财务数据关键指标 - 2020年12月31日，PeoplesBank总贷款（不含待售贷款）为15.4亿美元，总存款为18.6亿美元，在宾夕法尼亚州约克县存款市场份额为15.2%[6] - 2020年12月31日，PeoplesBank单一客户最大债务约为2304.7万美元，占贷款总额的1.4%，在监管贷款限额3297.1万美元内[7] - 2020年12月31日，公司住宅房地产投资者和商业房地产投资者贷款分别占贷款总额的15.4%和15.3%；2019年12月31日，住宅房地产投资者、商业房地产投资者和建筑商及开发商贷款分别占16.5%、13.8%和10.6%[8] - 2006年和2004年，公司分别成立CVB Statutory Trust No. 2和CVB Statutory Trust No. 1，分别发行721.7万美元和309.3万美元信托优先债务[11][12] 员工情况 - 2020年末，PeoplesBank有320名全职员工和26名兼职员工，相当于约343名全职等效员工，2020年和2019年员工流失率分别为18.9%和20.9%[14] - 自2020年3月中旬新冠疫情开始，约50%的公司员工继续远程工作[15] 存款保险评估率变化 - 2011年4月1日起，像PeoplesBank这类风险类别I机构，存款保险评估率从国内存款的7 - 24个基点降至总资产减有形股权的2.5 - 9个基点[30] - 2016年7月1日起，所有参保机构初始基础评估率从5 - 35个基点降至3 - 30个基点，调整后总基础评估率从2.5 - 45个基点降至1.5 - 40个基点[31] 子公司情况 - 2020年12月31日，PeoplesBank有4个合并财务报表的非银行子公司，3个止赎资产子公司均未活跃，SYC Realty全年未运营[9][10][13] 业务板块情况 - 公司经营社区银行一个业务板块，非银行业务对合并财务报表不重要[16] 存款保险基金储备率及评估信贷情况 - 2018年9月30日存款保险基金储备率达1.36%，2019年6月30日为1.40%，小银行评估信贷于2019年第二季度评估期开始应用，至2019年12月31日公司已全部使用[32] 监管法案相关规定 - 2018年5月24日《监管救济法案》修订部分条款，涉及资产少于100亿美元的社区银行和银行控股公司，如指定合格抵押贷款、豁免沃尔克规则等[36] - 《监管救济法案》第201条要求为资产少于100亿美元的社区银行和银行控股公司制定8% - 10%的社区银行杠杆率[37] - 2019年9月17日相关机构通过规则，符合条件且社区银行杠杆率大于9%的组织可选择该框架，资产2500亿美元及以上机构无资格[38] - 2010年7月《多德 - 弗兰克法案》颁布，对银行在公司治理、存款保险评估等多方面产生影响，对资产500亿美元及以上银行控股公司和非银行金融公司实施严格控制[40][42] - 2002年7月《萨班斯 - 奥克斯利法案》签署，要求上市公司记录、测试和认证财务报告内部控制系统有效性[43] - 2001年10月《美国爱国者法案》颁布，对金融机构实施反洗钱和金融透明法规[45] 新冠法案影响 - 2020年3月27日《新冠病毒援助、救济和经济安全法案》颁布，公司董事会批准多种贷款修改方案，截至2020年12月31日，剩余贷款修改总额约2600万美元，未偿还PPP贷款约1.43亿美元[47] 信息获取途径 - 公司年报等文件可在人民银行网站或美国证券交易委员会网站获取，也可写信免费索取[49] 银行基本信息 - PeoplesBank是宾夕法尼亚州特许银行，存款由FDIC保险，最高保额为每位储户25万美元[26] 内部控制审查规定 - 2012年1月1日起，PeoplesBank需遵守FDIC规定，聘请独立公共会计师审查、证明和报告管理层关于内部控制结构和财务报告程序的声明[27] 法规对公司影响 - 公司业务易受联邦和州立法及法规影响，遵守法规成本可能对经营结果产生负面影响[48]

员工情况 - 约40%的公司员工继续远程工作，自疫情开始有两名面向客户的员工新冠检测呈阳性[171] SBA薪资保护计划（PPP）贷款业务 - 截至9月30日，PeoplesBank处理约1329笔SBA薪资保护计划（PPP）贷款，总额达1.819亿美元，其中83%的贷款支持贷款金额低于15万美元的小企业[174] 第三季度公司净收入情况 - 2020年第三季度公司净收入为362.4万美元，较2019年同期的520.3万美元减少157.9万美元，降幅30%[178] 第三季度净利息收入情况 - 2020年第三季度净利息收入为1498.1万美元，较2019年同期的1601.3万美元减少103.2万美元，降幅6%[178][183] - 2020年第三季度净利息收入（税等效基础）为1502.5万美元，2019年同期为1607万美元；净利息收益率2020年为3.01%，2019年为3.60%[192] 第三季度净息差情况 - 2020年第三季度公司净息差（税等效基础）为3.01%，2019年同期为3.60%[178][184] 第三季度贷款损失拨备情况 - 2020年第三季度贷款损失拨备为193万美元，2019年同期无拨备[178] - 2020年第三季度贷款损失拨备为193万美元，较2019年第三季度增加193万美元；2020年9月30日贷款损失准备金占总贷款比例为1.33%，2019年12月31日为1.40%，2019年9月30日为1.42%[196] 第三季度非利息收入情况 - 2020年第三季度非利息收入较2019年同期增加77.1万美元，增幅22%[178] - 2020年第三季度非利息收入总计424.4万美元，较2019年同期的347.3万美元增加77.1万美元，增幅22%[200] 第三季度非利息支出情况 - 2020年第三季度非利息支出较2019年同期降低22.2万美元，降幅2%[178] 第三季度所得税拨备情况 - 2020年第三季度所得税拨备较2019年同期减少39万美元，降幅27%[178] 第三季度总利息收入情况 - 2020年第三季度总利息收入为1841.1万美元，较2019年同期减少305.5万美元，降幅14%[185] 第三季度末生息资产情况 - 2020年第三季度末总生息资产平均余额为198329.4万美元，利息收入1845.5万美元，收益率3.70%；2019年同期平均余额为176938.3万美元，利息收入2152.3万美元，收益率4.83%[192] 第三季度末贷款情况 - 2020年第三季度末总贷款平均余额为159851万美元，利息收入1760.5万美元，收益率4.38%；2019年同期平均余额为149501.8万美元，利息收入1986.8万美元，收益率5.27%[192] 第三季度利率/规模变动对净利息收入影响 - 2020年第三季度利率/规模变动对净利息收入影响：收入端规模增加269.6万美元，利率变动减少576.4万美元，净减少306.8万美元；支出端规模增加51万美元，利率变动减少207.4万美元，净减少202.3万美元；净利息收入（税等效基础）规模增加264.5万美元，利率变动减少369万美元，净减少104.5万美元[195] 第三季度非利息收入各分项情况 - 2020年第三季度信托和投资服务手续费收入99.2万美元，较2019年同期的92.1万美元增加7.1万美元，增幅8%[200] - 2020年第三季度贷款持有待售销售收益为128.2万美元，较2019年同期的31.2万美元增加97万美元，增幅311%[200] - 2020年第三季度其他收入为21.5万美元，较2019年同期的44.3万美元减少22.8万美元，降幅51%[200] - 2020年第三季度服务存款账户手续费收入为118.2万美元，较2019年同期的123.9万美元减少5.7万美元，降幅5%[200] 前三季度公司净收入情况 - 2020年前三季度公司净收入为368.5万美元，较2019年同期的1415.3万美元减少1046.8万美元，降幅74%[211] 前三季度净利息收入情况 - 2020年前三季度净利息收入为4524.8万美元，较2019年同期减少253.9万美元，降幅5%[223] - 2020年9个月净利息收入（税等效基础）4540.2万美元，净息差3.17%；2019年同期净利息收入4797.7万美元，净息差3.68%[234] - 2020年9个月净利息收入较2019年同期减少257.5万美元，其中因规模增加535.1万美元，因利率变动减少792.6万美元[237] 前三季度净利息收益率情况 - 2020年前三季度净利息收益率为3.17%，低于2019年同期的3.68%[212][224] 前三季度贷款损失拨备情况 - 2020年前三季度贷款损失拨备为1391.5万美元，较2019年同期的225万美元增加1166.5万美元[213] - 2020年前9个月贷款损失拨备为1391.5万美元，较2019年同期的225万美元增加1166.5万美元[238] 前三季度非利息收入情况 - 2020年前三季度非利息收入较2019年同期增加86.4万美元，增幅8%[214] - 2020年前9个月非利息收入为1120.2万美元，较2019年同期的1033.8万美元增加86.4万美元，增幅8%[243] 前三季度非利息支出情况 - 2020年前三季度非利息支出为3807.8万美元，高于2019年同期的3791.6万美元[215] 前三季度所得税拨备情况 - 2020年前三季度所得税拨备较2019年同期减少303.4万美元，降幅80%[216] 前三季度基本每股收益情况 - 2020年前三季度基本每股收益为0.38美元，2019年为1.43美元；摊薄后每股收益2020年为0.38美元，2019年为1.42美元[220] 前三季度总利息收入情况 - 2020年前三季度总利息收入为5743.8万美元，较2019年同期减少643.9万美元，降幅10%[225] 9个月生息资产情况 - 2020年9个月平均生息资产19.15232亿美元，利息收入5759.2万美元，收益率4.02%；2019年同期平均生息资产17.42953亿美元，利息收入6406.7万美元，收益率4.91%[234] 9个月计息存款情况 - 2020年9个月平均计息存款13.84688亿美元，利息支出1088.8万美元，收益率1.05%；2019年同期平均计息存款12.66415亿美元，利息支出1405.1万美元，收益率1.48%[234] 9个月计息负债情况 - 2020年9个月平均计息负债14.5963亿美元，利息支出1219万美元，收益率1.12%；2019年同期平均计息负债13.82606亿美元，利息支出1609万美元，收益率1.56%[234] 前九个月所得税收益情况 - 2020年前九个月所得税收益为77.2万美元，较2019年同期减少303.4万美元，降幅80%；2020年9月30日止九个月有效税收收益为17.3%，2019年同期为21.2%[252] 2020年9月30日银行计息存款情况 - 