财务数据关键指标变化 - 2025财年，公司收入151亿美元，较2024财年下降6%，净利润2.52亿美元，较上一年增加5.92亿美元[150][154][155] - 2024财年，公司收入161亿美元，较2023财年下降6%，净亏损3.4亿美元，较上一年减少10亿美元[150][156] - 2025年3月31日，公司资产104.52亿美元、负债91.21亿美元、权益13.31亿美元；2024年3月31日，资产105.9亿美元、负债94.68亿美元、权益11.22亿美元[151] - 2025财年调整后EBITDA为25.16亿美元，2024财年为23.67亿美元，2023财年为19.75亿美元[150] - 2025年3月31日财年公司总营收150.57亿美元，较2024年的160.52亿美元下降6%，较2023年的170.26亿美元下降6%[159] - 2025年3月31日财年公司总调整后EBITDA为25.16亿美元，较2024年的23.67亿美元增长6%，较2023年的19.75亿美元增长20%[159] - 2025年美国营收38.76亿美元，较2024年的42.95亿美元下降10%，调整后EBITDA为7.25亿美元，较2024年下降7%[159][170] - 2025年日本营收23.58亿美元，较2024年的23.44亿美元增长1%，调整后EBITDA为3.9亿美元，较2024年增长8%[159][172] - 2025年主要市场营收52.06亿美元，较2024年的54.79亿美元下降5%，调整后EBITDA为8.86亿美元，较2024年增长31%[159][174] - 2025年战略市场营收36.17亿美元，较2024年的39.34亿美元下降8%，调整后EBITDA为6.06亿美元，较2024年下降6%[159][177] - 2025年企业及其他调整后EBITDA亏损9000万美元，2024年亏损9500万美元，2023年亏损7700万美元[159][179] - 2025年公司营收按固定汇率计算下降4%，2024年下降6%，2023年为0%[159] - 2025年美国净收入为2.52亿美元，2024年亏损3.4亿美元，2023年亏损13.74亿美元[167] - 2025财年（截至3月31日）收入150.57亿美元，较2024年的160.52亿美元下降6%[181] - 2025财年服务成本为119.14亿美元，占收入的79.1%，较2024年的82.2%下降10%[181] - 2025财年销售、一般和行政费用为25.91亿美元，占收入的17.2%，较2024年的17.3%下降7%[181] - 2025财年所得税费用为1.84亿美元，有效税率为41.9%，2024年所得税费用为1.72亿美元，有效税率为 - 102.2%[190] - 2025年3月31日总资产为105亿美元，较2024年减少1.38亿美元；总负债为91亿美元，较2024年减少3.47亿美元；总权益为13亿美元，较2024年增加2.09亿美元[194][195][196] - 2025财年经营活动产生的净现金为9.42亿美元，较2024年的4.54亿美元增加，主要由于更高的收益[198] - 2025财年投资活动使用的净现金为4.04亿美元，较2024年的5.53亿美元减少，因出售加拿大SIS平台部分抵消收购Skytap的影响[200] - 2025财年融资活动使用的净现金为2.86亿美元，较2024年的1.7亿美元增加，主要因9400万美元的股票回购[201] 各地区表现 - 2025财年美国收入下降10%、日本收入增长1%、主要市场收入下降5%、战略市场收入下降8%，较2024财年[155] - 2024财年美国收入下降9%、日本收入下降6%、主要市场收入下降2%、战略市场收入下降7%，较2023财年[156] - 自2024年6月1日起公司对地理报告分部进行了微调，将澳大利亚/新西兰业务从主要市场分部转移至战略市场分部[162] 管理层讨论和指引 - 公司通过“三A”计划（联盟、先进交付和客户账户）提升服务和财务表现[37] - 公司以客户为中心的账户模式确保服务的稳定可靠交付，并支持现有客户关系的拓展[47] - 公司计划到2040年实现温室气体净零排放，到2030年将包括价值链在内的全球排放量减少50%[39] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司在超60个国家为数千客户提供服务，2025财年营收达151亿美元[13][18] - 2021年11月3日，原母公司IBM按80.1%的比例向其普通股股东分配公司普通股，次年IBM处置了其持有的19.9%公司普通股[19][20] - 公司拥有约40000个超大规模云提供商认证的高技能员工[29] - 公司每月在管理的IT环境中执行超1.8亿次自动化操作[29] - 公司依靠数万名熟练从业者提供服务，采用灵活的劳动力和交付模式[15] - 公司提供云服务、核心企业和zCloud服务等多领域服务，咨询和实施服务品牌为“Kyndryl Consult”[24][27] - 公司是全球最大的IT基础设施服务提供商，在多个服务领域是公认的领导者[28] - 