收入与利润 - 第三季度总收入为3.334亿美元，同比增长13.6%[3] - 会员收入为1.074亿美元，同比增长16.7%，占总收入的32.2%[3] - 调整后EBITDA为4,828.1万美元，同比增长37.7%[5] - 第三季度调整后EBITDA利润率为14%[5] - 第三季度每间可用房收入（RevPAR）同比增长5%[3] - 公司预计2024财年调整后EBITDA约为1.4亿美元[8] - 2024年第三季度，公司总收入为3.33368亿美元，相比2023年同期的2.93387亿美元增长了13.6%[27] - 2024年第三季度，公司调整后的EBITDA为4828.1万美元，相比2023年同期的3505.5万美元增长了38%[20] - 2024年第三季度，公司运营利润（亏损）为3788.4万美元，相比2023年同期的-2738.6万美元有显著改善[24] - 2024年第三季度，公司净收入（亏损）为718万美元，相比2023年同期的-4843.3万美元有显著改善[27] - 2024年第三季度，公司外币兑换净收益为3959.1万美元，相比2023年同期的3069.8万美元有显著改善[20] - 公司2024年第一季度总收入为261,944美元，调整后为263,146美元[38] - 公司2024年第二季度总收入为302,947美元，调整后为305,146美元[38] - 公司2024年上半年总收入为564,891美元，调整后为568,292美元[38] - 公司2024年第一季度净亏损为41,858美元，调整后为46,339美元[38] - 公司2024年第二季度净亏损为30,205美元，调整后为34,175美元[38] - 公司2024年上半年净亏损为72,063美元，调整后为80,514美元[38] - 公司2023年4月2日的会员收入为820.5百万美元，调整后为879.63百万美元[39] - 公司2023年4月2日的总收入为253.818百万美元，调整后为287.944百万美元[39] - 公司2023年10月1日的会员收入为920.49百万美元，调整后为932.79百万美元[39] - 公司2023年10月1日的总收入为293.387百万美元，调整后为300.957百万美元[39] - 公司2023年第四季度总收入为289,985美元，较调整前减少805美元[40] - 公司2023年第四季度净亏损为61,700美元，较调整前增加4,365美元[40] - 公司2023财年总收入为976,003千美元，较上一年增长3,789千美元[41] - 公司2023财年净亏损为224,157千美元，较上一年增加3,577千美元[41] - 公司2024年第一季度（13周）调整后EBITDA为19,806千美元，较之前报告增加506千美元[42] - 公司2024年第二季度（26周）调整后EBITDA为51,331千美元，较之前报告减少1,318千美元[41] - 公司2023年第四季度（13周）调整后EBITDA为32,211千美元，较之前报告减少4,420千美元[42] - 公司2023年第三季度（13周）调整后EBITDA为35,055千美元，较之前报告减少6,996千美元[42] 会员数据 - 总会员数达到267,494人，同比增长4.8%[3] - Soho House会员数为208,078人，同比增长13%[3] - 会员等待名单保持在约111,000人，处于历史高位[3] 财务报表调整 - 公司调整了2023财年和2022财年的合并财务报表，以及2024年Q2、Q1、2023年Q3、Q2、Q1的未经审计的合并财务报表，以纠正之前未修正的不重大错误[30] - 公司在2022财年净亏损低估500万美元，2023财年净亏损低估700万美元，2024年Q1净亏损高估不到100万美元，Q2净亏损低估不到100万美元[31] - 公司在2022财年其他收入低估300万美元，其他运营费用低估100万美元，2023财年净收入低估不到100万美元[31] - 公司在2023财年会员收入高估500万美元，2024年Q1和Q2会员收入分别高估100万美元，其他运营费用高估相同金额，净收入无影响[32] - 公司在2023年Q3其他收入高估600万美元，2024年Q1和Q2其他收入分别低估不到100万美元[32] - 公司在2024年Q1和Q2所得税费用分别高估400万美元和500万美元，累计影响净收入900万美元[32] - 公司评估错误对2023财年和2022财年合并财务报表无重大影响，但对2024年52周结束的合并财务报表有重大影响[34] - 公司修订的历史合并财务报表包括其他先前识别的非重大错误，影响多个财务报表项目[35] 财务控制与改进 - 公司认为错误与手动流程和现有财务报告控制中的重大弱点有关，正在实施 remediation 计划[37] - 公司正在增强财务部门，特别是美洲地区的会计人员技能和数量，并实施新的ERP系统[37] - 公司正在投资和改进其他财务和控制相关技术，并继续与外部顾问合作以加强内部控制和流程[37] 其他财务数据 - 公司回购了约230万股，耗资1,300万美元[7] - 