2020年9月30日，银行计息存款总额为2.22143亿美元，较2019年末增加1.11401亿美元，增幅101%[254] 2020年9月30日可供出售投资证券情况 - 2020年9月30日，可供出售投资证券公允价值为1.97796亿美元，较2019年末增加3812.1万美元[255] 2020年9月30日贷款情况 - 2020年9月30日，净递延费用后的贷款总额为15.5亿美元，较2019年末增加7003.3万美元，增幅5%，其中PPP贷款约为1.81亿美元[256] 2020年9月30日存款情况 - 2020年9月30日，存款总额为18.5亿美元，较2019年末增加2.55309亿美元，增幅16%，其中非计息存款增加1.30157亿美元，计息存款增加1.25152亿美元[257] 2020年9月30日短期借款情况 - 2020年9月30日，短期借款总额为930.9万美元，较2019年末增加138.4万美元，增幅17%[258] 2020年9月30日长期债务情况 - 2020年9月30日，长期债务总额为4661.3万美元，较2019年末减少3501.9万美元，主要因2020年第一季度和第二季度分别偿还1000万美元和2500万美元FHLBP借款[259] 2020年9月30日股东权益情况 - 2020年9月30日，股东权益约为1.94261亿美元，较2019年末增加约309.3万美元，增幅2%[260] 2020年9月30日不良资产情况 - 2020年9月30日，不良资产较2019年末减少约553.8万美元，降幅21%，主要因非应计贷款净减少，部分被逾期90天以上应计贷款增加所抵消[265] 2020年9月30日不良贷款情况 - 2020年9月30日，不良贷款总额为2028.9万美元，较2019年末减少474.1万美元；止赎房地产为0，较2019年末减少79.7万美元[269][270][271] 2020年9月30日应计问题债务重组投资组合情况 - 截至2020年9月30日，应计问题债务重组投资组合余额为144.7万美元，较2019年末的159.6万美元减少14.9万美元[272] 2020年9月30日贷款修改情况 - 截至2020年9月30日，根据《关怀法案》，消费者贷款有3笔修改，总计约2万美元；抵押贷款12笔，总计约420万美元；商业贷款88笔，总计约9310万美元[274] 前九个月贷款损失准备金及净冲销情况 - 2020年前九个月贷款损失准备金增加1166.5万美元，净冲销为1407.2万美元，而2019年同期为23万美元[277][278] 2020年9月30日贷款损失准备金占比情况 - 截至2020年9月30日，贷款损失准备金占期末贷款总额的1.33%，2019年9月30日为1.42%，2019年12月31日为1.40%[238][277][280] 2020年9月30日公司流动性情况 - 截至2020年9月30日，公司认为流动性充足，未质押可供出售证券公允价值约949.6万美元，匹兹堡联邦住房贷款银行可用信贷约5.49831亿美元[281] 2020年9月30日公司贷存比情况 - 截至2020年9月30日，公司贷存比约为85%，2019年12月31日为95%，2019年9月30日为96%[281] 2020年9月30日未使用承诺情况 - 截至2020年9月30日，未使用承诺总计5.55992亿美元，包括现有贷款安排下未动用承诺4.64998亿美元、新贷款承诺7542.4万美元和信用证1557万美元[282] 2020年9月30日公司剩余贷款修改及PPP贷款情况 - 截至2020年9月30日，公司剩余贷款修改总计约9700万美元，未偿还PPP贷款约1.81亿美元[283] CECL标准实施情况 - CECL标准生效日期为2022年12月15日后开始的财年，公司计划推迟实施但继续推进该项目[284] 公司利率风险管理情况 - 公司对利率风险采用多种管理技术，对金融工具应用上下100、200、300和400个基点的利率“冲击”[292][293] 利率变动情景政策限制情况 - 利率变动100个基点以外的情景在2020年9月30日处于政策限制范围内，-100个基点情景预计在2020年内回到政策限制内[295] 不同利率变动下净利息收入变化情况 - 利率上升100个基点，净利息收入变化为4641千美元，变化百分比为7.65%，政策限制为5.00%[296] - 利率下降100个基点，净利息收入变化为-3690千美元，变化百分比为-6.08%，政策限制为-5.00%[296] - 利率上升200个基点，净利息收入变化为10285千美元，变化百分比为16.96%，政策限制为-15.00%[296] - 利率下降200个基点，净利息收入变化为-6848千美元，变化百分比为-11.29%，政策限制为-15.00%[296] - 利率上升300个基点，净利息收入变化为15793千美元，变化百分比为26.04%，政策限制为-25.00%[296] - 利率上升400个基点，净利息收入变化为21342千美元，变化百分比为35.19%，政策限制为-35.00%[296]

公司员工情况 - 公司约40%的员工继续远程工作，目前有1名员工新冠检测呈阳性[169] PPP贷款业务情况 - 截至7月15日，公司处理约1300笔PPP贷款，总额达1.8亿美元，预计费用超600万美元，其中83%的贷款支持贷款金额低于15万美元的小企业[174] - 2020年6月30日，贷款净额为15.8亿美元，较2019年末增加9602.2万美元，增幅6%，其中PPP贷款约为1.77亿美元[259] - 截至2020年6月30日，公司已处理约2.7亿美元的贷款修改请求，未偿还的PPP贷款约为1.77亿美元[287] 2020年第二季度财务数据关键指标变化 - 2020年第二季度净利润为305万美元，较2019年同期的485.9万美元减少180.9万美元，降幅37%[179] - 2020年第二季度净利息收入为1490万美元，较2019年同期减少134.3万美元，降幅8%[179][184] - 2020年第二季度净息差为3.07%，2019年同期为3.75%[179][182][185] - 2020年第二季度贷款损失拨备为255万美元，2019年同期为120万美元[179] - 2020年第二季度非利息收入较2019年同期减少10.7万美元，降幅3%[179] - 2020年第二季度非利息支出较2019年同期降低37.4万美元，降幅3%[179] - 2020年第二季度所得税拨备较2019年同期减少61.7万美元，降幅47%[179] - 2020年第二季度基本和摊薄每股收益均为0.31美元，2019年同期均为0.49美元[182] - 2020年第二季度净利息收入（税等效基础）为1495.1万美元，2019年为1630.4万美元，净利息收益率2020年为3.07%，2019年为3.75%[193] - 2020年第二季度贷款损失拨备为255万美元，较2019年第二季度的120万美元增加135万美元[197] - 2020年6月30日贷款损失准备金占总贷款的百分比为1.31%，2019年12月31日为1.40%，2019年6月30日为1.44%[197] - 2020年第二季度非利息收入为353.5万美元，2019年为364.2万美元，同比下降10.7万美元，降幅3%[201] - 2020年第二季度信托和投资服务费用为94.6万美元，较2019年的88.1万美元增加6.5万美元，增幅7%[201] - 2020年第二季度共同基金、年金和保险销售收入为24.9万美元，较2019年的29.6万美元减少4.7万美元，降幅16%[201][202] - 2020年第二季度存款账户服务收费为97.5万美元，较2019年的120.8万美元减少23.3万美元，降幅19%[201][203] - 2020年第二季度银行自有寿险收入为27.9万美元，较2019年的29.2万美元减少1.3万美元，降幅4%[201] - 2020年第二季度待售贷款销售收益为55.4万美元，较2019年的31.9万美元增加23.5万美元，增幅74%[201][204] - 2020年第二季度证券销售收益为5万美元，较2019年的1000美元增加4.9万美元[201] 2020年上半年财务数据关键指标变化 - 2020年上半年公司净收入为6.1万美元，较2019年上半年的895万美元减少888.9万美元，降幅99%[214] - 2020年上半年净利息收入为3026.7万美元，较2019年上半年减少150.7万美元，降幅5%[224] - 2020年上半年净利息收益率为3.25%，低于2019年上半年的3.72%[215] - 2020年上半年贷款损失拨备为1198.5万美元，较2019年上半年增加973.5万美元[216] - 2020年上半年非利息收入增加9.3万美元，增幅1%[217] - 2020年上半年非利息支出为2544.9万美元，较2019年上半年增加2%[218] - 2020年上半年所得税拨备减少264.4万美元，降幅111%[219] - 截至2020年6月30日，公司总资产为20.7亿美元，较2019年12月31日增加10%[219] - 2020年上半年基本每股收益和摊薄每股收益均为0.01美元，2019年为0.90美元[222] - 2020年上半年总利息收入为3902.7万美元，较2019年上半年减少338.4万美元，降幅8%[226] - 2020年上半年贷款损失拨备为1198.5万美元，较2019年上半年的225万美元增加973.5万美元[239] - 2020年6月30日，生息资产平均余额为18.80827亿美元，利息收入为3913.7万美元，收益率为4.18%；2019年平均余额为17.29521亿美元，利息收入为4254.3万美元，收益率为4.96%[235] - 2020年上半年净利息收入（税等效基础）为3037.7万美元，2019年为3190.6万美元；净利息收益率2020年为3.25%，2019年为3.72%[235] - 2020年6月30日贷款平均余额为15.52841亿美元，利息收入为3668.9万美元，收益率为4.75%；2019年平均余额为14.96013亿美元，利息收入为3952.5万美元，收益率为5.33%[235] - 2020年上半年非利息收入总计695.8万美元，较2019年的686.5万美元增加9.3万美元，增幅1%[243] - 信托和投资服务费用2020年为194万美元，较2019年的172.1万美元增加21.9万美元，增幅13%[243][244] - 存款账户服务收费2020年为210.5万美元，较2019年的236.6万美元减少26.1万美元，降幅11%[243][245] - 待售贷款销售收益2020年为85.2万美元，较2019年的53.7万美元增加31.5万美元，增幅59%[243][246] - 2020年6月30日贷款损失准备金占总贷款的百分比为1.31%，2019年12月31日为1.40%，2019年6月30日为1.44%[239] - 