税改提案核心内容 - 哥伦比亚政府计划在新税改中上调酒类消费税 [1] - 烈酒和开胃酒的税率将从每750毫升、每酒精度342比索提高至750比索，涨幅达120% [1] - 葡萄酒税率将从231比索上调至750比索，增幅高达224% [1] 当前税收状况与财政依赖 - 哥伦比亚在全球烈酒税负排名中位居前列 [1] - 相关税收是多个省份的重要财政来源 [1] - 安提奥基亚、昆迪纳马卡、卡尔达斯、考卡山谷和托利马的烈酒税收占地方财政收入的20%至30% [1] 潜在行业影响与市场风险 - 税改措施若实施将冲击酒类进口、分销与销售体系 [1] - 过高的税负可能刺激非法市场，目前哥伦比亚约22%的酒类为非法来源 [1] - 税改落地后非法酒类占比或升至50% [1] - 在高税负与监管薄弱的背景下，过度征税可能助长走私及假酒市场的扩张 [1]

全球酒饮市场趋势 - 全球酒类市场经历深刻变革，消费趋于谨慎、地缘政治动荡及消费场景演变是主要驱动力 [5] - 中国市场需求持续疲软，超高端烈酒销售低迷，香槟销量暴跌20%，加强型葡萄酒与干邑产品线萎缩 [5] - 区域市场差异显著：印度威士忌异军突起，美国需求波动剧烈，南非、拉丁美洲和东南亚市场展现增长韧性 [5] - 高端化趋势弱化，消费者更审慎但仍愿为适配特定场景的高端产品支付溢价 [6] - 酒精消费面临旅行、娱乐等替代性消费竞争，旅行零售渠道表现低迷 [6] 细分品类表现 - 即饮鸡尾酒（RTDs）逆势增长2%，新型调配风味和便携式包装是制胜法宝 [8] - 餐前酒场景升温，金巴利汽酒、普罗塞克起泡酒及龙舌兰基调鸡尾酒受青睐 [8] - 无酒精/低度饮品市场份额扩大，健康意识增强推动饮酒频次下降 [8] - 2024年啤酒、烈酒、葡萄酒、西打酒消费量同比分别下降1%、1%、4%、3%，仅即饮鸡尾酒增长2% [10] - 与2019年相比，烈酒（白酒除外）和即饮鸡尾酒分别增长5%和56%，啤酒、葡萄酒、西打酒下降2%、21%、7% [10] - 普罗塞克是葡萄酒品类中唯一增长的类别，受益于香槟价格高企及开胃酒风潮 [12] 新兴趋势与机遇 - 无酒精饮品进入黄金期，全球超25%消费者过去6个月内尝试过，印度增幅最大，中国稳步增长 [12] - 奢华产品价格上涨1%跑赢大盘，啤酒高端线表现优异，烈酒市场因消费降级表现相反 [14] - 苏格兰威士忌份额稳步增长，龙舌兰基底烈酒份额持续扩大，干邑在中美市场面临挑战 [14] - On-trade渠道消费频次上升，中国、意大利、英国、美国、德国表现显著 [16] - 线上酒精销售进入稳健增长期，中国电商创新、日本全渠道布局及澳大利亚市场基础是主要驱动力 [16] 中国市场动态 - 商务宴请场景减少，但白葡萄酒（如德国雷司令、新西兰长相思）因年轻消费群体崛起迎来积极发展 [19] - 年轻消费者以个人喜好为导向，打破红葡萄酒为主的传统模式，消费场景更丰富多元 [19] - 社交媒体（小红书、抖音）和商超渠道（山姆会员店、Ole、天猫）成为品牌营销关键阵地 [21] - 国际品牌依赖经销商实现营销，预算有限是初入中国市场的主要挑战 [21] - 中国市场接近谷底，行业专家预期将迎来新周期，参考2019年后的快速复苏历史 [23]