财务数据和关键指标变化 - 第一季度总收入为3.8亿美元,较上年同期的16.9亿美元下降,主要是由于2023年第一季度确认了10亿美元的TECVAYLI欧洲上市里程碑付款 [33] - 服务收入下降,主要是由于某些离子通道项目的发现工作完成 [33] - 研发费用为14.6亿美元,较上年同期的13.8亿美元有所增加,主要是由于人员成本的增加 [35] - 管理费用为8.3亿美元,与上年同期基本持平 [35] - 净亏损为1.9亿美元,每股亏损0.19美元,上年同期净亏损为6.1亿美元,每股亏损0.06美元 [37] 各条业务线数据和关键指标变化 - 截至第一季度末,公司拥有80个活跃合作伙伴,较2018年增加近一倍 [10][12] - 第一季度新增3个平台许可协议,包括与一家波士顿初创公司、ImmunoBiochem公司和佐治亚大学的协议 [11] - 第一季度活跃项目数量增加至327个,较上一季度有所增长 [13] - 有3个项目从发现阶段成功过渡到临床前阶段,创下了18个临床前项目的新高 [15][16] - 罗氏终止了1个处于1期临床的项目,但这不会影响未来的里程碑和版税收入 [17][18] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司正在全球范围内扩大业务,合作伙伴也分布在美国、欧洲和亚洲等地区 [9][12] - 虽然有1家亚洲合作伙伴在第一季度进行了管线调整,导致发现阶段项目有所减少,但这被其他美国和欧洲合作伙伴的新项目启动所抵消 [13][14] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司致力于持续创新,提升技术平台的可见度,并通过高效的商业模式创造长期价值 [9][30][31] - 公司最近推出了OmnidAb技术,吸引了多家行业和学术合作伙伴的兴趣,开拓了新的市场机会 [29] - 公司正在扩大业务开发团队的规模和影响力,参与更多的科学会议,提高公司技术的知名度 [27] - 公司预计今年将有4-6个新的OmniAb衍生抗体项目进入临床开发阶段 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在过去18个月取得了良好的业绩增长,对2024年前景充满信心 [8][9] - 尽管2022-2023年行业融资环境较为严峻,但公司仍能保持合作伙伴和项目的净增长,体现了技术实力和合作模式的优势 [69][70] - 随着生物科技行业融资环境的改善,公司有望从中获得进一步的发展动力 [70] - 公司有足够的现金储备和经营现金流,可为未来的发展提供资金支持 [38] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Nishant Gandhi 提问** 不同类型合作伙伴的合作条款有何差异?比如与初创公司和学术机构的条款有何不同? [52][53] **Kurt Gustafson 回答** 与商业公司的合作条款大致相似,但与学术机构的合作通常结构会有所不同。学术机构通常不会将项目推进到临床开发和上市,因此合作条款中会有针对性的经济安排,如根据项目进展阶段的不同分成比例等。[54][55][56][57] 问题2 **Jacqueline Kiesa 提问** 新签约的合作伙伴在治疗领域和项目规模方面有何特点?OmnidAb技术的应用情况如何? [83][84] **Matt Foehr 回答** 新合作伙伴涉及的治疗领域包括肿瘤和感染性疾病等,与公司技术优势相匹配。OmnidAb技术自去年底推出以来,已经得到多家行业和学术合作伙伴的应用,为公司开拓了新的市场机会。[84] 问题3 **Jacqueline Kiesa 提问** OmniDeep平台有何最新进展和客户反馈? [85][86][87] **Matt Foehr 回答** OmniDeep平台是公司AI和机器学习技术的集合,能够与公司转基因动物技术和高通量筛选能力相结合,为合作伙伴提供强大的分子发现能力。自去年推出以来,OmniDeep受到了大型制药企业和学术机构的广泛应用,客户反馈良好。未来公司将继续加强OmniDeep在科学会议上的展示。[86][87]

业务合作 - 截至2024年第一季度有80个活跃合作伙伴，第一季度签署3个新平台许可协议[37] - 自2018年以来活跃合作伙伴数量接近翻倍[12] 项目进展 - 截至2024年3月31日有327个活跃项目，其中临床前18个、一期23个、二期3个、三期1个、注册1个、获批3个[7] - 3个项目从发现阶段过渡到临床前阶段，1个项目从一期过渡到二期[13] 财务状况 - 2024年第一季度许可和里程碑收入0700万美元，2023年同期为1.26亿美元，减少1.19亿美元[21] - 2024年第一季度总营收3800万美元，2023年同期为1.69亿美元，减少1.31亿美元[51] 未来展望 - 2024年约有4 - 6个新型OmniAb衍生抗体进入临床开发[39] - 预计2024年运营费用与2023年大致相同，2025年现金使用量将大幅低于2024年[57][60]