2020年上半年净利息收入（税等效基础）较2019年减少152.9万美元，其中因规模增加275万美元，因利率变动减少427.9万美元[238] - 2020年上半年所得税收益为 -27万美元，较2019年上半年减少264.4万美元，降幅111%；2020年6月30日止六个月有效税收收益为129.2%，2019年同期有效税率为21.0%[255] 2020年6月30日资产负债相关数据变化 - 2020年6月30日，银行计息存款总额为1.97432亿美元，较2019年末增加8669万美元，增幅78%[257] - 2020年6月30日，可供出售投资证券公允价值为1.59715亿美元，较2019年末增加4万美元[258] - 2020年6月30日，贷款净额为15.8亿美元，较2019年末增加9602.2万美元，增幅6%，其中PPP贷款约为1.77亿美元[259] - 2020年6月30日，存款总额为18.1亿美元，较2019年末增加2.17078亿美元，增幅14%，其中非计息存款增加1.24亿美元，计息存款增加9307.8万美元[260] - 2020年6月30日，短期借款总额为947.7万美元，较2019年末增加155.2万美元，增幅20%[261] - 2020年6月30日，长期债务总额为4661.9万美元，较2019年末减少3501.3万美元，主要因2020年第一、二季度分别偿还1000万和2500万美元FHLBP借款[262] - 2020年6月30日，股东权益约为1.91835亿美元，较2019年末增加约66.7万美元，增幅不到1%[263] - 2020年6月30日，不良资产较2019年末减少约481.5万美元，降幅19%，主要因非应计贷款净减少[268] - 截至2020年6月30日，不良贷款组合余额为2090.9万美元，较2019年末的2503万美元减少412.1万美元[274] - 截至2020年6月30日，止赎房地产账面价值净额为10.3万美元，较2019年末的79.7万美元减少69.4万美元[275] - 截至2020年6月30日，应计问题债务重组投资组合余额为149.7万美元，较2019年末的159.6万美元减少9.9万美元[276] 贷款修改及相关情况 - 截至2020年6月30日，根据《CARES法案》，25笔消费贷款约170万美元、23笔抵押贷款约800万美元和374笔商业贷款约2.61亿美元进行了修改[277] 贷款损失准备金及净冲销情况 - 2020年上半年贷款损失准备金较2019年6月30日增加973.5万美元，净冲销为1201.3万美元，而2019年同期为22万美元[282][283] - 截至2020年6月30日，贷款损失准备金占总贷款的百分比为1.31%，2019年12月31日为1.40%，2019年6月30日为1.44%[283] 公司流动性及相关指标情况 - 截至2020年6月30日，公司认为流动性充足，未质押可供出售证券公允价值约2905.3万美元，从匹兹堡联邦住房贷款银行获得的可用信贷约5.49804亿美元[285] - 截至2020年6月30日，公司贷存比约为89%，2019年12月31日为95%，2019年6月30日为96%[285] 未使用承诺情况 - 截至2020年6月30日，未使用承诺总额为5.5131亿美元，包括现有贷款安排下的未提取承诺4.7945亿美元、新贷款承诺5399.4万美元和信用证1786.6万美元[286] CECL标准实施情况 - CECL标准生效日期为2022年12月15日之后开始的财年，公司计划推迟实施但继续推进该项目[288] 利率情景模拟及净利息收入变化情况 - 公司对未来十二个月的净利息收入进行模拟，使用多种利率情景衡量收益率曲线上下变动的影响[296] - 公司对金融工具应用上下100、200、300和400个基点的利率“冲击”，因历史低利率环境，目前无法模拟利率下降300和400个基点的情况[296] - 除2020年6月30日利率下降100个基点的情景外，其他情景均在政策限制范围内， -100情景预计在2020年内回到政策限制范围内[298] - 利率上升100个基点，净利息收入变化为3682千美元，变化百分比为6.11%，政策限制为5.00%[299] - 利率下降100个基点，净利息收入变化为 -3164千美元，变化百分比为 -5.25%，政策限制为 -5.00%[299] - 利率上升200个基点，净利息收入变化为8463千美元，变化百分比为14.05%，政策限制为 -15.00%[299] - 利率下降200个基点，净利息收入变化为 -6142千美元，变化百分比为 -10.19%，政策限制为 -15.00%[299] - 利率上升300个基点，净利息收入变化为13083千美元，变化百分比为21.71%，政策限制为 -25.00%[299] - 利率上升400个基点，净利息收入变化为17721千美元，变化百分比为29.41%，政策限制为 -35.00%[299]

净利润变化 - 2020年第一季度净亏损298.9万美元，2019年同期净利润409.1万美元，同比减少708万美元或173%[169] 净利息收入变化 - 2020年第一季度净利息收入1536.7万美元，较2019年同期减少16.4万美元或1%[170][180] 净息差变化 - 2020年第一季度净息差（税等效基础）为3.44%，2019年同期为3.69%[171][181] 贷款损失拨备变化 - 2020年第一季度贷款损失拨备为943.5万美元，2019年同期为105万美元[172] - 2020年第一季度贷款损失拨备为943.5万美元，较2019年第一季度的105万美元增加838.5万美元[194] - 2020年3月31日贷款损失准备金较2019年3月31日增加838.5万美元；2020年第一季度准备金费用增加主要归因于一笔大额商业贷款部分冲销及COVID - 19影响[233] 非利息收入变化 - 2020年第一季度非利息收入较2019年同期增加20万美元或6%[173] - 2020年第一季度非利息收入为342.3万美元，较2019年第一季度的322.3万美元增加20万美元，增幅6%[198] 非利息支出变化 - 2020年第一季度非利息支出较2019年同期增加75.8万美元或6%[174] - 2020年第一季度非利息支出为1331.9万美元，较2019年第一季度的1256.1万美元增加75.8万美元，增幅6%[203] 所得税拨备变化 - 2020年第一季度所得税拨备较2019年同期减少202.7万美元或193%[175] - 2020年第一季度所得税拨备为 - 975,000美元，较2019年第一季度减少2,027,000美元，降幅193% [207] PPP贷款业务情况 - 截至4月15日第一轮结束时，PeoplesBank已处理670份申请，金额约1.33亿美元，预计公司获得约420万美元手续费收入[163] - 截至2020年4月20日，公司已处理贷款修改申请约3600万美元；截至4月15日第一轮结束，PeoplesBank已处理670份申请，金额约1.33亿美元，预计手续费收入约420万美元[238] 在线银行活跃用户变化 - 2020年第一季度在线银行活跃用户较2019年12月增加约60%[164] 贷款损失准备金占比变化 - 2020年3月31日贷款损失准备金占总贷款的比例为1.55%，2019年12月31日为1.40%，2019年3月31日为1.34%[172] - 截至2020年3月31日，贷款损失准备金占总贷款的比例为1.55%，2019年12月31日为1.40%，2019年3月31日为1.34%[194] - 2020年3月31日贷款损失准备金占期末贷款总额的1.55%，2019年12月31日为1.40%，2019年3月31日为1.34%[234] 借款利息支出及平均余额与利率变化 - 2020年第一季度借款利息支出较2019年第一季度减少17.9万美元，降幅25%[188] - 2020年第一季度短期借款平均余额为704万美元，2019年同期为643.4万美元；平均利率从2019年第一季度的0.57%降至2020年第一季度的0.51%[188] - 2020年第一季度长期债务平均余额为8466.9万美元，2019年同期为1.19759亿美元；平均利率从2019年第一季度的2.42%升至2020年第一季度的2.55%[188] 非利息收入各项目变化 - 2020年第一季度信托和投资服务费用增加15.4万美元，增幅18%，源于新业务增长[198][199] - 2020年第一季度银行自有寿险收入减少8.1万美元，降幅22%，因2019年购买保险带来一次性前期利息支付[198][199] - 2020年第一季度出售待售贷款收益增加8万美元，增幅37%，因2020年第一季度向二级市场出售更多抵押贷款[198][200] 非利息支出各项目变化 - FDIC保险费用减少70,000美元，降幅30%，归因于评估因子降低[205] - 外部数据处理费用增加148,000美元，增幅27%，因更多外包交易处理、电子银行服务扩张和交易量增长[205] 银行资产负债项目变化 - 2020年3月31日，银行计息存款达169,689,000美元，较2019年末增加58,947,000美元，增幅53% [209] - 2020年3月31日，贷款净额为14.8亿美元，较2019年末减少28,474,000美元，降幅2% [211] - 2020年3月31日，存款总额为16.4亿美元，较2019年末增加48,783,000美元，增幅3% [212] - 2020年3月31日，短期借款为6,196,000美元，较2019年末减少1,729,000美元，降幅22% [213] - 2020年3月31日，长期债务为71,627,000美元，较2019年末减少10,005,000美元，因第一季度偿还10,000,000美元FHLBP借款[214] - 2020年3月31日，股东权益约为189,596,000美元，较2019年末减少约1,572,000美元，降幅1% [216] - 2020年3月31日，不良资产较2019年末增加约3,290,000美元，增幅13%，主要因非应计贷款净增加[221] 净冲销额及冲销额变化 - 2020年第一季度净冲销额为766.3万美元，2019年同期为11.3万美元；2020年第一季度冲销额为768.6万美元，2019年同期为12.6万美元[234] 贷款与存款比率变化 - 2020年3月31日公司贷款与存款比率约为90%，2019年12月31日为95%，2019年3月31日为98%[236] 未使用承诺总额情况 - 2020年3月31日未使用承诺总额为5.61983亿美元，包括现有贷款安排下未动用承诺4.50181亿美元、新贷款承诺9174.3万美元和信用证2005.9万美元[237] CECL标准实施情况 - CECL标准生效日期为2022年12月15日后开始的财年，公司计划推迟实施但继续推进该项目[239] 利率变动对净利息收入影响 - 利率上升100、200、300、400个基点时，净利息收入变化分别为301.1万美元（5.33%）、704.6万美元（12.47%）、1096.6万美元（19.41%）、1477万美元（26.14%）；利率下降100、200个基点时，净利息收入变化分别为 - 315.3万美元（ - 5.58%）、 - 553.7万美元（ - 9.80%）[251] 利率情景政策限制情况 - 除利率下降100个基点的情景外，2020年3月31日各情景均在政策限制范围内， - 100情景预计在2020年内回到政策限制范围内[250] 公司流动性情况 - 2020年3月31日，基于未质押可供出售证券公允价值约4557.7万美元和匹兹堡联邦住房贷款银行可用信贷约4.60023亿美元，公司认为流动性充足[236]

