财务数据和关键指标变化 - 公司报告了每股收益0.49美元,调整后每股收益0.51美元,调整后资产收益率和调整后股本收益率分别为1.26%和21% [4] - 公司的调整后效率比率保持在50%以下 [4][5] - 总存款和核心存款余额在本季度增长3%,存款成本为161个基点,存款定价纪律良好,总存款周期贝塔值低于30% [5][10][11] - 信贷质量保持稳定,净核销率为24个基点,其中15个基点与单一贷款核销有关 [5][16] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款组合略有增长,剔除贷款出售影响,总贷款增长1.7% [9] - 投资组合规模下降,未来12个月内预计将有14亿美元的现金流 [9] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在所有三大业务线都实现了良好的存款增长和客户获取 [10] - 非活期存款占总存款比例下降至28%,预计未来将继续下降 [10] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司继续积极寻找和获取新的贷款业务,重点关注能够建立全面关系、达到目标收益率和信用状况良好的客户 [6] - 一些竞争对手的需求出现显著变化,为公司创造了新的机会 [6] - 公司将继续选择性地招聘收入创造型人才,但速度将放缓 [6][47] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计第四季度贷款将以低个位数的增长率增长 [25] - 公司预计第四季度净利息收入将下降3%-4%,全年同比增长13%,这一预测略高于之前的指引 [25] - 公司预计费用业务将保持稳定,并呈现通常的季节性模式 [26] - 公司认为长期来看,交易银行和财富管理业务前景看好,这些领域的投资正在积累势头 [25] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Scott Siefers 提问** 询问公司在存款增长和成本之间的平衡考虑 [34][35][37] **Brendon Falconer 和 Mark Sander 回答** 公司认为通过存款增长获得流动性并用于贷款是合理的,因为能够以较低的成本获得存款并以较高的利率进行贷款,从而获得良好的风险调整收益率。同时,大部分新增存款来自新客户,未来有机会进一步发展这些客户关系 [35][37] 问题2 **Terry McEvoy 提问** 询问公司的资本目标和是否考虑回购股票 [44][45] **Brendon Falconer 回答** 公司目前没有具体的资本目标,也没有考虑恢复股票回购,将继续保持资本的增长 [45] 问题3 **Brody Preston 提问** 询问公司3.4亿美元即将重定价的固定利率贷款的具体情况 [83][84] **Brendon Falconer 回答** 这些贷款数据来自公司的资产负债管理系统,包括了一些提前还款假设,因此与监管报告的数据有所不同,但总体分布较为均匀 [84]

业绩总结 - 2023年第三季度净利息收入为3.749亿美元，较第二季度的3.822亿美元下降[42] - 每股收益为0.49美元，较上季度下降6%，同比增长4%[71] - 2023年第三季度的总收入（FTE）为4.619亿美元，较2023年第二季度的4.696亿美元有所下降[134] - 调整后的非利息收入为8100万美元，预计稳定[52] - 2023年第三季度的非利息支出为2.448亿美元，较2022年第三季度的2.624亿美元下降[135] 用户数据 - 2023年第三季度抵押贷款活动生产额为2.2亿美元，其中95%为购房贷款，5%为再融资[14] - 逾期30天以上的不良贷款净冲销率为24个基点，其中包括1200万美元的单一商业信贷相关冲销[16] - 贷款与存款比率为88%[12] - 2023年第三季度的贷款损失准备金占总贷款的比例为0.10%[109] 未来展望 - 预计2023年净利息收入将比2022年增长13%[52] - 2023年第三季度的贷款收益增长至1.53亿美元，较2023年第二季度增长0.5%[97] - 核心一级资本比率为10.41%，较上季度上升3%，同比上升5%[62] - 2023年第三季度的CET1资本比率为10.41%，较2023年第二季度的10.14%有所上升[118] 新产品和新技术研发 - 2023年第三季度的贷款组合中，商业贷款的平均收益为7.7%[105] 市场扩张和并购 - 总贷款为3270亿美元，较上季度增长0.5%，同比增长7%[63] - 总存款为3725.3亿美元，较上季度增长3%，同比增长3%[62] - 总资产为4905.9亿美元，较上季度增长1%，同比增长6%[62] 负面信息 - 可供出售证券公允价值为641.5亿美元，较上季度下降1%，同比下降7%[62] - 持有至到期证券按摊余成本计为302.8亿美元，较上季度下降1%，同比下降2%[62] - 借款为55.56亿美元，较上季度下降8%，同比增长30%[62] - 公司在财报中提到，包含与4月10日事件相关的费用，金额为数百万美元[138] 其他新策略和有价值的信息 - 总存款成本为161个基点，低成本存款占比高[12] - 效率比率为51.7%，较2022年第三季度的55.3%有所改善[135] - 调整后的非利息收入为8.1亿美元，较上季度下降1%[78]

特定时间点财务关键指标 - 截至2023年6月30日的三个月，公司净利息收入为3.82171亿美元，净收入为1.51003亿美元[179] - 截至2023年6月30日，公司普通股股息支付率为27%，稀释后每股净收入为0.52美元[179] - 截至2023年6月30日，公司平均资产回报率为1.29%，平均普通股权益回报率为12.01%[179] - 截至2023年6月30日，公司总贷款为324.32473亿美元，总资产为484.96755亿美元[179] - 截至2023年6月30日，公司一级普通股权益风险资本比率为10.14%，一级风险资本比率为10.79%[179] - 截至2023年6月30日，公司有形普通股权益与有形资产比率为6.33%[179] - 截至2023年6月30日，公司全职等效员工为4021人，银行中心为256个[179] - 截至2023年6月30日，公司合并资产约480亿美元，是中西部资产规模第六大的商业银行[196] - 2023年6月30日公司资产为485亿美元，较2022年12月31日增加17亿美元[243] - 2023年6月30日生息资产为433亿美元，较2022年12月31日增加17亿美元[244] - 2023年6月30日投资证券组合（含权益证券）为100亿美元，占生息资产的23%，较2022年12月31日的102亿美元和25%有所下降[247] - 2023年6月30日可供出售投资证券组合净未实现损失为9.347亿美元，持有至到期投资证券组合净未实现损失为4.519亿美元，较2022年12月31日有所增加[248] - 2023年6月30日贷款组合总额为324.32473亿美元，较2022年12月31日增加1.308832亿美元，增幅为4%[251] - 截至2023年6月30日，公司贷款组合中住宅房地产贷款为67亿美元，较2022年12月31日增加2.24亿美元[259] - 截至2023年6月30日，消费贷款降至26亿美元，较2022年12月31日减少9770万美元[260] - 截至2023年6月30日，总存款为362.31亿美元，较2022年12月31日增加1.23亿美元，增幅4%；总批发借款为60.34亿美元，较2022年12月31日增加4476.94万美元，增幅8%；总资金为422.65亿美元，较2022年12月31日增加1.68亿美元，增幅4%[261] - 截至2023年6月30日，应计费用和其他负债较2022年12月31日减少1.025亿美元[262] - 截至2023年6月30日，股东权益为53亿美元，较2022年12月31日的51亿美元有所增加，2023年上半年回购180万股普通股使权益减少2950万美元[263] - 截至2023年6月30日，公司一级资本与总资产平均比率为8.59%，普通股一级资本与风险加权总资产比率为10.14%，一级资本与风险加权总资产比率为10.79%，总资本与风险加权总资产比率为12.14%，股东权益与资产比率为10.91%[266] - 截至2023年6月30日，老国民银行一级资本与总资产平均比率为8.73%，普通股一级资本与风险加权总资产比率为10.98%，一级资本与风险加权总资产比率为10.98%，总资本与风险加权总资产比率为11.73%[267] - 