长江证券承销保荐有限公司 关于江苏联测机电科技股份有限公司 2023 年半年度持续督导跟踪报告 长江证券承销保荐有限公司（以下简称"长江保荐"、"保荐机构"）作为江 苏联测机电科技股份有限公司（以下简称"联测科技"、"公司"）首次公开发行 股票并在科创板上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上 海证券交易所科创板股票上市规则》《科创板上市公司持续监管办法（试行）》《上 海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《上海证券交易所上 市公司自律监管指引第 11 号——持续督导》等有关法律、法规的规定，负责公 司上市后的持续督导工作，并出具本持续督导跟踪报告。 1 序号 工作内容 持续督导情况 1 建立健全并有效执行持续督导工作制度，并针 对具体的持续督导工作制定相应的工作计划 保荐机构已建立健全并有效执行 了持续督导制度，并制定了相应的 工作计划。 2 根据中国证监会相关规定，在持续督导工作开 始前，与上市公司或相关当事人签署持续督导 协议，明确双方在持续督导期间的权利义务，并 报上海证券交易所备案 保荐机构已与公司签订保荐协议， 该协议明确了双方在持续督导期 间的权利和义务，并报上 ...

报告基本信息 - 报告期为2023年1月1日 - 2023年6月30日[8] - 报告期末为2023年6月30日[9] - 公司负责人为赵爱国，主管会计工作负责人及会计机构负责人为唐书全[4] - 本半年度报告未经审计[3] 利润分配与重要事项声明 - 董事会决议通过的本报告期无利润分配预案或公积金转增股本预案[5] - 不存在公司治理特殊安排等重要事项[5] - 不存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[6] - 不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[6] - 不存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性的情况[6] - 半年度不进行利润分配或转增[120] 风险提示 - 公司已在报告中详细描述可能存在的相关风险，可查阅“第三节、管理层讨论与分析”中“五、风险因素”部分内容[3] 财务数据关键指标变化 - 2023年1 - 6月公司营业收入247,344,220.87元，较上年同期173,666,688.76元增长42.42%[25] - 2023年1 - 6月归属于上市公司股东的净利润48,805,903.91元，较上年同期47,882,612.55元增长1.93%[25] - 2023年1 - 6月经营活动产生的现金流量净额23,349,729.79元，较上年同期66,223,848.42元下降64.74%[25] - 2023年6月末归属于上市公司股东的净资产833,638,379.24元，较上年度末775,099,178.09元增长7.55%[25] - 2023年6月末总资产1,188,831,396.30元，较上年度末1,134,500,482.70元增长4.79%[25] - 2023年1 - 6月基本每股收益0.77元/股，较上年同期0.75元/股增长2.67%[25] - 2023年1 - 6月研发投入占营业收入的比例为7.30%，较上年同期6.96%增加0.34个百分点[25] - 非流动资产处置损益为 - 115,794.17元[26] - 计入当期损益的政府补助（特定除外）为1,266,277.31元[27] - 持有交易性金融资产等产生的公允价值变动损益及投资收益为2,157,796.57元[27] - 2023上半年公司营业收入为24734.42万元，同比增长42.42%[98] - 2023上半年归属于上市公司股东的净利润为4880.59万元，同比增长1.93%[98] - 2023上半年剔除股份支付影响后归属于上市公司股东的净利润为5594.93万元，同比增长16.85%[98] - 营业成本为147,328,288.00元，较上年同期94,468,955.87元增长55.95%[104] - 销售费用为10,324,610.41元，较上年同期5,351,856.94元增长92.92%[104] - 管理费用为14,501,032.46元，较上年同期9,135,742.15元增长58.73%[104] - 研发费用为18,059,886.99元，较上年同期12,088,870.13元增长49.39%[104] - 经营活动产生的现金流量净额为23,349,729.79元，较上年同期66,223,848.42元下降64.74%[104] - 筹资活动产生的现金流量净额为 - 5,848,090.55元，较上年同期1,038,837.00元下降662.95%[104] - 货币资金本期期末数为246,948,494.38元，占总资产比例20.77%，较上年期末增长6.85%[110] - 