财务数据关键指标变化 - 2019年公司利息收入为85317千美元，较2018年的80321千美元有所增长[170] - 2019年公司净利润为18647千美元，摊薄后每股收益为1.88美元[170] - 2019年公司现金股息支付率为32.4%，较2018年的28.3%有所上升[170] - 2019年公司净资产收益率（ROE）为9.98%，资产收益率（ROA）为1.01%[170] - 2019年公司净利息收益率为3.66%，效率比率为65.93%[170] - 2019年末公司普通股一级资本比率为12.64%，一级风险资本比率为13.31%[170] - 2019年末公司投资证券为164226千美元，贷款为1516938千美元[170] - 2019年末公司资产为1886545千美元，存款为1590564千美元[170] - 2019年末公司股东权益为191168千美元，有形账面价值为每股19.36美元[170][172] - 2019年全年归属于普通股股东的净利润为1864.7万美元，较2018年的1954.2万美元减少89.5万美元，降幅5% [186][197] - 2019年净利息收入为6393.9万美元，较2018年的6392万美元增加1.9万美元，增幅不到1% [187][198] - 2019年净利息收益率（税等效基础）为3.66%，2018年为3.84%；2019年生息资产平均收益率升至4.88%，2018年为4.82%；2019年计息负债成本升至1.54%，2018年为1.24% [188] - 2019年贷款损失拨备为245万美元，较2018年的270万美元减少25万美元；2019年12月31日贷款损失准备金占总贷款的比例为1.40%，2018年为1.29% [189][199] - 2019年非利息收入（不包括投资证券销售收益）为1392.1万美元，较2018年的1331.4万美元增加60.7万美元，增幅5%；2019年投资证券销售损失为9000美元，2018年无投资证券销售损益 [190][200] - 2019年非利息支出为5172.9万美元，较2018年的4981万美元增加191.9万美元，增幅4% [191][201] - 2019年所得税拨备为502.5万美元，较2018年的518.2万美元减少15.7万美元，降幅3% [192][203] - 2019年12月31日，总资产约为18.9亿美元，较2018年12月31日增长4% [193][204] - 2019年普通股现金股息为每股0.608美元，较2018年的每股0.564美元增加0.044美元，增幅8%；2019年12月10日公司派发了5%的普通股股票股息 [196][206] - 2018年全年归属于普通股股东的净利润为1954.2万美元，较2017年的1200.4万美元增加753.8万美元；2018年基本每股收益为1.98美元，摊薄后为1.96美元，2017年基本每股收益为1.22美元，摊薄后为1.21美元 [208] - 2018年净利息收入为6392万美元，较2017年的5954.7万美元增加437.3万美元，增幅7%[209] - 2018年贷款损失拨备为270万美元，较2017年的417.5万美元减少147.5万美元[210] - 截至2018年12月31日和2017年12月31日，贷款损失准备金占期末贷款总额的比例分别为1.29%和1.19%[210] - 2018年不包括投资证券销售收益的非利息收入为1331.4万美元，较2017年的1144.3万美元增加187.1万美元，增幅16%[211] - 2018年无投资证券销售收益，2017年为7.9万美元[211] 各条业务线数据关键指标变化 - 2019年12月31日，人民银行总贷款（不包括待售贷款）为15.1亿美元，总存款为15.9亿美元[16] - 截至2019年6月30日，人民银行在宾夕法尼亚州约克县的存款份额为15.6%，排名第二[16] - 2019年12月31日，人民银行单一客户最大债务约为2255万美元，占总贷款组合的1.5%[17] - 2019年12月31日，公司有三个行业贷款集中度超过总贷款组合的10%，分别为住宅房地产投资者16.5%、商业房地产投资者13.8%、建筑商和开发商10.6%[18] - 2018年12月31日，公司有三个行业贷款集中度超过总贷款组合的10%，分别为住宅房地产投资者15.6%、商业房地产投资者14.2%、建筑商和开发商10.4%[18] 公司债务发行情况 - 2006年，科多鲁斯谷成立CVB法定信托2号，发行721.7万美元的集合信托优先债务；2004年，成立CVB法定信托1号，发行309.3万美元的集合信托优先债务[22] 公司员工情况 - 2019年末，人民银行有327名全职员工和36名兼职员工，相当于约350名全职等效员工[24] 监管政策费率调整 - 2011年4月1日起，风险类别I机构（如人民银行）的评估费率范围从国内存款的7 - 24个基点降至总资产减去有形股权平均值的2.5 - 9个基点[44] - 2016年7月1日起，所有参保机构的初始基础评估费率从5 - 35个基点降至3 - 30个基点，调整后的总基础评估费率从2.5 - 45个基点降至1.5 - 40个基点[45] 小银行评估信贷情况 - 2019年第二季度评估期开始应用小银行评估信贷，截至2019年12月31日，公司获得的小银行评估信贷已全部使用[46] 银行相关法规政策 - 2018年5月24日《经济增长、监管放松和消费者保护法案》规定资产少于100亿美元的银行，其持有的抵押贷款和“合格抵押贷款”需满足一定文件和产品限制；资产少于100亿美元且总交易资产和交易负债占总资产5%或更少的银行可豁免沃尔克规则中自营交易的要求；资产少于100亿美元的银行资本计算简化，社区银行杠杆率为有形股权与平均合并资产之比不低于8%且不高于10%；使用简式报告的资产资格从10亿美元提高到50亿美元；使用小银行控股公司政策声明的资格从资产低于10亿美元的机构提高到资产低于30亿美元的机构[51] - 2019年9月17日相关部门通过规则，符合条件的社区银行组织定义为资产少于100亿美元且有特定表外风险敞口等限制的存款机构或控股公司，CBLR大于9%可选择CBLR框架，资产2500亿美元或以上的机构无资格使用[54] - 《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》赋予联邦银行监管机构广泛权力，加强对资产500亿美元或以上的大银行控股公司和非银行金融公司的控制；增加银行监管，提高控股公司资本要求；设立消费者金融保护局监管资产超100亿美元的存款机构等；限制存托机构等的投资和其他活动；加强对住宅抵押贷款的监管[57][59] - 公司自2014年12月31日起需遵守《萨班斯 - 奥克斯利法案》第404条的独立认证要求，人民银行仍需遵守FDIC法规363.3(b)的独立审计认证要求[61] - 自2015年1月1日起，《最终资本规则》生效，规定“资本充足”机构最低普通股一级资本比率为风险加权资产的6.5%，一级资本比率从6%提高到8%，还需维持2.5%的普通股一级资本保护缓冲[92] 公司面临的风险 - 经济疲软可能对公司业务和经营成果产生重大不利影响，经济衰退或过度通胀会给借款人带来财务压力，影响公司业务、财务状况、经营成果和股价，还会增加止赎、违约等情况[69] - 公司业务集中在宾夕法尼亚州中南部和马里兰州中北部，当地和区域经济或房地产市场恶化可能增加贷款违约、问题资产和止赎情况，减少产品和服务需求，降低贷款抵押物价值[71] - 若贷款和租赁损失准备金不足以覆盖实际损失，公司收益将减少，监管机构可能要求增加准备金，经济衰退等因素会增加准备金需求从而降低收益[73] - 公司专注商业贷款，信用风险较高，可能对收益和财务状况产生不利影响[74] - 贷款存在利率变化、经济变化、借款人以及抵押物价值不确定等风险[75] - 公司贷款组合含大量商业地产、工商业和建筑贷款，贷款恶化或致不良贷款显著增加[78] - 公司主要依靠净利息收入盈利，利率变化会影响净利息和净收入，且公司缺乏手续费收入弥补净利息减少[79][80][82] - 伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）计划逐步淘汰，相关改革不确定性或影响LIBOR证券交易市场、贷款收益率等，还可能增加合规和运营成本[83][85] - 公司受多部门监管，新法律法规或增加资本要求、保险费，限制业务开展，增加成本[86] - 《多德 - 弗兰克法案》增加公司运营和合规成本，限制贷款业务，影响高管薪酬管理，增加监管合规成本[88][90][91] - 其他金融服务机构的问题可能导致市场流动性问题，使公司面临运营和信用风险，造成损失[93] - 公司应用会计政策需大量判断，不同估计和假设可能导致资本减少和财务报表重大变化[95] - 公司未来可能需筹集额外资本，但受资本市场条件和财务表现影响，无法保证能按可接受条款筹集[98] - 信息技术系统故障、中断或安全漏洞可能损害公司声誉，导致客户和业务流失，面临监管审查、诉讼和财务责任[99][104] 公司股权相关情况 - 公司目前获授权可发行最多3000万股普通股，截至2019年12月31日，已发行9755976股；可发行最多100万股优先股，截至该日无已发行股份[134] - 公司普通股在纳斯达克全球市场的日均交易量低于大型金融机构，可能导致出售股票时对股价造成下行压力，且股东难按理想价格出售[125] - 公司可能因维持资本水平或进行收购等原因发行额外普通股或其他股权证券，会稀释现有股东权益或降低股价[126][127] - 公司可能发行债务或优先股来增加资本，这可能对普通股股价产生不利影响，且普通股在清算时的受偿顺序低于债务和优先股[128][133] - 公司董事会有权随时发行一类或多类优先股，且无需股东批准即可设定条款，可能影响普通股股东权利和股价[129] - 公司依赖子公司PeoplesBank的股息来支付债务本息和股东股息，但该子公司支付股息受盈利和监管要求限制[136] - 公司未偿还的次级债务证券条款禁止在特定情况下支付普通股股息或回购股票，这可能对普通股价值产生负面影响[137] - 