公司总资产情况 - 2022年3月31日公司总资产为168.64亿美元，2021年12月31日为168.10亿美元，2022年3月1日收购Southeastern Commercial Finance, LLC增加总资产4394.6万美元，其中贷款2811万美元[187] 证券投资组合情况 - 2022年3月31日证券投资组合中美国国债200万美元，占比0.07%；州和政治分区债务4.48亿美元，占比15.49%；抵押支持证券23.27亿美元，占比80.45%；其他债务证券1.15亿美元，占比3.99%；2021年12月31日对应数据分别为301万美元、0.11%、4.27亿美元、15.23%、23.13亿美元、82.54%、5951.3万美元、2.12%[189] - 2022年第一季度公司将部分过剩流动性投入证券投资组合，购买了3.65亿美元投资证券，其中抵押支持证券和抵押债务凭证约占72%，州和政治分区债务约占11%，其他债务证券约占17%[189] - 2022年第一季度利率上升对证券投资组合价值产生负面影响，可供出售证券的公允价值调整为1347.56万美元，导致累计其他综合损失[190] - 2022年第一季度证券到期、赎回和本金支付所得款项总计1357.75万美元，公司未出售任何证券；2021年第一季度所得款项总计953.82万美元，公司出售证券实现净收益135.7万美元[191] - 未来十二个月，证券投资组合预计通过本金支付和到期产生的现金流约占总证券投资组合账面价值的13.31% [283] 待售贷款与总贷款情况 - 2022年3月31日待售贷款为2804.64万美元，2021年12月31日为4535.33万美元[193] - 2022年3月31日总贷款（不包括待售贷款）为10.31亿美元，2021年12月31日为10.02亿美元；非购买贷款分别为9.34亿美元和9.01亿美元；先前收购的贷款分别为9745.69万美元和1.01亿美元[195] - 2022年3月31日商业、金融、农业贷款占总贷款的14.02%；房地产商业抵押贷款占比44.39%；房地产1 - 4户家庭抵押贷款占比27.54%[196] - 2021年12月31日商业、金融、农业贷款占总贷款的14.20%；房地产商业抵押贷款占比45.39%；房地产1 - 4户家庭抵押贷款占比27.19%[197] - 2022年3月31日贷款中包括薪资保护计划（PPP）贷款83.82万美元，2021年12月31日为583.91万美元[196][197] - 截至2022年3月31日，各类贷款余额分别为商业金融农业33,606美元（占比14.02%）、租赁融资1,582美元（占比0.87%）等，贷款总额为166,468美元[258] - 2022年3月31日总贷款（GAAP）为10,313,459美元，2021年12月31日为10,020,914美元[311] - 2022年3月31日PPP贷款为8,382美元，2021年12月31日为58,391美元[311] - 2022年3月31日调整后总贷款（非GAAP）为10,305,077美元，2021年12月31日为9,962,523美元[311] 存款情况 - 2022年3月31日和2021年12月31日总存款分别为13990897美元和13905724美元，无息存款分别为4706256美元和4718124美元，有息存款分别为9284641美元和9187600美元[198] - 2022年3月31日和2021年12月31日无息存款占总存款比例分别为33.64%和33.93%[199] - 2022年3月31日和2021年12月31日公共基金存款分别为1825839美元和1787414美元[200] 借款与债务情况 - 2022年3月31日和2021年12月31日短期借款分别为111279美元和13947美元，长期债务分别为435416美元和471209美元[201][202] - 2022年3月1日，公司按面值赎回剩余30000美元的60000美元5.00%固定浮动利率次级票据，2021年12月已赎回30000美元[204] - 2022年3月31日，从联邦住房贷款银行（FHLB）的短期借款为100,000美元，2021年12月31日无此类借款；长期借款余额为408美元，2021年12月31日为417美元；FHLB剩余可用信贷额度为4,047,128美元[284] - 公司与其他商业银行维持总额为180,000美元的无担保信贷额度，2022年3月31日和2021年12月31日无未偿还金额[284] - 2022年3月31日，次级票据账面价值（扣除未摊销债务发行成本）为323,490美元，2022年第一季度赎回30,000美元次级票据[285] - 截至2022年3月31日，公司次级附属债券账面价值为111,518美元，其中107,927美元计入一级资本；次级票据面值为340,000美元，其中335,244美元计入二级资本[301][302] 公司盈利情况 - 2022年第一季度净收入为33547美元，2021年第一季度为57908美元；2022年第一季度基本和摊薄每股收益为0.60美元，2021年第一季度分别为1.03美元和1.02美元[206] - 2022年第一季度净利息收入为99629美元，2021年同期为109648美元；按税收等效基础计算，2022年为101383美元，2021年为111264美元[211] - 2022年第一季度净利息收入占总收入的73.02%[210] - 2022年第一季度利息收入按税收等效基础计算为1.11945亿美元，较2021年同期的1.23378亿美元减少[217] - 2022年第一季度投资收入按税收等效基础计算为1141.7万美元，较2021年同期的712.4万美元增加429.3万美元；投资组合的应税等效收益率为1.55%，较2021年同期的2.08%下降53个基点[221] - 2022年第一季度利息支出为1056.2万美元，较2021年同期的1211.4万美元减少[222] - 2022年第一季度总非利息收入为3745.8万美元，较2021年同期的8103.7万美元减少，主要因2022年第一季度抵押银行业务收入减少[226] - 2022年第一季度存款服务手续费为956.2万美元，2021年同期为802.3万美元；其中透支费用2022年第一季度为517.8万美元，2021年同期为395.5万美元[227] - 2022年第一季度财富管理收入为592.4万美元，较2021年同期的479.2万美元增加；2022年3月31日管理或管理的资产市值为50.21299亿美元，2021年3月31日为44.53355亿美元[230] - 2022年第一季度待售抵押贷款发放总额为5.95045亿美元，较2021年同期的11.43349亿美元减少；抵押银行业务收入为963.3万美元，较2021年同期的5073.3万美元减少[231][232] - 2022年第一季度银行拥有的人寿保险（BOLI）收入为215.3万美元，较2021年同期的207.2万美元增加；2022年前三个月公司额外购买了8000万美元的BOLI保单[233] - 2022年第一季度其他非利息收入为365万美元，较2021年同期的792.3万美元减少[234] - 2022年第一季度所得税费用为7,935美元，2021年为16,842美元[245] - 2022年3月31日止三个月利息收入（完全税收等效基础）为111,945美元，2021年为123,378美元[311] - 2022年3月31日止三个月利息支出为10,562美元，2021年为12,114美元[311] - 