财务数据 - 公司2023年第一季度实现营业收入4.90亿元，同比增长[4] - 公司2023年第一季度归属于上市公司股东的净利润2.25亿元，同比增长[4] - 公司2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-43.44亿元[4] - 公司2023年第一季度基本每股收益为0.05元[4] - 公司2023年第一季度加权平均净资产收益率为0.96%，同比增加4.10个百分点[4] - 2023年1-3月,公司营业总收入为4.90亿元,较上年同期大幅增加[18] - 2023年1-3月,公司利息净收入为8,337.33万元,较上年同期增加116.83%[18] - 2023年1-3月,公司手续费及佣金净收入为6,239.31万元,较上年同期下降20.78%[18] - 2023年1-3月,公司投资收益为4,646.93万元,较上年同期大幅下降84.11%[18] - 2023年1-3月,公司公允价值变动收益为26,977.94万元,上年同期为-120,322.24万元[18] - 2023年1-3月,公司营业总支出为21,839.76万元,较上年同期下降34.37%[18] - 2023年第一季度营业利润为2.72亿元，较上年同期下降1,278.16亿元[3] - 2023年第一季度归属于母公司股东的净利润为2.25亿元，较上年同期下降9.46亿元[3] - 2023年第一季度其他综合收益的税后净额为4.73亿元，较上年同期增加6.23亿元[3] - 2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-43.44亿元，较上年同期减少14.42亿元[3] - 2023年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为-5.46亿元，较上年同期减少19.58亿元[3] - 2023年第一季度收取利息、手续费及佣金的现金为2.47亿元，较上年同期减少0.84亿元[3] - 2023年第一季度支付给职工及为职工支付的现金为1.50亿元，较上年同期减少0.57亿元[3] - 2023年第一季度支付的各项税费为0.12亿元，较上年同期减少0.52亿元[3] - 2023年第一季度发行债券收到的现金为35.52亿元，较上年同期增加15.16亿元[3] - 公司资产总计为461.44亿元[23][24] - 公司负债总计为230.05亿元[23][24] - 公司所有者权益总计为231.40亿元[23][24] - 公司持有交易性金融资产182.91亿元[23] - 公司持有其他债权投资93.14亿元[23] - 公司买入返售金融资产为41.98亿元[23] - 公司融出资金为12.90亿元[23] - 公司存出保证金为13.43亿元[23] - 公司应付短期融资款为14.65亿元[23] - 公司卖出回购金融资产款为87.37亿元[23] 股东情况 - 公司前十大股东中，云南合和(集团)股份有限公司持股比例为30.17%[9] - 云南省投资控股集团有限公司持有公司17.33%的股份[9] - 中国双维投资有限公司持有公司14.70%的股份[9] - 云南华叶投资有限责任公司持有公司7.35%的股份[9] - 中国烟草总公司浙江省公司持有公司6.61%的股份[9] 诉讼情况 - 2023年3月24日,资产公司收到法院一审民事判决,支持原告除逾期违约金外的其他诉讼请求[14] - 公司与云南艾维投资集团有限公司房屋租赁合同纠纷案二审尚未开庭[15] - 公司与陈伟雄、陈娜娜股票质押合同纠纷案,法院对相关股票进行司法拍卖[15] 会计政策变更 - 2023年1月1日执行新会计准则解释第16号，调整了资产负债期初余额[3]

利润分配 - 2022年度拟以总股本4,716,787,742股为基数，每10股派发现金红利0.50元，拟派发现金红利总额235,839,387.10元，占2022年合并报表归属于母公司股东净利润比例为612.17%[3] - 2021年度以总股本4,716,787,742股为基数，每股派发现金红利0.10026元，共派发现金红利472,905,139.01元，占净利润比例30%[191] - 2022年6月23日完成2021年度现金红利发放工作[191] - 公司采用现金、股票或两者结合方式分配股利，原则上每年分配一次，必要时中期也可分配[187] - 符合条件时公司应现金分红，最近3年现金累计分配利润不少于年均可分配利润的30%[187] - 公司发展阶段不同，现金分红在利润分配中最低比例不同，成熟期无重大支出为80%，成熟期有重大支出为40%，成长期有重大支出为20%[187] - 