公司历史上虽支付普通股现金股息，但未来董事会可能减少、暂停或取消股息支付，且需监管批准[139] - 经股东批准的股权补偿计划待行使证券数量为201030，加权平均行使价为15.25美元，剩余可发行证券数量为474511；未经批准的分别为0、0、21117；总计为201030、15.25美元、495628[163] 公司股票回购情况 - 公司2018年授权的股票回购计划允许最多回购4.9%的流通普通股，价格不超最新季度账面价值的150%，董事会批准回购总额达500万美元[164] - 2019年4 - 10月，公司在不同时间段回购普通股数量分别为0、0、35600、30100、40500、50600、65794股，截至10月31日剩余可回购金额为0美元[165] 公司物业情况 - 公司拥有的Codorus Valley Corporate Center为总部，面积约4万平方英尺，ACNB银行持有第一留置权支持300万美元信贷额度，截至2019年12月31日余额为零[151] - 公司宾夕法尼亚州和马里兰州的金融中心、有限服务设施等各类物业的自有、租赁及总数情况分别为：宾夕法尼亚州金融中心自有10个、租赁10个、共20个等；马里兰州金融中心自有4个、租赁1个、共5个等[156] 公司股东及股价情况 - 截至2020年2月26日，公司约有2787名登记股东，当日普通股收盘价为21.10美元[158] 公司股息情况 - 2019年各季度普通股每股股息为0.152美元，2018年为0.141美元[159] 公司业务竞争情况 - 公司在招聘和留住关键人员方面面临激烈竞争，若失去关键人员可能对业务产生重大不利影响[109] - 公司在贷款发放、吸引存款和提供金融服务方面面临来自其他金融机构和非银行金融服务提供商的竞争，可能影响盈利能力[114][115][116] 公司次级附属债务情况 - 截至2019年12月31日，公司发行的次级附属债务证券未偿还本金总额为1031万美元[142] 公司股权收购及交易批准情况 - 第三方收购公司超过5%的流通普通股需获得美联储批准；非银行控股公司收购10%或以上需获批准；持有25%或以上流通普通股的非个人主体将受《银行控股公司法》监管[147] - 公司合并、清算等需至少75%流通普通股股东赞成票批准；经至少80%董事会成员批准的交易，仅需股东大会多数投票通过[148]

净利润变化 - 2019年第三季度净利润为520.3万美元，较2018年同期的506万美元增加14.3万美元，增幅3%[160] - 2019年前九个月公司净收入为1415.3万美元，较2018年的1519.7万美元减少104.4万美元，降幅7%[201] 净利息收入变化 - 2019年第三季度净利息收入为1601.3万美元，较2018年同期的1643.2万美元减少41.9万美元，降幅3%[161][171] - 2019年第三季度净利息收入（税等效基础）为1607万美元，2018年为1652.4万美元；净利息收益率2019年为3.60%，2018年为3.86%[181] - 2019年第三季度净利息收入（税等效基础）较2018年减少45.4万美元，其中因规模减少11.9万美元，因利率减少33.5万美元[184] - 2019年前九个月净利息收入为4778.7万美元，较2018年减少6.9万美元，降幅小于1%，净息差从3.88%降至3.68%[202][212] - 2019年净利息收入（税等效基础）4797.7万美元，净利息收益率3.68%；2018年净利息收入4814.7万美元，净利息收益率3.88%[221] 净息差变化 - 2019年第三季度净息差（税等效基础）为3.60%，2018年同期为3.86%[162][172] - 2019年前九个月净息差从3.88%降至3.68%[202][212] 贷款损失拨备变化 - 2019年第三季度无贷款损失拨备，2018年同期为130万美元；2019年9月30日贷款拨备率为1.42%，2018年12月31日为1.29%，2018年9月30日为1.22%[163] - 2019年第三季度无贷款损失拨备，较2018年第三季度减少130万美元；贷款损失准备金占总贷款的比例在2019年9月30日为1.42%，2018年12月31日为1.29%，2018年9月30日为1.22%[185] - 2019年前九个月贷款损失拨备为225万美元，较2018年增加45万美元，贷款损失准备金占总贷款的比例从2018年9月30日的1.22%升至2019年9月30日的1.42%[204] - 2019年前九个月贷款损失拨备225万美元，较2018年的180万美元增加45万美元；2019年9月30日贷款损失准备金占总贷款的1.42%，高于2018年12月31日的1.29%和2018年9月30日的1.22%[224] - 截至2019年9月30日，贷款损失准备金为2116.4万美元，占期末贷款总额的1.42%，较2018年末的1914.4万美元和1.29%有所增加[259] 非利息收入变化 - 2019年第三季度非利息收入较2018年同期增加16.6万美元，增幅5%[164] - 2019年第三季度非利息收入为347.3万美元，2018年为330.7万美元，同比增加16.6万美元，增幅5%[189] - 2019年前九个月非利息收入增加27.1万美元，增幅3%[205] - 2019年前九个月非利息收入1033.8万美元，较2018年的1006.7万美元增加27.1万美元，增幅3%[228] 非利息支出变化 - 2019年第三季度非利息支出较2018年同期增加84.9万美元，增幅7%[165] - 2019年非利息支出总计1285.1万美元，较2018年增加84.9万美元，增幅7%[194] - 2019年前九个月非利息支出为3791.6万美元，较2018年增加3%[206] - 2019年前九个月非利息支出3791.6万美元，较2018年的3688.2万美元增加103.4万美元，增幅3%[233] 所得税拨备变化 - 2019年第三季度所得税拨备较2018年同期增加5.5万美元，增幅4%[166] - 2019年第三季度所得税拨备为143.2万美元，较2018年增加5.5万美元，增幅4%[199] - 2019年前九个月所得税拨备减少23.8万美元，降幅6%[207] - 2019年前九个月所得税拨备为380.6万美元，较2018年同期减少23.8万美元，降幅6%，有效税率2019年为21.2%，2018年为21.0%[239] 总利息收入变化 - 2019年第三季度总利息收入为2146.6万美元，较2018年同期增加67万美元，增幅3%[173] - 2019年前九个月总利息收入为6387.7万美元，较2018年增加465.4万美元，增幅8%[213] 总利息支出变化 - 2019年第三季度总利息支出为545.3万美元，较2018年同期的436.4万美元增加108.9万美元，增幅25%[177] - 2019年前九个月总利息支出为1609万美元，较2018年增加472.3万美元，增幅42%[217] 借款利息支出变化 - 2019年第三季度借款利息支出较2018年同期减少14.5万美元，降幅19%[179] 生息资产相关变化 - 2019年第三季度总生息资产平均余额为17.69383亿美元，利息为2152.3万美元，收益率4.83%；2018年平均余额为16.99327亿美元，利息为2088.8万美元，收益率4.88%[181] - 2019年平均生息资产17.42953亿美元，利息收入6406.7万美元，收益率4.91%；2018年平均生息资产16.58757亿美元，利息收入5951.4万美元，收益率4.80%[221] 总贷款相关变化 - 2019年第三季度总贷款平均余额为14.95018亿美元，利息为1986.8万美元，收益率5.27%；2018年平均余额为14.84111亿美元，利息为1960.9万美元，收益率5.24%[181] - 2019年9月30日，净贷款为14.9亿美元，较2018年末增加499.6万美元，增幅不到1%[242] 非利息收入各业务线变化 - 2019年第三季度信托和投资服务手续费收入为92.1万美元，较2018年增加10.3万美元，增幅13%[189] - 2019年第三季度银行自有寿险收入为30.1万美元，较2018年增加5.3万美元，增幅21%，原因是2019年第一季度购买660万美元银行自有寿险[189][190] - 2019年第三季度其他收入为44.3万美元，较2018年增加7.9万美元，增幅22%，原因是贷款相关推荐费增加[189][191] - 2019年第三季度待售贷款销售收益为31.2万美元，较2018年减少12.3万美元，降幅28%，原因是2019年第三季度向二级市场出售的小企业管理局贷款担保部分数量减少[189][191] - 2019年银行自有寿险收入增加23万美元，增幅32%，原因是2019年第一季度额外购买了寿险[229] - 2019年贷款出售收益减少58.7万美元，降幅41%，原因是出售给二级市场的抵押贷款和小企业管理局贷款担保部分的交易量减少[230] 非利息支出各业务线变化 - 2019年人员费用增加109.1万美元，增幅5%，原因是2018年第三季度填补了空缺的高级管理职位[234] - 2019年慈善捐赠减少47.6万美元，降幅27%，主要原因是对人民银行慈善基金会的捐赠减少[234] - 2019年止赎房地产（包括损失拨备）增加11.1万美元，增幅336%[233] - 电信费用减少12万美元，降幅24%，因更换网络供应商[235] - 外部数据处理费用增加25.8万美元，增幅17%，源于外包依赖、业务扩张和电子银行服务拓展[236] - 止赎房地产及损失拨备增加11.1万美元，增幅336%，因相关费用增加[237] 资产负债相关变化 - 截至2019年9月30日，公司总资产为18.7亿美元，较2018年12月31日增加3%[207] - 2019年9月30日，银行计息存款达10326万美元，较2018年末增加3415.7万美元，增幅49%[240] - 2019年9月30日，可供出售投资证券公允价值达16291.8万美元，较2018年末增加1332.5万美元[241] - 2019年9月30日，存款达15.6亿美元，较2018年末增加6474.4万美元，增幅4%[243] - 2019年9月30日，短期借款达883万美元，较2018年末增加180.8万美元，增幅26%[244] - 2019年9月30日，非 performing 资产较2018年末增加约883.6万美元，增幅36%，主要因非应计贷款净增加[255] - 截至2019年9月30日，不良贷款总额为3208.9万美元，较2018年末的2311.6万美元增加897.3万美元，不良贷款占期末贷款总额的比例从2018年末的1.56%升至2.15%[259][260] - 截至2019年9月30日，止赎房地产净额为161.8万美元，较2018年末的175.5万美元减少13.7万美元[259][261] - 