可转债发行与挂牌概况 - 公司向特定对象发行了8500万张可转换公司债券，每张面值100元，募集资金总额为850,000万元（85亿元人民币）[2] - 本次可转债于2025年6月19日在上海证券交易所挂牌转让，证券简称为“保利定转”，证券代码为“110817”[2] - 债券期限为发行之日起六年，即自2025年5月15日至2031年5月15日[3] 可转债核心条款 - 转股价格为15.92元/股[2][3] - 转股期起止日期为2025年11月21日至2031年5月15日[2][3] - 票面利率采用阶梯式设计，第一年2.20%，第二年2.25%，第三年2.30%，第四年2.35%，第五年2.40%，第六年2.45%[3] 转股价格调整机制 - 初始转股价格为16.09元/股，因实施2024年度利润分配方案（每股派发现金红利0.17元含税）而调整至15.92元/股[10] - 转股价格调整公式为P1=P0-D，其中P0为调整前转股价，D为每股派送现金股利[10][11] - 调整后的转股价格自2025年8月20日起生效[10] 转股操作细则 - 转股申报单位为手，一手为1,000元面额，转换成股份的最小单位为1股[5] - 可转债转股申报方向为卖出，价格为100元，转股申报一经确认不能撤单[5] - 无限售条件可转债转股新增股份，可于转股申报后次一个交易日上市流通，并享有与原股份同等的权益[7] 限售期安排 - 本次可转债本身无限售安排[13] - 可转债持有人将其持有的可转债转股后，所转股票自本次可转债发行结束之日起18个月内（即2026年11月22日前）不得转让[13]

利润分配方案实施 - 公司2024年度利润分配方案实施后对可转债转股价格进行调整 [2] - 转股价格由16.09元/股调整为15.92元/股 [2] - 调整依据为向特定对象发行可转换公司债券募集说明书发行条款及相关规定 [2] 转股价格调整安排 - 调整后转股价格自2025年8月20日（除息日）起生效 [2] - 本次可转债尚未进入转股期 [2] - 转股价格调整适用于"保利定转"可转债产品 [2]

定向可转债发行概况 - 公司向工银瑞信基金管理有限公司等14家发行对象发行可转换公司债券，发行数量为85,000,000张，面值100元/张，发行总额850,000万元（85亿元），证券简称"保利定转"，代码"110817" [1] - 定向可转债已在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司完成登记托管，发行依据为证监会批复（证监许可﹝2025﹞853号） [1] 限售期安排 - 持有人转股后，所转股票自发行结束日（2025年5月21日）起18个月内不得转让，该安排可能根据监管意见调整 [1][2] - 截至公告日，所有持有人均严格履行限售承诺，未出现违约情形 [2] 中介机构核查 - 保荐机构中金公司确认本次发行符合《公司法》《证券法》等法规要求，具备上交所挂牌条件，同意推荐挂牌 [2] 挂牌转让进展 - 上交所已通过自律监管决定书（﹝2025﹞137号）批准"保利定转"挂牌转让 [2] - 公司披露的转让公告书等文件同步发布于上交所官网，持有人包括光大永明资产等机构，合计持有85,000,000张 [3]