2023年6月30日，公司平均商业贷款规模约为68万美元，平均商业房地产贷款规模约为135万美元[271] - 2023年6月30日，不良资产增至3.056亿美元，占总贷款的0.94%，较2022年12月31日的0.86%增加8个基点[272][274] - 2023年6月30日，非应计贷款较2022年12月31日增加5730万美元，贷款信用损失拨备率为101.71%，低于2022年12月31日的127.50%[272][275] - 2023年6月30日，受批评和分类资产总额为15亿美元，较2022年12月31日增加6970万美元[272][276] - 2023年6月30日，贷款信用损失拨备为3.006亿美元，低于2022年12月31日的3.037亿美元[281] - 2023年6月30日，未使用贷款承诺的信用损失拨备为3700万美元，高于2022年12月31日的3220万美元[282] - 2023年6月30日，预计净利息收入在利率立即下降300个基点时为2785329000美元，较基准下降10.19%；利率立即上升300个基点时为3343143000美元，较基准上升7.79%[289] - 2023年6月30日，衍生品指定为套期工具处于净负债头寸，公允价值损失为1340万美元，而2022年12月31日为3610万美元[291] - 2023年6月30日，老国民银行定期存款总额为5265664000美元，平均利率为3.67%[295] - 2023年6月30日，母公司可用流动资金为882164000美元，子公司为10629010000美元[297] - 2023年6月30日，老国民银行及其子公司从美联储贴现窗口可用借款金额为963723000美元，从美联储银行定期融资计划为2392528000美元，从联邦住房贷款银行为6040931000美元[297] - 2023年6月30日，老国民银行其他未偿还借款为482300000美元[297] 不同时期财务指标对比 - 2023年第二季度，公司净利息收入较上一季度的3.81488亿美元略有增长，非利息收入从7.0681亿美元增至8.1629亿美元[179] - 2023年第二季度，公司净收入较上一季度的1.42566亿美元有所增加，普通股股息支付率较上一季度的29%有所下降[179] - 与2022年12月31日相比，截至2023年6月30日公司总贷款从311.23641亿美元增至324.32473亿美元，总存款从350.0083亿美元增至362.31315亿美元[179] - 上半年净利息收入为7.63659亿美元，去年同期为5.60257亿美元[183] - 上半年净利润为2.93569亿美元，去年同期为0.81349亿美元[183] - 摊薄后每股净收益为1.01美元，去年同期为0.31美元[183] - 普通股股息支付率为28%，去年同期为90%[183] - 平均资产回报率为1.27%，去年同期为0.43%[183] - 平均普通股权益回报率为11.80%，去年同期为3.62%[183] - 总贷款为324.32473亿美元，去年同期为295.53648亿美元[183] - 一级普通股权益风险资本比率为10.14%，去年同期为9.90%[183] - 全职等效员工为4021人，去年同期为4196人[183] - 银行网点为256个，去年同期为266个[183] - 2023年第二季度归属于普通股股东的净利润为1.51亿美元，摊薄后每股收益0.52美元，第一季度分别为1.426亿美元和0.49美元[197] - 与2023年3月31日相比，期末总存款增加13亿美元，即4%，达到362亿美元[199] - 与2023年3月31日相比，贷款余额（不包括待售贷款）增加6.101亿美元，达到324亿美元[200] - 与2023年第一季度相比，净利息收入增加70万美元，达到3.822亿美元[200] - 与2023年第一季度相比，信贷损失拨备增加140万美元，达到1480万美元[201] - 与2023年第一季度相比，非利息收入增加1090万美元，达到8160万美元[202] - 与2023年第一季度相比，非利息支出减少410万美元[203] - 截至2023年6月30日的三个月，总盈利资产平均余额为43,097,198千美元，收益率为5.11%；2022年同期平均余额为41,003,338千美元，收益率为3.48%[212] - 截至2023年6月30日的三个月，总贷款平均余额为32,255,865千美元，收益率为5.75%；2022年同期平均余额为28,861,678千美元，收益率为4.01%[212] - 截至2023年6月30日的三个月，净利息收入（应税等价基础）为387,996千美元，收益率为3.60%；2022年同期为341,786千美元，收益率为3.33%[212] - 截至2023年6月30日的六个月，总盈利资产平均余额为42,522,747千美元，收益率为4.95%；2022年同期平均余额为36,269,744千美元，收益率为3.29%[215] - 截至2023年6月30日的六个月，总贷款平均余额为31,766,093千美元，收益率为5.59%；2022年同期平均余额为24,822,498千美元，收益率为3.86%[215] - 截至2023年6月30日的六个月，净利息收入（应税等价基础）为775,150千美元，收益率为3.65%；2022年同期为568,343千美元，收益率为3.13%[215] - 截至2023年6月30日的三个月，总利息负债平均余额为31,242,442千美元，成本率为2.09%；2022年同期平均余额为27,231,405千美元，成本率为0.25%[212] - 截至2023年6月30日的六个月，总利息负债平均余额为30,255,877千美元，成本率为1.85%；2022年同期平均余额为24,174,671千美元，成本率为0.25%[215] - 截至2023年6月30日，三个月贷款信用损失准备金为301,311千美元，六个月为302,844千美元；2022年同期三个月为282,943千美元，六个月为225,876千美元[212][215] - 截至2023年6月30日，三个月总资产为48,099,553千美元，六个月为47,544,116千美元；2022年同期三个月为45,733,379千美元，六个月为40,428,588千美元[212][215] - 2023年Q2和H1净利息收入分别为4621万美元和2.06807亿美元，较2022年同期增加420.3万美元和1.01194亿美元，主要因利率上升和贷款增长[219][221] - 2023年Q2和H1平均生息资产分别为431亿美元和425亿美元，较2022年同期增加21亿美元（5%）和63亿美元（17%）[223] - 2023年Q2和H1平均贷款分别增加34亿美元和69亿美元，主要因商业和商业房地产贷款增长及与First Midwest的合并[224] - 2023年Q2和H1平均投资分别减少9.369亿美元和9100万美元，Q2减少是因利用证券现金流支持贷款增长[225] - 2023年Q2平均无息存款减少20亿美元，有息存款增加13亿美元；H1无息和有息存款分别增加1.174亿美元和35亿美元，H1增加主要因First Midwest合并[226] - 2023年Q2和H1平均借款资金分别增加27亿美元和26亿美元[227] - 2023年Q2和H1信贷损失拨备分别为1478.7万美元和2822.4万美元，较2022年同期变化61.3%和 - 76.1%[228] - 2023年Q2和H1非利息收入分别为8162.9万美元和1.5231亿美元，较2022年同期减少750万美元（8.4%）和200万美元（1.3%）[230] - 2023年Q2财富和投资服务费用减少140万美元，H1增加360万美元，Q2减少因市场条件和产品费用降低，H1增加因First Midwest合并的全年影响[231] - 2023年第二季度资本市场收入较2022年同期减少110万美元，上半年较2022年同期增加140万美元[234] - 2023年第二季度非利息支出较2022年同期减少3090万美元，上半年较2022年同期增加420万美元[236][237] - 2023年第二季度和上半年FDIC评估费用分别较2022年同期增加490万美元和1280万美元[238] - 2023年第二季度和上半年税收抵免投资摊销分别较2022年同期增加120万美元和250万美元[239] - 2023年第二季度和上半年有效税率分别为23.4%和22.8%，较2022年同期的17.8%和15.7%有所上升[242] - 2023年第二季度，贷款净冲销总额为1010万美元，年化后占平均贷款的0.13%，

