净利息收入与净息差数据 - 2022年第三季度净利息收入为1450万美元，2022年前九个月为4190万美元，2021年同期分别为1370万美元和3930万美元[241] - 2022年第三季度净息差为3.43%，2021年同期为3.34%[242] - 2022年前九个月净息差为3.38%，2021年同期为3.29%[243] - 截至2022年9月30日的三个月，净利息收入为1.4457亿美元，利率差为3.22%，净息差为3.43%[247] - 截至2022年9月30日的九个月，净利息收入为4.1891亿美元，利率差为3.21%，净息差为3.38%[250] 会计准则与政策相关 - 公司将于2023年1月1日采用ASU 2016 - 13，目前正确定模型使用流程，影响尚不确定[231] - 公司按ASC Topic 350核算商誉和无形资产，2021年12月31日商誉未减值[233] 资产公允价值评估 - 公司评估资产公允价值时需大量判断，不同假设会产生不同结果[234] 所得税相关 - 公司所得税费用基于财报收入，递延所得税资产和负债受多种因素影响[236] - 截至2022年9月30日，管理层认为无需对递延所得税资产计提减值准备[237] - 2022年9月30日止三个月和九个月所得税费用分别为130万美元和420万美元，2021年同期分别为180万美元和550万美元[276] 贷款损失准备 - 公司维持贷款损失准备，基于季度评估和多种因素确定金额[228] - 公司确定贷款损失准备包括特定准备和一般准备，方法不断完善[229] - 2022年第三季度和前九个月贷款损失拨备分别为40万美元和80万美元，2021年同期无拨备[259] 生息资产与付息负债数据 - 截至2022年9月30日的三个月，平均生息资产为16.72797亿美元，利息收入为1.7959亿美元，平均收益率为4.26%；平均付息负债为13.35895亿美元，利息支出为3502万美元，平均利率为1.04%[247] - 截至2022年9月30日的九个月，平均生息资产为16.57718亿美元，利息收入为5.0038亿美元，平均收益率为4.04%；平均付息负债为13.18796亿美元，利息支出为8147万美元，平均利率为0.83%[250] 业务量变化情况 - 截至2022年9月30日的三个月，与2021年同期相比，贷款量因强劲的有机增长而增加，存单量因CD收缩而减少，部分资金流向货币市场[252] - 截至2022年9月30日的三个月，与2021年同期相比，投资证券量减少主要是由于本金偿还和可供出售证券投资组合的未实现损失，部分被购买所抵消[252] - 截至2022年9月30日的九个月，与2021年同期相比，投资证券量增加是由于投资组合余额增加，主要是由于购买了抵押支持证券[252] 利息收支净变化情况 - 截至2022年9月30日的三个月，与2021年同期相比，总生息资产利息收入的净变化为1784万美元，其中量的变化为1681万美元，利率的变化为103万美元[255] - 截至2022年9月30日的三个月，与2021年同期相比，总付息负债利息支出的净变化为1015万美元，其中量的变化为23万美元，利率的变化为992万美元[255] - 截至2022年9月30日的三个月，与2021年同期相比，净利息收入的净变化为769万美元，其中量的变化为1658万美元，利率的变化为 - 889万美元[255] 非利息收入与支出情况 - 2022年9月30日止三个月和九个月非利息收入分别为247.2万美元和755.7万美元，较2021年同期分别下降28.31%和33.80%[264] - 2022年9月30日止三个月和九个月非利息支出分别为1127.7万美元和3140.7万美元，较2021年同期分别增长9.27%和4.6%[270] 现金余额变化 - 2022年前三季度现金余额减少1830万美元至2940万美元，用于支持贷款增长[278] 各项收入明细变化 - 2022年9月30日止三个月存款账户服务费增至53.5万美元，前九个月增至150.5万美元，因客户消费活动增加[264] - 2022年9月30日止三个月和九个月贷款服务收入下降，因抵押贷款发起量降低[265] - 2022年9月30日止三个月贷款费用和服务费增加，因一笔收购贷款提前还款；前九个月减少，因商业贷款相关客户活动净减少[266] - 2022年9月30日止三个月和九个月净抵押贷款服务权费用增加，因前期减值转回减少[271] 投资项目情况 - 2022年第一季度银行投资410万美元于新市场税收抵免项目，相关资产损耗将在5年内进行[273] 证券资产情况 - 可供出售证券在2022年9月30日为1.678亿美元，较2021年12月31日的2.031亿美元减少，主要因未实现损失240万美元和本金偿还[279] - 持有至到期证券在2022年9月30日增至9760万美元，较2021年12月31日的7110万美元增加，主要因购买机构抵押贷款支持证券[280] - 2022年前三季度，持有至到期投资组合的未实现损失增加1840万美元，达到2040万美元[280] 抵押情况 - 截至2022年9月30日，银行以账面价值550万美元的抵押贷款支持证券作为抵押，向美联储银行申请信贷额度，该额度无未偿还借款[283] - 截至2022年9月30日，银行以账面价值280万美元的美国政府机构证券和账面价值230万美元的抵押贷款支持证券作为特定市政存款的抵押[283] - 截至2022年9月30日，银行还以账面价值20万美元的抵押贷款支持证券作为抵押，存入得梅因联邦住房贷款银行[283] 贷款相关数据 - 总贷款净额从2021年12月31日的13.1亿美元增加6490万美元，至2022年9月30日的13.8亿美元[286] - 2022年9月30日止九个月，除SBA PPP贷款外，新增贷款组合增加1.169亿美元[286] - 总SBA PPP贷款减少880万美元，完全是由于债务减免[286] - 收购贷款减少4480万美元[286] - 2022年9月30日，公司单独评估减值贷款的记录投资为2970万美元，2021年12月31日为3170万美元[290] - 2022年9月30日，贷款损失准备金增至1720万美元，占应收账款的1.25%；2021年12月31日为1690万美元，占应收账款的1.30%（不包括100% SBA担保的PPP贷款）[291][293] - 2022年9月30日，非应计贷款总额为1077.2万美元，2021年12月31日为1166.5万美元[298] - 2022年9月30日，不良贷款总额为1102万美元，2021年12月31日为1182.5万美元[298] - 2022年9月30日，不良资产总额为1260.4万美元，2021年12月31日为1323.3万美元[298] - 2022年9月30日，问题债务重组（TDRs）为933.6万美元，2021年12月31日为1252.3万美元[298] - 2022年9月30日，净贷款冲销为47.1万美元，2021年为13万美元[298] - 2022年9月30日，通过贷款损失准备金增加至贷款损失准备金为77.5万美元，2021年无[298] - 2022年9月30日，贷款损失准备金与净贷款冲销比率（年化）为2734.05%，2021年为13010.00%[298] - 2022年9月30日，净贷款冲销（年化）与平均贷款比率为0.05%，2021年为0.01%[298] - 不良贷款从2021年12月31日的1180万美元降至2022年9月30日的1100万美元，不良资产降至1260万美元，占总资产的0.71%，而2021年12月31日为1320万美元，占比0.76%[304] - 非应计TDR贷款从2021年12月31日的450万美元降至2022年9月30日的240万美元[305] - 应计不良债务重组贷款减少110万美元至690万美元[307] - 关注类贷款余额从2021年9月30日的254.8万美元增至2022年9月30日的2017.8万美元，次级贷款余额从2021年9月30日的2713.7万美元降至2022年9月30日的2022.7万美元，受批评贷款期末余额从2021年9月30日的2968.5万美元降至2022年9月30日的4040.5万美元[310] - 2022年前九个月，关注类贷款增加1570万美元[311] 行业贷款情况 - 酒店和餐饮行业贷款分别约为9300万美元和4800万美元，酒店行业贷款加权平均贷款价值比为57%[312] MSR资产情况 - 公司MSR资产的公允价值从2021年12月31日的430万美元增至2022年9月30日的580万美元，2022年3月31日止三个月内，MSR资产此前记录的0.6万美元减值被转回[316][317] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，为他人服务的一至四户住宅房地产贷款未偿还余额分别为5.318亿美元和5.561亿美元，公司MSR资产公允价值占服务组合的百分比分别为1.09%和0.78%[318] 