市场增长受数字转型服务需求增加、向云迁移、数据快速增长等趋势驱动[22][23] - 公司通过与亚马逊网络服务、谷歌云等建立战略关系，不断推出新能力[32] - 公司凭借知识产权、跨行业关键任务专业知识和广泛的技术联盟生态系统，与客户建立信任关系[32][33] - 公司拥有约3000项与复杂技术环境运营各领域相关的专利[34] - 约44%的收入来自金融服务行业，15%来自工业部门，13%来自医疗保健公司和公共部门，13%来自科技、媒体和电信公司，15%来自零售、旅游等公司[48] - 截至2025年3月31日，公司在60多个国家约有73000名员工，约90%的员工在美国境外工作[58] - 公司与亚马逊网络服务、思科等众多科技供应商保持业务联盟，并持有数万个超大规模云服务提供商认证[40] - 公司在技术服务市场与众多不同规模和类型的供应商竞争，竞争要素包括服务质量、技术能力等[53] - 公司注重创新和知识产权开发，拥有大量知识产权组合，业务整体不依赖特定知识产权权利[56] - 公司需向美国证券交易委员会提交年度、季度和当前报告等信息，相关文件可在SEC官网和公司官网免费获取[64] - 公司执行官员包括首席执行官Martin Schroeter、首席财务官David Wyshner等，Martin Schroeter曾管理超370亿美元的总资产[67] - 公司客户合同平均期限超五年，到期后客户无续约义务，提前终止费用可能不足以弥补成本[76] - 公司盈利能力和增长目标依赖多项假设，投资可能影响近期营收增长和运营结果，且不一定能带来预期长期收益[77] - 公司向股东返还资本取决于多种因素，未能执行资本分配策略可能影响股东对公司的看法和股价[78] - 公司面临来自扩展云服务的现有企业、低成本国家劳动力模式公司和咨询型系统集成商的竞争，可能导致营收下降和运营利润率受压[79][82] - 公司与联盟伙伴的关系复杂，伙伴可能成为竞争对手或与竞争对手结盟，影响公司业务和运营结果[83] - 公司业务依赖与供应商和合作伙伴的关系，任何一方的问题都可能影响公司的竞争力、营收和盈利能力[84] - 公司增长战略依赖对技术发展的适应能力，投资新技术存在风险，若不能有效利用新技术，可能影响运营结果和竞争优势[85][87] - 公司若无法吸引和留住关键人员和熟练员工，可能面临招聘困难和生产力下降的问题[88] - 公司业务和运营可能受经济、地缘政治、公共卫生等状况不利影响，包括衰退、通胀、货币波动等[90] - 公司声誉可能因与客户重大纠纷、内控缺陷等事件受损，影响吸引和留住客户及人才的能力[91] - 若无法准确估计服务成本和合同完成时间，合同盈利能力可能受重大不利影响，通胀也会带来负面影响[92] - 若无法满足客户服务水平承诺，公司可能需支付罚款或提供服务信用，还会导致客户不满或流失[93] - 公司推进客户业务数字化转型项目存在管理和执行风险，依赖分包商等按时按成本交付[94] - 公司进行的收购和处置交易存在整合挑战、无法实现目标、承担负债和债务水平上升等风险[95] - 与政府客户的业务可能因资金审批、预算问题及合规违规等受到不利影响[96] - 公司知识产权保护存在不确定性，可能面临侵权索赔，使用AI也会带来相关风险[97] - 公司面临网络安全、数据治理和隐私风险，网络攻击增加且复杂，应对成本和运营后果可能重大[99][100][101] - 全球监管环境复杂，合规成本增加，风险增大，或使产品盈利降低[102] - 公司受众多法律制度约束，违反规定可能面临罚款、声誉受损等后果[103][105] - 税收事项可能影响公司运营和财务状况，包括税率变化、税务审查等[107] - 公司面临法律诉讼和调查风险，结果不确定[108] - 公司可能因违反环境法规而产生成本，损害声誉[110] - 环境、社会和治理相关期望可能带来潜在负债、成本增加和声誉损害[111] - 债务评级降低或撤回可能增加借款成本，减少资本获取，影响财务表现[112] - 商业和信贷环境不利可能影响公司获取资本的能力[113] - 市场流动性和客户信用风险可能对公司财务表现产生负面影响[115] - 公司章程和特拉华州法律的某些条款可能阻碍收购，限制股东权力[118] - 截至2025年3月31日，公司在全球拥有或租赁约1090万平方英尺的空间，其中美国390万平方英尺、日本100万平方英尺、主要市场310万平方英尺、战略市场290万平方英尺[133][134] - 截至2025年5月23日，公司普通股有大约221,000名登记股东[138] - 2024年11月，公司董事会授权了一项最高3亿美元的股票回购计划，2025年3月31日止年度，公司以9400万美元回购了260万股普通股[141] - 2021年11月3日，公司通过分拆从IBM独立出来，成为一家独立的公开上市公司和全球领先的IT基础设施服务提供商[152] - 2025财年，公司五大客户约占收入的8%，美国联邦政府占比不到0.5%[44] - 2025财年记录了1.14亿美元的员工重新平衡费用，预计该计划总现金支出约1.5亿美元，已支付约1.1亿美元，预计2026财年节省超2亿美元成本[185][186] - 