制度修订 - 2025年9月19日董事会审议通过修订《独立董事专门会议工作制度》[3] 会议规则 - 由过半数独立董事推举一人召集主持，定期提前10天、不定期提前3天通知，全票同意可不限时[6] - 表决一人一票，方式有举手表决、书面表决、通讯表决[6] 审议事项 - 被收购公司相关决策经会议审议，过半数同意后提交董事会[6] - 独立聘请中介机构审计等需过半数同意，公司及时披露[6] 其他规定 - 可研究征集股东权利等事项，制作会议记录并签字[7][9] - 公司提供便利支持，制度修改经董事会批准生效，由其负责解释[9]

制度审议 - 2025年9月19日召开会议审议通过《修订<外部信息使用人管理制度>》[2] 制度内容 - 适用范围含公司及子公司、分公司等[4] - 所指信息为可能影响股价的未公开信息[5] 管理职责 - 董事会统一领导，董秘负责日常管理[7] 保密要求 - 相关人员报告编制等期间负有保密义务[8] 违规处理 - 违规致损公司将依法索赔[13]

人员制度 - 公司设总经理一名，每届任期三年，可连聘连任[6][7] - 副总经理由总经理提名，董事会聘任或解聘[6] - 财务负责人全面负责日常财务工作[12][13] 会议制度 - 实行总经理办公会议制度，分常会和临时会议[15][17] - 会议决定以纪要形式作出，五个工作日内分送并备案[20] 报告与评价 - 总经理向董事会、审计委员会报告经营管理事项[22] - 董事会负责总经理绩效评价并制定考核方案[25]

制度修订 - 公司于2025年9月19日召开会议审议通过《修订<重大信息内部报告制度>》[2] 信息报告义务人 - 持有公司5%以上股份的其他股东及其一致行动人为信息报告义务人[5] 重大交易标准 - 交易涉及资产总额占公司最近一年或一期经审计总资产10%以上[10] - 交易成交金额占公司最近一期经审计净资产10%以上且超1000万元[10] - 交易标的营收占公司最近一年经审计营收10%以上且超1000万元[10] - 交易产生利润占公司最近一年经审计净利润10%以上且超150万元[10] 重大关联交易标准 - 与关联自然人成交金额在30万元以上[11] - 与关联法人成交金额占公司最近一期经审计总资产或市值0.2%以上且超300万元[11] 重大诉讼仲裁标准 - 涉案金额超1000万元且占公司最近一期经审计净资产绝对值10%以上[11] 营业用主要资产标准 - 抵押、质押、出售或报废一次超该资产30%[13] 信息通报与披露 - 信息报告义务人应在规定时点最先发生时2小时内通报重大信息[16][21] - 董事会秘书收到信息必要时向董事长汇报[17] - 需披露时向董事会等汇报并提请履行程序后公开[17] - 信息披露前控制知情范围，不得泄漏内幕信息[17] - 对非强制披露重大信息组织沟通或澄清[17] 责任与时间定义 - 不履行义务致公司受损追究当事人责任[19] - “及时”指自起算日或触及相关时点2个交易日内[21] 制度生效 - 本制度由董事会负责解释和修订，自审议通过日起生效[21]

制度修订 - 2025年9月19日召开会议修订《年报信息披露重大差错责任追究制度》[3] 认定标准 - 财务报告重大会计差错涉及资产、负债差错金额占比等[10] - 会计报表附注披露重大错误或遗漏含未披露政策变更等[10] - 其他年报信息披露重大错误或遗漏涉重大诉讼金额占比[11] - 业绩预告、快报重大差异有变动方向及幅度标准[11] 责任及追究 - 责任分直接和领导责任[13] - 追究形式有责令改正、通报批评等[14] 执行程序 - 内部审计部调查，董事会处理前听取责任人意见[16] 制度生效 - 制度自审议通过之日起生效施行[18]

会议信息 - 2025年第三次临时股东会，召集人为董事会[2] - 现场会议2025年10月13日13:00召开[5] - 网络投票2025年10月12日15:00 - 10月13日15:00[6] - 股权登记日为2025年10月9日[8] 审议事项 - 取消监事会、修订公司章程等多项议案[9] - 特别决议议案序号为1.00[11] - 对中小投资者单独计票议案序号为3.14、4.00[11] 登记信息 - 登记时间为2025年10月12日9:30 - 12:00、13:00 - 16:00[13] - 登记地点为南京云创大数据会议室[14] 公司制度 - 修订多项管理制度[23] - 制定《会计师事务所选聘制度》等[23] 人员选举 - 进行非独立董事选举，应选1人[23] - 非独立董事候选人为马振宇[23]