财务数据和关键指标变化 - 第二季度GAAP净收入为1.51亿美元，每股收益0.52美元；调整后每股收益0.54美元，调整后平均有形普通股权益回报率为22.1%，调整后平均资产回报率为1.33% [58] - 总存款成本为1.15%，周期至今总存款贝塔值为23%；计息存款成本增加57个基点至1.66%，周期至今计息存款贝塔值为33% [39][44] - 调整后非利息支出为2.41亿美元，调整后效率比率为49.4%；预计第三季度运营率为2.375亿美元 [46] - 第二季度拨备（包括未使用承诺准备金）为3.38亿美元，占总贷款的104个基点 [47] - 有形账面价值（不包括AOCI）同比增长15%；每股有形账面价值增长15%（不包括OCI影响） [49][52] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款业务：总贷款增长2%；出售约3亿美元非关系型工商业贷款；贷款管道从54亿美元降至31亿美元；预计2023年下半年贷款增长为低至中个位数，全年增长为中至高个位数 [80][85][63] - 存款业务：总存款季度环比增加13亿美元，增长4%；核心存款增长约8亿美元，其中包括4900万美元正常季节性公共流入；经纪存款占总存款的3.5% [57][62] - 净利息收入和利润率：净利息收入环比增长，利润率压缩低于预期；预计2023年净利息收入同比增长9% - 12%，更倾向于较高端 [45][63] - 非利息收入：调整后非利息收入为8200万美元，主要费用业务保持稳定，但受益于400万美元其他收入增加，预计下季度不会出现 [59] 各个市场数据和关键指标变化 - 商业房地产市场：未来18个月内，非业主自用商业房地产到期贷款占总贷款的比例不到1%，且票面利率低于4%；再融资风险极小 [48] - 存款市场：市场条件对存款利率施加上行压力，竞争激烈；预计非计息存款占比将降至28% [44][63] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略：作为关系型银行，强调存款首日到位，主动缩减贷款管道；继续投资人才和技术，实现自我融资；目标是达到或超过行业存款增长，提高净利息收入 [6][10][63] - 行业竞争：存款市场竞争激烈，来自各类银行；公司凭借低存款成本和良好客户关系保持竞争优势 [75][81] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 经营环境：市场条件对存款利率有上行压力，但公司有效应对，实现更高效资产负债表 [43][44] - 未来前景：对2023年下半年贷款增长有信心，预计净利息收入增加；认为公司在当前规模下具有盈利能力优势，能应对监管要求 [63][122] 其他重要信息 - 公司近期庆祝底特律都会区第一家商业银行办公室开业，并宣布两位商业关系经理加入纳什维尔财富管理团队 [41] - 预计2023年剩余时间税收抵免摊销约800万美元，全年核心FTE有效税率为25%，GAAP有效税率为23% [64] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 贷款管道从54亿美元降至31亿美元的原因 - 更多是内部因素驱动，公司作为关系型银行，强调存款首日到位，主动缩减管道；同时商业房地产市场有所收缩，但外部因素影响较小 [6] 问题2: 管理资产负债表规模时，对额外贷款销售的意愿以及证券投资组合现金流是否用于支持贷款增长 - 会利用证券投资组合现金流继续为贷款提供资金；若存款增长能支持贷款增长则优先使用存款，否则有机会进行调整，但规模不会很大 [8] 问题3: 净利息收入（NII）的速度变化以及对经纪存款的规划 - NII速度明显放缓，但季度初期数据不稳定，需继续观察；若核心存款增长持续优于经纪存款，将减少对经纪存款的依赖 [16][18] 问题4: 贷款管道中固定利率和浮动利率的比例以及新固定利率贷款的收益率 - 约75%为浮动利率，25%为固定利率；6月浮动利率为7.61%，固定利率略高于6%，可能随利率上调而上升 [19][20] 问题5: 商业固定利率和浮动利率之间利差的驱动因素 - 是由于利率曲线，固定利率交易平均期限为五年，五年掉期利率较低 [21] 问题6: 利润率是否正在反转 - 目前利润率下行压力可能大于上行机会，取决于存款重新定价速度和终端贝塔值；生息资产端有机会增长NII，但能否抵消尚不确定 [34] 问题7: 费用指引是否涵盖所有增长计划 - 费用指引涵盖了东南密歇根州和底特律的扩张、财富管理业务以及纳什维尔的业务发展等增长计划 [32] 问题8: 年底利润率约3.4%的假设是否合理以及可能影响利润率的因素 - 该假设大致合理；存款定价速度和固定资产重新定价是影响利润率的关键因素，目前存款定价速度似乎放缓，固定资产重新定价有助于缓解后期存款重新定价压力 [66] 问题9: 存款贝塔值的设定是否保守 - 公司认为设定的存款贝塔值范围合理，有信心在行业中表现优于同行 [68] 问题10: 放缓贷款增长是否会降低拨备费用 - 拨备费用通常限于贷款增长和非购买信贷受损（PCD）贷款的冲销，若贷款增长放缓，拨备费用应相应减少 [69] 问题11: NII最终触底的时间、原因以及之后的变化情况 - 难以精确预测NII触底时间和水平；下一次加息将有助于抵消存款逆风，目前存款重新定价速度有所放缓，但下行压力仍大于上行机会 [94] 问题12: 非计息存款占比降至28%的依据和风险 - 这是公司基于对客户行为的监测做出的最佳猜测，是较为激进的假设，但对NII指引影响较小，若偏差几个百分点不会显著改变指引 [109] 问题13: 7月存款竞争是否缓解以及主要竞争来源 - 竞争并未缓解，只是增长速度有所放缓；竞争来自各类银行，中型银行竞争更为激烈 [98] 问题14: 招聘商业银行业务人员的意愿和理想人选特征 - 公司将持续在市场招聘，今年招聘速度放缓，更具机会性；理想人选是在公司市场内有10 - 15年以上经验的关系型银行家 [112] 问题15: 在“更高更久”利率环境下利润率的走势 - 这是一场平衡之战，公司凭借优质存款业务和大量固定利率生息资产，有工具和资产负债表来维持利润率平稳 [102] 问题16: 公司恢复资本返还的条件 - 需等待经济形势和最后一次利率调整的结果，随着时间推移获得更多清晰度，同时希望在明年有更好的运营支出情况 [104] 问题17: 非运营费率和下半年税收调整的估算 - 考虑非运营费率后，季度费用约为7700 - 7800万美元；全年税收指引大致适用于后两个季度 [105] 问题18: 公司对中央商务区办公房地产市场问题的看法 - 公司认为该问题风险存在，但媒体可能过度强调；公司密切关注并做好了相应准备 [28] 问题19: 监管方面是否有影响公司的因素 - 公司密切关注监管动态，与监管机构保持良好关系；认为 toughest的监管要求针对资产超过1亿美元的银行，公司目前规模处于有利位置 [122]

业绩总结 - 每股收益（EPS）为$0.52，调整后为$0.54，同比增长37%[2] - 净收入为$151百万，调整后为$156百万，同比增长36%[2] - 2023年第二季度的净收入为1.55亿美元，较2022年第二季度的1.15亿美元增长了35%[107] - 2023年第二季度的调整后有形净收入为160.8百万美元，较2023年第一季度的163.7百万美元略有下降[119] 资产与负债 - 总资产为$48,497百万，较1Q23增长1%，较2Q22增长6%[3] - 总贷款为$32,547百万，较1Q23增长2%，较2Q22增长10%[3] - 总存款为$36,231百万，较1Q23增长4%，较2Q22增长2%[3] - 2023年6月30日的总贷款额为$325亿，其中多户住宅贷款占24%[74] 收入与支出 - 净利息收入为$388百万，同比增长13%[19] - 2023年第二季度净利息收入为$12.7亿，较2022年第二季度的$10.7亿增长18.7%[36] - 2023年第二季度调整后的非利息收入为$8,200万，较2022年第二季度的$8,900万下降7.9%[41] - 2023年第二季度调整后的非利息支出为$2.41亿，较2022年第二季度持平[45] 贷款与不良贷款 - 不良贷款率（NCOs）为6个基点，排除PCD贷款[2] - 2023年第二季度的净不良贷款率为0.78%，较2022年第二季度的0.91%有所改善[55] 资本充足率 - CET1资本占风险加权资产（RWA）比率为10.14%，较1Q23增长2%[3] - 资本充足率方面，CET1资本占风险加权资产的比例为9.90%[102] - 2023年第二季度的资本充足率经过内部压力测试验证，表现强劲[83] 未来展望 - 预计2023年净利息收入将比2022年增长9-12%[85] - 预计2023年贷款总额将达到325亿美元，全年增长中到高个位数[104] - 预计到2024年第四季度，累计其他综合收益(AOCI)将恢复约30%[102] 其他信息 - 2023年第二季度的平均核心账户余额为$4,500，81%的账户余额低于$25,000[81] - 2023年第二季度的调整效率比率为49.4%[45] - 2023年第二季度的平均资产回报率为1.29%，较2023年第一季度的1.25%有所上升[119]

