核心观点 - 公司宣布启动带优先认购权的增资计划 旨在强化现金流并降低债务 同时通过权证发行提供未来股权参与机会 [2][3][8] 增资目标 - 强化研发与投资预算的现金状况 降低债务及财务成本 [3] 操作规模 - 增资规模约105万至120万欧元 稀释效应限制在7%至8% [4] 认购机制 - 现有股东每持有14股可认购1股新股 单价0.027欧元 最终认购截止日为10月1日 [5] - 优先认购权（代码FR0014012NK1）可于9月23日至29日公开交易 [6] 权证结构 - 发行三类权证（BSA-1/BSA-2/BSA-3） BSA-1与BSA-2通过参与增资获取 BSA-3于10月22日免费向全体股东分配 [7][8][11] - BSA-1行权价0.029欧元（2026年1月9日前） BSA-2行权价0.025欧元（2028年12月29日前） BSA-3行权价0.032欧元（2028年12月28日前） [10][11][14] 操作时间表 - 优先权交易期：9月23日至29日 认购期：9月25日至10月1日 [13] - 权证分配：BSA-1于10月8日发行 BSA-3于10月22日分配 [13] - BSA-1行权期：2025年10月21日至2026年1月9日 BSA-2行权期自2026年7月1日开启 [13] 公司背景 - 专注于物流领域技术开发 持有法国无人机企业Elistair及Donecle股权 通过专利授权与主动资产管理提升投资价值 [15] - 股票于巴黎泛欧交易所成长市场上市（ISIN: FR001400H2X4） [16]

交易核心条款 - 公司宣布启动带优先认购权的增资 以ABSA形式进行 最高募资额约100万欧元[1] - 每份ABSA发行价格为0.027欧元 认购比例为每14股现有股份对应1份ABSA[1][5] - 每份ABSA附带一份股票认购权证(BSA 2025-1) 2份BSA 2025-1可认购1股新股 行权价0.029欧元[2][9] - 通过BSA 2025-1发行的新股将附带第二份权证(BSA 2025-1) 1份BSA 2025-2可认购2股新股 行权价0.025欧元[2][10] - 增资完全获担保 认购期为2025年9月25日至10月1日[5][17] 发行规模与股权结构 - 最大发行ABSA数量38,841,273份 对应募资总额1,048,714.37欧元(含48.55万欧元名义价值及56.32万欧元发行溢价)[8] - 若行使扩展条款 发行量可增加15%至44,667,463份ABSA 募资额增至1,206,021.50欧元[8][28][29] - 增资前股本为543,777,822股 每股面值0.0125欧元[14] - 董事长兼CEO Diede van den Ouden现持股12.04% 为最大股东 承诺认购52.5万欧元[3][43][46] - 增资完成后其持股比例将升至14.57% Market Wizards BV将持有3.33%股份[46] 权证条款细节 - BSA 2025-1行权期为2025年10月23日至2026年1月9日 全部行权将发行19,420,636新股 带来56.32万欧元额外募资[9][68] - BSA 2025-2行权期为2026年7月1日至2028年12月29日 全部行权将发行38,841,272新股 带来97.10万欧元额外募资[10][69] - 所有权证行权将总计发行58,261,908新股 带来153.42万欧元额外募资[11] - ABSA发行价较公告前十日加权均价0.0289欧元折价6.67% 较2025年9月11日市价0.0317欧元折价14.83%[12][13] 股东权益安排 - 交易完成后将向所有股东免费分配权证(BSA 2025-3) 10份BSA 2025-3可认购1股新股 行权价0.032欧元[35][36] - 全额认购将分配582,619,095份BSA 2025-3 全部行权可发行58,261,009新股 带来186.44万欧元募资[36][38] - 未参与增资的股东持股比例将从1%稀释至0.85%(未稀释基准)或0.80%(稀释基准)[47] - 优先认购权(DPS)将于2025年9月23日剥离 9月23日至29日期间在泛欧交易所巴黎市场交易 ISIN代码FR0014012NK1[21] 公司背景信息 - 公司专注于物流领域技术开发 持有法国无人机制造商Elistair和Donecle的重要股权[55] - 通过主动资产管理提升投资组合价值 专利使用费可产生额外收入[55] - 研发活动集中在法国 采用主动现金流管理策略[55] - 股票在泛欧交易所巴黎成长市场上市 ISIN代码FR001400H2X4[56]