2022年3月31日止三个月净利息收入（完全税收等效基础）为111,264美元，2021年为101,383美元[311] 非利息支出情况 - 2022年第一季度非利息支出与平均资产之比为2.29%，2021年同期为3.09%[234] - 2022年第一季度非利息支出为94,105美元，2021年同期为115,935美元[235] - 2022年第一季度薪资和员工福利降至62,239美元，较2021年同期的78,696美元减少16,457美元[235] - 2022年第一季度数据处理成本降至4,263美元，2021年同期为5,451美元[236] - 2022年第一季度净占用和设备费用为11,276美元，低于2021年同期的12,538美元[237] - 2022年第一季度其他房地产费用净收益为241美元，2021年同期费用为41美元[238] - 2022年第一季度专业费用为3,151美元，2021年同期为2,921美元[239] - 2022年第一季度广告和公共关系费用为4,059美元，2021年同期为3,252美元[240] 效率比率情况 - 2022年第一季度效率比率（GAAP）为67.78%，2021年为60.29%；调整后效率比率（非GAAP）2022年为67.02%，2021年为63.85%[244] - 2022年3月31日止三个月GAAP效率比率为67.78%，2021年为60.29%；非GAAP调整后效率比率2022年为67.02%，2021年为63.85%[311] 净冲销与信贷损失情况 - 2022年第一季度净冲销为851美元，占平均贷款的0.03%（年化），2021年同期净冲销为3,038美元，占比0.11%（年化）[252] - 2022年第一季度公司记录的信贷损失拨备为1,500美元，2021年第一季度无信贷损失拨备[259] - 2022年3月31日贷款信贷损失准备金期末余额为166,468美元，2021年同期为173,106美元；年化净冲销与平均贷款之比分别为0.03%和0.11%[260] - 2022年3月31日各贷款类别年化净冲销与平均贷款之比：商业金融农业为0.28%、租赁融资为 - 0.02%等，总计为0.03%；2021年同期总计为0.11%[261] - 2022年3月31日未使用贷款承诺的信贷损失准备金期末余额为19,485美元，2021年同期为20,535美元[262] - 2022年3月31日贷款信用损失准备为166,468美元，2021年12月31日为164,171美元[311] - 2022年3月31日GAAP下贷款信用损失准备/总贷款为1.61%，2021年12月31日为1.64%[311] - 2022年3月31日非GAAP下贷款信用损失准备/不含PPP贷款的总贷款为1.62%，2021年12月31日为1.65%[311] 非 performing 资产与逾期贷款情况 - 截至2022年3月31日，非购买和购买的非 performing 资产总计54,304美元，2021年12月31日为53,345美元[265] - 2022年3月31日非 performing 贷款较2021年12月31日增加1,437美元，其他房地产拥有量（OREO）同期减少478美元[265] - 2022年3月31日各贷款类别非 performing 贷款：商业金融农业为13,177美元、租赁融资为0美元等，总计52,242美元[267] - 截至2022年3月31日，非 performing 贷款占总贷款的比例为0.51%，2021年12月31日和2021年3月31日分别为0.51%和0.52%[267] - 2022年3月31日公司贷款信贷损失准备金与非 performing 贷款的覆盖率为318.65%，2021年12月31日和2021年3月31日分别为323.14%和308.54%[267] - 2022年3月31日，30 - 89天逾期但仍计利息的贷款总额为30,617美元，2021年12月31日为27,604美元，2021年3月31日为21,801美元[268] - 2022年3月31日，重组贷款总额为25,320美元，2021年12月31日为20,259美元，2021年3月31日为20,370

财务数据和关键指标变化 - 第一季度收益为3400万美元，摊薄后每股收益0.60美元，而2021年第四季度为3700万美元，摊薄后每股收益0.66美元 [12] - 总贷款较2021年第四季度增加2.93亿美元，第一季度新增贷款8.63亿美元，预付款5.88亿美元推动几乎所有类别净增长 [19] - PPP投资组合本季度减少5000万美元，截至3月31日，未偿还金额仅为800万美元 [20] - 信贷准备金为150万美元，净冲销为85.1万美元，收购东南商业金融的拨备费用为58.2万美元，其余归因于贷款增长 [20][21] - ACL占总贷款的百分比从1.64%降至1.61%，未使用承诺准备金释放55万美元，反映在其他非利息支出中 [21] - 净利息收入环比下降180万美元，主要由于利息收入确认天数减少两天，证券投资组合利息收入增加有助于抵消2021年11月次级债务发行的全季度利息支出 [22] - 核心利润率较2021年第四季度下降2个基点 [24] - 非利息支出（扣除相关项目后）本季度下降约70万美元 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 银行业务方面，强劲的贷款生产和放缓的还款促成了本季度稳健的贷款增长，还成功完成对东南商业金融的收购，收购日新增贷款2800万美元，排除这些收购贷款，本季度年化贷款增长率为11% [13] - 保险和财富管理部门本季度业绩强劲 [14] - 抵押贷款部门收入较2021年第四季度下降，主要由于利率上升和业务季节性因素 [25] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划于2023年1月1日起取消消费者资金不足费用和某些其他消费者存款相关费用，这些取消的费用在2022年第一季度总计130万美元 [16] - 公司将继续寻找与业务模式紧密契合的机会，包括非银行类业务的补充以及人才的引进 [72][73] - 公司将持续进行分行合理化工作，以确定适当的规模水平，并通过技术和其他方式提供银行服务，同时关注分行的盈利能力 [83][84] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 贷款增长在本季度加速，还款放缓且生产保持强劲，费用管理也取得持续进展，尽管经济条件带来挑战，但公司仍希望取得进一步改善 [9] - 公司在多个增长市场运营，对自身增长能力持乐观态度，强调核心存款、资本和信贷质量对于创造股东价值的重要性 [9][10] - 预计2022年全年总非利息支出将低于2021年，尽管第二季度可能会因绩效加薪和东南商业金融的全面运营而出现环比增长 [15] - 公司认为随着更多资产负债表流动性得到利用以及利率上升，利润率有望改善，专注于保留核心资金基础并维持低成本资金，以在利率上升环境中获得优势 [24] 其他重要信息 - 公司在第一季度向密西西比州和佐治亚州的慈善组织捐款约100万美元，并获得了等额的税收抵免 [26] - 公司计划于5月初参加海湾南部和D.A. Davidson会议 [89] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 请说明2022年费用较2021年降低的幅度，以及费用增加可能来自哪些方面 - 