财务数据和关键指标变化 - 公司一季度净利息收入（NII）同比下降1230万美元 主要由于贷款收益率上升和现金及投资收入增加 部分被资金成本上升和季度平均贷款余额下降所抵消 [91] - 公司一季度净利息收益率（NIM）环比上升7个基点 达到3.4% [91] - 公司一季度非利息收入同比增长84% 达到6889万美元 [51] - 公司一季度净收入为3430万美元 同比下降100万美元 每股收益增加0.01美元 [82] - 公司一季度贷款损失准备金（ACL）为2.83亿美元 占总贷款和租赁的1.41% 同比增加5600万美元或36个基点 [118] 各条业务线数据和关键指标变化 - 投资银行业务和交易收入达到1880万美元 同比增长超过300% 环比增长57% 连续第二个季度创下历史新高 [49] - 抵押贷款仓库贷款余额环比下降23% 主要由于市场整体收缩超出专业预测机构的预期 [85] - 商业和工业贷款（C&I）环比增长747万美元或7% 主要来自新客户和扩展关系 [84] - 房地产贷款余额环比增长7400万美元或1% 但还款速度明显放缓 [55] 各个市场数据和关键指标变化 - 德克萨斯州市场表现强劲 一季度新增客户数量创历史新高 3月份新增客户数量为历史最高单月 [128] - 公司继续减少对高成本、短期限指数存款来源的依赖 本季度减少了8.42亿美元或34% 自2020年底以来已累计减少82亿美元 [86] - 非利息存款占总存款比例从去年底的42%小幅上升至43% [87] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于为优质客户提供全面的解决方案 以在周期内获得高于资本成本的回报 [45] - 公司通过技术驱动的解决方案提高效率 改善客户体验 70%的财务流程已实现数字化 [41] - 公司计划到2025年将客户服务人员增加2.3倍 目前已达到2倍 [98] - 公司继续推进业务多元化 投资银行业务和交易收入连续两个季度创历史新高 [49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计2023年净利息收入增长将低于此前预期 全年收入增长指引下调至低双位数 [94] - 公司预计2023年非利息支出增长将从低双位数下调至中个位数 [120] - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将下降25%-30% [56] - 公司预计2023年信贷成本将维持在45-50个基点之间 [163] 其他重要信息 - 公司一季度回购了100万股普通股 价值5970万美元 [54] - 公司一季度末现金流动性为36亿美元 占总资产的13% 远高于同行3%的中位数 [47] - 公司一季度末普通股一级资本充足率（CET1）为12.4% 有形普通股权益与有形资产比率为9.72% 创历史新高 [48] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于非应计贷款余额增加的原因 - 非应计贷款余额从4800万美元增加到9400万美元 主要集中在一小部分低损失率的信贷 公司认为这些贷款已经适当计提了准备金 [5][6] 问题: 关于收入指引的变化 - 公司预计2023年净利息收入增长将低于此前预期 主要由于贷款增长放缓、资金成本上升以及市场曲线下移25-50个基点 [14] 问题: 关于费用指引的变化 - 公司预计2023年非利息支出增长将从低双位数下调至中个位数 主要由于运营效率提升和结构性改进 [120][150] 问题: 关于抵押贷款仓库业务的展望 - 公司预计2023年抵押贷款仓库余额将下降约75% 与Moody's预测的1-4户家庭抵押贷款发放量下降30%一致 [29] 问题: 关于信贷质量的展望 - 公司预计信贷质量将逐步正常化 但整体信贷成本将维持在45-50个基点之间 [163][180]

利率敏感性分析 - 公司2022年12月31日的利率敏感性分析显示，资产敏感性缺口为89.7亿美元（0-3个月），总资产敏感性缺口为123.8亿美元[301] - 在2022年12月31日的利率敏感性模拟中，假设利率上升100个基点，预计净利息收入将增加7728.2万美元；上升200个基点，预计增加1.4035亿美元[305] - 公司预计在利率上升100个基点的情况下，净利息收入将增加7728.2万美元，而在利率下降100个基点的情况下，净利息收入将减少9891.6万美元[305] - 公司预计在利率上升200个基点的情况下，净利息收入将增加1.4035亿美元[305] 利率风险管理 - 公司使用衍生工具管理利率风险，包括利率和外汇衍生品，以支持客户的业务需求[306][308] - 公司通过ALCO（资产负债管理委员会）管理市场风险，并定期向董事会报告[298] LIBOR过渡 - 公司已停止发行基于LIBOR的产品，并在2021年12月开始发行替代指数产品，计划在2023年6月30日前完成所有LIBOR产品的过渡[311] 贷款组合 - 2022年12月31日，公司持有的可变利率贷款总额为182.7亿美元，固定利率贷款总额为11.2亿美元[301] - 公司投资组合中的贷款总额为193亿美元，信用损失准备金为2.753亿美元[319] - 公司持有的投资贷款按未偿还本金减去未赚取收入后的金额列示，并扣除直接贷款发放成本[350] - 公司的商业贷款组合包括用于营运资金的信贷额度、设备融资的定期贷款和租赁，以及用于一般公司目的的贷款[362] - 公司的能源贷款组合主要由勘探和生产公司的贷款组成，这些贷款通常以已探明储量作为抵押，并考虑石油和天然气价格波动的风险[363] - 公司的房地产贷款组合包括商业房地产贷款、住宅建筑商融资贷款以及1-4户家庭住宅贷款[366][367][368] - 公司每季度动态评估贷款组合的信用质量和预测经济条件，以调整贷款损失准备金[372] - 当公司确定贷款可能违约时，预期信用损失基于抵押品的估计公允价值减去销售成本[373] - 公司不计算应收利息余额的信用损失准备金，因为这些余额在贷款转为非应计状态时及时冲销[375] - 公司持有的其他房地产（OREO）在合并资产负债表中列为其他资产，按公允价值减去销售成本记录[376] - 公司2022年持有的投资贷款总额为193.5亿美元，相比2021年的228.7亿美元有所下降，其中商业贷款为89亿美元，能源贷款为11.6亿美元，房地产贷款为51.99亿美元[433] - 2022年公司商业贷款中，特殊关注类贷款为1728.36万美元，次级贷款为1433.05万美元，非应计贷款为434.17万美元[434] - 2021年公司商业贷款中，特殊关注类贷款为5811.7万美元，次级贷款为1.65亿美元，非应计贷款为2591.2万美元[435] - 2022年12月31日，公司批评贷款总额为5.132亿美元，相比2021年的5.829亿美元有所减少[436] - 2022年12月31日，公司非应计贷款总额为4833.8万美元，其中220万美元的贷款仍在以现金基础赚取利息收入[438] 信用损失准备金 - 公司采用CECL模型来计量信用损失，该模型适用于按摊余成本计量的金融资产，包括贷款应收款和持有至到期债务证券[355] - 公司使用两年预测期来估计信用损失，基于单一预测情景或多种预测情景的混合，使用管理层认为与每个投资组合段最相关的变量[361] - 