AI时代操作系统的变革 - AI时代操作系统成为连接应用与硬件的核心桥梁，掌管硬件资源入口和数据流动[3] - 传统操作系统面临安全挑战，Linux工具链后门和Windows内核崩溃事件频发[3] - 需构建更安全可信的操作系统以应对人均3台以上智能终端的现状[3] 传统系统内核的局限性 - 传统内核如Windows NT/Linux采用C语言开发，内存安全存在风险且依赖事后补丁[4] - 内核代码臃肿（数百万行），难以适配IoT/边缘计算等轻量化场景[4] - 面向PC架构设计的传统内核无法满足AI时代轻量级、高安全、跨平台需求[4] Rust语言的突破性优势 - Rust在编译期解决内存安全和并发安全问题，避免C语言的空指针/缓冲区溢出漏洞[10] - 支持"零成本抽象"和"无GC运行时"，适配IoT/边缘计算/嵌入式等多元终端[11] - 2023年Stack Overflow调查显示超80%开发者愿用Rust，远高于C/C++的不足50%[11] vivo蓝河操作系统的创新 - 蓝河内核采用Rust构建，具备内存安全、轻量（最小内存13KB）、通用三大特性[12][14] - 支持RISC-V/ARM架构，兼容POSIX接口，降低开发者门槛和维护成本[14] - 全栈Rust编写的蓝河系统实现更少崩溃、更强隐私保护、更快响应的用户体验[14][19] 开源战略与生态共建 - vivo通过开源蓝河内核推动国产Rust生态发展，联合开放原子基金会及90所高校[22] - 举办三届蓝河操作系统创新赛，吸引400+顶尖高校队伍参与C/C++与Rust转译[22] - 开源旨在解决操作系统领域生态耦合问题，加速AI时代应用生态繁荣[21][24] 公司技术演进路径 - 2018年立项蓝河操作系统，2023年发布Rust框架版本，2024年实现全栈Rust化[19] - 定位为"AI赋能+安全守护+系统流畅"三位一体的未来智慧操作系统[19] - 从自研到开源体现公司穿越周期的战略定力，推动基础软件产业共荣[26]

报告行业投资评级 - 推荐|维持 [5] 报告的核心观点 - 本周计算机（申万）指数上涨1.71%保持上涨态势 周六世界人工智能大会开幕 国务院总理李强出席并提出三点建议 展会规模创历届之最 AI产业进入商业化关键时期 建议关注有客户资源、标杆案例、未来有大规模落地希望的上市公司 [3][20][21] 根据相关目录分别进行总结 指数表现 - 本周（2025.7.21 - 2025.7.25）计算机（申万）指数上涨1.71% 延续前两周上涨态势 上证指数上涨1.67% 深证成指上涨2.33% 创业板指上涨2.76% [1][10] - 细分板块中 计算机设备、IT服务Ⅱ、软件开发涨跌幅分别为+0.98%、+1.66%、+2.17% 软件板块表现较好 [1][11] - 本周计算机板块上涨、回调和走平的个股数量分别为196、90和50 海天瑞声、唐源电气、大恒科技涨幅分列前三 [11] 重大事件 - 特朗普签署《AI行动计划》 美国计划放松AI监管 输出全栈AI技术并加强算力出口管控 [15] - 字节发布Seed LiveInterpret 2.0 准确率接近人类水平 翻译延迟降低超60% [15] - vivo开源自研蓝河操作系统内核 从源头解决内存安全问题 [15] - OpenAI计划年底前上线100万张GPU 2025年AI资本支出预计达3600亿美元 折合2.5万亿人民币 [15] - OpenAI正计划于2025年8月初推出GPT - 5模型 [15][16] - ChatGPT Agent由多部分组成 通过共享状态实现整合 采用强化学习方法训练 未来将发展为通用超级智能体 [18] - 腾讯云推出全球首个产品 - 设计 - 研发一体化AI工具CodeBuddy AI IDE 开发效率提升10倍以上 [18] - 字节AI编程助手Trae发布2.0版本 新增SOLO模式 上下文工程成AI开发新趋势 [18] - 阿里巴巴Qwen团队开源最新一代旗舰编程模型Qwen3 - Coder - 480B - A35B - Instruct 性能不错 [18] 本周重点公告 - 海天瑞声预计2025年半年度营业收入14,886.12万元至16,453.07万元 同比增加约61.06%至78.01% 多项利润指标大幅增长 [2][17] - 鸿泉物联预计2025年半年度营业收入约33,000.00万元 同比增长35.50%左右 净利润扭亏为盈 [22] - 合合信息预计2025年上半年营业收入82,000万元至86,800万元 同比增加19.15%至26.13% 因技术研发与应用落地竞争力增强 [2][22] - 汉仪股份拟以10,230.3433万元购买上海皮东文化传媒有限公司39.00%股权 [2][22] 投资观点 - 本周计算机（申万）指数上涨 世界人工智能大会开幕 李强总理提出三点建议助力人工智能发展 展会规模大 我国政府重视 产业界积极创新 AI产业进入商业化关键时期 建议关注有客户资源、标杆案例、未来有大规模落地希望的上市公司 [3][20][21]

特朗普签署「AI行动计划」 - 特朗普签署《AI行动计划》，以AI创新、基础设施和国际外交为三大支柱框架，推出90多项行政令 [1] - 政府计划放松AI监管，推广开源模型，加速数据中心建设，重振美国半导体制造业 [1] - 美国将输出全栈AI技术给盟友，同时加强对算力出口管控，旨在确立全球AI霸主地位 [1] Lovable推出下一代AI编程产品 - Lovable仅用35人团队8个月实现1亿美元年收入，增速超越OpenAI等软件公司 [2] - 新发布的"Lovable Agent"将错误率降低91%，能像真实开发者一样分解问题并迭代修复 [2] - 产品定位为帮助非程序员通过自然语言描述构建完整应用程序 [2] 字节发布同声传译模型 - 字节发布Seed LiveInterpret 2.0，准确率接近人类水平的中英同声传译 [3] - 模型翻译延迟仅2-3秒，较传统系统降低超60%，复杂场景准确率超70% [3] - 支持零样本声音复刻，实时提取说话人音色特质并平衡翻译质量与延迟 [3] Higgs Audio V2语音大模型 - 李沐团队开源Higgs Audio V2，基于1000万小时音频数据训练，支持文本理解和语音生成 [4] - 具备多说话人对话生成、自动韵律调整、零样本语音克隆及实时语音交互能力 [4] - 采用自动化标注系统、统一音频分词器和DualFFN架构，评测表现领先 [5] DeepRare罕见病诊断系统 - DeepRare是全球首个罕见病推理型智能体诊断系统，模拟医生诊断思维路径 [6] - 系统Recall@1达57.18%，比最优方法提升23.79%，部分数据集准确率高达70% [6] - 支持多模态输入，具备主动提问和自我反思能力，诊断建议附带可溯源证据 [6] 谷歌Aeneas历史解读模型 - Google DeepMind开发Aeneas模型，可解读公元前7世纪至公元8世纪的拉丁铭文 [6] - 能预测缺失文本并进行铭文断代与地理定位，平均误差仅13年 [6] - 90%历史学者认为其检索的平行文本有研究价值，技术可扩展至其他历史文献 [6] vivo自研蓝河操作系统内核 - vivo开源蓝河操作系统内核，首个适用于嵌入式和移动设备的全栈Rust内核 [8] - 内核以Rust编写，最小堆内存仅13KB，支持ARM和RISC-V架构 [8] - 旨在推动国产Rust生态发展，满足AI时代对底层系统的更高要求 [8] 微软CEO谈AI价值 - 微软CEO认为AI应推动社会GDP增长，而非仅技术展示，医疗、教育和生产力是三大主战场 [9] - 强调AI需创造社会盈余以证明能源消耗正当性 [9] - 指出AI成功关键在于构建记忆系统、工具调用和权限系统，系统软件进入黄金时代 [9] 奥特曼谈GPT-5体验 - 奥特曼称GPT-5体验如同见证划时代技术革命，未来或为每人提供免费全天候服务 [10] - 提出乌托邦设想：将全球8万亿AI token平均分配给80亿人 [10] - 认为AI引发第三次界面革命，将改变计算方式，预言教育方式将彻底变革 [10]