公司控制权变更 - 金科股份控股股东由金科控股变更为京渝星筑和京渝星璨，实际控制人由创始人黄红云变更为无实际控制人 [2] - 控制权变更标志着创始人黄红云正式退出对公司的实际掌控 [2] - 上海品器联合体通过控制的京渝星筑和京渝星璨合计获得9.93亿股，占公司总股本的9.34%，成为第一大股东 [13] 债务重整进展 - 公司及子公司重庆金科已与中信信托签署文件，将合法持有的标的股权与债权信托于受托人中信信托，设立服务信托 [1] - 管理人已完成30亿股转增股票向全体重整投资人的过户工作，标志着重整计划进入收官阶段 [1][2] - 公司及子公司涉及债务规模高达1470亿元，债权人超过8400家 [2] 公司财务危机 - 2022年底，公司一笔存续规模3.25亿美元、票息6.85%的美元债违约，正式宣告爆雷 [6] - 截至2025年6月末，公司总资产1757.49亿元，总负债高达2006.04亿元，资产负债率严重超标 [6] - 其中短期借款50.36亿元，一年内到期的非流动负债达448.71亿元，企业面临巨大的短期偿债压力 [6] 重整方案细节 - 公司以52.94亿股为基数，按每10股转增10股的比例实施资本公积转增股本，总股本增至106.34亿股 [9] - 所转增股份中，30亿股用于引入重整投资人，剩余22.94亿股用于抵偿普通债权人债务 [9] - 公司收到首期重整投资款26.28亿元，为重整计划推进提供了关键资金支持 [9] 新任控股股东背景 - 上海品器联合体由上海品器管理咨询有限公司与北京天娇绿苑房地产开发有限公司组成，获选成为重整投资人 [8] - 上海品器的股东包括万通创始人冯仑、鑫苑集团董事长张勇等多位地产界知名人士，各持股约22.22% [10] - 上海品器联合体与公司原实控人之间不存在任何关联，亦无潜在利益安排 [10] 行业债务重组趋势 - 截至2025年8月，全国共有77家房企发生债务违约，其中约60家公布了债务重组进展，20家房企的重组方案已获批准，累计化债规模超过1.2万亿元 [12] - 债转股成为大多数出险房企的首选路径，现金回购、债务展期、资产处置等多元化手段也得到广泛应用 [12] - 房地产行业正在告别“高杠杆、高周转”的旧时代，慢慢走向更稳健的“高质量运营”阶段 [12] 公司历史与发展 - 公司由黄红云于1998年创立，2011年借壳ST东源成功上市，黄红云家族持股比例高达48.27% [3] - 公司销售额从百亿级跃升至2020年巅峰时的2235亿元，跻身行业头部阵营 [3] - 2016年公司曾陷入与融创中国的控制权之争，黄红云最终以0.0002%的微弱优势守住控制权 [4]

公司控制权变更 - 金科股份完成重整转增股票过户 管理人将股票划转至全体重整投资人指定账户 重整投资人包括3家产业投资人和25家财务投资人 [1] - 上海品器联合体通过其控制的京渝星筑和京渝星璨接收9.93亿股转增股票 占总股本9.34% 成为公司第一大股东 [1] - 黄红云及金科控股退出公司实际控制人及控股股东地位 公司实际控制人变更为无实际控制人 [2][10] 股权结构变化 - 公司总股本由53.39亿股增加至106.34亿股 增幅99.1% 通过资本公积转增股本实现 [9] - 黄红云及其一致行动人持股比例由14.51%被动稀释至7.28% 其中金科控股持股由4.55%降至2.28% 黄红云个人持股由8.78%降至4.41% [10] - 上海品器联合体获得董事会提名权 有权提名7名董事人选 控股股东将变更为京渝星筑和京渝星璨 [8][9] 公司发展历程 - 黄红云1998年创立金科集团 初期投资3000万元开发金科花园项目 受益于重庆城市化进程实现价值暴增 [3] - 公司2011年借壳ST东源上市 黄红云家族持股48.27% 销售额从百亿元增长至2020年2000亿元峰值 [4] - 2014年公司宣布双主业战略 计划3年投资500亿元进军新疆风电项目 黄氏家族累计减持套现超40亿元 [5] 控制权争夺事件 - 2016年融创中国通过定向增发持有金科股份16.96%股权 后续增持至29.35% 与黄红云家族30.02%持股仅差0.67% [6] - 黄红云通过修改公司章程和缔结一致行动人协议维持控制权 2020年融创中国开始减持股份 [6] - 2023年广东弘敏司法拍卖股份导致三年同盟解体 公司于2024年2月申请重整 [7] 重整计划进展 - 管理人已完成30亿股转增股票过户至重整投资人账户 并选定中信信托和工商银行重庆市分行作为信托受托人和保管银行 [10] - 待完成信托计划设立和现金偿债资源兑付后 重整计划将正式执行完毕 [10] - 上海品器联合体否认与黄红云存在关联关系 明确不存在资金拆借、股票代持等安排 [8]