公司业务与定位 - 公司主要从事商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、基金销售和金融资产投资业务 是期货行业首家A+H股上市公司 [2][7] - 主营业务收入构成为大宗商品交易及风险管理业务89.16% 期货经纪及资产管理业务10.84% [7] - 通过全资子公司弘业资本从事大宗商品交易及风险管理业务 通过全资境外子公司弘业国际金融从事境外证券及期货交易服务 [7] 股权结构与投资布局 - 公司属于国有企业 最终控制人为江苏省政府国有资产监督管理委员会 [3] - 认缴弘瑞新时代创业投资有限公司 出资金额2200万元 持股比例22% 主要经营地为江苏省南京市 主营业务为创业投资和管理咨询 [2] 财务与经营数据 - 2025年1月-3月实现营业收入0元 归母净利润120.32万元 同比增长109.07% [7] - A股上市后累计派现4434.22万元 [8] - 截至4月20日股东户数4.36万 较上期增加0.69% 人均流通股0股 较上期增加0.00% [7] 市场表现与交易数据 - 8月28日跌0.24% 成交额3.17亿元 换手率3.38% 总市值125.97亿元 [1] - 主力净流入-3467.82万元 占比0.11% 行业排名22/27 连续2日被主力资金减仓 [4] - 所属行业主力净流入-4.68亿元 连续3日被主力资金减仓 [4] 资金与持仓分析 - 主力没有控盘 筹码分布非常分散 主力成交额1.71亿元 占总成交额的5.23% [5] - 区间主力净流入：今日-3467.82万元 近3日-5777.21万元 近5日-9220.08万元 近10日-2.38亿元 近20日-2.05亿元 [5] - 十大流通股东中 南方金融主题灵活配置混合A持股352.60万股 较上期增加59.71万股 香港中央结算有限公司持股212.74万股 较上期减少348.36万股 南方中证1000ETF持股170.47万股 较上期减少19.35万股 [8] 技术面分析 - 筹码平均交易成本为13.00元 近期筹码减仓但减仓程度减缓 [6] - 股价靠近支撑位12.39元 若跌破支撑位则可能开启下跌行情 [6] 行业属性与概念板块 - 所属申万行业为非银金融-多元金融-期货 [7] - 所属概念板块包括期货概念 江苏国资 QFII持股 中盘 H股等 [7]

股价表现与交易数据 - 8月27日股价下跌4.79% 成交额4.02亿元 换手率4.11% 总市值126.27亿元 [1] - 主力资金净流出5875.75万元 占成交额0.15% 行业排名第20/27 [4] - 主力持仓占比5.15% 成交额1.78亿元 无连续增减仓现象 [5] 业务结构与经营概况 - 主营业务包括商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、基金销售及金融资产投资业务 [2] - 大宗商品交易及风险管理业务收入占比89.16% 期货经纪及资产管理业务占比10.84% [7] - 通过子公司开展大宗商品交易及风险管理业务 通过境外子公司提供证券期货交易服务 [7] 股权投资与企业属性 - 持有弘瑞新时代创业投资有限公司22%股权 出资金额2200万元 [2] - 实际控制人为江苏省政府国有资产监督管理委员会 属国有企业 [3] - 系期货行业首家A+H股上市公司 [2] 财务数据与股东结构 - 2025年第一季度归母净利润120.32万元 同比增长109.07% [7] - A股上市后累计分红4434.22万元 [8] - 股东户数4.36万户 较上期增加0.69% [7] 机构持仓变动 - 南方金融主题灵活配置混合A持股352.60万股 较上期增持59.71万股 [8] - 香港中央结算有限公司持股212.74万股 较上期减持348.36万股 [8] - 南方中证1000ETF持股170.47万股 较上期减持19.35万股 [8] 技术指标与筹码分布 - 筹码平均交易成本13.03元 近期减仓程度减缓 [6] - 股价靠近12.39元支撑位 [6]

