业绩总结 - 2024年净收入为11.66亿美元，稀释每股收益为8.33美元[8] - 2024年第四季度净收入为2.93亿美元，稀释每股收益为2.10美元[8] - 2024年第四季度净利为293,115千美元，较2023年第四季度的238,953千美元增长22.7%[91] - 2024年第四季度总收入为675,792千美元，较2024年第三季度的657,117千美元增长2.6%[88] - 2024年第四季度的调整后净收入为290,496千美元，较2024年第三季度的291,276千美元略微下降[91] 用户数据 - 平均存款同比增长9%，期末存款增长13%[8] - 平均贷款同比增长6%，期末贷款增长3%[8] - 2024年第四季度的存款平均成本为2.75%[83] 财务指标 - 2024年净利息收入(NII)同比下降1%，环比增长3%[9] - 2024年净利息利润率(NIM)为3.27%，第四季度为3.24%[9] - 2024年全年的净坏账率为26个基点[8] - 2024年12月31日的CET1比率为14.3%[44] - 2024年12月31日的杠杆比率为10.4%[44] - 2024年12月31日的有形普通股权比率为9.6%[44] 股东回报 - 2025年第一季度每股股息提高9%，从2024年第四季度的0.55美元增加至0.60美元[46] - 2024年第四季度回购20万股，平均价格低于98美元，未来还有3.29亿美元的回购授权[46] 未来展望 - 预计2025年贷款年增长率在4%到6%之间[48] - 预计2025年净利息收入年增长率在4%到6%之间[48] - 预计2025年总收入年增长率在5%到7%之间[48] - 预计2025年总运营非利息支出年增长率在7%到9%之间[48] 其他信息 - 2024年第四季度的效率比率为36.92%，较2024年第三季度的44.34%显著改善[88] - 2024年第四季度的总非利息收入为88,166千美元，较2024年第三季度的84,395千美元增长2.3%[88] - 2024年12月31日的平均股东权益为7,731,324千美元，较2023年12月31日的6,695,852千美元增长15.5%[95] - 2024年12月31日的平均有形账面价值为7,260,182千美元，较2023年12月31日的6,224,721千美元增长16.7%[95]

文章核心观点 - 文章围绕East West Bancorp和First Hawaiian两家银行公司展开，介绍了East West Bancorp季度财报情况、股价表现及未来展望，还提及First Hawaiian即将公布的财报预期 [1][9] East West Bancorp季度财报情况 - 季度每股收益2.08美元，未达Zacks共识预期的2.13美元，去年同期为2.02美元，此次财报盈利意外为 - 2.35% [1] - 上一季度预期每股收益2.05美元，实际为2.09美元，盈利意外为1.95% [1] - 过去四个季度，公司三次超出共识每股收益预期 [2] - 截至2024年12月季度营收6.7579亿美元，超Zacks共识预期3.28%，去年同期为6.5474亿美元，过去四个季度公司四次超出共识营收预期 [2] East West Bancorp股价表现 - 自年初以来，公司股价上涨约7.3%，而标准普尔500指数涨幅为3.5% [3] East West Bancorp未来展望 - 股票近期价格走势和未来盈利预期主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [3] - 盈利前景可帮助投资者判断股票走向，包括当前对未来季度的共识盈利预期及预期变化 [4] - 近期盈利预估修正趋势与短期股价走势有强关联，可通过Zacks Rank追踪 [5] - 财报发布前，公司盈利预估修正趋势喜忧参半，当前Zacks Rank为3（持有），预计短期内股票表现与市场一致 [6] - 未来季度和本财年的盈利预估变化值得关注，当前未来季度共识每股收益预期为2.07美元，营收6.5143亿美元，本财年共识每股收益预期为8.68美元，营收26.8亿美元 [7] 行业情况 - Zacks行业排名中，Banks - West行业目前处于250多个Zacks行业的前32%，排名前50%的行业表现优于后50%行业两倍多 [8] First Hawaiian财报预期 - 预计1月31日公布截至2024年12月季度财报，预计季度每股收益0.40美元，同比增长8.1%，过去30天该季度共识每股收益预估上调1.6% [9] - 预计营收1.8628亿美元，较去年同期下降11.4% [10]