2024年第三季度，公司其他贡献为2706.4万美元，相比2023年同期的2181.6万美元增长了24%[23] - 2024年第三季度，公司房屋级贡献为6083.5万美元，相比2023年同期的5195.7万美元增长了17%[24] - 2024年第三季度，公司长期资产减值损失为1406.8万美元，主要涉及北美Soho Works和英国餐厅[20] - 2024年第三季度，公司预开业费用为256.1万美元，相比2023年同期的509.4万美元减少了50%[23] - 公司2023年4月2日的运营费用为254.197百万美元，调整后为268.251百万美元[39] - 公司2023年4月2日的运营收入为19.693百万美元，调整后为-379百万美元[39] - 公司2023年10月1日的运营费用为320.773百万美元，调整后为321.360百万美元[39] - 公司2023年10月1日的运营亏损为27.386百万美元，调整后为20.403百万美元[39] - 公司2023年第四季度运营费用为317,506美元，较调整前增加3,560美元[40] - 公司2023年第四季度运营亏损为27,521美元，较调整前增加4,365美元[40] - 公司2023年第四季度利息费用为24,609美元[40] - 公司2023年第四季度税前亏损为56,275美元，较调整前增加4,365美元[40] - 公司2023财年折旧和摊销费用为99,915千美元，较上一年增加15千美元[41] - 公司2024年第一季度（13周）折旧和摊销费用为25,494千美元，较之前报告减少250千美元[42] - 公司2024年第二季度（26周）折旧和摊销费用为50,625千美元，较之前报告减少500千美元[41] - 公司2023年第四季度（13周）折旧和摊销费用为37,119千美元，较之前报告减少55千美元[42] 公司概况与展望 - 公司截至2024年9月29日，拥有45个Soho Houses、8个Soho Works、Scorpios Beach Club以及Soho Home和数字渠道[48] - 公司是全球唯一一家拥有全球私人会员网络的公司，始于1995年[48] - 公司提供全球会员平台，连接全球会员，支持他们在全球范围内工作、社交、连接、创造和繁荣[48] - 公司预计2024财年剩余时间的财务和运营表现，但这些前瞻性声明存在风险和不确定性[46]

文章核心观点 - Soho House & Co (SHCO) 股票可能还有上涨空间 [1] 具体内容 - Soho House & Co (SHCO) 上一交易日收盘价为 5.34 美元，过去四周上涨 1.9% [1] - 华尔街分析师设定的短期目标价显示，该股平均目标价为 6.90 美元，有 29.2% 的上涨潜力 [1]

文章核心观点 - Soho House & Co预计2024年第三季度收益同比增长 实际结果与预期的对比或影响短期股价 投资者可关注其Earnings ESP和Zacks Rank 该公司目前并非盈利超预期的有力候选者 [1][2][16] - Datadog预计2024年第三季度每股收益0.39美元 营收6.6255亿美元 虽Earnings ESP为正但结合Zacks Rank难以确定能否超预期 该公司过去四个季度均超预期 [17][18] Soho House & Co相关情况 业绩预期 - 预计即将发布的报告中季度每股亏损0.01美元 同比变化+95.5% 营收3.3462亿美元 同比增长11.2% [3] 预测趋势 - 过去30天该季度的共识每股收益预期未变 反映分析师集体重新评估初始估计 但个别分析师预测方向未必反映在总体变化中 [4] 盈利预测模型 - Zacks Earnings ESP将最准确估计与Zacks共识估计对比 正ESP理论上表明实际盈利可能偏离共识估计 结合Zacks Rank 1、2、3时是盈利超预期的强预测指标 负ESP不能表明盈利未达预期 [6][7][8] 公司具体情况 - Soho House最准确估计低于Zacks共识估计 Earnings ESP为 - 200% 股票当前Zacks Rank为 3 难以确定能否超预期 [10][11] 盈利惊喜历史 - 上一季度预计每股亏损0.11美元 实际亏损0.17美元 惊喜率 - 54.55% 过去四个季度均未超共识每股收益估计 [12][13] Datadog相关情况 业绩预期 - 预计2024年第三季度每股收益0.39美元 同比变化 - 13.3% 营收6.6255亿美元 同比增长21% [17] 预测趋势 - 过去30天共识每股收益估计未变 更高的最准确估计使Earnings ESP为0.60% [18] 盈利历史与预测 - 结合Zacks Rank 4难以确定能否超预期 该公司过去四个季度均超共识每股收益估计 [18]