公司股利分配方案由董事会拟定，提交股东大会审议，股东大会决议后2个月内完成派发[188][189] - 调整利润分配政策议案由董事会拟定，提交股东大会，需经出席股东大会股东所持表决权2/3以上通过[189] - 公司现金分红政策制定、执行或调整符合法规，标准比例明确，决策程序完备，保护中小股东权益[190] 公司经营业绩 - 2022年沪深300指数跌幅达21.63%，证券行业全行业盈利大面积下滑，公司面临经营挑战但全年仍实现盈利，保持20年持续盈利记录[7] - 2022年营业收入8.36亿元，较2021年减少87.58%[34] - 2022年归属于母公司股东的净利润3852.51万元，较2021年减少97.56%[34] - 2022年末资产总额461.44亿元，较2021年末增长4.34%[34] - 2022年末负债总额230.05亿元，较2021年末增长11.50%[35] - 2022年基本每股收益0.01元，较2021年减少97.22%[36] - 2022年加权平均净资产收益率0.17%，较2021年减少8.86个百分点[36] - 2022年末净资本194.78亿元，较上年度末减少8.76%[37] - 2022年第一季度营业收入 -6.73亿元，归属于上市公司股东的净利润 -7.18亿元[39] - 2021年非流动资产处置损益 -25.77万元，计入当期损益的政府补助2682.99万元[40] - 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回447.88万元，其他营业外收入和支出为-313.51万元，其他符合非经常性损益定义的损益项目为107.80万元[41] - 投资收益为3.88亿元[42] - 公允价值变动收益为-3.20亿元[43] - 交易性金融资产期初余额267.69亿元，期末余额182.91亿元，当期变动-84.78亿元，对当期利润影响-4523.36万元[44] - 衍生金融工具期初余额128.85万元，期末余额-1174.85万元，当期变动-1303.70万元，对当期利润影响-956.90万元[44] - 其他债权投资期初余额5.38亿元，期末余额93.14亿元，当期变动87.76亿元，对当期利润影响2.19亿元[44] - 2022年末货币资金96.86亿元，较2021年末增长39.91%；客户资金存款24.87亿元，较2021年末下降21.10%[46] - 2022年末融出资金12.90亿元，较2021年末下降9.40%；衍生金融资产25.33万元，较2021年末下降83.94%[46] - 2022年末其他债权投资93.14亿元，较2021年末增长1632.03%；债权投资较2021年末下降100.00%[46] - 2022年末在建工程1.94亿元，较2021年末增长52.36%；使用权资产8.66亿元，较2021年末下降29.60%[46] - 2022年资产总计461.44亿元，较2021年增长4.34%；负债总计230.05亿元，较2021年增长11.50%[47] - 2022年营业总收入8.36亿元，较2021年下降87.58%；营业总支出10.60亿元，较2021年下降77.70%[47] - 2022年利息净收入8717.27万元，较2021年增长313.89%；投资收益3.88亿元，较2021年下降83.43%[47] - 2022年净利润2056.78万元，较2021年下降98.71%；综合收益总额3267.46万元，较2021年下降97.96%[48] - 2022年末货币资金86.17亿元，较2021年末增长46.75%；交易性金融资产153.50亿元，较2021年末下降33.50%[49] - 2022年末应付短期融资款14.65亿元，较2021年末增长652.96%；衍生金融负债1200.18万元，较2021年末增长39801.35%[47][49] - 2022年手续费及佣金净收入3.57亿元，较2021年下降28.75%，其中资产管理业务手续费净收入下降60.51%[47] - 2022年其他收益1263.30万元，较2021年增长419.77%；营业外收入3000.80万元，较2021年增长14.43%[47][48] - 2022年信用减值损失 -8160.89万元，较2021年变动不适用；其他业务成本2.81亿元，较2021年下降92.78%[48] - 2022年营业总收入5.46亿元，同比减少76.65%；净利润1.68亿元，同比减少87.94%[50] - 