以第一季度约9400万美元的费用为基线，绩效加薪和东南商业金融的全面运营将导致薪资和员工福利增加，预计全年薪资和员工福利将增加200 - 300万美元，其他费用预计基本持平或继续下降，特别是在办公场所和设备方面，公司将继续整合资源并减少闲置空间 [34][35][36] 问题2: 请更新对2022年底至2023年效率比率的看法 - 公司短期目标是将效率比率降至60%，这在很大程度上取决于利率走势和实现速度，第一季度效率比率受抵押贷款业务快速回归正常的影响较大，若排除抵押贷款业务，公司效率比率有所改善，徘徊在62% - 64%之间，贷款增长势头、费用控制措施以及未来利率上升的前景都将有助于提高效率 [37][38][39] 问题3: 本季度抵押贷款费用减少了多少，较低的抵押贷款收入环境是否已完全反映在费用基础中，是否还有进一步节省的空间 - 从生产波动来看，费用已基本反映实际情况，但考虑到业务量下降和利润率收窄的前景，抵押贷款业务可能会进一步提高效率并削减费用 [43][44] 问题4: 请展望利润率如何从当前水平扩大，以及每次加息对利润率的影响，还有资产敏感性情况 - 第一季度利润率较第四季度下降了几个基点，但公司认为即使不加息，利润率和净利息收入也有望增长，新贷款和续贷利率与当前核心贷款利率接近，对第二、三、四季度的利润率和净利息收入上升持乐观态度 [48][49] 问题5: 请说明可变利率贷款的比例，以及利率变动至下限的影响 - 可变利率贷款比例约为40%，目前该投资组合中80%不再受下限限制，再加息25个基点，这一比例将达到约90% [50][51] 问题6: 可变利率贷款中，即时浮动利率和长期重新定价的比例分别是多少 - 管理层表示稍后回复该问题 [52] 问题7: 请谈谈对贷款增长的预期，本季度贷款增长改善是否可持续 - 本季度初贷款管道为2.9亿美元，高于上一季度的2.84亿美元和去年同期的2.4亿美元，本季度贷款生产达8.92亿美元，调整东南商业金融收购因素后为8.63亿美元，较2021年第四季度增长约5%，过去一年各季度贷款生产均有增长，且来自各个市场和业务线，贷款类型分布广泛，本季度还款减少2450万美元，较2021年平均水平低210万美元，预计还款将逐渐趋于正常，公司对未来贷款生产能力持乐观态度，年初预计净贷款增长将处于中个位数区间，目前仍维持这一预期 [59][60][66] 问题8: 收购东南商业金融对资产负债表和资本的影响，以及该业务未来的增长潜力和是否有其他类似资产型贷款机会 - 东南商业金融是一家有26年历史的资产型贷款公司，为公司带来了优秀的领导团队和人才，与公司现有业务契合度高，公司对其短期表现满意，将继续寻找与业务模式和风险偏好相符的业务机会，包括非银行类业务和人才引进 [70][71][72] 问题9: 请说明本季度存款增长情况，以及对全年存款增长的预期，利率上升是否会导致存款结构变化 - 公司希望全年存款能够持续增长，随着利率上升，存款结构可能会发生变化，但具体情况和时间难以预测 [80] 问题10: 目前存款的贝塔假设是多少，是否因年初美联储大幅加息而降低 - 目前存款贝塔输入未变，为43，公司认为这是一个保守数字，前几次加息的影响可能较小，近期总存款成本约为17个基点，短期内预计保持平稳，公司重视核心存款，将保护并寻求扩大存款基础 [81][82] 问题11: 本季度关闭了三家分行，请问今年剩余时间分行合理化工作的计划，以及这是否包含在降低费用的计划中 - 分行合理化工作将持续进行，部分工作已包含在降低办公场所和设备费用的预期中，一些分行正在关闭过程中，还有一些尚未确定，公司将根据市场需求和技术应用情况，确定分行的合理规模，并关注分行的盈利能力 [83][84]

业绩总结 - 2022年第一季度净收入为3350万美元，稀释每股收益为0.60美元[17] - 2022年第一季度的净收入为57.9百万美元，调整后的预拨备净收入为62.3百万美元[62] - 2021年第一季度的稀释每股收益（GAAP）为1.02美元，调整后的稀释每股收益为0.85美元[66] - 2021年第一季度的平均资产回报率（ROAA）为1.54%，平均股本回报率（ROE）为18.00%[68] 贷款与存款 - 贷款在2022年第一季度增加了2.925亿美元，年化净贷款增长率为10.70%[17] - 存款在环比基础上增加了8520万美元，非利息存款占总存款的33.64%[17] - 截至2022年3月31日，总资产为169亿美元[6] - 贷款的信用损失准备金占总贷款的比例下降至1.61%[17] - 不良贷款占总贷款的比例保持在0.51%[17] - 不良贷款占总资产的比例为3.00%，净贷款平均损失率为0.80%[53] - 贷款损失准备金占总贷款的比例为1.62%，不良贷款的准备金比例为400%[54] 收入与支出 - 2022年第一季度的核心净利息收入为111.3百万美元，核心净利息利润率为3.37%[70] - 2022年第一季度的非利息收入为47,610千美元，其中抵押贷款银行收入占26%[75][78] - 2022年第一季度的抵押贷款银行收入为50,733千美元，较2021年第一季度的33,901千美元有所下降[80] - 2022年第一季度非利息支出较上一季度减少700万美元，主要由于债务提前偿还罚款减少610万美元[91] - 2022年第一季度的效率比率为67%，与2021年第四季度持平[90] - 2022年第一季度员工薪酬和福利支出为62523千美元，占总支出的66%[86][87] - 2022年第一季度的其他费用为14961千美元，较上一季度增加439千美元[86] 资本与收购 - 完成对Southeastern Commercial Finance, LLC的收购，增加了2810万美元的贷款[17] - 资本充足率方面，一级风险资本比率为11.67%[48] - 2022年第一季度未进行股票回购活动，50百万美元的股票回购计划将持续到2022年10月[46] 负面信息与调整 - 2021年第一季度的销售利润率为3.85%，2022年第一季度降至1.81%[83] - 2021年第四季度的非利息支出中，债务提前偿还罚款为6123千美元[86] - 2021年第四季度的非利息支出为101115千美元，2022年第一季度为94105千美元[86] - 2021年第一季度的贷款损失准备金为166,468千美元，未拨备承诺准备金为19,485千美元[58] - 2021年第一季度的效率比率为60%，逐季度上升至2022年第一季度的67%[90]