财务数据和关键指标变化 - 总收入同比增长6%至3.05亿美元,其中会员收入同比增长16%至1.04亿美元,内部收入同比增长2% [22][24] - 调整后EBITDA同比增长2百万美元至3.33亿美元,但剔除新开业门店的初期亏损影响,EBITDA实际增长接近20% [15] - 现金流从经营活动中获得,连续第5个季度实现正现金流,同比增长约80% [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 会员数量增长至204,000人,全球待入会名单达到111,000人 [11] - 新开业门店如圣保罗、墨西哥城和波特兰表现强劲,其他门店如奥斯汀、纳什维尔、洛杉矶市中心、邓伯、白城、香港和罗马也有不错增长 [12][13] - 餐饮内部收入同比增长2%,呈现季度内改善趋势 [24] 各个市场数据和关键指标变化 - 各主要地区(美洲、英国、欧洲/其他地区)的内部收入趋势相对一致 [24] - 欧洲地区跨境旅行表现良好,巴黎因奥运会最近3周表现尤其出色 [48] - 香港和洛杉矶市中心门店表现亮眼,实现了良好的增长 [49][50] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司计划未来几年在马德里、米兰、巴塞罗那和东京开设新的Soho House [14] - 公司将于12月5日在纽约举行投资者日,届时将分享长期增长和盈利能力的计划 [32] - 公司正在转型后台系统,提高运营效率和降低成本 [20] - 公司通过新的全球饮料交易提高了饮品质量和选择,同时提高了利润率 [19] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 会员需求持续强劲,公司有信心提高全年会员数量和会员收入指引 [30] - 公司正专注于为会员提供优质体验和服务,包括增加餐饮选择、提升服务质量和会员活动 [17][18][19] - 公司对新开业门店的长期盈利能力充满信心,但短期内拖累了EBITDA增长 [15][26] 其他重要信息 - 公司在本季度回购了500万美元的股票 [29] - 公司净负债率从去年同期的6倍下降至5倍 [29] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Steven Zaccone 提问** 询问各地区内部收入趋势和行业竞争环境 [35][36][37][38] **Andrew Carnie 回答** 各主要地区内部收入趋势相对一致,有所改善。公司作为会员制俱乐部,会员需求和使用情况保持强劲 [36][37][38] 问题2 **Shaun Kelley 提问** 询问新开业门店的影响以及未来开店计划 [51][52] **Thomas Allen 回答** 新开业门店在今年上半年对EBITDA产生约400万美元的负面影响,下半年将转为正面影响。公司未来开店计划将在12月的投资者日详细介绍 [52] 问题3 **George Kelly 提问** 询问Scorpios品牌在Bodrum和Tulum的表现以及会员满意度和流失情况 [54][55][57][58][59] **Andrew Carnie 回答** Scorpios Bodrum刚开业表现良好,未来有信心达到Scorpios Mykonos的水平。Tulum店受到当地天气影响推迟开业。公司持续关注会员体验和服务,会员流失率保持稳定 [55][58]

文章核心观点 - Soho House & Co (SHCO)发布了第二季度的财报,每股亏损0.17美元,低于市场预期的0.11美元亏损 [1] - 公司营收为3.0515亿美元,超出市场预期 [3] - 公司股价今年以来下跌31.9%,低于标普500指数11.5%的涨幅 [4] 公司表现 - 公司本季度每股亏损0.17美元,去年同期为0.01美元亏损,这是一个-54.55%的业绩下滑 [1][2] - 公司营收为3.0515亿美元,同比增长5.6%,连续两个季度超出市场预期 [3] - 过去4个季度,公司未能超越市场EPS预期 [2] 行业表现 - 公司所属的互联网软件行业目前在250多个Zacks行业中排名前36% [10] - 研究显示,排名前50%的行业相比排名后50%的行业,业绩表现会好2倍以上 [10] 未来展望 - 公司股价走势将主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [4] - 分析师对公司未来几个季度和本财年的盈利预期持谨慎态度 [6][9] - 另一家同行业公司CrowdStrike即将发布季报,市场预期其每股收益同比增长32.4% [12]

财务状况 - 公司总资产为25.50亿美元，较上年同期增加0.49%[19] - 现金及现金等价物为1.51亿美元，较上年同期下降6.45%[19] - 总负债为27.76亿美元，较上年同期增加3.24%[19] - 总股东权益为-2.26亿美元，较上年同期下降48.03%[19,20] 经营业绩 - 营业收入为5.68亿美元，较上年同期增加4.44%[23] - 净亏损为8.05亿美元，较上年同期亏损扩大340.04%[23] - 每股基本和稀释亏损为0.41美元，较上年同期亏损扩大310.00%[23] - 外汇损失净额为1.07亿美元，较上年同期亏损增加138.83%[23] - 其他净损失为9.94亿美元，较上年同期亏损增加885.92%[23] - 经营活动产生的现金流出为1.04亿美元，较上年同期流出增加1.04倍[1] 