2022年公司营业收入8.36亿元，同比减少87.58%；归属于母公司股东的净利润0.39亿元，同比减少97.56%[51] - 2022年权益和债券市场表现差，对自营投资业务冲击大[52] - 2022年上证综指下跌21.63%，深证成指下跌25.85%，创业板指下跌29.37%，A股全年日均交易额0.93万亿，较2021年下跌12.42%[60] - 2022年全年A股IPO共428家，融资总金额达5,868.86亿元，同比增长8.15%；增发共363家，增发融资金额7,230.97亿元，较2021年减少20.55%[70] - 截至2022年末公司总资产461.44亿元，较上年末增长4.34%；归母权益228.73亿元，较上年末减少1.81%[83] - 2022年公司营业收入8.36亿元，同比减少87.58%；归母净利润0.39亿元，同比减少97.56%[83] - 2022年营业成本10.60亿元，同比减少77.70%[84][85][88] - 经营活动现金流量净额为18.47亿元，同比增加24.41亿元[85][86] - 投资活动现金流量净额为1.88亿元，同比增加2.58亿元[86] - 筹资活动现金流量净额为5.61亿元，同比减少14.23亿元[86] - 其他业务收入同比减少36.24亿元，降幅92.13%[87] - 投资收益同比减少19.52亿元，降幅83.43%[87] - 公允价值变动收益同比减少2.56亿元[88] - 手续费及佣金净收入同比减少1.44亿元，降幅28.75%；利息净收入同比增加0.66亿元，增幅313.89%[88] - 手续费及佣金净收入3.57亿元，同比减少28.75%；利息净收入0.87亿元，同比增加313.89%；投资收益3.88亿元，同比减少83.43%[89] - 公允价值变动收益-3.20亿元，汇兑收益59.53万元，其他业务收入3.10亿元，同比减少92.13%；其他收益0.13亿元，同比增加419.77%；资产处置收益177.86万元[89] - 税金及附加1112.34万元，同比减少60.60%；业务及管理费8.49亿元，同比减少2.74%；信用减值损失-8160.89万元；其他业务成本2.81亿元，同比减少92.78%[90] - 自营投资业务收入-263.22万元，同比减少100.14%；财富管理业务收入7.06亿元，同比减少85.21%；机构服务业务收入3.42亿元，同比减少6.95%[91][92] - 云南省内收入1.33亿元，同比减少25.08%；云南省外收入0.29亿元，同比减少30.31%；公司总部及各子公司收入6.73亿元，同比减少89.66%[91][92] - 业务及管理费为8.49亿元，同比减少0.24亿元，降幅2.74%，因证券投资者保护基金等费用减少[94] - 本期费用化研发投入41.11万元，研发投入总额占营业收入比例0.05%[95] - 经营活动现金流量净额18.47亿元，投资活动现金流量净额1.88亿元，筹资活动现金流量净额5.61亿元[98] - 报告期内公司期货风险管理子公司基差交易、仓单服务、合作套保等业务销售收入和成本均减少[89][90] - 报告期末公司总资产461.44亿元，较上年末增加19.20亿元，增幅4.34%[101] - 公司总负债230.05亿元，较上年末增加23.72亿元，增幅11.50%[102] - 扣除代理买卖证券款和代理承销证券款后，公司资产负债率为45.33%[102] - 货币资金本期期末数为96.86亿元，占总资产20.99%，较上期期末增加39.91%[99] - 交易性金融资产本期期末数为182.91亿元，占总资产39.64%，较上期期末减少31.67%[99] - 其他债权投资本期期末数为93.14亿元，占总资产20.18%，较上期期末增加1632.03%[99] - 应付债券本期期末数为22.52亿元，占总资产4.88%，报告期内公司发行公司债和长期收益凭证[101] - 卖出回购金融资产款本期期末数为87.37亿元，占总资产18.93%，较上期期末增加23.19%[100] - 应付短期融资款本期期末数为14.65亿元，占总资产3.18%，较上期期末增加652.96%[100] - 母公司财务报表长期股权投资32.16亿元，与上年末持平[105] - 2022年末公司各类资产期末数分别为股票10.08亿元、债券227.74亿元、私募基金7.68亿元、衍生工具25.33万元、其他30.95亿元[107] - 2022年公司各类资产公允价值变动损益分别为股票-3.93亿元、债券0.77亿元、私募基金-0.08亿元、衍生工具-0.13亿元、其他-0.35亿元[107] - 