核心观点 - 区别于市场从AI发展阶段提出算力需求提升带来数据中心硬件需求增长的观点 从新能源锂电设备复盘向数据中心AIDC硬件板块推演 类比新能源汽车行业早期渗透率和销量快速提升时锂电设备板块的蓬勃发展 当前应重视数据中心相关硬件板块机会 [1] 行业分析框架 - 采用新能源锂电设备发展历程作为参照系 推演数据中心硬件板块发展路径 [1] - 类比新能源汽车行业早期渗透率快速提升阶段 对应锂电设备板块曾出现蓬勃发展 [1] 具体受益板块 - 看好柴油发电机组 服务器电源 UPS HVDC BBU 超级电容 电能质量管理 液冷等硬件板块机会 [1] - 同时关注铅酸电池 继电器 熔断器等配套部件需求增长 [1]