AH股溢价率排行 - 东北电气AH股溢价率最高达770.97%，H股价格0.310港元对应A股价格2.25元 [1][2] - 弘业期货溢价率252.57%位列第二，H股4.280港元对应A股12.6元 [1][2] - 安德利果汁溢价率238.08%排名第三，H股17.780港元对应A股50.18元 [1][2] - 宁德时代溢价率-18.73%为最低，H股410.200港元低于A股278.3元 [1][2] - 美的集团溢价率6.86%，恒瑞医药溢价率7.43%均处于低位区间 [1][2] AH股偏离值排行 - 京城机电股份偏离值32.43%居首，溢价率为220.40% [1][3] - 安德利果汁偏离值29.55%位列第二，复旦张江偏离值29.44%排名第三 [1][3] - 比亚迪股份偏离值-84.97%为最低，龙蟠科技偏离值-62.46%次之 [1][3] - 广汽集团偏离值-26.17%位列末三位，东北电气偏离值-23.02%同时出现在高溢价和负偏离榜单 [1][3] 重点个股价格对比 - 宁德时代H股价格410.200港元显著高于A股278.3元 [2] - 比亚迪股份H股115.100港元与A股110.68元基本持平但偏离值异常 [2][3] - 金融股招商银行H股47.840港元较A股43元溢价7.67% [2] - 资源股紫金矿业H股24.740港元较A股22.53元溢价9.09% [2]

股价表现与资金流向 - 8月27日盘中下跌2.05%至12.89元/股 总市值129.90亿元 成交额2.49亿元 换手率2.53% [1] - 主力资金净流出2774.54万元 特大单净卖出966.61万元(买入436.58万元占比1.75% 卖出1403.19万元占比5.63%) 大单净卖出1807.92万元(买入3273.92万元占比13.13% 卖出5081.84万元占比20.38%) [1] - 年内累计上涨33.85% 近5日下跌1.00% 近20日上涨5.31% 近60日上涨27.37% 年内8次登上龙虎榜 [2] 经营与财务数据 - 2025年第一季度归母净利润120.32万元 同比增长109.07% 营业收入0元 [3] - 主营业务收入构成：大宗商品交易及风险管理业务占比89.16% 期货经纪及资产管理业务占比10.84% [2] - A股上市后累计派现4434.22万元 [4] 股东结构与机构持仓 - 截至4月20日股东户数4.36万户 较上期增加0.69% [3] - 南方金融主题灵活配置混合A(004702)为第五大流通股东 持股352.60万股较上期增加59.71万股 [4] - 香港中央结算有限公司为第八大流通股东持股212.74万股较上期减少348.36万股 南方中证1000ETF(512100)为第九大流通股东持股170.47万股较上期减少19.35万股 [4] 公司基本情况 - 成立于1995年7月31日 2022年8月5日上市 注册地址江苏省南京市建邺区江东中路399号3幢 [2] - 主营业务涵盖商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、基金销售和金融资产投资业务 [2] - 通过全资子公司弘业资本开展大宗商品交易及风险管理业务 通过弘业国际金融提供境外证券期货交易服务 [2] - 行业分类：非银金融-多元金融-期货 概念板块包括期货概念、QFII持股、江苏国资、中盘、H股等 [2]

大宗交易数据 - 8月26日弘业期货发生多笔大宗交易，总成交量达202.92万股，总成交金额约2400.14万元，所有交易成交价均为11.83元，较当日收盘价13.16元折价10.11% [1] - 买方以机构专用席位为主（共7笔，合计165.92万股），另涉及中信建投北京望京营业部（20万股）和招商证券深圳科技园营业部（17万股），卖方均为方正证券上海浦东新区成山路营业部 [1] - 近三个月累计发生30笔大宗交易，合计成交7.8万手（780万股），全部为折价成交 [1] 股东持股变动 - 江苏弘苏实业有限公司在2025年多次减持，2月12日减持105.33万股（0.10%），3月31日减持10.87万股（0.01%），6月11日大幅减持1556.90万股（1.54%） [2] - 半年内股东合计净减持1673.11万股，江苏弘苏持股比例从5.01%降至3.46% [2] 股票交易表现 - 8月26日收盘价13.16元，当日上涨1.78%，换手率5.37%，成交量40.69万手，成交额5.35亿元 [2] 限售解禁情况 - 过去半年内有4.32亿股限售股解禁上市，占公司总股本比例达42.83% [1]

