文章核心观点 - 南都湾财社通过头部公司财报透视中小银行生态变化，8家头部样本城商行2024年营收和归母净利润均正增长，7家总资产同比双位数增长，3家万亿资产上市农商行中广州农商行多项核心数据落后于重庆农商行 [4] 营收与净利润情况 - 2024年8家城商行营收、归母净利润增速均正增长，营收平均增速7.1%，归母净利润平均增速8.7% [7] - 江苏银行营收、归母净利润分别为808.2亿、318.4亿，稳居第一且首破800亿、300亿 [7] - 宁波银行营收、归母净利润分别为666.3亿、271.3亿，位居第二 [7] - 上海银行、南京银行营收超500亿，归母净利润超200亿 [7] - 杭州银行营收383.8亿、归母净利润169.8亿，排名第五 [7] - 长沙银行、成都银行营收分别为259.4亿、229.8亿，排名第六、第七，长沙银行盈利能力弱 [7] - 重庆银行营收、归母净利润分别为136.8亿、51.2亿，排名最后，增速也垫底 [8] - 南京银行营收增速最高达11.3%，杭州银行归母净利润增速最高达18.1% [8] 个人业务表现 - 2024年宁波银行利息净收入479.9亿，同比增长17.3%，营收占比提升至72% [9] - 2024年宁波银行手续费及佣金净收入46.6亿，同比下降19.3%，公允价值变动损益大跌98.5% [10] - 2024年重庆银行利息净收入101.8亿，较上年减少2.6%，手续费及佣金净收入8.9亿，同比暴增115.7% [10] - 2024年重庆银行投资收益23.6亿，较上年末增加17.5%，公允价值变动损益1.1亿，较上年末减少7.2% [11] - 2024年宁波银行个人业务营收209.6亿，利润总额33.7亿，分别下滑2%、30% [11] - 2024年重庆银行个人业务营收30亿，同比增长26.2%，税前利润4.4亿，同比下降28.9% [11] 资产与资产质量情况 - 2024年末7家城商行总资产同比双位数增长，江苏银行增速最高达16.1%，上海银行增速垫底仅4.6% [12] - 2024年末重庆银行不良率最高达1.25%，上海银行、长沙银行次之，部分银行不良率下行 [12] - 2024年末重庆银行拨备覆盖率最低为245.08%，上海银行倒数第二，杭州银行最高为541.45% [12] - 2024年末长三角5家城商行与成都银行拨备覆盖率下滑，宁波银行下滑幅度最大，长沙银行、重庆银行提升 [13] 农商行情况 - 广州农商行贷款及垫款总额超重庆农商行，但科技、普惠和绿色贷款余额等核心数据落后 [4] - 广州农商行人均创收约为重庆农商行六成，人均创利不足两成 [4] - 2024年广州农商行股价连续3年下跌，较高点暴跌超70%，重庆农商行股价自2021年以来上涨87.4% [4]

财务表现 - 2024年全年实现营业收入136.79亿元，其中非利息收入35.03亿元，手续费及佣金净收入8.88亿元 [1] - 2024年上半年营业收入71.58亿元（非利息收入19.34亿元，手续费及佣金净收入5.11亿元），下半年营收65亿元（非利息收入不足16亿元，手续费及佣金净收入3.77亿元），下半年环比下滑明显 [1] - 手续费及佣金净收入包含代理理财业务收入和支付结算及代理收入，两项指标同比均增长，但下半年环比减少，反映理财管理策略转型和财富管理遇阻 [1] 个人住房贷款业务 - 2024年个人住房贷款余额392.83亿元，较2023年末403.22亿元减少超10亿元 [2] - 2021-2024年个人住房贷款余额逐年下降（428.43亿元→415.71亿元→403.22亿元→392.83亿元），2024年下半年在政策支持下仍从399.97亿元降至392.83亿元 [2] - 2024年个人住房贷款不良贷款余额从3.09亿元增至5.84亿元，不良率从1.86%升至2.34% [3] 政策与风险 - 2024年9月重庆个人住房贷款首付比例统一降至15%，但公司贷款余额仍下降，反映个贷客户提前还款压力大 [3] - 金融业贷款不良率2022年17.06%、2023年17.19%，显著高于同业，但2024年未单独披露相关数据，存在选择性信息披露嫌疑 [3]

文章核心观点 选取营收前8家A股上市城商行作为样本，分析其2024年经营成绩，包括营收、净利润、资产等方面表现，以及业绩驱动差异和资产质量情况 [2] 营收与净利润情况 - 2024年8家城商行营收、归母净利润均正增长，营收平均增速7.1%，归母净利润平均增速8.7% [2][3] - 江苏银行营收、归母净利润分别为808.2亿、318.4亿，居首且首破800亿、300亿 [3][4] - 宁波银行营收、归母净利润分别为666.3亿、271.3亿，排第2 [3][4] - 上海银行、南京银行营收超500亿，归母净利润超200亿 [3] - 杭州银行营收、归母净利润分别为383.8亿、169.8亿，排第5 [5] - 长沙银行、成都银行营收分别为259.4亿、229.8亿，排第6、7，长沙银行盈利能力弱 [5] - 重庆银行营收、归母净利润分别为136.8亿、51.2亿，排最后，增速也垫底 [4][5] - 南京银行营收增速最高，达11.3%，杭州银行归母净利润增速最高，达18.1% [2][6] 业绩驱动差异 - 宁波银行利息净收入逆势增长，2024年达479.9亿，同比增17.3%，营收占比提至72% [7][8] - 宁波银行手续费及佣金净收入46.6亿，同比降19.3%，投资收益137.1亿，同比增4.7%，公允价值变动损益大跌98.5% [9] - 重庆银行利息净收入101.8亿，较上年减2.6%，手续费及佣金净收入8.9亿，同比暴增115.7% [9] - 重庆银行投资收益23.6亿，较上年末增17.5%，公允价值变动损益1.1亿，较上年末减7.2% [10] - 2024年宁波银行、重庆银行个人业务利润承压，宁波银行个人业务营收、利润总额分别下滑2%、30%，重庆银行个人业务营收增26.2%，税前利润降28.9% [11] 资产与资产质量 - 2024年末7家城商行总资产同比双位数增长，江苏银行增速最高，达16.1%，至3.95万亿，上海银行增速仅4.6%，垫底 [12] - 重庆银行不良率最高，达1.25%，上海银行、长沙银行排第2、3，其余低于1% [14] - 重庆银行不良贷款拨备覆盖率最低，为245.08%，上海银行倒数第二，为269.81%，杭州银行最高，为541.45% [14] - 长三角5家城商行与成都银行拨备覆盖率较上一年末下滑，宁波银行下滑幅度最大，长沙银行、重庆银行有所提升 [14]