净利息收入变化 - 2023年3月31日止三个月净利息收入为3.81488亿美元，2022年同期为3.9109亿美元[174] - 净利息收入较2022年第四季度减少960万美元至3.815亿美元[190] - 2023年3月31日止三个月净利息收入（应税等效基础）为3.87154亿美元，收益率3.69%；2022年同期为2.26557亿美元，收益率2.88%[201] - 2023年第一季度净利息收入占收入的84%[196] - 2023年3月31日，利率立即下降300个基点时，预计净利息收入较基准情景减少3.44178亿美元，降幅12.21%；利率立即上升300个基点时，预计净利息收入较基准情景增加3.1638亿美元，增幅11.23%[261] - 2022年3月31日，利率立即下降50个基点时，预计净利息收入较基准情景减少1.12778亿美元，降幅5.10%；利率立即上升300个基点时，预计净利息收入较基准情景增加4.90626亿美元，增幅22.17%[261] - 公司预计净利息收入同比增加，原因是贷款增长和利率上升[261] 净利润与每股收益变化 - 2023年3月31日止三个月净利润为1.42566亿美元，2022年同期为1.96701亿美元[174] - 2023年3月31日普通股每股收益（摊薄）为0.49美元，2022年同期为0.67美元[174] - 2023年第一季度归属于普通股股东的净利润为1.426亿美元，摊薄后每股收益0.49美元，2022年第四季度为1.967亿美元，摊薄后每股收益0.67美元，2022年第一季度净亏损2960万美元，摊薄后每股亏损0.13美元[187] 股息支付率变化 - 2023年3月31日普通股股息支付率为29%，2022年同期为21%[174] 资产与贷款规模变化 - 2023年3月31日总贷款为318.22374亿美元，2022年同期为311.23641亿美元[174] - 2023年3月31日总资产为478.42644亿美元，2022年同期为467.63372亿美元[174] - 截至2023年3月31日，公司合并资产达480亿美元，是印第安纳州最大的金融控股公司和中西部第六大银行[186] - 截至2023年3月31日，贷款余额（不包括待售贷款）较2022年12月31日增加6.987亿美元至318亿美元[190] - 2023年3月31日止三个月平均生息资产为419亿美元，2022年同期为315亿美元，增加105亿美元，增幅33%[209] - 2023年3月31日止三个月平均贷款较2022年同期增加105亿美元，主要因与第一中西部银行合并及强劲的有机贷款增长[209] - 2023年3月31日公司资产为478亿美元，较2022年12月31日的468亿美元增加11亿美元[218] - 2023年3月31日生息资产为428亿美元，较2022年12月31日的416亿美元增加12亿美元[220] - 2023年3月31日商业和商业房地产贷款为227亿美元，较2022年12月31日增加6.943亿美元，占生息资产的比例均为53%[226] - 截至2023年3月31日，公司贷款组合中住宅房地产贷款为66亿美元，较2022年12月31日增加1.082亿美元[232] - 截至2023年3月31日，消费贷款降至26亿美元，较2022年12月31日减少1.038亿美元[233] 存款规模变化 - 2023年3月31日总存款为349.17792亿美元，2022年同期为350.0083亿美元[174] - 截至2023年3月31日，期末总存款稳定在349亿美元[189] - 2023年3月31日止三个月平均无息和有息存款较2022年同期分别增加22亿美元和58亿美元，主要因与第一中西部银行合并[210] - 截至2023年3月31日，公司总资金为416.58246亿美元，较2022年12月31日增加1.071102亿美元，增幅3%；其中批发资金占比从2022年12月31日的14%升至2023年3月31日的16%[234] 资本比率变化 - 2023年3月31日一级普通股权益风险资本比率为9.98%，2022年同期为10.03%[174] - 2023年3月31日有形普通股权益与有形资产比率为6.37%，2022年同期为6.18%[174] 员工数量变化 - 2023年3月31日全职等效员工为4023人，2022年同期为3967人[174] 费用与损失影响 - 2023年第一季度受1460万美元合并相关费用、130万美元物业优化费用和520万美元债务证券损失影响，2022年第四季度物业优化成本为2680万美元[188] 非利息收入与支出变化 - 非利息收入较2022年第四季度减少9440万美元至7070万美元[191] - 2023年第一季度非利息收入为7.0681亿美元，较2022年同期的6.524亿美元增长8.3%，增加540万美元[213] - 2023年第一季度非利息支出为2.50711亿美元，较2022年同期的2.15589亿美元增长16.3%，增加3510万美元[215] 有效税率变化 - 2023年第一季度有效税率为22.0%，低于2022年同期的24.0%[217] 投资证券相关变化 - 2023年3月31日投资证券组合（含权益证券）为102亿美元，与2022年12月31日持平，占生息资产的比例从25%降至24%[223] - 2023年3月31日可供出售投资证券组合净未实现损失为8.145亿美元，较2022年12月31日的8.444亿美元减少；持有至到期投资证券组合净未实现损失为4.078亿美元，较2022年12月31日的4.455亿美元减少[224] - 2023年第一季度投资证券的年化平均应税等效收益率为2.95%，高于2022年同期的2.14%[225] - 2022年公司将30亿美元可供出售证券转为持有至到期证券[221] - 2023年3月31日止三个月平均投资较2022年同期增加7.644亿美元，主要因与第一中西部银行合并[210] 信用损失拨备与净冲销变化 - 2023年3月31日止三个月贷款信用损失拨备为1150万美元，2022年同期为9740万美元[212] - 2023年3月31日止三个月贷款净冲销为1640万美元，2022年同期为280万美元[212] - 2023年3月31日止三个月未使用贷款承诺的信用损失拨备为200万美元，2022年同期为1120万美元[212] - 2023年第一季度贷款净冲销总额为1640万美元，2022年同期为280万美元；2023年第一季度净冲销（回收）与平均贷款的年化比率为0.21%，2022年同期为0.05%[250] - 2023年3月31日贷款信用损失准备为2.987亿美元，2022年12月31日为3.037亿美元[254] - 2023年3月31日未使用贷款承诺的信用损失准备为3420万美元，2022年12月31日为3220万美元[255] 收益率与成本变化 - 2023年3月31日止三个月生息资产收益率提高175个基点，有息负债成本提高134个基点[208] 不良资产与受批评分类资产变化 - 截至2023年3月31日，不良资产降至2.464亿美元，占总贷款的0.77%，较2022年3月31日的0.95%和2022年12月31日的0.86%均有所下降[245][247] - 截至2023年3月31日，受批评和分类资产总额为14亿美元，较2022年3月31日和2022年12月31日分别增加1.453亿美元和1930万美元[245][249] - 截至2023年3月31日，其他分类资产（包括低于投资级评级的投资证券）为2640万美元，2022年3月31日和2022年12月31日为2470万美元[245][249] 非应计贷款与拨备覆盖率 - 截至2023年3月31日，非应计贷款占比为0.74%，贷款信用损失拨备覆盖率为127.47%[245] 衍生品公允价值损失变化 - 2023年3月31日，指定为套期工具的衍生品处于净负债头寸，公允价值损失为2580万美元，2022年12月31日为3610万美元[263] 注册声明与续签计划 - 公司于2020年6月5日向美国证券交易委员会提交自动暂搁注册声明，允许发行未指定金额的债务或股权证券，计划在2023年6月到期前续签[264] 资金来源与可预测性 - 