合作伙伴与项目情况 - 截至2024年3月31日，公司有80个活跃合作伙伴和327个活跃项目，较2023年12月31日分别增长4%和1%[135][141] - 公司合作伙伴有27个基于OmniAb技术的抗体处于临床开发阶段，1个正在接受监管审查，3个产品已获批[135] 营收情况 - 2024年第一季度总营收3801000美元，较2023年同期的16919000美元下降78%，其中许可和里程碑收入下降94%，服务收入下降30%，特许权使用费收入增长1%[145] - 公司主要通过技术许可费、合作项目里程碑付款和研究项目服务收入获取收入，长期业务价值有望由特许权使用费驱动[133][139] - 公司的许可协议通常包含技术访问费、里程碑付款和特许权使用费，典型特许权使用费率为低至中个位数[138] 运营费用与亏损情况 - 2024年第一季度总运营费用26354000美元，较2023年同期的25372000美元增长4%，主要因研发费用增加[148] - 2024年第一季度净亏损18961000美元，较2023年同期的6100000美元增长211%，有效税率为 - 12.1%[150] 现金状况与资金需求 - 截至2024年3月31日，公司现金、现金等价物和短期投资为6900万美元，预计可满足未来至少12个月的运营需求[153] - 若运营现金流和现有现金不足，公司可能需通过股权或债务融资等方式筹集额外资金[154] - 公司未来现金主要用于运营、营运资金、资本支出和其他一般公司用途[155] - 若认股权证全部以现金行使，公司最多可获2.186亿美元[156] 现金流量情况 - 2024年第一季度经营活动现金使用量为1700万美元，2023年同期为提供2770万美元，变化为减少4472万美元[157][158][159] - 2024年第一季度投资活动现金提供量为1990万美元，2023年同期为使用3720万美元，变化为增加5710.9万美元[157][160][161] - 2024年第一季度融资活动现金使用量为20.3万美元，2023年同期为使用104.5万美元，变化为减少84.2万美元[157][162][163] - 2024年第一季度经营活动现金使用主要因净亏损1900万美元和运营资产负债变化550万美元，部分被740万美元非现金费用抵消[158] - 2023年第一季度经营活动现金提供主要因运营资产负债变化2500万美元和870万美元非现金费用，部分被610万美元净亏损抵消[159] - 2024年第一季度投资活动现金提供主要来自短期投资到期收益2600万美元和出售收益70万美元，部分被购买短期投资等支出抵消[160] - 2023年第一季度投资活动现金使用主要因购买短期投资3910万美元和支付或有负债210万美元，部分被到期收益400万美元抵消[161] - 2024年第一季度融资活动现金使用主要因股权奖励净股份结算纳税90万美元和交易成本30万美元，部分被股票发行收益100万美元抵消[162] - 2023年第一季度融资活动现金使用主要因股权奖励净股份结算纳税80万美元和交易成本50万美元[163]

Exhibit 99.1 OmniAb Reports First Quarter 2024 Financial Results and Business Highlights Conference Call with Slides Begins at 4:30 p.m. Eastern Time Today EMERYVILLE, Calif. (May 9, 2024) – OmniAb, Inc. (NASDAQ: OABI) today reported financial results for the three months ended March 31, 2024, and provided operating and partner program updates. "The OmniAb team continued to make great progress this past quarter in advancing and expanding our portfolio and partnership base. We added three new platform licens ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 _____________________________________________________________________________________________ FORM 10-K _____________________________________________________________________________________________ ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the Fiscal Year Ended December 31, 2023 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transitio ...

1 | --- | --- | --- | --- | --- | |-------------------------------------------------------------|-------|-------|-------|-------| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | Q4 and Full Year 2023 Financial Results & Business Update | | | | | | Nasdaq: OABI | | | | | | March 20, 2024 | | | | | Disclaimer We caution you that this presentation contains forward-looking statements. All statements other than statements of historical facts contained in this presentation, including statements rega ...

