华泰联合证券有限责任公司 关于深圳市绿联科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市之 发行保荐书 保荐人（主承销商） （深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401） | 目 录 | | --- | | 第一节 本次证券发行基本情况 3 | | | --- | --- | | 一、保荐人工作人员简介 | 3 | | 二、发行人基本情况简介 | 4 | | 三、保荐人及其关联方与发行人及其关联方之间的利害关系及主要业务往来情况说明 | | | | 4 | | 四、内核情况简述 | 5 | | 第二节 保荐人及相关人员承诺 8 | | | 第三节 本次证券发行的推荐意见 9 | | | 一、推荐结论 | 9 | | 二、本次证券发行履行相关决策程序的说明 | 9 | | 三、本次证券发行符合《证券法》规定的发行条件的说明 | 10 | | 四、本次证券发行符合《首次公开发行股票注册管理办法》规定的发行条件的说明 | | | | 12 | | 五、关于即期回报摊薄情况的合理性、填补即期回报措施及相关承诺主体的承诺事项 | | | 的核查意见 | 18 | | 六、关于加强证券公司在 ...

补充法律意见书（六） 关于深圳市绿联科技股份有限公司 首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市的 补充法律意见书（六） 中国深圳福田区益田路6001号太平金融大厦11-12楼 邮政编码：518038 11-12/F., TAIPING FINANCE TOWER, NO.6001 YITIAN ROAD, SHENZHEN, P.R. CHINA 电话(Tel.)：(86-755) 88265288 传真(Fax.)：(86-755)88265537 网站（Website）：www. sundiallawfirm.com 补充法律意见书（六） 广东信达律师事务所 关于深圳市绿联科技股份有限公司 首次公开发行人民币普通股股票并在创业板上市的 补充法律意见书（六） 信达首意字（2022）第 001-6 号 致：深圳市绿联科技股份有限公司 根据公司与广东信达律师事务所（以下简称"信达"）签订的《专项法律顾 问聘请协议》，信达接受公司的委托，担任其首次公开发行人民币普通股股票并 在创业板上市的特聘专项法律顾问。 信达根据《公司法》《证券法》等有关法律、法规及《创业板上市公司证券 发行注册管理办法（试行）》《深圳证券 ...

华泰联合证券 上市保荐书 华泰联合证券有限责任公司 关于深圳市绿联科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市之 上市保荐书 保荐人 (主承销商) 华泰联合证券有限责任公司 HUATAI UNITED SECURITIES CO.,LTD. (深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401) 3-1-3-1 】华泰联合证券 上市保荐书 录 ll | 、发行人基本情况 ………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………3 | | --- | | (一) 发行人概况. | | (二) 发行人的主营业务、核心技术和研发水平 | | (三) 发行人主要经营和财务数据及指标 | | (四) 发行人存在的主要风险. | | 申请上市股票的发行情况 | | 三、保荐人工作人员及其保荐业务执业情况、联系方式 . | | 四、保荐人及其关联方与发行人及其关联方之间的利害关系及主要业务往来情 | | 况说明 | | 五、保荐人承诺事项 . | ...

RSM 容诚 审计报告 深圳市绿联科技股份有限公司 容诚审字[2023]518Z0657 号 容诚会计师事务所(特殊普通合伙) 中国北京 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业线一监管平台（http://ac.mdf.gw.cn）"进行企业 "进行企业"或进入"注册会计师行业线一监管平台（http://ac.mdf.gov.cn）"进行企 3-2-1-1 目 录 | 乎号 | 内 容 | 页码 | | --- | --- | --- | | 1 | 审计报告 | 1-6 | | 2 | 合并资产负债表 | 7-8 | | 3 | 合并利润表 | 9 | | 4 | 合并现金流量表 | 10 · | | 5 | 合并所有者权益变动表 | 11-14 | | 6 | 母公司资产负债表 | 15-16 | | 7 | 母公司利润表 | 17 | | 8 | 母公司现金流量表 | 18 | | 9 | 母公司所有者权益变动表 | 19-22 | | 10 | 财务报表附注 | 23-179 | 3-2-1-2 审计报告 容诚审字[2023]518Z0657 号 深圳市绿联科技股份有限公司全体股东: 一、审计意见 ...

