财务数据关键指标变化 - 2024年营业总收入141,324,243.20元，同比增长17.06%[2] - 2024年归属于母公司所有者的净利润-118,217,414.03元，亏损同比扩大10.87%[2][4] - 2024年归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润-119,932,566.25元，亏损同比扩大7.36%[2][4] - 报告期末总资产484,476,808.52元，较期初下降20.19%[2] - 报告期末归属于母公司的所有者权益419,117,990.66元，较期初下降24.14%[2] - 2024年公司非经常性损益减少，主要因理财产品投资收益减少[5] 各条业务线数据关键指标变化 - Bonree ONE产品2024年全年合同签订金额约5,600.00万元[4] - 联营企业智维盈讯2024年预计营业收入1,688.22万元，较2023年减少1,896.05万元[5] 长期股权投资减值 - 公司拟对持有的智维盈讯长期股权投资计提减值约1,979.72万元[5] 年报披露时间 - 公司2024年年度报告披露时间为2025年4月26日[7]

公司整体业绩预计 - 2024年预计营业收入为1.36亿元到1.46亿元，同比增加12.65%到20.93%[1] - 2024年预计归属于母公司所有者的净利润为-1.35亿元到-1.15亿元，较上年减少837.24万元到2837.24万元[1] - 2024年预计归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润为-1.37亿元到-1.17亿元，较上年减少529.20万元到2529.20万元[2] 公司过往业绩数据 - 2023年营业收入为1.207307亿元，归属于母公司所有者的净利润为-1.066276亿元，扣除非经常性损益的净利润为-1.117080亿元[3] 产品业绩情况 - Bonree ONE产品2024年全年合同签订金额约为5600万元[4] 联营企业业绩情况 - 联营企业智维盈讯2024年预计营业收入为1688.22万元，较2023年减少1896.05万元[5] 业绩影响因素 - 公司拟对持有的智维盈讯长期股权投资计提减值约2000万元，导致净利润和扣非净利润均减少2000万元[5] - 2024年公司非经常性损益减少，主要因理财产品投资收益减少[5] 业绩预告说明 - 业绩预告未经注册会计师审计，具体数据以正式年报为准[2][7] - 公司不存在影响业绩预告准确性的重大不确定因素[6]

行业或公司 - 数字体验监测服务公司（老产品） 核心观点和论据 - **老产品收入下滑**：数字体验监测服务（老产品）收入逐年下滑，从2019年的1亿多收入下滑到去年的6800万，今年预计6000万[1]。 - **新产品收入增长**：软件收入（新产品）产品名为One，包括两种模式，去年收入3600万，今年预计8000万[1]。 - **整体收入和增速**：今年预计1.4亿收入，增速10-15%，主要原因是老业务收入下滑基本见底，新产品开始增长[3]。 - **亏损情况**：今年整体亏损6300万，同比减亏1200万[3]。 - **明年收入和利润目标**：明年预计2亿收入，利润目标是减亏到盈亏平衡[4][5]。 其他重要内容 - **客户分布**：客户占比最高的是金融，其次是电信和服务商（三大运营商、优刻得），其次是互联网，客单价目前在120万左右[5]。 - **竞争对手**：Datadog已经慢慢淡出中国市场[5]。 - **华为合作**：今年中了华为的包，做华为的OEM，预计明年能贡献2000多万收入[5]。

行业或公司 * **公司**：博瑞 * **行业**：IT治理、监控、可观测性、信创、AI 核心观点和论据 1. **新一代产品对收入贡献**：新一代产品对博瑞24年收入贡献起到拉动作用，被动式产品收入占比持续提升[1]。 2. **海外市场拓展**：计划明年开始进军海外市场，与华为等合作伙伴建立合作关系，覆盖东亚、中东和东南亚地区[3]。 3. **IT治理重要性**：随着IT技术发展，IT治理对企业的重要性越来越高，博瑞的One产品正好匹配这一需求[5]。 4. **信创市场机遇**：国家推进信创架构改变，为博瑞带来市场机遇，央国企和金融机构在信创方面的决心大[10]。 5. **华为UCS合作**：与华为UCS公有云合作，预计25年收入增长，但存在不确定性[12][17][18]。 6. **海外市场拓展策略**：以渠道代理为主体，建立培训认证体系和文档配套，覆盖东亚、东南亚等地区[34]。 7. **AI市场机遇**：AI技术提升IT复杂度和协作能力，为博瑞带来新的商机和需求[27][31]。 