公司股价表现 - 8月26日弘业期货收盘价13.16元，单日涨幅1.78% [1] - 近5个交易日累计下跌2.66% [3] - 主力资金近5日净流出1.12亿元 [3] 大宗交易详情 - 当日发生10笔大宗交易，合计成交量219.92万股，成交金额2601.65万元 [1] - 所有交易成交价均为11.83元，较收盘价折价10.11% [1][2][3] - 买方以机构专用席位为主（8笔），另有两家券商营业部参与 [1][2][3] 历史交易数据 - 近3个月累计发生30笔大宗交易，总成交金额7770.71万元 [3] - 卖方营业部均为方正证券上海浦东新区成山路证券营业部 [1][2][3]

大宗交易概况 - 2025年8月26日弘业期货发生大宗交易总成交量219.92万股 成交总额2601.65万元 占当日总成交额4.64% [1] - 成交价格统一为11.83元 较当日市场收盘价13.16元折价10.11% [1] 交易结构分析 - 全部10笔交易卖方均为方正证券上海浦东新区成山路营业部 [2] - 买方包含机构专用席位（8笔）及券商营业部（2笔） [2] - 单笔成交量介于16.92万至40万股之间 单笔成交额在200.16万至473.20万元区间 [2] 交易参与者特征 - 机构专用席位共买入8笔 合计成交176.92万股 金额2093.89万元 [2] - 券商营业部参与2笔：中信建投北京望京营业部买入20万股（236.60万元） 招商证券深圳科技园营业部买入17万股（201.11万元） [2]

公司股价表现 - 8月26日股价上涨1.78% 成交额5.35亿元 换手率5.37% 总市值132.62亿元 [1] 业务结构 - 主营业务为商品期货经纪、金融期货经纪、期货投资咨询、资产管理、基金销售和金融资产投资业务 [2][7] - 大宗商品交易及风险管理业务收入占比89.16% 期货经纪及资产管理业务收入占比10.84% [7] - 通过全资子公司弘业资本开展大宗商品交易及风险管理业务 通过弘业国际金融开展境外证券期货交易服务 [7] 投资布局 - 认缴弘瑞新时代创业投资有限公司2200万元 持股比例22% 主营创业投资和管理咨询 [2] 股权性质 - 属于国有企业 最终控制人为江苏省政府国有资产监督管理委员会 [3] 财务表现 - 2025年第一季度归母净利润120.32万元 同比增长109.07% [7] - A股上市后累计派现4434.22万元 [8] 股东结构 - 截至4月20日股东户数4.36万户 较上期增加0.69% [7] - 南方金融主题灵活配置混合A(004702)持股352.60万股 较上期增加59.71万股 [8] - 香港中央结算有限公司持股212.74万股 较上期减少348.36万股 [8] - 南方中证1000ETF(512100)持股170.47万股 较上期减少19.35万股 [8] 资金流向 - 8月26日主力净流入3566.36万元 占成交额0.07% 行业排名1/27 [4] - 近5日主力净流出1.12亿元 近10日净流出1.27亿元 近20日净流出1.78亿元 [5] - 主力成交额1.90亿元 占总成交额5.26% 筹码分布分散 [5] 行业属性 - 申万行业分类为非银金融-多元金融-期货 [7] - 概念板块包括期货概念、QFII持股、江苏国资、中盘、H股等 [7]

