股权结构 - 截至2024年12月31日，保荐机构及下属子公司间接持有发行人0.02%股份[11] - 截至2024年12月31日，中央汇金直接持有中金公司约40.11%股权，间接持有发行人2.12%股份[12][13] - 截至发行保荐书出具日，华电福瑞持股188.64亿股，占比52.40%；华电国际持股111.69亿股，占比31.03%[192] 财务状况 - 2022 - 2024年公司净利润分别为83.14亿、95.43亿和85.24亿元，营业收入分别为246.73亿、295.80亿和339.68亿元，经营活动现金流量净额分别为298.05亿、184.76亿和241.64亿元[169] - 截至发行保荐书出具日，中金公司已实际支付财务服务费用320万元[31] - 公司冲减收入和计提资产减值损失总计9.35亿元，其中冲减收入5.87亿元，计提资产减值损失3.48亿元[91] 业务运营 - 报告期内公司市场化交易电量分别为265.91、409.82及543.05亿千瓦时，占上网电量比例分别为51.60%、61.80%及62.29%[98] - 报告期内公司弃风率分别为4.78%、4.03%及4.89%，弃光率分别为3.11%、4.77%及7.42%[94] - 截至2024年12月31日，公司控股发电项目装机容量为6861.71万千瓦[106] 上市相关 - 公司本次拟发行40 - 154.29亿股（行使超额配售选择权前），发行后股本总额400 - 514.29亿元，公开发行股份比例为10% - 30%（行使超额配售选择权前）[166] - 公司选择“最近3年净利润均为正，且累计不低于1.5亿元，最近一年净利润不低于6000万元，最近3年经营活动现金流量净额累计不低于1亿元或营业收入累计不低于10亿元”上市标准[167][169] - 华电新能首次公开发行股票并在主板上市项目内核申请审核通过[135] 公司治理 - 公司制定多项议事规则和工作制度[151] - 公司董事会至少每三年重新审阅一次股东回报规划[47] - 调整利润分配政策议案需经出席股东大会股东所持表决权2/3以上通过[39] 风险提示 - 若关联交易内部控制执行不佳，可能出现关联方损害公司或中小股东利益风险[103] - 新能源发电项目未来可能因市场环境等改变产生潜在竞争风险[104] - 拟置入华电新能的项目注入时间受多种因素影响，具有不确定性[104]

发行相关 - 公司拟初始公开发行股票496,894.4214万股，占发行后总股本比例约12.13%（超额配售选择权行使前）[16] - 若超额配售选择权全额行使，发行总股数将扩大至571,428.5714万股，占发行后总股本比例约13.70%[16] - 发行后总股本为4,096,894.4214万股（超额配售选择权行使前），4,171,428.5714万股（超额配售选择权全额行使后）[16] - 保荐费用270万元，承销费用=募集资金总额*0.76%-300万元，审计及验资费用8,031.75万元等[60] 业绩数据 - 2022 - 2024年公司营业收入分别为246.73亿元、295.80亿元、339.68亿元[90] - 2022 - 2024年公司净利润分别为90.32亿元、101.38亿元、94.80亿元[90] - 2024年风力发电业务收入2,274,128.15万元，占比67.52%；太阳能发电业务收入1,093,872.96万元，占比32.48%[74][75] - 2025年1 - 3月，公司实现营业收入962811.99万元，较上年同期增长16.19%[101] 未来展望 - 公司计划通过本次公开发行股票并上市拓宽融资渠道，为业务发展提供资金保障[9] - 募集资金扣除发行费用后拟投入约180亿元用于风力发电、太阳能发电项目建设[108] 市场扩张与并购 - 2023 - 2024年公司向实际控制人下属企业新增收购多家企业控制权[52][53] - 2024年收购中船相关公司装机容量90.44万千瓦，交易金额11.34亿元等[173] 其他 - 公司冲减收入和计提资产减值损失总计9.35亿元，其中冲减收入5.87亿元，计提减值损失3.48亿元[38] - 公司报告期内弃风率分别为4.78%、4.03%及4.89%；弃光率分别为3.11%、4.77%及7.42%[41] - 截至2025年2月28日，公司自有土地办证率为95.83%，自有房产办证率为80.25%[47]