世茂集团业绩 - 世茂集团2023年营业额约为人民币594.64亿元，同比增加约10.7%[1] - 世茂服务2023年全年收入实现人民币82.03亿元，毛利润实现人民币16.46亿元，保持行业较高水平[2] - 世茂酒店板块2023年总收入达人民币23.0亿元，同比增长31.4%，平均每房收益同比提升39.8%[3] 世茂集团发展 - 世茂集团2023年全年实现88座城市、114个项目、158个批次的交付，签订协议拟出售珠海综合商业及商用综合体开发项目[4]

财务表现 - 2023年合约销售额为人民币428.22亿元，同比下降5.7%[1] - 公司毛利约为人民币58.48亿元，同比增加约10.7%[1] - 股东应占核心业务亏损约为人民币145.08亿元[1] - 公司全年实现收入8202.7百万元，毛利润1646.4百万元[12] - 公司毛利率为20.1%，权益持有人应占核心净利润率为7.9%[12] - 公司经营活动所得现金净额达到1030.4百万元[12] - 销售成本由2022年的577.59亿元下降7.2%至2023年的536.16亿元[26] - 2023年毛利率约为9.8%，与2022年的8.4%相比无显著变动[27] - 投资物业公允价值净损失约为58.78亿元，较2022年增加显著[28] - 營銷及市場推廣成本由2022年的28.13亿元下降49.5%至2023年的14.20亿元[30] - 截至2023年12月31日止年度，本集团的行政开支由2022年的57.19亿元下降17.8%至47.03亿元[31] - 撇除非经常性或非现金项目的税后影响，2023年權益持有人應佔核心业务虧損额增加16.83亿元至约145.08亿元[40] - 2023年物业销售收入为人民币46,985,856千元，较2022年的50,260,189千元有所下降[69] - 上海世茂物业开发及投资部门2023年收入为人民币59,821,850千元，经营利润为人民币(13,249,715)千元[70] - 2023年已出售物业成本及其他为45817606人民币千元，较2022年的52029561人民币千元有所下降[85] - 2023年融资成本净额为7972173人民币千元，较2022年的15118417人民币千元有显著下降[86] - 2023年资本及物业开发开支承担为30922943人民币千元，较2022年的45636011人民币千元有所下降[87] - 2023年当期所得税为961166人民币千元，较2022年的1870487人民币千元有所下降[88] 公司业务 - 公司土地储备约为5105万平方米[1] - 公司在建面积约为2977万平方米，计划竣工面积约为450万平方米[5] - 公司在管建筑面积为250.6百万平方米，合约建筑面积为332.3百万平方米[12] - 公司计划加快探索与其他中小型房地产企业间的物业管理业务合作新模式[13] - 公司主要业务为在中国进行物业开发、物业投资、物业管理及酒店经营[56] 财务状况 - 公司股本为384,165人民币千元，储备为14,715,951人民币千元[55] - 公司在2023年12月31日录得本公司權益持有人应占虧損约210亿人民币，借贷合计约2,640亿人民币[59] - 本集团2023年12月31日的银行借贷、其他金融机构借贷以及债券总额为263,963百万人民币[45] - 本集团2023年12月31日的有抵押借贷总额约为2,283.53亿人民币，以不同资产作为担保[48] - 本集团共雇用53,836名员工，年内薪酬总额约为55.59亿人民币，采用按工作表现奖金制度[50] - 2023年12月31日，合同负债为85,834,358人民币千元，较2022年减少了32,267,904人民币千元[75] - 本集团预计2023年12月31日未履约的合同金额约为280亿人民币，将确认为物业销售收入[76] - 應收貿易賬款及其他應收賬款以及預付款項总额为40,292,835人民币千元[77] - 2023年12月31日，应收贷款为407,932,000人民币，以物业、应收票据或信贷保证作抵押[78] - 即期应收账款、土地使用权的投标押金、应收贷款和其他应收账款的公允价值与账面值相同[79] - 應付貿易賬款及其他應付賬款总额为86,807,924人民币千元，较2022年增加了4,307,838人民币千元[80] - 截至2023年12月31日，本集团与独立第三方签订了股权转让协议和债务结算协议[81] 风险提示 - 贵公司已采取多项措施和计划缓解流动性压力和改善财务状况[102] - 若未能实现计划和措施，可能无法持续经营，需做出调整[103] - 綜合財務報表已充分披露了重大不确定性，但无法就持续经营基准的重大不确定性发表意见[104] - 投资性房地产的公允价值和存货的可变现净值存在重大不可观察投入值和假设，无法获得充分、适当的审计证据[106] - 以上事项的任何调整可能对贵集团的财务表现和现金流量产生影响[110] - 贵公司已遵守香港联合交易所有限公司上市规则附录C3所载的标准守则[111] - 贵公司一直遵守上市规则附录C1所载的企业治理守则的所有条文[112] - 董事会不建议就截至2023年12月31日止年度派发末期股息[115]

物业销售及项目情况 - 世茂集团2023年上半年物业销售收入为人民币303.9亿元，同比下降11.5%[18] - 2023年上半年累计实现合同销售额人民币280.7亿元，合同销售总面积186.8万平方米[20] - 2023年上半年世茂集团在建面积约3,300万平方米，竣工面积约370万平方米[21] - 2023年上半年世茂集团暂停土地获取，旗下拥有逾300个项目，共约5,542万平方米土地储备[22] - 物业销售方面，浙江区销售额为8,136百万元，海峡发展区为5,784百万元，华中区为4,300百万元[34] 酒店业务 - 世茂酒店版块2023年上半年实现总收入人民币10.6亿元，同比增长43.5%，客房平均每房收益同比提升46%[30] - 世茂喜达新开1家酒店，展望下半年将陆续开业更多酒店，夯实自主品牌酒店的发展版图[31] - 酒店经营收入2023年上半年达到10.59亿元，较去年同期增长约43.5%，入住率及每房收益增加[36] - 上海康莱德酒店2023年上半年收入为137百万元，上海佘山世茂洲际酒店为95百万元，香港东涌世茂喜来登酒店为82百万元[36] 公司财务及股权激励 - 2023年6月30日，公司有抵押借贷总额约为人民币2,384.89亿元，以物业、投资物业、土地使用权、发展中物业、落成物业和受限制现金作担保[57] - 截至2023年6月30日，公司资本及物业开发开支之已订约但未拨备之承担为人民币442.29亿元[58] - 公司共雇用52,518名员工，其中1,393名从事物业开发，薪酬总额约为人民币28.29亿元[59] - 公司采用按工作表现确定奖金的制度，实施股份奖励计划以鼓励员工继续为公司发展效力[60] - 公司及附属公司已採納三个股份獎勵計划，旨在肯定入选员工的贡献，鼓励他们为公司持续发展努力[61] - 根据2011世茂集团股份奖励计划，授予个别入选员工的奖励股份总数不得超过公司已发行股份总数的1%[64] - 截至2023年6月30日，根据2011世茂集团股份奖励计划，尚未授出、归属、失效或注销的世茂集团股份总数为8,709,353股[66] - 根据2011世茂集团股份奖励计划，已授出合共48,751,338股世茂集团股份，占已发行股份总数约1.41%[69] 资金运作及债务情况 - 2023年中期，世茂集团经营业务所得现金净额为24.55亿元人民币，较2022年下降32.5%[125] - 投资活动所得现金净额为9.17亿元人民币，较2022年下降84.1%[125] - 融资活动所用现金净额为22.93亿元人民币，较2022年下降33.1%[125] - 2023年中期，世茂集团的借贷总额为2752亿元人民币，其中有1819亿元人民币将在未来12个月内到期償還[131] 其他财务信息 - 2023年上半年，世茂集团控股有限公司的股本为384,165千元，股份溢价为4,988,635千元，保留盈利为4,961,601千元，总计为24,495,040千元[123] - 2023年上半年，世茂集团控股有限公司的全面亏损为12,057,786千元，其他全面收入为22,460千元，期间全面亏损总额为12,035,326千元[123] - 2023年上半年，世茂集团控股有限公司的不可重新归类至损益的项目中，以公允价值计量且其变动计入其他全面收入的金融资产公允价值收益为198千元[123] - 2023年上半年，世茂集团控股有限公司的可重新归类至损益的项目中，換算海外业务的汇兑差异为4,282千元[123]