交易性金融资产本期期末数为123,803,228.94元，占总资产比例10.41%，较上年期末下降28.54%[110] - 应收账款本期期末数为177,888,822.35元，占总资产比例14.96%，较上年期末增长28.99%[110] - 应收款项融资本期期末数为17,046,630.33元，占总资产比例1.43%，较上年期末下降59.74%[110] - 报告期投资额为5,850,000元，上年同期投资额为29,275,510.20元，变动幅度为 -80.02%[114] - 股票期初数为167,728.98元，本期公允价值变动损益为 -70,871.40元，期末数为96,857.58元[114] - 其他金融资产期初数为173,081,467.51元，本期公允价值变动损益为 -615,096.15元，期末数为123,706,371.36元[114] - 应付票据本期期末数为52,539,487.82元，占总资产比例4.42%，较上年期末增长142.19%[112] - 2023年6月30日货币资金为246,948,494.38元，较2022年12月31日的231,109,910.54元增长约6.85%[199] - 2023年6月30日交易性金融资产为123,803,228.94元，较2022年12月31日的173,249,196.49元下降约28.54%[199] - 2023年6月30日应收账款为177,888,822.35元，较2022年12月31日的137,904,317.49元增长约29.00%[199] - 2023年6月30日应收款项融资为17,046,630.33元，较2022年12月31日的42,341,989.78元下降约59.74%[199] - 2023年6月30日流动资产合计为917,292,890.95元，较2022年12月31日的925,682,943.09元下降约0.91%[199] - 2023年6月30日非流动资产合计为271,538,505.35元，较2022年12月31日的208,817,539.61元增长约29.94%[200] - 2023年6月30日资产总计为1,188,831,396.30元，较2022年12月31日的1,134,500,482.70元增长约4.79%[200] - 2023年6月30日应付票据为52,539,487.82元，较2022年12月31日的21,693,351.65元增长约142.19%[200] - 2023年6月30日合同负债为148,484,109.93元，较2022年12月31日的167,411,068.70元下降约11.30%[200] - 2023年6月30日非流动负债为303,804,448.04元，较2022年12月31日的310,505,073.16元下降约2.16%[200] 行业与市场情况 - 公司下游客户分布在新能源、燃油汽车、船舶和航空领域，新能源客户有上汽、广汽等，燃油客户有潍柴、吉利等[29] - 公司所属动力系统测试行业，下游应用包括新能源、燃油汽车、船舶、航空等领域[29] - 我国动力系统测试行业起步晚，与国际知名企业在产销规模等方面有差距，高端市场被国外把持[30] - 动力系统测试是多领域研发等必要环节，产业链涵盖精密仪器等领域[30] - 2022年我国新能源汽车产销量分别为705.8万辆和688.7万辆，同比分别增长96.90%和93.40%[30] - 我国动力系统测试行业因新能源汽车行业发展迎来机遇，如研发投入增加等[31] - 新能源汽车动力系统测试涉及多环节，按对象分整车、动力总成等试验[31] - 我国新能源汽车已形成完整产业链，将保持增长并加强技术投入[31] - 动力系统测试将围绕新能源汽车多种动力和储能技术开展[31] - 2022年我国燃油汽车产销量下滑，新能源汽车对燃油乘用车产生挤出效应、居民消费意愿下降、油价升高等是主因[32] - 2022年全国造船完工3786万载重吨，同比下降4.60%；承接新船订单4552万载重吨，同比下降32.1%；手持订单量10557万载重吨，同比增长10.2%[32] - 国外发动机研制所需试车时间：美国F100发动机地面试验12000小时、飞行试验5750小时，约18000小时；美国F404发动机地面试验14000小时、飞行试验5000小时，约19000小时；英国RB199发动机地面试验14500小时、飞行试验6500小时，约21000小时；俄罗斯AL - 31F发动机地面试验14425小时、飞行试验6275小时，约22900小时[33] 公司业务模式 - 公司盈利模式是通过招投标或直接谈判获销售合同，“以产定采”采购原材料，定制化生产智能测试装备，出售装备和提供服务实现收入利润[33] - 公司采购模式为“以产定采”，原材料包括电气控制类等，分类管理供应商，重要原材料选国际知名品牌并开拓国内供应链[34] - 公司销售模式以直销为主、经销为辅，下游客户涵盖新能源、燃油汽车及船舶、航空领域厂商和科研院所[34] - 