其他重要内容 1. **One产品定位**：One产品可以将各类数据纳入IP域内数据大模型，构建针对不同场景的专业化场景[6]。 2. **25年目标**：实现扭亏为盈或盈亏平衡，收入增长目标为30%[7]。 3. **AR增长**：预计25年AR收入约为1亿，主要得益于被动式产品订阅式收入占比提升和跨年合同确认[8]。 4. **新技术架构**：信创架构改变为博瑞带来市场机遇，但需要新的技术和手段进行控制[11]。 5. **华为UCS合作**：与华为UCS公有云合作，预计25年收入增长，但存在不确定性[12][17][18]。 6. **海外市场拓展策略**：以渠道代理为主体，建立培训认证体系和文档配套，覆盖东亚、东南亚等地区[34]。

一、涉及公司与行业 - 公司为博瑞数据，是IT运维行业的龙头企业[1]。 - 行业为IT运维行业[1]。 二、核心观点与论据 （一）三季度财务经营情况 1. 产品收入结构 - 三季度被动式产品收入首次超过主动式产品。被动式产品不含维保收入近5300万，含维保约6000万，主动式产品约4000万出头，而去年全年被动式略低于主动式收入[2][3]。 - 在被动式产品收入中，某产品（文中未明确名称，以“万”指代）占比60%，是被动式收入的主力[3]。 2. 在手订单情况 - 从10月15日做的在手订单统计，还有5300万左右，比去年同期增长34%，其中“万”产品在手订单占比接近六成以上，老产品确收约2000多万，与去年口径差不多，整体公司前三季度的增长靠“万”的增长增速拉动[3]。 （二）行业增长情况 1. 金融行业增长 - 金融是今年核心增长行业，尤其是银行业。今年银行招投标及中标率大大提升，很多城商行、农商行在加速改造核心系统，改造过程不是单一工程，要配套运维体系提升，会融合博瑞数据的新能力监控，带来很多商机[4]。 2. 信创带来机遇 - 信创对博瑞是新红利，金融、央国企信创改造节奏加速，从周边系统向关键业务系统扩展，这一过程需要完整的内部运行态数据的分析和洞察，博瑞数据可提供相关服务，未来几年金融、央企等都在改造，给博瑞带来市场机会[13][14][15]。 （三）产品相关情况 1. 产品战略定位 - “万”产品的核心战略诉求是成为数据处理中心，融合客户采集的数据，为不同部门提供数据使用服务，这是从工具到平台的转变，也是很多客户需求的方向[7][8]。 - 在“万”产品中加入了AI能力，提升运维和数据识别效率，能感知不同层面数据，创造更多价值场景，成为重要的运行态决策系统，提升IT效率和水平[10]。 - “万”3.0提升到平台工程，底层封装能力为SaaS层消费，在数据治理、应用总线等多方面做了新的抽象和赋能，与1.0和2.0有本质区别[11]。 2. 产品竞争优势 - 与竞争对手相比，“万”3.0发布后博瑞数据在快速迭代，拉开差距[13]。 - 在国内率先推出业务分析或业务运维模块，打通业务口径话术指标，关注IT资源服务业务及协作能力，这一能力目前国内没有其他厂商跟进[17][18]。 3. 产品与市场需求拟合度 - 今年博瑞数据与甲方需求的连接或认知拟合度高，在未率先参与方案探讨的投标中成功概率高，这与之前做APM时不同，反映出甲方需求与博瑞产品能力输出点的拟合[20][21]。 （四）客户相关情况 1. 客单价情况 - “万”产品客单价约120万，前三季度100万以上合同有33 - 34个，其中“万”产品占18个，随着售卖方式变化客单价会进一步提升[22]。 2. 不同规模客户情况 - 对于大客户，博瑞数据了解其消费痛点，而对于中型或中小型客户，目前销售体系不到60人，主要专注于1000家头部领域客户，对小资产规模公司拓展精力有限。在产品成熟度推进方面，先占据行业头部客户，理解其know - how后形成方法论，再通过改变营销模型覆盖中小客户，目前小资产规模客户数量不多[27][28]。 3. 海外市场对比 - 与海外公司相比，博瑞数据在收费模块数量上较少，如DeadDog有20多个收费项，博瑞不到10个，在安全和自动化控制领域尚未涉足，业务模块也较少。对于现有客户，能力模块渗透率不高，目标是将主动式波测能力整合到“万”体系下，对老客户推进复购，对新客户推进数据能力[24][25][26]。 （五）财务相关情况 1. 毛利率改善 - 三季度毛利率环比二季度有明显改善，达到70%。一是因为8月3.0发布时推出的Pilot软件降低了实施和运维成本，人力要求降低，人力成本未随客户增加而增加；二是3.0平台功能减少了coding人员接触环节，控制了人力支出，同时固定资产如机房贷款费用、设备购买数量下降[30][31][32]。 2. 降本增效进展 - 在25年预算规划中有降本增效进展。