2021年10月发行24亿美元高级无担保固定利率票据，2024年2月发行5亿美元6.35%高级无担保票据，2021年10月签订31.5亿美元多货币循环信贷协议，2025年3月将到期日延长至2030年3月[203][204][206] - 公司循环信贷协议在2025年3月31日和2024年3月31日记录的总设施费均为500万美元[207] - 循环信贷协议要求公司任何连续四个财季的借款债务与合并EBITDA之比不超过3.50比1.00，公司遵守债务契约[208] - 2024年9月30日季度，公司将首份金融资产出售协议的承诺融资额度从10亿美元降至6亿美元，并增加2亿美元的增量非承诺融资额度[209] - 截至2025年3月31日和2024年3月31日，公司向第三方出售应收账款的毛收入分别为32亿美元和36亿美元[210] - 截至2025年3月31日和2024年3月31日，公司应收账款转让相关费用分别为3800万美元和4900万美元[210] - 2024年3月31日，公司启动供应商融资计划，该计划下2025年3月31日和2024年3月31日的未偿债务不重要[211] - 2024年11月，公司董事会授权最高3亿美元的股票回购计划，该计划无固定到期日[212]

财务数据关键指标变化 - 2026财年第一季度净销售额增长5%，从125亿美元增至131亿美元[86][88] - 2026财年第一季度综合销售额增长3%[86][88][89] - 2026财年第一季度摊薄后每股收益为0.92美元，2025财年第一季度为0.93美元[86][106] - 2026财年第一季度税前利润率为10.3%，较2025财年第一季度的11.1%下降0.8个百分点[86][87] - 2026财年第一季度销售成本率为70.5%，较2025财年第一季度的70.0%增加0.5个百分点[86][87][101] - 2026财年第一季度销售、一般和行政费用率为19.4%，较2025财年第一季度的19.2%增加0.2个百分点[86][87][102] - 2026财年第一季度净收入为10亿美元，2025财年第一季度为11亿美元[106] 各条业务线表现 - Marmaxx 2026财年第一季度净销售额为81亿美元，较2025财年同期的78亿美元增长4%，其中同店销售和非同店销售各贡献2%的增长[112] - Marmaxx 2026财年第一季度的部门利润率降至13.7%，而去年同期为14.2%[114] - HomeGoods 2026财年第一季度净销售额为23亿美元，较2025财年同期的21亿美元增长8%，同店销售和非同店销售各增长4%[117] - HomeGoods 2026财年第一季度的部门利润率从去年同期的9.5%增至10.2%[118] - TJX Canada 2026财年第一季度净销售额为11亿美元，较2025财年同期增长3%，同店销售增长5%，非同店销售增长2%，但受4%的外币负面影响[120] - TJX Canada 2026财年第一季度的部门利润率从去年同期的12.3%降至10.7%[121] - TJX International 2026财年第一季度净销售额为17亿美元，较2025财年同期的15亿美元增长8%，同店销售增长5%，非同店销售增长2%，外币带来1%的正面影响[124] - TJX International 2026财年第一季度的部门利润率从去年同期的4.0%增至4.3%[126] 其他重要内容 - 截至2025年5月3日，运营门店数量和销售面积较2025财年第一季度末均增长3%[86][90] - 2026财年第一季度综合平均每家门店库存较2025财年第一季度增长7%[86] - 2026财年第一季度通过股票回购和股息向股东返还10亿美元[86] - 公司2026财年第一季度融资活动产生10亿美元的净现金流出，主要是由于股票回购和股息支付[135] 管理层讨论和指引 - 公司预计2026财年资本支出约为21亿至22亿美元，将用现有现金余额和内部产生的资金来支付[134] 风险相关内容 - 公司主要风险敞口和市场风险管理自2025财年2月1日结束的10 - K年度报告披露以来无重大变化[141]

收入和利润（同比环比） - 2025财年公司报告的年度收入为3561万美元，较2024财年减少18万美元，降幅0.5%[7] - 公司报告的毛利润为276万美元，较2024财年减少110万美元，降幅28%[7] - 年度净亏损为511万美元，较2024财年增加130万美元，增幅34%，基本和摊薄后每股亏损0.09美元[7] 成本和费用（同比环比） - 年度收入成本为3284万美元，较2024财年增加91万美元，增幅3%[7] - 运营费用为871万美元，较2024财年增加103万美元，增幅13%[7] 各条业务线表现 - 电信产品与服务业务收入同比下降559万美元，降幅17%[7] - SMS & MMS业务收入同比增长552万美元，增幅206%[7] - 大数据业务收入同比下降39万美元，降幅118%[7] - 2025财年DaGe平台收入为8万美元，指挥与通信平台收入为19万美元[7] 其他财务数据 - 截至2025年2月28日，公司现金为113万美元，营运资金盈余为690万美元，股东权益为1366万美元[13]

