债券发行计划 - 公司将于2025年9月15日至16日面向专业机构投资者公开发行第一期公司债券 [1] - 本期债券发行金额不超过10亿元人民币 按面值100元平价发行 [1] - 募集资金将全部用于置换通过自有资金偿还的公司债券本金 [1]

债券基本信息 - 公司面向专业投资者公开发行不超100亿元公司债券获中国证监会注册[11] - 本期债券为注册文件项下第二期发行，规模不超10亿元[11] - 本期债券简称为“25恒信G1”，债券代码为“243739.SH”[13][26] - 本期债券期限为5年，第3个计息年度付息日设发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权[24] - 本期债券票面金额为100元，按面值平价发行[26][27][28] - 本期债券起息日为2025年9月16日[29] 财务数据 - 截至2025年3月末，发行人净资产为203.87亿元[12] - 发行人2022 - 2024年合并报表中归属于母公司所有者的净利润平均值为15.49亿元，预计不少于本期债券一年利息的1.5倍[12] - 本期债券票面利率询价区间为1.90% - 2.50% [12][40][73] 发行安排 - 2025年9月11日刊登募集说明书、发行公告和评级报告[38] - 2025年9月12日网下询价确定票面利率，询价时间为15:00 - 18:00[38][41] - 网下发行期限为2个交易日，即2025年9月15日和16日的9:00 - 17:00[54] - 专业投资者网下最低申购金额为1000万元，超过部分须为1000万元整数倍[14][52][84] - 获配专业投资者应在2025年9月16日17:00前缴纳认购款[58] 主体与评级 - 发行人是海通恒信国际融资租赁股份有限公司，牵头主承销商、簿记管理人是国泰海通证券股份有限公司，联席主承销商、债券受托管理人是华泰联合证券有限责任公司[62][63] - 发行人主体信用等级为AAA，评级展望稳定，本期债券无评级[32] 风险与规则 - 债券投资具有信用、市场、流动性等各类风险[80] - 违约投资者逾期未划款部分按每日万分之五比例支付违约金[75] - 法人或其他组织若符合最近1年末净资产不低于2000万元、金融资产不低于1000万元、具有2年以上投资经历可成为专业投资者[78] - 开展债券承销业务列举了十二种禁止行为[88][89]

财务数据 - 2022 - 2024年度及2025年1 - 3月，经营活动现金流净额分别为 - 55.67亿元、79.57亿元、129.86亿元和23.25亿元[18][52] - 2022 - 2024年度及2025年1 - 3月，利润总额分别为20.56亿元、21.52亿元、19.61亿元和5.53亿元，净利润分别为15.33亿元、16.07亿元、15.13亿元和4.17亿元[19][52] - 2022年末 - 2024年末及2025年3月末，资产负债率分别为84.88%、83.59%、82.05%和81.84%[19][50] - 截至2025年6月30日，合并口径总资产为1111.31亿元，净资产为203.73亿元，资产负债率为81.67%[26] - 2025年1 - 6月，合并口径营业收入为33.82亿元，净利润为7.85亿元，归属母公司所有者净利润为7.83亿元[26] 债券发行 - 2025年面向专业机构投资者公开发行公司债券（第一期），注册金额不超过100亿元，本期发行金额不超过10亿元，期限为5年期[7][27][45][75][76][103] - 本期债券第3个计息年度付息日设发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权[27][76] - 本期债券面值100元，按面值平价发行，起息日为2025年9月16日，付息日为2026 - 2030年每年9月16日，兑付日为2030年9月16日[77][81][83][84] - 发行人主体信用等级为AAA，评级展望稳定，本期债券无评级[30][85] 股权变动 - 2025年3月14日海通证券和国泰君安证券合并事项完成交割，4月3日国泰君安证券更名为国泰海通证券，国泰海通证券成为公司间接控股股东，上海国际集团成为公司实际控制人[18][139][140] 业务情况 - 主营业务收入主要来源于融资租赁业务板块，盈利能力与市场整体利率水平以及流动性状况紧密相关，未来可能出现波动风险[19] - 业务转型方向由城市公用、交通物流等向先进制造、绿色能源、数字经济等转变[61] 子公司情况 - 截至2024年末，发行人主要子公司有4家，均从事租赁业务，持股比例均为100%[141] - 2024年末海通恒信租赁（香港）有限公司总资产75.33亿元，较2023年末上升5.37%；总负债49.96亿元，较2023年末下降1.34%；净资产25.37亿元，较2023年末上升21.68%；2024年营业收入6.96亿元，较2023年度上升14.47%；净利润2.44亿元，较2023年度上升87.69%[142] 风险管理 - 公司建立管理体制框架，制定风险、资产、财务、资金等内部控制制度并持续完善[192] - 风险管理框架以三道防线为主线，围绕“全面风险管理体系和内控管理体系”开展工作[193]