存款情况 - 存款从2021年12月31日的13.9亿美元增至2022年9月30日的14.3亿美元，零售定期存款账户余额减少336万美元，货币市场账户增加近4000万美元[319] - 2022年第三季度末，银行新增1990万美元经纪定期存单[319] FHLB相关情况 - 截至2022年9月30日，联邦住房贷款银行（FHLB）预付款项降至1.025亿美元，较2021年12月31日的1.115亿美元减少900万美元[331] - 2022年9月30日和2021年12月31日，一年内到期的FHLB借款加权平均利率分别为3.11%和2.45%[323] - 截至2022年9月30日，公司FHLB借款安排下可用额度约为2.78亿美元，高于2021年12月31日的2.042亿美元[331][339] 借款承诺与权益情况 - 截至2022年9月30日，公司未使用的借款承诺为2.651亿美元，低于2021年12月31日的2.71亿美元[342] - 截至2022年9月30日，股东权益为1.633亿美元，较2021年12月31日的1.709亿美元减少，主要因可供出售证券未实现损失增加等因素[334] - 2022年前三季度，公司回购约7.1万股普通股，减少权益100万美元，公司还获授权可额外回购30.1万股[334][335] 流动性与资本比率情况 - 截至2022年9月30日，公司资产负债表流动性比率为13.6%[336] - 2022年9月30日，公司1.891亿美元定期存款组合中，9380万美元（49.6%）将在未来12个月内到期[338] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，银行一级和风险资本水平超过“资本充足”要求[344] - 截至2022年9月30日，银行总资本（相对于风险加权资产）为219,988美元，比率为14.4%；一级资本为202,771美元，比率为13.3%；普通股一级资本为202,771美元，比率为13.3%；一级杠杆率（相对于调整后总资产）为202,771美元，比率为11.6%[345] - 截至2021年12月31日，银行总资本（相对于风险加权资产）为187,783美元，比率为13.4%；一级资本为170,870美元，比率为12.2%；普通股一级资本为170,870美元，比率为12.2%；一级杠杆率（相对于调整后总资产）为170,870美元，比率为10.0%[345] - 截至2022年9月30日，公司总资本（相对于风险加权资产）为213,594美元，比率为14.0%；一级资本为146,337美元，比率为9.6%；普通股一级资本为146,337美元，比率为9.6%；一级杠杆率（相对于调整后总资产）为146,337美元，比率为8.4%[346] - 截至2021年12月31日，公司总资本（相对于风险加权资产）为182,242美元，比率为13.1%；一级资本为135,329美元，比率为9.7%；普通股一级资本为135,329美元，比率为9.7%；一级杠杆率（相对于调整后总资产）为135,329美元，比率为7.9%[346] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，银行被主要监管机构OCC归类为“资本充足”[345] 市场风险与

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Title of each class Trading Symbol(s) Name of each exchange on which registered Common Stock, $.01 par value per share CZWI NASDAQ Global Market FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2022 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission ...

净利息收入相关 - 2022年第一季度净利息收入为1320万美元，2021年同期为1280万美元，同比增加[230] - 2022年第一季度净利息收入增加原因包括有机贷款和投资增长、贷款占总生息资产比例增加、负债成本降低，部分被SBA PPP贷款递延费用accretion减少150万美元抵消[230] - 2022年3月31日止三个月净利息收入1.3167亿美元，利率差3.10%，净息差3.25%；2021年同期净利息收入1.2764亿美元，利率差3.14%，净息差3.31%[235] - 2022年3月31日止三个月与2021年同期相比，生息资产利息收入因量增1401万美元，因率降1645万美元，净降244万美元；付息负债利息支出因量降342万美元，因率降305万美元，净降647万美元；净利息收入因量增1743万美元，因率降1340万美元，净增403万美元[239] 净息差相关 - 2022年第一季度净息差为3.25%，2021年同期为3.31%，同比下降[231] - 2022年第一季度净息差下降原因是SBA PPP递延贷款费用accretion导致贷款收益率下降36个基点，部分被低收益现金投资证券、负债成本降低、低收益存款占付息负债比例增加的积极影响抵消[231] 贷款损失准备金相关 - 公司维持贷款损失准备金以吸收贷款组合中可能和固有的损失，其确定基于特定和一般准备金[217][218] - 2022年和2021年3月31日止三个月贷款损失拨备均为0美元[240] - 截至2022年3月31日，贷款损失准备金降至1680万美元，占贷款应收款的1.31%[268] - 2021年12月31日，贷款损失准备金为1690万美元，占贷款应收款的1.30%[270] 商誉和无形资产核算相关 - 公司按ASC Topic 350核算商誉和其他无形资产，每年或有迹象时对商誉进行减值测试，2021年12月31日商誉未减值[220][222] 资产和负债估值相关 - 公司对资产和负债应用各种估值方法，无活跃市场时需大量估计和假设，不同假设可能产生不同结果[223] 所得税费用相关 - 公司所得税费用基于财务报表收入，递延所得税资产和负债源于财务报表和税务基础差异，评估其可实现性需考虑未来应税收入和税务策略[225] - 公司认为递延所得税资产和负债已适当记录，截至2022年3月31日，认为无需对递延所得税资产的可实现性计提估值准备[226] - 2022年第一季度所得税费用为150万美元，2021年同期为190万美元；2022年第一季度有效税率为24.2%，2021年同期为26.1%[253] 生息资产和付息负债数据相关 - 2022年3月31日止三个月平均生息资产164.4379亿美元，利息收入1.5376亿美元，平均收益率3.79%；2021年同期平均生息资产156.466亿美元，利息收入1.562亿美元，平均收益率4.05%[235] - 2022年3月31日止三个月平均付息负债129.8839亿美元，利息支出2209万美元，平均利率0.69%；2021年同期平均付息负债126.9997亿美元，利息支出2856万美元，平均利率0.91%[235] 非利息收入相关 - 2022年3月31日止三个月非利息收入2713万美元，较2021年同期4176万美元下降35.03%，其中服务手续费收入488万美元，同比增22.61%，贷款服务收入701万美元，同比降21.50%[244] - 贷款服务收入减少是因2022年3月31日止三个月抵押贷款发起费用降低致抵押贷款服务权资本化减少；贷款出售收益减少是因抵押贷款发起量降低，部分被SBA贷款出售收益小幅增加抵消[245] 非利息支出相关 - 2022年3月31日止三个月非利息支出9668万美元，较2021年同期9489万美元增长1.89%，其中薪酬及福利支出5398万美元，同比降3.07%，占用费1365万美元，同比增3.72%[249] - 2022年3月31日止三个月非利息支出年化与平均资产比率为2.24%，较2021年同期2.29%下降2.17%[249] 银行投资相关 - 2022年第一季度银行投资410万美元于新市场税收抵免项目，相关非税收扣除资产消耗将在5年内与税收抵免确认同步进行[252] 现金及现金等价物相关 - 2022年第一季度现金及现金等价物余额增加3670万美元[255] 证券相关 - 2022年3月31日可供出售证券为1.879亿美元，2021年12月31日为2.031亿美元，减少主要因980万美元未实现损失和本金偿还[256] - 2022年3月31日持有至到期证券增至1.049亿美元，2021年12月31日为7110万美元，增加主要因购买机构抵押贷款支持证券[257] - 2022年第一季度持有至到期证券未实现损失增加700万美元[257] 抵押品相关 - 截至2022年3月31日，银行以账面价值360万美元的美国政府机构证券和260万美元的抵押贷款支持证券作为特定市政存款的抵押品[260] - 