公司发展核心因素 - 公司发展业绩得益于科学发展战略、高效经营团队和对主营业务的专注，坚持在模具行业内发展 [1] 公司发展历程 - 2000年银宝山新实业成立，2011年11月引进战略投资者，注册资本增至9530万元 [2] 公司经营风险与应对 - 客户集中度较高，主要客户经营变化会带来风险，公司与主要客户合作稳定并开发新客户 [2] - 应收账款占比较大，但客户优质回款好，公司已建立稳健坏账准备计提政策 [3] 募投项目情况 - 募投项目按上市前计划推进，未变更募投项目 [3] 公司扩张考虑 - 公司长远发展需合适收购动作，可加强现有业务水平和应对外部变化能力 [3] - 收购标的要与现有经营策略协同，促进业务能力提高或互补，强化市场竞争力和综合实力 [4] 战略投资者引入 - 上市前引进战略投资者目的是改善股东结构、提高经营管理能力、增强资本实力等，未来引进仍从这些方面考虑 [4] 公司发展规划 - 短期提升经营和研发能力，提升业绩回报股东和投资者；长远坚持经营理念，做大做强成一流公司 [5]

投资者及活动信息 - 参与投资者近70名，通过中银国际等多家证券报名 [1] - 参与记者16名，来自全景财经等媒体 [1] - 活动还包括深圳证监局及深交所相关领导参与 [1] - 活动时间为2016年10月28日下午14点30分 [1] - 活动地点在深圳市银宝山新科技股份有限公司会议室 [1] - 上市公司接待人员包括董事长陈南辉等多人 [1][2] 行业与公司发展 - 制造业虽面临困难但充满机遇，公司专注模具行业二十余年，有信心克服困难 [2] - 模具行业市场容量约100亿，公司有不错发展前景 [3] 财务状况 - 公司资产负债率约60%，投资规模增长致负债率上升，与银行长期合作，会优化合作策略 [2] - 公司营业收入从12亿到20多亿，利润从5000万到6000万，人力成本、租金提升及子公司筹建影响利润提升 [6] - 公司应收账款余额约6亿，周转率约4次，大部分一年内产生 [7] 市值与激励 - 公司无法用具体数字衡量市值目标，主要注意力在主营业务 [3] - 公司积极研究股权激励，进展将公告 [4] 投资者沟通 - 公司响应“蓝天行动”，在报告及内部做说明并上报，设专员在平台回复投资者问题 [4] 土地与厂房 - 公司申请购买横沥土地，基于集约化管理和成本管控，正协调流程，搬迁时会升级产业 [4][5] - 公司在深圳自有土地约24000平米，其余生产场所租赁 [7] 产品相关 - 热流道是模具核心零件，公司主要用于自有模具，未来将扩张，国内发展空间大，公司有竞争力 [5] - 公司产品按客户图纸设计加工，设计和工艺研发有竞争力，提供整体打包方案是利润增长点，后期将研发投资 [8] 客户与订单 - 公司客户稳定，存在客户集中问题，正开发新客户，订单情况稳定 [7] 股东规划 - 东方资产与其他股东合作多年，上市后会明确支持公司 [8] 技术布局 - 公司关注智能制造趋势，与高校、研发机构合作探讨打造智慧工厂 [8] - 公司3D打印技术处于研发状态，首要目标是提升主营业务 [9] 员工健康 - 公司关注特殊工种员工健康，配发护具、定期体检、监控隐患，把控入职和作业时间，及时处理健康问题 [9]