华泰联合证券有限责任公司 关于深圳市绿联科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市之 发行保荐书 保荐人（主承销商） （深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401） | 第一节 本次证券发行基本情况 3 | | | --- | --- | | 一、保荐人工作人员简介 | 3 | | 二、发行人基本情况简介 | 4 | | 三、保荐人及其关联方与发行人及其关联方之间的利害关系及主要业务往来情况说明 | | | | 4 | | 四、内核情况简述 | 5 | | 第二节 保荐人及相关人员承诺 8 | | | 本次证券发行的推荐意见 第三节 9 | | | 一、推荐结论 | 9 | | 二、本次证券发行履行相关决策程序的说明 | 9 | | 三、本次证券发行符合《证券法》规定的发行条件的说明 | 10 | | 四、本次证券发行符合《首次公开发行股票注册管理办法》规定的发行条件的说明 | | | | 12 | | 五、关于即期回报摊薄情况的合理性、填补即期回报措施及相关承诺主体的承诺事项 | | | 的核查意见 | 18 | | 六、关于加强证券公司在投资银行类业务中聘请第三方等廉洁 ...

业绩总结 - 报告期各期公司线上销售金额分别为168,272.50万元、224,998.63万元、268,678.76万元，占主营业务收入的比例分别为82.41%、82.35%、78.14%[5] - 2022年1 - 6月公司营业收入180,321.84万元，同比增长15.64%，净利润同比减少8.31%，剔除股份支付费用后净利润同比增长1.06%[182][183] - 2022年1 - 9月公司资产总额180100.44万元，同比增长27.93%；净资产124559.01万元，同比增长33.93%；营业收入274247.99万元，同比增长13.14%；扣非后归属于母公司股东的净利润20296.66万元，同比增长14.58%[199] 用户数据 - 2023年1 - 6月亚马逊平台客户数量458.85万人，人均消费金额166.05元/人，每年单客户平均订单1.20笔/人[9] - 2022年亚马逊平台客户数量859.06万人，人均消费金额157.48元/人，每年单客户平均订单1.24笔/人[9] - 2021年亚马逊平台客户数量971.40万人，人均消费金额141.49元/人，每年单客户平均订单1.22笔/人[9] 未来展望 - 预计2025年全球消费电子行业市场规模将达11050.00亿美元[167] - 预计2025年全球音视频设备市场规模将达到1541亿美元[173] - 预计2028年全球音视频线市场规模将达23.5亿美元[175] 新产品和新技术研发 - 未提及相关内容 市场扩张和并购 - 未提及相关内容 其他新策略 - 公司产品线主要售价区间涵盖0 - 500元，不同平台销售产品综合费率差异决定销售策略不同[32] - 境内线上B2C模式，公司销量较大的SKU通过平台仓发货，销量低及缺货的SKU通过自主仓发货[44] - 公司与亚马逊每月月末对账，与京东POP每周对账[100]