收入和利润（同比环比） - 2025年第一季度总净收入达33.927亿元人民币（4.675亿美元），同比增长35.4%[5][6] - 2025年第一季度总GMV为82.268亿元人民币，同比增长38.0%[7] - 2025年第一季度营业利润为8.208亿元人民币（1.131亿美元），营业利润率为24.2%，2024年同期营业利润为7.059亿元人民币，营业利润率为28.2%[7] - 2025年第一季度净收入为6.773亿元人民币（9330万美元），同比增长13.8%，净利率为20.0%，2024年同期净利率为23.7%[7][10] - 2025年第一季度基本和摊薄后每股净收益为3.92元人民币（0.54美元），2024年同期为3.32元人民币[11] - 2025年第一季度，公司总净收入为33.93亿元人民币（约合4.675亿美元），较2024年同期的25.07亿元人民币增长约35.35%[29] - 2025年第一季度，公司净利润为6.773亿元人民币（约合9334万美元），较2024年同期的5.951亿元人民币增长约13.81%[29] - 2025年第一季度，公司调整后净利润为6.773亿元人民币（约合9334万美元），与净收入相同，2024年调整后净利润为5.955亿元人民币[33] - 2025年第一季度，公司归属于普通股股东的净利润为6.499亿元人民币（约合9355万美元），较2024年同期的5.677亿元人民币增长约14.48%[29] 业务规模表现 - 截至2025年3月31日，公司在大中华区和海外共运营6681家茶馆，较2024年3月31日增长63.6%[7] - 截至2025年3月31日，公司移动小程序注册会员总数达1.924亿，较2024年3月31日增长109.6%[7] - 2025年第一季度活跃会员数为4490万，同比增长21.4%[7] 其他财务数据 - 截至2025年3月31日，现金及现金等价物、受限现金和定期存款为53.924亿元人民币（7.431亿美元），2024年12月31日为48.687亿元人民币[11] - 截至2025年3月31日，公司总资产为72.53亿元人民币（约合9.995亿美元），较2024年12月31日的65.96亿元人民币增长约9.96%[26] - 截至2025年3月31日，公司现金及现金等价物为5.111亿元人民币（约合7043万美元），较2024年12月31日的4.755亿元人民币增长约7.48%[26] - 2025年第一季度，公司经营活动产生的净现金为3.600亿元人民币（约合4962万美元），较2024年同期的5.235亿元人民币减少约31.23%[31] - 2025年第一季度，公司投资活动使用的净现金为1.925亿元人民币（约合2652万美元），较2024年同期的4384万元人民币增加约338.9%[31] - 2025年第一季度，公司融资活动产生的净现金为2.022亿元人民币（约合2786万美元），较2024年同期的1387万元人民币增长约1357.7%[31] 股权融资情况 - 2025年4月17日，公司首次公开发行14683991份美国存托股票，发行价为每股28.00美元，总收益约4.112亿美元；5月1日，承销商行使超额配售权，额外购买2202598份美国存托股票，额外收益约6170万美元[13][14]

财务数据关键指标变化 - 2025财年第四季度净收入6503.1万加元，同比下降11%；全年净收入2.68995亿加元，同比下降9%[3][4] - 2025财年第四季度综合毛利率降至16%，同比下降500个基点；全年升至30%，同比上升300个基点[12] - 2025财年第四季度持续经营业务运营亏损1800万加元，同比改善83%；全年运营亏损1.17亿加元，而2024财年为2.29亿加元[12] - 2025财年第四季度调整后EBITDA亏损900万加元，同比改善39%；全年亏损2400万加元，同比改善60%[12] - 2025财年第四季度自由现金流流出3600万加元，同比流出增加60%；全年流出1.77亿加元，同比改善24%[12] - 2025年第一季度公司净收入为6.5031亿加元，较2024年同期的7.2788亿加元下降约10.7%[52] - 2025财年公司净收入为26.8995亿加元，较2024财年的29.7146亿加元下降约9.5%[52] - 2025年第一季度公司净亏损为2.20788亿加元，较2024年同期的0.92337亿加元扩大约139.1%[52] - 2025财年公司净亏损为5.98115亿加元，较2024财年的6.57269亿加元收窄约9%[52] - 2025财年公司经营活动净现金使用量为1.6575亿加元，较2024财年的2.8195亿加元减少约41.2%[55] - 2025财年公司投资活动净现金使用量为0.47788亿加元，较2024财年的净流入2.4159亿加元转为净流出[55] - 2025财年公司融资活动净现金流入为1.4866亿加元，较2024财年的净流出4.65055亿加元转为净流入[55] - 2025财年调整后毛利率为30%，较2024财年的27%提升3个百分点[57] - 2025年第一季度调整后EBITDA为 - 924.8万加元，2024年同期为 - 1509.1万加元；2025财年调整后EBITDA为 - 2350.4万加元，2024财年为 - 