财务数据和关键指标变化 - 2022年第四季度调整后EBITDA亏损2930万美元，2021年同期亏损3560万美元，亏损收窄得益于调整后毛利润增加和第三季度实施的成本削减计划 [44] - 2022年第四季度营收1900万美元，产品营收1270万美元，较2021年第四季度下降12%，主要因医疗系统和电子商务业务量减少，但全球健康业务量增加和平均售价提高部分抵消了下降 [64] - 2022年第四季度调整后毛利润1030万美元，2021年同期为750万美元，调整后毛利率从2021年第四季度的40%增至2022年第四季度的54%，主要因产品组合中订阅收入占比增加、平均售价提高和制造生产率提高，部分被制造成本和摊销增加抵消 [65] - 软件和服务收入在2022年第四季度为630万美元，较上一年同期增长近30%，占收入的33%，较2021年第四季度增加约9个百分点，得益于产品安装基数增加、软件续订和软件实施完成 [79] - 截至2022年12月31日，现金及现金等价物（包括受限现金）为2.42亿美元，第四季度每月现金使用量从上半年的超1800万美元降至1000万美元 [80] - 公司预计2023年全年营收实现高个位数至低20%的增长，下半年表现强于上半年，第一季度营收与2022年持平或略有增长；预计全年调整后EBITDA亏损在8500万至9500万美元之间 [67] 各条业务线数据和关键指标变化 医疗系统业务 - 2022年第四季度产品营收中，医疗系统业务量下降，主要受宏观趋势和商业领导层变更影响 [64] 电子商务业务 - 2022年第四季度产品营收中，电子商务业务量下降，符合公司推动医疗系统采用、减少个人电商销售的战略 [64] 全球健康业务 - 2022年第四季度产品营收中，全球健康业务量增加，且美国和国际市场平均售价提高 [64] 软件和服务业务 - 2022年第四季度软件和服务收入为630万美元，较上一年同期增长近30%，占收入的33%，较2021年第四季度增加约9个百分点 [79] 兽医业务 - 公司在不到两年的时间里，兽医业务已成为兽医医学标准体检的一部分，利用率证明了其影响力 [63] 各个市场数据和关键指标变化 美国市场 - 2022年第四季度产品营收中，美国市场平均售价提高 [64] 国际市场 - 2022年第四季度，公司在阿联酋、印度、以色列和南非等多个国际市场推出并宣布了分销合作伙伴，为未来销售解锁了数百万潜在客户 [39] - 2022年第四季度，公司与盖茨基金会完成了有史以来最大规模的全球手持成像设备部署，在肯尼亚用10周时间培训了500名助产士进行产科扫描，今年上半年将在南非培训另外500名助产士 [60] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划继续投资芯片技术优势，以适应不同用途的方式拓展产品组合，突破传统总可寻址市场（TAM）的限制，最终实现家庭使用，用于患者自我扫描和慢性病监测 [35][36] - 公司将核心团队聚焦于大型医疗系统和医院，同时利用已建立规模的分销渠道覆盖更分散的院外市场，以提高销售和管理费用（SG&A）的效率 [13] - 公司认为其企业软件Blueprint是进入大型医疗系统的“特洛伊木马”，通过部署该软件可促进Butterfly设备的销售和使用 [72] - 公司在2022年取得了多项行业首创成就，如多个机构单独购买并实施其软件、更多医学院将Butterfly纳入核心医学教育等，引起了行业和竞争对手的关注 [34][37] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为2022年是具有里程碑意义的一年，在多个领域取得了显著进展，团队执行力更强、更专注，对未来发展充满信心 [34][68] - 公司预计2023年将受到内部商业领导层和团队变更以及外部资源限制等因素的影响，但随着时间推移，这些限制将得到缓解，重新聚焦的商业团队和分销合作伙伴的增加将有助于抓住宏观环境改善带来的机遇 [66][81] - 公司认为芯片超声技术将改变行业，其在易用性、人工智能和企业软件方面的投资将扩大市场，释放超声成像的潜力 [56][57] 其他重要信息 - 公司董事会已成立搜索委员会，正在积极寻找全职CEO [33] - 公司正在进行一项可行性研究，评估其开发的人工智能工具，该工具旨在让新手临床医生和患者能够自行评估肺充血情况，预计今年晚些时候会有更多进展 [40] - 公司在第四季度扩大了与德州理工大学和Petco的合作，并在澳大利亚和加拿大等国的兽医领域获得了新的教育和商业合作伙伴 [41] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何看待新店和同店销售，公司有多少销售代表，以及约四分之一客户中有一半是订阅客户的情况 - 公司重组了商业团队，引入新领导，核心团队聚焦大型医疗系统和医院，同时利用分销渠道覆盖院外市场，以提高效率 [13] - 公司认为聚焦大型医疗系统是正确的战略，已看到成效，企业软件是进入这些系统的“特洛伊木马”，随着更多临床医生使用Butterfly设备，会促进其在医疗系统内的推广 [14] 问题2: 2023年营收指引方面，Blueprint业务的获胜节奏如何，第四季度的势头是否会推动公司达到指引范围的上限 - 公司表示目前难以确定最终会处于指引范围的哪一端，但对全年的发展势头感到乐观，医院内外的业务都有积极进展，分销合作伙伴的加入将加速增长，内部团队对医院系统的重新聚焦也将推动业务发展 [19] 问题3: 波恩大学和马里兰大学的合作协议如何发展，是否类似于罗切斯特大学的推广模式 - 公司认为波恩大学的合作与罗切斯特大学类似，是设备和软件的联合部署，且在医学院层面培训学生使用设备，有助于后续的临床应用 [6] 问题4: 关于CEO搜索，理想的CEO应具备怎样的特质 - 公司正在寻找一位能够激励团队、客户和投资者的CEO，该CEO应具备扩大公司规模、将颠覆性技术推向市场的经验，并且理解改变用户行为以推广Butterfly iQ+的重要性 [7] 问题5: 对于外部资源限制的情况，能否提供更多信息，以及现金消耗从每月1800万美元降至1000万美元的具体原因 - 公司表示现金使用量通常在第一季度较高，随着时间推移会减少 [46] - 公司在第三季度和第一季度分别实施了成本削减计划，削减范围涵盖研发、销售、折旧和摊销等多个方面，同时减少了对近期投资回报率贡献不大的外部支出，如顾问费用等 [47][48] 问题6: 对于已购买Blueprint软件的医院系统，Butterfly iQ设备的部署路径是怎样的，是否有先例表明设备会在各部门逐步推广 - 公司认为Blueprint软件是进入大型医疗系统的“特洛伊木马”，部署该软件后，客户更容易购买和使用Butterfly设备 [72] - 公司在罗切斯特大学等大型医疗系统的合作中，通常从特定部门开始，证明Butterfly设备的价值后，再在整个系统内推广，目前已取得了良好的效果 [73] 问题7: 美国销售团队和企业渠道领导的现状如何，特别是在实施成本削减计划后 - 公司引入了新的商业领导Mike DelVacchio和Niki Montgomery，他们在扩大医疗设备业务方面具有丰富经验 [91] - 在他们的领导下，公司组建了新的团队，聚焦美国医疗系统，并寻找有规模的分销合作伙伴来拓展院外市场，公司对新领导和团队的进展感到乐观 [91] 问题8: 产品管线方面，能否分享Butterfly iQ+下一代产品的时间线、图像质量提升情况，以及家庭成像业务的发展前景 - 公司表示基于芯片技术，其产品的图像质量会随着芯片迭代和人工智能算法的进步而不断提高，未来两代产品的图像质量将不仅等同于，还会超越价值25万美元的推车式超声系统 [76][77] - 公司将进入家庭市场作为目标，正在开展相关研究以让监管机构放心个人使用设备进行自我扫描并向医生提供信息，目前Butterfly iQ+在图像质量和家庭应用方面已取得显著进展 [95] - 公司的芯片解决方案可以应用于其他形式的设备，如贴片式，但进入家庭市场的路径并不依赖于这些新形式，它们只是增加了更多机会 [96]

Q4 2022 Earnings Call February 28th, 2023 Legal Statements Forward Looking Statements This presentation includes "forward-looking statements" within the meaning of the "safe harbor" provisions of the United States Private Securities Litigation Reform Act of 1995. Butterfly Network, Inc.'s (the "Company") actual results may differ from its expectations, estimates, and projections and, consequently, you should not rely on these forward-looking statements as predictions of future events. Words such as "expect, ...

