投资者关系活动基本信息 - 活动类别为电话会议 [2] - 参与单位有惠理投资管理（上海）有限公司、睿远基金管理有限公司 [2] - 时间为2022年1月5日09:00至10:30 [2] - 地点在浙江省余姚市锦凤路58号董事长办公室 [2] - 上市公司接待人员有董事长、总经理叶晓波，董事会秘书吴军，研发负责人吴文明，证券事务代表刘水兰 [2] 合作相关 - 选择与富世华和牧田合作是因大客户战略，希望双向提升且是战略发展和互相选择的结果 [2] - 2017年设立大叶北美子公司布局北美市场，2020年在美国南卡罗莱纳州建立海外仓库，与家得宝有望建立长期稳定合作关系 [3] 产品相关 - 产品以ODM为主，包含电动、锂电和燃油，有割草机、打草机等多种园林工具 [2] - 已有20v、40v、62v和82v四大锂电平台，产品种类丰富，行业锂电化产品将逐步取代燃油产品 [3] 竞争与业务相关 - 国内主要竞争对手进入市场早，公司是割草机龙头企业，有多年研发制造经验和技术储备 [3] - 割草机器人技术难点多，公司已推出第二代，业务增长较快预计未来稳定上升 [3] - 割草机器人市场占有率取决于技术突破、性价比、应用场景等多种因素 [3]

公司合作情况 - 公司凭借质量稳定、品种齐全、全球布局等优势，于2017年设立北美子公司开始布局北美市场，2020年在美国建立海外仓，与HomeDepot合作良好且有意长期合作 [2] 公司产品优势 - 产品类别丰富，按动力分汽油、锂电、交流电类，按操作方式分手持式、智能式、骑乘式等，能满足客户多种需求 [2] 产品应用场景与替代趋势 - 骑乘式割草机主要应用于私人花园、公共绿地、专业草坪、高尔夫球场等场景，锂电园林机械和割草机器人等产品技术完善后将逐步替代燃油产品 [3] 公司投资决策 - 国内大规模出口骑乘式割草机企业较少，该产品主要市场及供应链在欧美，技术工艺复杂，公司因研发经验和市场需求驱动加大对骑乘式割草机产品的投入 [3] 行业市场需求 - 预计至2023年，全球园林机械产品市场需求将达264亿美元，年复合增长率为2.62%，其中锂电动力类园林机械复合增长率将达6.61%，是主要增长动力，未来行业市场规模将继续较快增长 [3] 燃油产品需求 - 燃油园林工具市场占有率受技术突破、性价比、应用场景等因素影响，目前需求依然强劲，但新能源园林机械产品占有量将逐步提高 [3]

公司基本信息 - 证券代码 300879，证券简称大叶股份，为宁波大叶园林设备股份有限公司 [1] - 2022 年 5 月 12 日上午 09:30 - 10:30 进行投资者关系活动（电话会议），参与单位为国泰基金管理有限公司 [1] - 上市公司接待人员包括董事长、总经理叶晓波等 [1] 业务与产品 订单与竞争力 - 新老产品和新老客户订单均有不同程度增长，核心竞争力包含技术研发、产品、优质客户、质量管理、人才等优势 [2] 产品结构 - 主营割草机，按使用方法分有手推式、割草机器人和骑乘式；按动力来源分有汽油、电动和锂电割草机 [2] - 其他产品包括打草机、割灌机、吹风机、链锯、扫雪机、微耕机等 [2] 业务拓展 - 目前以割草机为主营业务，后续将发展其他农机产品，已有用于农业的微耕机产品 [2] - 研发经验丰富，有技术基础，能较好较快进行产品切换，如手推往骑乘、汽油往锂电切换 [2] 产能与布局 国内产能 - 宁波领越智能设备有限公司一期 90 万台产能已于 2021 年下半年开始陆续投产，预计 2022 年底能达到正常状态 [2] 海外布局 - 目前在海外布有泰国工厂和美国工厂，疫情对生产影响较小，后续不排除投资收购计划 [3] 品牌与战略 - “品牌化”是核心战略之一，采用差异化策略，与大客户品牌无冲突，后续不排除品牌收购计划 [2] - 坚持“专业化、国际化、品牌化”发展战略，通过实施垂直化发展策略、加强自主品牌建设、推进产品向锂电化和智能化发展等提升利润率 [3] 财务相关 利润率 - 已完成向客户提价，海运费、原材料等成本涨幅缓和，将采取措施提升利润率 [3] 汇率影响 - 产品以出口为主，人民币贬值有利于出口，通过外汇衍生品交易业务减少汇率波动影响 [3] 毛利率净利率下行原因 - 海运费影响，布局投入超前、各种费用及新工厂折旧增加费用 [3] 零部件自制 - 取决因素有收入规模、技术储备水平、回报率等 [3] 议价能力 - 积累丰富研发技术，很多产品有专利，产品同质化程度低，具备一定议价能力 [3]

