香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告之內容概不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示，概 不 對 因 本 公 告 全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致之任何損失承擔任何責 任。 TIAN CHENG HOLDINGS LIMITED 天 成 控 股 有 限 公 司（「本公司」）之 董 事（「董 事」）會（「董事會」）謹 此 宣 佈，本 公 司 將 於 二 零 二 五 年 八 月 二 十 七 日（星 期 三）舉 行 董 事 會 會 議，藉 以 審 議 及 批 准（其 中 包 括）本 公 司 及 其 附 屬 公 司 截 至 二 零 二 五 年 五 月 三 十 一 日 止 年 度 之 全 年 業 績 公 告，以 及 考 慮 派 發 末 期 股 息（如 有）。 承董事會命 天成控股有限公司 天成控股有限公司 （於開曼群島註冊成立的有限公司） （股份代號：2110） 董事會會議通告 於 本 公 告 日 期 執 行 董 事 為 鄭 艷 玲 女 士、歐 陽 建 文 先 生、羅 浩 先 生 及 王 旭 先 生； 及 獨 立 非 執 行 董 ...

资产出售交易 - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2023年9月6日以310万港元出售吉裕3给志星建筑 [1] - 公司于2023年11月9日以220万港元出售吉裕6给志星建筑 [1] - 公司于2024年2月2日以310万港元出售吉星3给有财利 [1] - 公司于2024年6月28日以350万港元出售吉星6给有财利 [1] - 公司于2024年12月15日以650万港元出售地盘设备给志星建筑 [1] 交易金额汇总 - 公司通过5笔交易合计出售资产金额达1840万港元 [1]

资产出售交易 - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2023年9月6日以310万港元出售吉裕3给志星建筑 [1] - 公司于2023年11月9日以220万港元出售吉裕6给志星建筑 [1] - 公司于2024年2月2日以310万港元出售吉星3给有财利 [1] - 公司于2024年6月28日以350万港元出售吉星6给有财利 [1] - 公司于2024年12月15日以650万港元出售地盘设备给志星建筑 [1] 交易时间安排 - 所有交易均在联交所交易时段后进行 [1][1][1][1][1]

资产出售交易 - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2023年9月6日以310万港元出售吉裕3给志星建筑 [1] - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2023年11月9日以220万港元出售吉裕6给志星建筑 [1] - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2024年2月2日以310万港元出售吉星3给有财利 [1] - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2024年6月28日以350万港元出售吉星6给有财利 [1] - 公司间接全资附属公司吉裕建筑工程有限公司于2024年12月15日以650万港元出售地盘设备给志星建筑 [1]

资产出售 - 2023年9月6日协议2023年9月11日交付，以310万港元出售吉裕3，2023年8月31日账面净值约205万港元[3][12][15] - 2023年11月9日协议，以220万港元出售吉裕6，2023年10月31日账面净值约149.9万港元，已全额偿付[3][19][20] - 2024年2月2日协议，以310万港元出售吉星3，2024年1月31日账面净值约230.5万港元，已全额偿付[4][25][26] - 2024年6月28日协议交付，以350万港元出售吉星6，2024年5月31日账面净值约247万港元，已全额偿付[5][32][33] - 2024年12月15日协议，以650万港元出售地盘设备，2024年12月31日账面净值约753.5万港元，已全额偿付[6][38] 出售收益与亏损 - 出售吉裕3、吉星3、吉星6分别实现约175.1万、79.5万、103.0万港元出售收益[52] - 出售地盘设备录得约103.5万港元出售亏损[52] 未来展望 - 预计来年海事建筑及土木工程充满挑战，在建项目2025年竣工，可承接新项目数量将下跌[50] - 目前海事行业船舶价格下降，维护成本高，对营运造成财务压力[50] 合规措施 - 因管理层疏忽未熟悉规则延迟申报出售事项，将实施补救措施[55][57] - 两个月内评估潜在须公布交易并确保按规则进行[58] - 两个月后向附属公司人员分发载有上市规则比率测试分母的内部备忘录[58] - 2025年9月底为附属公司人员安排上市规则培训[58]

股本情况 - 公司法定/注册股本增加1.2亿股至1.5亿股，月底总额为1.5亿港元[1][2] - 月底已发行股份（不含库存股）3亿股，库存股为0，与上月相同[3] 股份期权 - 2020年股份期权计划月底结存2224万股，行使价0.107港元[4] - 2024年股份期权计划未提及数目变动[4]