截至2022年3月31日，银行以账面价值580万美元的抵押贷款支持证券作为与美联储银行信贷额度的抵押品[260] - 截至2022年3月31日，银行以账面价值20万美元的抵押贷款支持证券作为抵押品存入得梅因联邦住房贷款银行[260] 贷款相关 - 截至2022年3月31日，总贷款净额较2021年12月31日减少2080万美元，降至12.9亿美元[263] - 2022年第一季度，小企业管理局薪资保护计划（SBA PPP）贷款减少670万美元，全部因债务豁免[263] - 截至2022年3月31日，SBA PPP贷款余额为2071美元，净递延手续费收入为39美元[265] - 2022年3月31日，公司对账面价值为3370万美元的贷款进行了单独减值评估，其中包括1070万美元的PCI贷款、670万美元的TDR贷款和1680万美元的次级非TDR、非PCI贷款[267] - 2022年3月31日，非应计贷款总额为11858美元，较2021年12月31日的11665美元有所增加[275] - 2022年3月31日，不良贷款总额为12256美元，较2021年12月31日的11825美元有所增加[275] - 2022年3月31日，不良资产总额为13624美元，较2021年12月31日的13233美元有所增加[275] - 2022年3月31日，问题债务重组（TDRs）为10231美元，较2021年12月31日的12523美元有所减少[275] - 2022年3月31日，贷款损失准备金与净冲销贷款（NCOs）的比率为4365.16%，NCOs与平均贷款的比率为0.03%[275] - 2022年3月31日，不良贷款与总贷款的比率为0.95%，不良资产与总资产的比率为0.77%[275] - 截至2022年3月31日，不良资产增至1360万美元，较2021年12月31日增加40万美元，占总资产的0.77%，2021年12月31日为1320万美元，占比0.76%[277][282] - 截至2022年3月31日，非应计TDR贷款从2021年12月31日的450万美元增至460万美元[279] - 应计不良债务重组减少240万美元至560万美元，主要因一笔350万美元贷款还清[280] - 截至2022年3月31日，分类资产从2021年12月31日的2280万美元增至2480万美元[282] - 截至2022年3月31日，特殊提及贷款余额为184.9万美元，次级贷款余额为2482.2万美元，受批评贷款期末余额为2667.1万美元[284] - 截至2022年3月31日，酒店和餐厅行业贷款分别约为9600万美元和4700万美元，酒店行业贷款加权平均贷款价值比为58%，债务偿付覆盖率为2.5倍[284] MSR资产相关 - 截至2022年3月31日，公司MSR资产公允价值从2021年12月31日的430万美元增至530万美元，此前记录的0.6万美元减值被转回[290] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，为他人服务的一至四户住宅房地产贷款未偿还余额分别为5.522亿美元和5.561亿美元，MSR资产公允价值占服务组合的比例分别为0.95%和0.78%[291] 存款相关 - 截至2022年3月31日，存款从2021年12月31日的13.9亿美元增至14.3亿美元，增加4070万美元[292] - 2022年3月31日和2021年12月31日，无息活期存款分别为2.69481亿美元和2.76631亿美元，有息活期存款分别为4.23251亿美元和3.96231亿美元等[294] 联邦住房贷款银行预付款相关 - 截至2022年3月31日，联邦住房贷款银行（FHLB）预付款从2021年12月31日的1.115亿美元降至8550万美元，减少2600万美元[296][306] - 2022年第一季度，公司终止了1500万美元的预付款，产生2000美元的提前还款罚款，另有1100万美元的FHLB预付款到期未续[306] 股东权益相关 - 截至2022年3月31日，公司股东权益从2021年12月31日的1.709亿美元降至1.655亿美元，减少540万美元[309] - 2022年第一季度，公司回购约1.8万股普通股，减少权益30万美元，公司还获授权可根据2021年7月的计划额外回购35.4万股[310] 资产负债表流动性及定期存款相关 - 截至2022年3月31日，公司资产负债表流动性比率为18.7%，2022年3月31日的1.73亿美元定期存款组合中，1.496亿美元（86.49%）将在未来12个月内到期[311] - 2022年第二季度，约7250万美元定期存款账户到期，加权平均成本约为1.50%，2022年下半年约5630万美元定期存款账户到期[313] 信贷额度及可用额度相关 - 截至2022年3月31日，公司FHLB借款安排下可用额度约为2.404亿美元，高于2021年12月31日的2.042亿美元[297][314] - 公司与美联储银行有100万美元的信贷额度，还有2500万美元的无承诺联邦基金购买信贷额度和500万美元的循环信贷额度[315] - 截至2022年3月31日，公司未使用承诺额为2.88亿美元，高于2021年12月31日的2.71亿美元[317] 资本水平相关 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，银行的一级和风险资本水平超过“资本充足”的要求[319] - 截至2022年3月31日，公司总资本（相对于风险加权资产）为219,277美元，比率为15.8%；一级资本为137,459美元，比率为9.9%；普通股一级资本为137,459美元，比率为9.9%；一级杠杆率为8.0%[322] - 截至2021年12月31日，公司总资本（相对于风险加权资产）为182,242美元，比率为13.1%；一级资本为135,329美元，比率为9.7%；普通股一级资本为135,329美元，比率为9.7%；一级杠杆率为7.9%[322] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，银行在即时纠正行动条款下被归类为“资本充足”[321] 利率风险相关 - 利率变化会影响公司的经营成果，利率风险是公司最重大的市场风险[325] - 公司通过多种方式监控利率风险，资产负债管理委员会负责实施相关政策和策略[326] - 公司管理资产和负债的策略包括发放短期贷款、可变利率贷款等[327] - 截至2022年3月31日，利率上升300个基点，经济价值权益估计下降9%；上升200个基点，下降6%；上升100个基点，下降3%；下降100个基点，上升1%[330] - 截至2021年12月31日，利率上升300个基点，经济价值权益估计下降5%；上升200个基点，下降3%；上升100个基点，下降1%；下降100个基点，下降1%[330] - 截至2022年3月31日，利率上升300个基点，预计净利息收入变化为 -7%；上升200个基点，为 -5%；上升100个基点，为 -3%；下降100个基点，为 -3%[334] - 截至2021年12月31日，利率上升300个基点，预计净利息收入变化为 -11%；上升200个基点，为 -7%；上升100个基点，为 -4%；下降100个基点无数据[334]

公司财务数据 - 截至2021年12月31日，公司总未偿还贷款总额为13.2亿美元，其中商业/农业房地产贷款10.4亿美元，商业和工业/农业经营贷款1.625亿美元，住宅抵押贷款9490万美元，消费者分期贷款2480万美元[26] - 截至2021年12月31日，公司总存款为13.9亿美元，其中计息存款11.1亿美元，非计息存款2800万美元[28] - 截至2021年12月31日，公司在芝加哥联邦住房贷款银行的股票为790万美元[43] 公司分类标准 - 公司作为“较小报告公司”，需满足非关联方持有的公司普通股市值在最近完成的第二财季末低于2.5亿美元，或同期公司年收入低于1亿美元且公众流通股低于7亿美元[32] - 公司作为“非加速申报公司”，需满足公司年收入低于1亿美元，且公众流通股超过7500万美元但低于7亿美元[32] 银行资本要求 - 银行组织需维持“资本保护缓冲”，由普通股一级资本组成，金额相当于风险加权资产的2.5%，以避免对资本分配和支付高管奖金的限制，这使美国银行组织的最低普通股一级资本、一级资本和总资本比率分别提高到7.0%、8.5%和10.5%[36] - 公司需满足多项资本比率要求，“资本充足”银行的总风险资本比率至少为10%，一级风险资本比率至少为8%，CET1资本比率至少为6.5%，一级杠杆比率至少为5%[43] 银行收购规定 - 银行控股公司收购银行超过5%的有表决权股份，需获得美联储的批准[37] - 根据可反驳的推定，收购在《证券交易法》第12条下注册的银行控股公司某类有表决权股份的10%或以上，可能构成对公司的控制权收购[39] - 《银行控股公司法》禁止实体收购银行控股公司或银行25%或以上的有表决权证券，或在未获美联储批准的情况下获得控制权或控制影响力[39] - 