办公室房租全国范围下降约一半，从1000多万降到500 - 600万，通过二次计价或变更办公室位置达成；对硬件资产、云服务成本有要求，采购部门进行商务洽谈；人员成本方面，对高收入人员做投入产出比效能分析，调整后全年可节省近1000万开支；整体25年预算相比24年可下调到1.9几个亿，控制在110 - 115左右[33][34]。 三、其他重要内容 - 博瑞数据在8月份推出的3.0版本存在缺陷，9 - 11月在加速形成新版本，11月华为UCS项目合作验收会有明确结果，希望新版本经大客户技术把关后稳定下来，再交付新签约客户，目前对三季度交付节奏做了控制，部分大型国有银行的交付推迟到12月或明年[5][6]。 - 博瑞数据在3.0版本中有业务分析或业务运维模块，与做BI或传统用户行为的公司不同，更关注IT资源服务业务及协作能力[17]。 - 博瑞数据目前收费模块大概有9个，包括APM、DEM、ITIM、NPM、LOG、报警、数据接入、新微应用、新加业务[27]。

公司产品与行业应用 - 公司产品无行业属性，主要与企业 IT 资产规模相关，IT 资产规模达到一定程度后会使用运维监控产品 [3] - IT 运维问题始终存在，故障案例多，国际上重视运维领域，采取标准化流程提高服务质量和可靠性 [3] - 公司主要专注于监控和数据分析，通过数据分析反哺运维团队，提升运维管理水平 [4] IT 运维行业现状 - 国内尚无权威机构提供 IT 运维行业的全面市场图谱，相关报告多集中于基础设施层面，未深入到软件及服务 (SaaS) 层面 [4] - IT 运维行业不仅包含硬件，更关键的是软件部分，如安全软件、配置管理数据库 (CMDB) 等管理工具 [5] - 国内 IT 运维软件赛道相较于美国成熟市场仍处于发展阶段，但随着基础设施建设完善，预计将逐步向业务运营管理的精细化和有效性方向迭代发展 [5] 公司对标与产品规划 - 公司对标 Datadog 和 Dynatrace，是中国 IT 运维监控及可观测性领域的领导者 [5] - 公司刚刚发布了 Bonree ONE3.0，核心优势在于数据模型的深入构建和异构数据的高效处理能力 [6] - 公司计划在今年年底完成英文版本及俄语版本，进一步加强自动化和联动能力，以及与开源生态的融合 [6] 毛利率与成本控制 - 公司通过技术创新和流程优化提升产品毛利率，新一代核心产品 Bonree ONE 已加载自运维组件 Bonree Pilot，大幅降低交付和后续维护成本 [6] - 公司开展产品通用化能力建设，基于强大的底座能力灵活搭建上层应用场景，保障客户数量增多和并行项目增多时仍有较高的验收质量和较短的交付时间 [6] - 公司总结基础和通常性问题，形成标准培训教程、产品白皮书等，便于生态伙伴自主解决问题，有效降低成本 [7] 未来发展方向 - 公司未来发展方向集中在深化国产化和信创领域布局、拓展云计算和大数据领域业务、拓展海外市场以及持续优化产品和服务等方面 [7] - 公司将积极参与信创项目建设和推广，为信创产业发展贡献力量 [7] - 公司将继续拓展云计算和大数据领域业务，提供全面、高效、智能的解决方案 [7] - 公司将积极研发和推广本地化产品和服务，建立国际合作关系，提升国际竞争力 [8] - 公司将持续投入研发资源，推动产品和技术创新与升级，优化客户体验 [8]

会议主要讨论的核心内容 - 公司近期推出了新一代核心产品博瑞Y 3.0,在数据模型建设、计算能力、数据挖掘价值等方面进行了重大升级 [5][6][7] - 公司正在加快国际化步伐,计划于10月份签署重要协议,并在11月底前完成英文版和俄文版产品的配套 [7] - 公司明年的产品策略将进一步加强业务运维和安全感知能力,并与自动化、开源生态进一步融合 [8] - 公司目前在行业内地位较好,凭借多年积累的技术优势和头部客户资源,在新创浪潮下有较大的发展机会 [9][10][11][25][26][27] - 公司看好运维国产化趋势,认为这将为公司带来新的增长机会 [11][12][13][14] 问答环节重要的提问和回答 - 问:公司与华为的合作对未来增长有何影响? 答:公司与华为在公有云、私有云和国际化等多个领域展开合作,有望带来较大的增量收入机会 [18][19][20][35][36] - 问:公司明年的业绩指引如何? 答:公司明年的收入目标应该达到2亿元左右,增速接近30%,有望实现盈利 [37][38][39][40][41] - 问:公司的毛利率还有上升空间吗? 答:公司正在通过自动化交付、灵活配置等措施来控制成本,毛利率有望进一步提升 [38][39][40][41] - 问:公司是否会独家与华为合作? 答:目前公司与华为的合作是独家的,在可见未来还没有其他竞争对手能提供类似的全套服务 [42][43]