购股权计划股份相关数据 - 购股权计划可供授出购股权总数22,240,000股，占已发行股份总数10%[3] - 截至2024年5月31日财政年度年初及年末可供授出购股权总数均为22,240,000股[3] - 购股权计划可供发行股份总数占2024年9月24日已发行股份总数300,000,000股的7.41%[3] 公司股份基本信息 - 公司已发行股份总数（不含库存股）为300,000,000股[3] - 股份代号为2110[2] - 公司注册地为开曼群岛[2] 报告与公告信息 - 年报涵盖期间为截至2024年5月31日止年度[2] - 补充公告发布日期为2025年8月4日[5] - 公告性质为对2023/2024年报的补充公告[2] 购股权计划时间信息 - 购股权计划采纳日期为2020年11月13日[3]

| 截至月份: | 2025年7月31日 | 狀態: 新提交 | | --- | --- | --- | | 致：香港交易及結算所有限公司 | | | | 公司名稱: | 天成控股有限公司 | | | 呈交日期: | 2025年8月4日 | | | I. 法定/註冊股本變動 | | | | 1. 股份分類 | 普通股 | 股份類別 | 不適用 | | 於香港聯交所上市 (註1) | | 是 | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 證券代號 (如上市) | 02110 | 說明 | 普通股 | | | | | | | | | | 法定/註冊股份數目 | | | 面值 | | | 法定/註冊股本 | | | 上月底結存 | | | 300,000,000 | HKD | | 0.1 | HKD | | 30,000,000 | | 增加 / 減少 (-) | | | | | | | HKD | | | | 本月底結存 | | | 300,000,000 | HKD | | 0.1 | HKD | | 30,000, ...

股价表现 - 7月23日股价收报0.125港元/股，单日涨幅17.92%，成交量177万股，成交额21.76万港元，振幅20.75% [1] - 最近一个月累计涨幅9.28%，但年内累计跌幅8.62%，显著跑输恒生指数同期25.27%的涨幅 [1] 财务数据 - 截至2024年11月30日，营业总收入9987.27万元，同比减少12.5% [1] - 归母净利润-1149.17万元，同比改善37.88% [1] - 毛利率-5.56%，资产负债率36.52% [1] 业务构成 - 通过全资附属公司吉裕建筑工程开展填海工程、船只租赁及其他土木工程分包业务 [2] - 海事建筑工程包括填海、砂层调整、海底管道及沉积物处理工程 [2] - 配套提供船只租赁及船员管理服务，并涉足地基、地盘平整及道路渠务工程 [2] 行业估值 - 建筑行业市盈率（TTM）平均值为10.64倍，行业中值为-0.21倍 [1] - 公司市盈率为-0.87倍，在行业中排名第205位 [1] - 同业对比：HPC HOLDINGS市盈率0.93倍、浦江国际1.01倍、饮食天王环球1.09倍、靛蓝星1.58倍、艾硕控股2.37倍 [1] 机构关注度 - 目前暂无机构对该股提供投资评级建议 [1]