股东权益变动 - 公司在2023年1月1日至2023年4月2日期间的股东权益总额为-15,376千美元[29] - 公司在2023年4月2日至2023年7月2日期间的股东权益总额为-45,803千美元[29] - 公司在2024年3月31日的股东权益总额为-185,394千美元[32] - 公司在2024年6月30日的股东权益总额为-225,819千美元[32] 现金流量 - 公司2024年上半年的经营活动现金流为8,281千美元[34] - 公司2024年上半年的投资活动现金流为-45,059千美元[34] - 公司2024年上半年的筹资活动现金流为-13,313千美元[34] - 公司2024年上半年的现金及现金等价物净减少额为-12,650千美元[34] - 公司2024年6月30日的现金及现金等价物余额为154,385千美元[37] - 公司2024年上半年的非现金投资和筹资活动包括新增经营租赁资产68,315千美元[37] 持续经营能力 - 公司在过去几年中一直处于净亏损和现金流出状态，在截至2024年6月30日的13周和26周内分别亏损3400万美元和8100万美元[44] - 截至2024年6月30日，公司累计亏损余额为14.4亿美元，现金及现金等价物为1.51亿美元，受限现金为300万美元[44] - 公司已考虑当前的全球经济和政治不确定性,特别是消耗品和工资的通胀压力,并在编制涵盖至少12个月的现金流预测时将其纳入考虑[46] - 根据上述情况,公司的合并财务报表是按持续经营基础编制的,这意味着资产的变现和负债的清偿都在正常业务过程中进行[47] 会计政策变更 - 公司已采用2020年6月FASB发布的ASU 2020-06简化某些具有负债和权益特征的金融工具的会计处理,该准则自2024年1月1日起生效,对公司的合并财务报表和相关披露没有重大影响[50] - 公司已采用2021年10月FASB发布的ASU 2021-08,该准则要求在企业合并中按照ASC 606确认和计量合同资产和合同负债,对公司的合并财务报表和相关披露也没有重大影响[50] - 公司已采用2023年8月FASB发布的ASU 2023-02,该准则允许报告实体使用比例摊销法对其税收抵免投资进行会计处理,对公司的合并财务报表和相关披露也没有重大影响[50] - 公司正在评估2023年10月FASB发布的ASU 2023-06、2023年11月发布的ASU 2023-07以及2023年12月发布的ASU 2023-09对其合并财务报表和相关披露的影响[51][52][53] 可变利益实体 - 公司确定是Ned-Soho House, LLP和Soho Works Limited两家重大可变利益实体的主要受益人,并将其纳入合并报表范围[57][58] 租赁 - 公司拥有162个经营租赁和3个融资租赁，租赁期限从1年到30年不等[67] - 公司确认了2024年6月30日的经营租赁负债为13.89亿美元，融资租赁负债为7768万美元[67] - 公司在2024财年剩余时间、2025年、2026年、2027年和2028年的经营租赁付款分别为7760.7万美元、1.60亿美元、1.62亿美元、1.54亿美元和1.52亿美元[67] - 公司在2024财年剩余时间、2025年、2026年、2027年和2028年的融资租赁付款分别为303.4万美元、610.6万美元、610.4万美元、608.1万美元和603.5万美元[67] - 公司在2024年6月30日确认了13个尚未开始的经营租赁协议，预计未来几年将陆续开始[77][78][80] - 公司预计在2024年、2025年、2026年和2028年开始的这些新租赁的未折现租赁付款总额分别为1.08亿美元、2.07亿美元、4.20亿美元和3.90亿美元[77][78][80] 合同资产和负债 - 公司在2024年6月30日的合同负债为1.65亿美元，包括递延会员收入、酒店押金和礼品券[84] - 公司在2024年6月30日的合同资产为409万美元，主要为设计和装修合同的应计未开票收入[84] - 公司在2024年6月30日的合同应收款为5572万美元，主要为应收客户和合作伙伴的款项[84] - 公司在2024年6月30日的预付费用和其他流动资产中包括880万美元的应收关联方款项[88][89] 债务融资 - 公司于2022年11月10日与银行签订了第三次修订的循环信贷协议,将到期日从2024年1月25日延长至2026年7月25日[