公司生产模式是订单式非标生产，实施项目管理，生产部门依订单等制定计划，部分简单低附加值零部件委托加工[34] 公司技术与产品 - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术可实现新能源汽车多项测试，应用于系列测试台架、测试线及耐久测试验证[35] - 动力系统快接、快装、磨合测试技术实现传动轴98%以上自动对接成功率，接口通径最大达直径150mm[41] - 船舶动力综合测试技术中高功率密度大扭矩水力测功器内置5 - 20毫秒高速响应进排水伺服执行器，具备10毫秒级高速数据采集控制能力[46] - 船舶动力综合测试技术的低速大扭矩测试能力可实现最低50转/分以下转速高精度测量，最大测试扭矩达1,660KN.m[46] - 新能源汽车动力系统综合测试技术可通过多种自主研发模块和程序实现对各控制模块的控制及多种测试功能[36] - 新能源汽车整车高动态和能量流测试技术可精确计算不同工况下整车高动态能量流，缩短研发周期[37] - 电力测功器集成测试技术可满足“国六”排放标准试验要求[39] - 变速箱测试技术可通过多种自主研发设备和软件实现对变速箱的多种测试[42] - 新型集装箱式试验房测试技术的试验室集成辅助测试系统精度优于±1°C[44] - 船舶动力综合测试技术的串联宽范围测试技术可使同一测试台架支持更宽功率范围发动机测试[46] - 动力系统快接、快装、磨合测试技术可在燃油发动机点火情况下检测生产质量[41] - 高速水力测功器扭矩测量精度可达0.1%F.S，电液伺服执行器最快响应时间小于12毫秒[48] - 高速水力测功器YG2000最大功率2000kW、最高转速10000转/分，国际领先企业同规格产品F359最大功率1640kW、最高转速9000转/分，已实现销售[56] - 高速水力测功器YG1800最大功率1860kW、最高转速30000转/分，国际领先企业同规格产品HS125最大功率1865kW、最高转速30000转/分，已实现销售[56] - 高速水力测功器YG750最大功率≥750kW、最高转速9000转/分，国际领先企业同规格产品F246最大功率750kW、最高转速9000转/分，已实现销售[56] - 高速水力测功器YG17000最大功率15000kW、最高转速9000转/分，国际领先企业同规格产品406 - 080最大功率约17897kW、最高转速9000转/分，已实现销售[56] - 高速水力测功器Y12000最大功率12000kW、最高转速1500转/分，国际领先企业同规格产品BFB60最大功率12500kW、最高转速1500转/分，已取得订单产品在调试中[56] - 高速水力测功器Y9000最大功率9000kW、最高转速2000转/分，国际领先企业同规格产品F84最大功率12000kW、最高转速2000转/分，已取得订单产品在调试中[56] - 高速水力测功器P12000最大功率12000kW、最高转速11000转/分，国际领先企业同规格产品406 - 065最大功率11760kW、最高转速11500转/分，已实现销售[56] - 高速水力测功器PG30000最大功率30000kW、最高转速6800转/分，国际领先企业同规格产品109 - 200最大功率29760kW、最高转速6500转/分，已取得订单产品在调试中[56] - 48寸四驱转毂额定功率250千瓦（单轴）、额定转速435转/分、额定扭矩5,489牛.米（单轴）[65] - 低惯量大扭矩测功电机额定功率250kW，最大扭矩3300N.m，转动惯量不大于1kg.m²[66] - 电机模拟器系统功率达250kW [68] - 燃料电池测试系统额定功率150kW，氢气流量≥3500SLPM，温度控制精度≤±1℃[69] - 直叶片高速高功率密度水力测功器额定功率1.6万千瓦

证券代码：688113 证券简称：联测科技 公告编号：2023-029 根据中国证券监督管理委员会《关于同意江苏联测机电科技 股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》（证监许可〔2021〕 840 号），公司首次公开发行人民币普通股股票 1,600 万股，每 股发行价格为人民币 19.14 元，募集资金总额为人民币 30,624.00 万元。扣除承销费、保荐费等发行费用人民币 54,167,923.64 元（不含本次公开发行股票发行费用可抵扣增值 税进项税额），本次募集资金净额为人民币 252,072,076.36 元。 上述募集资金已于 2021 年 4 月 28 日全部到位，公证天业会计师 事务所（特殊普通合伙）于 2021 年 4 月 28 日对本次发行的募集 资金到位情况进行了审验，并出具了"苏公 W[2021]B040 号" 《验资报告》。截至 2023 年 6 月 30 日，公司募集资金使用情况 如下： 单位：人民币元 江苏联测机电科技股份有限公司 2023年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真 ...