公司2022年信用损失拨备为6600万美元，较2021年的3000万美元增加120%[328] - 2022年公司信贷损失拨备为6150万美元，相比2021年的负拨备2980万美元有所增加，主要由于经济预测的下行风险和2022年净冲销的增加[436] - 2022年净冲销为1987万美元，相比2021年的1292万美元有所增加[436] 投资组合 - 公司持有的投资证券总额为35.9亿美元，其中3年以上到期的证券占30.4亿美元[301] - 公司持有的CRT证券的未实现损失主要与当前市场利率和规定利率之间的差异有关，与信用损失事件无关[345] - 公司持有的待售贷款的公允价值来源于可观察的当前市场价格，并包括抵押贷款服务权的公允价值[348] - 公司2022年持有的投资证券总估值为35.85亿美元，较2021年的35.84亿美元略有增长[424] - 公司2022年有103个可用出售债务证券处于未实现亏损状态，主要是由于市场利率变化而非信用质量问题[430] - 公司2022年持有的权益证券估值为3395.6万美元，较2021年的4560.7万美元下降25.5%[424] - 公司2022年持有的美国国债证券未实现亏损为2818.7万美元，主要由于市场利率变化[430] - 公司2022年持有的住宅抵押贷款支持证券未实现亏损为3.31亿美元，其中1.57亿美元处于12个月以上的持续亏损状态[430] - 公司持有的债务证券在2022年12月31日的账面价值为1610万美元和140万美元，分别用于担保客户回购协议和存款，相比2021年同期的2200万美元和200万美元有所下降[431] - 2022年公司股权证券的净亏损为787.6万美元，而2021年同期为净收益227.7万美元，未实现净亏损为859万美元[432] - 公司2022年持有的美国国债证券公允价值为6.705亿美元，政府机构证券为1.021亿美元，住宅抵押贷款支持证券为18.31亿美元[473] - 公司2022年持有的CRT证券公允价值为1186.1万美元，2021年为1184.6万美元[473] - 公司2022年持有的权益证券公允价值为2287.9万美元，2021年为3358.9万美元[473] - 公司2022年持有的非合格递延补偿计划负债公允价值为2117.7万美元，2021年为2969.5万美元[473] - 公司2022年持有的抵押贷款持有待售公允价值为0美元，2021年为765.8万美元[473] - 公司2022年12月31日的可供出售债务证券为2,615,644千美元，其中Level 1为670,582千美元，Level 2为1,933,201千美元，Level 3为11,861千美元[479] 财务表现 - 公司2022年净利息收入为8.75758亿美元，较2021年的7.68837亿美元有所增长[326] - 公司2022年非利息收入为3.49529亿美元，较2021年的1.3823亿美元大幅增加[326] - 公司2022年净收入为3.32478亿美元，较2021年的2.53939亿美元有所增长[326] - 公司2022年总资产为284.14642亿美元，较2021年的347.31738亿美元有所下降[325] - 公司2022年总存款为228.5688亿美元，较2021年的281.09365亿美元有所下降[325] - 公司2022年股东权益为30.55351亿美元，较2021年的32.09616亿美元有所下降[325] - 公司2022年基本每股收益为6.25美元，较2021年的4.65美元有所增长[326] - 公司2022年稀释每股收益为6.18美元，较2021年的4.60美元有所增长[326] - 公司2022年其他综合亏损为3.71228亿美元，较2021年的6348.9万美元有所增加[326] - 公司2022年净收入为3.324亿美元，较2021年的2.539亿美元增长30.9%[328] - 公司2022年现金及现金等价物减少29.34亿美元，年末余额为50.12亿美元[328] - 公司2022年出售子公司BankDirect Capital Finance, LLC获得税前收益2.485亿美元，交易总额为34亿美元[331] - 公司2022年股票回购总额为1.153亿美元，回购普通股2,083,118股[327] - 公司2022年投资活动净现金流入33.08亿美元，主要来自出售子公司和贷款回收[328] - 公司2022年融资活动净现金流出63.9亿美元，主要由于存款减少52.52亿美元[328] - 公司2022年其他综合亏损3.712亿美元，主要受债务证券未实现亏损影响[327] - 公司2022年贷款发放总额为1024.39亿美元，贷款回收总额为1058.24亿美元[328] - 公司2022年股票薪酬费用为2124.6万美元，较2021年的3006.1万美元减少29.3%[327] - 公司2022年净收入为3.32亿美元，较2021年的2.54亿美元增长30.9%[423] - 2022年基本每股收益为6.25美元，稀释后每股收益为6.18美元，较2021年分别增长34.4%和34.3%[423] - 2022年公司将10亿美元的可用出售债务证券转移至持有至到期证券，以应对利率上升[426] - 2022年第四季度净利息收入为2.476亿美元，较第三季度的2.3908亿美元有所增长[491] - 2022年第四季度非利息收入为2.7767亿美元，显著高于第三季度的2533.3万美元[491] - 2022年第四季度净收入为2.1725亿美元，较第三季度的4141.8万美元大幅增加[491] - 2022年第四季度普通股股东可获得的净收入为2.1293亿美元，较第三季度的3710.5万美元显著增长[491] - 2022年第四季度基本每股收益为4.28美元，稀释每股收益为4.23美元，均高于第三季度的0.74美元[491] - 2021年第四季度净利息收入为1.9403亿美元，较第三季度的1.9053亿美元略有增长[491] - 2021年第四季度普通股股东可获得的净收入为6081.7万美元，较第三季度的3907.8万美元有所增加[491] - 2021年第四季度基本每股收益为1.20美元，稀释每股收益为1.19美元，均高于第三季度的0.76美元[491] 资本管理 - 公司2022年的CET1资本比率为13.00%，远高于7.00%的最低要求[459] - 公司2022年的总资本比率为17.70%，高于10.50%的最低要求[459] - 公司2022年的Tier 1资本比率为14.67%，高于8.50%的最低要求[459] 股票回购 - 公司2022年回购了2,083,118股普通股，总价格为1.153亿美元，加权平均价格为55.35美元/股[452] - 公司董事会于2023年1月18日授权了一项新的股票回购计划，最多可回购1.5亿美元的普通股[453] - 公司2022年回购了2,083,118股普通股，总金额为115.3百万美元，加权平均价格为55.35美元/股[489] 员工福利 - 公司2022年的401(k)计划匹配贡献为1,330万美元，较2021年的1,020万美元有所增加[461] - 公司2022年未对高管非合格递延补偿计划进行匹配贡献，而2021年和2020年分别为27.4万美元和100万美元[462] - 