5892.2万加元[59] - 2025年第一季度持续经营业务自由现金流为 - 3624.1万加元，2024年同期为 - 2270.9万加元；2025财年持续经营业务自由现金流为 - 17656.3万加元，2024财年为 - 23187万加元[61] 各条业务线表现 - 2025财年第四季度加拿大大麻收入同比增长4%，其中医用大麻增长13%[1] - 2025财年第四季度国际市场大麻净收入800万加元，同比下降35%；全年4000万加元，同比下降4%[12] - 2025财年Storz & Bickel净收入7300万加元，同比增长4%；第四季度为1700万加元，同比下降23%[15] - 2025年第一季度加拿大cannabis业务净收入4037.7万加元，报告毛利率6%，调整后毛利率11%；2024年同期净收入3862.2万加元，报告毛利率1%，调整后毛利率1%[63] - 2025年第一季度国际市场cannabis业务收入756.8万加元，报告毛利率25%，调整后毛利率25%；2024年同期收入1164.6万加元，报告毛利率54%，调整后毛利率52%[63] - 2025年第一季度Storz & Bickel业务收入1708.6万加元，报告毛利率37%；2024年同期收入2215.3万加元，报告毛利率41%[63] - 2025财年加拿大cannabis业务净收入15586万加元，报告毛利率23%，调整后毛利率25%；2024财年净收入15916.5万加元，报告毛利率16%，调整后毛利率16%[66] - 2025财年国际市场cannabis业务收入3973.4万加元，报告毛利率38%，调整后毛利率38%；2024财年收入4131.2万加元，报告毛利率40%，调整后毛利率40%[66] - 2025财年Storz & Bickel业务收入7340.1万加元，报告毛利率38%；2024财年收入7067万加元，报告毛利率43%[66] - 2025财年This Works业务收入为0，报告毛利率0%；2024财年收入2125.6万加元，报告毛利率50%[66] - 2025财年其他业务收入为0，报告毛利率0%；2024财年收入474.3万加元，报告毛利率 - 44%[66] 管理层讨论和指引 - 公司确定并启动额外成本削减计划，未来12 - 18个月预计至少实现年化节省2000万加元[1][15] - 新闻稿包含前瞻性陈述，涉及公司未来运营、业务计划等内容，实际结果可能与预期有重大差异[35] - 前瞻性陈述包括对美国大麻市场法规变化、公司收购和投资的预期等[36][38] - 前瞻性陈述基于管理层对历史趋势、当前状况和未来发展的看法等假设，但这些假设不一定正确[41] - 前瞻性陈述面临多种风险，如无形资产减值、资本资源和流动性不足等[42] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司将于2025年5月30日美国东部时间上午10点举行财报电话会议和网络直播，由首席执行官Luc Mongeau和首席财务官Judy Hong主持[24] - 直播链接为https://onlinexperiences.com/Launch/QReg/ShowUUID=1235414F - AB39 - 4A0B - 871E - B1885B487ACD [25] - 电话会议重播可在2025年8月28日美国东部时间晚上11:59前通过上述链接访问[26] - 公司是世界领先的大麻公司，旗下拥有Tweed、7ACRES等品牌，产品包括大麻制品和汽化设备，业务覆盖加拿大、欧洲和澳大利亚等地[31][32] - 公司通过对Canopy USA的非合并、非控股权益涉足美国THC市场，Canopy USA拥有Acreage、Wana等资产[33] - 亨内乌斯2017不可撤销信托对Canopy USA的投资总额最高可达2000万美元[38]

财务数据关键指标变化 - 2025财年净收入为2.69亿加元，较2024财年的2.97亿加元下降9%；净亏损为6.04亿加元，较2024财年的4.84亿加元增加25%；基本和摊薄后每股亏损为5.62加元，较2024财年的6.47加元减少13%[449] - 2025财年加权平均流通普通股总数为1.08亿股，2024财年为7478.75万股[449] - 2025财年加拿大成人用大麻净收入为7880万加元，较2024财年的9280万加元下降15%；加拿大医用大麻净收入为7700万加元，较2024财年的6640万加元增长16%[451] - 2025财年国际市场大麻收入为3970万加元，较2024财年的4130万加元下降4%；Storz & Bickel收入为7340万加元，较2024财年的7070万加元增长4%；This Works收入为0，较2024财年的2130万加元下降100%[451] - 2025财年商品销售成本为1.895亿加元，较2024财年的2.163亿加元下降12%；毛利润为7950万加元，占净收入的30%，较2024财年的8090万加元和27%有所提高[458] - 加拿大大麻业务2025财年净收入1.56亿加元，较2024财年的1.59亿加元下降2%，毛利率从16%提升至23% [459,461] - 