公司基本信息 - 证券代码 300879，证券简称大叶股份，全名为宁波大叶园林设备股份有限公司 [1][2] - 2022 年 5 月 7 日上午 09:30 - 12:30 举行电话会议形式的投资者关系活动，地点在浙江省余姚市锦凤路 58 号董事长办公室 [2] - 参与单位有申万菱信基金、交银施罗德基金等，上市公司接待人员包括董事长、总经理叶晓波等 [2] 公司与德昌电机对比及发展战略 - 公司与德昌电机客户群不同，2018 年以前以欧洲市场为主，2017 年进入美国市场，做园林机械产品，割草机单品中国出口量最大 [2] - 战略布局超前，大量固定资产投入影响 ROE，目前全球战略布局基本完成，将坚持“专业化、国际化、品牌化”发展战略，通过外汇衍生品交易业务等方式合理定价提升 ROE [2][3] 业绩与订单相关 - 2021 年业绩较 2020 年增长 6 亿元人民币，新老客户、新老产品均有不同程度业绩增长 [4] - 业绩和订单量上涨，增量来源既有老产品也有新产品，园林机械行业是朝阳行业，产品更新换代快，公司凭借自身优势加速市场开拓 [3] - 目前订单情况正常，未出现下滑现象，预计至 2023 年，全球园林机械产品市场需求将达到 264 亿美元，年复合增长率为 2.62%，其中锂电动力类园林机械复合增长率将达到 6.61% [4] 公司行业地位与技术实力 - 是国内园林机械行业领先企业、割草机龙头企业，拥有多项行业协会任职和荣誉称号 [3] - 自 2009 年起为高新技术企业，拥有“浙江省企业技术中心”等，实验室为德国 TUV 南德集团授权认可的目击电气测试实验室 [3] - 两项产品被列入国家火炬计划产业化示范项目，负责制定或参加起草国家标准 11 项、行业标准 14 项和浙江团体标准 1 项 [3] - 截至 2021 年底拥有专利 148 项，其中发明专利 71 项 [3] 公司与家得宝合作情况 - 与家得宝合作的产品品牌包含自主品牌和第三方授权品牌，产品包含汽油类和锂电类 [3] - 与家得宝客户订单进展正常，双方合作良好并有意向达成长期合作关系 [4] - 2017 年设立大叶北美子公司，开始北美市场布局，2020 年在美国南卡罗莱纳州建立海外仓，提升本地化运营和服务能力，这是与家得宝合作的契机 [5] 公司其他业务情况 - 2021 年汽油产品销售额占比大于锂电产品销售额占比 [5] - 双反事件对企业既是挑战也是机遇，促进全球化发展进程，公司积极应诉争取最低税率减少影响 [5] - 销售费用包含质保金 [5] - 建有 20V、28V、40V 和 62V 四大锂电产品平台，锂电产品和割草机器人产品核心技术以自主研发为主，很多先进技术在研发和完善中 [5] - 骑乘式割草机包含小骑乘、拖拉机骑乘和零转弯骑乘，公司因研发积累和市场需求驱动投入该项目 [5] 公司财务与资金情况 - 近年来快速增长及项目投入短期内影响利润率，待项目完全达产后利润水平将改善，将通过实施垂直化发展策略等提升利润率 [4] - 负债较高，目前资信、资金周转状况良好，将通过多种融资或合作方式解决资金缺口 [4] 发动机供应情况 - 通过提前下订单、加强与供应商战略合作等方式，尽量减少百力通发动机供应问题 [4]

宏观环境影响 - 国际战争和通货膨胀影响下游景气度，目前原材料价格和海运费涨幅放缓，人民币相对美元贬值利于出口业务，公司将分析宏观影响，调整业务重心提升盈利水平 [2] 骑乘式割草机业务 制造出口困难及克服方式 - 骑乘式割草机主要市场在国外，产品体积大、运费高，核心零部件厂家多在国外，导致中国制造出口成本高；公司技术储备丰富、准备充分，在市场和客户驱动下开展生产和出口 [3] 产品竞争力 - 公司骑乘式割草机采用 FOB 贸易方式，大客户合作货代运费低；发达国家原材料涨幅和人工费用高；公司从设计上减少包装体积、增加装箱量，部分零部件国产化，具有一定竞争力 [3] “双反”可能性 - 长期以来骑乘式割草机主要制造商在国外，中国出口记录少，短期内被“双反”可能性较小，公司已做好全球化布局减少贸易战影响 [3] 公司产能与模式 产能情况 - 杭州湾新工厂逐步投产和全球化布局解决产能瓶颈，目前产能布局超前 [3] 代工与自主品牌 - 公司以代工产品为主，逐步发展自主品牌，注重技术储备、经验累积和市场占有；自主品牌前期营销投入多、盈利水平低；“品牌化”是核心战略，与客户品牌无冲突，采用差异化策略，后续不排除品牌收购计划 [3] 锂电产品发展 - 公司看重行业锂电化、智能化发展，大部分研发项目为锂电和机器人项目，已建有 20v、40v、62v 和 82v 四大锂电平台；产品种类丰富，未来不排除向室内工具发展；拟发行的可转债项目包含年产 22 万台新能源园林机械产品生产项目 [4]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研、现场参观、电话会议 [2] - 参与单位包括南华基金、财通证券、国泰君安证券等多家机构 [2] - 活动时间为2022年7月7日和8日上午10:00 - 11:30 [2] - 活动地点在浙江省余姚市锦凤路董事长办公室、三楼大会议室 [2] - 上市公司接待人员有董事长叶晓波、董事会秘书吴军等 [2] 公司经营相关问题 宏观环境影响 - 美国高通胀、低储蓄率使下游景气度受影响，短期内消费需求受抑制，影响出口型企业，公司将调整业务重心应对 [3] - 人民币汇率贬值有利于公司出口业务开展 [3] 业绩增长原因 - 2022年一季度实现高增长是因为客户订单增长和主要产品销售价格提升 [3] 产品结构与销售 - 产品结构将更丰富和平台化，分为手推式、手持式、骑乘式和机器人产品，按动力分汽油和锂电两类，锂电平台以20v、40v和62v为主，未来可能拓展新产品 [3] - 割草机器人销售情况良好，销量逐年上升，部分通过自主品牌“MOWOX”销售，市场反馈良好 [3] 合作情况 - 与THD合作刚刚起步，合作产品包含燃油类和锂电类，有自主品牌和第三方品牌，2022年一季度营收排名第一，合作意向良好 [3] 锂电产品发展 - 看重行业锂电化、智能化发展，研发多为锂电和机器人项目，通过差异化和垂直化发展加强竞争优势，锂电产品种类丰富 [3] 未来发展战略 - 实施专业化、国际化、品牌化战略，未来可能拓展家庭储能产品和户外农机产品 [4] 战略定位 - 远期愿景是成为全球园林设备领跑者，力争在园林机械行业做专、做精、做强、做大 [4] 行业市场情况 - 2020年园林机械全球市场总需求为250.80亿美元，除配件外市场需求为210.10亿美元，其中汽油机动力类园林机械需求为161.05亿美元，占配件外全球市场需求的76.65%，锂电动力类园林机械需求为38.32亿美元，占配件外全球市场需求的18.24% [4] - 预计至2030年，全球园林机械产品市场需求将达到309亿美元，年复合增长率为2.11%，其中锂电动力类园林机械复合增长率将达到6.65%，是主要增长动力 [4]

公司基本信息 - 证券代码 300879，证券简称大叶股份，全名为宁波大叶园林设备股份有限公司 [1] - 2022 年 6 月 2 日上午 9:30 - 10:30 在浙江省余姚市锦凤路 58 号董事长办公室举行投资者关系活动（电话会议） [2] - 参与单位包括万家基金、相聚资本等多家基金管理公司 [2] - 上市公司接待人员有董事长、总经理叶晓波，董事会秘书吴军等 [2] 市场与合作情况 - 园林机械市场欧美集中，美国最大占约 50%，欧盟约占 30%以上 [3] - 公司 2014 年设德国子公司，2017 年设美国子公司，2018 年建设营销服务网络，2020 年下半年与 Home depot 建立合作，2021 年其成第四大客户 [3] - 2021 年与家得宝合作期限长期，具体订单按销售季节商谈 [3] - 北美市场占全球一半份额，公司北美市场刚布局，增长速度较快，尚有销量潜力 [4] 产品情况 - 主营割草机（手推、智能、骑乘），拓展 62V、20V、40V 三个电压平台锂电产品，后续推锂电农用工具 [3] - 正在研发第三代割草机器人及无边界功能割草机器人产品 [3] 行业动态 - 富世华 2019 年在美国割草机工厂关停，该工厂供货沃尔玛、家得宝，MTD 目前未有关闭工厂情况 [3] 售后与收入预判 - 2017 年建设全美子公司时考虑美国售后情况，2018 年建设售后服务网络，目前较完善 [3] - 后期收入整体看通胀对消费影响，会加大海外制造规模和新产品研发 [4]