AH股溢价率排名 - 东北电气(00042)以757.14%的溢价率位居AH股溢价率榜首，H股价格0.315港元对应A股2.25元 [1][2] - 弘业期货(03678)和安德利果汁(02218)分别以249.45%和240.33%的溢价率位列第二、三位 [1][2] - 溢价率前十名还包括复旦张江(223.87%)、京城机电股份(213.52%)及中石化油服(209.76%)等公司，溢价率均超过186% [2] AH股折价率排名 - 宁德时代(03750)呈现-16.36%的溢价率，为AH股中折价最显著的公司，H股414.6港元对应A股289.5元 [1][3] - 恒瑞医药(01276)和美的集团(00300)溢价率分别为3.10%和6.12%，位列折价率排行二、三位 [1][3] - 招商银行(8.06%)、紫金矿业(8.15%)等公司溢价率均低于10%，显示H股价格接近或低于A股水平 [3] 溢价偏离值正向排名 - 安德利果汁(02218)偏离值达34.05%，显示当前溢价率较30天均值显著上升，同时保持240.33%的高溢价率 [1][4] - 京城机电股份(00187)和弘业期货(03678)偏离值分别为26.52%和22.82%，反映溢价率短期波动较大 [1][4] - 金力永磁(21.81%)、复旦张江(18.73%)等公司偏离值均超过12%，表明近期溢价率扩张明显 [4][5] 溢价偏离值负向排名 - 比亚迪股份(01211)偏离值为-91.16%，显示当前15.86%的溢价率较30天均值大幅收窄 [1][5] - 龙蟠科技(02465)和东北电气(00042)偏离值分别为-60.15%和-44.28%，反映溢价率短期快速下降 [1][5] - 广汽集团(-26.41%)、长城汽车(-24.20%)等公司偏离值均低于-12%，表明溢价率呈现收缩趋势 [5]

港股通持股变动核心数据 - 山东墨龙、中兴通讯、蓝思科技在单日增持榜位列前三，持股占比分别增加3.41%、2.52%、2.22% [1] - 恒生中国企业、盈富基金、力劲科技在单日减持榜前三，持股占比分别减少2.31%、0.74%、0.69% [1] - 中兴通讯、龙蟠科技、同源康医药-B在5日增持榜前三，持股占比分别增加7.26%、6.03%、5.38% [1] - 东阳光药、浙江世宝、泰格医药在5日减持榜前三，持股占比分别减少3.85%、2.73%、1.99% [1] 单日持股变动详情 - 单日增持前20名中，弘业期货持股比例最高达64.41%，南方恒生科技持股60.66%，国联证券持股55.08% [2] - 单日减持前20名中，宜搜科技持股比例仍达48.45%，北京北辰实业持股41.42%，东阳光药持股44.05% [2][3] - 单日增持幅度较大个股包括昊天国际建投（+1.00%至57.93%）、京城机电（+1.35%至49.54%） [2] - 单日减持幅度较大个股包括平安好医生（-0.65%至19.25%）、金斯瑞生物科技（-0.40%至31.07%） [2][3] 5日持股变动趋势 - 5日增持榜中凯盛新能持股比例达67.91%，申万宏源持股42.87%，安井食品持股12.63% [3] - 5日减持榜中浙江世宝持股比例仍保持55.74%，泰格医药持股55.73%，锦欣生殖持股46.91% [3] - 中兴通讯在5日内获得显著增持7.26%，持股比例升至54.86% [3] - 赣锋锂业在5日内遭遇减持1.34%，持股比例降至31.63% [3] 20日长期持股变化 - 长飞光纤光缆在20日内获增持22.04%，持股比例达56.07% [4] - 美中嘉和在20日内获增持12.55%，持股比例达37.75% [4] - 重庆钢铁股份在20日内遭减持5.91%，持股比例降至32.47% [4] - 东方电气在20日内遭减持5.60%，持股比例降至37.80% [4] - 一脉阳光在20日内获增持11.66%，持股比例达40.40% [4] - 恒瑞医药在20日内获增持7.10%，持股比例达10.60% [4]