证券代码：836395 证券简称：朗鸿科技 公告编号：2025-036 杭州朗鸿科技股份有限公司 2024 年年度股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2025 年 4 月 14 日 2.会议召开地点：公司 1 号会议室 3.会议召开方式：现场投票和网络投票相结合方式 4.会议召集人：董事会 5.会议主持人：董事长忻宏先生 6.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议召集、召开、议案审议程序等方面均符合有关法律、行政法规、部 门规章、规范性文件和《杭州朗鸿科技股份有限公司章程》的规定。 （二）会议出席情况 出席和授权出席本次股东大会的股东共 5 人，持有表决权的股份总数 54,275,200 股，占公司有表决权股份总数的 43.3652%。 其中通过网络投票参与本次股东大会的股东共 0 人，持有表决权的股份总数 0 股，占公司有表决权股份总数的 0.0000%。 （三）公司董事、监事、高级管理人员出席或列席股东 ...

国浩律师(杭州)事务所 关 于 杭州朗鸿科技股份有限公司 2024年年度股东大会的 法律意见书 致:杭州朗鸿科技股份有限公司 公司已向本所保证和承诺,公司所提供的文件和所作陈述及说明是完整、真 实和有效的,有关原件及其上面的签字和印章是真实的,且一切足以影响本法律 意见书的事实和文件均已向本所披露,无任何隐瞒、疏漏之处。 本所律师仅根据本法律意见书出具目之前存在的事实及有关法律、行政法规、 规范性文件及《公司章程》的规定发表法律意见。在本法律意见书中,本所律师 仅对本次股东大会的召集、召开程序、出席会议人员资格、召集人资格、会议的 国浩律师(杭州)事务所 法律意见书 表决程序及表决结果的合法有效性发表意见,不对会议所审议的议案内容和该等 议案中所表述的事实或数据的真实性和准确性发表意见。 本法律意见书仅用于为公司本次股东大会见证之目的,不得用于其他任何目 的或用途。本所同意,公司将本法律意见书作为公司本次股东大会的公告材料, 随其他需公告的信息一起向公众披露,并依法对本所在其中发表的法律意见承担 法律责任。 本所律师根据现行有效的中国法律、行政法规,按照律师行业公认的业务标 准、道德规范和勤勉尽责精神,出具法 ...

公司基本情况 - 2025年4月11日在全景网举办2024年年度报告业绩说明会，参会人员为通过网络参加的投资者，接待人员有董事长、总经理忻宏，董事会秘书陈晓雨，财务负责人江志平，财通证券保荐代表人徐小兵 [3] 业务与产品 - 专注高品质防盗展示产品研发、生产和销售，产品应用于智能手机、可穿戴设备等消费电子产品防盗和展示领域 [4][10] - 经营范围增加集成电路设计和制造等新业务，会根据业务需要开展相关研发和生产 [10] - 立足市场加大可穿戴设备等市场布局，规划新产品路线 [11] 上市影响 - 上市为公司提供资金支持开展募投项目，扩大经营规模、提升研发实力，提升知名度，拓展销售渠道，实现全球市场布局，扩大市场占有率，提升竞争力和盈利能力 [4] 公司治理与内控 - 2024年制定《年度报告重大差错责任追究制度》《舆情管理制度》及《授权管理制度》，未来将加强内控管理，规范公司治理，完善制度流程，开展内控自查，加强内部审计和合规管理 [4] 财务相关 - 2024年应收账款余额较期初变动小于上年同期，对销售回款速度无明显影响 [5] - 2024年研发费用投入12,038,620.12元，同比增长62.86%，占营业收入比重为7.56%，未来将持续增加研发投资，优化架构，加强合作，保护知识产权，加快成果产业化 [6] - 2024年外销业务收入占比较高，未来会持续加强国内和国际市场开拓 [6] - 公司存货周转率提升，通过健全存货管理制度等全链条提升资产利用效率 [7] - 2024年销售费用同比增长6.98%，根据市场变化评估销售费用投入产出比 [8] - 2024年营业收入为159,229,237.81元，较上年同期增长36.63%，营业成本为69,142,987.29元，较上年同期增长35.51%，管理费用为11,104,743.18元，占营业收入比重为6.97%，研发费用占比7.56%，管理、研发费用占比变动不大，对未来利润增长无较大压力 [8] 募投项目 - 2024年竞拍取得杭州市富阳区国有建设用地使用权，用于建设“电子产品防盗设备产业化基地项目”，12月底已开工，募投项目围绕主营业务，实施后预计提升核心竞争力，扩大业务规模，提高盈利能力 [8] 筹资与客户 - 会根据战略规划和经营需要审慎考虑筹资计划，如有将及时披露信息 [9][10] - 目前与华为、小米等知名品牌商合作，主要客户群有手机品牌商等，未来将完善营销体系，拓展新客户群体 [10] 生产与市场拓展 - 未来将继续推进智能工厂建设，引进先进设备和管理系统，结合现有基地和募投项目实现生产自动化、数字化和智能化升级，加强精细化管控 [12] - 产品销往70多个国家和地区，2025年将在研发端发力，推动技术和产品创新，扩大国际市场份额 [12]