贷款还款和到期投资证券是相对可预测的资金来源，存款流动、投资证券赎回以及贷款和抵押相关证券的提前还款受多种因素影响，可预测性较差[265] - 公司持续监控市场趋势，以提高存款流动或资产提前还款时间的可预测性[265] 各期限金额与利率情况 - 2023 - 2027及以后各期限金额分别为2354454千美元、1533221千美元、122619千美元、63404千美元、38289千美元、9708千美元，对应利率分别为2.60%、3.64%、1.12%、0.67%、0.62%、1.10%，总计4121695千美元，总利率2.89%[267] 评级与展望变化 - 2023年4月21日，穆迪投资者服务公司确认老国民银行集团长期债务、存款评级等，高级无担保债务和长期发行人评级展望由“稳定”变为“负面”[267] - 2023年3月31日，老国民银行集团长期评级为A3，老国民银行长期评级为Aa3、短期评级为P - 1[268] 可用现金与应收款项及借款情况 - 2023年3月31日，母公司可用现金及银行应收款项为823897千美元，子公司可用现金及银行应收款项为290038千美元[269] - 2023年3月31日，子公司无抵押政府发行债务证券、投资级市政证券、公司证券分别为525898千美元、39227千美元、29706千美元[269] - 2023年3月31日，子公司从美联储贴现窗口、美联储银行定期融资计划、联邦住房贷款银行可用借款分别为952201千美元、2300000千美元、5310000千美元[269] - 2023年3月31日，母公司和子公司可用资金总计分别为823897千美元、9447070千美元[269] - 2023年3月31日，老国民银行集团其他未偿还借款为483500千美元[269] 股息支付监管情况 - 2022年及当前支付股息无需事先监管批准[270] 关键会计估计应用情况 - 自2022年12月31日以来，公司关键会计估计应用无重大变化[272] 联邦基金利率情况 - 2023年第一季度联邦基金利率目标区间为4.75% - 5.00%，有效联邦基金利率为4.83%[197] 平均借款资金变化 - 2023年3月31日止三个月平均借款资金较2022年同期增加24亿美元[211] 应计费用和其他负债变化 - 截至2023年3月31日，应计费用和其他负债较2022年12月31日减少1.339亿美元[235] 股东权益变化 - 截至2023年3月31日，股东权益为53亿美元，较2022年12月31日的51亿美元增加，部分被股息和回购180万股普通股（减少权益2950万美元）所抵消[236] 平均贷款规模情况 - 截至2023年3月31日，公司平均商业贷款规模约为72万美元，平均商业房地产贷款规模约为130万美元[234]

财务数据和关键指标变化 - 调整后每股收益为0.54美元，调整后资产回报率和有形普通股权益回报率分别为1.4%和23.4%，调整后效率比率低于50% [4] - GAAP净利润为1.43亿美元，每股0.49美元，报告收益包含1500万美元税前合并相关费用、100万美元税前物业优化费用和500万美元债务证券损失，排除这些项目后调整后每股收益为0.54美元 [9] - 本季度总资产增长11亿美元，由贷款增长和更高现金余额推动，资金来自稳定存款和更高借款 [10] - 净利息收益率环比收缩16个基点至3.69%，核心收益率（不包括增值）下降13个基点至3.62% [24] - 调整后非利息收入为7600万美元，与预期基本一致 [25] - 调整后非利息支出为2.35亿美元，调整后效率比率为48.8% [26] - 有形普通股权益比率增加19个基点至6.37%，主要由于未实现损失和其他综合收益减少 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 存款业务 - 总存款环比稳定，一季度通常是公共资金季节性低点，预计二季度有净流入，平均存款趋势反映从无息账户向货币市场和定期存款的转移 [11] - 总存款成本环比上升38个基点至72个基点，总存款成本beta为15%；计息存款成本增加57个基点至1.09%，计息存款beta为23% [11][12] 贷款业务 - 总贷款增长2%，符合预期和四季度管道，消费贷款环比稳定，贷款组合收益率增加34个基点至5.42% [18] - 一季度商业贷款生产额为18亿美元，各产品线和主要市场分布均衡，新商业贷款收益率增加64个基点至6.72%，3月生产收益率为6.87% [45] 投资业务 - 投资组合环比稳定，组合现金流被公允价值改善抵消，预计未来12个月总投资现金流约12亿美元，近80%为高质量国债和机构投资，18%为市政债券，其余为高评级公司证券和其他投资 [18][19] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续积极管理资产负债表，朝着中性利率风险头寸迈进，同时为美联储利率政策突然逆转提供保护 [24] - 公司将继续通过有竞争力的挂牌利率和有限的定价例外来捍卫存款余额，并通过各种存款优惠来拓展业务 [12] - 公司将继续关注贷款增长，预计2023年贷款增长为个位数中段水平，净利息收入将有9% - 12%的同比增长，但利润率将继续受到存款成本上升的压力 [30] - 公司将继续管理费用，预计2023年总费用约为9.39亿美元，不包括合并相关费用和物业优化相关费用 [31] - 公司将继续关注信用风险，维持较高的准备金水平，预计2023年拨备费用将限于贷款增长、投资组合变化和非购买信贷受损（PCD）贷款的冲销 [23][31] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管银行业经营环境快速变化，但公司一季度业绩强劲，业务正常进行，特许经营实力在业绩中得到体现 [4] - 公司对存款定价保持纪律，存款成本低于同行，资金优势明显，有信心在利率周期剩余时间内保持这一优势 [5][12] - 公司流动性充足，未保险存款覆盖率超过150%，包括无抵押资产 [6] - 公司信用状况良好，资产质量稳定，对客户选择和承销有信心，将继续积极管理信用风险 [7] - 公司预计2023年贷款将有纪律性增长，但增速不及2022年，财富管理客户基础将有机增长，费用管理将保持纪律性 [7] - 公司认为当前管道应能支持近期贷款增长，净利息收入将有同比增长，但利润率将受存款成本上升压力，难以提供更详细的净利息收入和利润率指导 [30] - 公司预计费用前景与之前指导一致，拨备费用将限于贷款增长、投资组合变化和非PCD贷款冲销，有足够准备金应对PCD贷款 [31] 其他重要信息 - 4月10日，公司5名团队成员不幸遇难，其他团队成员和2名路易斯维尔地铁警察受伤，目前所有公司团队成员已出院康复，一名警察仍在医院 [3] - 公司一季度回购了180万股普通股，近期不预计再回购额外股份 [27][28] - 公司预计2023年剩余时间有1100万美元税收抵免和摊销，全年核心有效税率为24%，GAAP有效税率为22% [32] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：非利息存款占总存款的比例未来会稳定在什么水平 - 公司认为28%的疫情前水平可能是一个合理的参考，但不确定达到该水平所需的时间 [35] 问题2：公司正在处理的PCD相关问题有哪些，处理剩余问题需要多长时间 - 公司账面上仍有5400万美元PCD准备金，预计将在未来18 - 24个月内处理完毕，过程可能会有波动，但认为这些贷款已充分计提准备金 [37] 问题3：未来贷款增长的细分领域和地理区域有哪些 - 商业和工业（C&I）领域相对强劲，客户仍有积极的投资意愿，但比前几个季度略有减弱；商业房地产（CRE）领域交易量下降，但多户住宅和工业领域表现良好 [39] 问题4：公司在财富管理方面是否会继续招聘 - 新招聘人员已包含在费用指导中，公司仍在吸引人才并继续投资该领域，预计未来仍会有招聘，但规模会低于2022年 [41][43] 问题5：全年净利息收入指导的9% - 12%是否有存款beta范围或潜在假设 - 公司模拟了远期曲线（暗示下半年有2.5次降息）和与美联储点阵图更一致的情景（再加息一次后保持平稳），并考虑了年底累计30% - 40%的beta范围，倾向于该范围的高端，但难以更精确确定 [54] 问题6：大都市和社区市场的存款趋势在过去几个季度有何不同 - 各市场表现相对一致，只有一个州的beta通常较高，但整体差异不大，公司在不同市场有不同的定价参数以反映区域差异 [55][56] 问题7：债务证券损失是否是对一家银行的投资 - 是对一家银行的投资 [57] 问题8：未来一年债券组合中12亿美元的资金流出是否会与贷款增长一对一匹配，以及如果期货曲线显示未来降息，净利息收益率和核心收益率的走势如何 - 难以确定净利息收益率的具体走势，但公司会继续积极采取措施保护利润率，随着存款成本上升，将在未来几个季度向中性风险利率头寸迈进 [63] 问题9：在当前环境下，资产负债表管理有哪些可能的措施，公司对贷存比的可接受范围是多少 - 所有资产负债表内外的工具都在考虑范围内，但不认为会有重大重组，公司认为贷存比有增长空间，有充足的流动性，并可以通过缩减非核心消费贷款来支持更高质量的商业贷款增长 [64] 问题10：恢复股票回购或进行外部资本运作需要什么条件 - 需要更长时间的稳定性和对经济更清晰的认识，公司会继续观察市场情况，不急于改变资本策略 [65] 问题11：非利息存款的流出是否有地理集中性，未来预期如何 - 没有地理集中性，主要集中在商业方面，疫情前非利息存款占比低至28%，这可能是一个潜在的参考水平 [68] 问题12：7.1%的失业率假设是哪个时间段的 - 这是穆迪S3情景中的峰值失业率，但记不清具体季度，公司会跟进回复 [70] 问题13：30% - 40%的beta假设是指计息存款beta吗，40%是否对应点阵图的平稳情景，30%是否对应美联储降息情景 - 是指计息存款beta，所有beta假设都在两种曲线情景下进行了模拟，预计在有降息的远期曲线情景下beta较低，在利率维持高位的情景下beta较高，公司倾向于该范围的高端 [72] 问题14：贷款组合中浮动利率贷款的比例是多少，今年剩余时间内需要重新定价的固定利率贷款情况如何 - 目前浮动利率贷款占比为56%，贷款组合期限约为5年，约20%的固定利率贷款将大幅重新定价 [76] 问题15：贷款方面的套期保值是否结束，是否会有更多套期保值 - 公司会继续寻找资产负债表内外的机会来增加下行保护和保护利润率，不会忽视其他综合收益（OCI）和资本 [74] 问题16：季度末资产管理规模是多少 - 季度末资产管理规模为280亿美元，环比基本持平 [78][79] 问题17：9% - 12%的净利息收入增长指导是否包含合同增值 - 略高于合同增值数字，大致在20% - 30%的范围内 [81] 问题18：与3月中旬之前相比，目前存款管理中的有限定价例外情况是否更频繁 - 自12月以来情况基本稳定，平均计息成本和即期利率差异表明没有明显增加 [84] 问题19：3月中旬以来存款定价是否有很大变化 - 实际定价没有显著变化，只是相关讨论增多 [86] 问题20：要求关系经理关注完整银行关系是否是新要求，是否会限制业务机会 - 这是公司基于关系的业务模式，一直以来都是如此，在当前环境下会更加坚持和强调 [89] 问题21：与一个季度前相比，公司现在是否更担心信用风险，如果穆迪S3评级不准确，实际情况更好，会有什么影响 - 公司目前对信用风险的担忧程度与去年和今年初相比没有显著增加，会继续进行投资组合审查和主动管理；如果经济衰退情况与预期不同，可能需要重新考虑穆迪S3情景的权重，并有机会释放准备金 [91][92][93]

业绩总结 - 公司在本季度的总收入为8.5亿美元，同比增长15%[4] - 净利润为1.2亿美元，较去年同期增长20%[4] - 每股收益（EPS）为0.75美元，较去年增长10%[4] - 公司在财报电话会议中提到，收入同比增长了25%[55] - 公司的净利润为1.5亿美元，较上年同期增长了15%[61] - 公司的毛利率达到了40%，相比去年提高了5个百分点[72] - 公司在最新财报中报告收入为276.25百万美元，同比增长8%[106] - 净利润为57.5百万美元，较上年同期增长12%[115] - 每股收益（EPS）为0.75美元，较去年增长15%[115] 用户数据 - 公司在北美市场的销售额占总收入的60%[4] - 国际市场的销售额同比增长25%，占总收入的40%[4] - 公司在国际市场的销售额占总收入的60%[70] - 客户满意度调查显示，满意度达到了85%[4] 未来展望 - 公司预计下季度收入将达到9亿美元，增长率为10%[4] - 公司预计下一季度收入将在290百万美元至300百万美元之间[115] - 公司在电话会议中确认了未来三年的增长目标为年均增长15%[66] 研发与支出 - 研发支出为5000万美元，占总收入的5.9%[4] - 公司的研发支出为5000万美元，占总收入的10%[74] - 未来12个月的资本支出预计为50百万美元[115] - 公司计划在未来一年内增加10%的资本支出，主要用于技术升级[4] - 公司计划在未来一年内回购最多10百万美元的股票[115] 其他策略 - 公司在新产品发布后的首月内，销售量达到了10万台[69] - 公司计划在未来一年内增加20%的市场营销预算[67] - 现金流量为2亿美元，较去年同期增长30%[4] - 运营现金流为2.3亿美元，较去年增长了20%[68] - 毛利率为45%，较上年提高3个百分点[115] - 运营费用占总收入的比例为20%，同比下降2%[115] - 现金及现金等价物余额为150百万美元，较上年增长5%[115]

财务数据关键指标变化 - 2022年净利息收入增至13亿美元，2021年为5.964亿美元；非利息收入从2021年的2.142亿美元增至2022年的3.998亿美元；非利息支出从2021年的5.014亿美元增至2022年的10亿美元[201] - 2022年归属于普通股股东的净收入为4.142亿美元，摊薄后每股收益为1.50美元；净息差扩大58个基点；贷款增长12%；存贷比为89%；净冲销与平均贷款之比为0.06%[201] - 2022年第四季度净收入为1.96701亿美元，摊薄后每股收益为0.67美元，现金股息为每股0.14美元，普通股股息支付率为21%[202] - 截至2022年12月31日，总贷款为311.23641亿美元，总资产为467.63372亿美元，总存款为350.0083亿美元[212] - 2022年净利息收入为13.27936亿美元，2021年为5.964亿美元[215] - 2022年净利润为4.14169亿美元，2021年为2.77538亿美元[215] - 2022年普通股股息支付率为37%，2021年为33%[215] - 2022年平均资产回报率为0.99%，2021年为1.17%[215] - 2022年有形普通股权益回报率为15.72%，2021年为14.74%[215] - 2022年净息差为3.47%，2021年为2.89%[215] - 2022年总贷款为311.23641亿美元，2021年为136.01846亿美元[215] - 2022年一级普通股权益风险资本比率为10.03%，2021年为12.04%[215] - 2022年全职等效员工为3967人，2021年为2374人[215] - 2022年银行网点为263个，2021年为162个[215] - 2022年股东普通股权益为48.85亿美元，2021年为30.12亿美元[225] - 2022年有形普通股账面价值为9.42美元，2021年为11.70美元[225] - 2022年有形普通股权益回报率为15.72%，2021年为14.74%[225] - 2022年平均有形普通股权益回报率为16.34%，2021年为14.89%[225] - 2022年净利息收入为13.28亿美元，2021年为5.96亿美元[225][227] - 2022年净息差为3.47%，2021年为2.89%[225] - 2022年效率比率为57.97%，2021年为59.75%[225][227] - 2022年有形普通股权益与有形资产比率为6.18%，2021年为8.30%[225] - 2022年归属于普通股股东的净利润为4.14亿美元，2021年为2.78亿美元[227] - 2022年净利息收入占收入的77%[229] - 2022年总生息资产平均余额387.52亿美元，利息收入14.73亿美元，收益率3.80%；2021年平均余额211.52亿美元，利息收入6.53亿美元，收益率3.09%；2020年平均余额191.59亿美元，利息收入6.77亿美元，收益率3.53%[234] - 2022年总贷款平均余额275.93亿美元，利息收入12.11亿美元，收益率4.39%；2021年平均余额137.79亿美元，利息收入5.06亿美元，收益率3.68%；2020年平均余额133.58亿美元，利息收入5.35亿美元，收益率4.00%[234] - 2022年应税等效基础净利息收入13.46亿美元，收益率3.47%；2021年为6.10亿美元，收益率2.89%；2020年为6.10亿美元，收益率3.18%[234] - 从2021年到2022年，利息收入增加8.20亿美元，归因于规模的为6.37亿美元，归因于利率的为1.83亿美元；利息支出增加0.84亿美元，归因于规模的为0.47亿美元，归因于利率的为0.37亿美元；净利息收入增加7.36亿美元[237] - 