财务业绩 - 截至2024年11月30日止六个月，集团收益约为1.081亿港元，去年同期约为1.236亿港元[15] - 截至2024年11月30日止六个月，公司权益股东应占亏损为1240万港元，去年同期为2000万港元[15] - 截至2024年11月30日止六个月，每股亏损为4.4港仙，去年同期为8.4港仙[15] - 本期集团海事建筑工程收入约8500万港元，较去年同期约1.142亿港元减少约25.6%[20] - 收入减少主因大型项目数量减少，一个项目去年同期贡献约5410万港元，2024年7月完成，本期仅产生约1510万港元[20] - 海事建筑工程本期收益约8500万港元，较去年同期约1.142亿港元减少约25.6%[22] - 海事建筑工程本期毛损约880万港元，较去年同期约1440万港元减少38.9%[21][22] - 其他土木工程本期收益约1670万港元，去年同期约540万港元[27][29] - 其他土木工程本期毛利约90万港元，去年同期约60万港元[28][30] - 船隻租賃服務收益約610萬港元，同比增長約52.5%，毛利率從19.1%提升至30.4%[38][41] - 康養服務收入33萬港元，去年同期無，毛利率約15.3%[40][43] - 其他收入從約40萬港元增至約130萬港元，主要因出售船隻收益100萬港元[44][48] - 一般及行政開支約800萬港元，去年同期約770萬港元[45][49] - 公司權益股東應佔虧損從約2000萬港元減少約38.0%至約1240萬港元，每股虧損從8.4港仙降至4.4港仙[46][50] - 截至2024年11月30日止六个月，公司收益1.0814亿港元（2023年同期1.23589亿港元），毛损601万港元（2023年同期1301.2万港元） [84] - 截至2024年11月30日止六个月，公司营运亏损1271.7万港元（2023年同期2043.7万港元），除税前亏损1278.3万港元（2023年同期2053.7万港元） [84] - 截至2024年11月30日止六个月，公司期内亏损及全面收益总额为1244.3万港元（2023年同期2002.9万港元），每股亏损4.4港仙（2023年同期8.4港仙） [84] - 2024年1 - 11月，公司经营活动所用现金净额为213.6万港元，投资活动所得现金净额为375.8万港元，融资活动所得现金净额为220.7万港元[93] - 2024年1 - 11月，公司出售物业、厂房及设备所得款项为350万港元[93] - 2024年1 - 11月六个月公司总收益为10.814亿港元，2023年同期为12.3589亿港元[113] - 2024年1 - 11月六个月海事建筑工程收益8.5011亿港元，2023年同期为11.4194亿港元[113] - 2024年1 - 11月六个月其他土木工程收益1.6741亿港元，2023年同期为0.5444亿港元[113] - 2024年1 - 11月六个月船隻租赁服务收益0.6058亿港元，2023年同期为0.3951亿港元[113] - 2024年1 - 11月六个月康養服务收益0.033亿港元，2023年同期无此项收益[113] - 2024年1 - 11月六个月可呈報分部毛利为 - 0.601亿港元，2023年同期为 - 1.3012亿港元[114][119] - 2024年1 - 11月六个月期内折旧为0.4374亿港元，2023年同期为0.6484亿港元[114][119] - 截至2024年11月30日止六个月，银行利息收入为25.8万港元，较2023年同期的1.8万港元增长[122] - 截至2024年11月30日止六个月，出售物业、厂房及设备的收益为100.3万港元，较2023年同期的33.6万港元增长[122] - 截至2024年11月30日止六个月，租赁负债利息为6.6万港元，较2023年同期的10万港元减少[124] - 截至2024年11月30日止六个月，员工成本（包括薪金、工资及其他福利和向定额供款退休计划供款）为2894万港元，较2023年同期的2585万港元增长[125] - 截至2024年11月30日止六个月，物业、厂房及设备折旧（不包括合约成本中包含的金额）为459.3万港元，较2023年同期的691.7万港元减少[125] - 截至2024年11月30日止六个月，所得税为34万港元，较2023年同期的50.8万港元减少[126] - 截至2024年11月30日止六个月，每股基本亏损基于公司权益股东应占亏损1244.3万港元及已发行普通股加权平均数281358689股计算；2023年同期基于亏损2002.9万港元及加权平均数239752088股计算[128][129][130] - 截至2024年11月30日止六个月，公司未收购任何物业、厂房及设备，出售一艘账面价值250万港元的船只，录得出售收益103.0235万港元；2023年同期未收购，出售账面价值500万港元船只，收益33.6081万港元[133][134][136] - 截至2024年11月30日，合约资产为1499.4万港元，较2024年5月31日的1526万港元减少；预期超过一年后收回的合约资产约为101.7万港元，较2024年5月31日的175.1万港元减少[138][139] - 截至2024年11月30日，贸易应收款项为16,067千港元，较5月31日的24,415千港元有所下降[141] - 截至2024年11月30日，贸易应付款项为19,570千港元，较5月31日的25,106千港元有所下降[148] - 2024年11月30日，预期超过一年后结算的应付保留金约为515,000港元，较5月31日的约1,408,000港元减少[148] - 2024年1 - 11月主要管理层人员薪酬为1,357千港元，较2023年同期的1,746千港元有所下降[160] 股息政策 - 