管理 资产规模达69.6亿美元 是美国大盘价值股板块中规模较大的ETF之一 [1] 大盘价值股特点 - 大盘股市值通常超过100亿美元 现金流更可预测 波动性低于中小盘股 [2] - 价值股市盈率和市净率低于平均水平 销售和盈利增长率较低 长期表现优于成长股 但在强劲牛市中成长股可能跑赢价值股 [3] 成本结构 - 基金年管理费率为0.07% 属于同类产品中费率最低的ETF之一 [4] - 12个月追踪股息收益率为4.42% [4] 行业配置与持仓 - 房地产行业配置最重 占比23.10% 其次是公用事业和金融板块 [5] - 前三大个股持仓为菲利普莫里斯国际(1.85%) 孩之宝(1.85%) 和富兰克林资源(1.85%) [6] - 前十大持仓合计占资产管理规模的15.78% [6] 业绩表现 - 年初至今上涨2.80% 过去一年涨幅5.83% (截至2025年7月29日) [7] - 52周价格区间为38.81-47.32美元 [7] - 追踪标普500高股息指数 该指数筛选标普500中股息率最高的80只成分股 [7] 风险特征 - 三年期贝塔系数0.81 年化标准差16.71% 属于中等风险等级 [8] - 80只成分股有效分散个股风险 [8] 同类产品比较 - 施瓦布美国股息股票ETF(SCHD)规模709.6亿美元 费率0.06% [10] - 先锋价值ETF(VTV)规模1407.7亿美元 费率0.04% [10]

基金概况 - iShares MSCI USA Value Factor ETF (VLUE) 于2013年4月16日推出 采用被动管理策略 旨在提供美国大盘价值股领域的广泛投资机会 [1] - 该基金由Blackrock管理 资产规模达67.9亿美元 是美国大盘价值股领域规模较大的ETF之一 [1] 大盘价值股特征 - 大盘股通常指市值超过100亿美元的公司 具有稳定性高 风险较低 现金流更可靠的特点 [2] - 价值股以较低市盈率和市净率为特征 但销售和盈利增长率通常低于平均水平 长期来看在多数市场表现优于成长股 但在强劲牛市可能跑输成长股 [3] 成本结构 - 该ETF年运营费用率为0.15% 属于同类产品中费用较低者 过去12个月股息收益率为2.62% [4] 行业配置与持仓 - 信息技术板块占比最高达33% 金融和可选消费板块分列二三位 [5] - 前三大持仓为思科系统(6.88%) 英特尔公司和美光科技 前十大持仓合计占比33.86% [6] 业绩表现 - 追踪MSCI USA Enhanced Value指数表现 今年以来上涨10.10% 过去一年涨幅9.55% [7] - 过去52周交易区间为93.50-116.03美元 三年期贝塔值为0.95 标准差16.92% 属于中等风险产品 [8] 同类产品比较 - 嘉信美国股息股票ETF(SCHD)资产规模711.6亿美元 费用率0.06% 先锋价值ETF(VTV)资产规模1402.3亿美元 费用率0.04% [11] ETF投资优势 - 被动管理型ETF具有低成本 高透明度 灵活性和税收效率等优势 适合长期投资者 [12]

基金概况 - Vanguard S&P Mid-Cap 400 Value ETF (IVOV) 成立于2010年9月9日 采用被动管理策略 追踪美国中盘价值股市场 管理资产规模达9.5266亿美元 [1] - 年度运营费用率为0.10% 为同类最低成本产品之一 12个月追踪股息收益率为1.71% [4] - 基金追踪标普中盘400价值指数 年初至今上涨2% 过去一年涨幅达9.06% 52周价格区间为79.85-104.98美元 [7] 中盘价值股特征 - 中盘股市值介于20-100亿美元之间 兼具高于大盘股的成长潜力和低于小盘股的波动性 [2] - 价值股具有较低市盈率和市净率 但销售与盈利增速通常低于平均水平 长期表现优于成长股 但在牛市跑输成长股 [3] 持仓结构 - 金融板块占比最高达21.10% 工业和非必需消费品位列二三位 [5] - 最大单一持仓Flex Ltd占比1.38% 前十大持仓合计占资产管理规模的7.85% [6] - 通过301只成分股有效分散个股风险 三年期贝塔系数1.05 年化波动率19.52% [8] 同业比较 - iShares Russell中盘价值ETF(IWS)管理规模134.9亿美元 费率0.23% [10] - Vanguard中盘价值ETF(VOE)规模180.7亿美元 费率0.07% [10] - 该基金获Zacks ETF评级2级(买入) 基于资产类别回报预期 费率及动量等指标 [9] 被动投资优势 - 被动管理ETF因低成本 透明度高 灵活性强及税收效率 成为零售和机构投资者的重要配置工具 [11]

基金概况 - First Trust SMID Cap Rising Dividend Achievers ETF (SDVY) 是一只 passively managed ETF 旨在追踪美国中盘价值股 成立于2017年11月1日 管理资产规模达83亿美元 [1] - 基金由First Trust Advisors管理 专注于中盘价值股领域 属于规模较大的同类ETF之一 [1] 中盘价值股特点 - 中盘股市值介于20亿至100亿美元之间 相比大盘股具有更高增长潜力 相比小盘股波动性更低 提供稳定且增长性强的投资机会 [2] - 价值股通常具有较低的市盈率和市净率 但销售和盈利增长率也较低 长期来看价值股在多数市场中表现优于成长股 但在强劲牛市中成长股可能表现更好 [3] 成本结构 - 该ETF年费率为0.59% 属于同类产品中较高水平 12个月追踪股息收益率为2.07% [4] - 长期来看低成本ETF在同等条件下往往表现更优 [4] 行业配置与持仓 - 金融行业占比最高达32.40% 其次是工业和非必需消费品行业 [5] - 前三大个股持仓分别为Woodward Inc (1.11%) Comfort Systems USA Inc 和 Northern Trust Corporation 前十大持仓合计占比10.12% [6] 业绩表现 - 年初至今回报率为1.12% 过去一年回报率为3.84% (截至2025年7月22日) 52周价格区间为29.52-40.33美元 [8] - 三年期贝塔系数为1.09 标准差为21.43% 通过185只持仓有效分散了个股风险 [8] 跟踪指数 - 基金旨在追踪NASDAQ US Small Mid Cap Rising Dividend Achievers Index 该指数包含100只具有持续增加股息历史的中小盘公司 [7] 同类产品比较 - iShares Russell Mid-Cap Value ETF (IWS) 管理规模134.9亿美元 费率0.23% - Vanguard Mid-Cap Value ETF (VOE) 管理规模180.7亿美元 费率仅0.07% [11] 产品定位 - 该ETF获得Zacks ETF评级3(Hold) 适合寻求中盘价值股配置的投资者 [10] - 被动管理型ETF具有低成本 透明度高 灵活性好和税收效率高等优势 是长期投资的理想工具 [12]