2022年公司整体业绩情况 - 2022年公司实现合约销售额865.2亿元，累计合约销售总面积为537.4万平方米[17] - 2022年公司收入630.40148亿元，销售成本577.58774亿元，毛利52.81374亿元，年度亏损206.59306亿元[12] - 2022年公司收入约为630.40亿元，较2021年减少41.5%，79.7%的收入来自物业销售[56] - 2022年公司销售成本约为577.59亿元，较2021年下降45.1%[63] - 物业销售、酒店经营、商业运营、物业管理及其他业务2022年收入分别为502.60亿元、17.46亿元、18.89亿元、91.45亿元，2021年分别为944.88亿元、21.16亿元、20.33亿元、91.60亿元[57] - 2022年公司收入630.4亿元，2021年为1077.97亿元；毛利52.81亿元，2021年为26.18亿元；股东应占亏损214.92亿元，2021年为270.93亿元；每股亏损基本为5.674元，2021年为7.627元[85] - 商业运营收入从2021年的20.33亿元降至2022年的18.89亿元，下降约7.1%[90] - 2022年毛利率约为8.4%，2021年为2.4%[92] - 其他收入╱其他收益净额约为35.62亿元，2021年为1.32亿元[93] - 行政开支从2021年的60.03亿元降至2022年的57.19亿元，下降4.7%[94] - 营销及市场推广成本从2021年的53.77亿元降至2022年的28.13亿元，下降47.7%[114] - 2022年税项拨备约为31.09亿元，其中土地增值税为9.83亿元，2021年分别为68.05亿元和36.34亿元[117] - 2022年股东应占核心业务亏损额降至128.25亿元，2021年为232.51亿元，亏损率为32.3%[118] 2022年公司财务指标情况 - 截至2022年底，公司银行借贷、其他金融机构借贷、债券及优先票据合计2740.07亿元[9] - 2022年公司剔除预收款后资产负债率约为83.8%，2021年为77.4%[31] - 2022年公司资本及物业开发开支已订约但未拨备承担为456.36亿元[32] - 2022年集团公允价值亏损总额约6.31亿元，扣除递延所得税后净额为4.73亿元，2021年分别为6.02亿元和4.52亿元[64] - 2022年集团就预期信贷亏损作出进一步拨备约3.19亿元[66] - 2022年应占联营公司及合营企业业绩亏损约1.32亿元，较2021年下降约3.01亿元[67] - 2022年净负债率约为302.2%，2021年为156.0%[98] - 应收联营公司及合营企业款项从2021年的599.76亿元增至2022年的666.91亿元[118] - 2022年现金短债比为0.03，2021年为0.21[119] - 借贷总额从2021年12月31日约2317.59亿元增加18.2%至2022年12月31日约2740.07亿元[120] - 2022年12月31日，集团有抵押借贷总额约为2160.85亿元，以账面价值2038.85亿元的物业等作担保或以附属公司股份质押作担保[122] 2022年公司各业务板块情况 - 2022年上海世茂在管商业项目客流同比下滑24%，出租率同比下降约4个百分点，在管写字楼项目出租率较2021年同期下降5个百分点[2] - 2022年公司在管商业项目客流同比下滑24%，出租率同比下降约4个百分点[50] - 2022年国内旅游总人次25.3亿，同比下降22%；国内旅游收入2.04万亿元，同比下降30%；世茂酒店全年收入达17.5亿元，同比下降17.5%[53] - 截至2022年12月31日，集团自持开业酒店25家，客房8300余间；租赁直营酒店6家，客房超1100间[81] - 2022年世茂服务收入86.368亿元，同比上升3.5%；在管建筑面积2.616亿平方米，同比上升8.8%；合约建筑面积3.413亿平方米，同比上升10.8%；毛利润19.43亿元，毛利率22.5%[79] 公司经营策略调整 - 2022年公司主动调整经营策略，暂停补充土地获取，加大现有项目精细化管控[17] - 公司调整经营策略，暂停土地获取[75] - 2022年公司锚定“大飞机”发展战略，物业、商业、酒店等聚焦发展、协同发力[71] - 上海世茂未来将坚持“地产开发与销售 + 商业经营与管理”双轮驱动模式，加大轻资产领域投入[2] - 未来公司坚持“地产开发与销售 + 商业经营与管理”双轮驱动模式，发挥商业管理优势，加大轻资产领域投入[78] 2023年展望与规划 - 2023年世茂服务将聚焦现金流管理、盈利能力升级等方面实现全面高质量发展[4] - 2023年行业政策面宽松趋势有望延续，房地产行业有望温和回暖，但当前仍面临较大压力[16] - 2023年世茂酒店将有望迎来多家输出管理项目揭幕[27] - 展望2023年，行业政策有望宽松，公司以提质增效、价值链重塑为目标，锚定“大飞机”战略应对变局[83] 公司项目建设情况 - 截至2022年末，公司在建面积约3814万平方米，竣工面积约585万平方米；2023年计划在建面积约3450万平方米，计划竣工面积约600万平方米[48] 公司资金缓解措施 - 2022年公司通过股权转让出售多项资产缓解资金困难[43][49] 公司股份奖励计划 - 2022年董事及集团其他雇员获授尚未归属的世茂集团股份总数为8709353股[138] - 符合2011世茂集团股份奖励计划归属条件后，60%奖励股份自授出日期起12个月后归属，40%自授出日期起24个月后归属[138][144] - 2011世茂集团股份奖励计划授予董事的股份中，许世坛尚未归属股份为119493股，汤沸为124003股，谢琨为256504股，吕翼为91233股，叶明杰为41518股[138] - 2011世茂集团股份奖励计划授予集团其他雇员的股份中，2019年4月15日授出尚未归属1413213股，2020年授出1625959股，2021年授出5037430股[138] - 2021世茂集团股份奖励计划可授出股份最高数目为采纳日期II已发行世茂服务股份的0.3%，即7091919股[146] - 2021世茂集团股份奖励计划授予个别入选雇员的奖励股份总数不得超过世茂服务采纳日期II已发行股份总数的0.3%，即7091919股[146] - 2021世茂集團股份獎勵計劃已授出6,865,821股世茂服務股份，可供日後授出的世茂服務股份數目為226,098股，佔已發行股份總數約0.009%[149] - 2021年授出的世茂服務獎勵股份，60%自授出日期起計12個月後獲歸屬，40%自授出日期起計24個月後獲歸屬，授出日期前收市價為每股19.74港元，公允價值為每股19.80港元[147] - 2022年11月16日授出的世茂服務股份，60%自授出日期起計6個月後獲歸屬，40%自授出日期起計18個月後獲歸屬，授出日期前收市價為每股2.65港元，公允價值為每股2.29港元[154] - 2022年11月16日，世茂服務董事獲授386,786股世茂服務股份[152] - 2022年11月16日，五名最高薪人士（除世茂服務董事）獲授272,555股世茂服務股份[152] - 2022年11月16日，世茂服務集團其他僱員獲授3,357,764股世茂服務股份[152] - 2022年11月16日合計授出4,017,105股世茂服務股份[152] - 2011世茂集團股份獎勵計劃可授出股份最高數目為69,319,016股世茂集團股份，授予個別入選僱員的獎勵股份總數不得超過34,659,508股世茂集團股份[164] - 截至2022年12月31日止年度，無世茂集團股份根據2011世茂集團股份獎勵計劃獲授出、歸屬或失效[166] - 三個股份獎勵計劃目的是肯定入選僱員貢獻，鼓勵其效力，吸引人才推動集團發展[163] - 2011世茂集团股份奖励计划已授出48,751,338股，可供日后授出20,567,678股，占报告日期已发行股份总数约0.54%[169] - 2021世茂集团股份奖励计划自2021年5月3日起有效期十年，2022年无股份授出[170][171] - 世茂服务股份奖励计划可授出最高数目为70,919,190股，占采纳日期III已发行股份3%[173] - 截至2022年12月31日，世茂服务股份奖励计划已授出4,017,105股，可供日后授出66,902,085股，占报告日期已发行股份总数约2.71%[174][176] 公司股权结构情况 - 许荣茂通过受控法团权益持有世茂集团2,422,840,586股，占已发行股本63.795%[178] - 许荣茂通过其他权益持有世茂服务3,419,326股，占已发行股本0.139%[181] - Gemfair Investments Limited持有20.45746316亿股世茂集团股份，世盈财经有限公司持有3.7709427亿股世茂集团股份[198] - 许荣茂先生被视作在Gemfair及世盈财经所持世茂集团股份中拥有权益[198] - 根据2011世茂集团股份奖励计划授予的25.6504万股世茂集团股份被视为拥有权益[199] 公司债务兑付情况 - 世茂服务全资附属公司赎回2022年10月31日到期的全部存续优先无抵押有担保可转换债券[188] - 上海世茂兑付人民币2000万元固定利率4.24%的中期票据、人民币5亿元固定利率4.50%的非公开发行定向债券、人民币2亿元固定利率3.70%的非公开发行定向债券[188] 公司竞争与契约遵守情况 - 控股股东承诺不参与与世茂服务集团业务构成竞争的业务，除非在上市公司持股不足30%已发行股本总额或在私人公司持股不足30%权益且无权控制董事会[189] - 2022年度集团及其紧密联系人遵守不竞争契约条款[191] 公司融资协议情况 - 2018年7月31日订立融资协议，获15亿港元定期贷款融资，期限48个月[192] - 2019年8月9日订立融资协议，获8.3785亿美元及39.94亿港元双货币定期贷款融资，期限48个月[192] 公司核数师变更情况 - 2022年3月24日，罗兵咸永道辞任核数师，中汇安达获委任为新核数师[194]