证券代码：836395 证券简称：朗鸿科技 公告编号：2025-035 杭州朗鸿科技股份有限公司 投资者关系活动记录表 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、 投资者关系活动类别 □特定对象调研 √业绩说明会 □媒体采访 □现场参观 □新闻发布会 □分析师会议 □路演活动 □其他 二、 投资者关系活动情况 三、 投资者关系活动主要内容 本次业绩说明会公司对基本情况进行了介绍，同时公司在业绩说明会上就投 资者关心的问题进行了回答，主要问题及回复情况如下： 问题 1：公司目前主要产品有哪些？上市给公司的业务发展带来哪些便 利？ 回答：尊敬的投资者，您好！公司始终坚持以市场为导向，以技术创新驱动 产业发展，专注于高品质防盗展示产品的研发、生产和销售。上市对于公司是机 遇也是挑战，借助资本市场的力量，上市为公司提供了充足的资金支持以开展募 投项目，有助于扩大公司经营规模，提升研发实力，同时上市后公司的知名度进 一步提升，有利于销售渠道的进一步拓展，帮助企业实现全球市场的深度布局， 扩大市场占有率， ...

报告披露 - 公司于2025年3月25日披露《2024年年度报告》及摘要[2] 业绩说明会 - 召开时间为2025年4月11日15:00 - 17:00，网络方式[3] - 参加人员含董事长、总经理等[4] 问题征集 - 截止2025年4月10日15:00，有专题页面[5] 联系方式 - 联系人陈晓雨，电话15356630907[6] - 地址浙江杭州富阳高尔夫路180 - 1号[6] - 邮箱ir@lhtglobal.com[6]

业绩总结 - 2024年营业收入15922.92万元，同比增36.63%[5] - 2024年净利润5794.77万元，同比增28.17%[5] - 2024年现金流净额6885.28万元，同比增43.15%[5] 研发情况 - 2024年研发费用1203.86万元，同比增62.86%，占比7.56%[6] - 2024年底研发人员42人，占比25.77%[6] - 公司拥有境内外300余项授权专利[4]