业绩总结 - 2022年第三季度总收入为1960万美元，同比增长34%[10] - 产品收入为1460万美元，同比增长21%[10] - 软件及其他服务收入为500万美元，同比增长71%[10] - 第三季度毛利润为1100万美元，毛利率为56%[11] - 调整后的毛利润为1200万美元，调整后的毛利率为61.2%[11] 未来展望 - 2022年全年收入指导范围为7300万至7600万美元，收入增长预计为17%至21%[14] - 净亏损预计在1.75亿至1.65亿美元之间[14] - 调整后的EBITDA预计在1.55亿至1.45亿美元之间[14] 市场扩张 - 在肯尼亚部署了500台Butterfly IQ+设备，以改善母婴健康[8] - 与比尔和梅琳达·盖茨基金会的合作持续推进，旨在将Butterfly引入撒哈拉以南非洲[8]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第三季度营收1960万美元，较2021年第三季度增长34%，为迄今为止最高季度营收，但低于内部预期 [18][45] - 产品收入1320万美元，较2021年第三季度增长21%，主要因美国和国际市场平均售价提高，总销量增长3%，其中卫生系统销量显著上升，全球卫生销量因与盖茨基金会在非洲的合作而增长四倍多，但电子商务业务有所减少 [45][46] - 软件和服务收入650万美元，较上年同期增长约71%，占营收的33%，较2021年第三季度提高约7个百分点，主要因本季度的实施项目、产品安装基数增加以及续订率提高 [47] - 调整后毛利润为1200万美元，2021年同期为720万美元；调整后毛利率为61%，2021年第三季度为49%，主要因产品组合变化、设备价格提高以及制造生产率提高，但部分被制造成本增加所抵消 [49] - 2022年第三季度调整后EBITDA亏损3290万美元，2021年同期亏损3350万美元，亏损改善主要因产品组合和平均售价带来的调整后毛利润增加，但部分被商业和研发投资所抵消 [51] - 截至2022年9月30日，现金及现金等价物（包括受限现金）为2.73亿美元，第三季度每月运营现金使用量为5000万美元，低于上半年的1800多万美元 [52] - 公司将全年营收指引调整至7300万 - 7600万美元，重申调整后EBITDA指引在亏损1.55亿 - 1.45亿美元之间 [19][55][56] 各条业务线数据和关键指标变化 - 产品业务：2022年第三季度产品收入1320万美元，较2021年第三季度增长21%，平均售价提高，总销量增长3%，卫生系统销量显著上升，全球卫生销量因与盖茨基金会在非洲的合作而增长四倍多，但电子商务业务有所减少 [45][46] - 软件和服务业务：2022年第三季度软件和服务收入650万美元，较上年同期增长约71%，占营收的33%，较2021年第三季度提高约7个百分点，主要因本季度的实施项目、产品安装基数增加以及续订率提高 [47] 各个市场数据和关键指标变化 - 美国市场：产品收入因平均售价提高而增长，卫生系统销量显著上升 [45][46] - 国际市场：产品收入受欧元疲软影响，全球卫生销量因与盖茨基金会在非洲的合作而增长四倍多 [46][48] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于开发企业级软件和工作流解决方案，如Blueprint和Compass，以实现超声信息在医疗工作流程中的实际应用，成为行业领导者 [8][9][13] - 围绕专业应用重新组织产品、临床和商业团队，开发临床合作伙伴关系，以提供特定应用的采用和使用证据 [11][12] - 2023年及以后，公司将重点关注医学教育、软件建设和全球卫生领域，以推动产品发展 [69] - 公司将商业职能拆分为商业运营和商业发展两个实体，分别负责北美核心市场的商业运营和营销、兽医业务及国际业务拓展 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观环境给卫生系统带来压力，导致公司增长延迟，但公司认为自身业务基础坚实且在增长，有能力改变医疗服务体验 [15][18][20] - 公司预计2023年能够强势进入市场，并随着时间推移取得改善，对未来发展持乐观态度 [69][72] 其他重要信息 - 本季度推出Butterfly's Cloud 2.0软件，包括新功能和BluePrint平台的熟练度管理解决方案，有助于加速超声信息在患者评估、诊断和治疗中的应用 [29] - 在医院和卫生系统领域，公司与多家大型卫生系统、学术医疗中心和农村医疗机构达成合作，扩大了企业软件和探头的部署 [30][31] - 