兴业证券股份有限公司关于南京磁谷科技股份有限公司 向控股子公司增资暨关联交易的核查意见 兴业证券股份有限公司（以下简称"兴业证券"或"保荐机构"）作为南京 磁谷科技股份有限公司（以下简称"磁谷科技"或"公司"）首次公开发行股票 并在科创板上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证 券交易所科创板上市规则》《上海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 11 号——持续督 导》等有关法律法规的规定，对磁谷科技向控股子公司增资暨关联交易的事项进 行了核查，核查情况如下： 一、公司向控股子公司增资暨关联交易概述 基于公司战略规划考虑与业务发展需要，公司控股子公司南京致和能源科技 有限公司（以下简称"致和能源"）拟进行增资扩充资本金。本次各方合计增资 万元增资款，认缴致和能源新增注册资本人民币 1,800.00 万元；南京羲和聚能创 业投资合伙企业（有限合伙）（以下简称"羲和聚能"）拟以 200.00 万元增资 款，认缴致和能源新增注册资本人民币 200.00 万元。就本次增资，致和能源现有 股东羲和聚能书面同意放弃按照其实缴的出资比例的部分 ...

新能源布局 - 公司开展光伏发电及储能业务，储能领域处于投资布局中，正推进锂电、钠电等储能项目开发，未来专注打造光、储、充一体化低碳园区与社区 [2] - 钠离子电池材料处于研发阶段，未产业化，有重大进展会及时披露 [2] 研发与业绩 - 2024年研发费用同比下降37.27%，因子公司和孙公司业务收缩，未来有加大研发投入计划，推进产业升级 [3] - 一季度净利润增长因信用减值损失冲回及管理费用下降，公司加强研发和拓展业务提升业绩 [3] 子公司业务 - 子公司宝乐互动业务为云通信服务，毛利率低，公司将调整业务结构改善业绩 [3] - 子公司宁德恒茂余热发电项目贡献稳定收入，公司重视业务发展并关注扩大市场份额 [4] 业务竞争与拓展 - 防磨抗蚀业务毛利率因竞争激烈和价格下滑微降，公司将通过创新提升竞争力，依托客户资源拓展新客户和领域 [3][4] - 声学降噪业务收入同比下滑59.35%，公司将提升工艺、推动技术创新，设立新产品转化部门拓展新业务 [4]