战略合作核心内容 - The Nuclear Company与纽柯钢铁达成战略合作，旨在大幅提振美国核能和核电系统供应链 [1] - 合作协议聚焦评估符合美国机械工程师学会ASME NQA-1认证标准的钢材与相关制造工艺 [1] - 合作目标是为愈发庞大的核能项目确保可靠的本土钢材供给，强化美国清洁能源独立供给，并推动制造业回流美国 [1] - 此项交易与纽柯钢铁支持美国能源基础设施现代化的广泛战略一致，将公司定位为美国核能复兴的关键参与者 [1] - 合作将支持美国总统特朗普的行政命令，即到2050年实现400吉瓦核电装机目标，包括未来五年建设10座超大型核反应堆 [1] 合作对核电行业的意义 - 合作本质是奠定与强化美国核电系统复兴的制造与质量基座，使用美国本土、可认证、可复制的核级钢与制造体系 [2] - 目标是为大堆改造与小型模块化反应堆扩张解锁供给、压缩不确定性、降低资本化成本 [2] - 合作重点在于按ASME NQA-1体系验证钢材与制造流程，服务未来核电项目 [6] - 对于核能发电系统而言，合作旨在强化核级钢材与重件，目标是把材料谱系、批次溯源、无损检测、低温冲击/断裂韧性、焊接工艺评定等关键指标在美国本土打通 [6] - 合作可缩短交期、降低进口依赖、降成本与控进度，把长订货周期变为可计划周期，为小型模块化反应堆规模化铺路 [6] AI与数据中心电力需求背景 - 史无前例的大型数据中心建设与扩建热潮正把全美电网电力需求推向20年来未见水平 [3] - PJM Interconnection预测报告显示，未来15年到2035年，夏季峰值负荷可能增加70吉瓦，达到220吉瓦，比2006年夏季创下的约165.6吉瓦历史峰值高32% [3] - 规模随AI芯片等算力基础设施猛烈需求而呈指数级扩张的高耗能AI数据中心背后离不开电力供应这一最核心基础设施 [3] - 国际能源署预测到2030年，全球数据中心的电力需求将增长一倍以上，达到约945太瓦时，略高于日本目前的总用电量 [3] - 预计到2030年，聚焦人工智能的数据中心的整体电力需求将增长四倍以上 [3] 核能作为清洁能源的优势 - 在当前以及未来全球脱碳化大趋势下，核能这一高效且稳定的清洁能源成为亚马逊、谷歌以及微软等科技巨头最青睐的能源 [4] - 核能兼具清洁、稳定与高效属性，有望为庞大数据中心提供24小时不间断的强大电力支持 [4] - 全球政治家以及科技企业们当前对于核能与核电站的支持可能比20世纪70年代以来的任何时候都要强烈 [4] - 美国政府对核反应堆的态度全面转变，尤其是特朗普重返白宫后大举推进美国核电复兴 [4] 合作对科技巨头的影响 - 对正高强度斥巨资买核电的OpenAI、META以及微软等超级AI/云计算巨头而言，合作是把长期、稳定、逐时零碳电力落到它们核电表上的必要前置条件 [2] - AI训练与推理系统所驱动的数据中心高密度、长时满载，对可用性与电力质量要求极高，核电供应链本土化提升设备准交率与并网进度的确定性 [6] - 合作使科技巨头们更容易把数据中心扩张节拍与电源投运时间对齐，护航AI数据中心耗电狂潮 [6] - 合作意味着科技巨头可获得更加可落地的24/7零碳电力合同，正从年化绿电走向逐时24/7零碳供电 [7] - 若核级供应链在美国本土成形，小型模块化反应堆新核机组/寿期延长/功率提升的可交付性更高，科技公司与核电运营商签长约的执行风险更低 [7]