国际市场大麻业务2025财年收入3973.4万加元，较2024财年的4131.2万加元下降4%，毛利率从40%降至38% [459,462] - Storz & Bickel业务2025财年收入7340.1万加元，较2024财年的7067万加元增长4%，毛利率从43%降至38% [459,463] - This Works业务2025财年收入为0，较2024财年的2125.6万加元下降100%，毛利率从50%降至0% [459,464] - 其他业务2025财年收入为0，较2024财年的474.3万加元下降100%，毛利率从 - 44%变为0% [459] - 2025财年总运营费用1.97亿加元，较2024财年的3.10亿加元下降36% [465] - 2025财年销售、一般和行政费用1.70亿加元，较2024财年的2.29亿加元下降26% [465,466] - 2025财年基于股份的薪酬为 - 420.5万加元，较2024财年的1418万加元下降130% [465,471] - 2025财年资产减值和重组成本3123.3万加元，较2024财年的6600万加元下降53% [465,472] - 2025财年其他收入（支出）净额为支出4.80亿加元，较2024财年的2.43亿加元增加98% [475,477] - 非现金费用从2024财年的1.248亿美元增加到2025财年的4.002亿美元，增加了2.754亿美元[478] - 2025财年所得税费用为710万美元，低于2024财年的1230万美元[479] - 2025财年递延所得税费用减少520万美元，主要因Canopy票据和CBI票据结算差异及递延税实现[480] - 2025财年总重组、资产减值及相关成本为3320万美元，低于2024财年的6500万美元[482][484] - 债务非现金公允价值变动费用从2024财年的3580万美元降至2025财年的0[486] - 收购相关或有对价及其他公允价值变动从2024财年的收入1230万美元变为2025财年的费用3550万美元[486] - 债务结算相关费用从2024财年的1210万美元变为2025财年的收入2230万美元[486] - 利息收入从2024财年的1620万美元降至2025财年的880万美元，减少740万美元[486] - 2025财年持续经营业务净亏损为6.041亿美元，高于2024财年的4.837亿美元[490] - 2025财年调整后EBITDA亏损为2350万美元，低于2024财年的5890万美元，亏损减少3540万美元[492] - 2024财年净收入为2.97146亿加元，较2023财年的3.33253亿加元下降11%[493][494][495] - 2024财年加拿大成人用大麻业务对企业净收入为9280.3万加元，较2023财年的9734.3万加元下降5%；业务对消费者净收入为0，较2023财年的3624.3万加元下降100%[494] - 2024财年加拿大医用大麻净收入为6636.2万加元，较2023财年的6185.9万加元增长7%[494][497] - 2024财年国际市场大麻收入为4131.2万加元，较2023财年的3894.9万加元增长6%[494][498] - 2024财年Storz & Bickel收入为7067万加元，较2023财年的6484.5万加元增长9%[494][500] - 2024财年This Works收入为2125.6万加元，较2023财年的2602.9万加元下降18%[494][501] - 2024财年商品销售成本为2.163亿加元，较2023财年的3.968亿加元下降45%；毛利润为8090万加元，占净收入的27%，而2023财年毛利润为 - 6350万加元，占净收入的 - 19%，毛利润率同比增加4600个基点[502] - 2024财年加拿大大麻业务毛利润为2564万加元，占净收入的16%，较2023财年的 - 9289.4万加元（占净收入 - 48%）有显著提升，毛利润率同比增加6400个基点[503][505] - 2024财年国际市场大麻业务毛利润为1668.2万加元，占净收入的40%，较2023财年的 - 332.2万加元（占净收入 - 9%）增长，毛利润率同比增加4900个基点[503][506] - 2024财年Storz & Bickel业务毛利润为3012.8万加元，占净收入的43%，较2023财年的2611.2万加元（占净收入40%）增长，毛利润率同比增加300个基点[503][507] - 2024财年总运营费用为3.096亿加元，较2023财年的25.67亿加元减少22.57亿加元，降幅88%[509] - 2024财年销售、一般和行政费用为2.294亿加元，2023财年为3.425亿加元，同比减少1.131亿加元，降幅33%[509][510] - 2024财年资产减值和重组损失为6600万加元，2023财年为22亿加元，同比减少21.33亿加元，降幅97%[509][515] - 2024财年其他收入（支出）净额为支出2.426亿加元，2023财年为收入4.556亿加元，同比变化2.13亿加元，支出减少47%[517][518] - 2024财年所得税费用为1230万加元，2023财年为所得税回收573万加元，同比变化1806万加元，降幅315%[517][521] - 