美联储最终规则规定，投资者可持有公司最多24.9%的有表决权证券和最多33%的总股本，而不一定具有控制影响力[39] 员工情况 - 截至2022年3月2日，公司有225名全职员工和248名员工，无工会员工，不受集体谈判协议约束[47] 利率风险分析方法 - 分析利率风险时，考虑收益率曲线立即且永久向上移动300个基点和向下移动100个基点对经济价值权益的估计变化[171] - 净利息收入冲击分析衡量假设利率变化下净利息收入的变化，考虑收益率曲线立即且平行向上移动300个基点和向下移动100个基点[171] 利率风险管理策略 - 公司为管理利率风险采取多项策略，包括发放短期有担保商业、农业和消费贷款等[169] 法规约束 - 公司受反洗钱、金融透明度、隐私限制等多项法规约束，不遵守可能面临法律和声誉后果[40][41] - 多德 - 弗兰克法案将FDIC每位储户的最高保险金额从10万美元提高到25万美元[43] - 公司的存款由FDIC的存款保险基金承保，FDIC采用基于风险的系统设定存款保险评估费率[43] 监管评级 - 公司最近一次监管检查的社区再投资法案评级为“满意”[45] 利率变化对经济权益价值和净利息收入的影响 - 利率上升300个基点时，2021年12月31日经济权益价值（EVE）变化为-5%，2020年12月31日为15%[172] - 利率上升200个基点时，2021年12月31日经济权益价值（EVE）变化为-3%，2020年12月31日为11%[172] - 利率上升100个基点时，2021年12月31日经济权益价值（EVE）变化为-1%，2020年12月31日为7%[172] - 利率下降100个基点时，2021年12月31日经济权益价值（EVE）变化为-1%[172] - 利率上升300个基点时，2021年12月31日净利息收入一年期变化为-11%，2020年12月31日为3%[172] - 利率上升200个基点时，2021年12月31日净利息收入一年期变化为-7%，2020年12月31日为3%[172] - 利率上升100个基点时，2021年12月31日净利息收入一年期变化为-4%，2020年12月31日为2%[172] - 利率下降100个基点时，2020年12月31日净利息收入一年期变化为-1%[172] 利率风险分析的局限性和假设 - 上述表格可能无法代表未来结果[173] - 衡量和评估利率风险的假设包括利率、贷款提前还款率、存款衰减率和某些资产在不同利率情景下的市场价值[174]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Title of each class Trading Symbol(s) Name of each exchange on which registered Common Stock, $.01 par value per share CZWI NASDAQ Global Market FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2021 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commis ...

净利息收入相关数据 - 2021年第二季度净利息收入为1280万美元，2021年上半年为2560万美元，2020年第二季度为1230万美元，2020年上半年为2500万美元[215] - 2021年Q2净利息收入为1283.1万美元，2020年Q2为1230.3万美元[221] - 2021年上半年净利息收入为2559.5万美元，2020年上半年为2497.4万美元[225] - 2021年Q2与2020年Q2相比，生息资产利息收入净减少40.8万美元，付息负债利息支出净减少93.6万美元，净利息收入增加52.8万美元[230] - 2021年上半年与2020年上半年相比，生息资产利息收入净减少169.6万美元，付息负债利息支出净减少231.7万美元，净利息收入增加62.1万美元[233] SBA PPP贷款递延费用accretion数据 - 2021年第二季度和上半年SBA PPP贷款递延费用accretion分别为131万美元和306万美元，2020年第二季度和上半年均为50万美元[215] - 2021年第二季度SBA PPP递延贷款费用accretion增加19个基点，负债成本降低6个基点[216] - 2021年上半年存款利率降低，SBA PPP递延贷款费用accretion使贷款增加36个基点[217] 美联储利率调整 - 2020年3月美联储6天内将隔夜利率下调125个基点[215][217] 净息差与利率差数据 - 2021年第二季度净息差为3.22%，2020年第二季度为3.34%[216] - 2021年上半年净息差为3.26%，2020年上半年为3.48%[217] - 2021年Q2利率差为3.06%，净息差为3.22%；2020年Q2利率差为3.16%，净息差为3.34%[221] - 2021年上半年利率差为3.09%，净息差为3.26%；2020年上半年利率差为3.28%，净息差为3.48%[225] 影响利息利润率和accretion因素 - 2021年第二季度现金及现金等价物余额增加使利息利润率降低12个基点，购买信用受损贷款减少导致accretion降低7个基点[216] - 2021年上半年购买信用受损贷款减少导致accretion降低14个基点，现金及现金等价物余额增加使利息利润率降低17个基点[217] 生息资产相关数据 - 2021年Q2平均生息资产为16.00331亿美元，利息收入1547.8万美元，平均收益率3.88%；2020年Q2平均生息资产为14.80091亿美元，利息收入1588.6万美元，平均收益率4.32%[221] - 2021年上半年平均生息资产为15.82594亿美元，利息收入3109.8万美元，平均收益率3.96%；2020年上半年平均生息资产为14.41676亿美元，利息收入3279.4万美元，平均收益率4.57%[225] 贷款量与存单量变化 - 2021年Q2和上半年贷款量下降主要因SBA PPP贷款减少，部分被有机增长抵消；存单量下降因经纪存单计划到期，零售存单影响较小，部分被非到期存款增长抵消[227] 贷款损失拨备 - 公司根据为贷款组合提供充足的贷款损失准备以反映可能和固有的信用损失的需求来确定贷款损失拨备，并持续监测可能影响商业和农业投资组合的不利经济状况[233] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月贷款损失拨备均为0美元，2020年同期分别为175万美元和375万美元[234] 非利息收入相关数据 - 2021年截至6月30日的三个月和六个月非利息收入分别为3793万美元和7969万美元，较2020年同期分别下降24.34%和7.51%[238] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月互换收入分别为647万美元和1177万美元，较2020年同期分别增长32.31%和23.50%[238] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月贷款服务收入分别为825万美元和1718万美元，较2020年同期分别下降37.26%和14.10%[238] 非利息支出相关数据 - 2021年截至6月30日的三个月和六个月非利息支出分别为10198万美元和19687万美元，较2020年同期分别下降10.48%和11.01%[246] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月数据处理费用分别为1396万美元和2738万美元，较2020年同期分别增长15.18%和13.89%[246] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月抵押贷款服务权净费用分别为441万美元和 - 9万美元，较2020年同期分别下降55.50%和100.52%[246] 所得税费用与有效税率 - 2021年截至6月30日的三个月和六个月所得税费用分别为170万美元和370万美元，2020年同期分别为110万美元和200万美元[251] - 2021年截至6月30日的三个月和六个月有效税率分别为26.8%和26.4%，2020年同期均为26.5%[251] 证券相关数据 - 2021年6月30日可供出售证券为2.437亿美元，2020年12月31日为1.442亿美元[254] - 持有至到期证券从2020年12月31日的4360万美元增加至2021年6月30日的5960万美元[255] - 可供出售证券的摊销成本从2020年12月31日的1.42177亿美元增加至2021年6月30日的2.40906亿美元，公允价值从1.44233亿美元增加至2.43746亿美元[255] 抵押品相关数据 - 2021年6月30日，银行以账面价值050万美元的美国政府机构证券和370万美元的抵押贷款支持证券作为特定市政存款的抵押品[257] - 2021年6月30日，银行以账面价值120万美元的抵押贷款支持证券作为与美联储信贷额度的抵押品，该信贷额度无未偿还借款[257] - 2021年6月30日，银行以账面价值040万美元的抵押贷款支持证券作为抵押品质押给得梅因联邦住房贷款银行[257] 贷款相关数据 - 总贷款净额从2020年12月31日的12.4亿美元减少5600万美元至2021年6月30日的11.8亿美元[260] - 2021年上半年，剔除SBA PPP贷款后，发放贷款组合增加4220万美元，其中包括一笔550万美元的信贷额度还款[260] - SBA PPP贷款因1.046亿美元的债务减免减少4880万美元，但第二轮新贷款发放5580万美元部分抵消了减少额[260] - 收购贷款减少4930万美元[260] - 截至2021年6月30日，SBA PPP贷款余额为7492.5万美元，其中2020年发放的贷款余额为2140.7万美元，2021年发放的贷款余额为5351.8万美元[262] - 2021年6月30日，公司识别出的减值贷款为3890万美元，较2020年12月31日的4340万美元有所减少[264] - 2021年6月30日，贷款损失准备金降至1680万美元，占应收账款的1.52%，2020年12月31日为1700万美元，占比1.53%[265] - 2021年6月30日和2020年12月31日，公司分别有271笔和325笔减值贷款，均由房地产或个人财产担保[264] - 截至2021年6月30日，非应计贷款总额为807.5万美元，较2020年12月31日的1074.7万美元有所减少[271] - 2021年6月30日，不良贷款总额为861.7万美元，较2020年12月31日的1133.3万美元有所减少[271] - 2021年6月30日，不良资产总额为876.2万美元，较2020年12月31日的1153万美元有所减少[271] - 2021年6月30日，问题债务重组（TDRs）为1659.7万美元，较2020年12月31日的1847.7万美元有所减少[271] - 2021年6月30日，净贷款冲销为19.8万美元，较2020年的102.7万美元有所减少[271] - 2021年6月30日，不良资产较2020年12月31日减少270万美元至880万美元，主要由于收购的不良贷款减少[273] - 2021年6月30日，贷款损失准备金与净贷款冲销的比率（年化）为4253.79%，2020年为1659.49%[271] - 非应计贷款期末余额从2020年6月30日的1.609亿美元降至2021年6月30日的8075万美元[275] - 非应计TDR贷款从2020年12月31日的670万美元降至2021年6月30日的490万美元[275] - 分类资产从2020年12月31日的2850万美元降至2021年6月30日的2590万美元，不良资产从2020年12月31日的1150万美元降至2021年6月30日的880万美元，占总资产比例从0.70%降至0.51%[276] - 特殊提及贷款余额从2020年6月30日的1995.8万美元增至2021年6月30日的1230.8万美元，次级贷款余额从2020年6月30日的3591.1万美元降至2021年6月30日的2589万美元[278] - 酒店和餐饮行业贷款在2021年6月30日分别约为9300万美元和3900万美元，酒店行业贷款加权平均贷款价值比为53%，债务偿付覆盖率为2.3倍[278] MSR资产相关数据 - 公司MSR资产公允价值从2020年12月31日的330万美元增至2021年6月30日的390万美元，此前记录的090万美元减值被转回[282] - 截至2021年6月30日和2020年12月31日，为他人服务的一至四户住宅房地产贷款未偿还余额分别为5.545亿美元和5.537亿美元，MSR资产公允价值占服务组合比例分别为0.70%和0.59%[283] 存款与借款相关数据 - 存款从2020年12月31日的13亿美元增至2021年6月30日的13.7亿美元，零售定期存款减少5420万美元[284] - FHLB借款净额从2020年12月31日的12349.8万美元降至2021年6月30日的11149.6万美元，其他借款从2020年12月31日的5832.8万美元增至2021年6月30日的5838万美元[287] - 截至2021年6月30日，FHLB借款安排下可用未使用部分约为14471.4万美元，高于2020年12月31日的11839.1万美元[287] - FHLB预付款从2020年12月31日的1.235亿美元降至2021年6月30日的1.115亿美元，减少了120万美元[294] 股东权益与股票回购 - 截至2021年6月30日，公司股东权益为1.64亿美元，较2020年12月31日的1.606亿美元增加，主要因1020万美元的净收入和57万美元的可供出售证券未实现收益，部分被250万美元的现金股息和520万美元的股票回购抵消[298] - 截至2021年6月30日，公司根据2020年11月股票回购计划已回购约52.1万股，获授权再回购约3.6万股；2021年7月董事会批准新计划，完成现有计划后可回购最多53.2万股，占当前流通股的5%[299] 资产负债表流动性与CD组合 - 2021年6月30日，公司资产负债表流动性比率为22.8%；2.59亿美元CD组合中的2.212亿美元（85.4%）将在未来12个月内到期；2021年到期的CD账户约1.105亿美元，加权平均成本约1.0%；2022年到期的约1.275亿美元，加权平均成本约1.8%[300] 借款额度相关数据 - 截至2021年6月30日，公司FHLB借款安排下可用额度约1447万美元，高于2020年12月31日的1184万美元；可从美联储PPPLF工具借款749万美元，该计划于2021年7月30日到期[303] - 公司维持与美联储100万美元的信贷额度，有2500万美元未承诺联邦基金购买信贷额度和500万美元循环信贷额度[304] - 截至2021年6月30日，公司未使用承诺额度为2.383亿美元，低于2020年12月31日的2.473亿美元[306] 资本比率相关数据 - 截至2021年6月30日，银行一级和风险资本水平超过“资本充足”要求；总资本与风险加权资产比率为14.7%，一级资本比率为13.5%，普通股一级资本比率为13.5%，一级杠杆比率为9.7%[309] - 截至2021年6月30日，公司总资本与风险加权资产比率为14.2%，一级资本比率为10.4%，普通股一级资本比率为10.4%，一级杠杆比率为7.5%[311] 利率风险相关数据 - 公司面临利率风险，利率变化影响公司经营业绩，是公司最重大的市场风险[312]

净利息收入相关 - 2021年第一季度净利息收入为1280万美元，2020年同期为1270万美元[217] - 2021年第一季度净利息收入受益于175万美元SBA PPP贷款递延费用的增值和有机贷款增长，部分被购买信用受损贷款减少带来的较低增值所抵消[217] - 2021年第一季度净利息收入受2020年3月美联储下调隔夜利率125个基点和市场对长期利率下降的反应的负面影响，部分被管理层降低存款利率所抵消[217] - 2021年第一季度净利息收入为1276.4万美元，2020年同期为1267.1万美元[222] 净息差相关 - 2021年第一季度净息差为3.31%，2020年同期为3.64%[218] - 净息差下降主要由于2020年3月美联储下调隔夜利率125个基点、市场对长期利率下降的反应、购买信用受损贷款减少带来的26个基点较低增值以及现金及现金等价物余额增加使利息利润率降低21个基点，部分被管理层降低存款利率和SBA PPP增值提高45个基点所抵消[218] - 2021年第一季度利率差为3.14%，2020年同期为3.39%；2021年第一季度净息差为3.31%，2020年同期为3.64%[222] 贷款损失准备金相关 - 公司维持贷款损失准备金以吸收贷款组合中的可能损失，其确定基于特定贷款的具体准备金和基于历史损失比率的一般准备金[205] - 公司通过定期对收益进行收费来维持贷款损失准备金（ALL），ALL分析包括特定信用分配、基于历史贷款损失经验的一般投资组合分配和基于定性因素的一般投资组合分配[255][256] - 2021年第一季度贷款损失拨备费用为0，2020年同期为200万美元[228] - 2021年3月31日，贷款损失准备金降至1690万美元，占应收贷款（扣除100% SBA担保的PPP贷款）的1.57%；2020年12月31日为1700万美元，占比1.53%[258][259] - 2021年，通过贷款损失准备金增加到贷款损失准备金（ALL）为0；2020年为7750美元[265] - 