董事会不建议就截至2024年11月30日止六个月宣派任何中期股息[15] - 董事會決定不宣派本期間中期股息[54][56] - 董事会不建议就截至2024年11月30日止六个月派付中期股息，2023年同期也无派息[132][135] 业务概况 - 集团为香港海事建筑工程分包商，截至本期保持两个海事建筑工程项目总承建商地位，上一年度获合约金额约2.614亿港元[16][18] - 未来财政年度集团海事建筑及土木工程业务因竞争和技术要求面临挑战[17][18] - 董事会推出新开发的康养服务分部以扩展业务组合和降低风险[17][18] - 本期集团获四个海事建筑项目，截至2024年11月30日有四个项目在建[20] - 本期承接10个项目，初始合约金额总额约3.982亿港元[32][33] - 10个项目中5个已在本期完成，4个预计在2025年5月31日止年度完成，1个预计在2026年5月31日完成[32][33] - 截至2024年11月30日，有5个进行中项目，初始合约金额总额约3.102亿港元[32][33] - 本期获授赤鱲角机场三跑道系统项目约3280万港元变更令[27][29] - 大屿山一码头因被其他船只占用，6 - 8月未施工致集团产生成本且无收益[24][25] - 为评估码头工作区，协调船只进出应对海平面信息具挑战，延误增加成本[23][25] - 有一項初始合約金額約1870萬港元的船隻租賃安排正在進行，預計2025年5月31日完成[39][42] - 公司主要从事海事建筑工程、其他土木工程、船只租赁服务及康养服务[95][97] 资金状况 - 2024年11月30日現金及銀行結餘約2960萬港元，非流動負債約590萬港元[52][55] - 2024年9月20日發行3312萬股新股，所得款項總額約330萬港元，發行後普通股總數為30億股[53][55] - 2024年8月27日，公司与配售代理订立协议发行3312万股新股份，占配售前现有已发行股本的12.41%，占扩大后已发行股本约11.04% [74][76] - 2024年9月12日，3312万股配售股份成功配售，所得款项总额约330万港元，净额约310万港元，用于集团一般营运资金 [75][76][80][83] - 截至2024年11月30日，公司资产净值为6.4721亿港元，较2024年5月31日的7.3904亿港元有所下降[87] - 2024年6月1日至11月30日期间，公司根据一般授权配售12.41%新股份，所得款项为331.2万港元[89] - 2024年6月1日至11月30日期间，公司亏损及全面开支总额为1244.3万港元[89] - 截至2024年11月30日，公司现金及现金等价物为2959.9万港元，较期初的2582.2万港元有所增加[87][93] - 2023年6月1日至11月30日期间，公司根据一般授权配售20%新股份，所得款项为1176.8万港元[89] - 2023年6月1日至11月30日期间，公司亏损及全面开支总额为2002.9万港元[89] 员工情况 - 截至2024年11月30日，集团员工106名（2024年5月31日为109名），员工成本总额约2890万港元（2023年同期约2580万港元）[66][70] 财务报告相关 - 公司2024/2025中期财务报告涵盖截至2024年11月30日止六个月，于2025年1月31日获授权刊发[100][103] - 除预期将在2024 - 2025年度财报反映的会计政策变动外，中期财报采用与2023 - 2024年度财报相同会计政策[101][103] - 简明综合业绩未经审核，但已由公司审核委员会审阅[106][110] 期后事项 - 2024年11月30日后至中期报告日期，公司或集团无重大期后事件 [79][82] 资本承担与或然负债 - 截至2024年11月30日，集团无资本承担（2024年5月31日亦无） [68][71] - 期末，公司董事认为集团不会面临任何申索，预期将按合约条款解除保证金 [69][72] - 截至2024年11月30日，集团并无重大或然负债[157] 董事与股东相关 - 2024年8月1日罗晟先生辞任独立非执行董事，独立非执行董事总数减至两名，低于上市规则要求[162][164] - 2024年10月18日胡子煜先生获委任为独立非执行董事，公司已遵守相关规则规定[166][168] - 公司全体董事于期间及直至中期报告日期全面遵守标准守则所需标准[167][169] - 2024年1 - 11月，除支付董事薪酬外，无与董事进行其他交易[158] - 截至2024年11月30日，公司董事或主要行政人员无相关权益或淡仓需按规定披露或记录[192][193] - 截至2024年11月30日，欧阳成国先生持有公司31,554,000股股份，股权占比10.52%[197] - 欧阳成国先生是公司执行董事欧阳建文先生的父亲[197][199] - 截至2024年11月30日，除已披露情况外，无主要或重大股东等在相关登记册内有权益或淡仓[198][199] 购股计划 - 2020年11月13日公司当时唯一股东有条件采纳2020年购股计划[171][174] - 2024年9月16日集团向董事授出900万份、向雇员授出1324万份购股期权，共2224万份，占2020年采纳日期已发行股份10%，行使价每股0.107港元[172][174] - 截至2024年11月30日及报告日期，未行使的董事购股期权900万份、雇员购股期权1324万份，分别占公司已发行股本约3.0%及4.41%[173][174] - 2024年11月22日举行的股东特别大会上2020年购股计划终止[176] - 2024年9月16日，公司向董事欧阳建文、罗浩、王旭分别授出300万份购股权，共计900万份[178] - 2024年9月16日，公司向雇员授出1324万份购股权[181] - 截至2024年11月30日，公司累计授出购股权2224万份，