公司业绩表现 - 2025年上半年实现收入总额及其他收入收益人民币35.21亿元[2] - 期间溢利达人民币7.85亿元[2] - 资产总额人民币1,111.31亿元与上年末基本持平[2] - 权益总额人民币203.73亿元较上年末上升2.0%[2] 核心业务板块资产规模 - 先进制造板块生息资产余额人民币202.50亿元较上年末增长2.0%为第一大板块[3] - 工程建设板块生息资产余额人民币197.36亿元较上年末增长1.8%其中国企央企资产占比84.0%[3] - 能源环保板块生息资产余额人民币178.03亿元较上年末增长4.4%资产占比连续四年上升[4] - 城市公用板块生息资产余额人民币117.42亿元较上年末下降1.5%业务结构持续调整[5] - 交通物流板块生息资产余额人民币110.51亿元较上年末增长1.5%聚焦新能源汽车细分领域[6] - 文化旅游板块生息资产余额人民币76.27亿元较上年末下降1.1%覆盖高等教育及文旅集团[7] - 医疗健康板块生息资产余额人民币52.48亿元业务结构持续优化[7] 战略发展方向 - 围绕国家双碳目标布局绿色能源领域拓展新型储能及氢能业务[4] - 在交通物流领域与主机厂商、物流平台及新能源运营商建立广泛合作[6] - 医疗健康业务聚焦医学检验中心、生物制药等科技型医疗公司[7] - 文化旅游领域深耕职业教育和大型文旅集团战略合作[7] 行业定位与竞争优势 - 融资租赁行业监管制度完善政策支持力度加大经营环境规范化[8] - 公司凭借专业积累与战略布局深耕主业服务实体经济[8] - 融资融物相结合的业务优势以核心设备为主要租赁物[3]

行业背景与ESG趋势 - ESG从加分项跃升为企业核心竞争力必答题 资本市场评价维度愈发多元 不仅关注短期盈利 更看重长期可持续发展能力 [1] - 2025年上半年融资租赁行业在监管深化与产业转型双重背景下 ESG实践水平成为区分企业成色的关键标尺 [1] 公司财务表现 - 2025年上半年实现收入总额及其他收入收益35.21亿元 期间溢利7.85亿元 [3] - 截至2025年6月末资产总额1111.31亿元 与上年末基本持平 权益总额203.73亿元 较上年末增长2.0% [3] - 不良资产率1.16% 不良资产拨备覆盖率310.49% 均保持在行业较高水平 [3] 绿色金融战略 - 将绿色金融作为战略核心 加强新型能源 污水污泥处理 危废处理 餐厨垃圾处理等领域业务拓展 积极探索新型储能 氢能等绿色新兴领域 [4] - 截至2025年6月30日绿色金融资产余额189.74亿元 2025年上半年新增投放34.04亿元 [4] - 新型能源资产余额增长3.5% 投放同比增长18.0% [4] - 荣获上海绿色金融服务平台颁发绿色效益杰出行动机构奖 [4] 绿色金融创新 - 创新绿色融资工具 与新开发银行 中国银行上海市分行签署环保专项银团贷款协议 为首个环保概念主题银团 [5] - 成功落地行业首单挂钩ESG+两重两新银团贷款 首组资金利率与ESG绩效直接挂钩 [5] - 发行海通恒信30号绿色资产支持专项计划 以新能源车辆 充电桩等优质绿色资产为底层 [5] 普惠金融实践 - 2025年上半年新增普惠金融业务投放33.97亿元 服务1019家中小微企业 覆盖先进制造 医疗健康 民生消费等领域 [6] - 针对中小微企业轻资产缺抵押痛点 持续丰富普惠金融产品体系 围绕设备及厂商打造租赁产品 [6] 社会责任与公益 - 开展青春接力爱心传递社区帮扶活动 帮助困难家庭 [6] - 参与上海市黄浦区第一声问候公益项目 捐款用于困难青少年帮扶 [6] ESG治理体系 - 构建自上而下ESG管治架构 将ESG战略嵌入决策执行监督全流程 [7] - 细化ESG管理工作职责分工 强化跨部门协同 加强外部专家合作 [7] - 运用金融科技提升ESG风险管控能力 严格遵循香港联交所ESG披露指引 [7] - 获Wind ESG 2024年度评级A 国内多个主流ESG评级结果均位于行业领先水平 [7]

公司信息 - 公司为海通恆信國際融資租賃股份有限公司，股份代號1905[1] 会议安排 - 2025年9月26日下午二时正于上海黄浦区中山南路599号海通恆信大厦举行临时股东大会[2] - 代表委任表格须不迟于2025年9月25日下午二时正（香港时间）送达指定地点才有效[4] 决议案 - 普通决议案选举毛宇星为执行董事、郑欢为非执行董事[4] - 特别决议案包括授予资金管理授权、修订规则、撤销监事会[4]