公司员工股票购买计划（ESPP）在2022年购买了184,263股，较2021年的164,033股有所增加[464] - 公司2022年剩余可用于授予的股票数量为1,143,773股[466] - 公司2022年股票结算单位的总补偿成本为2120万美元，2021年为3010万美元，2020年为1570万美元[468] - 2022年现金结算单位的补偿成本为18.6万美元，2021年为130万美元，2020年为180万美元[469] 税务 - 2022年公司所得税费用为9927.7万美元，2021年为8411.6万美元，2020年为2565.7万美元[470] - 2022年公司未确认的税收优惠为88.9万美元，2021年为72.2万美元，2020年为110万美元[470] - 2022年公司递延税资产为2.276亿美元，递延税负债为4520万美元，净递延税资产为1.824亿美元[472] 其他财务信息 - 公司2022年12月31日的现金及现金等价物为5,012,260千美元，较2021年的7,946,659千美元下降了36.9%[479] - 公司2022年12月31日的总存款为22,856,880千美元，较2021年的28,109,365千美元下降了18.7%[479] - 公司2022年12月31日的衍生工具资产为13,504千美元，较2021年的37,788千美元下降了64.3%[479] - 公司2022年12月31日的信用风险参与协议名义金额为291.2百万美元，较2021年的79.2百万美元增长了267.7%[481] - 公司2022年12月31日的现金抵押品为89.2百万美元，较2021年的40.3百万美元增长了121.3%[480] - 公司2022年12月31日的累计其他综合收入（AOCI）为-418,943千美元，较2021年的-47,715千美元下降了778.1%[485] - 公司2022年12月31日的相关方存款为23.1百万美元，较2021年的10.2百万美元增长了126.5%[486] - 公司2022年12月31日的母公司现金及现金等价物为245,777千美元，较2021年的438,761千美元下降了44.0%[487] - 公司于2021年3月3日完成了5.75%固定利率非累积永续优先股B系列的发行，发行了12,000,000份存托股份，每份代表B系列优先股的1/40权益，净收益总计2.897亿美元[490] - 新会计准则ASU 2022-02将于2023年1月1日生效，预计不会对公司财务报表产生重大影响[492]

财务数据和关键指标变化 - 批评贷款在本季度增加了2920万美元或6%，达到5132亿美元或266%的LHI [2] - 公司预计2023年总收入将同比增长中双位数百分比 [4] - 2023年全年非利息支出增长预计为低双位数 [4] - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将比2022年下降超过25% [5] - 公司预计2023年全年非利息支出增长为低双位数 [4] - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将比2022年下降超过25% [5] 各条业务线数据和关键指标变化 - C&I贷款现在占总贷款组合的52%，自2020年底以来增加了33亿美元或48% [14] - 2022年，公司显著增加了客户面对面的资金管理专业人员数量，并改进了资金管理产品平台 [15] - 2022年，公司显著增加了客户面对面的资金管理专业人员数量，并改进了资金管理产品平台 [15] - 2022年，公司显著增加了客户面对面的资金管理专业人员数量，并改进了资金管理产品平台 [15] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将比2022年下降超过25% [5] - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将比2022年下降超过25% [5] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司计划在2023年继续减少资产敏感性，并将公布的敏感性降低到中个位数水平 [5] - 公司计划在2023年继续减少资产敏感性，并将公布的敏感性降低到中个位数水平 [5] - 公司计划在2023年继续减少资产敏感性，并将公布的敏感性降低到中个位数水平 [5] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计2023年全年总收入将同比增长中双位数百分比 [4] - 公司预计2023年全年非利息支出增长为低双位数 [4] - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将比2022年下降超过25% [5] - 公司预计2023年全年非利息支出增长为低双位数 [4] - 公司预计2023年全年抵押贷款发放量将比2022年下降超过25% [5] 其他重要信息 - 公司董事会已授权新的150亿美元股票回购计划 [4] - 公司董事会已授权新的150亿美元股票回购计划 [4] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于存款和DDAs的披露 - 公司澄清了抵押贷款融资DDAs的披露，通常抵押贷款融资DDAs将等于约120%的抵押贷款融资贷款 [18] - 公司澄清了抵押贷款融资DDAs的披露，通常抵押贷款融资DDAs将等于约120%的抵押贷款融资贷款 [18] 问题: 关于非抵押贷款融资DDA余额的预期 - 公司预计非抵押贷款融资DDA余额将继续增长，尽管利率上升可能导致借款人将存款转移到计息账户 [20] - 公司预计非抵押贷款融资DDA余额将继续增长，尽管利率上升可能导致借款人将存款转移到计息账户 [20] 问题: 关于维持正运营杠杆的评论 - 公司强调，尽管利率前景不确定，但通过加速新能力的建设，特别是TS、私人财富和投资银行，公司有信心实现今年的指导 [22] - 公司强调，尽管利率前景不确定，但通过加速新能力的建设，特别是TS、私人财富和投资银行，公司有信心实现今年的指导 [22] 问题: 关于资产质量的遗留贷款损失 - 公司表示，遗留贷款组合中的损失已经减少到约130亿美元，主要集中在四个赞助商 [71] - 公司表示，遗留贷款组合中的损失已经减少到约130亿美元，主要集中在四个赞助商 [71] 问题: 关于信用趋势的评论 - 公司表示，尽管美联储试图增加失业率和降低消费者支出，但公司一直保持保守的储备管理，增加了近40个基点的储备 [74] - 公司表示，尽管美联储试图增加失业率和降低消费者支出，但公司一直保持保守的储备管理，增加了近40个基点的储备 [74] 问题: 关于股票回购的规模 - 公司表示，2022年回购了约115亿美元的股票，占公司总股本的4%，尽管进行了回购，普通股一级资本比率从11%增加到13% [76] - 公司表示，2022年回购了约115亿美元的股票，占公司总股本的4%，尽管进行了回购，普通股一级资本比率从11%增加到13% [76] 问题: 关于ROA的展望 - 公司表示，预计2025年ROA将达到11%，并预计今年将看到ROA的显著进展 [78] - 公司表示，预计2025年ROA将达到11%，并预计今年将看到ROA的显著进展 [78] 问题: 关于专业费用的增加 - 公司表示，专业费用的增加主要与ECR成本有关，随着利率的进一步上升，这部分费用可能会继续增加 [81] - 公司表示，专业费用的增加主要与ECR成本有关，随着利率的进一步上升，这部分费用可能会继续增加 [81] 问题: 关于非利息支出的增长 - 公司表示，尽管投资量在放缓，但2022年的基础设施建设和能力建设将在2023年继续产生影响，公司对维持运营杠杆感到乐观 [84] - 公司表示，尽管投资量在放缓，但2022年的基础设施建设和能力建设将在2023年继续产生影响，公司对维持运营杠杆感到乐观 [84]