整体业绩表现 - 2024年全年净收入达12亿美元，摊薄后每股收益为8.33美元，同比分别增长0.4%和2%[1][11] - 2024年全年营收达26亿美元，同比增加600万美元；全年税前、拨备前收入达17亿美元，同比增长7400万美元，增幅5%[11] - 2024年第四季度净收入为2.93亿美元，摊薄后每股收益为2.10美元；第四季度营收为6.76亿美元，环比增长1900万美元，增幅3%[11] - 2024年全年费用收入同比增长12%，达到创纪录水平，财富管理、贷款和存款账户费用表现突出[2] - 2024年第四季度，利息和股息收入为10.59266亿美元，较上季度下降1.5%，较去年同期增长7.0%[36] - 2024年第四季度，净利息收入在计提信贷损失准备后为5.17626亿美元，较上季度下降2.5%，较去年同期下降3.8%[36] - 2024年第四季度，非利息收入为8816.6万美元，较上季度增长4.5%，较去年同期增长10.3%[36] - 2024年第四季度，净收入为2931.15万美元，较上季度下降2.0%，较去年同期增长22.7%[36] - 2024年全年，利息和股息收入为41.93196亿美元，较去年同期增长13.5%[40] - 2024年全年，净利息收入在计提信贷损失准备后为21.04716亿美元，较去年同期下降3.8%[40] - 2024年全年，非利息收入为3.35218亿美元，较去年同期增长13.5%[40] - 2024年全年，净收入为11.65586亿美元，较去年同期增长0.4%[40] - 2024年全年净利息收入（FTE）为22.83483亿美元，低于2023年的23.13982亿美元[67] - 2024年全年总营收（FTE）为26.18701亿美元，略高于2023年的26.09246亿美元[67] - 2024年12月31日和2023年12月31日财年净收入分别为11.65586亿美元和11.61161亿美元；调整后净收入分别为11.61447亿美元和12.11527亿美元[72] - 2024年12月31日和2023年12月31日财年摊薄后每股收益分别为8.33美元和8.18美元；调整后摊薄每股收益分别为8.30美元和8.54美元[72] 资产与负债情况 - 截至2024年12月31日，总资产为760亿美元，同比增长64亿美元，增幅9%；总贷款为537亿美元，同比增长15亿美元，增幅3%；总存款为632亿美元，同比增长71亿美元[5] - 截至2024年12月31日，公司总资产760亿美元，较2024年9月30日增长2.0%，较2023年12月31日增长9.1%[22][30] - 现金及现金等价物和银行存款为52.99亿美元，较2024年9月30日增长6.5%，较2023年12月31日增长14.6%[30] - 可供出售债务证券为108.47亿美元，较2024年9月30日增长7.0%，较2023年12月31日增长75.3%[30] - 持有至到期债务证券为29.17亿美元，较2024年9月30日下降0.4%，较2023年12月31日下降1.3%[30] - 贷款持有投资净额为530.25亿美元，较2024年9月30日增长0.9%，较2023年12月31日增长2.9%[30] - 存款为631.75亿美元，较2024年9月30日增长2.4%，较2023年12月31日增长12.6%[30] - 银行定期融资计划借款为0，较2023年12月31日下降100.0%[30] - 联邦住房贷款银行预付款为35亿美元，较2023年12月31日增长100.0%[30] - 股东权益为77.23亿美元，较2024年9月30日增长0.8%，较2023年12月31日增长11.1%[30] - 每股账面价值为55.79美元，较2024年9月30日增长0.9%，较2023年12月31日增长12.4%[30] - 截至2024年12月31日，总贷款为5.3726637亿美元，较上季度增长0.9%，较去年同期增长2.9%[32] - 截至2024年12月31日，总存款为6.3175023亿美元，较上季度增长2.4%，较去年同期增长12.6%[32] - 截至2024年12月31日，总贷款为5.32亿美元，较上季度增长1.5%，较去年同期增长3.8%[43] - 截至2024年12月31日，生息资产为7.22亿美元，较上季度增长2.7%，较去年同期增长10.1%[43] - 截至2024年12月31日，总资产为7.51亿美元，较上季度增长2.5%，较去年同期增长8.2%[43] - 截至2024年12月31日，总存款为6.19亿美元，较上季度增长2.3%，较去年同期增长11.8%[43] - 2024年12月31日、2024年9月30日和2023年12月31日股东权益分别为7.723054亿美元、7.664539亿美元和6.950834亿美元；有形账面价值分别为7.252123亿美元、7.193279亿美元和6.478535亿美元[75] - 2024年12月31日、2024年9月30日和2023年12月31日每股账面价值分别为55.79美元、55.30美元和49.64美元；有形账面价值每股分别为52.39美元、51.90美元和46.27美元[75] - 2024年12月31日、2024年9月30日和2023年12月31日总股东权益与资产比率分别为10.17%、10.29%和9.98%；TCE比率分别为9.60%、9.72%和9.37%[75] 股票回购与股息分配 - 公司宣布增加3亿美元的股票回购授权，普通股股息增加9%[2] - 2025年第一季度普通股现金股息为每股0.60美元，较之前的每股0.55美元增加9%[18] - 