各业务线收入占比情况 - 2021、2020和2019年投资活动产生的投资收入分别占公司总毛收入的5.13%、4.46%和5.41%[41] - 2021、2020和2019年存款服务产生的费用分别占公司总毛收入的7.15%、5.88%和7.78%[44] - 2021年财富管理部门产生的总收入为2380万美元，占公司总毛收入的3.39%[47] - 2021年Renasant Insurance产生的总收入为1180万美元，占公司总毛收入的1.69%[48] 监管机构相关规定 - 公司作为资产超过100亿美元的机构，需接受消费者金融保护局的检查[52] - 联邦储备委员会要求银行控股公司维持一级资本与平均合并总资产的最低比率至少为4%[60] - 公司按联邦储备政策，一般只有满足特定条件才能支付股息[61] - 银行控股公司需作为子银行的财务实力来源[63] - 银行控股公司收购银行相关资产或股份需获得联邦储备委员会的事先批准[64] - 公司未选择成为金融控股公司[58] - 公司不能直接或间接控制从事非银行业务公司超过5%的有表决权股份[65] - 投资者拥有或控制25%或以上任何类别有表决权证券，被视为控制存款机构或其他公司[66] - 银行存款通过存款保险基金最高为大多数账户提供25万美元保险，存款保险基金最低指定储备比率为总保险存款的1.35%[70] - 公司资产超过100亿美元，存款保险评估率不仅基于风险分类，还纳入前瞻性措施[71] - 公司需维持普通股一级资本与总风险加权资产比率不低于4.5%、最低杠杆资本比率为4%、最低一级风险资本比率为6%、最低总风险资本比率为8%，资本保护缓冲为普通股一级资本与风险加权资产的2.5%[79] - 住宅抵押贷款风险权重在35% - 200%之间，某些高波动性商业房地产收购、开发和建设贷款以及逾期90天或处于非应计状态的非住宅抵押贷款风险权重为150%[81] - 银行“资本充足”需总风险资本比率达10%或以上、一级风险资本比率达8%或以上等；“资本适当”需总风险资本比率达8%或以上等[83] - 联邦储备委员会规定许多类型借记卡交换交易最高允许交换费不超过21美分加交易价值的0.05%，发卡机构若满足条件可每笔交易额外收取1美分用于欺诈预防[87] - 银行作为有限合伙人投资于仅用于直接或间接投资合格住房项目的合伙企业，投资不得超过银行总资产的2%[89] - 银行可收购提供或再保险董事、受托人、高级职员责任保险或银行综合债券团体保险的公司最多10%的有表决权股票[89] 贷款资本占比情况 - 截至2021年12月31日，公司ADC贷款占银行层面总资本的82%，总CRE贷款占银行层面总资本的251%[91] 合规情况 - 公司认为银行一直并将继续遵守安全稳健标准相关规定[93] - 公司建立控制和程序确保遵守TRID规则和其他消费者保护法律，员工至少每年接受一次相关培训[96] - 银行在最近一次社区再投资法案评估中获得“满意”评级[98] - 公司认为隐私政策和程序目前符合所有适用法律法规，并持续监控相关法律变化[100] - 沃尔克规则不影响公司当前活动，但限制未来可能开展的活动范围[102] 美联储政策影响 - 公司和银行受美联储货币政策影响，未来业务和收益难以准确预测[105] 员工情况 - 截至2021年12月31日，公司全职等效员工总数为2409人，其中银行有2342人，保险部门有67人[107] - 2021年底公司员工调查参与率超65%，员工对公司整体工作条件满意[108] - 公司通过组织发展部门提供多种培训和员工参与活动，并为符合条件的员工提供福利[110]

业绩总结 - 2021年第四季度净收入为3710万美元，稀释每股收益为0.66美元，调整后稀释每股收益为0.68美元[16] - 2021年第四季度的调整后预拨净收入为37.1百万美元，调整后预拨净收入占平均资产的比例为1.19%[56] - 2021年第四季度的平均资产回报率（ROAA）为1.02%，平均股本回报率（ROE）为16.68%[62] 贷款与资产质量 - 贷款的信用损失准备金占总贷款的比例降至1.64%，不包括薪酬保护计划（PPP）贷款的准备金比例为1.65%[16] - 不良贷款占总贷款的比例为0.51%，分类贷款占总贷款的比例为1.60%[16] - 不良资产占总资产的比例为3.00%，净贷款平均损失率为0.80%[47] - 贷款损失准备金占总贷款的比例为1.90%，不良贷款的准备金比例为400%[48] - 2021年12月31日的贷款损失准备金为164,171千美元，总损失吸收能力为199,000千美元[52] 存款与资本结构 - 存款环比增加6.51亿美元，非利息存款占总存款的比例为33.93%[16] - 截至2021年12月31日，总资产为168亿美元[5] - 2021年第四季度的资本充足率为16.14%[42] - 2021年第四季度的普通股权益比率为11.18%[42] 收入与支出 - 2021年第四季度的核心净利息收入为103.3百万美元，核心净利息利润率为3.12%[65] - 2021年第四季度的非利息收入为81,037千美元，其中抵押贷款银行业务贡献31%[70] - 2021年第四季度的非利息支出为103,999千美元，较2021年第三季度的101,115千美元下降了2.9%[80] - 2021年第四季度的效率比率为64%，较2021年第三季度的68%有所改善[84] - 2021年第四季度的薪资和员工福利支出为69,115千美元，占总非利息支出的62%[80] 贷款与抵押贷款业务 - 2021年第四季度的贷款收益率为4.24%[20] - 2021年第四季度的抵押贷款银行收入为39,760千美元，较2021年第三季度的23,292千美元增长了70.9%[74] - 2021年第四季度的贷款销售净收益为10,801千美元，较2021年第三季度的20,116千美元下降了46.3%[74] - 2021年第四季度的抵押贷款服务收入净额为(395)千美元，较2021年第三季度的(244)千美元有所下降[74] - 2021年第四季度的贷款销售利润率为2.01%，较2021年第三季度的2.23%有所下降[77] - 2021年第四季度的抵押贷款组合中，批发贷款占比为38%，零售贷款占比为62%[74] 其他重要信息 - 完成了2亿美元的3.00%固定转浮动利率的次级债券公开发行，预计到期日为2031年[16] - 公司在2021年第四季度确认了470万美元的掉期终止收益[72] - 2021年第四季度的债务提前偿还罚金为6,123千美元，因提前偿还1.5亿美元的长期贷款而产生[83] - 2021年第四季度的抵押贷款服务权估值调整为1,968千美元，较2021年第三季度的0有所增加[74]

财务数据和关键指标变化 - 第四季度收益为3700万美元，摊薄后每股收益0.66美元，第三季度为4000万美元，摊薄后每股收益0.71美元；2021年摊薄后每股收益3.12美元，2020年为1.48美元 [15] - 净利息收入环比下降180万美元，核心利润率环比下降11个基点，剔除PPP影响后下降4个基点 [29][30] - 非利息支出（剔除部分项目）本季度下降约860万美元 [32] - 信贷拨备释放50万美元，净冲销额为540万美元，ACL（贷款损失准备率）占非PPP贷款的比例从1.71%降至1.65%，未使用承诺准备金释放30万美元 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 保险和财富管理业务在第四季度出现季节性放缓，但2021年全年业绩强劲；抵押贷款业务因季节性交易量下降和销售利润率进一步压缩，第四季度贡献降低 [17] - 财资解决方案、资本市场团队和SBA团队本季度表现出色，抵消了抵押贷款业务的下滑 [31] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于稳健银行的基本面，专注核心存款、资产质量、资本实力和提高盈利能力，以创造股东价值 [35] - 技术和创新是公司的重点，公司将继续关注以满足客户需求 [19] - 公司在评估并购机会时，会考虑银行和非银行机构，资产规模可能在10亿 - 50亿美元之间，也会关注能补充现有业务线或符合业务模式和风险偏好的机会 [41] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管2021年市场业务活动较2020年显著增加，但疫情及其防控措施仍可能对公司财务状况和经营成果产生重大影响 [5] - 公司所在市场的经济实力明显，增长前景良好，受疫情重创的行业大多已反弹，有望改善贷款增长 [12][13] - 公司预计2022年非利息支出将低于2021年，得益于持续和新的成本控制举措 [18] 其他重要信息 - 2021年公司发布了ESG报告，预计2022年发布新报告 [12] - 本季度公司资产增长超6.5亿美元，存款增长相近，非利息存款占总存款的34% [21] - 公司将部分超额流动性投资于证券组合，本季度证券组合余额增加超2.5亿美元，并将约15%的投资组合归类为持有至到期，为此记录了3.2万美元的信贷损失准备金 [22] - 季度末公司现金约19亿美元，预计未来几个季度证券组合和贷款的增长将减少现金头寸 [23] - 非PPP贷款较第三季度增加1300万美元，同比增加1.5亿美元，全年贷款增长率超1.5%；第四季度新贷款发放量为8.2亿美元，预付款为5.9亿美元，但还款挑战仍未缓解 [24] - 剩余PPP贷款业务活动较少，本季度余额减少900万美元，季末未偿还PPP贷款为5800万美元 [25] - 公司所有监管资本比率均超过要求的最低水平，资本状况良好 [25] - 本季度公司发行了2亿美元的10年期次级票据，固定利率为前五年3%，所得款项用于赎回4500万美元的可赎回次级票据，并将于3月1日赎回另外3000万美元的次级票据 [26] - 公司偿还了1.5亿美元的长期FHLB预付款，并产生了610万美元的提前还款罚款费用 [27] - 公司终止了四项与未来FHLB借款相关的现金流套期保值，产生了470万美元的收益，计入非利息收入 [32] 问答环节所有提问和回答 问题: 公司目前无回购股票意向的原因及其他资本部署途径 - 公司在进行资本管理时会综合考虑资本的不同用途及其回报率，包括股票价格、资产负债表增长和收购机会等因素，目前认为资本用于其他替代方案比股票回购更合适，短期内不考虑股票回购 [40] 问题: 公司在并购方面关注的资产规模、地域和目标类型 - 公司会考虑银行和非银行机构，资产规模可能在10亿 - 50亿美元之间，也可能考虑低于10亿美元的机会以拓展现有市场；对于非银行机构，会关注能补充现有业务线或符合业务模式和风险偏好的机会 [41] 问题: 公司证券组合是否有上限 - 公司认为证券组合是流动性的来源，目前没有设定绝对上限；预计未来一两个季度会继续小幅增加证券组合，之后会根据贷款增长和存款行为的变化重新评估 [48] 问题: 净息差（NIM）的趋势及见底时间 - 公司看到净息差有企稳迹象，希望和预期到第二季度末净息差能企稳；预计未来几个季度净利息收入有增长机会，主要得益于资产负债表增长和净息差企稳，同时也期望贷款增长能有所改善；以上评论未考虑利率上升的影响 [49] 问题: 第四季度或12月31日利率上升对净利息收入（NII）影响的更新情况 - 公司正在更新相关数据，预计即使不调整存款贝塔系数，之前的8.5%也可能会略有上升；公司的存款贝塔系数可能高于部分同行，利率敏感性可能被低估 [51] 问题: 2022年费用下降的预期范围及招聘和投资环境 - 公司预计2022年费用会降低，主要基于自2020年以来费用的下降趋势，尽管招聘和工资通胀存在挑战，但公司认为仍有提高效率的空间；费用降低将来自多个方面，包括持续的成本控制举措、分行关闭和合同重新谈判等；第一季度工资和员工福利会因常规绩效加薪而略有增加；以年初至今的费用为基线并假设下降，大致符合公司2022年的预期 [57] 问题: 季度间总员工人数的变化以及费用降低与抵押贷款和其他成本控制措施的关系 - 由于疫情影响，公司在某些关键岗位需要足够的人力以确保客户服务；员工人数同比减少约100人，但在某些领域仍在招聘；费用降低的措施包括重新评估福利计划、减少抵押贷款业务的佣金支出等；抵押贷款业务的费用在第四季度有所下降，主要是佣金项目减少，随着业务回归正常，周期性因素开始显现 [63][64] 问题: 公司遗留贷款收益率是否已稳定在3.85%左右，以及购买新债券的收益率情况和预期改善空间 - 核心贷款收益率在第四季度较第三季度略有下降，但幅度不大，这增强了公司对利润率走势的信心；证券组合的投资收益率较第三季度提高了约50 - 60个基点，且未延长投资期限，一般投资期限为三年半至四年 [66] 问题: 还款和提前还款对贷款增长的影响，以及是否已达到高峰，未来贷款生产能否转化为更显著的贷款增长 - 第四季度公司贷款生产创纪录，达到8.2亿美元，较第三季度增长17%，且2021年每个季度的贷款生产都有所增加；还款中资产出售部分的比例从之前的约46%加速至第四季度的约60%，若剔除这一因素，本季度净贷款增长约为7%；公司对贷款生产能力和未来贷款管道的多样性感到乐观，希望2022年还款情况能有所改善 [74] 问题: 如何看待净息差的各种影响因素及未来走势 - 净息差企稳的关键在于贷款增长，这是最大的变量；公司会继续进行资产重新配置，将部分超额流动性投入证券，高利率投资将有所帮助；若不考虑利率上升因素，贷款增长的改善对净息差前景至关重要 [76] 问题: 公司贷款组合中可变利率贷款的比例、下限的影响以及利率上升后的受益速度 - 公司约50%的贷款组合为固定利率，约40%为可变利率，约11%为可调整利率；约75%的可变利率贷款无下限或高于下限，利率上升50个基点后，这一比例将超过80%；过去几个季度，可变利率贷款在贷款生产中的比例有所增加 [82] 问题: 本季度抵押贷款业务对费用的贡献或减少情况，以及未来如何考虑核心效率比率和抵押贷款效率比率 - 抵押贷款业务正在回归周期性，预计全年仍将优于行业表现；第四季度抵押贷款业务的效率比率约为75%，通常全年在60%多至70%低段，预计2022年第二和第三季度会有所改善；公司的企业目标是短期内将整体效率比率降至60%以下，长期目标是降至50%中段；抵押贷款业务仍将是效率比率的逆风因素，但仍是有益的业务线；公司约3 - 5个百分点的效率比率归因于非银行业务线（保险、抵押贷款、财富管理） [83][84] 问题: 公司设定的60%企业效率比率目标是否可实现及所需时间 - 如果没有利率上升，预计明年可实现60%的效率比率目标；如果利率上升且较早发生，可能在进入明年时就能接近该目标；公司的长期目标是将效率比率降至50%中段，认为社区银行模式在50%低段运营是较为高效的；公司将继续关注效率和运营费用，同时存款增长和非利息存款占比的提高，有望在利率上升时带来更多收入改善 [85] 问题: 公司是否在考虑改变NSF费用政策 - 公司自2009年起就关注NSF费用和消费者存款服务收费的变化趋势，并采取了长期举措减少对这些收入的依赖，如投资保险、财富管理和抵押贷款业务；过去10 - 12年，尽管资产负债表增长了三倍，但消费者服务收费和NSF费用持平或下降，对公司总收入的贡献也降低；公司一直在评估NSF费用政策，目前尚未有明确答案，客户反馈和满意度将是决策的指导因素 [91]