债务重组与展期 - 集团推进境外债务重组，涉及约68亿美元优先票据、约21亿美元及209亿港元境外银行和金融机构借贷[1] - 集团与境内贷款人协商借款展期，已达成约121亿元和54亿元长债及中期票据展期[2] - 2023年3月公司附属上海世茂完成45.5亿元境内长期债券展期，最后批次偿还期限延至2026年[200] - 2023年6月公司附属世茂建设与贷款人同意为143.5亿元境内长期债券展期，最后批次偿还期限延至2028年[200] 融资与资金安排 - 集团将积极寻求替代融资和借贷，为财务义务及经营开支提供资金[2] 诉讼解决 - 集团将积极解决未决诉讼，有信心达成解决方案[2] 业务战略 - 集团制定业务战略计划，侧重加快物业销售[2] 资产处置 - 集团将继续寻求处置项目开发公司股权，以产生额外现金流入[2] - 集团通过股权转让处置上海黄浦路土地等资产缓解资金困难[171] - 2022年8月31日公司与独立第三方订立协议，出售股权、转让债权及抵销往来账目，总代价净额约33.16亿元，9月完成交易[200] - 2022年10月12日公司与独立第三方订立协议，出售一间非全资附属公司全部股权，总代价17.5亿元，10月完成交易[200] 财务准则应用 - 集团已采纳2022年1月1日生效的新订及修订香港财务报告准则，无重大变更[4] - 集团尚未应用已颁布但未生效的新订香港财务报告准则，影响待评估[4] 风险管理 - 集团业务面临市场、信贷及流动资金风险，风险管理计划旨在降低不利影响[7] - 集团风险管理政策及金融负债合约未贴现现金流出期末无重大变动[8][9] 财务业绩 - 截至2022年6月30日，公司产生公司权益持有人应占亏损约人民币98亿元[20] - 2022年6月30日，公司借贷合共约为人民币2,560亿元，其中约人民币1,603亿元将在未来12个月内到期偿还[20] - 2022年6月30日，公司现金总额（含现金及现金等价物及受限制现金）约为人民币478亿元[20] - 2022年6月30日，公司未按计划还款日期偿还的借贷共计约人民币390亿元；截至报告日期，共计约人民币1,024亿元[20] - 2022年6月30日，衍生金融工具公允价值为人民币92,027千元，上市股本证券投资为人民币15,857千元，非上市实体投资为人民币199,766千元，结构性产品的投资为人民币1,013,985千元[15] - 2021年12月31日，衍生金融工具公允价值为人民币11,412千元，上市股本证券投资为人民币595,053千元，非上市实体投资为人民币588,313千元，结构性产品的投资为人民币1,000,970千元[15] - 上海世茂（公司拥有63.92%权益的附属公司）于2022年1月17日兑付本金总额为人民币1,900,139,000元、固定利率为4.65%的长期债券，于2022年3月21日兑付本金总额为人民币950,044,000元、固定利率为4.64%的长期债券[17] - 2022年6月30日计入第二级之衍生金融工具为与Morgan Stanley订立的一份利率掉期合约及与汇丰订立的五份利率掉期合约[15] - 2021年12月31日计入第二级之衍生金融工具为与Morgan Stanley订立的一份利率掉期合约及与汇丰订立的七份利率掉期合约[16] - 2022年6月30日及2021年12月31日计入第一级之以公允价值计量且其变动计入其他全面收入之金融资产为在港交所、纳斯达克和纽交所买卖的股本证券[25] - 按公允价值计量且其变动计入其他全面收入之金融资产，2022年6月30日期初资产结余为1589283千元，期末为1213751千元；2021年同期初为592392千元，期末为613820千元[28] - 按公允价值计量且其变动计入损益之金融资产，2022年6月30日期初和期末资产结余均为0千元；2021年同期初为168016千元，期末为166347千元[28] - 2022年上半年物业销售为28233677千元，2021年同期为66521433千元[43] - 2022年上半年酒店经营收入为738464千元，2021年同期为971885千元[43] - 2022年上半年商业运营收入为991464千元，2021年同期为946877千元[43] - 2022年上半年物业管理收入及其他为4392319千元，2021年同期为4961079千元[43] - 2022年上半年集团收入为34355924千元，2021年同期为73401274千元[43] - 2022年上半年公司总收入为34355924千元，期间亏损9268158千元[47] - 2021年上半年公司总收入为73401274千元，期间利润9477850千元[52] - 2022年上半年物业销售为28233677千元，较2021年上半年的66521433千元有所下降[47][52] - 截至2022年6月30日，公司拥有上海世茂63.92%实际股权，拥有世茂服务63.10%实际股权[47] - 2022年上半年资本开支为210350千元，较2021年上半年的777242千元减少[47][52] - 2022年上半年投资物业公允价值亏损27661千元，2021年上半年为收益533838千元[47][52] - 2022年上半年衍生金融工具公允价值收益80672千元，2021年上半年为14206千元[47][52] - 2022年上半年折旧及摊销费用为537177千元，较2021年上半年的428991千元增加[47][52] - 截至2022年6月30日，公司总资产为624255200千元，总负债为529178540千元[55] - 2022年上半年按权益法入账的投资为24829123千元[50] - 截至2021年6月30日，公司拥有上海世茂63.92%实际股权，拥有世茂服务65.88%实际股权[57] - 2021年12月31日，公司总资产为628,104,069千元，总负债为514,104,386千元[58] - 2022年6月30日合约负债为118,045,661千元，2021年12月31日为124,124,133千元，已扣除增值税分别约为65亿元和57亿元[61] - 截至2022年6月30日止六个月，公司收购物业及设备约196,682,000元，2021年同期约为478,085,000元[62] - 2022年6月30日计入非流动资产业务应收关联方款项为6,013,944千元，2021年12月31日为6,460,176千元[64] - 2022年6月30日计入流动资产业务应收关联方款项为85,606,940千元，2021年12月31日为66,056,509千元[67] - 2022年6月30日应收贸易账款为11,652,812千元，2021年12月31日为9,267,337千元[68] - 2022年6月30日土地使用权之投标押金为1,561,994千元，2021年12月31日为1,758,960千元[68] - 2022年6月30日建筑成本的预付款项为5,263,552千元，2021年12月31日为4,832,637千元[68] - 2022年6月30日物业销售的应收账款约为7,136,698,000元，2021年12月31日约为5,380,594,000元[70] - 2022年6月30日应收贷款为6.03626亿元，2021年12月31日为9.68226亿元，年利率范围4.2% - 18.0%[71] - 2022年6月30日对应收贸易账款总额计提拨备约2.69422亿元，2021年12月31日为2.45568亿元[71] - 2022年6月30日受限制现金中，作为银行按揭贷款融资保证金约26.5553亿元，2021年12月31日为29.13858亿元；已抵押作借贷抵押品按金约81.50715亿元，2021年12月31日为71.56065亿元[74] - 2022年6月30日银行存款实际利率为0.34%，与2021年12月31日相同[75] - 2022年6月30日对其他应收账款总额计提拨备约11.8564亿元，2021年12月31日为11.82746亿元[78] - 2022年6月30日受限制现金为108.06245亿元，2021年12月31日为100.69923亿元；现金及现金等价物为369.71439亿元，2021年12月31日为478.144亿元[80] - 截至2022年6月30日，信托市场购买普通股4700.6万股，总额7.5663亿港元，相当于人民币6.65074亿元[84] - 截至2022年6月30日，4875.1338万股股份根据股份计划授予雇员，其中3676.4063万股已归属，327.7922万股已失效[84] - 截至2022年6月30日止六个月，已授出但尚未归属股份加权平均公允价值约1.65826亿港元，相当于约1.41813亿元人民币[85] - 2022年6月發行在外股份為3,787,589千股，2021年30日為3,530,955千股[90] - 2022年6月30日計入非流動負債的借貸為19.3653104億元人民幣，計入流動負債的借貸為16.0252066億元人民幣[92] - 2022年6月30日有抵押銀行借貸及來自其他金融機構的借貸總額約為1246.96806億元人民幣，2021年12月31日為1061.95329億元人民幣[94] - 2022年6月30日抵押資產總值為189.915157億元人民幣，2021年12月31日為187.896107億元人民幣[95] - 2018年9月14日銀團貸款協議，2022年6月30日3.99億美元及24.8605億港元本金未償還，其中1.14億美元及7.103億港元已逾期[96] - 