证券代码：688113 证券简称：联测科技 公告编号：2023-031 江苏联测机电科技股份有限公司 关于召开 2023 年半年度业绩说明会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性 和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 会议召开时间：2023 年 9 月 6 日（周三）上午 09:00-10:00 二、 说明会召开的时间、地点 （一） 会议召开时间：2023 年 9 月 6 日上午 09:00-10:00 会议召开地点：上海证券交易所上证路演中心（网址： http://roadshow.sseinfo.com/）。 会议召开方式：上证路演中心网络互动 投资者可于 2023 年 8 月 30 日（周三）至 9 月 5 日（周二） 16:00 前登录上证路演中心网站首页点击"提问预征集"栏目或 通过公司邮箱 zqsw@qdceqi.com 进行提问。公司将在说明会上对 投资者普遍关注的问题进行回答。 江苏联测机电科技股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2023 年 8 月 29 日发布公司 2023 年半年度报告，为便于广大投 资 ...

关于第三届董事会第三次会议相关议案的独立意见 (本页无正文,为《江苏联测机电科技股份有限公司独立董事关于第三届董事会 第三次会议相关议案的独立意见》签署页) 与会独立董事签字： 王 忠:_______________ 江苏联测机电科技股份有限公司(以下简称"公司"）第三届董事会第三次会 议审议了《关于 2023 年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告的议 案》，公司董事会向我们提交了有关资料，我们在审阅有关资料的同时，就相关 问题向公司相关部门和人员进行了询问。根据《中华人民共和国公司法》《上海 证券交易所科创板股票上市规则》《江苏联测机电科技股份有限公司章程》等规 定，我们基于独立判断，现就部分事项发表如下独立意见： 一、 对《关于 2023 年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告的 议案》的独立意见 我们认为，公司2023年半年度募集资金存放与使用情况符合《上市公司监 管指引第2号—上市公司募集资金管理和使用的监管要求》《上海证券交易所科 创板上市公司自律监管指引第1号——规范运作》以及公司《募集资金使用管理 办法》等法律法规、规范性文件和公司制度的规定，对募集资金进行了专户存 储和专项使用， ...

证券代码：688113 证券简称：联测科技 公告编号：2023-030 江苏联测机电科技股份有限公司 第三届监事会第三次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性 和完整性依法承担法律责任。 1、审议通过《关于2023年半年度报告及其摘要的议案》。 公司监事会认为：经审议，公司2023年半年度报告的编制和 审议程序符合相关法律法规及《公司章程》等内部规章制度的规 1 一、监事会会议召开情况 定；公司2023年半年度报告的内容与格式符合相关规定，公允地 反映了公司2023年半年度的财务状况和经营成果等事项；半年度 报告编制过程中，未发现公司参与半年度报告编制和审议的人员 有违反保密规定的行为；监事会全体成员保证公司2023年半年度 报告披露的信息真实、准确、完整，不存在任何虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏，并对其内容真实性、准确性和完整性依法承 担法律责任。 江苏联测机电科技股份有限公司（以下简称"联测科技"或 "公司"）第三届监事会第三次会议通知于2023年8月18日以电 子邮件方式送达全体监事，于2023年8月25日以现场会议的 ...