业绩总结 - 2022年总收入为1,225.3百万美元，同比增长35%[41] - 2022年净收入为332.5百万美元，同比增长31%[41] - 每股收益在2022年为6.18美元，同比增长34%[41] - 2022年平均资产回报率为1.04%，较2021年的0.67%提升53%[41] - 2022年效率比率为59%，较2021年的66%改善7个百分点[41] 资本和风险指标 - 2022年第四季度每股账面价值为56.48美元，较2020年第四季度的53.92美元增长4.8%[5] - 2022年第四季度的CET1比率为13.0%，显著高于2020年第四季度的9.4%[5] - 2022年第四季度的总风险资本比率为17.7%，相比2020年第四季度的12.1%有显著提升[5] - 2022年第四季度的贷款损失准备金为2.56%[96] - 2022年第四季度不良贷款占总资产的比例为0.31%[96] 贷款和存款情况 - 2022年第四季度的C&I贷款占总贷款的52%，较2020年第四季度的28%大幅增加[14] - 2022年第四季度的非利息存款占总存款的比例为26%，相比2020年第四季度的16%有明显提升[5] - 2022年第四季度的贷款与存款比率为85%，相比2020年的80%有所上升[5] - 2022年贷款和租赁投资组合中，抵押贷款融资占比为21%[83] 收入构成 - 2022年净利息收入为875.8百万美元，同比增长14%[41] - 2022年非利息收入为349.5百万美元，同比增长153%[41] - 2022年投资银行收入为22.7百万美元，较2020年的14.7百万美元增长了54%[16] - 2022年非利息支出为727.5百万美元，同比增长22%[41] - 2022年第四季度投资银行和交易收入为1190万美元，较2021年第四季度增长83%[86] 未来展望 - 2023年总收入预计中位数增长为中位数十几百分比[125] - 2022年第四季度，非利息支出调整后预计增长为低双位数百分比[125] - 2022年CET1资本比率为13.0%，预计2025年目标在9%至10%之间[39] - 2022年调整后平均资产回报率为0.55%，目标在2025年超过1.10%[39] - 2022年投资银行和交易收入占总收入的比例为2.9%，预计2025年目标为约10%[35] 股票回购和资本管理 - 2022年第四季度，回购了110万股股票，占前一季度普通股的2%，加权平均回购价格为57.20美元[123] - 2022年第四季度，普通股每股账面价值为57.48美元，环比增长10%[123] - 2022年第四季度，资本水平处于同业前十的最高档次[123] - 2022年第四季度，AOCI较前一季度改善1600万美元[123] 其他重要信息 - 2022年现金和证券总额为160亿美元，较2021年有所增加[26] - 2022年前线人才增长率为1.7倍，预计2025年将达到2.3倍[38] - 2022年财务流动资产占总平均资产的比例为27%，预计2025年目标超过20%[23] - 2022年国库产品费用占调整后总收入的比例为3.0%，预计2025年目标为约5%[37]

子公司出售情况 - 公司于2022年9月6日宣布出售保险保费融资子公司BDCF，其贷款组合约31亿美元，交易价格约34亿美元，资产溢价8.5%，预计2022年第四季度完成交易[86] 净收入及每股收益情况 - 2022年第三季度净收入4140万美元，归属于普通股股东的净收入3710万美元，摊薄后每股收益0.74美元，ROE为5.36%，ROA为0.52%；2021年同期净收入4340万美元，归属于普通股股东的净收入3910万美元，摊薄后每股收益0.76美元，ROE为5.41%，ROA为0.47% [88][89] - 2022年前九个月净收入1.152亿美元，归属于普通股股东的净收入1.023亿美元，摊薄后每股收益2.00美元，ROE为4.90%，ROA为0.47%；2021年同期净收入1.888亿美元，归属于普通股股东的净收入1.744亿美元，摊薄后每股收益3.41美元，ROE为8.35%，ROA为0.66% [88][90] 净利息收入情况 - 2022年第三季度净利息收入2.3908亿美元，2021年同期为1.90536亿美元；2022年前九个月净利息收入6.28158亿美元，2021年同期为5.74805亿美元 [88] - 2022年前三季度净利息收入为6.282亿美元，2021年同期为5.748亿美元，增长主要因生息资产收益率上升，部分被资金成本上升抵消[105] - 2022年第三季度净利息收入为2.391亿美元，2021年同期为1.905亿美元，增长主要因平均生息资产收益率上升，部分被资金成本上升抵消[101] 信贷损失拨备情况 - 2022年第三季度信贷损失拨备1200万美元，2021年同期为500万美元；2022年前九个月信贷损失拨备3200万美元，2021年同期为 - 2000万美元 [88] - 2022年前九个月，公司计提3200万美元信贷损失拨备，而2021年同期为负拨备2000万美元[121] 非利息收入情况 - 2022年第三季度非利息收入2533.3万美元，2021年同期为2477.9万美元；2022年前九个月非利息收入7185.7万美元，2021年同期为1.06771亿美元 [88] - 2022年第三季度非利息收入较2021年同期增加55.4万美元，主要因存款账户服务费和投行业务及交易收入增加，部分被经纪贷款费用和其他非利息收入减少抵消；2022年前三季度非利息收入较2021年同期减少3490万美元，主要因经纪贷款费用、服务收入和贷款出售净损益减少[109][110] 非利息支出情况 - 2022年第三季度非利息支出1.97047亿美元，2021年同期为1.52987亿美元；2022年前九个月非利息支出5.14442亿美元，2021年同期为4.52363亿美元 [88] - 2022年第三季度非利息支出较2021年同期增加4410万美元，2022年前九个月较2021年同期增加6210万美元[111][112] 净利息收益率及净息差情况 - 2022年第三季度净利息收益率为3.05%，2021年同期为2.11%；2022年前九个月净利息收益率为2.64%，2021年同期为2.06% [88] - 2022年前三季度净息差为2.64%，2021年同期为2.06%，增长主要因利率上升影响生息资产收益率和资产构成变化，部分被资金成本上升抵消[107] - 2022年第三季度净息差为3.05%，2021年同期为2.11%，增长主要因平均生息资产收益率上升和资产构成变化，部分被资金成本上升抵消[103] 平均资产回报率及权益回报率情况 - 