红塔期货2022年末总资产21.27亿元、净资产11.03亿元，报告期营收3.81亿元、净利润0.07亿元[111] - 上海红塔众鑫2022年末总资产6.44亿元、净资产6.37亿元，报告期营收3.33亿元、净利润0.28亿元[112] - 红证利德2022年末总资产7.46亿元、净资产7.15亿元，报告期营收0.07亿元、净利润-0.09亿元[113] - 南京中科红塔2022年末总资产0.43亿元、净资产0.39亿元，报告期营收0.09亿元、净利润0.05亿元[114] - 红塔红土基金2022年末总资产8.56亿元、净资产6.07亿元，报告期营收0.37亿元、净利润-0.50亿元[115] - 深圳市红塔资管2022年末总资产2.24亿元、净资产1.89亿元，报告期营收0.09亿元、净利润-0.08亿元[116] - 红正均方2022年末总资产16.29亿元、净资产15.73亿元，报告期营收-0.99亿元、净利润-0.77亿元[117] - 截至2022年三季度，上市券商归母净利润同比下滑30.98%，2023年证券行业基本面环境有望改善[118] 公司业务情况 - 公司在证券公司分类评价中回归历史最高评级，评价周期内监管零扣分[7] - 核心产品可交换债承销数量排名并列行业第一，在云南市场取得债券承销领先业绩，保荐云南首支北交所上市公司[8] - 公司未来将服务烟草行业高质量发展和云南经济跨越式发展，向“综合金融服务”模式升级转型[9] - 2023年公司将围绕高质量发展目标，走差异化、特色化“红塔之路”[9] - 公司经营范围包括证券经纪、自营、承销与保荐等多项业务[15] - 公司获得外币有价证券经纪业务资格、网上证券委托业务资格等多项单项业务资格[15] - 公司现有经纪业务分支机构62家，包括1家经纪业务分公司和61家证券营业部[22] - 61家证券营业部中，云南省内30家，省外31家[22] - 云南省内证券营业部分布在昆明市11家及大理市等19个州市各1家[22] - 云南省外证券营业部分布在上海市5家、北京市3家、重庆市3家、深圳市3家及其他17个城市各1家[22] - 公司在多地设有证券营业部，如广东省4家、贵州省2家等[26][27] - 公司拥有4家子公司，分别为红塔期货、红证利德资本、红正均方投资、红塔红土基金，注册资本分别为10亿、6亿、2

证券代码：601236 证券简称：红塔证券 公告编号：2023-015 红塔证券股份有限公司 关于召开 2022 年度业绩说明会的公告 公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、业绩说明会类型 本次投资者说明会以视频结合网络互动召开，公司将针对 2022 年度经营成 果及财务指标的具体情况与投资者进行互动交流和沟通，在信息披露允许的范围 内就投资者普遍关注的问题进行回答。。 二、业绩说明会召开的时间、地点 会议召开时间；2023 年 4 月 18 日（星期二）15：00-16：30 会议召开地点：上海证券交易所路演中心（以下简称"上证路演中心"） （http://roadshow.sseinfo.com/） 会议召开方式：上证路演中心视频直播和网络互动 投资者可于 2023 年 4 月 11 日（星期二）至 2023 年 4 月 17 日（星期 一）16:00 前登录上证路演中心网站首页点击"提问预征集"栏目或通过公司邮 箱 investor@hongtastock.com 进行提问。公司将于 2022 ...

公司基本信息 - 证券代码 601236，证券简称红塔证券 [1] - 2022 年 4 月 26 日 15:00 至 16:30 以视频直播和网络互动形式召开 2021 年度业绩说明会，地点为 http://roadshow.sseinfo.com [1] - 上市公司接待人员包括董事长李石山、董事总裁董事会秘书沈春晖、独立董事杨向红、副总裁财务总监龚香林 [1] 负债情况 - 短期借款比上年增加 9.9 亿元，增幅 55.01%，占总资产 23.51%；长期借款比上年增加 4.2 亿元，增幅 147.92%，占总资产 5.96% [1] - 2021 年应付短期融资款金额较上年减少 6.83 亿元，降幅 77.81%；卖出回购金融资产款较上年增加 18.07 亿元，增幅 34.18%；次级债务规模较上年减少 40.86 亿元，降幅 36.10% [3] - 2021 年末公司资产负债率为 40.84%，较上年末减少 28.73%，负债比例在上市券商中处于中下水平 [3] 风险防范措施 - 设定流动性最低现金备付限额，保障公司流动性底线 [3] - 制定操作性较强的流动性突发事件应急预案并演练 [3] - 