CrowdStrike SEC Readiness Services - CrowdStrike今日发布了CrowdStrike SEC Readiness Services，为上市公司提供技术和专业知识，以减少风险并遵守新的SEC违规披露规则[1] - 新的SEC规定要求上市公司在年度10-K报告中披露评估、识别和管理来自网络安全威胁的重大风险的流程，并在确定事件重要性后的四天内报告重大网络安全事件[2] - CrowdStrike的SEC Readiness Services帮助董事会和高管团队解决关键问题，评估组织风险，了解何为重大事件，并确保年度网络安全披露准确[2] - CrowdStrike的SEC Readiness Services通过详细的风险管理审查和实质性桌面演练帮助组织遵守SEC网络安全规定[3][4]

文章核心观点 CrowdStrike宣布2024年3月19日在华盛顿特区举办政府威胁峰会的嘉宾阵容、主题演讲和会议安排，峰会聚焦网络安全对国家安全和选举的影响，公司在公共部门网络安全领域有重要地位和先进技术平台 [1][2][9] 峰会信息 - 举办时间为2024年3月19日 [1][10] - 举办地点在华盛顿特区的罗纳德·里根大厦 [1][10] - 报名及查看议程详情网址为https://www.crowdstrike.com/events/gov-threat-summit/ [10] 演讲及会议内容 - 2024年选举的生成式AI、错误信息、虚假信息和网络威胁：CrowdStrike反对手行动负责人Adam Meyers将介绍犯罪集团、黑客活动分子、国家对手和地缘政治发展对2024年全球选举威胁环境的影响 [2] - 与Shawn Henry和参议员Mark R. Warner的炉边谈话：CrowdStrike首席安全官Shawn Henry和美国参议院情报特别委员会主席Warner将讨论加强美国集体网络安全态势以抵御国家威胁 [3] - 国土安全部首席信息官和首席人工智能官Eric Hysen谈利用AI为防御者带来优势：Hysen将与CrowdStrike网络政策和隐私副总裁Drew Bagley讨论国土安全部如何利用AI抵御威胁 [4] - 对抗对手的进化方法：国家安全局网络安全协作中心主任Morgan Adamski将分享应对对手的最佳实践以及美国政府与国际伙伴的合作方式 [5] - 政府共享服务：统一方法：纽约州运营副首席网络官Jesse Sloman、网络安全和基础设施安全局网络安全部门副主任Michael Duffy和亚马逊网络服务全球公共部门解决方案架构总监Alan Halachmi将进行小组讨论，探讨政府和行业如何在分布式信息环境中共享信息并共同应对威胁 [6] - 数字转型中的网络安全平台整合：CrowdStrike首席技术官Elia Zaitsev将介绍AI原生的CrowdStrike Falcon® XDR平台的安全功能 [7] - 峰会结尾的“对手地下——政府版：AI与网络扩散的黑暗面”：CrowdStrike反对手行动负责人Adam Meyers将深入分析一线网络防御者的实际对手遭遇情况 [8] 公司公共部门业务情况 - 保护美国一些最关键资产，拥有保护广泛关键政府系统所需的最高非机密授权级别Impact Level 5 (IL5) [9] - 客户包括国防部、国防工业基地、国土安全部和网络安全与基础设施安全局等关键部门 [9] - 是网络安全与基础设施安全局联合网络防御协作组织的创始合作伙伴，促进网络安全合作和信息共享，直接或与互联网安全中心合作保护州和地方组织 [9] 公司平台情况 - CrowdStrike Falcon®平台由CrowdStrike安全云和世界级AI驱动，利用实时攻击指标、威胁情报等提供高精度检测、自动化保护和修复等功能 [11] - 采用单轻量级代理架构在云端构建，可快速扩展部署，提供卓越保护和性能，降低复杂性并快速实现价值 [12]

文章核心观点 - 因获Zacks排名升至2（买入），CrowdStrike Holdings或成投资者可靠选择，评级变化反映盈利预期上升，有望带来买盘压力和股价上涨 [1][4] 分组1：Zacks评级系统 - Zacks评级唯一决定因素是公司盈利状况变化，系统跟踪当前和次年的Zacks共识预期 [2] - 盈利状况变化对短期股价走势影响大，Zacks评级系统对个人投资者实用，可避免受华尔街分析师主观因素影响 [3] - Zacks评级系统用与盈利预期相关的四个因素将股票分为五组，排名1（强力买入）股票自1988年以来平均年回报率达25% [8] - 与华尔街分析师不同，Zacks评级系统在超4000只股票中保持“买入”和“卖出”评级比例相等，仅前5%获“强力买入”评级，接下来15%获“买入”评级 [11] 分组2：盈利预期与股价关系 - 公司未来盈利潜力变化与股价短期走势强相关，机构投资者用盈利和盈利预期计算股票公允价值，其买卖行为会导致股价变动 [5] - 盈利预期上升和评级上调意味着CrowdStrike业务改善，投资者应推动股价上涨 [6] - 盈利预期修正趋势与短期股价走势强相关，跟踪此类修正进行投资决策可能有回报，Zacks评级系统能有效利用盈利预期修正的力量 [7] 分组3：CrowdStrike盈利预期情况 - 截至2025年1月财年，该云安全公司预计每股收益3.87美元，较上年报告数字变化25.2% [9] - 过去三个月，CrowdStrike的Zacks共识预期提高21.2% [10] 分组4：结论 - CrowdStrike升至Zacks排名2，处于Zacks覆盖股票中预期修正排名前20%，意味着短期内股价可能上涨 [13]