财务数据和关键指标变化 - 2023年第四季度总收入为4.8百万美元,较上年同期下降86.4%,主要是由于2022年第四季度确认了2500万美元的TECVAYLI里程碑收入 [36] - 2023年全年总收入为34.2百万美元,较2022年下降42.2%,主要是由于2022年确认了2500万美元的TECVAYLI里程碑收入,而2023年只确认了1000万美元的TECVAYLI里程碑收入 [39] - 2023年全年净亏损为50.6百万美元,较2022年的22.3百万美元净亏损增加了1.27倍 [40] 各条业务线数据和关键指标变化 - 2023年第四季度服务收入下降,主要是由于某些离子通道项目的工作完成 [36] - 2023年全年服务收入下降,主要是由于某些离子通道项目的工作完成 [39] 各个市场数据和关键指标变化 - 未提及具体市场数据和关键指标变化 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于通过不断创新技术来满足制药行业对抗体发现技术的需求,2023年推出了OmniDeep和OmnidAb两项新技术 [10][11][27] - 公司认为抗体疗法投资正在加速,公司的技术平台能够满足不断增长的需求 [11][12] - 公司正在全球范围内扩大业务开发团队,以推动业务增长 [13][14] - 公司的技术平台得到了临床和商业层面的验证,这推动了新合作伙伴的增加 [18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为公司已为未来增长奠定了基础,2023年是公司作为独立上市公司的建设年,未来几年现金使用将大幅下降 [41][47] - 管理层预计2024年运营费用将与2023年持平,这是公司业务模式的一大优势 [42] - 管理层对公司未来3-5年的现金流和收入增长持乐观态度,主要来自里程碑付款和版税收入 [47][48] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Puneet Souda 提问** 询问2023年合作伙伴和项目增长的原因,是否与2022-2023年生物科技融资环境下降有关 [54][55] **Matthew Foehr 回答** 尽管2022-2023年生物科技融资环境较差,但公司2022和2023年仍实现了合作伙伴和项目的高速增长,这得益于公司技术平台的可见度和验证、扩大的业务开发团队以及新技术的推出等因素 [56][57] 问题2 **Joseph Pantginis 提问** 询问公司在AI技术方面的应用情况 [67] **Matthew Foehr 回答** 公司已经多年来一直在大数据管理、深度学习和机器学习等领域进行投入和应用,去年推出的OmniDeep就是公司在这方面的一个重要成果,能够与公司的生物学智能很好地结合 [68][69] 问题3 **Stephen Willey 提问** 询问公司目前项目中有多少包含下游版税分成 [88][89] **Kurt Gustafson 回答** 公司只有少数2%的项目是全额预付费的,其余绝大部分项目都包含有下游的版税分成 [88][89]

财务表现 - OmniAb在2023年第四季度的营收为480万美元，较2022年同期的3530万美元有所下降[2] - 2023年全年营收为3420万美元，较2022年的5910万美元有所下降[5] - 2023年第四季度研发支出为1480万美元，较2022年同期的1290万美元有所增加[3] - 2023年全年研发支出为5650万美元，较2022年的4840万美元有所增加[8] - 2023年全年净亏损为5060万美元，较2022年的2230万美元有所增加[9] 未来展望 - OmniAb预计2024年的运营支出与2023年大致相同[10] - OmniAb预计2024年的现金使用量与2023年相似，不包括2023年收到的3500万美元TECVAYLI里程碑付款[11] 合作与技术 - OmniAb在2023年签署了10项新许可协议，包括与Enable Life Sciences、Mirador Therapeutics和一家全球制药公司的合作[12] - OmniAb在2023年推出了两项新技术，包括OmniDeep™和OmnidAb™[13] 其他信息 - OmniAb被纳入纳斯达克生物技术指数(NBI)中[23] - 2023年12月31日，OMNIAB, INC.的总资产为375,225千美元，较2022年12月31日的421,212千美元有所下降[33] - 2023年12月31日，OMNIAB, INC.的现金及现金等价物为16,358千美元，较2022年12月31日的33,390千美元减少了一半以上[33] - 2023年12月31日，OMNIAB, INC.的许可和里程碑收入为1,713千美元，较2022年12月31日的31,100千美元显著下降[34] - 2023年12月31日，OMNIAB, INC.的研发支出为14,766千美元，较2022年12月31日的12,919千美元有所增加[34]

1 Disclaimer All statements other than statements of historical facts contained in this presentation, including statements regarding our future results of operations and financial position, expected cash runway, business strategy, our expectations regarding the application of, and the rate and degree of market acceptance of, our technology platform and other technologies, our expectations regarding the addressable markets for our technologies, including the growth rate of the markets in which we operate and ...

