股东股份解除质押情况 - 控股股东俞正元解除质押800万股，占其所持股份比例11.68%，占公司总股本比例4.14% [2] - 俞正元另解除质押200万股，占其所持股份比例2.92%，占公司总股本比例1.04% [2] - 合计解除质押1000万股，占俞正元持股比例14.60%，占公司总股本比例5.18% [2] 股东股份累计质押情况 - 截至公告日，俞正元持股6849.88万股，持股比例35.47%，本次解除质押后剩余质押股份1077万股，占其持股比例15.72% [2] - 俞涛（一致行动人）持股比例0.37%，无质押股份 [2] 其他说明 - 公告提及公司控股股东将采取补充质押、补充资金等措施应对潜在平仓风险 [2] - 公告数据存在四舍五入导致的尾数差异 [2] 备查文件 - 公告由长缆科技集团股份有限公司董事会发布 [3]

控股股东股份情况 - 俞正元本次解除质押1000万股，占其所持股份14.60%，占总股本5.18%[1] - 俞正元持股68498834股，比例35.47%，解除后质押10770000股[4] - 俞涛持股712000股，比例0.37%，无质押股份[4] 风险情况 - 公司控股股东质押股份风险可控，无平仓风险[5]

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会于7月8日15:00现场召开，网络投票时间为9:15 - 15:00[2] - 出席股东大会股东126人，代表股份74,569,134股，占公司有表决权股份总数的43.4601％[4] - 公司有表决权股份总数为171,580,548股[4] 议案表决情况 - 2025年度向特定对象发行股票相关多个议案总表决同意股数为74,177,534股，占比99.4749%[32][34][37][39][42] - 2025年度向特定对象发行股票相关多个议案中小股东表决同意股数为546,020股，占比58.2347%[33][36][38][40][43] - 《关于提请股东大会授权董事会办理公司2025年度向特定对象发行股票相关事宜的议案》总表决同意74,177,174股，占比99.4744％[46][47] - 《关于独立董事辞任暨补选第五届董事会独立董事的议案》总表决同意74,188,574股，占比99.4897％[49] - 中小股东对相关议案表决中，同意股数占比最高为60.7026%，对应上市地点议案[28] - 中小股东对相关议案表决中，反对股数占比最高为41.8037%，对应中小股东总表决情况议案[22] - 中小股东对相关议案表决中，弃权股数占比最高为18.2377%，对应未来三年（2025 - 2027年）股东分红回报规划议案[45] - 总表决中，同意股数占比最高为99.5059%，对应上市地点议案[27] - 总表决中，反对股数占比最高为0.5230%，对应募集资金总额及用途、滚存未分配利润安排等议案[23][25] - 总表决中，弃权股数占比最高为0.2293%，对应未来三年（2025 - 2027年）股东分红回报规划议案[44] 其他信息 - 提案1.00至提案9.00为特别决议事项，获出席股东大会股东所持有效表决权股份总数三分之二以上同意[50] - 律师事务所为北京海润天睿律师事务所，律师为邹盛武、王羽[51] - 律师结论：公司本次股东大会召集、召开等符合规定，各项决议合法有效[51] - 备查文件有2025年第一次临时股东大会决议[52] - 备查文件有北京海润天睿律师事务所关于本次股东大会的法律意见书[53] - 公告发布时间为2025年07月08日[54]

会议信息 - 股东大会于2025年7月8日下午3：00召开，由董事长俞涛主持[6] - 出席现场会议股东及代表5名，持股73,631,514股，占比42.9137%[7] - 网络投票股东121名，代表股份937,620股，占比0.5465%[9] - 董事会于2025年6月21日刊登股东大会通知[5] 议案表决 - 《关于公司符合向特定对象发行股票条件的议案》，同意74,179,034股，占比99.4769%，中小股东同意占比58.3947%[20] - 关于2025年度向特定对象发行股票方案各事项表决，同意股数占比多超99.4%，中小股东同意占比多超58%[21][22][23][25][26][27][30][31][32][33] - 《关于公司未来三年（2025 - 2027年）股东分红回报规划的议案》，同意74,169,234股，占99.4637%，中小股东同意占57.3495%[39][40] - 《关于提请股东大会授权董事会办理公司2025年度向特定对象发行股票相关事宜的议案》，同意74,177,174股，占99.4744%，中小股东同意占58.1963%[40][41] - 《关于独立董事辞任暨补选第五届董事会独立董事的议案》，同意74,188,574股，占99.4897%，中小股东同意占59.4121%[42]