在国际市场，公司向肯尼亚的医疗从业者部署了500台Butterfly iQ+设备，并计划明年初向南非再部署500台，这是历史上最大规模的医学影像部署 [32][34][35] - 在家庭护理领域，公司与John Muir心血管研究所研究部门开展了一项针对心力衰竭患者的临床研究，评估一种新型工具的可行性 [37] - 在相邻市场，普渡大学兽医学院将Butterfly iQ+ Vet纳入其兽医医学课程，德克萨斯理工大学扩大了与公司的合作，公司还新增了一家兽医分销商，并与相关机构合作提供兽医超声教育和护理支持服务 [39][40][41] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请分享销售漏斗的定量或定性信息，以及对销售管道的可见性 - 公司销售管道在不断建立，收入结构也在改善，各方面都有积极势头，正在安排实施工作，销售漏斗持续扩大 [66] - 目前看到的延迟是导致销售漏斗推进延迟，而非客户放弃产品 [67] 问题2: 与2022年初相比，2023年Butterfly的定位如何，有哪些驱动因素需要考虑 - 2023年影响公司的预算限制和宏观环境问题主要是暂时的，公司预计能够强势进入2023年，并随着时间推移取得改善，明年的重点将是医学教育、软件建设和全球卫生领域 [69] - 公司技术不断进步，客户对技术的理解和应用也在不断提高，随着医疗护理的不断发展，医院将寻求更具成本效益和效率的技术，Butterfly将成为解决方案的一部分 [70][71] 问题3: 请说明销售策略和商业策略在过去6 - 12个月的演变，以及新领导将带来的方向 - 公司的解决方案是一个复杂的多层次销售，需要与客户进行复杂的沟通，引入的新领导了解如何处理这些复杂的市场对话，简化销售过程，帮助公司和客户提高效率和效果 [74] - 商业运营部门将专注于最终解决方案，帮助客户在整个医疗护理过程中更快地实现价值，重点关注北美市场；商业发展部门将更注重支持商业和销售活动，将新的创新元素融入平台，帮助客户更快地踏上旅程 [75][76] 问题4: 请详细介绍耶鲁和斯坦福的Blueprint交易，以及销售漏斗中软件和硬件部署的机会组合 - 公司的软件帮助机构、专家和用户利用超声信息，实现医疗护理的变革，是一种软件、硬件和企业解决方案的销售模式，这也是在斯坦福和耶鲁所采用的方法 [78][79][81] 问题5: 在医疗保健支出环境方面，客户层面是否存在细微差别，是否有新的缓解策略 - 不同医院的财务状况和资源情况不同，但劳动力和预算压力在大多数卫生系统中较为普遍，且在第三季度更为明显 [83][84] - 医疗保健行业因机构而异，公司认为这是一个机会，因为Butterfly解决方案具有很大的灵活性，能够帮助解决不同的问题，但也带来了销售的复杂性 [85] 问题6: 调整后的营收指引主要反映了宏观环境的影响，还是商业领导变更和组织重组的影响 - 这是多种因素的综合影响，公司希望谨慎对待宏观环境、销售复杂性和组织变革的影响，同时保持乐观态度，成为市场中的好伙伴 [87]

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2022 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 001-39292 Butterfly Network, Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 84-4618156 ...

Butterfly Network, Inc. (NYSE:BFLY) Q2 2022 Earnings Conference Call August 3, 2022 8:30 AM ET Company Participants Todd Fruchterman - President & Chief Executive Officer Heather Getz - Chief Financial Officer Conference Call Participants Josh Jennings - Cowen and Company * Operator Hello, and welcome to the Butterfly Network's Second Quarter 2022 Earnings Conference Call. My name is Alex. I'll be coordinating the call today. [Operator Instructions] I will now hand over to your host, Heather Getz, Chief Fin ...

