业绩表现 - 2024年公司营收同比+15 29%，归母净利润同比+11 27%，全年保持平稳高增 [1] - 2024Q4营收同比+17 26%，增速环比提升较多，主要由于非息收入高增 [1] - 2025Q1营收、净利分别同比+5 12%、+6 69%，降本增效成效显著，成本收入比相较2024年-4 65pct至27 44% [1] - 加权平均ROE 10 83%，同比-0 14pct [1] 利息收入与息差 - 2024年利息净收入同比-1 65%，2025Q1增速转正，同比+2 68%，主要受益于规模稳增、息差企稳 [2] - 2024年公司净息差1 5%，同比-23BP，较前三季度-2BP，降幅收窄，全年存款成本率同比-8BP [2] - 2025Q1息差较年初-4BP至1 46% [2] 资产与负债规模 - 2024年各项贷款同比+15 5%，较2023年提速，2025年3月末较年初+4 44% [2] - 对公贷款2024年末同比+20 62%，2025年3月末较年初+7 32% [2] - 零售贷款2024年同比+7 85%，个人消资、经营贷分别同比高增29 89%、16 07%，2025年3月末零售贷款较年初稳增0 58% [2] - 2024年各项存款同比+12 88%，2025年3月末存款较年初+4 93%，对公、个人存款分别较年初+0 67%、+7 66% [2] - 2025Q1定期存款占比69 29%，较上年末+4 31pct [2] 非息收入 - 2024年、2025Q1非息收入分别同比+84 25%、+11 43%，增速下滑主要受累公允价值变动损益 [3] - 2024年中收同比+390 91%，主要由支出节约贡献，2025Q1中收同比+419 07% [3] - 2024年代销产品销量同比+124 52% [3] - 2024年、2025Q1其他非息收入分别同比+75 93%、+6 91%，投资收益分别同比+100 52%、+23 01% [3] - 公允价值变动损益由正转负，分别同比+7 13%、-231 67% [3] 资产质量 - 2024年末不良贷款率0 97%，同比持平，关注类贷款占比1 45%，同比+15BP [4] - 对公贷款不良余额及占比双降，测算分别同比-14 82%、-20BP，零售贷款不良率同比+27BP至1 76% [4] - 2025年3月末不良贷款率较上年末持平，关注类贷款占比+9BP，拨备覆盖率326 08%，较年初+5 21pct [4] - 核心一级资本充足率12 85%，较年初-0 82pct [4] 区域与业务策略 - 公司立足浙江绍兴，区域红利显著，践行"一基四箭"区域发展策略 [4] - 坚持支农支小，零售业务基础坚实 [4]