2022年与2021年相比，净利息收入增加主要因合并、贷款增长、利率上升和accretion收入增加，部分被平均计息负债增加、PPP贷款利息和费用减少及平均计息负债成本上升抵消[239] - 2022年与2021年相比，完全应税等效基础净利息收益率上升主要因生息资产收益率提高，部分被计息负债成本上升抵消；平均生息资产收益率从3.09%升至3.80%，计息负债成本从0.30%升至0.49%[240] - 2022年平均生息资产较2021年增加176亿美元，增幅83%，包括投资证券增加34亿美元、贷款增加138亿美元、货币市场和其他生息投资增加3.62亿美元[240] - 2022年平均计息负债较2021年增加117亿美元，增幅82%，包括计息存款增加100亿美元、联邦基金购买和银行间借款增加1.50亿美元、回购协议下出售证券增加0.48亿美元、FHLB预付款增加11亿美元、其他借款增加3.50亿美元[240] - 2022年贷款组合占平均生息资产的71%，2021年为65%；平均贷款（含待售贷款）较2021年增加138亿美元，主要因与First Midwest合并和有机贷款增长[241] - 2022年平均非计息存款较2021年增加56亿美元，平均计息存款增加100亿美元，平均借款资金增加16亿美元，主要因与First Midwest合并[243] - 2022年信用损失拨备为1.448亿美元，2021年为收回2960万美元；2022年净冲销总额为1610万美元，2021年为净收回480万美元[244] - 2022年非利息收入占总收入的23%，2021年为26%；2022年非利息收入为3.99779亿美元，较2021年的2.14219亿美元增长86.6%[245] - 2022年非利息费用为10.38183亿美元，较2021年的5.01379亿美元增加107.1%，主要因第一中西部银行合并及相关费用[248] - 2022年有效税率为21.4%，2021年为18.1%，主要因税前账面收入增加和合并后估计的州有效税率提高[251] - 2021年归属于普通股股东的净收入为2.775亿美元，摊薄后每股净收入为1.67美元；2020年分别为2.264亿美元和1.36美元[252] - 2022年12月31日，公司资产为468亿美元，较2021年的245亿美元增加223亿美元，主要因与第一中西部银行的合并及有机贷款增长[257] - 2022年12月31日，生息资产为416亿美元，较2021年的219亿美元增加198亿美元[258] - 2022年12月31日，贷款总额为311.23641亿美元，较2021年的136.01846亿美元增加；净贷款为308.1997亿美元，较2021年的134.94505亿美元增加[265] - 2022年12月31日，商业和商业房地产贷款占盈利资产的53%，较2021年12月31日的45%有所上升，贷款金额为220亿美元，较2021年增加122亿美元[267] - 2022年12月31日，住宅房地产贷款增至65亿美元，较2021年增加42亿美元[271] - 2022年12月31日，消费者贷款增至27亿美元，较2021年增加11亿美元[272] - 2022年12月31日，贷款信用损失准备金为3.037亿美元，较2021年的1.073亿美元增加[273] - 2022年12月31日，未偿还贷款承诺的信用损失准备金为3220万美元，较2021年的1090万美元增加[274] - 2022年12月31日，商誉和其他无形资产总计21亿美元，较2021年增加11亿美元[276] - 其他资产自2021年12月31日以来增加7.702亿美元[277] - 2022年12月31日，总存款为350.0083亿美元，较2021年的185.69195亿美元增加164.31635亿美元，增幅88%[279] - 2022年12月31日，批发借款为55.86314亿美元，较2021年的25.7524亿美元增加30.11074亿美元，增幅117%[279] - 2022年12月31日，总资金为405.87144亿美元，较2021年的211.44435亿美元增加194.42709亿美元，增幅92%[279] - 截至2022年12月31日，超过FDIC保险限额的定期存款总计79.3386亿美元，估计未投保的定期存款总计10.32009亿美元[280] - 应计费用和其他负债较2021年12月31日增加6.148亿美元，主要由于较高的衍生负债以及与First Midwest合并相关的应计费用和其他负债[281] - 2022年12月31日，股东权益总计51亿美元，占总资产的11%；2021年12月31日为30亿美元，占总资产的12%[282] - 2022年，可供出售投资证券未实现损益变动使权益减少6.394亿美元，30亿美元的可供出售投资证券转入持有至到期投资组合，产生未实现持有损失（税后）1.127亿美元[283] - 2022年，公司回购350万股普通股，减少权益6380万美元；支付现金股息，减少权益1.635亿美元[283] - 截至2022年12月31日，公司持有的集合信托优先证券公允价值为1080万美元，占可供出售证券投资组合的比例不到1%，未实现损失为300万美元[288] - 截至2022年12月31日，公司净交易对手风险敞口为资产1.089亿美元[290] - 2022年12月31日，公司平均商业贷款规模约为56万美元，平均商业房地产贷款规模约为120万美元[299] - 截至2022年12月31日，表现不佳资产增至2.67亿美元，占总贷款的0.86%，较2021年12月31日的0.93%改善7个基点[302][303] - 非应计贷款从2021年12月31日至2022年12月31日增加1.315亿美元，2022年12月31日贷款信用损失准备金占非应计贷款的比例为127.50%，高于2021年的100.61%[302][304] - 2022年12月31日，受批评和分类资产总额为14亿美元，较2021年12月31日增加8.968亿美元[306] - 2022年12月31日，与第一中西部银行合并相关的受批评和分类资产总计7.048亿美元[306] - 2022年12月31日，低于投资级评级的投资证券分类资产为2470万美元，2021年12月31日为430万美元[306] - 2022年12月31日，债务重组贷款（TDRs）总计3930万美元，其中2400万美元包含在非应计贷款中；2021年12月31日，TDRs总计3000万美元，其中1170万美元包含在非应计贷款中[307] - 2022年12月31日和2021年12月31日，公司为TDRs客户设立的特定信用损失准备金分别为450万美元和70万美元[308] - 2022年和2021年，贷款信用损失准备金分别为3.037亿美元和1.073亿美元，增加的原因包括第一中西部银行合并带来的8910万美元收购PCD贷款信用损失准备金以及9630万美元非PCD贷款信用损失准备金[315][317] - 2022年和2021年，未使用贷款承诺的信用损失准备金分别为3218.8万美元和1087.9万美元[315] - 2022年、2021年和2020年，净冲销（回收）分别为1609.9万美元、 - 476.5万美元和297.3万美元[315] - 2022年、2021年和2020年，贷款信用损失准备金与年末贷款的比率分别为0.98%、0.79%和0.95%[315] - 2022年、2021年和2020年，贷款信用损失准备金与平均贷款的比率分别为1.10%、0.78%和0.98%[315] - 2022年贷款信用损失准备金总额为303,671千美元，占比100%，2021年为107,341千美元，占比100%；未使用贷款承诺的信用损失准备金2022年末为3220万美元，2021年末为1090万美元[319] - 2022年12月31日，利率立即下降200、100个基点时，净利息收入较基准分别减少280,180千美元（-9.84%）、145,137千美元（-5.10%）；利率立即上升100、200、300个基点时，净利息收入较基准分别增加127,533千美元（4.48%