业绩总结 - 2022年第二季度总收入为1920万美元，同比增长16%[16] - 产品收入增长3%，订阅收入增长65%[16] - 毛利润为1060万美元，毛利率为55.0%[17] - 调整后毛利润为1120万美元，调整后毛利率为58.5%[17] 未来展望 - 2022年全年收入指导范围为8300万至8800万美元，预计增长32%至41%[19] - 净亏损预计在1.65亿至1.75亿美元之间[19] - 调整后EBITDA预计在-1.45亿至-1.55亿美元之间[19] 市场扩张 - 在国际市场上，Butterfly与Zebra Medical建立了分销合作关系，计划在南非推广产品[10] - Butterfly iQ+ Vet将在Petco的近200家全方位兽医医院中部署，旨在加速诊断和改善健康结果[14] 负面信息 - 现金及现金等价物和可交易证券为3108万美元，较2021年同期的5093万美元下降[17]

设备交付情况 - 2022年第二季度，已交付设备数量较2021年同期减少406台，降幅6.3%[89] 订阅收入占比情况 - 2022年第二季度，订阅收入占比增至30.1%，较2021年同期提高8.9个百分点[91] 营收情况 - 2022年第二季度，营收为1921.5万美元，2021年同期为1651.3万美元；上半年营收为3478.9万美元，2021年同期为2895.8万美元[97] - 2022年上半年产品收入较2021年同期增加180万美元，增幅8.1%；订阅收入增加400万美元，增幅62.9%；总收入增加583.1万美元，增幅20.1%[123][124] 毛利润情况 - 2022年第二季度，毛利润为1057.2万美元，2021年同期为822万美元；上半年毛利润为1891.5万美元，2021年同期为1463.8万美元[97] 毛利率情况 - 2022年第二季度，毛利率为55.0%，2021年同期为49.8%；上半年毛利率为54.4%，2021年同期为50.5%[97] 调整后毛利润情况 - 2022年第二季度，调整后毛利润为1124.9万美元，2021年同期为829.2万美元；上半年调整后毛利润为2001.8万美元，2021年同期为1423.8万美元[97] 调整后毛利率情况 - 2022年第二季度，调整后毛利率为58.5%，2021年同期为50.2%；上半年调整后毛利率为57.5%，2021年同期为49.2%[97] 净亏损情况 - 2022年第二季度，净亏损为3580.1万美元，2021年同期为294.2万美元；上半年净亏损为8027.8万美元，2021年同期为363.2万美元[102] - 2022年Q2净亏损为3.5801亿美元，亏损率186.3%，2021年同期为0.2942亿美元，亏损率17.8%[112] 调整后EBITDA情况 - 2022年第二季度，调整后EBITDA为 - 3782万美元，2021年同期为 - 2849.3万美元；上半年调整后EBITDA为 - 7778.2万美元，2021年同期为 - 5499.2万美元[102] 收入结构预期 - 公司预计随着设备采用率提高，年度收入结构将更倾向于订阅收入[104] 产品收入情况 - 2022年Q2产品收入为1.3429亿美元，占比69.9%，较2021年同期增加0.0417亿美元，增幅3.2%[112][113] 订阅收入情况 - 2022年Q2订阅收入为0.5786亿美元，占比30.1%，较2021年同期增加0.2285亿美元，增幅65.3%[112][113] 产品收入成本情况 - 2022年Q2产品收入成本为0.6799亿美元，占比35.4%，较2021年同期减少0.1059亿美元，降幅13.5%[112][117] - 2022年上半年产品收入成本较2021年同期减少60万美元，降幅4.1%[125][126] 订阅收入成本情况 - 2022年Q2订阅收入成本为0.1844亿美元，占比9.6%，较2021年同期增加0.1409亿美元，增幅323.9%[112][117] - 2022年上半年订阅收入成本增加210万美元，增幅259.6%[125][126] 研发费用情况 - 2022年Q2研发费用为2.322亿美元，占比120.8%，较2021年同期增加0.6132亿美元，增幅35.9%[112][120] - 2022年上半年研发费用较2021年同期增加1400万美元，增幅42.8%[127] 销售和营销费用情况 - 