2021年，ALL与NCOs（年化）比率为2303.28%，NCOs（年化）与平均贷款比率为0.06%，ALL与总贷款比率为1.41%，NPLs与总贷款比率为0.77%，NPAs与总资产比率为0.54%；2020年分别为1659.49%、0.08%、1.38%、0.92%、0.70%[265] 商誉和无形资产相关 - 公司按照ASC Topic 350核算商誉和其他无形资产，每年或在特定情况下对商誉进行减值测试，2020年12月31日和2021年3月31日商誉均未减值[207][209] 资产和负债估值相关 - 公司对资产和负债应用各种估值方法，在缺乏活跃市场时需大量估计和假设，不同假设可能产生显著不同结果[210] 所得税费用相关 - 所得税费用基于财务报表收入计算，递延所得税资产和负债源于财务报表与税务基础的暂时性差异，管理层评估递延所得税资产的可实现性，截至2021年3月31日认为无需估值准备[212][213] - 2021年第一季度所得税费用为190万美元，2020年同期为90万美元；有效税率分别为26.1%和26.4%[243] 前瞻性陈述相关 - 前瞻性陈述受公司运营和商业环境不确定性影响，投资者应谨慎评估，公司无义务公开更新此类陈述[200][201] 生息资产和付息负债相关 - 2021年第一季度总生息资产平均余额为15.6466亿美元，利息收入1562万美元，平均收益率4.05%；2020年同期平均余额为14.0197亿美元，利息收入1690.8万美元，平均收益率4.85%[222] - 2021年第一季度总付息负债平均余额为12.69997亿美元，利息支出285.6万美元，平均利率0.91%；2020年同期平均余额为11.69488亿美元，利息支出423.7万美元，平均利率1.46%[222] 贷款利息收入相关 - 2021年第一季度贷款利息收入因利率下降减少1469万美元，因贷款量增加增加527万美元，净减少942万美元[227] 非利息收入相关 - 2021年第一季度非利息收入为417.6万美元，较2020年同期的360.3万美元增长15.90%，其中贷款出售收益增长104.49%至159.5万美元[232] - 2021年第一季度存款账户服务收费降至39.8万美元，较2020年同期的56万美元下降28.93%，原因是零售支票账户平均余额增加[232] - 2021年第一季度贷款服务收入增加至89.3万美元，较2020年同期的68.5万美元增长30.36%，主要因资本化抵押贷款服务权增加[233] 非利息支出相关 - 2021年第一季度非利息支出为948.9万美元，较2020年同期的1075.2万美元下降11.75%，其中抵押贷款服务权费用净减少161.14%至 - 45万美元[238] - 2021年第一季度数据处理费用增加至134.2万美元，较2020年同期的119.2万美元增长12.58%，主要因贷款和存款余额增加[238] 现金及等价物和证券相关 - 2021年3月31日现金及现金等价物增至1.96亿美元，2020年12月31日为1.194亿美元[244] - 2021年3月31日可供出售证券为1.852亿美元，2020年12月31日为1.442亿美元[246] - 2021年3月31日持有至到期证券增至5740万美元，2020年12月31日为4360万美元[247] 各类贷款数据相关 - 2021年3月31日商业房地产贷款为515189美元，占比43.3%；2020年为507675美元，占比40.9%[252] - 2021年3月31日农业房地产贷款为70567美元，占比5.9%；2020年为68795美元，占比5.6%[252] - 2021年3月31日多户住宅房地产贷款为118988美元，占比10.0%；2020年为122152美元，占比9.9%[252] - 2021年3月31日商业和工业贷款为95933美元，占比8.0%；2020年为116553美元，占比9.4%[252] - 2021年3月31日农业经营贷款为28250美元，占比2.4%；2020年为32785美元，占比2.6%[252] - 2021年3月31日总贷款（扣除未实现收入和递延费用后）为1192126美元，2020年为1237581美元[252] - 2020年12月31日，SBA PPP贷款总额为124美元，净递延费用收入为3.0美元；2021年3月31日，总额为119美元，净递延费用收入为3.0美元；加上2021年4月第二轮管道后，总额为127美元，净递延费用收入为4.7美元[254] - 2021年3月31日，公司确定的受损贷款为4020万美元，包括1740万美元TDR贷款、1650万美元购买的信用受损贷款和630万美元次级非TDR贷款；2020年12月31日，受损贷款为4340万美元[257] - 2021年3月31日，非应计贷款总额为8679美元，非执行贷款总额为9215美元，非执行资产总额为9300美元；2020年12月31日分别为10747美元、11333美元和11530美元[265] - 2021年3月31日，不良债务重组（TDRs）为17442美元，其中应计TDRs为11752美元，非应计TDRs为5690美元；2020年12月31日分别为18477美元、11742美元和6735美元[265] - 2021年3月31日，平均未偿还贷款余额为1213562美元，期末贷款为1192126美元，期末总资产为1732294美元；2020年12月31日分别为1234732美元、1237581美元和1649095美元[265] - 2021年，贷款冲销总额为225美元，贷款回收总额为42美元，净贷款冲销（NCOs）为183美元；2020年分别为1318美元、291美元和1027美元[265] 不良资产相关 - 截至2021年3月31日，不良资产从2020年12月31日的1153万美元降至930万美元，减少220万美元，主要因收购不良贷款减少[267] - 截至2021年3月31日，非应计TDR贷款从2020年12月31日的670万美元降至570万美元[269] - 截至2021年3月31日，分类资产从2020年12月31日的2850万美元降至2610万美元，主要因不良资产减少[271] 特定行业贷款及贷款修改相关 - 截至2021年3月31日，特殊提及贷款余额为1365.9万美元，次级贷款余额为2606.4万美元，受批评贷款余额为3972.3万美元[273] - 截至2021年3月31日，酒店和餐厅行业贷款分别约为9300万美元和3900万美元，酒店行业贷款加权平均贷款价值比为56%，债务偿付覆盖率为2.3倍[273] - 截至2021年3月31日，因疫情相关借款人请求，银行有5730万美元贷款修改，约3900万美元修改计划在第二季度恢复正常本息支付，截至4月30日，45%已按合同还款[274] MSR资产相关 - 公司MSR资产公允价值从2020年12月31日的330万美元增至2021年3月31日的400万美元，主要因预计预付率降低，MSR资产减值转回90万美元[277] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，为他人服务的一至四户家庭住宅房地产贷款未偿余额分别为5.516亿美元和5.537亿美元，MSR资产公允价值占服务组合的比例分别为0.73%和0.59%[278] 存款相关 - 截至2021年3月31日，存款从2020年12月31日的12.95亿美元增至13.8亿美元，增加8490万美元，主要因非到期存款增长，零售定期存款减少2400万美元[279] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，无息活期存款分别为2.57042亿美元和2.38348亿美元，有息活期存款分别为3.52302亿美元和3.01764亿美元等[280] FHLB预付款及借款相关 - 截至2021年3月31日，联邦住房贷款银行（FHLB）预付款从2020年12月31日的1.235亿美元降至1.155亿美元，减少800万美元[291] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，12个月内到期的FHLB借款加权平均利率分别为1.80%和0.50%[284] - 截至2021年3月31日，公司在FHLB借款安排下可用额度约为1.228亿美元，高于2020年12月31日的1.184亿美元[299] 股东权益及股票回购相关 - 截至2021年3月31日，公司股东权益为1.607亿美元，较2020年12月31日的1.606亿美元略有增加[295] - 截至2021年3月31日，公司根据2020年12月股票回购计划已回购约32.2万股，还可再回购约23.6万股[296] 资产负债表流动性及定期存款相关 - 截至2021年3月31日，公司资产负债表流动性比率为23.3%[297] - 截至2021年3月31日，公司2.895亿美元定期存款（CD）组合中2.174亿美元（75.1%）将在未来12个月内到期[297] 未使用承诺额相关 - 截至2021年3月31日，公司未使用承诺额为2.095亿美元，低于2020年12月31日的2.473亿美元[302] 资本水平相关 - 截至2021年3月31日，银行一级和风险资本水平超过“资本充足”要求[303] - 截至2021年3月31日，银行总资本（对风险加权资产）为174,424美元，比率15.5%；一级资本为160,344美元，比率14.3%；普通股一级资本为160,344美元，比率14.3%；一级杠杆率为160,344美元，比率9.8%[305] - 截至2020年12月31日，银行总资本（对风险加权资产）为171,702美元，比率14.7%；一级资本为157,081美元，比率13.5%；普通股一级资本为157,081美元，比率13.5%；一级杠杆率为157,081美元，比率9.9%[305] - 截至2021年3月31日，公司总资本（对风险加权资产）为167,145美元，比率14.9%；一级资本为123,065美元，比率11.0%；普通股一级资本为123,065美元，比率11.0%；一级杠杆率为123,065美元，比率7.5%[307] - 截至2020年12月31日，公司总资本（对风险加权资产）为166,

