市场扩张和并购 - 数芯聚慧咨询企业和芯聚慧科技企业分别以知识产权认购目标公司注册资本635.2907万元及294.1176万元[4] 新产品和新技术研发 - 公司以2025年12月30日为测算基准日[6] - eTwins - vECU - DevSuite多款软件及模型测算价值总计1223.15万元[7][8][9]

公司公众持股量状况 - 截至公告日期 赛目科技的公众持股量约为22.58% 低于香港联交所上市规则规定的最低25%要求 [1] - 公众持股量不足的主要原因在于 有3,226,200股股份（约占公司已发行股份总数的2.42%）由中银国际信托（香港）有限公司持有 该部分股份属于2025年H股奖励信托计划下尚未授予参与者的股份 因此不被计入公众持股量 [1] H股全流通计划 - 公司拟实施H股全流通计划 以解决公众持股量不足的问题 [1] - 计划实施后 参与股东所持有的65,081,360股境内非上市股份（约占公司已发行股本总额的48.81%）将转换为H股 [1] - 该转换完成后 公司的公众持股量预计将恢复至符合上市规则规定的最低百分比要求 [1]

公司公告核心事件 - 赛目科技公众持股量约为22.58%，低于港交所上市规则要求的25%最低标准 [1] - 持股量不足的原因是322.62万股股份（占已发行股份总数约2.42%）由公司H股奖励信托计划的受托人中银国际信托（香港）有限公司持有 [1] - 该部分股份尚未授予合资格参与者，因此不被计入公众持股量 [1]

公司公告核心信息 - 公司赛目科技公众持股量约为22.58%，低于港交所规定的最低25%要求 [1] - 持股量不足的原因是322.62万股股份（占已发行股份总数约2.42%）由中银国际信托（香港）有限公司持有 [1] - 上述股份是公司2025年H股奖励信托计划下，为合资格参与者持有但尚未授予的股份，因此不被计入公众持股量 [1]

股权结构 - 公告日期公司公众持股量约为22.58%，低于25%最低百分比[3] - 中银国际信托持有3,226,200股，占比约2.42%[3] - 中国移动等股东各占已发行股本总额约8.57%[6] - 北京经纬恒润等股东占已发行股本总额约4.22%[6] - 公众股东所持H股总数30,107,200股，占22.58%[8] - 已发行H股总数33,333,400股，占25%[8] - 公司已发行股份133,333,400股，含非上市及H股[8] - 参与股东65,081,360股非上市股份将转H股，占48.81%[9] 时间安排 - T日预计为2026年2月28日或之前[11] - 相关股份预计T+130日于联交所上市[11] - T+130日公众持股量将恢复最低百分比[11] 人员构成 - 执行董事为胡大林、何丰及马蕾[13] - 非执行董事为贾琦、姚翔及巩潇[13] - 独立非执行董事为郭莉莉、马卫国及黄浩钧[13]

公司战略与投资 - 公司通过投资协议引入投资者 以知识产权和货币方式向目标公司浙江赛目科技有限公司出资 认购其新增注册资本人民币960.78万元 换取目标公司约49%股权 [1] - 增资完成后 目标公司注册资本由人民币1000万元增至人民币1960.78万元 公司及投资者将分别直接持有目标公司约51%及49%股权 目标公司仍为公司的附属公司 其财务业绩并入公司财务报表 [1] - 目标公司浙江赛目科技有限公司成立于2019年4月19日 为公司的直接全资附属公司 主要从事ICV测试相关业务 [1] 行业背景与技术发展 - 智能网联汽车技术迅猛发展 汽车电子系统的复杂性显著增加 传统的物理测试方法已无法满足高效 低成本和全面覆盖的测试需求 [2] - 电子数字孪生技术应运而生 通过高精度建模 实时仿真以及数据驱动的优化能力 为汽车电子的研发 测试和验证提供全新解决方案 [2] 业务发展与目标 - 公司为巩固在智能汽车测试验证领域的领先地位 引入创业核心成员及其核心资源 旨在开发电子数字孪生技术及相关产品 [2] - 公司计划构建全链条汽车电子仿真业务能力 以更好地满足市场对高效 低成本和全面覆盖的测试需求 并携手推动汽车电子仿真技术的突破与发展 [2]