公司概况与财务数据 - 2024年上半年公司实现营业收入6,673.52万元，同比增长2.10%[1] - 公司用户数达到6.3亿，同比增长9%[12] - 公司未来将继续加大新产品和新技术的研发投入，预计2024年全年研发投入占营业收入比例为13%左右[12] - 公司将进一步拓展市场份额，计划在未来3年内实现营业收入达到100亿元的目标[3] - 公司正在积极推进并购案，预计将于2024年底完成[3] 主营业务与技术优势 - 公司始终秉承"以数据赋能 IT 运维"的理念，致力于为企业级客户提供优质的应用性能管理及可观测性产品和服务[34] - 公司产品可通过监测、分析、优化企业软件应用的性能状况，帮助企业精准定位影响其软件应用使用性能和用户体验的原因[33] - 公司基于在应用性能管理行业的技术积累和领域知识沉淀，产品侧能力已向可观测性升级[33] - 公司拥有47项已授权发明专利、133项软件著作权、30项核心技术，在应用性能管理领域实现了多项技术突破，具备显著的技术先进性[38] 研发投入与创新能力 - 公司研发投入总额为45,762,981.38元，较上年同期下降3.25%[62] - 公司研发投入占营业收入的比例为68.57%，较上年同期下降3.79个百分点[62] - 公司在研项目包括数据魔方可视化项目、多数据集成及打通根因分析能力项目等[63][64][65] - 公司研发人员数量为213人，占公司总人数的50.71%[67] - 公司自主研发了多项核心技术，如移动端App在线事务流程脚本录制及自动回放技术、服务端应用逻辑拓扑结构自动发现技术等[56] 产品与服务能力 - 公司推出了一体化智能可观测平台Bonree ONE，统一了调用链、指标、日志、事件等数据，支持接入500+技术组件的数据[70] - Bonree ONE平台具有一体化、模型化和智能化三大产品优势[70] - 公司自研的智能探针技术可实现无需手动代码植入即可实时采集服务器应用程序中每一行代码的运行耗时数据[71] - 公司自研的大数据技术实现PB级数据低成本、高可靠的存储与秒级响应分析[71] 经营业绩与财务状况 - 2024年上半年公司实现营业收入6,673.52万元，同比增加2.10%[80] - 2024年上半年公司归属于上市公司股东的净利润和扣除非经常性损益的净利润分别为-4,918.26万元和-5,050.96万元[79] - 2024年上半年公司经营活动产生的现金流量净额为-4,493.93万元，较去年同期节约现金流出894.48万元[1] - 2024年6月30日公司资产总计为547,654,829.75元，较2023年12月31日下降9.9%[162] 风险提示 - 公司新一代核心产品Bonree ONE需要与原产品进行双引擎交替，如果推广不及预期将面临一定风险[77] - 公司高新技术企业认定到期后未能继续获得认定可能对经营业绩产生一定影响[78]

财务报告基本信息 - 报告期为2023年1月1日 - 2023年12月31日，报告期期末指2023年12月31日[10] - 公司上市时已盈利[3] - 立信会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告[3] - 公司不存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[8] - 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[8] - 不存在半数以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性的情况[8] - 公司全体董事出席董事会会议[3] - 公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人声明保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整[4] - 本年度报告中所援引的行业数据来自第三方机构，若有变更以最新发布为准，有效期以发布或标注时间为准[6][7] 利润分配情况 - 公司2023年度拟不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本[5] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年公司营业收入12073.07万元，较去年同期增加434.37万元，增长3.73%[75][76] - 2023年归属于上市公司股东的净利润为 - 10662.76万元，较去年同期减少2541.19万元[76][77] - 