报告公司投资评级 - CrowdStrike 业绩强劲且创纪录,虽然安全市场存在激烈的竞争,但在云安全、下一代SIEM等关键业务领域强势增长,并且通过独特的单一平台和单一代理技术以及不断的创新维持其在网络安全市场的领先地位 [8] - 在AI方面也取得了显著进展,特别是Charlotte AI的全面推出和宣布对Flow Security的收购,增强了公司在云数据保护和安全领域的竞争力 [8] 报告的核心观点 - CrowdStrike 2024财年第四季度总收入为8.45亿美元,同比增长33%,超过预期 [1] - 年度经常性收入(ARR)同比增长34%,达到34.4亿美元,超过预期 [1] - Non-GAAP运营利润为2.131亿美元,同比增长123% [1] - Non-GAAP净利润为2.36亿美元,同比增长110.7%,超过预期 [1] - 经营活动现金流为3.47亿美元,同比增长27% [1][2] - 自由现金流为2.83亿美元,同比增长35%,达到收入的33% [2] 分板块总结 - 订阅收入为7.96亿美元,同比增长33% [4] - 专业服务收入为4940万美元,同比增长26% [4] - 收入约68%来自美国,16%来自欧洲、中东和非洲,10%来自亚太地区,6%来自其他市场 [4] 其他关键点 - CrowdStrike连续四个季度实现GAAP盈利,净新ARR同比增长近200% [5] - 交易量创历史新高,第四季度完成超过250笔金额超过100万的交易,超过490笔金额超过50万的交易,超过1,900笔金额超过10万的交易,交易数量同比增长超过30% [5] - 订阅客户数量为5个或以上、6个或以上、7个或以上模块,分别增长至订阅客户的64%、43%和27% [5] - 收购Flow Security,扩大数据保护范围,并加强与戴尔的合作关系 [6][7]

网络安全股票热门 - 金融分析师指出，随着数据驱动时代的到来，网络安全股票正变得越来越热门[1] AI增强网络威胁 - 专家认为，随着生成式人工智能（AI）能力的增强，网络攻击者的能力也会增强，这引发了人们对AI增强的网络威胁的担忧[2] 开源AI带来网络威胁增加 - 专业人士预计，随着开源AI的重大进展，网络威胁不断增加，网络安全行业巨头将吸引更多市场份额[3]

公司业绩 - CrowdStrike在过去一年中股价飙升了158%，最新季度业绩表现强劲[1] - 公司报告显示，收入增长了33%，非GAAP净收入同比翻倍[4] - 年度重复收入达到34亿美元，同比增长34%，展示了未来稳健的收入来源[6] 客户增长 - 公司的客户对其网络安全模块的采用率持续增长，客户支出也有所增加[5] - 公司的Falcon平台在网络安全领域表现出色，客户每花费1美元就能获得6美元的回报[11] 未来展望 - 公司预计2025财年收入将达到39.6亿美元，同比增长30%，调整后的盈利预计同比增长25%[7] - 公司CEO指出，随着生成式人工智能的崛起，网络攻击变得更加复杂，这为公司带来了更多的增长机会[9] - 公司专注于将人工智能技术整合到其Falcon平台中，有望在未来实现强劲增长[12] - 分析师预计公司未来五年的盈利将以每年42%的速度增长，股价有望在未来五年内上涨60%[13]

Qualys（QLYS）业绩表现 - Qualys虽然不是增长最快的网络安全专家，但在财务方面表现稳健，提供强大的GAAP净收入和自由现金流[4] - Qualys预计2024年收入将增长8%至10%，尽管增长率不高，但盈利能力和健康的资产负债表使其对合适的投资者具有吸引力[6] - Qualys股票目前以42倍过去12个月每股收益（EPS）和27倍过去12个月自由现金流（FCF）交易，是网络安全市场中的稀有价值投资[7] Palo Alto Networks（PANW）和CrowdStrike Holdings（CRWD）竞争态势 - Palo Alto和CrowdStrike的竞争可能对像Qualys这样的小公司造成最大伤害，因为两家巨头正在扩展到辅助领域，与Qualys等小型竞争对手经营的领域重叠[8] - Palo Alto和CrowdStrike最近几个月都进行了DSPM收购，以扩大自己的平台并扩大其安全软件市场份额[9] - 尽管Qualys仍在取得可观的业绩，但随着竞争加剧，目前股价仍显得有些昂贵，但相对于较大的同行来说仍具有相对价值[10]