公司财务数据 - 截至2020年12月31日，公司总未偿贷款总额为12.5亿美元，包括7.971亿美元商业农业房地产贷款、2.73亿美元工商业/农业经营贷款、1.376亿美元住宅抵押贷款和3910万美元消费分期贷款[30] - 截至2020年12月31日，公司总存款为13亿美元，其中计息存款为10.6亿美元，非计息存款为2.4亿美元[32] - 截至2020年12月31日，银行持有芝加哥联邦住房贷款银行730万美元股票[50] 公司上市及监管身份 - 公司作为较小报告公司，只要非关联方持有的公司普通股在最近完成的第二个财季末的市值低于2.5亿美元，就可继续享受简化披露待遇；因公众持股量超过7500万美元，公司成为加速申报公司[37] - 公司普通股在纳斯达克全球市场上市，股票代码为“CZWI”，受《证券交易法》《证券法》及纳斯达克上市标准约束[37] - 公司因成为加速申报公司，需遵守《萨班斯 - 奥克斯利法案》第404(b)条规定，使公开报告过程成本增加[38] 金融监管政策 - 《多德 - 弗兰克法案》将FDIC的标准最高存款保险金额永久提高到25万美元，改变保险评估基础为资产，提高存款保险基金储备率[41] - 《多德 - 弗兰克法案》对资产超过100亿美元的发卡机构的借记卡交换费设定限制，可能影响资产低于100亿美元金融机构的交换费收入[41] - 银行组织需维持由普通股一级资本组成的等于风险加权资产2.5%的资本保护缓冲，以避免资本分配和支付奖金受限[43] - 为避免限制，美国银行组织的最低普通股一级资本、一级资本和总资本比率分别提高到7.0%、8.5%和10.5%[43] - 2018年5月《经济增长、监管放松和消费者保护法案》颁布，为资产低于100亿美元的小型存款机构和资产超过500亿美元的大型银行修改监管框架，银行管理层决定不选择加入新框架[42] - 收购银行控股公司10%或以上有表决权股票会被推定为获得控制权，禁止收购25%或以上有表决权证券[45] - 最终规则规定投资者可持有公司最多24.9%有表决权证券和最多33%总股本而不一定有控制权[45] - 资本充足银行需满足总风险资本比率至少10%、一级风险资本比率至少8%、CET1资本比率至少6.5%、一级杠杆比率至少5% [48] - 多德 - 弗兰克法案将FDIC每位储户最高保险金额从10万美元提高到25万美元[48] 银行监管评级 - 银行最近一次监管检查社区再投资法案评级为“满意”[50] 税收政策变化 - 2018年公司联邦企业所得税税率从34%降至24.5%，2019和2020年降至21% [51] 公司员工情况 - 截至2021年3月8日，公司有234名全职员工和251名员工，无工会员工和集体谈判协议[54] 公司利率风险管理 - 公司通过多种方式监测利率风险，采用资产和负债管理政策以应对利率变化[176,178] - 资产和负债管理委员会由银行高级管理层和董事会成员组成，定期开会审查并提出策略建议[178] - 公司策略聚焦于发放短期贷款、可变利率贷款，出售长期固定利率住宅贷款，管理资金需求等[178] 利率变化对经济价值权益和净利息收入的影响 - 2020年12月31日，利率上升300个基点时，经济价值的权益变化百分比为15%；2019年为1% [180,181] - 2020年12月31日，利率上升200个基点时，经济价值的权益变化百分比为11%；2019年为2% [181] - 2020年12月31日，利率上升100个基点时，经济价值的权益变化百分比为7%；2019年为1% [181] - 2020年12月31日，利率下降100个基点时，经济价值的权益变化无数据；2019年为 -2% [181] - 2020年12月31日，利率上升300个基点时，净利息收入变化百分比为3%；2019年为 -5% [181,182] - 2020年12月31日，利率上升200个基点时，净利息收入变化百分比为3%；2019年为 -4% [182] - 2020年12月31日，利率上升100个基点时，净利息收入变化百分比为2%；2019年为 -2% [182]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Title of each class Trading Symbol(s) Name of each exchange on which registered Common Stock, $.01 par value per share CZWI NASDAQ Global Market FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commis ...

净利息收入相关数据 - 2020年第二季度净利息收入为1230万美元，2020年上半年为2500万美元，2019年第二季度为1010万美元，2019年上半年为2010万美元[215] - 2020年二季度净利息收入为12303千美元，2019年同期为10083千美元[220] - 2020年上半年净利息收入为24974千美元，2019年同期为20145千美元[224] - 净利息收入增长源于F&M收购带来的平均资产增长、购买信用受损贷款的增值增加和有机贷款增长，部分被净息差百分比下降抵消[215] - 2020年第二季度公司发放1.37亿美元SBA PPP贷款，带来了净利息收入增长[215] 净息差相关数据 - 2020年第二季度净息差为3.34%，2019年第二季度为3.30%；2020年上半年净息差为3.48%，2019年上半年为3.36%[215][216] - 2020年第二季度剔除相关影响后净息差为3.19%，2019年第二季度为3.21%；2020年上半年剔除相关影响后净息差为3.23%，2019年上半年为3.28%[215][216] - 净息差增加是由于购买信用受损折扣的增值增加[215][216] - 2020年二季度利率差为3.16%，净息差为3.34%；2019年同期利率差为3.05%，净息差为3.30%[220] - 2020年上半年利率差为3.28%，净息差为3.48%；2019年同期利率差为3.12%，净息差为3.36%[224] 贷款损失准备金相关 - 公司维持贷款损失准备金以吸收贷款组合中的潜在损失，其确定基于特定和一般准备金[202][203] - 2020年二季度和上半年贷款损失拨备费用分别为1750千美元和3750千美元[232] - 2020年二季度和上半年与COVID - 19相关的贷款损失拨备分别为1250千美元和2000千美元[232] - 截至2020年6月30日，贷款和租赁损失准备金增至1340万美元，占贷款应收款的1.04%，或占扣除100% SBA担保PPP贷款后贷款应收款的1.16%；2019年12月31日为1030万美元，占总贷款的0.88%，增加主要因预计COVID - 19相关经济影响的贷款损失拨备200万美元及贷款增长拨备约80万美元[263] - 截至2020年6月30日，扣除C&I SBA PPP贷款和递延费用后，贷款为11.48375亿美元，贷款损失准备金为1337.3万美元，准备金与贷款比率为1.16%；与期末贷款比率为1.04%[264] - 为应对COVID - 19相关经济放缓，管理层在2020年3月31日和6月30日季度分别增加定性因素使贷款损失准备金增加75万美元和125万美元[264] - 截至2020年6月30日，贷款损失准备金（ALL）期末为1337.3万美元，期初为1032万美元[269] 商誉和无形资产核算 - 公司按ASC Topic 350核算商誉和其他无形资产，2019年12月31日和2020年6月30日商誉未减值[205][207] 资产和负债估值 - 公司对资产和负债应用各种估值方法，不同假设可能产生不同结果[208] 所得税费用相关 - 公司所得税费用基于财务报表收入，评估递延税资产可实现性需考虑未来应税收入和税务规划策略[210] - 