建立与股东单位的流动性补足和救助机制、与银行签订不可撤销的法人透支协议拓宽流动性应急资源 [3] - 加强流动性风险的评估和计量能力，通过现金缺口、压力测试等方法评估测算业务可能的流动性需求 [3] - 日常持续做好日间流动性头寸的管理工作 [3] 发展战略与规划 - 发展愿景和目标是维护国家利益和金融投资者利益，成为一家融入国家产业和经济发展大局，轻重并举、特色鲜明的高质量发展券商 [3] - 采取积极向财富管理转型、聚焦核心行业和产品、以重资产业务拉动轻资产业务发展等战略举措，坚持“重资本、强协同、优服务”经营特色，推进战略转型实现收入多元化，提升综合竞争力 [3][7] 研究所情况 - 2021 年围绕买方研发服务体系的重新建立、资源整合，重点加强公司内部协同工作 [4] - 共有分析师 20 位，涵盖宏观总量、大消费、大健康、智能制造、高新技术、新能源新材料等六大研究领域 [4] - 证券研究所租赁办公场所的租金，按新租赁准则确认租赁负债产生的利息支出导致利息净收入为负 [4] 核心竞争力 - 稳定的股权结构和规范的公司治理，求真务实、团结进取的高管团队，稳定的投资业绩及优秀的历史传承，严格的风险管理及浓厚的合规经营氛围，强大的资本补充能力，清晰务实的战略方向和稳健高效的战略执行力，优秀的企业文化与核心价值理念 [4] 财富管理业务 - 2021 年将原零售与网络金融业务部变更为财富管理中心，整合资源促进经纪业务向财富管理全面转型 [5] - 围绕“红塔智越”财富管理品牌，提供更专业、全面、高效、贴心的服务，建设涵盖投资者全方位需求的财富管理体系 [5] - 持续对互联网平台迭代升级，搭建互联网业务场景，推动互联网服务、产品、运营体系建设 [5] - 推动标准化服务和产品体系的建设完善工作，完善金融产品线，拓展投顾产品体系，培育和扩大稳定的理财客户群体 [5] - 未来致力于财富管理赛道，融合股东优势资源禀赋，整合 B 端专业能力打造优质产品矩阵，构建“大财管”体系，实现“B - C 的能力迁移” [5] - 挖掘现有存量客户融资融券、转融通等业务需求，资产端加大代销产品力度，统筹资源支持内部业务线和子公司 [5] - 加大对公募基金管理、私募基金管理子公司的支持力度 [5] 人才团队建设 - 2021 年调整领导班子，完善管理机制，进行组织架构、绩效考核、人才建设等方面的优化调整，在人岗匹配度、员工素质、人力成本等方面有较大改善 [5] - 加强各类人才的引进、培养、储备、选拔工作，形成骨干人才梯队，建设专业人才队伍 [6] 股价与业绩看法 - 二级市场股价受宏观经济、市场环境、投资偏好等多重因素影响，公司会努力做好经营管理，提升经营业绩和盈利能力回报投资者 [6] - 今年一季度，受美联储加息压力、俄乌冲突、全球疫情、中美宏观政策分化等因素影响，国内经济下行压力加大，A股资本市场整体行情承压，对公司业务和业绩有一定影响，特别是重资本业务中的自营投资业务 [6] - 短期波动不改变资本市场长期向好趋势，基于对中国经济的信心和对居民财富配置长期方向的判断，资本市场波动将加速财富管理业务发展，券商仍会深度受益 [6][7]

会议基本信息 - 投资者关系活动类别为业绩说明会，于2021年4月20日15:00 - 16:00通过线上方式举行，地点为http://roadshow.sseinfo.com，形式为网上文字互动 [1] - 上市公司接待人员包括董事长李石山、董事及总裁李素明、副总裁及财务总监及董事会秘书杨洁 [1] 债券业务情况 - 永煤控股债券违约后，公司参与“20永煤SCP004”和“20永煤CP001”债券持有人会议，协商达成展期协议，发行人先行兑付50%本金及全额利息，剩余本金展期，公司已收到两债券全部利息及50%本金，其他债券暂无风险事件 [1][3] 业务收入与发展情况 自营业务 - 2020年证券投资业务收入222,130.01万元，同比增长48.12%，自营业务贡献营业利润占总营业利润约七成 [3][4] 资管业务 - 资管业务收入主要源于产品管理费收入，2020年亏损 [3] 期货业务 - 2020年全资子公司红塔期货大力拓展多项业务，上海红塔众鑫现货业务毛利率1.31%，其收入占红塔期货收入比例97.26%，期货业务毛利率低至1.74% [3] 零售与网络金融业务 - 2020年受疫情影响，公司整合资源搭建线上线下多功能平台，该业务收入21,876.66万元，同比增长35.64% [4] 基金管理业务 - 2020年新发公募基金2只，募集规模8.91亿元，非货币公募管理规模增长9.15亿元，增幅56.07%，业务收入23,112.43万元，同比增长64.52% [5] 投资银行业务 - 