收购交易概述 - 公司拟以4.95亿元收购立兴食品51%股权 实现控股并将纳入合并报表范围 [2] 公司业务与财务表现 - 公司主营酱卤肉制品 米制品及佐餐凉菜等产品 创立30余年 [3] - 2025年上半年营业收入9.84亿元同比下降7.19% 归母净利润7691.99万元同比增长26.9% 扣非净利润6810万元同比增长40.27% [3] 标的公司业务特征 - 立兴食品成立于2006年 专注OEM/ODM贴牌代加工与自有品牌双轨发展 产品涵盖冻干水果 蔬菜 速食 咖啡 茶饮 乳制品等多元品类 [3] - 拥有37条冻干生产线和8000平方米冻干炉设备 年产冻干产品近6000吨 植物萃取粉及浓缩液近10000吨 产能规模居全国前列 [4] 战略协同价值 - 收购有助于拓宽消费场景 丰富产品矩阵 满足健康+便捷+情绪价值的市场需求 [4] - 通过立兴食品渠道进入航天 军事 户外探险 医疗等新兴市场 接触更广泛消费群体 [6] 业绩承诺与行业前景 - 立兴食品承诺2025-2027年扣非净利润分别不低于7500万元 8900万元 1亿元 累计不低于2.64亿元 [6] - 全球冻干食品市场规模预计以8.35%年复合增长率增长 2030年达52亿美元 [6] - 冻干食品应用场景和品类持续扩展 核心竞争力取决于产品品类 科研技术和人才储备 [7] 研发能力建设 - 立兴食品设立研发中心 拥有40余人专业团队 与中国农业大学 中国农科院加工所 江南大学等科研院校保持合作 [7]