2022年第三季度平均资产回报率（ROA）为0.52%，2021年同期为0.47%；2022年前九个月ROA为0.47%，2021年同期为0.66% [88] - 2022年第三季度平均普通股权益回报率（ROE）为5.36%，2021年同期为5.41%；2022年前九个月ROE为4.90%，2021年同期为8.35% [88] 生息资产及有息负债情况 - 2022年前三季度平均生息资产较2021年同期减少59亿美元，其中有息现金及现金等价物减少49亿美元[106] - 2022年前三季度平均有息负债较2021年同期减少43亿美元，主要因有息存款减少40亿美元[106] - 2022年第三季度平均生息资产较2021年同期减少50亿美元，其中有息现金及现金等价物减少46亿美元[102] 收益率及成本情况 - 2022年前三季度投资贷款收益率升至4.15%，2021年同期为3.58%；生息资产收益率升至3.25%，2021年同期为2.35%[108] - 2022年前三季度存款总成本升至0.48%，2021年同期为0.21%；总资金成本升至0.60%，2021年同期为0.29%[108] 贷款相关情况 - 2022年9月30日，持有待投资贷款总额为198亿美元，较2021年12月31日减少30亿美元[113] - 截至2022年9月30日，公司有36亿美元银团贷款，其中8.049亿美元由公司作为代理管理[114] - 2022年9月30日，非应计贷款占持有待投资贷款的比例为0.18%，低于2021年12月31日的0.32%[118] - 2022年9月30日，受批评贷款总额为4.84亿美元，低于2021年12月31日的5.829亿美元和2021年9月30日的7.289亿美元[121] - 2022年前九个月，净冲销额为490万美元，低于2021年同期的1190万美元[121] - 2022年9月30日，贷款信贷损失准备金占持有待投资贷款的比例为1.19%，高于2021年9月30日的0.93%[123] - 2022年9月30日，计息现金及现金等价物为33.99638亿美元，占持有待投资贷款的17.2%，低于2021年12月31日的34.1%[126] - 2022年9月30日，抵押贷款融资贷款占持有待投资贷款的25%，低于2021年12月31日的33%[113] 存款相关情况 - 截至2022年9月30日，核心客户存款为232.09196亿美元，占总存款的94.7%；关系经纪存款为2179.9万美元，占平均总存款的0.1%；传统经纪存款为12.67568亿美元，占总存款的5.2%[127] - 公司估计传统经纪存款来源为75亿美元，目前选择限制使用量[128] 借款及债务情况 - 截至2022年9月30日，短期借款余额为17.0148亿美元，其中回购协议为148万美元，联邦住房贷款银行（FHLB）借款为17亿美元[129] - 截至2022年9月30日，FHLB借款能力为64.03403亿美元，未使用的联邦基金额度为14.56亿美元，未使用的美联储借款能力为35.72804亿美元，未使用的循环信贷额度为7500万美元[130] - 截至2022年9月30日，长期债务为9.308亿美元，由信托优先股、次级票据和高级无担保信用挂钩票据组成[132] 股本及股息情况 - 截至2022年9月30日的九个月，平均总股本为31亿美元，公司自运营以来未支付普通股现金股息，且近期无计划[137] 股票回购情况 - 2022年4月19日，董事会授权最高1.5亿美元的股票回购计划，截至2022年9月30日的九个月，公司回购94.1879万股普通股，总价5000万美元，加权平均股价为每股53.11美元[138] 信用损失准备金估计情况 - 截至2022年9月30日，在最严重下行情景下，信用损失准备金的定量估计将增加约7300万美元[143] 市场风险情况 - 公司主要通过利率变动对非交易性资产组合的影响面临市场风险，能源贷款业务也面临商品价格风险[148] 利率敏感性分析情况 - 利率敏感性分析显示，正缺口（资产敏感）通常会使净息差在利率上升环境中增加，在利率下降环境中减少；负缺口（负债敏感）则相反[150] - 公司总利息敏感资产为29755675000美元，总利息敏感负债为15636124000美元，两者差额（GAP）为14119551000美元[152] - 公司非利息存款为11494685000美元，股东权益为2885775000美元，总计14380460000美元[152] - 公司进行利率敏感性模拟分析，基于三种利率情景量化和衡量利率风险暴露，情景包括静态利率情景和两个“冲击测试”情景[154] - 截至2022年9月30日，“冲击测试”情景假设利率立即持续上升100和200个基点以及下降100个基点；截至2021年9月30日，假设利率持续上升100和200个基点[156] - 利率敏感性模拟显示，与最可能情景相比，2022年9月30日利率上升100个基点净利息收入变化为 - 103564000美元，上升200个基点为76688000美元，下降100个基点为134859000美元；2021年9月30日利率上升100个基点为42678000美元，上升200个基点为104513000美元[158] - 公司利率风险暴露模型结合了对不可确定到期存款利率水平的假设，以及行业对抵押贷款支持证券等提前还款速度的估计[158] - 公司主要利率风险暴露受美联储联邦基金目标、优惠贷款利率等多种利率影响，可能使用利率衍生品合约管理风险[155] - 公司进行敏感性分析以识别净利息收入的利率风险暴露，模拟基于众多假设，实际结果与模拟结果会因多种因素不同[154][158] LIBOR相关情况 - 2017年英国金融行为监管局宣布2021年后不再强制银行提交LIBOR计算利率，公司有大量与LIBOR相关金融工具，已成立工作组应对[159] - 公司于2021年12月停止发行基于LIBOR的产品，开始发行替代指数产品，未来9个月将继续将剩余基于LIBOR的产品过渡到替代基准[159]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度总收入同比增长23%，达到49.1百万美元，主要得益于净利息收入的增加 [27] - 净利息收入环比增长33.6百万美元，主要由于资产敏感性资产负债表和C&I贷款增长 [27] - 非利息收入环比下降1百万美元，主要由于投资银行和交易收入的减少 [27] - 净收入为37.1百万美元，同比增长24%，若排除交易相关费用，净收入为49.6百万美元，同比增长66% [31] - 贷款损失准备金为12百万美元，较上一季度的22百万美元有所下降 [31] - 不良贷款率下降至0.18%，显示出信贷质量的持续改善 [32] 各条业务线数据和关键指标变化 - C&I贷款同比增长38%，达到2.7十亿美元 [34] - 房地产贷款余额下降2%，主要由于还款增加和新贷款发放减少 [37] - 抵押贷款业务表现优于行业，预计全年抵押贷款余额下降幅度为30%左右 [61] - 私人财富管理业务正在进行系统性改革，预计明年中期完成 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司继续在德克萨斯州市场取得市场份额，C&I贷款增长显著 [9] - 抵押贷款市场整体收缩，公司通过多元化产品和服务保持竞争力 [15] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在从集中建设阶段过渡到执行阶段，专注于客户为中心的广泛产品和服务 [8] - 公司计划通过数字产品路线图和客户体验提升竞争力 [11] - 公司正在重建和增强私人财富管理业务，预计明年中期完成 [13] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层预计2023年将面临更具挑战性的经营环境，包括通胀压力和利率上升 [22] - 公司已准备好应对经济不确定性，并继续投资于战略以取得市场份额 [22] - 公司对信贷风险保持高度警惕，定期进行信贷审查和客户评估 [23] 其他重要信息 - 公司宣布出售保险保费融资业务，预计将在第四季度完成，这将增加普通股一级资本约200个基点 [17][18] - 公司预计全年非利息支出增长将达到中双位数百分比 [56] 问答环节所有的提问和回答 问题: 存款成本上升和存款稳定性 - 公司预计存款成本将继续上升，但已采取措施减少对高成本存款的依赖 [68][69] - 公司预计存款水平将在2023年中期趋于稳定 [72][73] 问题: 净利息收入敏感性 - 公司预计净利息收入敏感性将增加1.7%，假设保险保费融资业务出售所得资金将投资于现金 [81][82] 问题: 费用增长和未来投资 - 公司预计2023年费用增长将放缓，但仍将继续投资于高价值项目 [92][93] 问题: 资本管理和股票回购 - 公司对股票回购持谨慎态度，优先考虑通过有机增长创造价值 [95][96] 问题: 保险保费融资业务出售的影响 - 公司预计保险保费融资业务出售将在第四季度完成，相关运营费用将减少36百万美元 [104][106] 问题: 抵押贷款业务展望 - 公司预计抵押贷款业务将继续优于行业，尽管第四季度可能面临季节性下降 [109][110] 问题: 2023年经营环境展望 - 公司预计2023年将面临更具挑战性的经营环境，但认为这是一个获取市场份额的机会 [118][123]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度总收入同比增长470万美元，环比增长2790万美元，增幅14%，这是自2021年第二季度以来首次实现季度同比增长 [21] - 净利息收入增加2200万美元，主要得益于核心贷款增长和资产敏感性的提升 [21] - 非利息支出环比增长1120万美元，同比增长1520万美元，其中薪酬和福利支出同比增长20% [22] - 净收入为2980万美元，环比下降550万美元，主要由于拨备费用增加2200万美元 [24] - 贷款增长24亿美元，导致拨备费用增加 [24] - 由于利率快速上升，AOCI（其他综合收益）下降6680万美元 [25] - 公司回购了5000万美元的股票，加权平均价格为每股5311美元 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业和工业贷款（C&I）同比增长34%，环比增长15亿美元，增幅14% [9][26] - 房地产贷款余额环比增长176亿美元，增幅4%，主要来自多户住宅贷款 [28] - 抵押贷款融资贷款平均余额环比增长2%，高于市场预期 [29] - 投资银行业务收入增长主要来自互换费用和贷款银团业务 [12] - 抵押贷款市场利率波动导致利润率压缩，抵押贷款融资客户现金流减少 [17] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在德克萨斯州和全国市场的客户基础持续扩大，贷款增长主要来自新客户关系 [27] - 抵押贷款市场预计全年贷款发放量将下降40%，但公司预计其抵押贷款融资业务将优于行业，全年下降幅度在30%左右 [45] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于转型为一家提供全方位金融服务的德克萨斯州本地银行，强调客户体验和产品多样化 [6][7] - 通过重组运营模式、重新分配资本和费用，公司旨在建立一个更具财务弹性的业务模式 [8] - 公司通过增加覆盖范围和提升能力，逐步实现市场份额的增长 [9] - 公司推出了销售和交易平台，专注于为客户提供风险管理和流动性解决方案 [13][14] - 公司计划通过固定利率贷款、管理投资组合久期和使用衍生品等工具来降低利率风险 [35] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为当前利率环境的变化将加速资产负债表转型，并采取利率对冲措施以降低资产敏感性 [20] - 公司预计未来几个季度将继续通过现金流动对冲来降低利率风险 [68] - 公司对未来的客户增长和平台成熟度持乐观态度，预计将实现更高的收入和更可持续的盈利 [16] 其他重要信息 - 公司预计全年非利息支出增长将在低至中双位数百分比范围内 [46] - 公司预计全年总收入将同比增长中至高个位数百分比 [45] - 公司计划继续通过内部资本再投资来支持业务增长 [42] 问答环节所有的提问和回答 问题1: 关于贷款客户转化为存款客户的潜力 - 公司预计70%的贷款客户将使用其他产品，其中大部分客户已有某种形式的资金管理业务 [51] - 存款转化通常滞后于贷款增长，但公司已看到部分客户的存款增长超出预期 [52] - 公司现有客户中仍有80%的资本承诺未经过新的战略审查，未来有机会重新分配这些资本 [54] 问题2: 关于抵押贷款仓库贷款的违约情况 - 公司确认违约的抵押贷款仓库贷款不会对公司造成损失，且预计CRT（信用风险转移）投资者也不会遭受损失 [63] - 公司认为抵押贷款仓库业务整体风险较低，且已通过客户选择和业务结构调整增强了业务的弹性 [65] 问题3: 关于存款结构和未来存款组合的预期 - 公司计划将机构性指数存款从占总存款的1/3降至15%以下，目前已降至20%以下 [73] - 公司预计核心运营存款将逐步增长，但存款结构的调整将是一个非线性的过程 [74] 问题4: 关于贷款增长中新增客户与现有客户贷款使用率的变化 - 贷款使用率环比上升2%，目前已恢复到疫情前水平，贷款增长主要来自新客户 [78] - 公司强调其战略重点是客户选择而非市场周期，预计未来增长将主要来自新客户 [29]

业绩总结 - Q2 2022净利息收入为205.5百万美元，同比增长8.5%[19] - Q2 2022非利息收入为26.2百万美元，同比下降30.5%[19] - Q2 2022总收入为231.8百万美元，同比增长2.6%[19] - Q2 2022净收入为34.2百万美元，同比下降53.5%[19] - Q2 2022每股收益为0.59美元，同比下降55.7%[19] - Q2 2022非利息支出为164.3百万美元，同比增长10.1%[19] 用户数据 - Q2 2022不良资产占贷款总额的0.21%[20] - Q2 2022C&I贷款同比增长34%至12.5亿美元[13] - Q2 2022房地产贷款同比下降8%至5.1亿美元[13] - 平均存款总额在Q2 2022为320亿美元，较Q1 2022的281亿美元增长了13.9%[29] 收入与支出 - Q2 2022的利息收入为9.2亿美元，较Q1 2022的7.45亿美元增长了19.9%[38] - Q2 2022的净利息收入为9.2亿美元，较Q2 2021的7.29亿美元增长了26.4%[38] - 2022年第二季度的非利息支出为1.64亿美元，较Q1 2022的1.53亿美元增长了7.2%[55] 资本与风险 - Q2 2022资本充足率CET1为10.5%[10] - 公司的核心一级资本比率在Q2 2022为10.46%，高于Q1 2022的10.00%[56] - 贷款再定价中，固定利率贷款占比为18%，可变利率贷款占比为82%[39] 未来展望 - 2022年全年的收入增长预期为中到高个位数，主要受益于利率环境的改善[67] - 2022年第二季度的净利息利润率为2.68%，较Q1 2022的2.23%有所上升[50] 其他信息 - 存款成本在Q2 2022较Q1 2022上升了13个基点，达到0.47%[32]