证券代码：688113 证券简称：联测科技 公告编号：2023-028 江苏联测机电科技股份有限公司股东及董监高集中竞价 减持股份结果公告 本公司董事会、全体董事及相关股东保证本公告内容不存在 任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、 准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 大股东及董监高持股的基本情况 本次减持计划实施前，公司董事、副总经理黄冰溶持有公司 无限售流通股份 4,526,000 股，持股比例为 7.11%；公司股东史 江平持有公司无限售流通股份 2,710,000 股，持股比例为 4.25%。 公司持股 5% 以 上 股 东 史 文 祥 持 有 公 司 无 限 售 流 通 股 份 3,830,000 股，持股比例为 6.01%；史江平与史文祥为一致行动 人，合计持有公司股份 6,540,000 股，约占公司总股本 10.26%。 2 股东名称 股东身份 持股数量（股） 持股比例 当前持股股份来源 黄冰溶 董事、监事、高 级管理人员 4,526,000 7.11% IPO 前取得：4,526,000 股 史江平 5%以下股东 2,710,000 4.25% IPO 前取 ...

财务数据 - 公司2023年第一季度营业收入为7,766.00万元，同比下降4.75%[2] - 公司2023年第一季度归属于上市公司股东的净利润为1,163.62万元，同比下降49.51%[2,4] - 公司2023年第一季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1,018.40万元，同比下降51.76%[2,4] - 公司2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-2,919.24万元，同比下降184.42%[5] - 公司2023年第一季度研发投入合计为596.50万元，同比增加38.69%[6] - 公司2023年第一季度研发投入占营业收入的比例为7.68%，同比增加2.40个百分点[6] - 公司2023年3月31日总资产为113,244.65万元，较上年度末下降0.18%[2] - 公司2023年3月31日归属于上市公司股东的所有者权益为78,739.96万元，较上年度末增加1.59%[2] - 公司2023年第一季度营业收入为7766万元[12] - 公司2023年第一季度归属于母公司股东的净利润为1164万元[13] - 公司2023年第一季度交易性金融资产为1.35亿元[10] - 公司2023年第一季度应收账款为1.5亿元[10] - 公司2023年第一季度存货为2.82亿元[10] - 公司2023年第一季度流动资产合计为8.97亿元[10] - 公司2023年第一季度非流动资产合计为2.36亿元[10] - 公司2023年第一季度资产总计为11.32亿元[11] - 公司2023年第一季度流动负债合计为2.97亿元[11] - 公司2023年第一季度所有者权益合计为8.07亿元[12] - 2023年第一季度归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额为1,163.65万元[14] - 2023年第一季度归属于母公司所有者的综合收益总额为1,163.65万元[14] - 2023年第一季度基本每股收益为0.18元[14] - 2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-2,919.24万元[15] - 2023年第一季度投资活动产生的现金流量净额为1,433.69万元[15] - 2023年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为-80.99万元[16] - 2023年第一季度期末现金及现金等价物余额为20,304.43万元[16] - 2023年第一季度收到的税费返还为74.17万元[15] - 2023年第一季度支付给职工及为职工支付的现金为1,796.43万元[15] - 2023年第一季度支付的各项税费为1,944.82万元[15] 股东及控制权 - 公司控股股东和实际控制人为赵爱国，李辉、郁旋旋、张辉为实际控制人的一致行动人[8] - 除此之外,公司未知流通股股东之间是否存在关联关系或一致行动关系[8]