公司概况 - 公司是一家拥有10年投资银行从业经验的资深研究分析师,专门负责上市公司研究 [1] - 公司擅长解读公司财务报表和管理层讲话,发现潜在的投资机会和风险 [1] 财务数据和关键指标变化 - 第三季度总收入为5.5亿美元,同比下降20.3% [125][126] - 许可和里程碑收入增加,主要来自Seagen和Pfizer合作项目的里程碑收入 [125] - 服务收入下降,因为某些项目的工作已完成 [125] - 第三季度净亏损15.7亿美元,每股亏损0.16美元 [126][127] - 前三季度净亏损36.6亿美元,每股亏损0.37美元 [128][129] - 公司大部分运营费用为非现金性质,如股份支付、折旧摊销等 [130] - 公司预计全年现金余额将略低于2022年底 [132][133] 各条业务线数据和关键指标变化 - 许可和里程碑收入存在较大波动,主要受合作伙伴里程碑事件的影响 [134][135][136][137][138] - 特许权使用费收入占比较小,但预计未来会有所增长 [134][135] - 服务收入相对稳定,约每季度3百万美元 [134][135] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司目前有76家活跃合作伙伴,过去两年一直保持增长 [31][32] - 公司目前有314个活跃项目,较年初增加23个 [33][34] - 公司有5个新临床项目在2023年进入临床试验 [35][36] - 公司有14个处于临床前阶段的项目即将进入临床试验 [37] - 公司目前有31个项目处于临床试验、注册或已获批阶段 [38] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于推动创新疗法的发现技术,是一家以技术授权为主的公司 [15][16] - 公司拥有多种不同物种的转基因动物平台,如鸡、大鼠、牛等,可生成高质量抗体 [48][49][50][51][52][53][54][55][56][57] - 公司还拥有高通量筛选平台和人工智能分析工具,可以高效挖掘和优化抗体候选物 [93][94][95][96][97][98][99][100][101][102][103][104][105][106] - 抗体疗法市场持续增长,公司技术在该领域具有竞争优势 [25][26][27][28][29][30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司业务模式简单,主要通过技术授权获得收入,正在吸引更多大型制药公司合作 [15][174][175][176][177][178][179][180] - 公司面临一些合作伙伴项目进度延迟的情况,但总体来看,公司的技术平台和创新能力受到市场认可 [199][200][201][202][203][204][205][206][207][208][209][210] - 公司未来将继续推出新技术,如OmnidAb,并提升现有技术的应用,为合作伙伴创造更多价值 [39][40][41][42][43][44][45][46][47] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Joe Pantginis 提问** 公司未来是否会大幅增加员工数量,与技术平台持续扩展是否矛盾 [152][153][154][155][156] **Matthew Foehr 回答** 公司未来员工增长会较小,因为业务具有较高的杠杆性,新项目和新合作伙伴的增长可以超过基础设施的增长 [152][153][154][155][156][157] 问题2 **Puneet Souda 提问** 公司合作伙伴结构未来会如何变化,是否会有更多大型制药公司合作 [172][173][174][175][176][177][178][179][180][181][182][183][184][185] **Matthew Foehr 和 Todd Pettingill 回答** 公司正在吸引更多大型制药公司合作,同时也在继续拓展中小型合作伙伴。公司通过多种渠道如会议、营销等不断扩大平台知名度,吸引新合作伙伴 [172][173][174][175][176][177][178][179][180][181][182][183][184][185] 问题3 **Nishant Gandhi 提问** 公司技术是否可以提高抗体临床成功率 [221][222][223][224][225][226][227][228][229][230][231][232][233][234][235][236] **Matthew Foehr 和 Bill Harriman 回答** 公司目前临床项目成功率较高,但样本量还较小。公司技术可以生成更高质量的抗体候选物,但具体临床成功率提升还需进一步观察。公司通过多样化的抗体库和生物信息学工具,可以确保不同合作伙伴获得独特的抗体序列 [221][222][223][224][225][226][227][228][229][230][231][232][233][234][235][236]