会议信息 - 会议召开时间为2025年9月19日[5] - 会议发出通知时间为2025年9月12日[5] - 应出席监事3人，出席和授权出席3人[4] 议案情况 - 《关于取消监事会并修订<公司章程>的议案》全票通过[6] - 《关于废止<公司监事会议事规则>的议案》全票通过[6] - 两议案均不涉及关联交易，需提交股东会审议[6][7] 公司举措 - 拟不再设监事会，职权由董事会审计委员会行使[5][6] - 拟修订《公司章程》相关条款[5] - 拟废止《公司监事会议事规则》[6]

会议信息 - 董事会会议于2025年9月19日现场召开，9月12日书面通知[3] - 应出席董事5人，出席和授权出席5人[4] 议案表决 - 《关于取消监事会并修订<公司章程>的议案》等多个议案表决同意5票、反对0票、弃权0票[6][7][10][11][13][14][15] 人员变动 - 拟更换公司非独立董事，聘任总经理，更换审计委员会成员[11][13][14] 股东会安排 - 提请2025年10月13日召开第三次临时股东会[14]

宏观数据表现 - 8月固定资产投资完成额累计同比增速下滑至0.50% 其中基础设施建设投资累计同比5.42%（较3月最高值11.50%回落） 制造业投资累计同比5.10%（较3月最高值9.10%回落） 房地产开发投资累计同比-12.90%（较2月-9.80%进一步恶化）[2] - 8月社会消费品零售总额当月同比增速3.40% 累计同比下滑至4.60% 为2025年以来最低水平 7-8月当月同比均低于4%显示消费疲弱[3] A股市场动态 - 2025年9月15-19日主要指数高位震荡：上证指数跌1.30% 深证成指涨1.14% 创业板指涨2.34% 沪深300跌0.44% 科创综指涨0.96% 万得全A微跌0.18%[3] - 申万一级行业周涨幅前列：煤炭涨3.51% 电力设备涨3.07% 跌幅前列：银行跌4.21% 有色金属跌4.02%[4] - 申万二级行业表现：家电零部件Ⅱ周涨11.35% 工程机械周涨6.10% 元件年内累计涨105.34% 通信设备累计涨96.01%[4] 北交所市场概况 - 截至9月19日北交所共276家上市公司 总市值均值9217.37亿元（周环比降1.40%） 自由流通市值均值3513.06亿元（周环比降1.31%）[6] - 新股N世昌上市首周涨271.56% 成交额均值6.41亿元 换手率均值87.48% 主营汽车燃料系统产品[6] - 北交所流动性下降：总成交量均值11.47亿股（周环比降13.21%） 总成交额均值272.34亿元（周环比降14.73%）[7] - 北证50指数周跌1.43% 北证湘财研究全指数周跌1.68% 环保行业周涨6.08%领涨 建筑材料行业周跌6.65%领跌[7][8] 估值与投资展望 - 当前估值水平：北证50市盈率74.71倍 科创50市盈率179.01倍 沪深300市盈率13.96倍 均处于98%以上历史分位数[8] - 市场处于"慢牛"运行态势 关注"十五五"规划方向的科技/绿色/消费服务领域 短期建议关注反内卷/人工智能/环保板块[4][5]

股票异常波动与退市风险 - *ST天茂现金选择权申报期为2025年9月15日至9月19日[1] - 紫天退处于退市整理期，距最后交易日剩余11个交易日[1] - 吉视传媒公告严重异常波动[1] - 多家*ST公司（如*ST东通、*ST宇顺、*ST高鸿等）发布可能强制退市或终止上市风险提示[4] 可转债动态 - 应流股份可转债申购时间为2025年9月19日[6] - 多只可转债（如瑞达转债、长集转债、万孚转债等）发布转股价格调整公告，生效日期集中在9月18日至24日[6] - 宏辉转债赎回登记日为2025年9月18日[6] - 多只可转债（如铜陵定02、景23转债、三羊转债等）发布赎回登记公告，日期分布在9月29日至10月27日[6] 债券回售与摘牌 - 禾丰转债回售申报期为2025年9月12日至18日[6] - 多只债券（如22粤科02、22海旅01、20苏高投等）发布回售登记期公告，日期集中在9月22日至29日[6] - 22藏城发提前摘牌日为2025年9月18日[8] - 多只债券（如22厦城01、22招金02、20大宁02等）发布提前摘牌公告，日期分布在9月25日至29日[8] 港股通权益提示 - 信义能源、信义玻璃、信义光能以股代息申报期为2025年9月12日至23日[8] - 港华智慧能源以股代息申报期为2025年9月15日至26日[8]