2019年8月9日銀團貸款協議，2022年6月30日7.95958億美元及37.943億港元本金未償還，其中1.25678億美元及5.991億港元已逾期[97] - 2021年4月22日銀團貸款協議，2022年6月30日6.575億美元及51.285億港元本金未償還[98] - 2021年6月25日發行的優先票據，3.73945億美元已逾期[101] - 2019年10月21日上海世茂發行10億元人民幣中期票據，2021年4月30日發行6.4億元人民幣中期票據[102][103] - 2022年1月13日，上海世茂赎回本金20亿元、利率4.65%的长期债券；3月17日，赎回本金10亿元、利率4.64%的长期债券[104] - 2022年6月30日，本金5亿美元、利率4.50%的优先票据已逾期[105] - 截至2022年6月30日，本金5亿元、利率4.15%的第三期长期债券到期日延至2023年5月22日[104] - 2020年10月16日，世茂建设赎回本金8.65801亿元、利率4.15%的长期债券，余下本金5.34199亿元债券于2022年10月16日到期[109] - 2022年1月18日，上海世茂赎回本金5亿元、利率4.50%的第一期私募票据；截至6月30日，赎回5000万元第二期私募票据并协定展期[112] - 2021年11月2日，世茂服务发行本金31.1亿港元（约25.36858亿元）、利率2.25%的可转换债券，将于2022年10月31日按100%本金赎回[113] - 可转换债券衍生工具部分按公允价值计量，债务部分及利息开支实际年利率为8.32%[115] - 2018 - 2021年公司发行多笔优先票据，本金从3亿美元到10亿美元不等，利率在3.45% - 6.125%之间[105][106] - 2019 - 2021年上海世茂与世茂建设发行多笔中期票据和长期债券，本金从5亿元到31亿元不等，利率在3.20% - 5.15%之间[104][107][109][110][111][112] - 2022年6月30日可转换债券债务部分为26

财务数据关键指标变化 - 2021年公司收入为1077.97269亿元，销售成本为1051.79409亿元，毛利为26.1786亿元[19] - 2021年公司经营亏损185.15859亿元，融资成本净额为27.68337亿元，除所得税前亏损215.72377亿元，年度亏损283.76878亿元[19] - 2021年末公司非流动资产为489.882813亿元，流动资产为138.221256亿元，总资产为628.104069亿元[19] - 2021年末公司非流动负债为132.67189亿元，流动负债为381.432496亿元，总负债为514.104386亿元[19] - 2021年末公司资产净值为113.999683亿元，本公司权益持有人应占权益为57.817957亿元，非控制性权益为56.181726亿元[19] - 2021年公司收入约为人民币1077.97亿元，较2020年的1353.53亿元减少20.4%，主要因完工进度不及预期[36] - 2021年公司股东应占亏损270.93亿元，2020年为盈利126.28亿元；每股基本亏损762.7分，2020年为盈利361.5分[36] - 2021年集团毛利率约为2.4%，2020年为29.3%；毛利率（撇除存货拨备）为24.3%[44] - 2021年物业销售的营销及市场推广成本和行政开支占合约销售的3.0%，2020年为2.4%[45] - 2021年金融资产减值拨备约43.60亿元，较2020年上升802.9%[67] - 2021年商誉和客户关系减值亏损金额分别为25.13亿元和2000万元，2020年无[68] - 2021年12月31日净负债率约为156.0%，2020年12月31日为51.8%[72] - 2021年12月31日现金短债比为0.21，2020年12月31日为1.16[73] - 截至2021年12月31日借贷总额231.76亿元[74] - 销售成本从2020年的956.85亿元增加9.9%至2021年约1051.79亿元[65] - 2021年销售成本合计1051.79亿元，2020年为956.85亿元，其中土地成本及建筑成本2021年为686.56亿元，2020年为847.94亿元[84] - 其他收入╱其他收益净额2021年约为1.32亿元，2020年为10.29亿元，减少因出售“维港汇”项目22.5%权益确认亏损6.30亿元[85] - 融资成本净额2021年约为27.68亿元，2020年为融资收入净额33.15亿元，因2021年借贷利息增加[89] - 应占联营公司及合营企业业绩从2020年利润1.59亿元降至2021年亏损约4.33亿元，因物业销售毛利率下降及物业减值拨备增加[90] - 年内股东应占利润从2020年约126.28亿元减至2021年亏损约270.93亿元，因收入及毛利贡献的核心利润减少[92] - 2021年股东应占核心业务利润率为负32.4%，核心业务利润下降355.34亿元至亏损约232.51亿元，2020年为利润122.83亿元[93] - 2021年底应收联营公司及合营企业款项增加251.59亿元，预期一年至三年内收回[94] - 2021年12月31日剔除预收款后资产负债率约为77.4%，2020年12月31日为68.3%[96] - 借贷总额从2020年12月31日约1451.43亿元增至2021年12月31日约2317.59亿元，增加866.16亿元[97] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年物业管理、商业运营、酒店经营及其他业务总收入为133.1亿元，占收入总额12.3%，较2020年增长44.3%[9] - 2021年87.7%的收入来自物业销售，12.3%来自酒店经营、商业运营、物业管理及其他业务；2020年分别为93.2%和6.8%[36] - 2021年物业销售944.88亿元，2020年为1261.33亿元；酒店经营收入21.16亿元，2020年为14.47亿元；商业运营收入20.33亿元，2020年为15.38亿元；物业管理收入及其他91.6亿元，2020年为62.35亿元[37] - 商业运营收入由2020年的15.38亿元增加约32.2%至2021年的20.33亿元，租金收入增加28.5%[42] - 2021年租金收入小计为13.83亿元，2020年为10.76亿元；商业运营相关服务收入2021年为6.50亿元，2020年为4.62亿元；合计2021年为20.33亿元，2020年为15.38亿元[43] - 物业管理收入及其他由2020年的62.35亿元增加约46.9%至2021年的91.60亿元[43] - 2021年物业销售总面积640.09万平方米，收入94.49亿元；2020年总面积830.56万平方米，收入126.13亿元[60] - 酒店经营收入从2020年的14.47亿元增加约46.2%至2021年的21.16亿元[61] 土地储备情况 - 2021年公司在深圳、杭州等核心城市增加土地储备416万平方米（权益前），年末拥有约7146万平方米（权益前）土地储备[15][21] - 2021年新增土地权益前土地成本总计211.91亿元，应占权益土地成本总计140.21亿元[49] 商业项目运营情况 - 成都世茂广场和厦门集美世茂广场2021年开业，招商率均达100%[22] - 多座办公楼全年出租率保持在90%以上，深圳世茂前海中心2021年末出租率达85%[22] - 成都世茂广场和厦门集美世茂广场开业招商率均达100%[50] - 多座办公楼全年出租率保持在90%以上，深圳世茂前海中心和长沙世茂环球金融中心至2021年末出租率分别达85%和74%[50] 酒店业务动态 - 世茂酒店10月底推出美好生活体验平台“世”品生活馆[32] - 兰州中山林茂御酒店于2022暑假开业，是2021年“茂御”品牌全面焕新后首家开业酒店[33] - 2021年世茂酒店与希尔顿酒店集团签署奢华酒店战略合作协议[54] - 2022年1月1日，上海康莱德酒店华丽启幕[54] 公司管理与运营调整 - 2022年公司优化调整管理架构，聚焦核心经营目标，提升运营效率[35] 行业环境情况 - 2021年下半年以来，房企销售去化及回款压力增加，行业整体投资收缩，全国商品房销售持续下行，行业整体利润空间被进一步压缩[56] 员工与薪酬情况 - 2021年12月31日集团共雇用53926名雇员，其中4973名从事物业开发，年内薪酬总额约为64.27亿元[113] 客户与供应商情况 - 集团五大客户及供应商合共销售额及采购额分别占集团年内营业总额少于30%及采购总额少于30%[118] 股息与股份发行情况 - 公司年内透过有以股代息选择权以现金宣派截至2021年6月30日止六个月中期股息，发行120,134,424股本公司缴足股份，总代价约1,675,635,000港元[121] - 公司于2021年12月14日按每股8.14港元配發及發行1.45亿股公司股份[200] - 世茂服務于2021年11月2日按每股15.18港元配發及發行1.15亿股世茂服務股份[200] 股份奖励计划情况 - 2011世茂集团股份奖励计划于2011年12月30日采纳，2019年3月26日批准有效期至2027年12月30日[131] - 董事许世坛2021年4月15日获授55,325股世茂集团股份，截至2021年12月31日尚未归属119,493股[134] - 