公司投资与股权结构 - 公司、目标公司浙江赛目科技有限公司与数芯聚慧咨询企业、芯聚慧科技企业及敬伟于2026年1月6日订立投资协议及股东协议 [1] - 投资者同意以知识产权和货币方式向目标公司出资总计人民币1200.9804万元，认购新增注册资本约人民币960.78万元，以换取目标公司49%股权 [1] - 其中，数芯聚慧咨询企业出资833.3333万元（货币出资39.2200万元，知识产权出资794.1133万元），认购新增注册资本666.6667万元；芯聚慧科技企业出资367.6471万元（全部为知识产权出资），认购新增注册资本294.1176万元 [1] - 增资完成后，目标公司注册资本由人民币1000万元增加至1960.78万元，公司及投资者将分别直接持有目标公司约51%及49%的股权 [1] - 目标公司将继续为公司的附属公司，其财务业绩仍将并入公司的财务报表 [1] 行业背景与技术趋势 - 智能网联汽车技术迅猛发展，汽车电子系统复杂性显著增加，传统物理测试方法已无法满足高效、低成本和全面覆盖的测试需求 [2] - 电子数字孪生技术应运而生，通过高精度建模、实时仿真及数据驱动的优化能力，为汽车电子的研发、测试和验证提供全新解决方案 [2] 公司战略与业务发展 - 公司为进一步巩固在智能汽车测试验证领域的领先地位，希望通过引入创业核心成员及其核心资源，开发电子数字孪生技术及相关产品 [2] - 此举旨在构建公司全链条汽车电子仿真业务能力，以更好地满足市场对高效、低成本和全面覆盖的测试需求 [2] - 公司计划携手合作伙伴共同推动汽车电子仿真技术的突破与发展 [2]

增资信息 - 投资者出资1200.9804万元认购目标公司新增注册资本9607843元，换取49%股权[6] - 增资后目标公司注册资本从1000万元增至1960.7843万元[2] - 数芯聚慧咨询企业出资833.3333万元，认购新增注册资本666.6667万元[6] - 芯聚慧科技企业出资367.6471万元，认购新增注册资本294.1176万元[6] 股权结构 - 增资完成后，公司及投资者分别持有目标公司约51%及49%股权[2] - 第一次交割日后，数芯聚慧咨询企业股权比例32.3998%，芯聚慧科技企业股权比例15.00%[16] 估值与交易 - 目标公司100%股权截至2025年10月31日投资前估值约1211.6万元[7] - 增资事项最高适用百分比高于5%但低于25%，构成须予披露交易[3] - 公司聘请独立估值师选用资产基础法对目标公司股权估值[17] 财务数据 - 2024年除税前利润为3901.17千元，除税后净利润为3859.47千元；2023年除税前亏损为1614.65千元，除税后亏损为1562.27千元[33] - 2025年11月30日未经审核总资产账面价值约为30512.26千元，净资产账面价值为11658.82千元[33] - 分红完成后，货币资金将减少1599.5万元，调整后货币资金公允价值为1069万元[23] 公司治理 - 目标公司决策支持委员会由创业持股平台和公司各委派2名代表，公司代表担任主席[26] - 目标公司执行董事由决策支持委员会推荐，经协商由公司提名选举产生[26] - 目标公司监事由公司推荐，创业持股平台提名选举产生[26] 其他要点 - 投资协议生效需满足先决条件，若90个自然日内未实现且未获豁免则自动终止[10][11][13] - 目标公司第一次交割日前未分配利润由公司独享，日后按股东认缴比例分配[14] - 投资者增资的39.22万元现金用于目标公司研发投入[34]

公告与款项用途 - 公司2025年12月24日公告涉及临时偏离全球发售所得款项用途[3] - 公司提供首次公开发售所得款项认购产品补充信息[3] 人员与业务许可 - 中国港灣国际金融有限公司副首席执行任期至2018年，证券业务至2023年[4] - 某公司第9类业务许可2022年获得，相关人员任期有2018年等情况[4] - 高树啓先生有17年相关经验[4] 公司资质与交易对手 - Goldstone Wealth Management Limited有保险经纪牌照及基金经理身份资历[6] - 交易对手方为金石一号有限合伙基金，实益拥有人为林宇佐[6] - 产品Portfolio A Segregated交易对手方为Waterfront SPC Limited，实益拥有人为Li Hengmei[7] - 产品Number 1 Segregated Portfolio交易对手方为Renascence Global Capital SPC Limited，实益拥有人为Chen Hongxin[7] 基金相关 - Portfolio A Segregated和Number 1 Segregated Portfolio基金经理于英属处女群岛注册为认可管理人[7] - Portfolio A Segregated和Number 1 Segregated Portfolio主要投资全球股票、债券、基金等[7] - 基金投资目标是通过投资资本市场工具实现增长[8] 票据与日期 - 票据由嘉骏国际贸易（香港）有限公司发行，本金总额不超3100万港元[8] - 公告日期为2026年1月6日[11] 公司人员构成 - 执行董事为胡大林、何丰及马蕾[11] - 非执行董事为贾琦、姚翔及巩潇[11] - 独立非执行董事为郭莉莉、马卫国及黄浩钧[11]

股份情况 - 截至2025年12月底，H股法定/注册股份33333400股，非上市股份100000000股，法定/注册股本总额1.333334亿元[1] - 2025年12月，H股和非上市股份法定/注册股份数目无增减[1] - 截至2025年12月底，H股已发行股份33333400股，库存股0股，非上市股份已发行100000000股，库存股0股[4] - 2025年12月，H股和非上市股份已发行及库存股份数目无增减[4]