2022年Q2销售和营销费用为1.6438亿美元，占比85.5%，较2021年同期增加0.5898亿美元，增幅56.0%[112][121] - 2022年上半年销售和营销费用较2021年同期增加1130万美元，增幅55.5%[128] 一般和行政费用情况 - 2022年Q2一般和行政费用为1.9369亿美元，占比100.8%，2021年同期为1.7279亿美元，占比104.6%[112] - 2022年第二季度一般及行政费用较2021年同期增加210万美元，增幅12.1%[122] - 2022年上半年一般及行政费用较2021年同期减少1350万美元，降幅26.0%[129] 营业亏损情况 - 2022年Q2营业亏损为4.8455亿美元，亏损率252.2%，2021年同期为3.6687亿美元，亏损率222.2%[112] 成本与盈利预期 - 公司预计产品收入成本会随时间波动，且占产品收入的百分比会下降；预计盈利能力和利润率会随收入结构向订阅业务转移而改善[106][107] 现金及现金等价物情况 - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物余额为3.108亿美元，受限现金为690万美元[132][133] 公司义务情况 - 截至2022年6月30日，公司有固定租赁付款义务4160万美元，其中290万美元需在12个月内支付；有固定采购义务8640万美元，其中6460万美元需在12个月内支付[134] 现金使用及提供情况 - 2022年上半年经营活动使用的现金较2021年同期减少17万美元，降幅1.7%；投资活动使用的现金减少4.808亿美元，降幅97.6%；融资活动提供的现金减少5.55亿美元，降幅99.9%[137][138][139] 利率与现金流情况 - 截至2022年6月30日，公司没有浮动利率债务，现金及现金等价物主要由银行存款和货币市场账户组成，预计市场利率突然变化不会对现金流产生重大影响[146] 业务开展与结算情况 - 公司主要在美国开展业务，多数交易使用美元结算[148] 外汇风险情况 - 公司未针对外汇风险采用套期保值策略[148] - 有限的外币折算风险预计不会对合并财务报表产生重大影响[148]

业绩总结 - 2022年第一季度总收入为1560万美元，同比增长25%[6] - 产品收入为840万美元，同比增长15%；订阅收入为720万美元，同比增长60%[7] - 2022年第一季度毛利润为830万美元，毛利率为53.6%[26] - 调整后的毛利润为880万美元，调整后的毛利率为56.3%[26] - 2022年第一季度调整后的EBITDA为-4000万美元，较2021年同期的-2650万美元有所增加[26] - 2022年全年收入指导范围为8300万至8800万美元，预计增长率为33%至41%[27] 现金流与资产 - 现金及现金等价物和可交易证券为3599万美元，较2021年同期的4228万美元有所下降[26] 合作与市场扩张 - 公司与以色列Novolog建立分销合作伙伴关系，旨在改善以色列的医疗服务[18] - 公司计划向撒哈拉以南非洲提供1000个Butterfly iQ+探头，以改善母婴健康[20] - 公司在2022年第二季度启动与URMC的多年度合作，旨在大规模部署Butterfly技术[16]

交付设备数量变化 - 2022年第一季度交付设备数量较2021年同期增加93台，增幅1.9%，主要因兽医、经销商和直销渠道销售增加，电商渠道销售放缓部分抵消增长[82] 订阅收入占比变化 - 2022年第一季度订阅收入占比达29.3%，较2021年同期增加6.4个百分点，因交付设备数量增加、订阅续约增多及收入确认时间因素[84] 调整后毛利率变化 - 2022年第一季度调整后毛利率为56.3%，2021年同期为47.8% [89] 收入、成本、毛利及毛利率数据 - 2022年第一季度收入为1557.4万美元，2021年同期为1244.3万美元；成本分别为723.2万美元和602.7万美元；毛利分别为834.2万美元和641.6万美元；毛利率分别为53.6%和51.6%；调整后毛利分别为876.8万美元和594.5万美元[93] 净亏损及调整后EBITDA变化 - 2022年第一季度净亏损4447.7万美元，2021年同期为69万美元；调整后EBITDA分别为 - 3996.4万美元和 - 2650.1万美元[98] 业务受疫情影响情况 - 公司业务受COVID - 19疫情影响，客户资金紧张致销售周期变长、采用速度放缓，供应链受限但探头所用半导体芯片暂无供应问题[74][75][76] 