核心观点 - 公司通过员工认股权证行权完成增资 总收益达7870万丹麦克朗 增资后总股本为792367280丹麦克朗 由79236728股组成 每股面值10丹麦克朗 对应同等数量投票权 此次增资不影响公司2025年财务预期 [1][2][3][4] 增资细节 - 增发股份名义资本增加3818710丹麦克朗 未授予现有股东优先认购权 [1][2] - 现金认购分为两档：363156股按每股20682丹麦克朗行权 18715股按每股19011丹麦克朗行权 [2] - 新发行股份与现有股份享有同等权利 将尽快在纳斯达克哥本哈根交易所上市交易 [3] 公司治理 - 修订后公司章程即将在公司官网公布 [3] - 公司为全球疫苗企业 专注天花和猴痘疫苗政府供应 同时拥有领先旅行疫苗组合 [5] 联系方式 - 投资者关系欧洲联系人副总裁Rolf Sass Sørensen 美国联系人Graham Morrell [6] - 企业传播副总裁媒体联系人Nicole Seroff [6]

文章核心观点 - 法国特种制药公司CROSSJECT成功完成570万欧元增资，为ZEPIZURE®最终注册和商业化生产提供资金支持，交易获股东积极响应，公司将按计划推进产品开发和项目研发 [2][3][4] 交易概况 - 公司完成带优先认购权的增资，行使延期条款后增资总额达5725479.20欧元，净额约5458093.69欧元，认购价1.40欧元，较2025年6月3日收盘价折让22.6% [2][3] - 认购期结束后，总需求达6550458股，超认购1.84倍，公司决定全额行使延期条款，增发533429股，共发行4089628股新股 [9] 交易目标 - 公司继续专注向FDA提交EUA申请，6月完成验证批次最终生产并将数据移交美国合作伙伴，预计提交后一个月获FDA首次确认 [5] - 已启动EUA批次首批生产，用于美国国家应对化学威胁的CHEMPACK计划首批交付 [5] - 按计划推进ZEPIZURE® 2026年第二季度第二次NDA提交及ZENEO® Adrenaline和ZENEO® Hydrocortisone的开发 [6] - 此次发行净收益约60%用于ZEPIZURE®最终开发和初始生产阶段，约40%用于其他项目研发、偿还债务及覆盖公司费用 [6] 法律框架 - 2025年6月4日，执行董事会主席根据相关决议和授权，决定通过发行有优先认购权的普通股进行增资 [8] 认购情况 - 3030685股新股被不可撤销认购，行使率85.22%；3423223股新股被可撤销认购，最终分配1058943股，分配系数0.0846828 [10] - 股东Gemmes Venture支持交易，认购62460欧元，交易后持股约22.0% [12] - 与Heights Capital Management, Inc.关联的OCA持有人以555645欧元债权抵减认购增资 [13] - Vatel Capital按承诺认购1841518欧元 [14] 股权结构变化 - 增资后公司股本达5032022.40欧元，含50320224股，每股面值0.1欧元 [11] 对股东权益影响 - 不同稀释情景下，增资对每股股东权益有不同影响，如发行新股前每股股东权益在不同情景下为-0.05欧元、0.16欧元、0.27欧元、0.25欧元，发行后变为0.07欧元、0.25欧元、0.35欧元、0.33欧元 [19] - 未参与交易的1%股东股权在不同稀释情景下会被进一步稀释，如发行新股前为1.00%、0.89%、0.82%、0.78%，发行后变为0.93%、0.82%、0.76%、0.73% [22] 其他信息 - 公司此次交易由D'Hoir Beaufre Associés提供建议，CIC Market Solutions担任主承销商和簿记管理人 [23] - 公司在归属期授予950700股免费股票，2024年12月发行的3635556份认股权证调整后可按每股2.25欧元认购4606249股 [24] - 新股将有股息权，申请在Euronext Growth上市，预计2025年6月27日结算交付和上市 [26][27] - 公司是新兴特种制药公司，ZEPIZURE®获BARDA 6000万美元合同，还在开发其他紧急治疗产品 [29] - 目前转换比率将从59630.292增至60422.957 [39]