产品销售相关 - 燃油类汽油割草机面对“双反”调查，公司全球化发展战略下已布局海外生产基地和海外仓，目前对美国销售汽油割草机产品销量保持较好增长[2] 产品研发与销售方式相关 - 公司割草机器人已储备顶充、修边、电动调高、3Dslam、RTK+UW等技术并进行专利布局，自有品牌、客户品牌、线上和线下都有销售[2] - 储能产品目前还在研发测试中，未来规划线上和线下销售相结合[3] 公司融资相关 - 今后公司将根据发展需要，择机实施配股、增发或可转换债券的再融资计划[3] 公司锁汇相关 - 公司根据外币业务交易规模、资产状况以及汇率波动情况实施锁汇[3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别包括特定对象调研、现场参观、其他（电话会议） [1] - 参与单位有国元证券、彤源投资、青骊投资等 [1] - 活动时间为2022年11月15日上午10:00 - 11:30 [1] - 活动地点在浙江省余姚市锦凤路58号董事长办公室 [1] - 上市公司接待人员有董事长、总经理叶晓波，董事会秘书吴军等 [1] 项目进展情况 - 可转债项目于2022年11月10日通过深交所创业板上市委审议，发行事项尚需履行中国证监会注册程序 [1] - 储能产品规划有电池内置、电池外置两部分，计划量产时间为23年四季度 [2] 行业与市场情况 - 从产品市场零售价格看，美国通胀环境未好转，三四季度是销售淡季，一季度开始园林机械销售季去库存量将好转 [1] - 园林机械行业前景较好，年复合增长率为2.11%，其中锂电动力类园林机械复合增长率将达到6.65% [2] 客户合作情况 - 与家得宝客户合作项目包含汽油类和锂电类，手持类、手推类和骑乘类，明后年将开发更多新产品 [2] 产能相关情况 - 随着杭州湾新工厂逐步投产，公司产能瓶颈解决，目前产能充足 [2] - 公司积极布局海外仓库和工厂，全球化是三大发展战略之一 [2] 产品情况 - 骑乘类产品持续接单、量产和出货，更多新款在研发和测试中，后期将陆续量产出货 [2] - 割草机器人已储备顶充、修边、电动调高、3Dslam、RTK + UW等技术，并进行了专利布局 [2] 供应商情况 - 百力通重庆引擎交期60天，美国引擎交期90天 [2]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观（电话会议） [2] - 参与单位为华安证券、申万菱信基金，参与人员有夏振宇、刘阳东、刘俊 [2] - 时间为2022年9月15日上午10:30 - 11:30 [2] - 地点在浙江省余姚市锦凤路58号董事长办公室 [2] - 上市公司接待人员有董事长、总经理叶晓波，董事会秘书、财务负责人董黎慧，吴军 [2] 公司业务相关问题及回复 家得宝渠道相关 - 公司在家得宝渠道实现高增的契机包括产能提前全球布局、营销和售后团队北美本地化运作、美国海外仓满足需求、差异化产品研发设计能力 [2] - 家得宝与公司有多个新产品项目商谈，产品按动力分汽油、锂电类，按类型分轮式和手持式，项目在研发测试中，投产后将扩大合作 [2] 全球战略布局相关 - 墨西哥全资子公司定位为服务北美市场，追求最低成本和最高效率，满足客户全方位需求 [3] 自主品牌相关 - 自主品牌Green Machine近期锂电新产品下半年出货，更多系列产品在研发测试，包括垂直化发展和产能规划 [3] - 目前Green Machine在北美只在家得宝销售 [3] 移动储能产品相关 - 移动储能产品定位为家用移动，有插包式和内置式，计划功率1kw - 3kw，在研发测试中 [3] 差异化优势相关 - 公司相比竞争对手的差异化优势体现在技术研发、产品、优质客户、质量管理、人才等方面 [3]