董事汤沸2021年4月15日获授51,731股世茂集团股份，截至2021年12月31日尚未归属124,003股[134] - 董事谢琨2021年4月15日获授208,059股世茂集团股份，截至2021年12月31日尚未归属256,504股[134] - 董事吕翼2021年4月15日获授41,809股世茂集团股份，截至2021年12月31日尚未归属91,233股[134] - 董事叶明杰截至2021年12月31日尚未归属41,518股世茂集团股份[134] - 董事小计2021年初尚未归属1,000,106股，年内已授出356,924股，年内已归属724,279股，年末尚未归属632,751股[134] - 集团其他雇员2021年初尚未归属6,639,205股，年内已授出5,037,430股，年内已归属3,600,033股，年末尚未归属8,076,602股[134] - 2011世茂集團股份獎勵計劃可授出股份最高數目為已發行股份的2%，即69,319,016股；授予個別入選僱員的獎勵股份總數不得超過已發行股份總數的1%，即34,659,508股[142] - 2021年，3,542,842股世茂集團股份於4月15日歸屬，加權平均收市價為每股20.89港元；57,191股於4月26日歸屬，加權平均收市價為每股20.84港元[137] - 截至2021年12月31日止年度，根據2011世茂集團股份獎勵計劃授出合共5,394,354股世茂集團股份[144] - 符合2011世茂集團股份獎勵計劃歸屬條件後，60%股份12個月後歸屬，40%股份24個月後歸屬；授出前收市價每股25.80港元，公允價值每股26.00港元[146] - 2021世茂集團股份獎勵計劃可授出股份最高數目為已發行世茂服務股份的0.3%，即7,091,919股；授予個別入選僱員的獎勵股份總數不得超過已發行股份總數的0.3%，即7,091,919股[148] - 符合2021世茂集團股份獎勵計劃歸屬條件後，60%世茂服務股份12個月後歸屬，40%24個月後歸屬；授出前收市價每股19.74港元，公允價值每股19.80港元[150] - 世茂服務股份獎勵計劃於2021年6月28日採納，有效期十年，可供日後授出的股份數目為70,919,190股，佔已發行股份總數約2.87%[152][154] - 董事所披露權益中，包括根據2011世茂集團股份獎勵計劃授予的119,493股、256,504股、41,518股世茂集團股份[159][160][161] - 董事所披露權益中，包括根據2021世茂集團股份獎勵計劃授予的1,104,728股世茂服務股份[165] - 2011世茂集团股份奖励计划已授出48,751,338股世茂集团股份，可供日后授出20,567,678股，占报告日期已发行股份总数约0.54%[171] - 2011世茂集团股份奖励计划中，60%奖励股份自授出日期起12个月后归属，40%自授出日期起24个月后归属，授出前收市价每股23.10港元，授出日公允价值每股23.35港元[170] - 2021世茂集团股份奖励计划于2021年5月3日采纳，有效期十年，参与人包括集团或世茂服务集团雇员[172] - 截至2021年12月31日，2021世茂集团股份奖励计划已授出6,865,821股世茂服务股份，可供日后授出226,098股，占报告日期已发行股份总数约0.009%[177] - 世茂服务股份奖励计划可授出最高数目为采纳日期III已发行股份的3%，即70,919,190股[179] 股权持有情况 - 許榮茂先生被視作於Gemfair、世盈財經及Best Cosmos所持有的世茂服務股份中擁有權益，分別為31,934,159股、10,856,342股、1,550,486,179股；Gemfair及世盈財經分別持有公司53.866%及9.929%權益[164] - 2021年12月31日，许荣茂通过受控法团权益持有2,422,840,586股世茂集团股份，占已发行股本约63.795%[184] - 2021年12月31日，许世坛以实益拥有人身份持有3,682,1

销售业绩 - 截至2023年上半年合约销售额为280.7亿元，合约销售面积为186.8万平方米[4] - 2023年上半年物业销售收入为243.9亿元，占收入总额的80.3%，较2022年同期下降13.6%；入账销售面积为202.2万平方米，较2022年同期下降21.5% [5] - 2023年上半年物业销售面积202.1593万平方米，收入243.94亿元[48] - 截至2023年6月30日，物业销售收入24.39亿元，2022年同期为28.23亿元；酒店经营收入1.06亿元，2022年同期为0.74亿元；商业运营收入0.86亿元，2022年同期为0.99亿元；物业管理收入及其他4.08亿元，2022年同期为4.39亿元[132] 财务数据 - 营业额下降11.5%至303.94亿元（2022年上半年：343.56亿元）[4] - 酒店经营、商业运营、物业管理及其他业务收入为60.00亿元（2022年上半年：61.22亿元），较2022年上半年下降约2.0% [4] - 毛利上升5.4%至31.24亿元（2022年上半年：29.65亿元），毛利率为10.3% [4] - 股东应占核心业务亏损为73.25亿元（2022年上半年：55.29亿元），亏损额较2022年上半年增加约17.96亿元（约32.5%）[4] - 2023年上半年酒店板块实现总收入10.6亿元，同比增长43.5%；第二季度总收入相较于第一季度，实现了20%的环比上升，客房平均每房收益同比提升46% [12] - 2023年上半年酒店经营收入10.59亿元，较2022年同期的7.38亿元上升约43.5%[27] - 2023年上半年商业运营收入8.61亿元，较2022年同期的9.91亿元下降约13.2%[29] - 2023年上半年集团行政开支约22.93亿元，较2022年同期约26.45亿元下降13.3%[31] - 2023年上半年应占联营公司及合营企业业绩由2022年同期利润8700万元降至亏损约4.73亿元[33] - 截至2023年6月30日止六个月，股东应占核心业务亏损约73.25亿元，较2022年上半年增加17.96亿元，亏损率为33.7%[35] - 2023年6月30日，集团净负债率约为372.5%，2022年12月31日为302.2%[36] - 2023年上半年公司收入约为人民币303.94亿元，较2022年同期减少11.5%[46] - 2023年上半年物业管理服务收入40.981亿元，毛利8.627亿元，股东应占核心净利润3.165亿元，毛利率21.1%，核心净利润率7.7%[43] - 2023年上半年在管面积2.607亿平方米，合约面积3.462亿平方米[43] - 2023年上半年物业管理收入及其他由2022年同期的43.93亿元减少约7.1%至40.80亿元[51] - 2023年上半年销售成本由2022年同期的313.91亿元减少13.1%至272.69亿元[52] - 2023年上半年营销及市场推广成本由2022年同期约15.70亿元下降55.8%至约6.94亿元[54] - 2023年上半年公司就预期信贷亏损作出进一步拨备约3.24亿元[56] - 2023年6月30日公司现金短债比为0.03，与2022年12月31日持平[61] - 2023年6月30日公司有抵押借贷总额约为人民币2384.89亿元[63] - 2023年6月30日公司资本及物业开发开支之已订约但未拨备之承担为人民币442.29亿元[64] - 2023年6月30日公司共雇用52518名雇员，其中1393名从事物业开发，期内薪酬总额约为人民币28.29亿元[65] - 2023年6月30日公司非流动资产为人民币17299959千元，较2022年12月31日有所变化[68] - 2023年6月30日公司流动资产为人民币451774314千元，较2022年12月31日有所变化[68] - 2023年6月30日公司总资产为人民币577973339千元，较2022年12月31日有所下降[68] - 2023年6月30日公司总权益为人民币66245164千元，较2022年12月31日有所下降[69] - 2023年6月30日公司总负债为人民币511728175千元，较2022年12月31日有所下降[69] - 截至2023年6月30日止六个月，公司产生公司权益持有人应占亏损约人民币121亿元[72] - 截至2023年6月30日，公司借贷合共约为人民币2752亿元，其中约人民币1819亿元将在未来12个月内到期偿还，现金总额约为人民币285亿元[72] - 截至2023年6月30日，公司未按计划还款日期偿还的借贷共计人民币1197亿元，截至报表批准之日，该余额共计人民币1342亿元[72] - 截至2023年6月30日止六个月，融资成本净额减少12.0%至约人民币84.65亿元[81] - 截至2023年6月30日止六个月，股东应占亏损由约人民币97.92亿元增加至约人民币120.58亿元[83] - 应收联营公司及合营企业款项由2022年12月31日约人民币666.91亿元减少至2023年6月30日约人民币614.63亿元[85] - 2023年6月30日，公司剔除预收款款项后的资产负债率约为85.8%，较2022年12月31日的83.8%有所上升[86] - 截至2023年6月30日止六个月，公司期间全面亏损总额为1.1591508亿人民币，上年同期为9299596人民币[93] - 