会议安排 - 公司2025年9月26日下午二时召开临时股东大会[4] - 会议处理选董事、资金管理授权、修订章程等事项[7] - 会议以投票表决，结果在公司网站和披露易公布[9] 参会与投票 - 股东可委派代表出席投票，受委代表无需为股东[9] - 代表委任表格等文件24小时前交回指定地点[9] 股份登记 - 2025年9月23日至26日暂停办理股份过户登记[9] - H股股东9月22日下午四时三十分前递交过户文件[9] 其他 - 确定股东参会投票权利记录日期为9月26日[9] - 联名持有人仅首位者有权参会投票[9] - 会议预计不超半天，股东费用自理[9]

会议安排 - 公司拟于2025年9月26日下午二时在上海召开临时股东大会[4][196] - 2025年9月23日至26日暂停办理股份过户登记手续，确定股东出席临时股东大会并投票权利的记录日期为2025年9月26日[51][200] 人员变动 - 提议委任毛宇星为执行董事，郑欢为非执行董事，待临时股东大会审议通过[18][25] - 截至2025年9月9日，公司执行董事为周剑丽，非执行董事为张信军等，独立非执行董事为姚峰等[197] 融资事宜 - 提请临时股东大会批准公司及子公司在境内外资本市场债务融资，待偿还融资余额总计不超最近一期末公司净资产额（扣除永续类债务融资工具）的550%额度内开展融资[31] - 确定的债务融资品种包括短期融资券等，不含转股条款，有固定期限的公司债务融资工具期限均不超10年[35] - 境内外贷款及融资待偿还余额在债务融资总额度内，单笔发行金额不超公司净资产10%，单笔授信/融资协议授信额度不超等值100亿元人民币，单次提款金额不得超净资产5%[37][42] 章程修订 - 建议修订公司章程等规则，将“股东大会”调整为“股东会”，取消监事会及监事设置[44][47] - 修订后章程规定在公司中设立党组织，建立党的工作机构，配备一定比例的专兼职党务工作人员等[59] 股东相关 - 单独或合计持有公司股份比例从3%提升至31%的股东有权在股东大会召开10日前提出临时议案并书面提交董事会[77] - 单独或合计持有公司有表决权股份比例从3%（含3%）提升至31%（含31%）的股东提出的提案需经审议批准[81] 董事相关 - 董事任期为三年，可连选连任，任期届满未及时改选，原董事仍应履职[105] - 董事会应包括适当比例公司职工代表，职工代表不得低于1名[105] - 董事不得利用职权收受贿赂等非法收入、挪用公司资金等多项忠实义务规定[107]

股份情况 - 截至2025年8月底，H股法定/注册股份5,794,453,176股，股本5,794,453,176元[1] - 截至2025年8月底，内资股法定/注册股份2,440,846,824股，股本2,440,846,824元[1] - 2025年8月底法定/注册股本总额8,235,300,000元[1] 发行情况 - 截至2025年8月底，H股已发行股份5,794,453,176股，库存股0[2] - 截至2025年8月底，内资股已发行股份2,440,846,824股，库存股0[2] 其他情况 - 股份期权不适用[3] - 香港预托证券资料不适用[4]

核心财务表现 - 2025年上半年实现收入总额及其他收入35.21亿元人民币，期间溢利7.85亿元人民币 [1] - 截至2025年6月末资产总额1111.31亿元人民币，较2024年末基本持平，权益总额203.73亿元人民币，较2024年末增长2.0% [1] - 计息负债平均付息率2.94%，较上年同期下降0.59个百分点 [2] 业务结构优化 - 先进制造业务新增投放72.03亿元人民币，同比增长37.2%，生息资产余额202.50亿元人民币 [2] - 绿色租赁业务新增投放34.04亿元人民币，生息资产余额189.74亿元人民币 [2] - 数字经济业务新增投放5.50亿元人民币，生息资产余额47.17亿元人民币 [2] - 科创租赁业务新增投放26.06亿元人民币，生息资产余额68.08亿元人民币 [2] 资产质量与融资能力 - 不良资产率1.16%，较2024年末下降0.01个百分点，不良资产拨备覆盖率310.49% [3] - 与64家金融机构建立授信关系，融资成本进一步降低 [2] 战略协同与行业合作 - 间接控股股东变更为国泰海通证券，深化投行-投资-投研体系协同 [4] - 举办"电动贵州"绿色物流产业沙龙，推出"投-租联动"综合金融方案 [4] - 参与上海联交所租赁资产流转合作及陆家嘴论坛行业研讨 [4] 金融科技与未来规划 - 建设AI+智能营销体系、预审批体系及智能资产监控系统 [8] - 聚焦设备更新政策机遇，深化高端制造/绿色能源/数字经济领域投放 [7] - 加大小微企业金融服务生态建设，推动产业化转型 [7]