2020年投资银行业务收入15,881.48万元，同比增加264.31%，目前有常州钟恒新材料等多家公司的IPO项目正在进行中 [5] 业务架构与发展战略 研究所 - 证券研究所处于筹建中，尚未覆盖全行业 [3] 经纪业务分支机构 - 现有60家，包括1家经纪业务分公司（东北分公司）和59家证券营业部，未来将按需开设 [6] 发展战略 - 力争三年内成为业务门类齐全、规模适度、机制灵活、治理规范、内控严密、有稳定盈利能力的行业中等偏上特色券商，坚持重资本发展方向，推动业务转型，实现收入多元化，重点发展多项业务，提升综合金融服务能力 [4][5] 其他信息 - 公司将于2021年4月29日披露一季度报告 [3] - 具体新业务开拓情况请关注公司公告 [4] - IPO项目进展请持续关注公司官方网站（http://www.hongtastock.com） [5]

公司活动信息 - 活动类别为业绩说明会，通过线上方式参与云南辖区上市公司 2020 年投资者网上集体接待日活动 [1][2] - 时间为 2020 年 9 月 18 日 09:30 至 12:00，地点为 https://rs.p5w.net/html/124031.shtml，形式为网上文字互动 [2] - 上市公司接待人员为副总裁、财务总监、董事会秘书杨洁 [2] 公司发展战略 - 2020 年 8 月 20 日召开的第六届董事会第二十三次会议制定《红塔证券股份有限公司发展战略规划(2020 - 2022 年)》，以成功上市为契机，深化制度、组织、业务、管理创新，实施人才战略，扩大业务规模，加强风险管理，规范运作，坚持以市场为导向，客户为中心，创新为手段，推动业务转型，实现收入多元化 [2] 公司应对挑战与核心竞争力 - 资本市场深化改革、行业开放加速，公司积极应对挑战，推动主营业务转型，把握市场机遇，拓展业务空间，加强全面风险管理，优化运行机制，坚持差异化战略 [3] - 公司核心竞争力体现在：治理结构健全，形成有效管理决策体系；股东实力雄厚，给予公司多方面支持；经营行为规范，资产质量良好，业务门类健全，网点布局合理；深化以人为本企业文化建设，打造专业人才队伍 [3] 行业相关看法 - 推进注册制改革对完善资本市场体系和促进国民经济发展有重大意义，注册制改革推进将提升市场活跃度，促使券商业务结构转型，投行等相关业务受益增长 [3] - 证券行业可能遇到的风险包括政策风险、合规风险、市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险、声誉风险等 [4] 公司业务数据 - 2020 年上半年，公司手续费及佣金净收入占营业收入的 8.56% [4] - 目前公司有 59 家营业部 [4] 公司项目情况 - 9 月 4 日，公司辅导保荐的健之佳成功过会，目前有多个 IPO 保荐项目正在正常推进，包括武汉兰丁智能医学股份有限公司、昆明理工恒达科技股份有限公司、成都环美园林生态股份有限公司等 [5] 公司其他问题回复 - 执行新金融工具准则后，“可供出售金融资产”科目不再使用 [4] - 公司不存在应披露而未披露的事项，有关公司信息以公司在上海证券交易所网站和指定信息披露媒体《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》上刊登的相关公告为准 [4][5] - 首次公开发行股票可通过多种方式确定发行价格，注册制下 IPO 发行价格更趋近于市场真实估值 [5] - 公司以客户为核心，具体营销计划将根据客户结构和诉求安排 [5]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为路演活动，时间是2021年7月23日10:00至12:00，地点为http://roadshow.cnstock.com/，形式是网上文字互动 [1] - 参与单位为通过线上方式参与公司配股网上投资者交流会的投资者，上市公司接待人员包括董事长李石山、董事等 [1] 配股相关情况 - 配股融资有利于扩充净资本规模，补充营运资金，扩大业务规模，增强抗风险能力，提升盈利能力和竞争力 [1] - 配股比例为每10股配售3股 [7] 募集资金投向 - 不超过40亿元用于发展FICC业务 [1][3] - 不超过20亿元用于发展资本中介业务 [3] - 不超过5亿元用于促进投行业务发展 [3] - 不超过2亿元用于设立境外全资子公司 [3] - 不超过3亿元用于加大信息技术系统建设投入 [3] - 不超过10亿元用于其他营运资金安排 [3] 公司竞争优势 - 股东实力雄厚，有助于建立治理结构和决策机制，整合资源实现业务稳定发展 [3] - 