2024财年一般和行政费用为9030万加元，2023财年为1.353亿加元，同比减少4505万加元，降幅33%[509][511] - 2024财年销售和营销费用为7610万加元，2023财年为1.373亿加元，同比减少6120万加元，降幅45%[509][512] - 2024财年收购相关成本为3480万加元，2023财年为3560万加元，同比减少81.7万加元，降幅2%[509][513] - 2024财年折旧和摊销费用为2830万加元，2023财年为3430万加元，同比减少603万加元，降幅18%[509][513] - 2024财年基于股份的薪酬为1420万加元，2023财年为2530万加元，同比减少1114万加元，降幅44%[509][514] - 2024财年递延所得税费用增加1360万美元，当期所得税费用增加440万美元[523][524] - 2024财年总重组、资产减值及相关成本为6500万美元，2023财年为23亿美元[525][529] - 2024财年减值费用总计7950万美元，2023财年为17亿美元[527][530] - 2024财年持续经营业务净亏损4.837亿美元，2023财年为31亿美元，同比减少[532] - 2024财年调整后EBITDA亏损5890万美元，2023财年为2.086亿美元，同比减少72%[533][535] 各条业务线表现 - Canopy USA持有Wana 100%的会员权益、Jetty约77%的股份、Acreage 100%的已发行和流通股份[450] - Canopy USA LPs持有6456.45万股TerrAscend普通股和2247.41万份认股权证，假设全部行权，将持有8703.86万股[450] 管理层讨论和指引 - 公司持续审查和寻求外部融资来源，包括从传统或非传统投资资本组织获得融资、出售普通股或其他股权或债务工具、获得与业务模式和资本需求更匹配的债务融资等[544] 其他没有覆盖的重要内容 - 公司为世界领先的大麻公司，核心业务位于加拿大、欧洲和澳大利亚，在美国持有一家实体的重要非控股、无投票权股份[412][413] - 公司为加拿大医用和成人用大麻市场的领导者，提供广泛的品牌和产品组合，还推出了Canopy Medical医用大麻品牌[414] - 2024年4月18日，公司与Greenstar达成交换协议，后者将约8120万美元的CBI票据本金转换为9111549股可交换股份，剩余本金和应计利息被取消和豁免[421] - 2024年4月29日和6月28日，公司回购信贷安排下的未偿本金，总计减少1120万加元（820万美元）[422] - 2024年8月20日，公司与机构投资者达成交换和认购协议，投资者交付约270万美元的未偿高级债券，换取291351股普通股和3万美元现金[423] - 2024年9月27日，公司回购信贷安排下的未偿本金，减少110万加元（90万美元）[424] - 2024年10月16日和2025年3月31日，公司分别提前偿还信贷安排下1亿美元本金，折扣价均为9750万美元，后者使到期日延长至2027年9月18日[425][427] - 2024年6月6日和2025年2月28日，公司分别设立至多2.5亿美元和2亿美元的股权发售计划，2025财年分别出售71044862股和23169358股，总收益分别为3.471亿加元和3830万加元[429][430][431] - 2024年12月9日，Canopy USA完成对Acreage的收购，公司向其原股东发行5888291股普通股[432][433] - 公司为符合条件的低收入医用大麻患者提供20%的折扣，并帮助患者确认药物是否被私人健康保险覆盖[419] - 公司为完成Acreage收购，向特定股东发行1315553股普通股和1197658份普通股认购权证，每份权证可按3.66美元的行权价购买一股普通股，有效期至2029年6月6日[438] - 公司因Acreage收购获得价值5080万美元的无投票权股份，Canopy USA为Elevate贷款应收款提供担保[439] - 2024年提出的加拿大联邦所得税提案拟将公司和信托的资本利得纳入率从二分之一提高到三分之二，2025年3月21日该提案被取消[440][441] - 2025年3月31日，公司有现金及现金等价物1.138亿美元和短期投资1770万美元[541] - 2024年6月至2025年2月，公司通过ATM计划发行并出售普通股，获毛收入3.854亿美元[538] - 公司可通过货架注册声明和加拿大货架招股说明书出售总计达10亿美元的证券[539] - 截至目前，公司可通过2025年2月ATM计划出售最多1.721亿美元的额外普通股[540] - 2024年4月和5月，公司完成债务和股权融资，取消CBI票据未偿余额并发行新的可转换债券[541] - 2024年5月投资者认股权证持有人有权以每股16.18美元的行使价购买Canopy股票，有效期为成交日起五年；2024年5月可转换债券年利率为7.50%[542] - 2024年5月可转换债券可按每股14.38美元的转换价格转换为Canopy股票；若Canopy股票在多伦多证券交易所的平均收盘价连续10个交易日超过21.