总资产情况 - 2021年9月30日总资产为16155550美元，2020年12月31日为14929612美元[190] 美国国债证券情况 - 2021年9月30日美国国债证券余额为3024美元，占比0.12%；2020年12月31日为7079美元，占比0.53%[192] 投资证券情况 - 2021年前九个月公司部署部分流动性购买1743105美元投资证券，其中抵押支持证券和抵押债务凭证约占94%[192] - 2021年前九个月证券到期、赎回和本金支付所得款项总计329520美元，出售证券净收益为2121美元[193] 待售贷款情况 - 2021年9月30日待售贷款为452869美元，2020年12月31日为417771美元[195] 总贷款（不含待售贷款）情况 - 2021年9月30日总贷款（不含待售贷款）为10016824美元，2020年12月31日为10933647美元[196] 商业、金融、农业贷款占比情况 - 2021年9月30日商业、金融、农业贷款占总贷款的14.34%，2020年12月31日占比23.20%[198] PPP贷款情况 - 2021年9月30日PPP贷款为67462美元，2020年12月31日为1128703美元[198] 总存款情况 - 2021年9月30日总存款为13254829美元，2020年12月31日为12059081美元[200] 非利息存款情况 - 2021年9月30日非利息存款为4492650美元，2020年12月31日为3685048美元[200] 无息存款占比情况 - 2021年9月30日，无息存款占总存款的33.89%，高于2020年12月31日的30.56%[201] 公共基金存款情况 - 2021年9月30日和2020年12月31日，公共基金存款分别为1534547美元和1398330美元[202] 短期借款情况 - 2021年9月30日和2020年12月31日，短期借款分别为11253美元和21340美元[203] 长期债务情况 - 2021年9月30日和2020年12月31日，长期债务分别为468863美元和474970美元[203] 联邦住房贷款银行未使用信贷额度情况 - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司在联邦住房贷款银行的未使用信贷额度分别为3977848美元和3784520美元[204] 净收入情况 - 2021年第三季度净收入为40063美元，2020年同期为29992美元；2021年前九个月净收入为138838美元，2020年同期为52130美元[207] 每股收益情况 - 2021年第三季度基本和摊薄每股收益为0.71美元，2020年同期为0.53美元；2021年前九个月基本和摊薄每股收益分别为2.47美元和2.46美元，2020年同期分别为0.93美元和0.92美元[207] 净利息收入情况 - 2021年第三季度和前九个月净利息收入分别为103292美元和322519美元，2020年同期分别为106286美元和318670美元[207] - 2021年第三季度净利息收入占总收入的67.41%，前九个月占64.61%[210] - 2021年第三季度和前九个月按税收等价基础计算的净利息收入分别为105002美元和327471美元，2020年同期分别为107885美元和323659美元[211] - 2021年前九个月净利息收入为3.27471亿美元，净息差为3.16%；2020年同期净利息收入为3.23659亿美元，净息差为3.47%[213] - 2021年第三季度净利息收入为3187美元，2020年同期为5231美元；2021年前九个月为12432美元，2020年同期为16002美元[221] 生息资产情况 - 2021年前九个月总生息资产平均余额为138.69538亿美元，利息收入为3.61718亿美元，收益率为3.49%；2020年同期平均余额为124.75561亿美元，利息收入为3.81195亿美元，收益率为4.08%[213] 不同类型贷款平均余额及利息收入情况 - 与2020年同期相比，2021年前九个月非购买贷款平均余额从78.47197亿美元增至85.25359亿美元，但利息收入从2.51671亿美元降至2.49128亿美元，收益率从4.28%降至3.91%[213] - 与2020年同期相比，2021年前九个月购买贷款平均余额从18.77449亿美元降至13.27434亿美元，利息收入从8022.6万美元降至5418.7万美元，收益率从5.71%降至5.46%[213] - 与2020年同期相比，2021年前九个月薪资保护计划贷款平均余额从7.25891亿美元降至5.78643亿美元，但利息收入从1333.5万美元增至2431万美元，收益率从2.45%增至5.62%[213] 利息收入情况 - 2021年前三季度利息收入在税等效基础上为1.15723亿美元和3.61718亿美元，2020年同期为1.23677亿美元和3.81195亿美元，主要因美联储维持低利率及生息资产组合变化[217] - 2021年前三季度贷款投资利息收入在税等效基础上分别减少8994万美元和1.7607亿美元，主要因美联储自2020年3月以来维持低利率[219] 薪资保护计划贷款利息收入及对利润率和收益率影响情况 - 2021年第三季度薪资保护计划贷款利息收入为3503万美元，2020年同期为7449万美元；2021年前九个月为2431万美元，2020年同期为1333.5万美元[219] - 2021年第三季度薪资保护计划贷款使利润率和贷款收益率分别提高7个基点和9个基点，前九个月分别提高11个基点和8个基点；2020年第三季度分别降低12个基点和23个基点，前九个月分别降低6个基点和14个基点[219] 资金成本及净息差应对方案情况 - 公司通过增加非计息存款和降低计息存款利率降低资金成本，增加投资证券购买并评估缓解净息差压力的方案[214][215] 投资收入情况 - 2021年第三季度投资收入为8985美元，较2020年同期增加1307美元；2021年前九个月为23992美元，较2020年同期减少1765美元[222] 利息支出情况 - 2021年第三季度利息支出为10721美元，2020年同期为15792美元；2021年前九个月为34247美元，2020年同期为57536美元[223] 非利息收入情况 - 2021年第三季度非利息收入为50755美元，2020年同期为70928美元；2021年前九个月为179402美元，2020年同期为172668美元[226] 存款服务手续费情况 - 2021年第三季度存款服务手续费为9337美元，2020年同期为7486美元；2021年前九个月为26818美元，2020年同期为23388美元[227] 财富管理收入情况 - 2021年第三季度财富管理收入为5371美元，2020年同期为4364美元；2021年前九个月为15182美元，2020年同期为12190美元[231] 抵押贷款银行业务收入情况 - 2021年第三季度抵押贷款银行业务收入为23292美元，2020年同期为49714美元；2021年前九个月为94878美元，2020年同期为110739美元[232] 银行拥有的人寿保险（BOLI）收入情况 - 2021年第三季度银行拥有的人寿保险（BOLI）收入为1602美元，2020年同期为1267美元；2021年前九个月为5318美元，2020年同期为3759美元[233] 其他非利息收入情况 - 2021年第三季度其他非利息收入为3723美元，2020年同期为2014美元；2021年前九个月为15750美元，2020年同期为6337美元[234] BOLI政策购买情况 - 2021年前九个月公司购买了价值50000美元的BOLI政策[233] 薪资保护计划推荐费情况 - 2021年前九个月公司从合作伙伴处获得3734美元薪资保护计划推荐费[235] 非利息支出情况 - 2021年第三季度和前九个月非利息支出分别为103999美元和328711美元，2020年同期分别为116510美元和349836美元；非利息支出与平均资产比率2021年第三季度为2.56%，前九个月为2.80%，2020年同期分别为3.10%和3.25%[235] 薪资和员工福利情况 - 2021年第三季度薪资和员工福利降至69115美元，较2020年同期减少6291美元；前九个月降至218104美元，较2020年同期减少9852美元[236] 