业务结构与占比 - 公司模具、注塑及五金收入占比均衡，各约占三分之一，模具用于自用和商品模具，注塑为3C、汽车等结构件，五金用于通讯 [2] 业务模式与市场地位 - 模具加制品模式是产业延伸自然趋势，对企业利润有放大作用，公司模具销售规模在国内排前列 [2] 新能源汽车业务影响 - 新能源汽车与传统汽车主要区别在动力总成，公司业务受影响不大 [3] 3C与汽车领域布局 - 3C领域市场竞争充分，公司与客户关系稳定；广州子公司2016年汽车部件销售形成规模，昆山工厂生产销售汽车轻量化产品 [3] 产品更新换代影响 - 主流产品更新迭代推动模具行业发展，公司会调整产品策略 [3] 上市后变化与拓展方向 - 上市后致力于主营业务提升和经营合规性，研发探索新材料、新工艺和新趋势产品，重点是做精做强现有业务 [4] 汽车模具精度与调整 - 不同厂商对汽车模具精度要求不同，车型换代需对模具从设计到生产进行调整 [4] 国内模具价格趋势 - 近年模具价格整体小幅度下降，因客户和产品差异价格有所不同 [4] 员工激励与3D打印影响 - 公司研究员工激励方案但会慎重考虑；3D打印技术存在问题，暂不对传统模具行业有太大影响 [4][5] 股东相关情况 - 二股东宝山鑫与公司业务有渊源；解禁股东为战略投资者，减持出于投资考虑，公司履行公告义务 [5][6] 规模扩张与利润点 - 公司现阶段提升内部能力，会考虑投入新利润点 [5] 公司差异化优势 - 模具产品细分领域不同，各公司侧重、关注点和擅长领域有差异 [6] 热流道技术应用 - 热流道是模具加热组件系统，起初自用，现成立“博慧”公司推进市场化形成规模效应 [6]

公司基本信息 - 证券代码为 002786，证券简称为银宝山新 [1] - 2020 年 9 月 18 日下午 14：00，国信证券等多家单位人员到深圳市银宝山新科技股份有限公司总部会议室进行特定对象调研 [2] - 公司接待人员包括副董事长、总经理胡作寰等多人 [2] 公司业务介绍 - 公司是以模具为核心，集汽车模具及装备、汽车零部件、通信设备及 3C 产品结构件、工业设计为一体的全球化制造服务提供商 [3] - 汽车模具产品包括大型外饰件、内饰件、功能结构件模具；能大规模生产精密注塑、五金结构件及其集成产品，应用于通信、智能电子产品；开发与生产智慧机器人与自动化设备 [3] 热管理方案相关 - 热管理方案集成供应商需从模具和智能制造两方面，与客户联合开发整体解决方案，将相关工艺集成，把传统结构件变成有功能的结构件，提高附加值，公司有能力提供系统集成服务，如汽车电池包热管理集成产品 [3][4] - 公司热管理产品有风冷、液冷、两相流散热器及散热体系附属产品等，热管理在结构件板块附加值大约能提高 20% 左右，汽车板块会按需提供解决方案 [4] 行业竞争与盈利 - 行业竞争激烈，公司收入规模增大但利润未跟上，传统主业有改善盈利空间，未来增量依靠新技术和集成工艺，公司正积极推动转型升级 [4] - 天汽模做汽车覆盖件，祥鑫科技偏向中小型冲压件，公司主要做塑胶结构件，都是细分领域头部企业 [4] 产品与业务板块 - 出口国外的汽车轻量化产品减震塔，由铝合金制作，是自主研发产品，满足轻量化需求，有简化工艺、节能降本功效 [5] - 公司体量靠传统业务支撑，有体量的部分是汽车、5G 通讯制造、3C 结构件产品；未来增量第一阶段来自 3C 结构件板块，然后是半导体、汽车功能件集成、医疗器械板块，医疗器械板块培育时间长，爬坡周期长，开发后增量稳定 [5] 定增与募投项目 - 非公开发行项目已通过证监会发审委审核，等待下发批文 [5] - 募投项目一期部分主体已封顶，公司前期已投入上亿元 [6] 博慧热流道技术 - 博慧热流道是公司控股子公司，公司持有 88% 股权，是 IPO 时期募投项目之一，技术为公司自主研发 [6] - 热流道技术用于注塑模具，是定制化产品，会有外销订单 [6] - 国内有几家企业在做热流道产品，专业化程度较高的主要是国外厂家，前期技术由国外垄断，国内厂家开发应用前景可期 [6] - 每套模具需匹配一套热流道产品，其价值占模具总价大致在 5%-10% 左右 [6] 其他技术相关 - 3D 打印在模具行业会普及应用，但存在金属粉末贵、成本造价高、质量有要求等局限性 [7] - 公司新技术、新产品包含热管理业务、IME 产品，信息化促进向数字化生产转型，IME 技术未来可在多行业广泛应用，信息化手段完善将提升运营绩效 [7] - 公司对外投资考虑业务协同性和新型技术企业，促进向高端制造发展，助力产业升级革新 [7]