会员数量及增长 - 总会员数增长至264,540人，同比增长6.6%[14] - Soho House会员增长至204,028人，同比增长16%[14,16] - Soho House会员等待名单达到约111,000人，创历史新高[5] 财务表现 - 总收入为3.051亿美元，同比增长5.6%[9] - 会员收入增长至1.036亿美元，同比增长16.1%，占总收入的33.9%[9] - 调整后EBITDA为3,334万美元，同比增长5.0%[9] - 2024年6月30日季度的净亏损为3,417.5万美元，而2023年7月2日季度的净亏损为228.7万美元[35] - 2024年6月30日季度的调整后EBITDA为3,334.9万美元，同比增长4%[35] - 2024年6月30日季度的房屋层面贡献为5,957.2万美元，同比增长12%[39] - 2024年6月30日季度的其他贡献为1,429.0万美元，同比下降16%[40] - 2024年6月30日季度的会员收入为10,358.4万美元，同比增长16%[42] - 2024年6月30日季度的内部收入为12,835.2万美元，同比增长2%[42] - 2024年6月30日季度的其他收入为7,321.0万美元，同比下降1%[42] - 2024年6月30日季度的总收入为30,514.6万美元，同比增长6%[42] - 2024年6月30日季度的每股基本和摊薄亏损为0.17美元[42] - 2024年6月30日季度的加权平均股份为19,625.8万股[42] 现金流及资产负债情况 - 公司现金及现金等价物为15.44亿美元，较上年同期下降12.65亿美元[43][44] - 公司经营活动产生的现金流为4,499.2万美元，较上年同期增加3,671.1万美元[43] - 公司资产总额为255.01亿美元，较上年末增加1.23亿美元[45][46] - 公司负债总额为277.59亿美元，较上年末增加8.75亿美元[45][46] - 公司股东权益为-22.58亿美元，较上年末减少7.52亿美元[46] 业务模式及发展策略 - 在第二季度开设了Soho House Sao Paulo和Scorpios Bodrum[5] - 公司回购了89.1万股股票，金额为500万美元[17] - 公司预计2024财年Soho House会员数将超过212,000人，会员收入将达到4.1亿-4.2亿美元[18] - 公司会籍收入主要包括年度会籍费和一次性注册费[47] - 公司推出新的会籍积分制度，会籍积分可用于消费[47] - 公司内部收入包括餐饮、住宿和水疗等[47] - 公司将会籍收入和内部收入视为相互关联的指标[47] - 大部分会员会在公司的场所消费[47] - 公司拥有44家Soho House、9家Soho Works、Scorpios Beach Club以及Soho Home等业务[52] - 会员数量的增长、现有会员的保留率以及会员费率的调整将影响公司的盈利能力[48] - 公司的会员模式是其业务的重要组成部分,对公司的盈利能力和财务表现有重大影响[48] - 公司的其他会员(Soho Works、Soho Friends等)也是公司增长战略和提升Soho House会员体验的关键[48] - 公司的会员保留率很高,会员需求旺盛,体现在会所的等待名单很长[48] - 会员收入是一个稳定和经常性的收入来源,直接成本较少,是一个可靠和可预测的现金流来源[48] - 公司的会员定价因地区和会籍类型的不同而有所差异,这会影响公司的收入增长和盈利能力[48] - 公司的客房日均房价和可出租客房收益率是衡量酒店经营业绩的关键指标[49] - 公司面临一些已知和未知的风险因素,可能会对实际业绩产生重大不利影响[50] - 公司承诺不会对前瞻性声明做出更新,除非法律要求[50]

财务数据和关键指标变化 - 总收入同比增长3%至2.63亿美元,其中会员收入同比增长20%,而内部收入和其他收入分别下降5%和6% [14][15] - 房屋层面贡献增长6%,房屋层面利润率提升至25% [14] - 调整后EBITDA为1930万美元,略低于去年同期 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 - 会员人数增长17%至19.8万人,新增会员主要来自2018年以来开设的25家新店 [7] - 等待名单人数突破10万,同比增长15%,显示会员需求持续强劲 [8] - 内部收入同比下降中个位数,主要受宏观环境影响,但呈现逐步改善趋势 [15] - 房屋RevPAR同比下降3%,但仍高于2019年同期24% [16] 各个市场数据和关键指标变化 - 各地区表现基本一致,没有明显区域性差异 [29] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司继续专注于两大战略重点:提升会员价值和运营卓越 [10] - 通过优化会员体验、开设新店等方式提升会员价值 [10][11] - 利用数据洞见、提升内部利润率、保持运营纪律等方式提升运营效率 [12] - 计划在未来开设更多门店,特别是在北美和新兴市场 [46] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观环境下会员消费有所收缩,但公司会员使用率仍优于整体市场 [27][29] - 公司对未来前景保持信心,预计随着旺季到来EBITDA将同比增长 [9][20] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Shaun Kelley 提问** 询问会员消费行为变化及地区差异 [25][26] **Thomas Allen 回答** 会员使用率优于市场,但消费有所收缩,尤其是1月份酒水销售下降,但后续呈现逐步改善趋势,各地区表现基本一致 [27][29] 