报告公司投资评级 - 首次覆盖给予朗鸿科技“增持”评级 [5][7] 报告的核心观点 - 朗鸿科技是电子设备防盗产品龙头，拓展智慧物联产业打开成长天花板，下游需求稳定增长，在细分领域行业领先且坚持稳定股利分配政策 [5][7] 根据相关目录分别进行总结 市场表现 - 2025年3月27日收盘价17.93元，总市值22.87亿元，流通市值15.57亿元，每股净资产1.64元 [3] 投资要点 - 朗鸿科技扎根行业近20载，是电子设备防盗展示产品龙头供应商，为华为等知名品牌提供服务，产品出口70多国，2024年收入和归母净利润同比增37%和28%，毛利率和净利率达57%和36% [6] - 公司在行业地位领先，拓展智慧物联产业，加大研发投入构建零售智能安防生态体系，重视智能工厂建设提升生产效率和品质 [6] - 华为、小米等客户高增长带动公司业绩提升，“以旧换新”政策加速市场需求释放，全球智能手机市场复苏，消费电子下游固定资产投资有望增加 [6] - AI技术创新应用为消费电子行业注入活力，催生新产品带动防盗展示器需求增长，公司智能防盗集成化方案布局有望提升产品价值和竞争力 [6] 盈利预测与评级 - 预计公司2025 - 2027年归母净利润分别为0.64亿、0.76亿、0.90亿元，对应EPS分别为0.50、0.60、0.70元/股，对应当前股价PE分别为35.6、29.9、25.4倍，可比公司2025年平均估值为30倍 [7] 盈利预测与估值 |项目|2023|2024|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业收入（百万元）|117|159|184|213|249| |同比增长率（%）|3.02%|36.63%|15.75%|15.31%|17.03%| |归母净利润（百万元）|45|58|64|76|90| |同比增长率（%）|7.30%|28.17%|10.96%|18.88%|17.64%| |每股收益（元/股）|0.35|0.45|0.50|0.60|0.70| |ROE（%）|20.80%|27.78%|30.21%|35.08%|40.18%| |市盈率（P/E）|50.59|39.47|35.57|29.92|25.43|[8] 附录：财务预测摘要 - 资产负债表、利润表、现金流量表等展示了公司2024 - 2027E年财务数据及主要财务比率，包括营收增长率、营业利润增长率、归母净利润增长率等 [9][10]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为机构投资者线上交流会议 [3] - 活动时间是2025年3月26日，地点为线上会议 [3] - 参会单位众多，包括开源证券、中信建投基金等多家机构，上市公司接待人员为董事会秘书陈晓雨女士和总经理助理胡国芳女士 [3][4] 行业与市场趋势 - 国内消费电子市场从2023年年底开始温和复苏，公司对消费电子市场向好趋势持积极态度，若未来美元降息、高通胀得到抑制，消费电子需求会进一步释放 [4] - 市场上消费电子或日常生活消费中单品价值较高的产品都有展示防盗需求，未来AI眼镜、高端体育用品等新技术热点产品或全新领域需求将不断增长，市场空间持续扩大 [5] 公司财务与分红 - 2024年年度权益分派方案为以未分配利润向全体股东每10股派发现金红利2.20元（含税），以资本公积向全体股东每10股转增2股 [6] 市场布局与销售 - 公司产品销往70多个国家和地区，2025年将在研发端发力，扩大海外市场份额 [7] - 公司产品品类多，分不同系列销售，手机展示防盗新品售价因市场定位而异 [8] - 公司受关税和贸易争端影响不大 [11] 募投项目进展 - 2024年7月落实募投用地，2024年底拿到施工证并动工，地块位于杭州市富阳区银湖板块，面积约26亩，计划2027年底达到预定可使用状态 [9] 产品规划 - 公司以市场需求为导向，对各市场进行实地考察及市场调研，规划新产品路线 [10]

会议召开情况 - 2024年召开14次董事会会议、7次股东大会[4] - 2024年召开5次董事会审计委员会会议、5次独立董事专门会议[4] 独立董事履职 - 应振芳出席2024年全部会议并均投赞成票[4] - 2024年现场工作15天，未提相关提议[6][7] - 关注内审、沟通审计，未受处分[9][10][11]

会议情况 - 2024年召开14次董事会、7次股东大会、5次审计委员会和5次独董专门会议[5] 独董履职 - 陈少杰出席2024年全部会议，现场工作15天[5][7] - 未提议召开会议及聘用解聘事务所，关注内审与审计沟通[8][10][11] 人员变动 - 陈少杰因个人原因辞去独董职务[12]