公司项目进展 - 横沥工业园建设项目已组建相关部门，各项前期准备工作有序进行 [1][2] - 2017年12月提交配股申请，目前处于审核反馈阶段，尚未获准实施 [4] 股东减持影响 - 截至2017年12月底，力合创赢及力合华富尚持有公司股份合计5.14%，作为财务投资者曾有贡献，其减持对公司市值影响不大 [2] 业绩提升策略 - 推进结构件细分行业和客户结构多元化战略，开发其他行业和客户，承接高毛利新业务订单 [2][3] - 加快自动化改造，减少用工成本上升对业绩的冲击 [3] 技术与研发情况 - 汽车模具设计中心是市级，技术中心是国家级，广泛应用3D打印和激光蚀纹技术，围绕汽车轻量化的复合材料研发获高校和政府支持 [3] 投资与市场情况 - 珺文银宝基金投资阿尔特汽车技术股份有限公司，该公司为新三板挂牌企业，经营正常，业绩关注相关公告 [3][4] - 新能源汽车发展有助于汽车模具业务发展 [4] 一季度业绩情况 - 预计2018年一季度亏损1000万至2500万，主要因通讯结构件业务亏损，二季度情况已好转 [7][8] 应收账款情况 - 2017年应收账款期末余额8.33亿元，比期初增加2.1亿元，增长主要因模具销售增加，不存在为冲业绩加大赊账比例 [8] 公司战略布局 - 以精密模具为核心，汽车模具为龙头，整合产业链，以“模具+”模式提供一条龙服务，海外布局服务网点，提升模具制造水平，与西门子合作提升信息化和智能制造水平，力争三五年内成为世界一流模具制造商 [5] - 围绕新能源汽车对汽车轻量化的要求，加大复合材料研发投入，与高校开展产研合作 [5] 营销策略与规划 - 强化与国际化汽车主机厂及主要系统零部件供应商的全球化合作伙伴关系，提供高性价比的模具+零部件整体解决方案 [13] 5G时代应对 - 前期研发和产能方面做好准备，通过改善管理、提升工艺制造和信息化智能制造水平提供优质产品，提供一条龙服务，加大研发投入，完成从结构件供应到成品供应的转变 [14] 中美贸易战影响 - 中美贸易战对公司无直接影响 [14] 公司行业地位 - 按照中国模协统计，公司在全国大型复杂紧密模具领域名列前茅 [15] 股价与配股情况 - 股价受内外部综合因素影响，公司专注主业提高基本面，相信未来业绩和市场表现更好 [6] - 公司实施配股是基于长期发展规划，所募资金有助于提升竞争力和经营管理效率 [17] - 配股价格根据证监会审核进度和届时股价市场表现由董事会安排 [17] 与投资者沟通 - 2018年加强与外部交流沟通，呈现公司经营情况给投资者和投资机构 [18]

结构件板块情况 - 华为、中兴、思科占公司结构件板块体量大，过去两年公司盈利下滑主因是通讯结构件板块不景气 [2] - 通讯结构件不景气原因包括5G更新换代推迟、原材料价格涨幅大、场地租金上涨 [2] - 今年与客户新磋商价格体系，结构件板块毛利率提升，下半年逐步扭亏为盈 [2] - 未来业绩提升靠5G发展带动及新客户导入，新项目2019年开始逐步释放，2020 - 2021年将较大增长 [3] 5G对公司的影响 - 5G带来更多应用场景，从设备端到应用终端需求大，公司结构件产品亮点可通过5G体现，增加产品附加值 [3] - 公司已从主流客户获大量新品开发任务，5G业务投放将带来业务增长 [3] 结构件毛利率情况 - 公司结构件产品正常毛利率应在20%左右，下滑因竞争加剧、原材料上涨、老产品降价挤压 [3] - 5G等新产品投放后，结构件业务将回归正常毛利率水平 [3] 模具业务发展 - 模具是公司核心业务，增长可期且稳定 [3] - 未来增长来自海外市场增量和新能源汽车新车型投放业务增量 [3] - 新能源市场对轻量化零件需求增加，公司有深厚技术积累可提供解决方案 [4] 汽车零部件业务 - 零部件业务是新板块，目前体量小但增长潜力可观，产品为轻量化汽车内外饰件和车身功能结构件 [4] - 切入该业务优势是从汽车模具积累的产品开发技术、先进生产工艺和优质客户群体 [4] 股东相关情况 - 控股股东中银实业从董事会、股东大会层面行使权利，不参与日常经营，日常经营由二股东代表的高管团队负责，未收到减持计划 [4] - 力合创赢和力合华富减持出于自身投资发展需要，目前两家股东所持公司股份比例合计约2%，专业人才将继续为公司发展提建议 [4]