问题2 **George Kelly 提问** 询问内部收入改善情况的量化 [31] **Thomas Allen 回答** 1月份下降高个位数,2月份下降中个位数,3-4月份下降低个位数 [32] 问题3 **Steven Zaccone 提问** 询问新开门店的表现及未来定价策略 [44][47] **Andrew Carnie 回答** 新开门店表现符合预期,未来仍有进一步提升空间,定价策略保持稳定,更多关注提升运营效率 [45][48]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2024年3月31日，公司总资产为25.23623亿美元，较2023年12月31日的25.37802亿美元略有下降[15] - 2024年第一季度总营收为2.63146亿美元，较2023年同期的2.55209亿美元增长3.11%[18] - 2024年第一季度运营亏损为2508.3万美元，而2023年同期运营收入为96.2万美元[18] - 2024年第一季度净亏损为4633.9万美元，较2023年同期的1601.6万美元有所扩大[18] - 截至2024年3月31日，公司股东赤字为1.85394亿美元，较2023年12月31日的1.50627亿美元有所增加[16] - 2024年第一季度内部运营费用为1.51629亿美元，较2023年同期的1.43972亿美元增长5.32%[18] - 2024年第一季度利息净支出为2119.9万美元，较2023年同期的1870.1万美元增长13.36%[18] - 2024年第一季度综合亏损为4210.3万美元，较2023年同期的2304.9万美元有所扩大[19] - 2024年第一季度非现金股份支付费用为733.6万美元，较2023年同期的567.7万美元增长29.22%[23] - 2024年第一季度净亏损4633.9万美元，2023年同期净亏损1601.6万美元[25] - 2024年第一季度经营活动提供净现金748.8万美元，2023年同期使用净现金1248.8万美元[25] - 2024年第一季度投资活动使用净现金2559.1万美元，2023年同期使用净现金1570.6万美元[25] - 2024年第一季度融资活动使用净现金37.9万美元，2023年同期使用净现金63.1万美元[25] - 截至2024年3月31日，现金及现金等价物为1.4232亿美元，受限现金为223.6万美元；截至2023年4月2日，现金及现金等价物为1.5382亿美元，受限现金为840万美元[26] - 2024年第一季度支付利息现金1023.5万美元，2023年同期为857.3万美元；2024年第一季度支付所得税现金136万美元，2023年同期为26.3万美元[26] - 截至2024年3月31日，公司累计亏损余额为14.06亿美元[37] - 截至2024年3月31日，长期资产总计17.86993亿美元，较2023年12月31日的17.98895亿美元略有下降[125] - 截至2024年3月31日，权益法投资一年内应收（付）款项为 - 615.8万美元，2023年12月31日为 - 553.6万美元[126] - 2024年第13周合并收入为2.63146亿美元，2023年同期为2.55209亿美元，同比增长3.11%[119] - 2024年第13周净亏损4633.9万美元，2023年同期净亏损1601.6万美元，亏损扩大[120][127] - 2024年第13周其他费用净额包含200万美元专业服务费和100万美元第三方咨询费[121] - 13周内（截至2024年3月31日），总营收为263,146,000美元，较2023年同期的255,209,000美元增长3%；按固定汇率计算，增长1%[193][194] - 13周内（截至2024年3月31日），运营亏损为25,083,000美元，2023年同期运营收入为962,000美元；按固定汇率计算，运营亏损为2,899,000美元[191][193] - 13周内（截至2024年3月31日），调整后EBITDA为19,300,000美元，占总收入的7%，2023年同期为20,127,000美元，占比8%；按固定汇率计算，2024年为19,300,000美元，2023年为20,852,000美元[191] 公司业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度会员收入为1.00191亿美元，较2023年同期的8324.8万美元增长20.35%[18] - 截至2024年3月31日，公司约有26.16万名会员，全球等待名单超10.2万名申请人[154][157] - 截至2024年3月31日，CWH会员有10816人，分布在82个城市；Soho Friends会员有57432人；Soho Works会员有6118人[164] - 截至2024年3月31日，The Ned的伦敦、纽约和多哈俱乐部约有4500名会员[166] - 公司收购的The LINE和Saguaro酒店共有约1500间客房[167] - 公司会员收入主要由年度会员费和一次性注册费组成，一次性注册费自2022年4月4日起对新会员不再适用，需购买会所介绍积分[181][182][183] - 