2023年6月30日已披露的合约负债已扣除67亿人民币增值税，2022年12月31日约为71亿人民币[113] - 2023年6月30日，物业销售的应收账款约为39.99838亿人民币，2022年12月31日为38.92308亿人民币[115] - 2023年6月30日，公司对其他应收账款总额计提拨备约人民币12.68亿元，2022年12月31日为12.77亿元[118] - 2023年6月30日，其他应付账款主要包括收取客户按金人民币35.51亿元，2022年12月31日为32.22亿元[120] - 截至2023年6月30日止六个月，公司权益持有人应占亏损37.88亿元，每股基本亏损人民币3.18元；2022年同期应占亏损97.92亿元，每股基本亏损人民币2.59元[125] - 各业务板块经营亏损17.88亿元，除所得税前亏损107.26亿元，期间亏损116.24亿元[134] - 资本开支9450.8万元，投资物业公允价值亏损8.02亿元，衍生金融工具公允价值亏损3146.9万元[134] - 折旧及摊销费用5.42亿元，使用权资产摊销9452.6万元，金融资产减值拨备3.24亿元，物业存货减值拨备2.91亿元[134] - 截至2022年6月30日止六个月，公司总收入为34355924千元，期间亏损为9268158千元[135] - 2023年6月30日，公司总资 产为616210939千元，总负债为536705854千元[137] - 与物业开发及销售合约有关的合约负债，2023年6月30日为104863720千元，2022年12月31日为118102262千元[137] - 2023年6月30日应收贸易账款为8515921千元，2022年12月31日为8801099千元[139] - 2023年6月30日土地使用权的投标押金为4182395千元，2022年12月31日为4251995千元[139] - 2023年6月30日建筑成本的预付款项为9448225千元，2022年12月31日为8993816千元[139] - 2023年6月30日应收贷款为426862千元，2022年12月31日为461970千元，年利率范围为4.2%至18.0%[139][140] - 2023年6月30日预售所得款项的预付税项及附加税为938231千元，2022年12月31日为1194204千元[139] - 2023年6月30日已付保证金为9821537千元，2022年12月31日为10451338千元[139] - 2023年6月30日出售股 权应收款为284978千元，2022年12月31日为396275千元[139] - 2023年6月30日，公司对应收贸易账款总额计提拨备约人民币2.25656亿元，2022年12月31日为人民币2.33213亿元[141] - 2023年6月30日应付贸易账款为人民币48570866千元，2022年12月31日为人民币56710341千元；其他应付账款2023年6月30日为人民币13117801千元，2022年12月31日为人民币9911770千元[143] - 截至2023年6月30日止六个月，当期所得税中中国企业及预扣所得税为人民币153624千元，2022年同期为人民币780705千元；中国土地增值税2023年为人民币406943千元，2022年为人民币739862千元[145] - 2023年6月30日已订约但未拨备中物业及设备为人民币241241千元，2022年12月31日为人民币476257千元；土地使用权2023年为人民币5391020千元，2022年为人民币5745419千元[165] 土地储备 - 截至2023年6月30日，集团旗下拥有逾300个项目，共约5542万平方米（权益前）的土地储备[1] 业务发展策略 - 未来，世茂商业将坚持“双轮驱动、轻重并举”的发展模式[20] - 未来，世茂服务将通过“横向一体化”等策略保障未来发展与增长[22] - 集团要守节点、高品质，确保交付[39] - 集团保持审慎经营策略，继续暂停土地获取[40] - 公司制定业务战略计划，侧重加快物业销售[100] - 公司董事制定计划和措施缓解流动性压力并改善财务状况[100] 酒店业务情况 - 截至2023年6月30日，集团自持酒店开业24家，客房8200余间；租赁直营酒店5家，客房近1000间[23] - 2023年上半年世贸喜达新开1家输出管理自主品牌酒店，目前睿选尚品及睿选品牌在多地有8家开业酒店[45] 主题乐园情况 - 2023年上半年上海世茂精灵之城主题乐园累计客流45万人次[41] 股权情况 - 截至2023年6月30日，公司拥有上海世茂64.23%实际股权[80] - 截至2023年6月30日，公司拥有世茂服务62.87%实际股权，2022年6月30日为63.10%[106][109] - 截至2023年6月30日，公司拥有上海世茂63.92%实际股权[108] 债务重组与解决措施 - 公司正在推进境外债务的拟议重组，包括本金总额约为68亿美元的优先票据及其他境外借贷[74] - 公司已同意原于2023年和2024年到期的约121亿和54亿人民币的长期债券及中期票据展期[100] - 公司积极推进境外债务的拟议重组工作，与各类债权人及其顾问进行建设性对话[127] - 公司将积极解决未决诉讼，假设计划和措施如期成功实施，集团能继续经营并履行到期财务义务[128] - 公司已将重组方案草案发送给特别小组及协调委员会顾问，各方正努力缩小经济条款分歧[152] 税务情况 - 中国企业所得税多数按法定财务报告利润的25%作出拨备，并作相应调整[122] 债券兑付与调整 - 截至2023年6月30日止六个月，上海世茂兑付人民币5000万元固定利率为4.24%的中期票据及人民币2075万元固定利率为3.70%的非公开定向债券[154] - 上海世茂调整上交所发行的5笔长期债券赎回计划，将人民币125622000元未付利息转为本金[167] 股份交易 - 世茂服务股份奖励计划受托人截至2023年6月30日止六个月以约15909430.29港元购入9503000股世茂服务股份[154] - 公司透过全资附属公司在上交所增持上海世茂股份1170万股，平均每股股价人民币1.19元[167] 股息分配 - 董事会不建议就截至2023年6月30日止六个月派发现金中期股息，2022年同期也无派息[156][164] 董事会构成 - 公告日期董事会包括四位执行董事、两位非执行董事和三位独立非执行董事[168] - 执行董事为许荣茂先生、许世坛先生、汤沸女士及谢琨先生

财务表现 - 2022年合約銷售額為人民幣865.2億元，合約銷售面積為537.4萬平方米[1] - 本集團營業額約為人民幣630.40億元，較去年下降約41.5%[2] - 本集團毛利約為人民幣52.81億元，同比增加約101.7%，毛利率為8.4%[2] - 股東應佔核心業務虧損約為人民幣128.25億元，虧損額較去年下降約人民幣104.26億元（約44.8%）[2] - 2022年公司收入約為人民幣630.40亿元，较2021年下降41.5%，主要由于完工进度不及预期[20] - 2022年公司物业销售面积约456.38万平方米，销售额约为人民幣502.60亿元[22] - 2022年公司酒店经营收入约为人民幣17.46亿元，同比下降约17.5%[23] - 2022年公司商业运营收入约为人民幣18.89亿元，同比下降约7.1%[24] - 2022年物业管理收入及其他收入约为人民幣91.45亿元，主要包括物业管理服务收入约人民幣50.42亿元及社区增值服务收入约人民幣16.88亿元[26] - 2022年销售成本下降45.1%至约人民幣577.59亿元，与收入下降趋势一致[27] - 2022年毛利率约为8.4%，较2021年的2.4%有所提升，但仍较低主要由于提供折扣以加快回款、低毛利项目进入结算以及材料及人工成本上涨[28] - 2022年其他收入/其他收益净额约为人民幣35.62亿元，主要包括出售附属公司及合营企业的收益约人民幣33.89亿元[30] - 2022年营销及市场推广成本下降47.7%至约人民幣28.13亿元，与合約銷售下降趋势一致[31] - 2022年行政开支下降4.7%至约人民幣57.19亿元[32] - 2022年金融资产减值虽有所增加约人民幣3.19亿元，但较2021年有所收窄[33] - 2022年融资成本净额约为人民幣151.18亿元，主要由于汇率波动及借贷利息增加所致[34] - 2022年全年虧損淨額為人民幣215億元[88] - 2022年中國企業所得稅及預扣所得稅開支為人民幣21.27億元[83] - 2022年中國土地增值稅開支為人民幣9.83億元[84] - 2021年中期股息每股普通股70港仙，合計約人民幣20.61億元[87] - 本集團2022年度每股基本虧損為人民幣5.67元[88] - 本集團2022年度除所得稅前虧損為人民幣184億元[88] - 本集團2022年度應佔聯營公司及合營企業業績為人民幣1.32億元[88] 资产负债情况 - 於2022年12月31日，本集團的土地儲備約為6,050萬平方米（權益前）[5] - 借贷总额由2021年12月31日約人民幣2,317.59億元增加18.2%至2022年12月31日約人民幣2,740.07億元[44] - 本集團的外汇风险主要来自以美元及港元计值的借贷[45] - 于2022年12月31日，本集團的有抵押借贷總額約為人民幣2,160.85億元[46] - 