公司整体净收入及每股收益情况 - 2022年第二季度公司净收入为3420万美元，普通股股东可获得净收入为2980万美元，而2021年同期分别为7350万美元和6720万美元[81] - 2022年第二季度摊薄后普通股每股收益为0.59美元，2021年同期为1.31美元[81] - 2022年上半年公司净收入为7380万美元，普通股股东可获得净收入为6520万美元，2021年同期分别为1.454亿美元和1.353亿美元[82] - 2022年上半年摊薄后普通股每股收益为1.28美元，2021年同期为2.65美元[82] 公司ROE和ROA情况 - 2022年第二季度平均普通股权益回报率（ROE）为4.35%，平均资产回报率（ROA）为0.44%，2021年同期分别为9.74%和0.76%[81] - 2022年上半年ROE为4.67%，ROA为0.45%，2021年同期分别为9.91%和0.75%[82] 净利息收入及收益率情况 - 2022年第二季度净利息收入为2.05531亿美元，2021年同期为1.89457亿美元[80] - 2022年第二季度净利息收益率为2.68%，2021年同期为2.02%[80] - 2022年第二季度净利息收入为2.055亿美元，2021年同期为1.895亿美元，增长主要因总平均盈利资产收益率上升，部分被资金成本增加抵消[94] - 2022年第二季度净利息收益率为2.68%，2021年同期为2.02%，增长主要因盈利资产构成变化及平均盈利资产收益率上升，部分被资金成本增加抵消[96] - 2022年上半年净利息收入为3.891亿美元，2021年同期为3.843亿美元，增长主要因盈利资产收益率上升，部分被平均总贷款减少和资金成本上升抵消[98] - 2022年上半年净利息收益率为2.45%，2021年同期为2.03%，增长主要因利率上升对盈利资产收益率的影响和盈利资产构成变化，部分被较高资金成本抵消[100] 非利息收入情况 - 2022年第二季度非利息收入为2624.2万美元，2021年同期为3763.9万美元[80] - 2022年第二季度非利息收入较2021年同期减少1140万美元，主要因服务手续费收入和其他非利息收入减少，部分被投资银行和交易收入增加及贷款出售净损失消除抵消[102] - 2022年上半年非利息收入较2021年同期减少3550万美元，主要因经纪贷款手续费、服务手续费收入和贷款出售净损益减少，以及其他非利息收入减少[103] 非利息支出情况 - 2022年第二季度非利息支出较2021年同期增加1520万美元，上半年增加1800万美元，主要因薪资福利和营销费用增加，部分被服务相关费用减少抵消[104][105] 信贷损失拨备情况 - 2022年第二季度信贷损失拨备为2200万美元，2021年同期为 - 1900万美元[80] - 2022年上半年，公司记录了2000万美元的信贷损失拨备，而2021年同期为负2500万美元；净冲销为210万美元，低于2021年同期的880万美元[114] 平均盈利资产及计息负债情况 - 2022年第二季度平均盈利资产较2021年同期减少71亿美元，其中有68亿美元是平均计息现金及现金等价物的减少[95] - 2022年第二季度平均计息负债较2021年同期减少57亿美元，主要是平均计息存款减少56亿美元[95] - 2022年上半年平均盈利资产较2021年同期减少63亿美元，其中有51亿美元是平均计息现金及现金等价物的减少[99] - 2022年上半年平均计息负债较2021年同期减少57亿美元，主要是平均计息存款减少54亿美元[99] 投资贷款情况 - 2022年6月30日，投资贷款总额为241亿美元，较2021年12月31日增加13亿美元，除抵押融资贷款外各贷款类别均有增长[106] - 2022年6月30日，抵押融资贷款占投资贷款总额的27%，低于2021年12月31日的33%，第二季度较第一季度季节性增长12%[106] - 2022年6月30日，非应计投资贷款为5052.6万美元，低于2021年12月31日的7250.2万美元，占投资贷款总额的0.21%[111] - 2022年6月30日，受批评贷款总额为6.035亿美元，高于2021年12月31日的5.829亿美元和2021年6月30日的8.916亿美元[114] - 2022年6月30日，贷款信贷损失拨备占投资贷款总额的0.95%，占平均投资贷款总额的1.04%[116] 银团贷款情况 - 截至2022年6月30日，公司有32亿美元银团贷款，其中7.216亿美元由公司作为代理管理，且无银团贷款处于非应计状态[107] 资金来源及构成情况 - 公司主要资金来源是客户存款，辅以短期借款和长期债务，目标是从核心客户存款中获取尽可能多的投资贷款和其他盈利资产资金[118][119] - 截至2022年6月30日，核心客户存款为241.76479亿美元，占总存款的95.1%；关系经纪存款为1.13142亿美元，占平均总存款的0.4%；传统经纪存款为11.504亿美元，占总存款的4.5%[120] - 公司估计传统经纪存款来源为75亿美元，目前选择限制使用量[121] 借款及债务情况 - 截至2022年6月30日，短期借款余额为26.51536亿美元，其中回购协议为153.6万美元，联邦住房贷款银行（FHLB）借款为26.5亿美元[122] - 截至2022年6月30日，FHLB借款能力为64.36013亿美元，未使用的联邦基金额度为14.56亿美元，未使用的美联储借款能力为34.79343亿美元，未使用的循环信贷额度为7500万美元[123] - 截至2022年6月30日，长期债务为9.171亿美元，包括信托优先股、次级票据和高级无担保信用挂钩票据[125] 总股本及股息情况 - 2022年上半年平均总股本为31亿美元，公司自运营以来未支付普通股现金股息，且近期无计划[130] 股票回购情况 - 2022年4月19日，董事会授权最高1.5亿美元的股票回购计划，截至6月30日的三个月内，公司回购94.1879万股普通股，总价5000万美元，加权平均价格为每股53.11美元[131] 信用损失准备金估计情况 - 截至2022年6月30日，在最严重下行情景下，信用损失准备金的定量估计将增加约1.07亿美元[136] 公司面临的风险情况 - 公司主要面临利率变动对非交易性资产组合的市场风险，以及能源贷款活动中的商品价格风险[141] 利率变动政策指南情况 - 董事会政策指南规定，利率变动100个基点导致的净利息收入可接受负变动范围为正负10 - 12%[142] 利率敏感性相关数据情况 - 公司计息现金及现金等价物为4032931千美元，投资证券为3552699千美元，总贷款为24146393千美元，总利率敏感资产为31732023千美元[146] - 