文章核心观点 - 公司在2024财年结束时为下一财年奠定坚实基础 “一站式” 趋势或使其受益 虽股价过去一年涨超160% 但投资者现在入场不算太晚 不过当前应谨慎缓慢建仓 [1][2][12] 分组1：CrowdStrike与 “一站式” 趋势 - 过去IT部门倾向根据专长从不同供应商购买网络安全产品 如CrowdStrike在端点安全方面强 Zscaler在零信任安全方面领先 客户常据此选择不同供应商 [2][3] - 多数网络安全公司采取通用方法 CrowdStrike的多数客户订阅多个网络安全模块 [4] - Palo Alto为促进不同平台无缝集成提供免费模块 引发竞争和对收入下降的担忧 多数网络安全股近期回调 而CrowdStrike无需此方法就能向一个客户销售多个安全模块 推动股价创新高 [5][6] 分组2：CrowdStrike财务数据 - 2024财年收入近31亿美元 较2023财年增长36% 约29000个订阅客户中 64%订阅五个或更多模块 表明更多客户接受与CrowdStrike的集成 [7] - 客户留存数据良好 总留存率98% 美元净留存率119% 意味着平均长期客户在平台上的支出比上一年增加19% [8] - 运营费用增长较慢 运营亏损降至200万美元 利息收入1.49亿美元使2024财年净利润达8900万美元 较上一财年亏损1.83亿美元有所改善 [9] 分组3：CrowdStrike股价估值 - 股价上涨使CrowdStrike股票无论从何种指标看都很昂贵 远期市盈率85倍 市销率28倍 可能使一些多头犹豫购买 [10][11] 分组4：投资建议 - 投资者投资CrowdStrike股票不算太晚 但当前应缓慢建仓 [12] - 从长期看估值可能不重要 考虑其市场地位和增长率 现在买入长期仍可能获利 但在多年高位买入可能面临多年亏损 在短期低点附近建仓可显著提高回报 建议采取谨慎方法 [13][14]

文章核心观点 - 公司2024财年第四季度财报表现良好股价盘后上涨 虽增速有所放缓但仍在快速增长且前景乐观 不过当前估值较高限制短期上涨潜力 长期仍是不错投资选择 [1][2][11] 公司财报表现 - 2024财年第四季度（截至1月30日） 公司营收同比增长33%至8.453亿美元 超分析师预期530万美元 [1] - 调整后净收入增长112%至2.362亿美元 即每股0.95美元 超市场普遍预期0.13美元 [2] - 按GAAP计算 公司实现净利润5370万美元 连续四个季度实现GAAP盈利 较上年净亏损4750万美元有大幅改善 [2] 公司业务增长情况 - 自2019年上市以来 公司凭借Falcon云原生端点安全平台实现快速增长 2019财年至2024财年 营收复合年增长率为65% 期末年度经常性收入（ARR）复合年增长率为62% [3] - 2024财年公司营收仅增长36% 低于2023财年的54%和2022财年的66% 主要归因于宏观逆风导致新客户获取困难 上半年净新增ARR同比下降 [4] - 2024财年下半年 公司净新增ARR增长转正并加速 归因于市场份额增长 新政府客户收购以及XDR平台扩展 [5][6] - 截至2024财年末 43%的客户采用至少六个云模块 高于2023财年末的39% 使用至少七个模块的客户比例从22%升至27% [6] 公司业务拓展 - 公司通过收购拓展生态系统 近期同意收购云数据运行时解决方案提供商Flow Security 交易将于2025财年第一季度完成 [7] 公司前景预期 - 公司预计2025财年第一季度营收同比增长30%-31% 全年增长28%-31% 增速虽逐渐放缓但仍快于竞争对手Palo Alto Networks [8] - 2024财年公司调整后毛利率扩大2个百分点至78% 调整后运营利润率上升6个百分点至22% 预计2025财年第一季度调整后每股收益同比增长56%-58% 全年增长22%-28% [9] 公司股价分析 - 基于预期和当前每股368美元的价格 公司股票远期市盈率达95倍 市销率达22倍 估值较高可能限制今年上涨潜力 [10] - 公司在云原生市场的先发优势和强劲增长率或支撑高估值 长期是云、AI和网络安全市场的优质投资选择 但今年投资者应预期适度收益并应对可能的波动 [10][11]

分组1 - Parkev Tatevosian无文中提及股票持仓 [1] - 富达投资集团持有CrowdStrike股票并推荐该股票 [1] 分组2 - Parkev Tatevosian是富达投资集团附属机构，推广服务可获补偿 [2] - 通过其链接订阅服务，他可获额外收入支持其频道 [2] - 他的观点不受富达投资集团影响 [2]