重庆国际复合材料股份有限公司 发行保荐书 开源证券股份有限公司 关于重庆国际复合材料股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市 之 发行保荐书 保荐机构（主承销商） （西安市高新区锦业路1号都市之门B座5层） 二〇二三年十二月 重庆国际复合材料股份有限公司 发行保荐书 声 明 开源证券股份有限公司（以下简称"开源证券"或"保荐机构"）接受重庆 国际复合材料股份有限公司（以下简称"国际复材"、"发行人"或"公司"）的 委托，担任其首次公开发行股票并在创业板上市的保荐机构，就发行人首次公开 发行股票并在创业板上市（以下简称"本次发行"或"本次证券发行"）项目出 具发行保荐书。 保荐机构及其保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司 法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《首次公开发行股票 注册管理办法》（以下简称"《首发注册管理办法》"）和《发行证券的公司信息披 露内容与格式准则第 27 号——发行保荐书和发行保荐工作报告》等法律法规和 中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）的有关规定，诚实守信， 勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本 ...

重庆国际复合材料股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市初步询价及推介公告 保荐人（联席主承销商）：开源证券股份有限公司 联席主承销商：中国国际金融股份有限公司 特别提示 受经济景气度下滑、阶段性供需失衡影响，2023年前三季度重庆国际复合材 料股份有限公司（以下简称"国际复材"、"发行人"或"公司"）扣除非经常 性损益后归属于母公司股东的净利润同比下降66.93%；同时由于经济环境尚处于 恢复过程中，发行人实际经营不及预期，致使发行人2023年度的业绩预计较2023 年上半年做出的盈利预测有所下修，预计2023年全年扣除非经常性损益后归属于 母公司股东的净利润同比下降58.20%至58.92%。特此提醒投资者关注发行人业 绩波动风险和下修后的盈利预计情况，审慎报价，理性参与决策。 国际复材根据中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）颁布的 《证券发行与承销管理办法》（证监会令﹝第208号﹞）（以下简称"《管理办法》"）、 《首次公开发行股票注册管理办法》（证监会令﹝第205号﹞），深圳证券交易所 （以下简称"深交所"）发布的《深圳证券交易所首次公开发行证券发行与承销 业务实施细则》（深证上﹝20 ...

关于同意重庆国际复合材料股份有限公司首次公开发 行股票注册的批复 重庆国际复合材料股份有限公司: 中国证券监督管理委员会收到深圳证券交易所报送的关于你公司首次公开 发行股票并在创业板上市的审核意见及你公司注册申请文件。根据《中华人民 共和国证券法》《中华人民共和国公司法》《国务院办公厅关于贯彻实施修订 后的证券法有关工作的通知》(国办发[2020]5 号)和《首次公开发行股票注册 管理办法》(证监会令第 205 号)等有关规定,经审阅深圳证券交易所审核意见及 你公司注册申请文件,现批复如下: 四、自同意注册之日起至本次股票发行结束前,你公司如发生重大事项,应及 时报告深圳证券交易所并按有关规定处理。 中国证监会 2023 年 7 月 6 日 一、同意你公司首次公开发行股票的注册申请。 二、你公司本次发行股票应严格按照报送深圳证券交易所的招股说明书和 发行承销方案实施。 三、本批复自同意注册之日起 12 个月内有效。 ...

发行相关 - 公司拟公开发行股票数量不超过100,000.00万股，占发行后总股本比例不低于10%[7][15][45] - 发行后总股本不超过407,087.8048万股[7][45] - 每股面值为人民币1.00元[7] 业绩数据 - 2020 - 2022年营业收入分别为691168.91万元、830047.96万元、789423.10万元，年均复合增长率为6.87%[62] - 2022年营业收入789423.10万元，净利润125264.30万元，归属于母公司股东的净利润114490.40万元[70] - 2023年1 - 3月营业收入173620.18万元，同比下降3.36%，扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润7494.30万元，同比下降66.19%[74] - 公司预测2023年度营业收入844,361.28万元，较上年增长6.96%[43][83][124] - 公司预测2023年度归属于母公司股东的净利润为60,391.06万元，较上年下降47.25%[43][84][125] - 公司预测2023年度扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润为50,075.98万元，较上年下降49.06%[43][84][125] 财务指标 - 2020 - 2022年研发费用投入分别为20294.64万元、25877.66万元、29260.39万元，年均复合增长率为20.07%[62] - 2020 - 2022年核心技术产品收入占比分别为99.09%、98.48%、98.86%[62] - 2020 - 2022年扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润分别为23971.45万元、108277.04万元、98303.37万元，年均复合增长率为102.51%[62] - 2022年末资产总额1990191.04万元，归属于母公司所有者权益639399.64万元，资产负债率（母公司）64.41%[70] - 2023年3月31日资产总额1977831.99万元，较上年末减少0.60%，负债总额1228392.21万元，较上年末减少2.00%[74] - 2023年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额 - 18169.15万元，较上年同期下降270.94%[75] 行业情况 - 2016 - 2019年玻纤行业产量保持两位数高增长率，2019 - 2020年玻纤供需失衡价格走低，2021年玻璃纤维纱产量增速超15%[30][127] - 2022年国内点火投产玻璃纤维池窑9座，新增池窑产能83万吨，国内玻纤产能总规模超750万吨[30][128] - 2020年中国巨石、OC等七家公司玻璃纤维合计产能占全球产能72%，国内企业中国巨石等合计产能占全球产能44%[55] - 2022年中国巨石、泰山玻纤、国际复材合计产能约占全国产能63%[55] 公司地位 - 公司玻璃纤维产品产能规模排名国内前三、全球前四[56][60] - 公司在风电叶片领域市场占有率超25%，高模、超高模产品产量居全球领先地位[57] 产品销售 - 2022年粗纱销售收入444,116.36万元，占比56.91%；细纱47,623.44万元，占比6.10%；粗纱制品187,826.36万元，占比24.07%；细纱制品78,369.76万元，占比10.04%；其他22,495.28万元，占比2.88%[49] - 公司主要采取“以销定产、以产促销”的生产模式[52] - 公司建立了以直销为主、经销为辅的销售渠道[54] 公司架构 - 公司拥有21家控股子公司，其中9家为境外控股子公司[107][181] - 发行人持有重庆亿煊、重庆庹盛、北美公司等多家一级全资子公司100%股权[182] - 发行人持有吉林国玻51%股权、宏发新材60%股权[182] 未来展望 - 公司未来拟完善供应链、强化生产链、延长产品链[90] 风险提示 - 公司面临安全环保、境外经营环境、原材料和能源价格波动、用工短缺及成本增加等经营性风险[94][95][96][97] - 公司面临知识产权和核心技术被侵犯或泄露、研发技术人员流失、技术迭代及产品研发滞后等知识产权与技术风险[98][99][100] - 公司面临部分房屋建筑物未取得权属证书、境内承租房产存在瑕疵等法律风险[101][103] 其他 - 重庆成渝、重庆源广、重庆天维已被公司吸收合并并注销[16] - 公司于2022年2月7日完成转让重庆佳云股权，不再持有其股权[16] - 公司拟于发行上市完成前向现有股东分配2019及2020年度可分配利润的30%[27] - 募集资金投资项目包括年产15万吨ECT玻璃纤维智能制造生产线项目等[47] - 募集资金扣除发行费用后净额将投入项目，投资总额271,224.85万元，募集资金投资总额248,109.35万元[88][89]