文章核心观点 公司宣布面向全球农业信贷集团员工开展2025年度定向增资活动，这是集团员工利润分享政策的一部分 [1][3] 定向增资详情 - 19万名符合条件的集团员工和退休前员工可认购新股份 [2] - 认购价格为2025年5月26日至6月20日开盘价算术平均值并打八折 [2] - 认购期从2025年6月24日开始至7月8日结束 [2] - 新股将于8月28日发行并可参与2025财年分红 [3] - 最大发行股份数为3200万股，面值9600万欧元 [3] - 增资后将进行股票回购以抵消摊薄效应，需经欧洲央行批准 [3] 联系方式 - 新闻联系人Alexandre Barat电话06 19 73 60 28，邮箱alexandre.barat@credit - agricole - sa.fr [4] - 新闻联系人Olivier Tassain电话06 75 90 26 66，邮箱olivier.tassain@credit - agricole - sa.fr [4] - 所有新闻稿可在https://www.credit - agricole.com/en查看 [4]

文章核心观点 - 法国特种制药公司CROSSJECT计划6月初进行约500万欧元的优先认购权增资，若行使延长期条款，金额可能增至约580万欧元，以支持ZEPIZURE®相关商业和生产活动 [2] 交易计划 - 计划通过发行新股进行增资，保留优先认购权，增资将根据监事会授权和年度股东大会决议决定 [4][5] - 交易启动时将发布具体新闻稿说明条款和时间表，交易期间公司将暂停稀释性工具的行使 [6] 交易目标 - 公司专注于向FDA提交ZEPIZURE®的EUA申请，6月完成验证批次生产，已开始EUA批次首产，用于美国化学威胁防范项目 [7] - 约60%净收益用于ZEPIZURE®的最终开发和生产准备，约40%用于其他项目研发、偿还债务和覆盖费用 [8] - 若发行规模为380万欧元，净收益将按比例分配，优先支持ZEPIZURE®注册和生产 [9] - 假设美国合作伙伴首笔付款到账，公司预计净营运资金能满足2025年底前的债务，考虑多种融资方式延长资金储备时间，还可能通过行使认股权证获得最多约1020万欧元资金 [10] 股东认购意向 - 持股26%的Gemmes Venture宣布将以现金保证增资完成所需金额（即发行初始金额的75%） [11] - Heights Capital Management关联的OCA持有人拟以约50万欧元债权认购增资 [12] 公司信息 - CROSSJECT是新兴特种制药公司，利用ZENEO®平台开发应急药物，ZEPIZURE®处于监管开发后期，与BARDA有6000万美元合同 [15]

文章核心观点 公司将向法国员工发行新股份，董事会已确定相关增资条款，发行数量和金额取决于员工对“Castor Relais 2025/2”共同基金的认购情况 [1][2][3] 分组1：授权与决议 - 2024年4月9日股东大会第12项决议，授权董事会在26个月内（至2026年6月8日）向员工进行增资，并明确新股发行价格确定方法 [1] - 2025年2月6日董事会会议确定向法国员工增资条款，该操作在股东大会授权范围内 [2] 分组2：发行数量与金额 - 可发行的最大股份数量和发行总金额取决于员工对“Castor Relais 2025/2”共同基金的认购水平，认购期为2025年5月1日至8月31日 [3] - 可发行的新股最大数量不超过2024年4月9日股东大会第12项决议设定的限制，基于该决议及同次股东大会第13项决议向特定外国员工发行的新股总数不超过董事会决策时授权股本股份数量的1.5% [5] 分组3：发行价格 - 新股发行价格为2025年2月6日前20个交易日VINCI股票在泛欧巴黎证券交易所监管市场平均开盘价的95%，即每股97.21欧元 [4] 分组4：基金认购与股份交易 - “Castor Relais 2025/2”共同基金将于2025年9月底认购新发行的VINCI股份 [6] - 新股份创建后将立即申请在泛欧巴黎证券交易所监管市场上市交易 [6] - 这些普通股无限制，自2025年1月1日起享有股息权 [6]