截至2019年9月30日，应计问题债务重组组合余额为280.7万美元，较2018年末的309.8万美元减少29.1万美元[259][263] 净冲销额情况 - 2019年前九个月净冲销额为23万美元，年化后占平均贷款总额的0.02%，与2018年同期持平[259][267][268] 流动性与贷存比情况 - 截至2019年9月30日，公司认为流动性充足，未质押可供出售证券公允价值约1850.7万美元，从匹兹堡联邦住房贷款银行获得的可用信贷约4.07941亿美元[270] - 截至2019年9月30日，公司贷存比约为96%，2018年末为99%，2018年9月30日为102%[270] 未使用承诺情况 - 2019年9月30日，未使用承诺总额为4.85312亿美元，包括现有贷款安排下的4.01066亿美元未动用承诺、6422.6万美元新贷款承诺和2002万美元信用证[271] 监管政策相关 - CECL标准生效日期推迟至2022年12月15日之后开始的财年，公司计划推迟实施但继续推进该项目[272] - 《监管救济法案》对社区银行和银行控股公司有多项关键规定，如资产少于100亿美元银行的抵押贷款认定、豁免沃尔克规则等[273] - 符合条件的社区银行组织定义为资产少于100亿美元且表外风险敞口等有特定限额的存款机构或控股公司，CBLR大于9%可选择CBLR框架，资产2500亿美元及以上的机构无资格使用[276] - 公司认为监管改革法案的变化不会对业务、运营和财务结果产生重大影响[277] 市场风险与利率风险应对 - 公司面临的最重大市场风险是利率风险[278] - 公司通过资产负债管理委员会定期会议等管理技术来降低利率风险暴露[279] - 公司对未来12个月净利息收入进行模拟，应用利率“冲击”，幅度为上下100、200、300和400个基点，目前无法模拟300和400个基点的利率下降[280] - 利率上升100个基点，净利息收入变化217.7万美元，变化率3.43%，政策限制为5.00%[283] - 利率下降100个基点，净利息收入变化 - 225.3万美元，变化率 - 3.55%，政策限制为 - 5.00%[283] - 利率上升200个基点，净利息收入变化415万美元，变化率6.53%，政策限制为 - 15.00%[283] - 利率下降200个基点，净利息收入变化 - 646.1万美元，变化率 - 10.17%，政策限制为 - 15.00%[283] - 利率上升300个基点，净利息收入变化597.2万美元，变化率9.40%，政策限制为 - 25.00%；利率上升400个基点，净利息收入变化791.9万美元，变化率12.46%，政策限制为 - 35.00%[283]

净利润变化 - 2019年第二季度净利润为485.9万美元，较2018年同期的605.4万美元减少119.5万美元，降幅20%[174] - 2019年上半年公司净收入为895万美元，较2018年上半年的1013.7万美元减少118.7万美元，降幅12%[216] 净利息收入变化 - 2019年第二季度净利息收入为1624.3万美元，较2018年同期增加16.4万美元，增幅1%[175][185] - 2019年上半年净利息收入为3177.4万美元，较2018年上半年增加35万美元，增幅1%[217][227] - 2019年第二季度净利息收入（税等效基础）为1630.4万美元，净利息收益率为3.75%；2018年分别为1617.7万美元和3.89%[194] - 2019年上半年净利息收入（税等效基础）为3.1906亿美元，2018年为3.1623亿美元；净利息收益率2019年为3.72%，2018年为3.89%[236] 净息差变化 - 2019年第二季度净息差（税等效基础）为3.75%，低于2018年同期的3.89%[176][183][185] - 2019年上半年净息差为3.72%，低于2018年上半年的3.89%[218][226][227] 贷款损失拨备变化 - 2019年第二季度贷款损失拨备为120万美元，较2018年同期增加90万美元[177] - 2019年第二季度贷款损失拨备为120万美元，较2018年同期增加90万美元；贷款损失准备金占总贷款的比例在2019年6月30日为1.44%[198] - 2019年上半年贷款损失拨备为225万美元，较2018年上半年的50万美元增加175万美元[219] - 2019年上半年贷款损失拨备为225万美元，2018年同期为50万美元，增加了175万美元；2019年6月30日贷款损失准备金占总贷款的百分比为1.44%，2018年6月30日为1.17%[241] - 2019年上半年贷款损失拨备较2018年同期增加175万美元，主要归因于特定贷款损失准备金等因素[286] 非利息收入变化 - 2019年第二季度非利息收入较2018年同期增加9.9万美元，增幅3%[178] - 2019年第二季度非利息收入为364.2万美元，较2018年增加9.9万美元，增幅3%[202] - 2019年上半年非利息收入较2018年上半年增加10.5万美元，增幅2%[220] - 2019年上半年非利息收入为686.5万美元，2018年为676万美元，增加了10.5万美元，增幅2%[245] 非利息支出变化 - 2019年第二季度非利息支出较2018年同期增加88.1万美元，增幅8%[179] - 2019年第二季度非利息支出为1250.4万美元，较2018年增加88.1万美元，增幅8%[207] - 2019年上半年非利息支出为2506.5万美元，较2018年上半年高1%[221] - 2019年上半年非利息支出为2506.5万美元，2018年为2488万美元，增加了18.5万美元，增幅1%[250] 所得税拨备变化 - 2019年第二季度所得税拨备较2018年同期减少32.3万美元，降幅20%[180] - 2019年上半年所得税拨备较2018年上半年减少29.3万美元，降幅11%[222] - 2019年前六个月所得税拨备为237.4万美元，较2018年同期减少29.3万美元，降幅11%[256] 总利息收入变化 - 2019年第二季度总利息收入为2153.5万美元，较2018年同期增加170.1万美元，增幅9%[186] - 2019年上半年总利息收入为4241.1万美元，较2018年上半年增加398.4万美元，增幅10%[228] 总利息支出变化 - 2019年第二季度总利息支出为529.2万美元，较2018年同期增加153.7万美元，增幅41%[190] - 2019年上半年总利息支出为1063.7万美元，较2018年上半年增加363.4万美元，增幅52%[232] 存款利息支出变化 - 2019年第二季度存款利息支出较2018年同期增加154.6万美元，增幅50%[191] 生息资产相关数据 - 2019年生息资产平均余额为17.42124亿美元，利息收入为2159.6万美元，收益率4.97%；2018年分别为16.67156亿美元、1993.2万美元和4.80%[194] 计息存款相关数据 - 2019年计息存款平均余额为12.65866亿美元，利息支出为461.6万美元，利率1.46%；2018年分别为11.74955亿美元、307万美元和1.05%[194] - 2019年6月30日，银行计息存款达1.0651亿美元，较2018年末增加3740.7万美元，增幅54%[257] 投资证券相关数据 - 2019年投资证券应税部分平均余额为1.28243亿美元，利息收入为83.2万美元，收益率2.60%；免税部分平均余额为2945.3万美元，利息收入为21.2万美元，收益率2.89%[194] 贷款相关数据 - 2019年贷款应税部分平均余额为14.80696亿美元，利息收入为1989万美元，收益率5.39%；免税部分平均余额为1043万美元，利息收入为10.4万美元，收益率4.00%[194] - 2019年6月30日，贷款净额为14.7亿美元，较2018年末减少1180.2万美元，降幅1%[259] 信托和投资服务费用收入变化 - 2019年信托和投资服务费用收入为88.1万美元，较2018年增加10万美元，增幅13%[202] 人员费用变化 - 2019年人员费用为739.1万美元，较2018年增加50.7万美元，增幅7%[207] - 2019年上半年人员费用增加40.1万美元，增幅3%；占用场地费用增加16.7万美元，增幅10%[250] - 人员费用增加40.1万美元，增幅3%，因2018年第三季度填补高级管理职位空缺[251] 银行持有的人寿保险收入变化 - 2019年上半年银行持有的人寿保险收入增加17.7万美元，增幅37%，原因是2019年第一季度额外购买了人寿保险[246] 贷款出售收益变化 - 2019年上半年贷款出售收益减少46.4万美元，降幅46%，原因是向二级市场出售的抵押贷款和小企业管理局贷款担保部分的交易量减少[247] 营销费用和慈善捐赠变化 - 2019年上半年营销费用减少10.4万美元，降幅13%；慈善捐赠减少69.4万美元，降幅41%[250] - 慈善捐款减少69.4万美元，降幅41%，主要因对人民银行慈善基金会捐款减少[252] 联邦存款保险公司保险费用和借记卡处理费用变化 - 2019年上半年联邦存款保险公司保险费用增加15.6万美元，增幅51%；借记卡处理费用增加5.6万美元，增幅10%[250] 外部数据处理费用和止赎房地产费用变化 - 2019年上半年外部数据处理费用增加18.8万美元，增幅19%；止赎房地产费用增加11.4万美元，增幅570%[250] 公司资产变化 - 截至2019年6月30日，公司总资产超18.4亿美元，较2018年12月31日增加2%[222] 存款总额变化 - 2019年6月30日，存款总额为15.3亿美元，较2018年末增加3781.5万美元，增幅3%[260] 短期借款变化 - 2019年6月30日，短期借款为998.6万美元，较2018年末增加296.4万美元，增幅42%[261] 长期债务变化 - 2019年6月30日，长期债务为9676.9万美元，较2018年末减少1845.1万美元[263] 股东权益变化 - 2019年6月30日，股东权益约为1.8752亿美元，较2018年末增加约877.4万美元，增幅5%[264] 不良资产变化 - 2019年6月30日，不良资产较2018年末增加约200.7万美元，增幅8%，源于非应计贷款净增加[274] 不良贷款总额变化 - 截至2019年6月30日，不良贷款总额为2516.7万美元，较2018年末的2311.6万美元增加205.1万美元[278][279] 止赎房地产净额变化 - 截至2019年6月30日，止赎房地产净额为171.1万美元，较2018年末的175.5万美元减少4.4万美元[278][280] 应计问题债务重组组合余额变化 - 截至2019年6月30日，应计问题债务重组组合余额为285.8万美元，较2018年末的309.8万美元减少24万美元[278][282] 