项目中标情况 - 公司成中广核新能源2025年电缆附件框架采购第一标段第一中标候选人[1] - 项目投标报价97,165,250.00元[1] - 项目公示期为2025年6月30日至7月3日[1] 项目影响与风险 - 若中标实施，预计对未来业绩有积极影响[2] - 中标、履行不影响业务独立性[2] - 能否中标签约有不确定性，金额可能不及预估[1][3]

公司中标信息 - 公司成为中广核新能源2025年电缆附件框架采购第一标段的第一中标候选人 [1] - 投标报价为人民币9716.52万元 [1] - 项目招标人为中广核风电有限公司 [1] - 公示期为2025年6月30日至2025年7月3日 [1] 项目影响 - 若项目确定中标并顺利实施，预计将对公司未来合同执行期内的经营业绩产生积极影响 [1]

发行方案概述 - 公司拟向不超过35名特定对象发行股票 发行对象包括证券投资基金管理公司 证券公司 保险机构投资者等符合规定的机构和个人投资者 [1] - 发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司A股股票均价的80% [1] - 本次发行股票数量不超过57,932,292股 不超过发行前公司总股本的30% [1] - 股票面值为人民币1元 将在深圳证券交易所主板上市交易 [1] 募集资金用途 - 募集资金总额不超过46,000万元 将用于五个项目 [2] - 高压超高压电缆附件产能扩充及其他电力设备产业技术改造项目拟投入19,950.25万元 [3] - 研发中心建设项目拟投入7,736.64万元 [3] - 营销及服务体系建设项目拟投入5,761.12万元 [3] - 信息化系统升级建设项目拟投入3,840.59万元 [3] - 补充流动资金拟投入8,711.40万元 [3] 股权结构变化 - 控股股东俞正元直接持有公司35.47%股份 与其一致行动人合计持有35.84%股份 [4] - 假设全额发行57,932,292股后 俞正元持股比例将降至27.29% 仍为公司控股股东 [4] - 发行不会导致公司控制权发生变化 [4] 历史发行情况及财务表现 - 公司曾终止2024年度以简易程序向特定对象发行股票事项 原计划募集不超过22,560万元用于收购双江能源部分股权及增资 [5] - 2025年一季度营业收入2.69亿元 同比增长35.97% [5] - 归属于上市公司股东的净利润245.73万元 同比减少84.88% [5] - 扣非净利润123.81万元 同比减少88.36% [5] - 经营活动产生的现金流量净额为-3,091.51万元 同比减少404.44% [5][6]

定增募资扩产计划 - 公司拟定增募资不超过4 6亿元 主要用于高压超高压电缆附件产能扩充(2 3亿元) 研发中心建设(1 2亿元) 营销及服务体系升级(0 6亿元)和补充流动资金(0 5亿元) [2][3] - 扩产项目将新增年产5000套超高压电缆附件产能 预计2026年投产后年产值达8亿元 市场份额从25%提升至35% [4] - 当前高压超高压电缆附件产能利用率超90% 订单排产周期延长至6个月 [4] 技术优势与市场地位 - 公司在500kV及以上超高压电缆附件领域达到国际领先水平 自主研发产品填补国内空白并应用于三峡如东海上风电 白鹤滩水电站等国家重点项目 [3] - 在国家电网2025年第一批电缆附件招标中 公司110千伏产品以1007 42万元中标额位列17家单位第一 [4] 新能源领域布局 - 公司已成为陆上风电 海上风电 光伏项目主要供应商 ±400kV柔性直流电缆附件应用于全球最大柔直海上风电项目(三峡如东110万千瓦) [5] - 预计2025年海上风电订单占比提升至20% 充电桩领域2025年一季度订单同比增长50% [5] - 计划在越南设立生产基地 拓展东南亚 中东等海外市场 [5] 研发投入与财务表现 - 2020-2024年累计研发投入近4亿元 2025年一季度研发费用1852 08万元(同比+5 39%) [6] - 2024年营收12 42亿元(同比+19 18%) 净利润7468 2万元(同比+3 53%) 但2025年一季度净利润245 73万元(同比-84 88%)因高毛利产品收入减少 [6][7]