利润分配 - 公司拟向全体股东每10股派发1.92元现金红利（含税）[5] - 截至2022年12月31日，公司总股本63700000股[5] - 合计拟派发现金红利12230400元（含税）[5] - 本年度公司拟派发现金红利占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率为15.06%[5] - 公司不进行资本公积金转增股本，不送红股[5] - 本次利润分配预案尚需提交股东大会审议[5] 整体财务数据关键指标变化 - 2022年营业收入373,502,264.24元，较2021年增长10.20%[34] - 2022年归属于上市公司股东的净利润81,226,093.73元，较2021年增长6.16%[34] - 2022年经营活动产生的现金流量净额72,335,244.73元，较2021年增长36.52%[34] - 2022年末归属于上市公司股东的净资产775,099,178.09元，较2021年末增长12.95%[34] - 2022年末总资产1,134,500,482.70元，较2021年末增长15.63%[34] - 2022年基本每股收益1.28元/股，较2021年减少2.29%[34] - 2022年研发投入占营业收入的比例为8.16%，较2021年增加1.89个百分点[34] - 2022年非经常性损益合计8,972,262.68元[36] - 公司实现营业总收入37,350.23万元，同比增长10.20%[38] - 公司实现利润总额9,216.79万元，同比增长6.31%[38] - 公司实现归属于上市公司股东的净利润8,122.61万元，同比增长6.16%[38] - 报告期内公司实现营业收入37,350.23万元，较上年同期增长10.20%；净利润8,122.61万元，较上年同期增长6.16%；扣非净利润7,225.38万元，较上年同期增长5.73%[146] - 营业成本213,031,319.29元，较上年同期增长5.68%；销售费用15,854,995.36元，较上年同期增长27.58%；管理费用24,108,015.92元，较上年同期增长22.04%；研发费用30,484,013.04元，较上年同期增长43.51%[147] - 经营活动产生的现金流量净额72,335,244.73元，较上年同期增长36.52%；筹资活动产生的现金流量净额 -3,928,521.24元，较上年同期下降101.56%[147] - 报告期内公司实现主营业务收入37,256.72万元，同比增长10.11%；主营业务成本21,285.41万元，同比增长5.68%[152] - 货币资金本期期末数为231,109,910.54元，占总资产20.37%，较上期期末变动-29.06%[166] - 交易性金融资产本期期末数为173,249,196.49元，占总资产15.27%，较上期期末变动146.07%[166] - 预付款项本期期末数为32,164,901.94元，占总资产2.84%，较上期期末变动293.55%[166] - 在建工程本期期末数为40,819,245.63元，占总资产3.60%，较上期期末变动1,247.50%[167] - 报告期投资额为34,375,510.20元，上年同期投资额为0 [170] - 2022年合计金额为3014.55万元，较之前的2864.25万元减少150.3万元[183] 各季度营业收入情况 - 2022年第一至四季度营业收入分别为81,528,743.10元、92,137,945.66元、83,856,113.61元、115,979,461.87元[35] 金融资产变动 - 交易性金融资产期初余额70,407,424.66元，期末余额173,249,196.49元，当期变动102,841,771.83元，对当期利润影响5,353,109.97元；应收款项融资期初余额57,292,217.10元，期末余额42,341,989.78元，当期变动 -14,950,227.32元[37] 业务线概况 - 公司主营业务为动力系统智能测试装备的研发、制造和销售，以及提供动力系统测试验证服务[37][39] - 公司产品及服务主要应用于新能源汽车、燃油汽车、船舶和航空等细分领域[39] - 公司动力系统智能测试装备包括测试台架、测试线、测试保障设备、环检系统和设备升级改造[40] - 公司提供的动力系统测试验证服务分为耐久测试验证和性能测试验证[41] - 截至本年报期末，公司在南通地区、上海地区共建有73个测试台架[41] - 公司主要通过出售智能测试装备、提供测试验证服务实现收入和利润，采用“以产定采”采购模式，销售以直销为主、经销为辅，实行订单式非标生产[53] - 公司产品包括船舶领域测试线、新能源和燃油汽车测试保障设备、环检系统等，测试验证服务分耐久和性能测试验证[48][49][50][51] - 动力系统测试验证可模拟 -40℃~150℃的环境温度以及 