业绩总结 - 报告期各期境外销售金额分别为88,809.00万元、129,442.10万元、158,470.42万元[7] - 2023年1 - 6月境外销售总额83315.01万元，美国、欧盟、英国等主要国家销售额占比90.28%[24] - 2023年1 - 6月公司进口报关各模式销售额合计104752.92万元，境外子公司名义平台仓或第三方仓发送模式占比53.16%[23] 市场销售模式 - 报告期各期一般贸易0110模式终端客户销售额占比分别为83.62%、85.71%、89.34%、92.28%[13] - 报告期各期直邮小包模式境外销售收入占比分别为16.11%、3.41%、1.57%、0.00%[13] 税务情况 - 报告期内公司向欧盟各国缴纳关税金额分别为157.67万元、270.34万元、235.58万元和196.04万元，综合关税税率分别为2.01%、2.10%、2.01%和2.45%[40] - 2023年1 - 6月公司主要出口国关税缴纳总额1058.58万元，美国缴纳825.83万元，实际缴纳税率16.88%[26] 关联交易 - 2023年1 - 6月绿联科技向香港绿联销售商品交易金额为3.69万元，2020年度为1155.07万元[71] - 2023年1 - 6月绿联进出口向美国绿联销售商品交易金额为8247.98万元，向香港绿联为38781.53万元[71] 采购情况 - 报告期各期，公司成品采购金额分别为88,545.30万元、104,489.11万元、139,663.89万元，占采购总额的比例分别为75.39%、74.01%、72.99%[106] - 2023年1 - 6月向深圳市湘凡科技采购金额9419.42万元，占其营收比例50% - 60%[116] 销售区域 - 2023年1 - 6月美洲地区清关金额6218.24万元，收入28275.69万元，占比21.99%；欧洲地区清关金额10386.68万元，收入34990.79万元，占比29.68%[96] 成本费用 - 美国绿联报告期内累计运杂费率约34%、平台服务费约13%、广告推广费约12%、运营服务费约9%、商品成本占收入比重约27%，直接相关成本费用率合计约95%，留存营业利润率约5%[97] 供应商情况 - 2023年1 - 6月，深圳市湘凡科技有限公司营业收入1.0 - 2.0亿元，整体销售毛利率15% - 21%，向公司销售毛利率12% - 20%[107] - 2020 - 2022年及2023年1 - 6月，显盈科技公司整体毛利率分别为27.93%、24.46%、24.94%、22.62%[111] 采购价格差异 - 2023年1 - 6月同种成品向两家以上供应商采购金额14560.87万元，差异率超10%金额285.91万元，占比1.96%[135] - 2022年同种成品向两家以上供应商采购金额32820.52万元，差异率超10%金额712.96万元，占比2.17%[135] 采购价格公允性 - 公司选取报告期每期前十大供应商采购额前五大的200个SKU核查采购价格公允性[149] - 报告期内公司主要SKU采购价格具备公允性[148]

业绩总结 - 2022年全年公司营业收入383,932.14万元，同比增长11.40%，归母净利润32,742.69万元，同比增长10.39%[157] - 2022年1 - 9月公司营业收入274,247.99万元，同比变动13.14%；扣非后归母净利润20,296.66万元，同比变动14.58%[145] - 2023年1 - 6月公司营业收入212,130.42万元，同比增长17.64%；归母净利润18,593.01万元，同比增长41.60%[149] - 预计2023年1 - 9月公司营业收入33.28 - 35.01亿元，同比变动21.35% - 27.65%[150] - 预计2023年1 - 9月公司归母净利润2.47 - 2.60亿元，同比变动11.18% - 16.78%[150] - 预计2023年1 - 9月公司扣非后归母净利润2.33 - 2.46亿元，同比变动14.71% - 21.13%[150] 用户数据 - 境内线上销售客户评论累计核查约36万条，未发现刷单等异常[17] - 境外线上销售客户评论累计核查约36万条，未发现刷单等异常[18] - 境内线上销售选约7万个客户回访，有效回访约13,500个，有效回访比率约19%[20] - 境外线上销售向超8万个客户发问卷，有效回复约1,950个[21] 未来展望 - 百极传媒未来业务定位于为绿联科技主营业务提供辅助服务，不拓展第三方业务规模[45] - 绿联科技转让百极传媒股权后聚焦3C消费电子产品主业，不从事传媒相关业务[65] 市场扩张和并购 - 2022年12月公司将持有的百极传媒100%股权对外转让，林艾群受让95%，曹菲受让5%[56][57] 其他新策略 - 2022年公司加大对线下渠道支持，推动线下收入整体快速增长[189]