SHOE CARNIVAL REPORTS FIRST QUARTER FISCAL 2025 RESULTS May 30, 2025 FOR IMMEDIATE RELEASE FORT MILL, SC. - Shoe Carnival, Inc. (Nasdaq: SCVL) (the "Company"), a leading retailer of footwear and accessories for the family, today reported results for the first quarter ended May 3, 2025 and reaffirmed its previously issued Fiscal 2025 outlook. First Quarter Fiscal 2025 Highlights "Our first quarter results reflect the continued success of our strategic transformation, with profits outperforming expectations b ...

公司概况 - 公司是云软件和技术公司，通过企业应用和服务平台提高工作流程生产力和客户盈利能力[16] - 截至2024年12月31日公司有72名员工，其中68名为全职员工[47] - 截至2024年12月31日，公司有72名员工，其中68名为全职员工[47] 公司重大事件 - 公司于2024年12月23日进行1比20的反向股票拆分[14] - 公司于2023年1月5日签订合并协议，8月25日完成业务合并，老iCore成为公司全资子公司[17] - 公司于2024年10月1日出售托管IT服务资产[18] - 2024年12月23日公司对已发行普通股进行1比20的反向股票拆分[14] - 2023年1月5日公司签订合并协议，8月25日完成业务合并，Old iCore成为公司全资子公司[17] - 2024年10月1日公司出售托管IT服务资产[18] 业务线介绍 - 公司目前营销多款符合HIPAA标准的云软件即服务产品，按年度经常性收入订阅销售[21] - 公司iCoreClaims负责处理和管理保单持有人或牙科护理提供者提交的索赔[24] - iCoreVerify可提前7天自动检索患者保险资格明细，多数响应结果不到1秒返回[23] - iCoreHuddle可即时揭示每位患者的收入潜力，目前仅限牙科诊所使用[25] - 公司iCoreCodeGenius软件今年增加了CPT代码[27] - 公司目前营销多款符合HIPAA的基于云的软件即服务产品，按年度经常性收入订阅销售[21] - iCoreCodeGenius今年增加CPT代码，可辅助获得准确报销[27] 业务线竞争情况 - 公司面临来自多种来源的竞争，各业务线竞争激烈[32] - 公司业务各产品线竞争激烈，市场竞争基于价格、技术等多方面因素[32] 业务线优势 - 公司产品和服务的关键优势包括安全、可快速部署、用户采用率高[33][35][37] - 公司产品和服务优势包括安全私密、可扩展且可靠，部署快且总体拥有成本低，用户采用率高[33][34][36] 竞争策略 - 公司的竞争策略包括扩展现有服务、深化客户关系、拓展新横向市场[38][39][40] - 公司竞争策略包括扩展现有服务、深化与现有客户关系、拓展新横向市场、提升市场推广能力[38][39][40][41] 市场认可 - 过去几年公司在33个州竞争并赢得超100项主要医疗协会背书[41] - 过去几年公司在33个州赢得超100项主要医疗协会认可[41] 客户情况 - 2024和2023年末公司均无占总收入超10%的重大客户，2024年末有一客户应收账款占总应收账款26%，2023年末占比为25%[44] - 2024和2023年末公司均无占总收入超10%的重大客户[44] - 截至2024年12月31日，一名客户占应收账款总额的26%；截至2023年12月31日，一名客户占应收账款总额的25%[44] 知识产权与法规 - 公司依靠商业秘密、保密协议等保护核心技术和知识产权，目前无专利和商标[45] - 公司不受政府机构直接监管，但未来互联网相关法规或对业务有重大不利影响[46] 信息披露 - 公司年报、季报等报告按规定提交给美国证券交易委员会，可在公司网站免费获取[48]

EX-99.1 2 loop_ex991.htm PRESS RELEASE EXHIBIT 99.1 LOOP INDUSTRIES REPORTS FOURTH QUARTER AND FULL YEAR FISCAL 2025 RESULTS AND PROVIDES UPDATE ON BUSINESS DEVELOPMENTS LOOP MANAGEMENT TO HOLD UPDATE CALL AT 8:45 AM ET ON FRIDAY, MAY 30, 2025 MONTREAL, QC/ACCESSWIRE/May 29, 2025 — Loop Industries, Inc. (Nasdaq: LOOP) (the "Company," "Loop," "we," "us," or "our"), a clean technology company whose mission is to accelerate a circular economy for polyester by manufacturing 100% recycled polyethylene terephthal ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q BURLINGTON STORES, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 80-0895227 (State or Other Jurisdiction of Incorporation or Organization) (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended May 3, 2025 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from ...