公司基本信息 - 证券代码为 002786，证券简称为银宝山新 [1] - 2019 年 1 月 16 日上午 10:00，信达澳银基金、华泰证券等多家单位参与特定对象调研，地点为公司总部会议室，接待人员为董事、副总经理黄福胜和副总经理、董事会秘书陈静 [2] 通讯结构件板块营收占比 - 通讯结构件板块营收占公司总营收的 50% 以上 [3] - 2019 年通讯结构件板块营收占比会略有下降，但智能制造板块营收绝对值会上升，原因是引入 AI 和 IOT 方面客户并已有项目储备和订单 [4] 通讯结构件产品结构 - 注塑类和五金类产品涉及通讯设备结构件，公司是全供应链服务模式，产品种类多，整合度和垂直整合能力顶尖 [3] - 塑胶结构件占通讯结构件比重约 50%，压铸件和冲压件各占约 25% [3] - 通讯结构件中设备类占比约 70%，终端类占比约 30% [3] 5G 对公司的影响 - 5G 对产品工艺提出新要求，公司做了大量技术储备和装备准备，天线结构件有重大变化，公司有成熟解决方案 [3] - 5G 结构件有革命性变化，产品形态、工艺、材料都改变，公司技术积累深厚，5G 新产品将提升通讯结构件产品毛利率 [4] - 2019 年 5G 产品给公司通讯结构件业务带来的增量预计在 15% - 20% 之间，2020 年 5G 大批量业务真正放量 [4] AI 和 IOT 产品 - AI 方面陆续有家用、商用机器人项目启动，IOT 方面有各类终端载体新产品导入 [4][5] 模具和汽车零部件规划 - 公司看好汽车模具和零部件未来发展，模具是核心业务，在汽车轻量化方面技术积累雄厚，有独特轻量化解决方案 [5]

深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年第三季度报告 □是 否 证券代码：002786 证券简称：银宝山新 公告编号：2022-083 深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年第三季度报告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1.董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报 告中财务信息的真实、准确、完整。 3.第三季度报告是否经过审计 □是 否 一、主要财务数据 （一） 主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 本报告期 本报告期比上年同 年初至报告期末 年初至报告期末比 | --- | --- | --- | --- | --- | |-----------------------------------------------------|------------------|------------------|-- ...

深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年半年度报告全文 深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年半年度报告 2022-063 2022 年 8 月 1 深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年半年度报告全文 第一节 重要提示、目录和释义 | --- | |-------------------------------------------------------------------------------| | | | 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、 | | 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 | | 公司负责人胡作寰、主管会计工作负责人何美琴及会计机构负责人 ( 会计主管人员)李 | | 晓春声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 | | 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 | | 本报告中如有涉及未来的计划等前瞻性陈述内容，均不构成公司对投资者的实质承诺， | | 投资者应对此保持足够的风险认识，公司存在的风险详细内容见本报告"第三节管理层讨 | | 论与分析"中"十、公司面临的风 ...

深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年第一季度报告全文 □ 是 √ 否 证券代码：002786 证券简称：银宝山新 公告编号:2022-031 深圳市银宝山新科技股份有限公司 2022 年第一季度报告 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 重要内容提示： 1.董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗 漏，并承担个别和连带的法律责任。 2.公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)声明：保证季度报告中财务信息的真实、准确、完整。 3.第一季度报告是否经过审计 □ 是 √ 否 一、主要财务数据 (一)主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减 | --- | --- | --- | --- | |-----------------------------------------------------|------------------|--- ...