会所介绍积分在发行时确认为递延收入，会员兑换时确认为内部收入，过期或预计未兑换时确认为会员收入中的损耗收入[182] - 内部收入主要包括食品饮料、住宿、水疗产品和服务的收入[184] - 其他收入包括Scorpios、Soho Works、独立餐厅等的收入，以及酒店管理合同的管理费[186] - 截至2024年3月31日，Soho House数量为43家，2023年4月2日为41家；会员总数为261,571人，2023年同期为237,961人；活跃应用用户数为204,405人，2023年同期为175,323人[191] - 13周内（截至2024年3月31日），会员收入为100,191,000美元，较2023年同期的83,248,000美元增长20%；按固定汇率计算，增长18%[193][196] - 13周内（截至2024年3月31日），店内收入为110,401,000美元，较2023年同期的116,078,000美元下降5%；按固定汇率计算，下降7%[193][205] - 会员收入增长主要因成年付费会员增加14%（约19,300人）以及2023财年年初会员费上调[197] - 2024年1月所有Soho House成年付费会员费上调，现有会员低个位数增长，新会员中个位数增长[198] - 店内收入下降受宏观经济趋势影响，且2023财年第一季度有政府补贴和成本回收结算影响比较数据[206] - 北美地区会员收入增长6,658,000美元（17%），主要因成年付费会员增加约7,400人（14%）及新店开业和会员费上调[200] - 英国分部内部收入与2023年第一季度相比减少1142美元，按固定汇率计算减少2634美元，降幅6%[209] - 欧洲/其他地区分部内部收入按固定汇率计算减少4769美元[210] - 整体内部收入按固定汇率计算减少8008美元，降幅7%[211] - 2024年3月31日止13周其他收入为52554千美元，2023年4月2日止13周为55883千美元，减少3329千美元，降幅6%，按固定汇率计算降幅8%[212][213] - 北美分部其他收入较2023财年第一季度增加89千美元，增幅1%[212][214] - 英国分部其他收入为11955千美元，较2023年的13613千美元减少1658千美元，降幅12%，按固定汇率计算降幅15%[212] - 欧洲/其他地区分部其他收入为1142千美元，较2023年的1117千美元增加25千美元，增幅2%，按固定汇率计算降幅1%[212] - 其他所有分部其他收入为22577千美元，较2023年的24362千美元减少1785千美元，降幅7%，按固定汇率计算降幅11%[212] 公司财务报表相关事项 - 公司于2024年1月1日起采用ASU 2020 - 06和ASU 2024 - 02，对合并财务报表及相关披露无重大影响[34][35] - 多项未来会计准则待评估对公司合并财务报表及相关披露的影响，如ASU 2023 - 06、ASU 2023 - 07等[41][42] - 公司财务报表按持续经营假设编制[36][40] 公司权益及股权相关事项 - 公司在Soho Works Limited有100%经济权益，期权行使后将变为70%，双方各持有50%投票权[49] - 截至2024年3月31日，A类普通股为54,805,785股，B类普通股为141,500,385股[104] - 2022年3月18日授权的50百万美元A类普通股回购计划，在2023年1月1日结束的财年回购8,467,120股；2023年9月20日从创始人处回购2百万股A类普通股，花费12百万美元；2024年2月9日批准新的50百万美元股份回购授权，2024年3月31日结束的13周内无回购[105][106] - 2023年9月，公司以1200万美元从创始人Nick Jones回购200万股A类普通股[147] 公司租赁相关数据 - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，合并可变利益实体总资产分别为145,247千美元和154,335千美元，总负债分别为159,448千美元和163,337千美元[51] - 截至2024年3月31日和2023年4月2日的13周，未合并权益法投资对象收入分别为11,963千美元和11,244千美元，净收入分别为653千美元和1,809千美元[57] - 截至2024年3月31日，公司经营租赁和融资租赁的总净租赁负债分别为1,351,688千美元和77,920千美元[58] - 2024年3月31日和2023年4月2日结束的13周，经营租赁直线租金费用分别为3800万美元和3600万美元[59] - 2024年3月31日和2023年4月2日结束的13周，融资租赁使用权资产摊销费用均少于100万美元，利息费用均为100万美元[60] - 截至2024年3月31日，融资租赁和经营租赁的加权平均剩余租赁期限分别为42年和16年，加权平均折现率分别为7.29%和7.89%[63] - 预计2024 - 