2023年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 - 11170.80万元，较去年同期减少1055.57万元[76][77] - 2023年公司所得税费用为 - 29.47万元，较去年同期增加2379.92万元[78] - 2023年公司研发费用为8860.41万元，较去年同期增加908.76万元，增长11.43%[80] - 2023年公司销售费用为7555.35万元，较去年同期减少1163.13万元，下降13.34%[81] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产55250.70万元，较去年同期末减少15.89%[76] - 2023年末总资产60702.88万元，较去年同期末减少15.13%[76] - 2023年度非经常性损益为508.04万元，较去年同期减少1485.62万元，下降74.52%[82] - 2023年度经营活动现金流量净额-8491.97万元，较去年同期节约现金流出1089.47万元[84] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产、总资产分别为55250.70万元、60702.88万元，较2022年末分别下降15.89%、15.13%[85] - 2023年度基本每股收益、扣非后基本每股收益分别为-2.43元/股、-2.55元/股，较去年同期分别减少0.59元/股、0.27元/股[86] - 2023年度加权平均净资产收益率、扣非后加权平均净资产收益率分别为-17.71%、-18.55%，较去年同期分别下降6.47、4.55个百分点[87] - 2023年研发投入占营业收入比例73.39%，较去年同期增加5.07个百分点[88] - 2023年实现营业收入12073.07万元，同比增加3.73%；归属上市公司股东净利润-10662.76万元，同比减少2541.19万元；扣非净利润-11170.80万元，同比减少1055.57万元[93] - 营业成本42,563,336.59元，较上年同期38,044,692.14元增加11.88%，主要因外采服务等成本增加[186] - 销售费用75,553,530.45元，较上年同期87,184,837.67元减少13.34%[186] - 管理费用29,225,689.20元，较上年同期26,306,346.09元增加11.10%，因去年同期冲回股份支付费用，本年相对增加[186][188] - 研发费用88,604,074.30元，较上年同期79,516,499.36元增加11.43%[186] - 投资活动产生的现金流量净额1,524,315.82元，较上年同期2,663,485.99元减少42.77%[186] - 公司2023年实现营业收入12,073.07万元，同比增加3.73%；归属上市公司股东净利润-10,662.76万元，同比减少2,541.19万元；归属上市公司股东扣非净利润-11,170.80万元，同比减少1,055.57万元[185] - 主营业务收入12044.03万元，同比增加3.48%，主营业务成本4227.74万元，同比增加11.13%[193] 分季度财务数据 - 2023年分季度营业收入分别为3225.33万元、3310.97万元、2976.91万元、2559.86万元[90] - 2023年分季度归属上市公司股东净利润分别为-1782.92万元、-3281.50万元、-2433.44万元、-3164.89万元[91] 各条业务线产品收入关键指标变化 - 2023年被动式产品收入5141.03万元，较去年同期增加1357.05万元，增长35.86%[76] - 2023年主动式产品收入5484.49万元，较去年同期下降18.57%[76] 各业务板块财务数据关键指标变化 - 软件和信息技术服务业营业收入120440323.34元，营业成本42277445.50元，毛利率64.90%，营业收入比上年增减3.48%，营业成本比上年增减11.13%，毛利率减少2.41个百分点[194] - 监测服务收入67975974.12元，营业成本25427709.24元，毛利率62.59%，营业收入比上年增减 - 13.92%，营业成本比上年增减3.46%，毛利率减少6.29个百分点[194] - 软件销售及技术开发服务收入36145445.66元，营业成本12988237.16元，毛利率64.07%，营业收入比上年增减63.67%，营业成本比上年增减101.00%，毛利率减少6.67个百分点[194] - 系统集成收入2353088.50元，营业成本1477691.56元，毛利率37.20%，营业收入比上年增减 - 59.14%，营业成本比上年增减 - 69.21%，毛利率增加20.53个百分点[194] - 其他收入13965815.06元，营业成本2383807.53元，毛利率82.93%，营业收入比上年增减45.90%，营业成本比上年增减7.99%，毛利率增加5.99个百分点[194] - 2023年监测服务收入6797.60万元，较上年度下降13.92%，成本2542.77万元，较上年度增加3.46%，毛利率下降6.29个百分点[196] - 2023年软件销售及技术开发服务收入3614.54万元，较上年度增加63.67%，成本1298.82万元，较上年度增长101.00%，毛利率下降6.67个百分点[197] - 2023年系统集成收入235.31万元，较上年度下降59.14%，成本147.77万元，较上年度下降69.21%，毛利率增长20.53个百分点[198] - 2023年其他业务收入1396.58万元，较上年度增加45.90%，成本238.38万元，较上年度增加7.99%，毛利率增长5.99个百分点[199] Bonree ONE产品优势及升级情况 - Bonree ONE产品使整体硬件资源开销下降超30%[94] - 2023年4月一体化智能可观测平台Bonree ONE正式版投入商用，后台技术组件数量减半，磁盘占用缩减80%，数据采集和查询性能提升5倍[95] - Bonree ONE基于堆栈快照的热点方法剖析能力，性能损耗只占0.1 - 1.2%左右[95] - Bonree ONE通过AI技术在常态运行环境中智能告警收敛率达98%以上[96] - 2023年秋季Bonree ONE正式版焕新升级，Swift AI 3.0引擎将AI组件数量从8个降至1个，CPU资源节省50%、内存资源节省90%，6000 + 时序数据训练时间缩短83%[98] - 2023年秋季Bonree ONE正式版焕新升级，会话模块存储引擎切换后磁盘节省90%，内存节省84%，写入性能提高4倍[98] - Bonree ONE平台覆盖全方位监控，包含原有Server等产品所有能力[108][109] - Bonree ONE平台支持接入500 +技术组件的数据[170] 公司业务相关荣誉及参与标准制定 - 博睿数据获聘首批数字化治理方阵（DGA）数字研运转型领域智库专家组[100] - 博睿数据作为参编单位参与国际电信联盟（ITU）智能运维（AIOps）标准ITU - T Y.3550制定[100] - Bonree ONE入选“2023年算力服务领航者计划”优秀案例[101] 公司技术研发成果及能力 - 公司核心产品线完成信创化部署能力建设，实现多类信创环境的兼容技术开发及稳定运行测试[102] - 公司在Zeus存储引擎上实现数据分桶，优化查询性能，支持海量数据高效处理[103] - 截至报告期末，公司拥有40项已授权发明专利、132项软件著作权、30项核心技术[119] - 报告期内，发明专利本年新增申请32个、获得26个，累计申请140个、获得40个；软件著作权本年新增申请29个、获得29个，累计申请132个、获得132个；合计本年新增申请61个、获得55个，累计申请272个、获得172个[158] - 截至2023年12月31日，公司已获发明专利40项，软件著作权132项，核心技术共计30项[157] - 本年度费用化研发投入88,604,074.30元，上年度为79,516,499.36元，变化幅度为11.43%；研发投入合计88,604,074.30元，上年度为79,516,499.36元，变化幅度为11.43%；研发投入总额占营业收入比例本年度为73.39%，上年度为68.32%，增加5.07个百分点[159] - 公司自研大数据技术实现PB级数据低成本、高可靠的存储与秒级响应分析[171] - 截至报告期末，公司已获发明专利40项，同比2022年年末新增26项[172] - 截至报告期末，公司已获得软件著作权132件，同比2022年年末新增29件[172] - 公司形成的核心技术共计30项，同比2022年年末新增2项[172] 公司业务模式及产品介绍 - 公司致力于为企业级客户提供应用性能管理及可观测性产品和服务，业务属应用性能管理行业[106] - Net产品基于全球监控网络，提供多种终端用户场景应用性能体验监控[110] - Bonree APP有上千部真实手机监测节点，提供立体一站式服务[111] - Reesii - 监控中端网络层的性能质量[112] - 公司以直销模式为主，下游客户涵盖多种行业，重点服务行业头部大客户[112] - 公司采购包括网络资源、软硬件、会员监测服务等，有专门采购管理系统[113] - 公司为客户提供技术咨询、故障处理等服务，为大客户配备售后技术工程师[113] - 