贷款损失准备金变化 - 截至2019年6月30日，贷款损失准备金为2117.4万美元，占期末贷款总额的1.44%，较2018年末的1914.4万美元和1.29%有所增加[278] 净冲销额变化 - 2019年前六个月净冲销额为22万美元，年化后占平均贷款总额的0.03%，高于2018年同期的4.2万美元和0.01%[278][286][287] 公司流动性情况 - 截至2019年6月30日，公司认为流动性充足，未质押可供出售证券公允价值约2022.6万美元，可从联邦住房贷款银行获得约4.07642亿美元信贷[289] 公司贷存比变化 - 截至2019年6月30日，公司贷存比约为96%，低于2018年末的99%和2018年6月30日的102%[289] 未使用承诺总额情况 - 截至2019年6月30日，未使用承诺总额为5.00088亿美元，包括现有贷款安排下的未提取承诺等[290] FASB修正案影响 - 若FASB修正案按提议通过，公司的CECL标准生效日期将推迟至2022年12月15日后开始的财年[291] 监管法案相关 - 监管法案要求为资产少于100亿美元的合格社区银行设定社区银行杠杆率（CBLR），范围为不低于8%且不高于10%[294] - 2019年2月8日相关机构发布提案，合格社区银行资产少于100亿美元且CBLR大于9%可选择CBLR框架，资产2500亿美元及以上机构无资格[295] - 公司认为监管法案变化不会对业务、运营和财务结果产生重大影响[296] 公司市场风险及管理 - 公司面临的最重大市场风险是利率风险[297] - 公司通过资产负债管理委员会管理利率风险[298] 公司净利息收入利率模拟 - 公司对未来十二个月净利息收入进行模拟，应用利率“冲击”幅度为上下100、200、300和400个基点[299] - 利率上升100个基点，净利息收入变化264.9万美元，变化率4.22%，政策限制为5.00%[303] - 利率下降100个基点，净利息收入变化 -290.3万美元，变化率 -4.62%，政策限制为 -5.00%[303] - 利率上升200个基点，净利息收入变化516.8万美元，变化率8.22%，政策限制为 -15.00%[303] - 利率下降200个基点，净利息收入变化 -677.6万美元，变化率 -10.78%，政策限制为 -15.00%[303]

净利润变化 - 2019年第一季度净利润为409.1万美元，较2018年同期的408.3万美元增加8000美元，增幅0.2%[164] 净利息收入变化 - 2019年第一季度净利息收入为1553.1万美元，较2018年同期增加18.6万美元，增幅1%[165][175] - 2019年一季度净利息收入（税等效基础）为1560.2万美元，2018年为1544.6万美元；净利息收益率2019年为3.69%，2018年为3.89%[184] - 2019年一季度净利息收入（税等效基础）较2018年增加15.6万美元，其中因规模增加52万美元，因利率变动减少36.4万美元[187] 净息差变化 - 2019年第一季度净息差（税等效基础）为3.69%，低于2018年同期的3.89%[166][173][175] - 2019年一季度净利息收益率2019年为3.69%，2018年为3.89%[184] 贷款损失拨备变化 - 2019年第一季度贷款损失拨备为105万美元，较2018年同期增加85万美元[167] - 2019年一季度贷款损失拨备为105万美元，较2018年一季度的20万美元增加85万美元；2019年3月31日贷款损失准备金占总贷款的比例为1.34%[188] - 2019年第一季度贷款损失拨备较2018年3月31日增加85万美元，主要归因于特定贷款损失准备金等因素[239] 非利息收入变化 - 2019年第一季度非利息收入较2018年同期增加6000美元，增幅0%[168] - 2019年一季度非利息收入为322.3万美元，2018年为321.7万美元，同比增加6万美元，增幅0%[192] 非利息支出变化 - 2019年第一季度非利息支出较2018年同期减少69.6万美元，降幅5%[169] - 2019年第一季度非利息总费用为1256.1万美元，较2018年减少69.6万美元，降幅5%[199] 所得税拨备变化 - 2019年第一季度所得税拨备较2018年同期增加3万美元，增幅3%[170] - 2019年第一季度所得税拨备为105.2万美元，较2018年增加3万美元，增幅3%[208] 总利息收入变化 - 2019年第一季度总利息收入为2087.6万美元，较2018年同期增加228.3万美元，增幅12%[176] 总利息支出变化 - 2019年第一季度总利息支出为534.5万美元，较2018年同期增加209.7万美元，增幅65%[180] 存款利息支出变化 - 2019年第一季度存款利息支出较2018年同期增加198.8万美元，增幅76%[181] 贷款业务数据变化 - 2019年一季度贷款平均余额为15.00961亿美元，利息收入为1953.1万美元，收益率为5.28%；2018年平均余额为14.11969亿美元，利息收入为1752.9万美元，收益率为5.03%[184] - 2019年3月31日，净贷款总额为14.9亿美元，较2018年末增加928.2万美元，增幅1%[211] 计息存款业务数据变化 - 2019年一季度计息存款平均余额为12.42011亿美元，利息支出为462万美元，成本率为1.51%；2018年平均余额为11.42324亿美元，利息支出为263.2万美元，成本率为0.93%[184] - 2019年3月31日，银行计息存款总额为7383.5万美元，较2018年末增加473.2万美元，增幅7%[209] 信托和投资服务手续费收入变化 - 2019年一季度信托和投资服务手续费收入为84万美元，较2018年增加5万美元，增幅6%[192] 共同基金、年金和保险销售收入变化 - 2019年一季度共同基金、年金和保险销售收入为23.5万美元，较2018年减少7.9万美元，降幅25%[192] 存款账户服务费收入变化 - 2019年一季度存款账户服务费收入为115.8万美元，较2018年增加5.5万美元，增幅5%[192] 银行自有寿险收入变化 - 2019年一季度银行自有寿险收入为36.7万美元，较2018年增加12.6万美元，增幅52%[192] 存款总额变化 - 2019年3月31日，存款总额为15亿美元，较2018年末增加759.7万美元，增幅1%[212] 短期借款总额变化 - 2019年3月31日，短期借款总额为683万美元，较2018年末减少19.2万美元，降幅3%[214] 长期债务总额变化 - 2019年3月31日，长期债务总额为1.16779亿美元，较2018年末增加146.9万美元[215] 股东权益总额变化 - 2019年3月31日，股东权益总额约为1.82807亿美元，较2018年末增加约406.1万美元，增幅2%[216] 不良资产业务数据变化 - 2019年3月31日，不良资产较2018年末增加约425.8万美元，增幅17%[227] - 截至2019年3月31日，非计息贷款为2.44亿美元，不良贷款总额为2.7374亿美元，不良资产总额为2.9129亿美元，较2018年末均有增长[231] 止赎房地产净额情况 - 截至2019年3月31日，止赎房地产净额为175.5万美元，与2018年末持平[231][234] 应计问题债务重组投资组合余额变化 - 截至2019年3月31日，应计问题债务重组投资组合余额为290.8万美元，较2018年末减少19万美元[231][235] 贷款损失准备金情况 - 截至2019年3月31日，贷款损失准备金为2008.1万美元，占期末贷款总额的1.34%，较2018年末的1914.4万美元和1.29%有所增加[231] 净冲销额变化 - 2019年前三个月净冲销额为11.3万美元，高于2018年同期的2.3万美元[239][240] 公司流动性情况 - 截至2019年3月31日，公司认为流动性充足，未质押可供出售证券公允价值约2579.9万美元，从匹兹堡联邦住房贷款银行获得的可用信贷约3.90486亿美元[242] 公司贷存比变化 - 截至2019年3月31日，公司贷存比约为98%，低于2018年12月31日的99%和2018年3月31日的101%[242] 未使用承诺总额情况 - 2019年3月31日，未使用承诺总额为4.61431亿美元，包括现有贷款安排下的未提供资金承诺等[243] 监管法案相关情况 - 《经济增长、监管放松和消费者保护法案》对社区银行和银行控股公司有多项关键规定，如指定合格抵押贷款、豁免沃尔克规则等[244] - 符合条件的社区银行组织定义为资产少于100亿美元且表外风险敞口等有特定限额的存款机构或控股公司，CBLR大于9%可选择CBLR框架，资产2500亿美元及以上的机构无资格使用[247] - 公司认为监管改革法案的变化不会对业务、运营和财务结果产生重大影响[248] 公司市场风险情况 - 公司面临的最重大市场风险是利率风险，利率变化影响公司流动性和业务发展[249] 资产负债管理委员会情况 - 公司成立资产负债管理委员会，负责审查利率敏感性和流动性等工作[250] 净利息收入利率模拟情况 - 公司对未来12个月净利息收入进行模拟，应用利率“冲击”，幅度为上下100、200、300和400个基点，因低利率环境暂无法模拟400个基点下降[251] - 2019年3月31日，除下降100个基点的情景外，其他利率冲击情景均在政策限制范围内，-100情景预计2019年回到政策限制内[253] - 利率上升100个基点，净利息收入变化3270千美元，变化率5.04%，政策限制为5.00%[254] - 利率下降100个基点，净利息收入变化 -3561千美元，变化率 -5.49%，政策限制为 -5.00%[254] - 利率上升200个基点，净利息收入变化6527千美元，变化率10.06%，政策限制为 -15.00%[254] - 利率下降200个基点，净利息收入变化 -6813千美元，变化率 -10.50%，政策限制为 -15.00%[254] 可供出售投资证券公允价值变化 - 2019年3月31日，可供出售投资证券公允价值为1.49168亿美元，较2018年末减少42.5万美元[210]