2028财年开始的租赁未折现总付款分别为2.16亿美元、2.07亿美元、4.32亿美元和3.9亿美元[63] - 截至2024年3月31日，预计未来12个月和未来期间会员、注册费和房屋介绍积分的收入分别为98,795千美元和25,195千美元[68] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，合同应收款分别为58,926千美元和58,158千美元，合同资产分别为3,664千美元和3,778千美元，合同负债分别为160,282千美元和155,356千美元[68] - 2024年3月31日和2023年4月2日结束的13周内，合同负债期初余额中确认的收入分别为3200万美元和2600万美元[70] - 2024年3月31日和2023年12月31日，原材料、服务库存和用品分别为2300万美元和2700万美元，产成品分别为3900万美元和3400万美元[71] - 2024年3月31日和2023年12月31日，预付费用和其他流动资产总额分别为1.38247亿美元和1.12512亿美元[73] - 2024年3月31日和2023年4月2日结束的13周内，物业和设备净增加额分别为1500万美元和1200万美元[74] - 2024年3月31日和2023年12月31日，应计负债总额分别为8794.1万美元和8481.5万美元[78] - 2024年3月31日和2023年12月31日，长期债务净额（扣除流动部分）分别为6.37519亿美元和6.35576亿美元[79] - 截至2024年3月31日，循环信贷额度未提取，有7100万英镑（8900万美元）可提取，400万英镑（500万美元）用作租赁协议的担保函[81] - 2024年3月31日和2023年12月31日，Soho Works Limited贷款账面价值分别为2200万英镑（2700万美元）和2200万英镑（2800万美元）[82] - 2024年3月31日和2023年4月2日结束的13周内，高级担保票据利息费用分别为1200万美元和1300万美元[85] - 截至2024年3月31日，875 Washington Street物业经营租赁使用权资产和负债分别为3400万美元和5400万美元[130] - 截至2024年3月31日，9100 - 9110 West Sunset Boulevard物业经营租赁使用权资产和负债分别为1600万美元和200万美元[131] - 截至2024年3月31日，137 Ludlow Street物业经营租赁使用权资产和负债分别为800万美元和1500万美元[132]

总体业绩 - 第一季度2024年总会员人数增长至261,571人，同比增长9.9%[2] - 会员收入增长至1亿美元，同比增长20.4%[2] - 调整后的EBITDA为1930万美元，较2023年第一季度下降80万美元[2] - 总收入增长3%，并且自年初以来一直保持稳定增长[3] - 预计2024财年总会员人数将超过21万人，会员收入为4.05亿至4.15亿美元[7] 分店扩张 - Soho House在第一季度开设了波特兰分店，并计划很快在圣保罗开设新店[2] - Soho House在第一季度开设了波特兰分店，并计划很快在圣保罗开设新店[5] 财务状况 - SHCO在第一季度以1.45亿美元的现金及等价物和限制性现金结束[6] - 调整后的EBITDA为1930万美元，调整后的EBITDA率为7%[4] - 2024年3月31日和2023年4月2日，公司的净收入（亏损）为46339万美元和16016万美元，同比下降[22] - EBITDA为1103万美元和26978万美元，同比下降96%[22] - 营运收入（亏损）为25083万美元和962万美元，同比下降[23] - 公司现金及现金等价物为142320万美元和153820万美元[26] - 2024年3月31日，Soho House & Co Inc.的股东赤字为1.85394亿美元[28] 会员制度和收入 - House Membership Revenues主要由年度会员费和一次性注册费组成，注册费在20年内摊销[29] - 新会员从2022年4月4日起需要购买House Introduction Credits，用于购买食品、饮料和住宿[30] - In-House Revenues包括所有在房屋内实现的收入，包括食品、饮料、住宿和水疗产品[31] - House Revenues定义为会员收入加上房屋内收入减去非房屋会员收入[32] - 会员收入是由House Membership Revenues和Non-House Membership Revenues组成，主要由年度会员费和一次性注册费构成[41] 会员情况 - Soho Houses的数量反映了任何时期运营中的总数，不论是由公司控制，还是通过合资企业或管理合同运营[33] - 总会员数包括Soho House会员和其他会员，用于评估新会员增长、总房屋收入和房屋级别贡献[34] - Soho House会员数量的年度增长受到现有房屋会员和新房屋会员的增加的推动[37] - 其他会员包括Soho Works和Soho Friends的会员，对公司的盈利能力和财务表现有重要影响[38]