交付设备数量定义 - 公司定义交付设备数量为控制权转移给客户的设备数量，该指标是业务增长关键指标，历史退货量低不做调整[81] 订阅收入占比定义 - 公司定义订阅收入占比为报告期内订阅收入占总收入的百分比，是业务盈利能力关键指标，向订阅业务转型有望提升盈利能力和扩大利润率[83] 调整后毛利和调整后毛利率计算方式 - 公司计算调整后毛利和调整后毛利率时排除折旧摊销、非经常性保修负债变动等项目[88] 调整后EBITDA计算方式 - 公司计算调整后EBITDA时排除利息收支、认股权证负债公允价值变动等非经常性项目[94] 总营收及各业务营收增长情况 - 2022年第一季度总营收为1.56亿美元，较2021年同期的1.24亿美元增长25.2%，其中产品营收增长14.8%，订阅营收增长60.1%[109][110][111] 总成本及各业务成本增长情况 - 2022年第一季度总成本为723.2万美元，较2021年同期的602.7万美元增长20.0%，其中产品成本增长8.9%，订阅成本增长185.8%[109][112][113] 研发费用变化 - 2022年第一季度研发费用为2362.3万美元，较2021年同期的1571.6万美元增长50.3%，占营收比例从126.3%升至151.7%[109][114] 销售和营销费用变化 - 2022年第一季度销售和营销费用为1520.2万美元，较2021年同期的980.8万美元增长55.0%，占营收比例从78.8%升至97.6%[109][115] 一般和行政费用变化 - 2022年第一季度一般和行政费用为1905万美元，较2021年同期的3464万美元下降45.0%，占营收比例从278.4%降至122.3%[109][116] 运营亏损变化 - 2022年第一季度运营亏损为4953.3万美元，较2021年同期的5374.8万美元有所收窄，亏损率从432.0%降至318.0%[109] 净亏损及亏损率变化 - 2022年第一季度净亏损为4447.7万美元，较2021年同期的690万美元大幅增加，亏损率从5.5%升至285.6%[109] 现金及现金等价物余额情况 - 截至2022年3月31日，公司现金及现金等价物余额为3.599亿美元，受限现金为880万美元[120][121] 固定租赁付款义务和固定采购义务情况 - 截至2022年3月31日，公司固定租赁付款义务为4210万美元，其中250万美元需在12个月内支付；固定采购义务为1.038亿美元，其中6590万美元需在12个月内支付[122] 公司现金流满足需求情况 - 公司预计现有现金及运营现金流至少在未来12个月内可满足流动性、资本支出和营运资金需求[119] 经营活动净现金使用量变化 - 2022年第一季度经营活动净现金使用量为5423.4万美元，2021年同期为6342.7万美元，减少920万美元，降幅14.5%[125][126] 投资活动净现金使用量变化 - 2022年第一季度投资活动净现金使用量为450.6万美元，2021年同期为52819.7万美元，减少52370万美元[125][127] 融资活动净现金提供量变化 - 2022年第一季度融资活动净现金提供量为55万美元，2021年同期为55026.8万美元，减少54970万美元[125][128] 现金、现金等价物和受限现金净变化 - 2022年第一季度现金、现金等价物和受限现金净减少5819万美元，2021年同期净减少4135.6万美元[125] 经营活动净现金使用量减少原因 - 经营活动净现金使用量减少主要因供应商预付款现金使用减少520万美元、应付账款和应计费用现金使用减少1400万美元等[126] 投资活动净现金使用量减少原因 - 投资活动净现金使用量减少主要因可销售证券买卖减少52690万美元，部分被物业和设备采购增加320万美元抵消[127] 融资活动净现金提供量减少原因 - 融资活动净现金提供量减少主要因业务合并净收益54840万美元不再发生、期权行使收益减少560万美元，部分被薪资保护计划贷款还款440万美元不再发生抵消[128] 公司债务及现金等价物情况 - 截至2022年3月31日，公司无浮动利率债务，现金和现金等价物主要为银行存款和货币市场账户[132] 通胀对公司影响情况 - 公司认为通胀除对宏观经济有影响外，未对业务、财务状况和经营成果产生重大影响[133] 公司外汇风险情况 - 公司业务主要在美国开展，多数交易以美元进行，有限的外汇风险预计不会对合并财务报表产生重大影响[134]