於2022年12月31日，本集團資本及物業開發開支之已訂約但未撥備之承擔為人民幣456.36億元[47] - 於2022年12月31日，本集團總資產為人民幣616,210,939千元，較2021年12月31日減少1.9%[52][53] - 本集團於2022年12月31日的借貸總額約為人民幣2,740億元,其中約人民幣1,914億元將於未來12個月內到期[97] - 於2022年12月31日,本集團未按計劃還款日期償還的借貸共計人民幣872億元,截至本報告日期,未按計劃還款日期償還的借貸共計人民幣1,211億元[97] - 本集團一間非全資子公司的非控制性權益金額約為人民幣59億元,但我們無法獲得充分適當的審計證據來驗證該出資於2021年12月31日的性質[102,104] 业务发展 - 本集團主要從事物業開發、物業投資、物業管理及酒店經營[1] - 本集團於2006年7月5日在香港联交所主板上市[1] - 2022年，本集團通過股權轉讓的方式，成功出售上海市黃浦路土地、廣州亞運城項目、上海外灘茂悅大酒店、北京分鐘寺項目等資產[6] - 2022年，公司在管寫字樓項目的出租率較2021年同期下降5個百分點[9] - 2022年，公司在管商業項目的銷售額（剔除新能源車的影響）同比下滑21%，客流同比下滑24%，出租率同比下降約4個百分點[8] - 2022年，物業服務行业实现收入人民幣8,636.8百万元，同比上升3.5%[12] - 2022年，物业服务行业在管建築面積實現261.6百万平方米，同比上升8.8%[12] - 截至2022年12月31日，公司自持酒店已开业25家，拥有客房数量8,300余间[14] - 2022年国内疫情多点频发，公司酒店全年收入达成人民币17.5亿元，同比下降17.5%[15] - 公司在自主品牌发展方面稳固布局一线城市，大胆开拓下沉市场，新开业多家酒店[16] - 公司将持续力拓轻资产版图，在全国多个目的地为旅行者营造舒适体验[17] - 公司以提质增效、价值链重塑为核心目标，充分发挥多元协同优势[19] - 公司预計2023年行业政策面的宽

合约销售数据 - 截至2022年上半年合约销售额为437.7亿元，合约销售面积为270.9万平方米[3][6] - 2022年上半年物业销售面积257.42万平方米，销售额282.34亿元；2021年上半年销售面积405.22万平方米，销售额665.21亿元[26] 集团收入数据 - 营业额下降53.2%至343.56亿元（2021年上半年：734.01亿元）[3] - 2022年上半年集团收入约为人民币343.56亿元，较2021年同期减少53.2%[24] - 截至2022年6月30日止六个月，公司收入为34,355,924千元，2021年同期为73,401,274千元，同比下降53.2%[62] 各业务线收入数据 - 酒店经营、商业运营、物业管理及其他业务收入为61.22亿元（2021年上半年：68.80亿元），较2021年上半年下降约11.0% [3] - 2022年上半年，世贸服务中期实现收入42.657亿元，同比上升12.9% [15] - 2022年上半年物业销售、酒店经营、商业运营、物业管理及其他收入分别为282.34亿元、7.38亿元、9.91亿元、43.93亿元（2021年上半年分别为665.21亿元、9.72亿元、9.47亿元、49.61亿元）[25] - 截至2022年6月30日止六个月，酒店经营收入由2021年同期的人民币9.72亿元减少约24.0%至人民币7.38亿元[28] - 截至2022年6月30日止六个月，商业运营收入由2021年同期的9.47亿元增加约4.7%至9.91亿元[31] - 截至2022年6月30日止六个月，物业管理收入及其他由2021年同期的49.61亿元减少约11.4%至43.93亿元[34] - 截至2022年6月30日止六个月，公司物业销售、酒店经营收入、商业运营收入、物业管理收入及其他分别为28,233,677千元、738,464千元、991,464千元、4,392,319千元，总收入为34,355,924千元[84] - 截至2021年6月30日止六个月，公司物业销售、酒店经营收入、商业运营收入、物业管理收入及其他分别为66,521,433千元、971,885千元、946,877千元、4,961,079千元，总收入为73,401,274千元[84] - 2022年上半年，物业销售收入较2021年同期减少38,287,756千元，降幅约为57.56%[84] - 2022年上半年，酒店经营收入较2021年同期减少233,421千元，降幅约为24.02%[84] - 2022年上半年，商业运营收入较2021年同期增加44,587千元，增幅约为4.71%[84] - 2022年上半年，物业管理收入及其他较2021年同期减少568,760千元，降幅约为11.46%[84] 毛利与毛利率数据 - 毛利额下降85.9%至29.65亿元（2021年上半年：210.13亿元），毛利率为8.6% [3] - 截至2022年6月30日止六个月，集团毛利率约为8.6%（2021年上半年：28.6%）[36] - 2022年上半年毛利为2,964,581千元，2021年同期为21,013,143千元，同比下降85.9%[62] 股东应占核心业务数据 - 股东应占核心业务亏损为55.29亿元（2021年上半年：股东应占核心利润为61.99亿元），较2021年上半年下降约189.2% [3] - 2022年上半年股东应占利润从2021年上半年的62.83亿元减至亏损97.92亿元，核心业务利润率为负24.5%[45] - 截至2022年6月30日止六个月，公司权益持有人应占亏损约98亿元[75] - 截至2022年6月30日止六个月，公司权益持有人应占亏损为人民币97.92亿元，2021年同期为盈利人民币62.83亿元[125] - 截至2022年6月30日止六个月，集团产生公司权益持有人应占亏损约98亿元人民币[127] 土地储备数据 - 截至2022年6月30日，集团的土地储备约为6467万平方米（权益前）[3][8] 竣工面积数据 - 2022年上半年，集团在建筑面积约4191万平方米，竣工的总楼面面积约为316万平方米[7] 商业项目客流数据 - 疫情最严重的4 - 5月，世贸在管商业项目当月客流同比去年同期分别下滑了58%和55% [12] 世贸服务面积数据 - 2022年上半年，世贸服务在管建筑面积实现2.559亿平方米，同比上升46.2%；合约建筑面积实现3.331亿平方米，同比上升39.3% [15] 酒店促销销售数据 - 2022年上半年酒店618促销活动实现总销售额逾人民币2612万元[18] 酒店数量数据 - 截至2022年6月30日，集团自持酒店开业25家，客房8300余间；租赁直营酒店6家，客房超1100间[22] - 2022年上半年新开1家输出管理自主品牌酒店，自主品牌开业酒店数量突破20家[23] 收入结构数据 - 2022年上半年82.2%的收入来自物业销售，17.8%来自酒店经营等其他业务（2021年上半年分别为90.6%和9.4%）[24] 销售成本数据 - 销售成本由截至2021年6月30日止六个月的523.88亿元减少40.1%至截至2022年6月30日止六个月约313.91亿元[35] 公允价值数据 - 回顾期内，集团录得公允价值亏损总额约2800万元（2021年上半年：公允价值收益5.34亿元），扣除递延所得税约700万元后公允价值亏损净额合共为2100万元（2021年上半年：公允价值收益净额4.01亿元）[37] 其他收入╱收益净额数据 - 截至2022年6月30日止六个月，其他收入╱收益净额约为41.41亿元（2021年上半年：2.83亿元），主要包括出售附属公司及合营企业所得收益约42.31亿元[38] 营销及市场推广成本数据 - 截至2022年6月30日止六个月，集团营销及市场推广成本由2021年同期约25.80亿元下降39.1%至约15.70亿元[39] 行政开支数据 - 截至2022年6月30日止六个月，集团行政开支由2021年同期约28.93亿元下降8.6%至约26.45亿元[39] 金融资产减值拨备数据 - 截至2022年6月30日止六个月，集团确认的金融资产减值拨备约为6.42亿元，较2021年上半年上升61.1%[41] 融资成本净额数据 - 融资成本净额约为96.19亿元（2021年上半年：融资收入净额3.89亿元）[42] 应占联营公司及合营企业业绩数据 - 2022年上半年应占联营公司及合营企业业绩从2021年同期的1.56亿元降至8700万元[43] 税项拨备数据 - 2022年上半年集团税项拨备约17.27亿元，其中土地增值税为7.40亿元，2021年上半年土地增值税为31.05亿元[44] - 截至2022年6月30日止六个月，当期所得税中中国企业及预扣所得税为人民币7.81亿元，中国土地增值税为人民币7.40亿元；2021年同期分别为人民币33.22亿元和人民币31.05亿元[111] - 截至2022年6月30日止六个月，递延所得税中中国企业及预扣所得税为人民币2.07亿元，2021年同期为人民币4.69亿元[111] 应收联营公司及合营企业款项数据 - 应收联营公司及合营企业款项从2021年12月31日的599.76亿元增至2022年6月30日的746.02亿元[47] 资产负债率数据 - 2022年6月30日集团剔除预收款后资产负债率约为81.0%，2021年12月31日为77.4%[48] 借贷总额数据 - 