公司计息客户存款为11483607千美元，总计息存款为12884654千美元，短期借款为2651536千美元，长期债务为917098千美元，总利率敏感负债为16453288千美元[146] - 公司GAP在0 - 3个月为9993364千美元，4 - 12个月为1004353千美元，1 - 3年为484051千美元，3 +年为3796967千美元；累计GAP在0 - 3个月为9993364千美元，4 - 12个月为10997717千美元，1 - 3年为11481768千美元，3 +年为15278735千美元[146] - 公司非计息存款为12555367千美元，股东权益为3006832千美元，总计为15562199千美元[146] - 2022年6月30日，利率敏感性模拟显示，利率100个基点上升时净利息收入变化为91461千美元，200个基点上升时为163136千美元，100个基点下降时为 - 114831千美元；2021年6月30日，利率100个基点上升时净利息收入变化为24267千美元，200个基点上升时为79342千美元[152] 利率敏感性分析情况 - 公司进行利率敏感性分析以识别净利息收入的利率风险敞口，基于三种利率情景动态模拟未来十二个月净利息收入相对于利率变化的影响[148] 冲击测试情景情况 - 2022年6月30日“冲击测试”情景假设利率立即、持续上升100和200个基点，以及下降100个基点；2021年6月30日假设利率持续上升100和200个基点[150] LIBOR产品过渡情况 - 公司建立工作组监测LIBOR变化并指导应对，2021年12月停止发放基于LIBOR的产品，开始发放基于BSBY的贷款，未来12个月将剩余基于LIBOR的产品过渡到替代基准[153] 利率风险敞口模型情况 - 公司利率风险敞口模型纳入了关于不可确定到期存款利率水平的假设，以及不同利率环境下抵押贷款支持证券、住宅和商业抵押贷款提前还款行为变化的影响[152] 利率风险敞口及管理情况 - 公司主要利率风险敞口受联邦基金目标利率、优惠贷款利率、BSBY、LIBOR等影响，可能使用利率衍生品合约管理风险[149]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度净收入为3530万美元，环比下降2550万美元，主要原因是抵押贷款融资贷款平均余额下降27% [41][42] - 总收入环比下降2170万美元，剔除去年第四季度590万美元的一次性收益后，下降1580万美元 [43] - 非利息收入占比下降，但公司预计未来将达到15%至20%的目标 [29] - 净利息收入下降1050万美元，主要由于抵押贷款融资贷款量下降，部分被投资组合收益率上升所抵消 [62] - 净息差环比上升11个基点 [62] - 核心一级资本充足率（CET1）为11.46%，总风险加权资本充足率为15.68%，均高于同业水平 [68] 各条业务线数据和关键指标变化 商业与工业贷款（C&I） - C&I贷款（剔除PPP贷款）环比增长4.14亿美元，年化增长率为16%，同比增长23% [46] - 新增客户关系是贷款增长的主要驱动力，利用率略有上升至50%，但仍低于疫情前的低50%水平 [47] - 公司计划继续增加客户面对面的银行家，以支持市场机会 [11] 房地产贷款 - 房地产贷款余额环比增长1.66亿美元，年化增长率为14%，主要由于还款率从2021年的49%下降至36% [48] - 新增贷款主要集中在多户住宅领域，反映了公司在该领域的深厚经验 [49] 抵押贷款融资 - 平均抵押贷款融资贷款量环比下降27%，与行业整体收缩一致 [49] - 由于10年期国债利率上升80个基点，许多房主失去了再融资的经济激励 [50] - 公司计划通过推出新的资本市场产品来减少对抵押贷款仓库贷款的依赖 [51] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司专注于通过数字化的客户体验和技术支持来增强市场渗透率 [15][16] - 私人财富管理业务在过去12个月中实现了5.86亿美元的净有机资金流入，占总资产管理规模增长的81% [19] - 投资银行业务在第四季度获得FINRA批准后，按计划推进，尽管市场整体收缩，但资本市场和咨询业务表现良好 [20] 公司战略和发展方向 - 公司正在通过增加前线人才和优化支持模型来快速调整业务模式 [10][11] - 公司计划通过数字化的商业客户入职平台和新的产品能力来增强客户体验 [16][17] - 公司正在通过投资银行、私人财富管理和扩展的核心商业C&I覆盖模型来实现全面金融服务的目标 [37] - 公司计划通过有机增长和资本回报来实现股东价值的提升 [39] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对当前的资产质量感到满意，并认为在新的金融纪律和风险管理策略的支持下，能够应对未来的经济不确定性 [113][114] - 公司预计在利率上升的环境下，盈利能力将有所增强，并计划通过股票回购计划回报股东 [39][40] - 公司对未来的贷款增长和市场份额扩展持乐观态度，特别是在C&I和房地产贷款领域 [36][48] 其他重要信息 - 公司宣布了一项1.5亿美元的股票回购计划，约占流通股的5% [39] - 公司正在评估如何通过固定利率贷款、管理投资组合久期和使用衍生品来平衡利率风险 [60][61] - 公司计划在未来几个季度推出新的资本市场产品，包括帮助客户管理管道和利率风险的产品 [23][24] 问答环节所有提问和回答 问题: 抵押贷款仓库业务的展望 - 公司已经采取了多种措施来应对抵押贷款融资量的下降，包括调整客户组合和推出新的产品 [79][80] - 公司预计抵押贷款仓库业务的收益率可能会高于3%，具体取决于未来的利率变化 [83][84] 问题: 股票回购计划的执行 - 公司计划根据信用状况、抵押贷款仓库资产的需求减少以及利率上升带来的收益潜力来评估股票回购的节奏 [87][88] 问题: 抵押贷款仓库业务的进一步收缩 - 公司预计抵押贷款仓库业务的收缩已经接近尾声，未来几个季度不太可能出现显著回升 [99] 问题: 运营杠杆的拐点 - 公司预计在2022年底或2023年初实现季度PPNR的同比增长，尽管抵押贷款仓库业务量下降 [101][102] 问题: 信用成本和贷款损失准备 - 公司对当前的资产质量感到满意，但正在密切关注可能受到利率上升、商品价格或供应链压力影响的行业和客户 [113][114] - 公司预计全周期的净冲销率将在25个基点左右 [119] 问题: 招聘计划的调整 - 公司计划继续推进招聘计划，尽管收入预期有所下降，但新增人才已经带来了新的业务机会 [123][124] 问题: 贷款增长和利用率 - 公司对C&I贷款的增长感到满意，尽管利用率略有下降，但新增客户关系是主要驱动力 [134][135] 问题: 存款基础的稳定 - 公司预计存款基础已经趋于稳定，未来将通过增长其他存款类别来进一步减少高成本存款的比例 [147] 问题: 利率风险管理 - 公司计划通过固定利率贷款、管理投资组合久期和使用衍生品来平衡利率风险，避免过度依赖利率上升带来的收益 [150][151] 问题: 最优净息差目标 - 公司计划通过平衡资产和负债的利率敏感性来实现财务弹性，避免过度依赖市场周期 [153][154]