募集资金使用计划 - 公司拟向特定对象发行A股股票募集资金总额不超过46,000万元，全部用于高压超高压电缆附件产能扩充及其他电力设备产业技术改造项目、研发中心建设项目、营销及服务体系建设项目、信息化系统升级建设项目及补充流动资金 [1] - 募集资金到位前可先行以自筹资金投入，后续置换；若实际募集资金不足，将按项目优先级调整投资额 [1] 高压超高压电缆附件产能扩充项目 - 项目总投资19,950.25万元，建设期36个月，通过购置先进设备提升高压/超高压电缆附件产能及产线自动化水平 [1][2] - 下游需求驱动：电网投资2014-2023年CAGR达15.32%，新能源（海上风电、抽水蓄能）及轨道交通发展催生高端产品需求 [2] - 技术优势：公司掌握750kV及以下交直流超高压电缆附件技术，两项750kV产品通过国家级鉴定达国际领先水平 [4] - 供应链优化：实现关键零部件自产以保障自主可控 [3] 研发中心建设项目 - 项目总投资7,736.64万元，建设期36个月，聚焦高压化、智能化、绿色化技术研发 [6][7] - 研发基础：国内首家实现220kV/110kV高压电缆附件产业化，主导多项国家标准制定 [6][8] - 政策支持：项目符合国家"十四五"智能电网改造及新能源配套设备升级方向 [8] 营销及服务体系建设 - 项目总投资5,761.12万元，建设期36个月，升级全国营销网点并建设总部展厅 [10][11] - 客户资源：与国家电网、南方电网、中广核等深度合作，产品应用于特大城市电网、核电站及海上风电项目 [5] - 品牌优势："长缆"品牌在高压电缆附件市场认知度高，为行业标准制定者之一 [5][10] 信息化系统升级 - 项目总投资3,840.59万元，建设期36个月，覆盖PLM/MES/WMS等系统以提升数字化管理能力 [13][14] - 技术支撑：5G、大数据等技术成熟助力生产流程智能化改造 [14] 补充流动资金 - 拟投入8,711.40万元优化财务结构，截至2025年3月末流动负债占比达92.25% [17] - 满足业务扩张需求：2022-2024年营收CAGR为12.56%，流动资金需求同步增长 [17] 项目综合影响 - 经营层面：巩固高压电缆附件主业优势，提升研发与供应链能力 [18] - 财务层面：降低资产负债率，增强抗风险能力与市场竞争力 [18][19]

公司财务指标影响分析 - 本次发行预计新增股本3,761.24万股，总股本将从19,310.76万股增至23,072.00万股，稀释效应显著[2] - 2025年净利润假设三种情景：持平（7,468.20万元）、增长10%（8,215.02万元）、增长20%（8,961.84万元）[2][3] - 基本每股收益在持平情景下将从0.39元/股摊薄至0.32元/股，加权平均净资产收益率从4.28%降至3.76%[2][3] 募集资金用途与业务协同性 - 募集资金拟投向高压超高压电缆附件产能扩充、研发中心建设、营销服务体系升级等五大项目，强化产业链布局[4] - 项目与现有业务高度协同，可提升公司在电力设备领域的技术壁垒和市场占有率[4] - 公司拥有近70年电缆附件技术积累，掌握超高压绝缘材料开发等核心技术，为项目实施提供支撑[6] 人才与市场储备 - 公司通过员工持股计划、培训激励等机制保留核心团队，具备实施募投项目的人力资源条件[5] - 营销网络覆盖国家电网、发电集团等重点客户，并通过下沉渠道完善全国布局，市场资源充足[6] 填补回报措施 - 加强募集资金监管，确保合规使用并配合保荐机构检查[6] - 加速募投项目落地，力争尽早实现预期收益以对冲摊薄影响[7] - 优化治理结构与成本控制，严格执行未来三年（2025-2027）现金分红政策[7] 相关主体承诺 - 控股股东承诺不干预经营、不侵占利益，并将薪酬与填补措施执行情况挂钩[9] - 董事及高管承诺勤勉履职，杜绝利益输送行为，接受监管约束[10]