2020年第二季度和上半年所得税费用分别为1105美元和2042美元，2019年同期分别为1500美元和1822美元[250] 平均生息资产相关 - 2020年二季度平均生息资产为1480091千美元，平均收益率4.32%；2019年同期为1230595千美元，平均收益率4.68%[220] - 2020年上半年平均生息资产为1441676千美元，平均收益率4.57%；2019年同期为1213416千美元，平均收益率4.68%[224] 生息资产利息收入变动 - 2020年二季度生息资产利息收入变动中，量增2977千美元，价降1426千美元，净增1551千美元[231] - 2020年上半年生息资产利息收入变动中，量增5474千美元，价降734千美元，净增4740千美元[231] 非利息收入相关 - 2020年第二季度非利息收入为5013美元，较2019年同期的5238美元下降4.30%；上半年非利息收入为8616美元，较2019年同期的7570美元增长13.82%[238] - 2020年第二季度和上半年存款账户服务费分别降至345美元和905美元，2019年同期分别为581美元和1131美元，主要因零售客户活动减少和零售支票账户余额增加[238] - 2020年第二季度和上半年贷款服务收入分别增至1315美元和2000美元，2019年同期分别为634美元和1188美元，主要因抵押贷款发起费用增加[238][239] - 2020年第二季度和上半年贷款销售收益分别增至1818美元和2598美元，2019年同期分别为573美元和881美元，主要因抵押贷款发起销售数量增加[238][239] - 2020年上半年贷款手续费和服务费增至721美元，2019年同期为389美元，主要因商业贷款客户活动增加[238][240] - 2020年6月公司出售Wells保险代理机构，实现净收益252美元；2019年第二季度公司出售密歇根分行，实现收益2295美元[241][242] 非利息支出相关 - 2020年第二季度非利息支出为11392美元，较2019年同期的9389美元增长21.33%；上半年非利息支出为22123美元，较2019年同期的19283美元增长14.73%[246] 证券相关数据 - 2020年6月30日，可供出售证券为1.627亿美元，较2019年12月31日的1.801亿美元有所下降；持有至到期证券增至1050万美元，2019年12月31日为290万美元[253] - 2020年第一季度，银行出售约1070万美元的固定利率抵押贷款支持证券，并置换为类似的低溢价证券[252] - 截至2020年6月30日，可供出售证券摊销成本为16.2689亿美元，公允价值为16.2716亿美元；持有至到期证券摊销成本为1.0541亿美元，公允价值为1.0922亿美元[256] 贷款相关数据 - 截至2020年6月30日，贷款总额（扣除未赚取收入和递延费用）增至12.81175亿美元，较2019年12月31日的11.7738亿美元增加1.038亿美元，主要因SBA PPP贷款增长1.373亿美元，部分被商业贷款和住宅抵押贷款及间接消费贷款减少所抵消[257] - 2020年6月30日，公司识别出减值贷款5170万美元，包括1310万美元TDR贷款、2340万美元购买的信用减值贷款和1510万美元次级非TDR贷款；2019年12月31日，识别出减值贷款6320万美元[262] - 2020年第二季度末，平均未偿还贷款余额为12.19905亿美元，期末贷款为12.81175亿美元[269] - 2020年6月30日，非应计贷款总额为1478.7万美元，较2019年12月31日的1905.6万美元有所下降[269] - 2020年6月30日，不良贷款（NPLs）占总贷款的比例为1.30%，低于2019年12月31日的1.71%[269] - 2020年6月30日，不良资产（NPAs）占总资产的比例为1.08%，低于2019年12月31日的1.41%[269] - 2020年6月30日，问题债务重组（TDRs）为1311.9万美元，其中应计TDR为612.7万美元，非应计TDR为699.2万美元[269] - 2020年6月30日，分类资产降至3590万美元，较2019年12月31日的3990万美元减少[277] - 2020年6月30日，非应计TDR贷款降至700万美元，较2019年12月31日的720万美元减少20.6万美元[276] - 2020年第二季度，170万美元收购的非应计贷款根据还款状态和历史恢复应计状态[274] - 2020年6月30日，特殊提及贷款余额为1995.8万美元，次级贷款余额为3591.1万美元，期末余额为5586.9万美元[278] - 2020年6月30日，酒店和餐厅行业贷款分别约为1.09亿美元和4200万美元，酒店行业贷款加权平均贷款价值比为58.5%，债务偿付覆盖率为1.75倍，餐厅行业约2100万美元贷款流向特许快餐餐厅[279][280] - 截至2020年6月30日，公司因COVID - 19相关借款人请求完成1.973亿美元贷款修改，约55%为全额付款延期，45%为仅支付利息延期，酒店和餐厅行业获批延期分别约为7.84亿美元和2500万美元[281] - 2020年6月30日，公司非应计差额期末为335.5万美元[283] 贷款相关规定 - 非执行贷款包括非应计贷款和重组时逾期90天以上的重组贷款；不同类型贷款根据逾期天数停止利息收入计提，如商业/农业房地产贷款逾期90天以上等[266] - 当停止利息计提时，已计入收入的利息将被冲回；若收款存疑，非应计贷款现金收款用于冲减本金而非确认为利息收入[267] - TDR通常涉及向借款人提供贷款修改的让步，如修改还款计划或利率；TDR贷款可能涉及冲减贷款账面价值至公允价值[267] 不良资产相关 - 截至2020年6月30日，不良资产降至1740.1万美元，较2019年12月31日减少420万美元[274] MSR资产相关 - 公司MSR资产公允价值从2019年12月31日的430万美元降至2020年6月30日的350万美元，主要因4120万美元减值，2020年6月30日和2019年12月31日MSR资产占服务组合百分比分别为0.65%和0.82%[284] 存款相关 - 存款从2019年12月31日的11.96亿美元增至2020年6月30日的12.72亿美元，零售和商业非到期存款分别增加3500万美元和9100万美元，经纪和机构存款从5400万美元降至2000万美元，零售定期存款减少1100万美元[285][287] FHLB预付款及借款相关 - 2020年6月30日和2019年12月31日，FHLB预付款分别为1.245亿美元和1.31亿美元，2020年公司可从PPPLF借款1.373亿美元，6月30日无未偿还借款[289][290] - 2020年第一季度，公司增加1250万美元10年期可赎回预付款，2020年6月30日和2019年12月31日分别有5500万美元和4250万美元此类预付款[291] - 截至2020年6月30日，公司FHLB借款安排下可用资金约为1.892亿美元，低于2019年12月31日的2.039亿美元[297] - 2020年公司可在PPPLF工具下借款1.373亿美元，截至2020年6月30日无未偿还借款[297] 股东权益相关 - 股东权益从2019年12月31日的1.506亿美元增至2020年6月30日的1.528亿美元，主要因净利润570万美元，被240万美元现金股息和180万美元股票回购部分抵消，每股账面价值从13.36美元增至13.70美元，有形每股账面价值从9.89美元增至10.31美元[293] 资产负债表流动性及相关额度 - 2020年6月30日，公司资产负债表流动性比率为12.2%，3.502亿美元CD组合中2.275亿美元（65%）将在未来12个月内到期[296] - 公司与美联储银行的信贷额度为120万美元，还有2500万美元的无承诺联邦资金购买信贷额度和500万美元的循环信贷额度[298] - 截至2020年6月30日，公司未使用承诺为2.139亿美元，低于2019年12月31日的2.467亿美元[300] 资本比率相关 - 截至2020年6月30日，银行总资本（风险加权资产）为1.66781亿美元，比率为14.0%；一级资本为1.53408亿美元，比率为12.9% [303] - 截至2020年6月30日，公司总资本（风险加权资产）为1.43353亿美元，比率为12.1%；一级资本为1.1498亿美元，比率为9.7% [306] 利率变动对经济价值权益和净利息收入的影响 - 利率立即且永久上升300个基点时，2020年6月30日经济价值权益估计变化为1%，2019年12月31日为1% [311][312] - 利率立即且永久下降100个基点时，2020年6月30日经济价值权益估计变化为 - 2%，2019年12月31日为 - 1% [312][313] - 利率立即且永久上升300个基点时，2020年6月30日预计净利息收入变化为1%，2019年12月3