业绩总结 - 2022年1 - 9月公司实现营业收入274,247.99万元，同比变动13.14%；扣非后归母净利润20,296.66万元，同比变动14.58%[83] - 2022年度营业收入383,932.14万元，同比增长11.40%；归属于母公司股东的净利润32,742.69万元，同比增长10.39%[98] - 2023年1 - 6月公司营业收入为212,130.42万元，同比增长17.64%；归属母公司股东的净利润为18,593.01万元，同比增长41.60%[88] - 预计2023年1 - 9月公司营业收入变动幅度为17.64%，净利润变动幅度为45.29%；归属母公司股东的净利润变动幅度为41.60%，扣非后归母净利润变动幅度为54.43%[88] - 2023年1 - 9月预计营业收入33.28 - 35.01亿元，同比变动21.35% - 27.65%；归属于母公司所有者的净利润2.47 - 2.60亿元，同比变动11.18% - 16.78%；扣除非经常性损益后归属于母公司所有者的净利润2.33 - 2.46亿元，同比变动14.71% - 21.13%[89] 采购数据 - 2022年1 - 6月，公司向深圳市雅晶源科技有限公司采购金额为2567.91万元，该客户毛利率为10.00%，向公司销售毛利率为18.50%[6] - 2023年1 - 6月，公司向东莞柏大电子采购金额为5392.70万元，占比4.64%；2022年采购金额为8196.12万元，占比4.16%；2021年采购金额为6629.47万元，占比3.46%；2020年采购金额为4905.89万元，占比3.47%[11] - 2023年1 - 6月，公司向永新县宏展电线采购金额为2416.03万元，占比2.08%；2022年采购金额为4509.38万元，占比2.29%；2021年采购金额为3436.77万元，占比1.80%；2020年采购金额为1952.32万元，占比1.38%[11] - 2023年1 - 6月，公司向东莞柏大电子采购传输类成品网线金额为1151.73万元，占比21.36%；数据线金额为760.4万元，占比14.10%；集线器金额为463.98万元，占比8.60%；充电类USB - C数据充电线金额为556.56万元，占比10.32%[14] - 2023年1 - 6月，公司向永新县宏展电线采购传输类成品网线金额为1178.01万元，占比48.76%；数据线金额为676.74万元，占比28.01%；其他产品金额为561.28万元，占比23.23%[13] 销售数据 - 2022年公司亚马逊平台全年销售收入115,948.42万元，同比增长0.93%；京东平台全年销售收入77,907.81万元，占比20.33%，同比增长12.66%；天猫平台全年销售收入64,150.88万元，占比16.74%，同比增长16.53%；速卖通平台全年销售收入10,239.42万元，占比2.67%，同比下降9.32%；Shopee平台全年销售收入8,729.29万元，占比2.28%，同比增长24.12%[100][102] - 2022年公司前五大客户销售收入合计89795.16万元，占比23.39%，同比变动幅度22.06%[121] - 2022年传输类产品销售收入130494.57万元，占比34.05%，同比增长5.63%；充电类产品销售收入98147.60万元，占比25.61%，同比增长24.60%；移动周边类产品销售收入40112.68万元，占比10.47%，同比增长20.70%[123] - 2023年1 - 6月线上平台销售收入156,993.13万元，同比增长13.23%；线下销售收入55,037.98万元，同比增长33.21%；直销渠道营业收入同比增长88.67%[91] - 2023年1 - 6月前五大客户销售收入合计44,703.27万元，占比21.07%，同比增长9.85%[93] 未来展望 - 预计2026年全球智能手机出货量达14.6亿部；2023年安卓手机出货量将较2022年同比增长6.2%[181] - 2022 - 2026年全球笔记本电脑出货量复合增长率为2.06%[181][182] - 全球手机配件市场2018 - 2025年年化复合增长率为7.10%；2020 - 2025年全球音视频设备市场规模预计从1,152亿美元增长至1,541亿美元[182][183] 市场扩张 - 2022年公司加大对线下渠道支持，推动线下收入整体快速增长；2022年1 - 6月公司线下渠道销售团队人员数量增长接近35%[129][131] - 公司前三大新增经销商均位于印尼，该国人口结构年轻，消费电子市场潜力大，公司将继续重点开拓[160] 其他 - 申报会计师认为公司成品采购价格具有公允性，供应商不存在替公司代垫成本等利益输送情形[79][80][82] - 公司线下销售采用买断模式，售出产品后存货控制权与风险转移，退货比例极低[165]