管理层坚持创新与合规并重，推动业务多元化，控制流动性风险 [3] - 作为云南注册的证券公司之一，立足云南，把握区域发展机遇 [3] - 建立了四个层级的风险管理体系，实行严格岗位分工和权限管理 [4] - 拓展业务范围，取得多项创新业务资质，推进业务结构多元化 [4] - 深化企业文化建设，实施人才战略，打造专业人才队伍 [4] 行业竞争格局 - 行业进入多元化、特色化发展时代，盈利模式单一、同质化竞争特点逐步改善 [5] - 行业集中度快速提升，资源向优质券商集中 [5] - 国际化竞争日趋激烈，国际金融资本冲击明显 [5] 公司业务表现 - 2018 - 2020年资产管理业务收入分别为829.85万元、2791.41万元、1408.80万元，占比分别为0.69%、1.35%、0.25% [5][6] - 2018 - 2020年末总资产分别为2738442.94万元、4546095.11万元、3831778.18万元，部分资产合计占比分别为96.69%、92.67%、93.70% [6] - 主营业务包括零售与网络金融等多项业务 [6] 证券投资业务风险控制 - 权益类坚持“价值投资”，均衡配置，调整策略，强化仓位管理 [6] - 固定收益类控制仓位和久期，严控信用和流动性风险，不同时期调整配置规模，各期末债券投资余额分别为120.82亿元、179.88亿元、109.59亿元 [6][7] - 衍生品类尝试多元化中低风险策略，另类投资以一级市场股权投资为核心 [7] 募集资金专项存储制度 - 公司制定《募集资金使用管理办法》，建立专户存储制度，到账后存放于专项账户，一个月内签订三方监管协议 [4][5]

活动基本信息 - 活动类别为业绩说明会 [1] - 参与方式为线上，参与人员为参加 2022 年云南上市公司投资者网上集体接待日暨集体业绩说明会专项活动的投资者 [1] - 活动时间为 2022 年 5 月 19 日 14:30 至 16:00 [1] - 活动地点为 https://rs.p5w.net/html/133010.shtml [1] - 活动形式为网上文字互动 [1] - 上市公司接待人员包括董事、总裁、董事会秘书沈春晖，副总裁、财务总监龚香林 [1] 股价与战略 - 二级市场股价受宏观经济、市场环境、投资偏好等多重因素影响 [1][4] - 公司将立足自身特色和优势，走差异化发展路线，采取向财富管理转型、聚焦核心行业和产品、以重资产业务拉动轻资产业务发展等战略举措，坚持“重资本、强协同、优服务”经营特色，推进战略转型，实现收入多元化，提升综合竞争力和投资者回报 [1][4] 回购与减持 - 关于回购计划，相关事项需关注公司公告 [3] - 公司股东减持是出于自身资金需求或经营发展需要，“云南工投”减持是自身资金需求，“云投集团”减持是经营发展需要，各主要股东尤其是大股东重视公司发展，给予公司支持 [3][4] 一季度负收入原因 - 2022 年一季度公司“营业收入”为负，主要因“公允价值变动收益”为负，是公司投资的交易性金融资产产生浮亏导致，公司依据《企业会计准则第 22 号——金融工具确认和计量》《企业会计准则第 39 号——公允价值计量》等准则对交易性金融资产进行核算 [3]

营业收入相关数据变化 - 本报告期营业收入为-2.01亿元，同比减少115.46%；年初至报告期末为6.87亿元，同比减少87.47%[4] - 营业收入变动主要因证券投资收益减少和期货风险管理子公司业务规模压降[10][12] - 2022年前三季度营业总收入6.87亿元，2021年同期为54.86亿元[23] 净利润相关数据变化 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润为-3.01亿元，同比减少197.64%；年初至报告期末为2531.17万元，同比减少97.60%[4] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-3.25亿元，同比减少205.29%；年初至报告期末为-759.67万元，同比减少100.73%[4] - 归属于上市公司股东的净利润变动主要因证券投资收益减少[10][12] - 2022年前三季度净利润1562.44万元，2021年同期为10.63亿元[24] - 2022年前三季度归属于母公司股东的净利润为2531.17万元，2021年前三季度为10.55亿元[25] - 2022年前三季度少数股东损益为-968.74万元，2021年前三季度为747.01万元[25] 每股收益相关数据变化 - 