数据处理成本情况 - 2021年第三季度数据处理成本增至5277美元，前九个月为16380美元，2020年同期分别为5259美元和15312美元[237] 净占用和设备费用情况 - 2021年第三季度净占用和设备费用降至11748美元，前九个月降至35660美元，2020年同期分别为13296美元和40927美元[238] 其他房地产相关费用及出售情况 - 2021年第三季度其他房地产相关费用降至168美元，前九个月降至313美元，2020年同期分别为1033美元和2071美元；2021年前九个月出售成本为4007美元的其他房地产，净收益74美元，2020年同期出售成本为6047美元的其他房地产，净损失27美元[239] 所得税费用及有效税率情况 - 2021年第三季度所得税费用为11185美元，有效税率21.84%，前九个月为35572美元，有效税率22.10%；2020年第三季度所得税费用为7612美元，有效税率21.58%，前九个月为13022美元，有效税率20.28%[247] 延期贷款情况 - 截至2021年9月30日，公司有41笔贷款处于延期状态，总余额约3360美元，占贷款组合（不包括薪资保护计划贷款）的0.04%[248] 净冲销情况 - 2021年前九个月净冲销为4906美元，占平均贷款的0.06%（年化），2020年同期为2898美元，占0.04%（年化）[255] 效率比率情况 - 效率比率（GAAP）2021年第三季度为66.77%，前九个月为64.85%，2020年同期分别为65.16%和70.49%；调整后效率比率（非GAAP）2021年第三季度为66.06%，前九个月为65.66%，2020年同期分别为62.63%和63.89%[246] 不同类型贷款余额及占比情况 - 2021年9月30日，商业、金融、农业贷款余额34,977美元，占比14.34%；租赁融资贷款余额1,570美元，占比0.79%等[261] 信贷损失拨备情况 - 2021年第三季度和前九个月公司记录了1,200美元的信贷损失负拨备（回收），2020年第三季度贷款信贷损失拨备为23,100美元，前九个月为76,350美元[263] 贷款信贷损失准备金期初余额情况 - 2021年9月30日三个月末贷款信贷损失准备金期初余额172,354美元，2020年同期为145,387美元[264] 三个月末冲销及回收情况 - 2021年9月30日三个月末总冲销额2,979美元，2020年同期为3,576美元；总回收额1,863美元，2020年同期为3,187美元[264] 三个月末净冲销情况 - 2021年9月30日三个月末净冲销额1,116美元，年化净冲销与平均贷款比率为0.04%；净冲销与贷款信贷损失准备金比率为0.66%[264] 不同类型贷款净冲销情况 - 2021年前九个月商业、金融、农业贷款净冲销4,967美元，年化净冲销与平均贷款比率为0.34%；租赁融资贷款净冲销 - 23美元，比率为 - 0.04%等[266] - 2021年9月30日三个月末房地产建设贷款净冲销为0美元，2020年同期为105美元；1 - 4户家庭抵押贷款净冲销83美元，2020年同期为568美元等[267] 信贷损失准备金模型情况 - 公司信贷损失准备金模型考虑未来两年的经济预测，主要是全国失业率和GDP [263] 贷款比率审查情况

财务数据和关键指标变化 - 二季度收益为4000万美元，摊薄后每股收益0.71美元，而去年二季度为4100万美元，摊薄后每股收益0.72美元 [13] - 本季度资产增长约1.3亿美元，存款再次增加但增速放缓，非利息账户增长显著 [17] - 证券投资组合较上季度增加3.9亿美元，季末现金约15亿美元 [17] - 非PPP贷款较二季度增加4700万美元，年化贷款增长率约2% [18] - 本季度PPP贷款减免总额为1.8亿美元，季末未偿还PPP贷款为6800万美元 [18] - 本季度回购2100万美元普通股，加权平均价格略低于每股35美元 [19] - 信贷拨备释放120万美元，净冲销110万美元，非PPP贷款的ACL占比从1.74%降至1.71% [20] - 未使用承诺准备金释放20万美元，反映在其他非利息支出中 [20] - 净利息收入较上季度下降630万美元，主要归因于PPP贷款的减少 [22] - 本季度PPP收入为350万美元，其中加速确认递延费用为260万美元，剩余递延费用约100万美元待确认 [22] - 核心利润率较二季度下降24个基点，其中PPP影响约8个基点 [22] - 非利息支出（排除部分项目）较上季度下降450万美元 [23] 各条业务线数据和关键指标变化 - 保险和财富管理业务表现强劲，抵押贷款部门的稳定定价和业务量推动了收入增长 [14] - 抵押贷款业务在第三季度生产和定价开始稳定，带动收入环比增长 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司运营所在市场的经济活动持续反弹，许多业务地区有大量净迁入人口，有利于未来贷款增长 [11] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续关注非PPP业务的增长和费用效率提升，以减轻PPP贷款减少的影响 [13] - 持续适应客户服务需求和偏好的变化，注重创新和技术投资，提供便捷的银行服务 [15] - 保持对并购机会的关注，包括银行和非银行领域，注重人才招聘和战略合作伙伴关系 [56][57] - 贷款定价面临竞争压力，公司将通过多元化贷款类型和规模来提高收益率 [75][77] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管仍存在不确定性，但市场的商业活动迹象增加，公司对未来增长持乐观态度 [10][11] - 预计未来几个季度贷款增长将改善，证券投资组合和贷款增长将减少现金头寸 [17][37] - 费用将继续下降，尽管面临技术投资和工资通胀压力 [40][43] - 信贷质量指标保持稳定，预计未来贷款损失拨备不会有重大变化 [21][52] 其他重要信息 - 电话会议中的许多评论为前瞻性陈述，受多种因素影响，实际结果可能与预期不同 [5] - 部分财务指标为非GAAP指标，与GAAP指标的对账可在收益报告中找到 [7] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何量化未来几个季度和2022年的贷款增长计划，以及如何处理15亿美元的流动性？ - 目前贷款业务管道为2.8亿美元，高于第三季度初的2.61亿美元，第三季度实际贷款业务量为7亿美元，预计未来贷款业务将继续增长 [32][33] - 第三季度贷款业务增长约20%，但还款因素限制了净增长，如果还款保持在第二季度水平，本季度净增长将达到7.5% [35][36] - 预计第四季度将继续增加证券投资组合，但增速可能放缓，2022年将根据贷款增长情况重新评估 [38] 问题2: 费用的未来趋势如何？ - 费用将继续下降，尽管面临技术投资和工资通胀压力，但公司有信心通过各项举措降低费用 [40][43] - 2020年底宣布的费用举措在第三季度已基本体现效果，还有其他未公开的举措将继续推动费用下降 [41] 问题3: ACL比率（非PPP）目前为1.71%，公司的首日CECL比率是多少，预计何时降低该比率，未来是否会有多个季度出现负拨备？ - 公司将从长期角度考虑贷款损失拨备，目前计划将资金用于支持贷款增长，近期不会对贷款损失拨备进行重大调整 [51][52] - 如果信用指标稳定、经济指标一致且贷款增长适度，预计未来拨备释放将较少或无释放，但会逐季分析调整 [54] 问题4: 公司对并购的最新看法，目前是否处于资本积累阶段，是否有机会进行增值交易，对银行和非银行并购的态度如何？ - 公司将继续保持机会主义态度，关注人才招聘、新市场和战略合作伙伴关系，包括银行和非银行领域 [56][57] - 更倾向于规模在10 - 50亿美元的并购，但不排除其他有意义的机会，同时注重文化契合和财务指标 [57][58] 问题5: 如何平衡招聘新员工和降低费用的目标？ - 公司有能力招聘和整合新员工，同时实现业务增长和费用管理，过去三年招聘的员工带来了净增长和贷款业务的增加 [60] - 招聘和并购都将根据相同的财务指标进行评估，以确保符合公司的效率目标 [61] 问题6: 存款成本持续下降，还能有多少调整空间，是否接近底部？ - 存款成本仍有一定下降空间，目前为21个基点，预计到第二季度末将降至20个基点以下，但下降幅度将逐渐减小 [67] 问题7: 如何看待股票回购的内在价值和节奏，近期是否会有较多回购活动？ - 公司将综合考虑资本回报，近期预计不会进行股票回购，而是将资金用于其他有机或外部增长机会 [69][70] 问题8: 证券投资组合是否有目标规模，核心贷款利率和新业务平均收益率如何？ - 没有明确的证券投资组合目标规模，预计近期将继续增加投资，但随着2022年资产负债表增长，证券购买可能会减少 [74] - 新贷款和续贷利率较第二季度下降30 - 40个基点，接近3.5%，贷款定价竞争激烈，对利润率造成压力 [75] - 公司将通过关注关系定价和多元化贷款类型来提高收益率，特别是在小企业和商业银行业务领域 [76][77]

业绩总结 - 第三季度净收入为4010万美元，稀释每股收益为0.71美元[17] - 2021年第三季度的净收入（GAAP）为40,063千美元，较2021年第二季度的40,867千美元下降2%[94] - 2021年第三季度的调整后预拨备净收入为50,171千美元，较2021年第二季度的48,797千美元增长3%[94] - 2021年第三季度的非GAAP净收入（排除调整后）为40,315千美元，较2020年第三季度的29,812千美元增长35.1%[103] 用户数据 - 贷款总额为100亿美元，较上季度按年化增长率为1.87%[17] - 存款增加1.39亿美元，非利息存款占总存款的33.89%[17] - 不良贷款占总贷款的比例为0.57%[17] - 贷款损失准备金占总贷款的比例降至1.71%[17] 财务指标 - 资产总额为162亿美元[6] - 资本充足率：Tier 1风险基础资本比率为11.94%[46] - 资本充足率：总风险基础资本比率为14.66%[46] - 2021年第三季度的平均资产回报率(ROAA)为1.24%，平均股本回报率(ROE)为16.68%[67] 贷款与资产质量 - 不良资产占总资产比例为3.00%，净贷款平均损失率为0.80%[51] - 贷款损失准备金占总贷款的比例为1.71%，不良贷款的准备金覆盖率为300%[52] - 贷款30-89天逾期占总贷款的比例在2021年第三季度为0.15%，与2021年第二季度持平[116] 收入来源 - 核心净利息收入(FTE)为$111.3百万，核心净利息利润率为3.37%[70] - 2021年第三季度的非利息收入为$81,037千，其中抵押贷款银行业务占46%[75] - 2021年第三季度的抵押贷款银行收入净额为23,292千美元，较2020年第三季度的49,714千美元下降53%[79] 股东回报 - 第三季度回购约61.2万股普通股，金额为2130万美元，平均回购价格为34.82美元[17] - 实际股东权益（GAAP）在2021年第三季度为$2,203,944千，较2020年第三季度的$2,104,300千增长了4.73%[113] - 实际有形股东权益（非GAAP）在2021年第三季度为$1,238,739千，较2020年第三季度的$1,132,819千增长了9.34%[113] 效率与成本 - 2021年第三季度的效率比率为67%，较2020年第三季度的65%略有上升[85] - 2021年第三季度的调整后效率比率为66%，与2021年第二季度持平[86] - 2021年第三季度的效率比率（GAAP）为66.77%，较2021年第二季度的68.49%改善了2.5%[111]

业绩总结 - 2021年第二季度净收入为4090万美元，稀释每股收益为0.72美元[19] - 2021年第二季度的可转让普通股权益比率为8.22%[68] - 2021年第二季度的一级风险基础资本比率为12.07%[68] - 2021年第二季度的总风险基础资本比率为15.11%[68] - 2021年第二季度的净收入（GAAP）为40,867千美元，较2020年第二季度的20,130千美元增长了102.5%[122] - 2021年第二季度的稀释每股收益（GAAP）为0.73美元[94] - 2021年第二季度的调整后每股收益（非GAAP）为0.85美元[94] - 平均资产回报率（ROAA）在2021年第二季度为1.04%，较2020年第二季度的0.55%有所上升[96] - 平均股本回报率（ROE）在2021年第二季度为13.64%，相比2020年第二季度的11.01%有所提高[96] 用户数据 - 贷款总额为101亿美元，较上季度按年化增长率为3.1%[19] - 存款总额为131亿美元，较上季度增加3.78亿美元，非利息存款占总存款的33.16%[19] - 97%的总存款被视为核心存款[52] - 贷款组合中，商业贷款占比为42%，1-4家庭贷款占比为21%[39] 信贷质量 - 信贷损失准备金占贷款总额（不包括薪酬保护计划贷款）降至1.74%[19] - 不良贷款占总贷款（不包括薪酬保护计划贷款）的比例为0.57%[19] - 2021年第二季度的贷款30-89天逾期率为0.15%[75] - 2021年第二季度的分类贷款占总贷款的比例为2.09%[76] - 2021年第二季度的不良贷款占总贷款的比例为0.56%，较2020年第二季度的0.40%上升0.16个百分点[141] 收入与支出 - 核心净利息收入（FTE）在2021年第二季度为111.2百万美元，核心净利息率（Core NIM）为3.26%[99] - 非利息收入在2021年第二季度为81,037千美元，较2020年第二季度的64,170千美元增长了26.3%[103] - 2021年第二季度的总非利息收入（GAAP）为47,610千美元，较2020年第二季度的64,170千美元下降25.8%[132] - 2021年第二季度的总非利息支出（GAAP）为118,285千美元，较2020年第二季度的108,777千美元增长8.3%[132] - 报告期内的效率比率（GAAP）在2021年第二季度为61%，较2020年第二季度的69%有所改善[110] 资产与资本 - 2021年第二季度总资产为160亿美元[8] - 截至2021年6月30日，一级资本为1,385百万美元，二级资本为348百万美元[65] - 2021年第二季度的总平均资产为15,831,018千美元[119] - 2021年第二季度的实际股东权益（GAAP）为2,203,807千美元，较2020年第二季度的2,082,946千美元增长5.8%[135] - 2021年第二季度的调整后总资产（非GAAP）为15,775,455千美元，较2020年第二季度的13,615,929千美元增长了15.9%[144]