市场份额 - 2021年度扩展坞产品全球市场占有率为3.86%，全球排名第五；中国市场占有率为16.07%，中国排名第一[13] - 2021年度音视频类产品全球市场占有率为4.21%，全球排名第五；中国市场占有率为8.20%，中国排名第一[14] - 2021年度手机数据线产品全球市场占有率为0.58%，全球排名第八；中国市场占有率为1.59%，中国排名第八[16] - 剔除手机原厂出货份额后，2021年手机数据线市场占有率排名全球第二[16] 平台排名 - 2022年度，手机充电器在京东品类成交指数排名第三，天猫平台品类成交指数排名第五[17] - 2022年度，硬盘盒在京东品类成交指数排名第一，天猫平台品类成交指数排名第一[17] - 2022年度，扩展坞在京东品类成交指数排名第一，天猫平台品类成交指数排名第一[17] 产品占比 - 2023年1 - 6月产品类型占比为传输类31.09%、音视频类21.13%、充电类30.38%、移动周边类9.53%、存储类6.45%[22] - 公司渠道以线上为主占74.04%，线下为辅占25.96%，境内境外销售较为均衡，境内销售占50.51%，境外销售占49.49%[22] 专利情况 - 截至问询函回复出具之日，公司及子公司拥有境内专利八百余项（发明专利16项），境外专利六百余项[26] - 公司产品获一千二百余项外观设计专利，累计获国内外设计奖项超30项[27] - 2019 - 2023年8月公司自主申请发明专利共54项，其中6项已获授权[40][41] 研发情况 - 截至2023年6月30日，公司拥有研发技术人员720人，占员工总人数的24.24%[25] - 公司最近三年研发费用年均复合增长率达38.83%，报告期内研发投入合计约5.33亿元[25] - 公司形成高强度导线成型等诸多核心技术，成果广泛应用于产品中[26] 销售数据 - 2023年1 - 6月境内和境外主营业务销售占比分别为50.51%和49.49%[30] - 2023年1 - 6月亚马逊平台订单金额76194.51万元，交易次数550.55万笔，平均交易金额138.40元/笔，客户数量458.85万人，人均消费166.05元/人，每年单客户平均订单1.20笔/人[67] - 2023年1 - 6月天猫平台订单金额35936.99万元，交易次数720.74万笔，平均交易金额49.86元/笔，客户数量575.20万人，人均消费62.48元/人，每年单客户平均订单1.25笔/人[67] 平台费率 - 2023年1 - 6月亚马逊平台销售金额64977.17万元，平台服务费9988.16万元，服务费率15.37%[118] - 2023年1 - 6月天猫平台销售金额31540.28万元，平台服务费1590.75万元，服务费率5.04%[121] - 2023年1 - 6月京东平台销售金额4006.41万元，平台服务费328.67万元，服务费率8.20%[123] 物流费用 - 2023年1 - 6月亚马逊平台销售金额为64629.81万元，销售数量为665.45万个，运输及物流仓储服务费为15321.76万元[137] - 2023年1 - 6月京东POP平台销售金额为2948.19万元，销售数量为68.07万个，运输及物流仓储服务费为402.91万元[137] - 2023年1 - 6月天猫平台销售金额为20861.90万元，销售数量为518.96万个，运输及物流仓储服务费为1938.67万元[137] 销售定价 - 扩展坞40873在亚马逊平台年度平均不含税销售价格为310.94元/件[149] - 无线投屏器50633在亚马逊平台年度平均不含税销售价格为639.49元/件[151] - 智能云存储50127 10902移动硬盘盒在天猫平台年度平均不含税销售价格为2062.45元/件[153] 对账情况 - 亚马逊对账周期为每月月末，14天向绑定第三方支付平台收款账户付款，订单资金预留7天在下一结算日发起付款[158] - 京东POP对账周期为每周，京东FCS对账周期为每月，京东自营每个店铺每月对账1 - 2次，天猫对账周期为每周[158][160] - 公司每月对主要平台进行存货对账，以平台系统导出数据为基准与金蝶系统数据核对[161] 合规核查 - 申报会计师对公司2020年1月1日至2023年6月30日信息技术控制等进行审计[174] - 境内外线上销售客服聊天记录累计导出核查约17.5万组/条，未发现刷单刷好评情况[186][187] - 境内外线上销售客户评论累计导出核查约36万条，未发现显著异常[188][189]