本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为-0.06元，同比减少200.00%；年初至报告期末均为0.01元，同比减少96.30%[5] - 2022年前三季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.01元/股，2021年前三季度均为0.27元/股[25] 净资产收益率相关数据变化 - 本报告期加权平均净资产收益率为-1.41%，较上年同期减少3.18个百分点；年初至报告期末为-0.03%，较上年同期减少6.74个百分点[5] 资产与权益相关数据变化 - 本报告期末总资产为477.34亿元，较上年度末增加7.94%；归属于上市公司股东的所有者权益为228.76亿元，较上年度末减少1.80%[5] - 2022年第三季度末资产总计477.34亿元，较上期末442.25亿元增长7.93%[21] - 2022年第三季度末负债合计245.83亿元，较上期末206.33亿元增长19.14%[22] - 2022年第三季度末所有者权益合计231.51亿元，较上期末235.92亿元下降1.87%[22] 现金流量相关数据变化 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为35.49亿元，同比增加146.51%[5] - 2022年前三季度经营活动现金流入小计78.77亿元，现金流出小计43.28亿元，现金流量净额35.49亿元；2021年前三季度经营活动现金流入小计90.18亿元，现金流出小计75.79亿元，现金流量净额14.40亿元[27] - 2022年前三季度投资活动现金流入小计5132.48万元，现金流出小计7168.43万元，现金流量净额-2035.95万元；2021年前三季度投资活动现金流入小计957.29万元，现金流出小计4831.05万元，现金流量净额-3873.76万元[27] - 2022年前三季度筹资活动现金流入小计56.53亿元，现金流出小计45.76亿元，现金流量净额10.77亿元；2021年前三季度筹资活动现金流入小计98.14亿元，现金流出小计78.38亿元，现金流量净额19.76亿元[28] - 2022年前三季度汇率变动对现金及现金等价物的影响为340.22万元，2021年前三季度为-37.65万元[28] - 2022年前三季度现金及现金等价物净增加额46.10亿元，期初余额79.16亿元，期末余额125.26亿元；2021年前三季度现金及现金等价物净增加额33.77亿元，期初余额65.98亿元，期末余额99.75亿元[28] - 2022年发行债券收到的现金为56.53亿元，2021年为9.61亿元[28] - 2022年偿还债务支付的现金为37.14亿元，2021年为66.44亿元[28] 其他财务指标数据变化 - 年初至报告期末计入当期损益的政府补助为4549.56万元[6] - 2022年前三季度利息净收入3554.00万元，2021年同期为-182.73万元[23] - 2022年前三季度手续费及佣金净收入2.72亿元，2021年同期为3.78亿元[24] - 2022年前三季度投资收益5.12亿元，2021年同期为18.01亿元[24] - 2022年前三季度公允价值变动收益-4.46亿元，2021年同期为-1.41亿元[24] - 2022年前三季度营业总支出8.39亿元，2021年同期为40.98亿元[24] 股东信息 - 报告期末普通股股东总数为89,910，表决权恢复的优先股股东总数为0[13] - 云南合和(集团)股份有限公司持股1,423,110,055股，占比30.17%[13] - 云南省投资控股集团有限公司持股817,238,839股，占比17.33%，其中236,468,651股质押[14] - 中国双维投资有限公司持股693,333,333股，占比14.70%[14] - 云南华叶投资有限责任公司持股346,666,667股，占比7.35%[14] - 中国烟草总公司浙江省公司持股312,000,000股，占比6.61%[14] - 昆明产业开发投资有限责任公司持股295,875,826股，占比6.27%，其中145,065,400股质押[14] - 云南合和等五家中国烟草总公司控制的公司合计持有红塔证券59.49%的股份[16] 法律诉讼情况 - “华兴昌隆1号”案中，原告要求被告偿还债券本金1.5亿元、到期利息1500万元、资金占用利息损失31.25万元、逾期违约金75万元[18] - 公司与郭鸿宝、金媛股票质押式回购交易合同纠纷案于2022年7月终结本次执行程序；“风帆1号”案于2022年9月20日开庭，未收到一审判决书[17][18]