公司设立研发部门，组建专门队伍，产品研发遵循标准软件开发流程并通过CMM5认证[113] - 公司自主研发流程包括需求分析、开发立项等环节，可缩短开发周期[113] - 公司属于软件和信息技术服务业（分类代码：I65）[114] 行业市场情况 - 海外应用性能管理及可观测市场正处于快速发展阶段，未来有望继续高速增长[114] - 2019财年至2023财年，北美市场厂商Datadog营收年复合增长率为56%[115] - 中国应用性能管理市场行业渗透度与北美市场相比相对落后，可观测还处于早期阶段，行业渗透率相对低，存在市场发展空间[115] - 中国作为全球最大的信息技术市场之一，未来应用性能管理的需求将逐步得到释放[116] - 随着中国企业推动数字化转型，应用性能监控及可观测性需求日益增长[116] - 敏捷开发等理念及相关工作流和工具缩短了迭代周期，可观测性成为保障系统稳定性的重要因素[116] - 越来越多企业认知到原有监控方案无法满足IT技术发展需要，应用性能监控及可观测性方案进入考察视野[116] - 中国在应用性能监控及可观测领域的发展高度依赖人工智能等先进技术的创新[116] - 应用性能监控及可观测性产品日处理数据量一般在PB级别[117] - 预测型AI算法技术可对系统内数百万个指标进行机器学习后精准趋势预测[117] - 2023H1公司以20.14%的市场占有率蝉联APM市场第一[119] - 到2026年底数据产业年均增速超20%，打造300个以上典型应用场景[123] - 到2027年全球非结构化数据占数据总量86.8%，达246.9ZB，全球数据总量CAGR为22.4%[124] - 接近80%的企业中AI/ML与数据分析融合度低于50%，超21%的企业从未使用AI/ML技术[124] - 一体化智能可观测平台与传统APM监控工具在数据集成、关注指标等方面存在差异[123] - 《“数据要素×”三年行动计划（2024—2026年）（征求意见稿）》等两部重磅文件发布[123] - 《企业数据资源相关会计处理暂行规定》明确数据资产入表方式[123] - 算力运维需实现全面资源监控等功能，可提高算力使用和运维效率[124] - DevOps与运维融合成新业态，可提高团队协作和应用开发上线速度[124] - 国内IT运维管理市场将由传统运维向智能运维过渡[126] - 应用性能监控及可观测产品与ITOM其他细分领域紧密融合[126] 公司技术优势 - Bonree Net技术可抓取性能监测任务全量网络报文并关联分析数据以定位网络故障根因[

公司基本信息 - 证券代码 688229，证券简称博睿数据 [1] - 公司名称为北京博睿宏远数据科技股份有限公司 [2] 投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位众多，包括北京风炎私募基金管理有限公司等多家公司 [2][3] - 活动时间为 2024 年 3 月 4 日下午 15：00，地点在公司会议室 [3] - 上市公司接待人员有董事会秘书、副总经理孟曦东及董事会办公室工作人员 [3] 公司产品与技术布局 - 发布一体化智能可观测平台 Bonree ONE，完成从监控工具产品到可观测能力平台的升级，覆盖多方面监控，满足 IT 监控一体化、智能化需求 [3] - Bonree ONE 可对任务执行、算力调度过程、算力调优结果进行观测分析，为数字化应用提供算力支持 [4] - Bonree ONE 成功入选“2023 年算力服务领航者计划”优秀案例 [5] 行业参与情况 - 获聘首批数字化治理方阵（DGA）数字研运转型领域智库专家组，将深度参与 DGA 各项工作 [4] - 作为参编单位参与国际电信联盟（ITU）2023 年 12 月发布的智能运维（AIOps）标准制定 [4] 与海外竞争对手对比 - 产品方面，美国 2005 - 2010 年相继诞生 Dynatrace 等企业，产品研发方向为一体化平台，Dynatrace 平台化产品 2016 年商用，2023 年 5 月 25 日员工达 4200 人；博睿数据 2008 年成立，初期研发工具化产品，2022 年投入 Bonree ONE 研发，2023 年开始商用 [5] - 市场空间方面，公司看好 IT 运维领域市场需求空间，认为各行业数字化转型会增加该领域需求 [5][6] 产品定位与应用情况 - 目标是在 Bonree ONE 上提供能力，不断优化基础能力，赋予运维和业务数据模型能力，专项行业能力希望与客户共建样板模板后使用，IT 运维专项能力用通用模型解决 [6] - 截止目前 Bonree ONE 推广不存在行业障碍，可在运营商、金融和制造业使用，且比原被动式产品更开放，支持多种数据集成 [6]