5%-95%的环境湿度进行测试，性能测试验证含新能源汽车整车能量流试验[51] - 公司所属动力系统测试行业下游应用于新能源汽车、燃油汽车、船舶、航空等领域，我国厂商与国际知名企业有差距，高端市场被国外把持[54][55] - 动力系统测试产业链涵盖精密仪器、电子元件等领域，具有工艺复杂、需求多样等特点，行业发展对装备提出更高要求[56] - 新能源汽车领域动力系统测试主要技术门槛包括信息融合、多元动力系统信号来源融合等技术[56] - 为达新能源汽车动力系统高速加载测试要求，需开发低惯量瞬态响应高速电机、高频控制四象限变频器等软硬件技术[56] - 新能源汽车动力总成 NVH 试验室测试需对隔声仓本体、吸声材料等持续优化调试，提高吸声能力、降低背景噪声[56] - 新能源汽车能源消耗需高精度能源消耗测试系统精确分析能量流，涉及模拟电池等设备及能量流分析仿真软件[56] - 新能源汽车动力系统生产测试线需自动快接技术实现可靠自动对接，按节拍批量生产并搭建相关系统[56] - 公司为新能源和燃油汽车领域多家知名企业提供动力系统智能测试装备及测试验证服务，在行业内树立良好信誉和品牌形象[60] - 2022年度前十大汽车品牌中上汽是公司客户[60] - 2022年度前十大国产汽车品牌中上汽是公司客户[60] - 2022年国内前十大汽车品牌、前十大国产汽车品牌均为公司客户，前十大新能源汽车厂商中有6家，前十大纯电动汽车厂商中有7家，前十大多缸柴油机企业均为公司客户，前十大多缸汽油机企业中有4家[61][62] - 公司航空用水力测功器实现多个首次国产应用，包括在中国航发四川燃气涡轮研究院等实现航空发动机试验台首次应用，与中国航发沈阳发动机研究所等签订首台国产设备供货合同[63] 各业务线数据关键指标变化 - 动力系统智能测试装备在手订单含税合同金额为5.75亿元，相比2021年末增长约18.28%[37] - 新能源汽车业务营业收入17,952.45万元，营业成本10,721.81万元，毛利率40.28%，较上年减少3.25个百分点[153] - 燃油汽车业务营业收入6,625.66万元，营业成本4,804.56万元，毛利率27.49%，较上年减少2.73个百分点[153] - 航空领域收入5341.98万元，增速75.77%；工程机械及其他领域收入5207.69万元，增速41.03%[154] - 智能测试装备营业收入27050.53万元，营业成本16215.01万元，毛利率40.06%，较上年增加3.58个百分点[154] - 测试验证服务营业收入5562.13万元，营业成本2655.23万元，毛利率52.26%，较上年减少10.75个百分点[154] - 境内营业收入37198.90万元，营业成本21276.20万元，毛利率42.80%，较上年增加2.33个百分点；境外营业收入57.82万元，营业成本9.21万元，毛利率84.07%，较上年增加10.36个百分点[154] - 直销营业收入35590.27万元，营业成本20118.54万元，毛利率43.47%，较上年增加2.44个百分点；经销营业收入1666.45万元，营业成本1166.87万元，毛利率29.98%，较上年增加7.19个百分点[154] - 智能测试装备材料成本12995.65万元，占比80.15%，较上年变动-16.29%；人工成本832.76万元，占比5.14%，较上年变动27.38%；制造费用2386.60万元，占比14.71%，较上年变动27.51%[157] - 测试验证服务材料成本254.43万元，占比9.58%，较上年变动265.67%；人工成本341.42万元，占比12.86%，较上年变动90.71%；制造费用2059.38万元，占比77.56%，较上年变动119.3%[158] 行业市场情况 - 2022年我国新能源汽车产销量分别为705.8万辆和688.7万辆，同比分别增长96.9%和93.4%[66] - 新能源汽车行业发展促进动力系统测试行业发展，原因包括加大研发和资产投入、厂商倾向国产设备、提高国产化率、人均保有量低、发展新基建、政策推进等[66] - 新能源汽车动力系统测试涉及多个环节和多种测试项目，我国已形成完整产业链，全球产业链正向我国转移[66][67] - 2022年我国燃油汽车产销量下滑，新能源汽车对燃油乘用车产生挤出效应、居民消费意愿下降、油价升高等是主因[68] - 2022年全国造船完工3786万载重吨，同比下降4.6%；承接新船订单4552万载重吨，同比下降32.1%；手持订单量10557万载重吨，同比增长10.2%[68] - 国外发动机研制所需试车时间：美国F100发动机地面试验12000小时、飞行试验5750小时，约18000小时；美国F404发动机地面试验14000小时、飞行试验5000小时，约19000小时；英国RB199发动机地面试验14500小时、飞行试验6500小时，约21000小时；俄罗斯AL - 31F发动机地面试验14425小时、飞行试验6275小时，约22900小时[69] 公司技术能力 - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术可实现新能源汽车多项测试，能精准控制混合动力输出转速和扭矩[71] - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术能适应多通道CAN接口通信模块，构建仿真测试平台缩短开发研制周期[72] - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术通过自主开发软件实现对发动机等模块单独和混合控制[72] - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术可调节测功器扭矩精确模拟路况、风阻[72] - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术具有自主研发的电机高精度冷却温控模块[72] - 公司新能源汽车动力系统综合测试技术通过控制程序实现能量释放和回馈双向电源控制及通信[72] - 公司新能源汽车整车高动态和能量流测试技术通过高动态电力测功器模拟实车路谱实现室内仿真高动态测试[74] - 动力系统快接、快装、磨合测试技术实现传动轴98%以上自动对接成功率，接口通径最大达直径150mm[78][79] - 船舶动力综合测试技术的低速大扭矩测试能力可实现最低50转/分以下转速高精度测量，最大测试扭矩1,660KN.m[85] - 高速水力测功器的高速响应进排水伺服执行器最快响应时间小于12毫秒[87] - 高速水力测功器的扭矩测量精度可达0.1%F.S[87] - 新型集装箱式试验房的试验室集成辅助测试系统精度优于±1℃[83] - 新能源汽车整车高动态和能量流测试技术构建仿真测试平台，缩短研发周期、降低研发风险和成本[75] - 电力测功器集成测试技术可满足“国六”排放标准试验要求[77][78] - 变速箱测试技术可测试输入输出功率并计算传动效率[80] - 船舶动力综合测试技术的高功率密度大扭矩水力测功器内置5 - 20毫秒高速响应进排水伺服执行器[85] - 船舶动力综合测试技术的高功率密度大扭矩水力测功器具有10毫秒级高速数据采集控制能力[85] - 动力系统功率排放测试分析统一平台软件具有自动测试、可减裁或扩展规模等多项先进性，应用于公司各领域智能测试装备和测试验证服务[90][91][92] - 测试保障设备集成技术能集成和控制1万千瓦船用发动机及多领域温控测试保障设备，应用于新能源汽车、燃油汽车和船舶领域[95] - 公司开发的新能源汽车整车模拟台架可实现四电机同时高动态模拟道路加载测试[133] - 公司在燃油汽车领域能制造集成快接设备的汽车测试线和集装箱试验房[134] - 公司在船舶领域能提供高功率密度大扭矩水力测功器[134] - 公司在航空领域突破高速水力测功器制造技术并实现首次应用[134] - 公司自主开发的软件平台可用于航空发动机测试，具备高速数据采集等多种功能，还支持多层次报警和预警功能[135] 公司知识产权与研发投入 - 报告期内公司新增申请发明专利18项、实用新型专利52项、软件著作权11项，新增获得发明专利1项、实用新型专利41项、软件著作权11项[97] - 公司知识产权累计申请数217个、获得数158个，其中发明专利申请38个、获得14个，实用新型专利申请129个、获得94个[98] - 本年度费用化研发投入30484013.04元，上年度为21241620.04元，变化幅度43.51%[98] - 本年度研发投入合计30484013

报告发布 - 公司将于2023年4月27日发布2022年年度报告[3] 业绩说明会 - 2022年年度业绩说明会计划于2023年5月8日上午09:00 - 10:00举行[3] - 召开地点为上海证券交易所上证路演中心（http://roadshow.sseinfo.com/）[4] - 召开方式为网络文字互动[4] - 参加人员包括董事长赵爱国、总经理米建华等[6] 投资者参与 - 投资者可在2023年5月8日上午09:00 - 10:00通过互联网登陆上证路演中心在线参与说明会[7] - 投资者可于2023年5月6日17:00前将问题通过邮件发至zqsw@qdceqi.com [3] 联系信息 - 联系人为何平，电话0513 - 85636573，邮箱zqsw@qdceqi.com [9] 会后查看 - 业绩说明会召开后投资者可通过上证路演中心查看情况及主要内容[9]