2022年6月30日集团借贷总额为2559.95亿元，较2021年12月31日增加10.5%[50] - 2022年6月30日，集团借贷约2560亿元，其中约1603亿元将在未来12个月内到期偿还，现金总额约478亿元[75] - 2022年6月30日，集团借贷共约2560亿元人民币，其中约1603亿元将在未来12个月内到期偿还，现金总额约478亿元人民币[127] 资本及物业开发开支承担数据 - 2022年6月30日集团资本及物业开发开支已订约但未拨备之承担为419.80亿元[53] 净负债率数据 - 2022年6月30日集团净负债率约为219.0%，2021年12月31日为156.0%[54] 现金短债比数据 - 2022年6月30日集团现金短债比为0.08，2021年12月31日为0.21[55] 雇员数据 - 2022年6月30日集团共雇用54957名雇员，薪酬总额约为34.96亿元[58] 经营利润数据 - 2022年上半年经营利润为1,991,643千元，2021年同期为15,828,356千元，同比下降87.4%[62] 期间盈亏数据 - 2022年上半年期间亏损为9,268,158千元，2021年同期利润为9,477,850千元，同比由盈转亏[62] - 截至2022年6月30日，公司经营亏损为320,433千元，融资收入为161,958千元，融资成本为9,781,107千元，除所得税前亏损为7,540,843千元，期间亏损为9,268,158千元[86] - 截至2021年6月30日，公司经营利润为15,828,356千元，融资收入为1,308,425千元，融资成本为919,254千元，除所得税前利润为16,373,896千元，期间利润为9,477,850千元[95] 每股盈亏数据 - 2022年上半年，公司基本每股亏损为258.5分，2021年同期每股盈利为178.0分，同比由盈转亏[63] - 2022年上半年，公司摊薄每股亏损为258.5分，2021年同期每股盈利为177.8分，同比由盈转亏[63] - 截至2022年6月30日止六个月，每股基本亏损为人民币2.59元，2021年同期为每股基本盈利人民币1.78元[125] - 截至2021年6月30日止六个月，每股摊薄盈利为177.8分人民币[126] 公司业务与上市信息 - 公司主要从事在中国进行物业开发、物业投资、物业管理及酒店经营[70] - 公司股份于2006年7月5日在港交所主板上市[71] 债务重组数据 - 集团推进境外债务重组，包括本金约68亿美元的优先票据、约21亿美元及209亿港元的境外银行和金融机构借贷[78] - 集团已达成原于2023年和2024年到期的约121亿元和54亿元长期债券及中期票据展期[78] - 公司推进境外债务拟议重组工作，已将重组方案草案发送给特别小组及协调委员会顾问传阅[130][131] - 2023年6月，集团与贷款人达成最终协议，重组东涌酒店现有项目贷款融资[131] - 2023年3月，上海世茂完成45.5亿元境内长期债券展期，最后批次偿还期限延至2026年；6月，世茂建设完成143.5亿元境内长期债券展期，最后批次偿还期限延至2028年[127][128] 财务准则应用数据 - 集团本期采纳2022年1月1日开始生效的新订及经修订香港财务报告准则，无重大变更[80] - 集团尚未应用已颁布但未生效的新订香港财务报告准则，影响待评估[81] 地区收入与资产分布数据 - 集团大部分综合收入、业绩来自中国市场，综合资产大部分位于中国，未列地区分部资料[83] 公司股权数据 - 截至2022年6月30日，公司拥有上海世茂63.92%实际股权，拥有世茂服务63.10%实际股权[90][91] - 截至2021年6月30日，公司拥有上海世茂63.92%实际股权，拥有世茂服务65.88%实际股权[94][95] 资产负债数据 - 2022年6月30日，公司总资产为624,255,200千元，2021年12月31日为628,104,069千元，同比下降0.6%[65] - 2022年6月30日，公司总权益为95,076,660千元，2021年12月31日为113,999,683千元，同比下降16.6%[68] - 2022年6月30日，公司总负债为529,178,540千元，2021年12月31日为514,104,386千元，同比上升2.9%[68] - 2022年6月30日总资产为62.42552亿元，总负债为52.917854亿元；2021年12月31日总资产为62.8104069亿元，总负债为51.4104386亿元[

财务表现 - 2021年合约销售额为人民币2,691.1亿元，合约销售面积为1,528.6万平方米，平均销售价格为每平方米人民币17,605元[1][4] - 营业额约为人民币1,077.97亿元，较去年下降约20.4%[2] - 酒店经营、商业运营、物业管理及其他业务收入为人民币133.09亿元，同比增加44.3%[2] - 毛利约为人民币26.18亿元，较去年下降约93.4%，毛利率为2.4%[2] - 股东应佔核心业务虧損為人民幣232.51億元，較去年下降約289.3%[2] 土地储备 - 於2021年12月31日，土地儲備約為7,146萬平方米（權益前）[6] - 2021年新增土地儲備416萬平方米（權益前），主要位於深圳、杭州、南京、寧波等核心城市[6] 商业运营 - 成都世茂廣場和廈門集美世茂廣場開業，開業招商率均達100%[10] - 多座辦公樓出租率保持在90%以上，深圳世茂前海中心和長沙世茂環球金融中心出租率分別達到85%和74%[10] - 2021年世茂商業獲得多項專業機構獎項,印證了其品牌知名度和認可度不斷提升[11] 物业管理 - 世茂服務在管建築面積和合約建築面積均實現高速增長,分別達到240.5百萬平方米和308.0百萬平方米[13] - 世茂服務第三方競標外拓面積大幅增長162.1%,達到61.6百萬平方米[13] 酒店业务 - 世茂酒店收入達到21.16億元人民幣,同比增長46.2%[15] - 世茂酒店與希爾頓酒店集團簽署奢華酒店戰略合作協議,引領中國奢華酒店的高質量長遠發展[17] 收入构成 - 2021年集團收入為1,077.97億元人民幣,較2020年減少20.4%,主要由於完工進度不及預期[22] - 集團物業銷售收入為944.88億元人民幣,佔總收入的87.7%[23] - 集團酒店經營、商業運營、物業管理及其他業務收入為183.09億元人民幣,佔總收入的12.3%[23] 盈利情况 - 集團股東應佔虧損為270.93億元人民幣[22] - 每股虧損為7.627元人民幣[22] - 2021年物业销售面积和金额较2020年有所下降[24] - 2021年酒店经营收入较2020年增加约46.2%至人民币21.16亿元[25] - 2021年商业运营收入较2020年增加约32.2%至人民币20.33亿元[26] - 2021年物业管理收入及其他较2020年增加约46.9%至人民币91.60亿元[27] 成本费用 - 2021年销售成本较2020年增加9.9%至约人民幣1,051.79億元,主要由於物業減值撥備增加[28] - 2021年投資物業公允價值出現淨虧損人民幣4.52億元[30] - 2021年其他收入/其他收益淨額減少主要由於出售香港物業項目確認虧損人民幣6.30億元[31] - 2021年金融資產減值撥備較2020年大幅增加802.9%至人民幣43.60億元[33] - 2021年商譽和客戶關係減值虧損合計人民幣25.33億元[34][35] - 融資成本淨額約為人民幣27.68億元，主要是由於2021年借貸利息增加所致[36] - 應佔聯營公司及合營企業業績由2020年的利潤人民幣1.59億元下降至2021年的虧損約人民幣4.33億元，主要是由於物業銷售毛利率下降及物業減值撥備增加[37] - 土地增值稅減少與毛利下降趨勢一致[38] 盈利下滑 - 股東應佔利潤由2020年約人民幣126.28億元減少至2021年的虧損約人民幣270.93億元，主要是由於收入及毛利貢獻的核心利潤減少[39] - 撇除非經常性或非現金項目的稅後影響，年內股東應佔核心業務利潤下降人民幣355.34億元至虧損約人民幣232.51億元[41] 财务状况 - 淨負債率由2020年12月31日的51.8%上升至2021年12月31日的156.0%[43] - 剔除預收款項後的資產負債率由2020年12月31日的68.3%上升至2021年12月31日的77.4%[44] - 現金短債比由2020年12月31日的1.16下降至2021年12月31日的0.21[45] - 借貸總額由2020年12月31日約人民幣1,451.43億元增加約人民幣866.16億元至2021年12月31日約人民幣2,317.59億元[46] - 本集團有抵押借貸總額約為人民幣1,706.16億元，以其物業及設備、投資物業、土地使用權、發展中物業、持作銷售用途的落成物業以及受限制現金（賬面總值為人民幣1,878.96億元）作擔保[54] - 本集團資本及物業開發開支之已訂約但未撥備之承擔為人民幣409.04億元[55] 人力资源 - 本集團共僱用53,926名僱員，其中4,973名從事物業開發，年內薪酬總額約為人民幣64.27億元[56] 财务数据概要 - 本集團收入為人民幣1,077.97億元，同比下降20.4%[58] - 本集團毛利為人民幣26.18億元，同比下降93.4%[58] - 本集團經營虧損為人民幣185.16億元，上年同期經營利潤為人民幣301.93億元[58] - 本集團年度虧