财务数据和关键指标变化 - 2022年全年GAAP每股收益为1.50美元，调整后每股收益为1.96美元，较2021年增长13% [20] - 第四季度调整后每股收益为0.56美元，环比增长10%，调整后ROA和ROATCE分别为1.46%和26.5%，效率比率创历史新低至47.5% [16] - 第四季度GAAP归属于普通股股东的净利润为1.97亿美元，即每股0.67美元，调整后每股收益为0.56美元 [22] - 净利息收入增加1500万美元，核心利润率扩大30个基点，存款beta值为12%，处于行业领先水平 [49] - 第四季度调整后非利息收入为7400万美元，与预期基本一致 [29] - 调整后非利息支出为2.3亿美元，调整后效率比率为47.5%，费用环比减少700万美元 [44] - 资本比率全面改善，CET1比率增至10%，TCE比率增加36个基点至6.18% [38] - 预计2023年税收抵免摊销约1400万美元，核心FTE基础上全年有效税率为24%，GAAP基础上为22% [50] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 总贷款增长6.06亿美元，其中商业贷款增长4.38亿美元，消费者贷款增长1.68亿美元，两者年化增长率均为8% [23] - 商业贷款中，C&I年化增长8%，CRE年化增长7%，第四季度生产对贷款管道有一定压力，但贷款需求仍健康，预计2023年有机贷款将实现中个位数增长 [24] - 第四季度商业贷款生产额为27亿美元，各产品线和主要市场分布均衡，新产品市场贡献近2亿美元生产额 [25] 存款业务 - 平均存款（不包括HSA出售）环比下降1%，非利息存款占比稳定在35% [33] - 期末存款受HSA出售影响减少3.82亿美元，季节性公共资金流出减少4亿美元，同时出现从计息交易账户向定期存款的转移 [33] - 平均总存款成本环比上升22个基点至34个基点，计息存款成本升至52个基点，存款beta值为12%，处于行业领先水平 [26][35] 财富管理业务 - 推出1834高净值财富管理品牌，已开始吸引新客户，预计将实现高于历史水平的有机增长 [21][57] 资本市场业务 - 第四季度资本市场收入承压，预计未来表现与第四季度水平一致 [40] 抵押业务 - 市场条件对抵押和财富收入造成压力，预计将跟随行业模式 [40] 服务收费业务 - 12月实施的服务收费变更预计对2023年全年产生约500万美元影响 [41] 各个市场数据和关键指标变化 - 市场条件使存款利率面临上行压力，公司通过竞争利率和定价例外积极维护存款余额 [26][34] - 预计第一季度核心利润率与第四季度持平，考虑到日计数因素利润率下降6个基点，预计第一季度存款beta值从12%升至20% [36] - 假设美联储在第二季度加息且存款重新定价持续，预计2023年下半年利润率将面临压力 [28] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 持续投资于高收入人才，吸引各市场顶尖人才，特别是商业和财富管理领域 [17][56] - 通过存款专家策略维护存款余额，保持稳定的整体存款水平 [26] - 积极增加降级保护措施，本季度新增4亿美元对冲，平均下限执行价为4% [28] - 预计2023年贷款组合将继续增长，但增速不及2022年，净利息收入和利润率将与此前指引一致，下半年受存款重新定价影响可能面临压力 [18][40] - 费用管理方面，预计2023年费用与此前指引一致，将继续关注成本控制和效率提升 [40][41] - 公司在存款成本方面具有优势，存款beta值低于行业水平，预计在利率周期中保持资金优势 [35][73] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 认为2023年情况良好，贷款组合将继续增长，存款成本低于同行，财富管理客户基础将实现有机增长，将继续注重费用管理 [18] - 信贷方面，虽未发现重大担忧因素，但会保持积极应对策略，凭借精细的投资组合、严格的客户选择和一致的承销准则，有能力应对经济恶化 [30] - 经济前景存在不确定性，公司维持较高准备金水平，除非经济前景大幅恶化，2023年拨备费用将主要受投资组合表现和增长影响 [48] 其他重要信息 - 第四季度对未使用承诺准备金进行重分类，从非利息支出调整至拨备，使信贷损失准备金总额和指标更完整，与同行会计处理更一致 [47] - 预计2023年费用展望为在当前季度运行率2.25亿美元基础上，考虑税收抵免摊销1400万美元、绩效加薪1100万美元、FDIC费用增加900万美元以及战略投资1000万美元，部分费用将由第四季度房地产优化节省的500万美元资金支持 [45] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 2023年核心FTE 24%的税收预期是否包括税收抵免福利 - 包括所有税收抵免福利 [146] 问题: 11亿美元从债券账簿转出，今年贷款与存款组合如何调整，借款水平和对贷存比的接受程度如何 - 公司对贷存比从当前水平上升感到舒适，有足够的批发融资能力，借款用于贷款增长的程度将取决于维持稳定存款的效果，目标是保持存款大致稳定 [153][154] 问题: 2023年贷款增长预期良好，但可能有存款流出，如何为贷款增长提供资金 - 证券方面会有一定资金流入，但可能无法完全填补缺口，公司将通过资产流动性（包括抵押贷款和间接贷款）、批发融资能力以及积极争取存款来为贷款增长提供资金 [118][119] 问题: 第四季度存款服务收费1800多万美元是否为正确的运行率，是否已完全计入 - 服务收费项目不仅包括NSF费用相关项目，12月NSF相关变更仅计入一个月，若查看更稳定业务和典型服务收费情况，第三季度数据可能是更好参考 [110] 问题: 公司在招聘方面的策略，是否会因经济衰退放缓招聘，以及对各业务线费用收入的看法 - 公司会谨慎招聘，若经济前景与当前有重大差异，会谨慎增加费用并努力降低成本，但目前仍会吸引顶尖人才；认为抵押贷款业务不太可能比当前情况更糟，财富管理业务有增长潜力，资本市场业务有机会调整和增长 [53][55][59] 问题: 是否有回购或资本部署的意愿 - 目前判断还为时过早，需要更清晰的经济前景和信贷情况才能做出决策 [62] 问题: 2023年利润率压力情况，以及利润率可能的下限 - 利润率情况很大程度取决于美联储行动，若美联储持续加息可能实现利润率扩张，若暂停加息且存款继续重新定价、贷款需求较强，利润率可能面临压力；难以确定具体下限，但公司在存款beta值方面具有竞争优势 [70][73] 问题: 若10年期国债收益率未按预期变化对前景的影响，以及贷款增长和资产负债表增长能否支持净利息收入增长 - 10年期国债收益率变动对投资账簿和固定利率定价账簿有一定影响，但非重大影响；净利息收入增长取决于存款成本和美联储行动，贷款增长和资产重新配置将有助于支持净利息收入 [78] 问题: 第四季度新增套期保值的接收利率、期限以及保护利润率免受低利率影响的策略 - 套期保值期限约为三年，整个22亿美元套期保值的平均执行价约为2.6%，近期新增套期保值执行价显著更高，这将提供有意义的保护；随着存款成本重新定价，若美联储行动，公司可在下半年降低存款成本，目前资产负债表正朝着更中性的位置调整 [79] 问题: 效率比率的未来走势 - 2023年效率比率将主要取决于收入情况，虽难以重复47.5%的水平，但全年效率比率仍将表现强劲，公司将继续努力控制费用 [101] 问题: 分支优化节省500万美元的收益回收情况 - 收益回收时间不到五年，虽比预期长，但鉴于HSA收益再投资，认为这是合适的决策 [103][104] 问题: 如何看待完全加载准备金以及内部跟踪的覆盖指标 - 公司在PCD账簿上有2% - 5%的准备金，这将有助于抵消与合并相关的增量拨备费用 [106] 问题: 核心FTE 24%的税率是否较之前季度上升及原因 - 文档未明确提及该问题的回答 [97] 问题: 贷款管道情况以及贷款增长节奏预期 - 第四季度贷款管道下降是正常季节性因素，目前管道水平可支持2023年中个位数贷款增长；C&I客户业务仍强劲但更谨慎，CRE受利率环境影响管道有所放缓，预计2023年CRE业务不如以往强劲 [128][136] 问题: 存款定价例外和特别优惠的普遍程度及具体做法 - 约15% - 16%的非定期存款客户有特别定价，公司按客户情况进行谈判，各业务线有多种促销活动，包括货币市场、CD和新支票账户促销 [130] 问题: 证券投资组合11亿美元现金流对新购买的提升作用、购买意向和期限 - 大部分现金流将重新投资于贷款账簿，收益率提升显著，新贷款收益率超过6%，对净利息收入有积极影响 [138] 问题: 是否完成与第一中西部的合并，是否有再次进行并购的意愿 - 从系统角度合并项目已结束，但仍在持续改进前后台业务和深化企业文化建设；目前不急于进行并购，但会保持积极对话，若有合适合作伙伴和时机，会考虑进行合作，当前重点是有机增长和人才建设 [140][143][144] 问题: 2023年调整后费用预期是否为9300万美元 - 文档未明确提及该问题的回答 [145] 问题: 准备金建立的节奏以及对公司正常化冲销的看法 - 文档未明确提及该问题的回答 [160]