财务数据关键指标变化 - 2018 - 2014年公司利息收入分别为80321千美元、70415千美元、62230千美元、56002千美元、50400千美元[170] - 2018 - 2014年公司净利润分别为19542千美元、12004千美元、13102千美元、11135千美元、11769千美元[170] - 2018 - 2014年公司普通股基本每股净收益分别为2.08美元、1.29美元、1.42美元、1.52美元、1.70美元[170] - 2018 - 2014年公司现金股息支付率分别为28.3%、38.0%、32.0%、27.2%、22.5%[170] - 2018 - 2014年公司平均股东权益回报率分别为11.42%、7.40%、8.47%、8.94%、10.22%[170] - 2018 - 2014年公司平均资产回报率分别为1.11%、0.72%、0.88%、0.82%、0.98%[170] - 2018 - 2014年公司年末资产分别为1807480千美元、1709205千美元、1611587千美元、1456334千美元、1213846千美元[170] - 2018 - 2014年公司年末存款分别为1495280千美元、1384507千美元、1264177千美元、1094149千美元、954973千美元[170] - 2018 - 2014年公司年末权益分别为178746千美元、164219千美元、154957千美元、159141千美元、118440千美元[170] - 2018 - 2014年公司全职等效员工数量分别为26人、26人、26人、24人、21人[170] - 2018年公司归属于普通股股东的净利润为1954.2万美元，较2017年的1200.4万美元增加753.8万美元，增幅63%[185][196] - 2018年净利息收入为6392万美元，较2017年的5954.7万美元增加437.3万美元，增幅7%[186][197] - 2018年净利息收益率（税等效基础）为3.84%，与2017年持平；生息资产平均收益率从2017年的4.53%增至2018年的4.82%；计息负债成本从2017年的0.86%增至2018年的1.24%[187] - 2018年贷款损失拨备为270万美元，较2017年的417.5万美元减少147.5万美元；截至2018年12月31日，贷款损失准备金占总贷款的比例为1.29%，2017年为1.19%[188][198] - 2018年非利息收入（不包括投资证券销售收益）为1331.4万美元，较2017年的1144.3万美元增加187.1万美元，增幅16%；2018年无投资证券销售收益，2017年为7.9万美元[189][200] - 2018年非利息支出为4981万美元，较2017年的4498.6万美元增加482.4万美元，增幅11%[190][201] - 2018年所得税拨备为518.2万美元，较2017年的990.4万美元减少477.2万美元，降幅48%[192][202] - 2018年基本每股收益为2.08美元，摊薄后为2.06美元；2017年基本每股收益为1.29美元，摊薄后为1.27美元[193][196] - 截至2018年12月31日，总资产约为18.1亿美元，较2017年12月31日增长6%[194][203] - 2018年现金股息为每股0.592美元，较2017年的每股0.492美元增加0.1美元，增幅20%；2018年12月11日公司派发了5%的普通股股票股息[195][205] - 2017年全年归属于普通股股东的净利润为1200.4万美元，较2016年的1308.6万美元减少108.2万美元[207] - 2017年基本每股收益为1.29美元，摊薄后为1.27美元；2016年基本每股收益为1.42美元，摊薄后为1.41美元[207] - 因新企业税率21%，净递延所得税资产价值减少275.5万美元，导致净利润和每股收益下降[207] - 截至2017年12月31日，净利息收入为5954.7万美元，较2016年的5358.1万美元增加596.6万美元，增幅11%[208] - 净利息收入增长源于生息资产（主要是商业贷款）增加，但新增贷款利息收入被核心存款增长成本、定期存款和长期借款的规模及利率上升部分抵消[208] 各条业务线数据关键指标变化 - 2018年12月31日，人民银行总贷款（不包括待售贷款）为14.9亿美元，总存款为15亿美元[14] - 截至2018年6月30日，人民银行在宾夕法尼亚州约克县的存款占市场份额的15.5% [14] - 2018年12月31日，人民银行单一客户的最大债务约为2355万美元，占总贷款组合的1.6% [15] - 2018年12月31日，公司有三个行业贷款集中度超过总贷款组合的10%，分别是住宅房地产投资者占15.6%、商业房地产投资者占14.2%、建筑商和开发商占10.4% [16] - 2017年12月31日，公司有三个行业贷款集中度超过总贷款组合的10%，分别是商业房地产投资者占16.5%、住宅房地产投资者占15.0%、建筑商和开发商占13.2% [16] 公司资本结构与融资 - 2006年，科多鲁斯谷成立CVB法定信托2号，发行721.7万美元的信托优先债务；2004年，成立CVB法定信托1号，发行309.3万美元的信托优先债务[21] - 公司目前获授权可发行最多3000万股普通股，截至2018年12月31日，已发行9451547股；可发行最多100万股优先股，截至该日无已发行优先股[130] - 截至2018年12月31日，公司有1031万美元未偿还的次级债务证券本金[138] - 科多鲁斯谷公司拥有的企业中心有300万美元信用额度，2018年12月31日余额为零，第二留置权为16.9万美元[147] 公司员工情况 - 2018年末，人民银行有327名全职员工和37名兼职员工，相当于约348名全职等效员工[23] 行业监管政策 - 2011年4月1日起，像人民银行这类风险类别I机构，存款保险评估费率从国内存款的7 - 24个基点降至总资产减去有形股权的2.5 - 9个基点[43] - 2016年7月1日起，所有参保机构的初始基础评估费率从5 - 35个基点降至3 - 30个基点，调整后的总基础评估费率从2.5 - 45个基点降至1.5 - 40个基点[44] - 2010年7月《多德 - 弗兰克华尔街改革和消费者保护法案》颁布，大型银行控股公司（资产500亿美元及以上）和非银行金融公司受严格管控[49][50] - 2002年7月《萨班斯 - 奥克斯利法案》签署，公司自2014年12月31日起需遵守该法案第404条独立认证要求[53][54] - 2001年10月《美国爱国者法案》颁布，对金融机构施加反洗钱和金融透明法规[55] - 2018年5月24日《经济增长、监管放松和消费者保护法案》修订《多德 - 弗兰克法案》，资产低于100亿美元的银行有多项政策优惠[56] - 《监管放松法案》第201条要求为资产低于100亿美元的社区银行制定8% - 10%的社区银行杠杆率[58] - 2019年2月8日相关机构发布提案，资产低于100亿美元且符合特定条件、杠杆率大于9%的社区银行可选择社区银行杠杆率框架，资产2500亿美元及以上机构无资格[59] 公司面临的风险 - 经济疲软可能对公司业务和经营成果产生重大不利影响，经济衰退或过度通胀会使借款人面临财务压力[67] - 公司业务集中在宾夕法尼亚州中南部和马里兰州中北部，当地经济或房地产市场恶化会增加贷款违约等风险[69] - 若贷款和租赁损失准备金不足以覆盖实际损失，公司收益将减少[71] - 公司专注商业贷款，信用风险较高，可能对收益和财务状况产生不利影响[72] - 公司贷款组合含大量商业地产、工商业和建筑贷款，其恶化或致不良贷款显著增加[76] - 公司盈利主要依赖净利息收入，利率变化会影响净利息和净利润，且管理利率风险技术不精确[77][78][79][80] - 伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）计划逐步淘汰，给公司金融工具带来风险，还可能增加合规和运营成本[81][82] - 公司受多机构监管，新法律法规或增加成本、限制业务、影响业务机会[84][85] - 《多德 - 弗兰克法案》增加公司运营和合规成本，限制贷款业务，影响高管薪酬管理[86][87][89] - 公司自2015年1月1日起执行更严格资本要求，“资本充足”机构最低普通股一级资本比率为风险加权资产的6.5%，一级资本比率从6%提至8%，还需保持2.5%的普通股一级资本保护缓冲[90] - 其他金融机构的问题可能影响公司资金交易，导致市场流动性问题和公司损失[91] - 公司应用会计政策需大量判断，不同估计和假设可能使资本减少、财务报告变化[93][94] - 公司未来可能需筹集额外资本，但无法保证能按可接受条件筹集到[96] - 公司信息技术系统故障、中断或安全漏洞会影响业务，损害声誉，导致客户流失和财务损失[97][98][100][101][102] 公司股权相关情况 - 公司普通股在纳斯达克全球市场的日均交易量低于大型金融机构，可能导致出售股票时对股价造成下行压力，且股东难按理想价格出售股票[121] - 公司可能发行额外普通股或其他股权证券，会稀释现有股东的所有权权益，还可能降低普通股市场价格[122][123] - 公司可能发行债务或优先股证券来增加资本，这可能对普通股市场价格产生不利影响，且普通股股东无优先购买权或其他反稀释保护[124] - 公司董事会有权随时发行一类或多类优先股，无需股东行动，若发行的优先股在股息支付或清算方面优先于普通股，会对普通股股东权利或股价产生不利影响[125] - 公司普通股在清偿顺序上次于现有及未来债务和优先股，且实际上从属于子公司的所有债务和非普通股股权债权[127] - 监管和合同限制可能限制或阻止公司支付股息或回购普通股，公司也可能选择不支付或回购[131] - 公司主要依赖子公司PeoplesBank的股息来支付债务本息、满足现金需求和支付普通股及优先股股息，若PeoplesBank无法支付股息，公司可能无法支付自身股息[132] - 公司历史上虽支付普通股现金股息，但董事会未来可能减少、暂停或取消股息支付，且能否获美联储批准支付股息也无保证[135] - 收购公司超过5%的流通普通股，银行控股公司需获得美联储批准；非银行控股公司收购10%或以上需获批准；持有25%或以上的非个人股东将受《银行控股公司法》监管[143] - 公司合并、清算等需至少75%流通普通股股东赞成票批准，部分经至少80%董事会成员批准的交易除外[144] - 截至2019年2月27日，公司约有2450名登记股东，当日收盘价为每股22.95美元[155] - 2018年各季度公司普通股每股股息为0.148美元，2017年为0.123美元[156] - 2016年2月18日，公司赎回剩余1200万美元B系列优先股，年化股息率在2015年及赎回前为1%[158][159] - 经股东批准的股权补偿计划待发行证券204418份，加权平均行权价15.62美元，剩余可发行480648份[162] - 公司股票回购计划允许最多购买不超4.9%的流通普通股，2018和2017年均未回购[163][164] - 五年业绩图对比公司普通股与标准普尔500指数和美国银行家协会社区银行纳斯达克指数的累计股东总回报[166] 公司市场竞争情况 - 公司在贷款发放、吸引存款和提供金融服务方面面临来自其他金融机构和非银行金融服务提供商的竞争，可能降低盈利能力[111][112][113] 存款保险情况 - 联邦存款保险公司为银行提供存款保险，每位储户的标准最高保险金额为25万美元[38]