2024年第四季度公司回购了约20万股普通股，花费2000万美元；2025年1月22日，董事会授权额外回购至多3亿美元的股票[19] 利息与收益指标 - 2024年第四季度净利息收入为5.88亿美元，环比增长3%；净息差为3.24%，与第三季度持平[12] - 2024年第四季度非利息收入为8800万美元，环比增长4%；非利息支出为2.5亿美元[13][14] - 2024年第四季度总贷款平均收益率为6.50%，上一季度为6.73%[46] - 2024年第四季度总生息资产平均收益率为5.84%，上一季度为6.09%[46] - 2024年第四季度总付息负债平均利率为3.71%，上一季度为4.05%[46] - 2024年第四季度存款平均利率为2.75%，上一季度为2.98%[46] - 2024年第四季度利率差为2.13%，上一季度为2.04%[46] - 2024年第四季度净利息收入为5.88亿美元，净息差为3.24%，与上一季度持平[46] - 截至2024年12月31日的三个月，总生息资产平均余额为7.215亿美元，利息收入为10.59266亿美元，收益率为5.84%；而2023年同期平均余额为6.5505724亿美元，利息收入为9.90378亿美元，收益率为6.00%[49] - 截至2024年12月31日的一年，总生息资产平均余额为6.9718884亿美元，利息收入为41.93196亿美元，收益率为6.01%；2023年同期平均余额为6.4039402亿美元，利息收入为36.93805亿美元，收益率为5.77%[52] - 2024年第四季度总存款为61.948667亿美元，利息为4.28422亿美元，利率为2.75%；2023年同期总存款为55.406523亿美元，利息为3.62983亿美元，利率为2.60%[49] - 2024年全年总存款为59.673039亿美元，利息为17.20174亿美元，利率为2.88%；2023年全年总存款为54.962731亿美元，利息为12.0555亿美元，利率为2.19%[52] - 2024年第四季度利率差为2.13%，净利息收入为5.87626亿美元，净息差为3.24%；2023年同期利率差为2.27%，净利息收入为5.74834亿美元，净息差为3.48%[49] - 2024年全年利率差为2.07%，净利息收入为22.78716亿美元，净息差为3.27%；2023年全年利率差为2.45%，净利息收入为23.12254亿美元，净息差为3.61%[52] - 截至2024年12月31日的三个月，工商业贷款（C&I）平均余额为17.010327亿美元，利息为3.17374亿美元，收益率为7.42%；2023年同期平均余额为15.948678亿美元，利息为3.21026亿美元，收益率为7.99%[49] - 截至2024年12月31日的一年，工商业贷款（C&I）平均余额为16.492472亿美元，利息为12.94451亿美元，收益率为7.85%；2023年同期平均余额为15.499899亿美元，利息为11.9094亿美元，收益率为7.68%[52] - 截至2024年12月31日的三个月，商业房地产贷款（CRE）平均余额为20.307559亿美元，利息为3.17526亿美元，收益率为6.22%；2023年同期平均余额为20.414929亿美元，利息为3.27194亿美元，收益率为6.36%[49] - 截至2024年12月31日的一年，商业房地产贷款（CRE）平均余额为20.316013亿美元，利息为12.92973亿美元，收益率为6.36%；2023年同期平均余额为19.824272亿美元，利息为12.27795亿美元，收益率为6.19%[52] - 2024年第四季度平均资产回报率为1.55%，较上季度下降7个基点，较去年同期上升18个基点[55] - 2024年全年平均资产回报率为1.60%，较去年下降11个基点[55] - 2024年第四季度净息差为3.24%，与上季度持平，较去年同期下降24个基点[55] - 2024年全年净息差为3.27%，较去年下降34个基点[55] - 2024年第四季度贷款与存款比率为85.04%，较上季度下降127个基点，较去年同期下降804个基点[55] 贷款相关情况 - 2024年末贷款损失准备金为7.02052亿美元，较2023年末的6.68743亿美元有所增加[60] - 2024年贷款信用损失拨备为1.72176亿美元，2023年为1.13571亿美元[60] - 2024年末受批评贷款总额为11.73153亿美元，高于2023年末的9.7821亿美元[62] - 2024年末非应计贷款总额为1.59018亿美元，高于2023年末的1.02874亿美元[63] - 2024年末非 performing资产总额为1.94095亿美元，高于2023年末的1.14015亿美元[63] - 2024年第四季度年化净冲销与平均持有待投资贷款比率为0.48%，高于2023年的0.15%[63] - 2024年净冲销与平均持有待投资贷款比率为0.26%，高于2023年的0.09%[63] - 截至2024年12月31日，贷款损失准备金为702,052千美元，较9月30日增加5,567千美元[59] - 2024年第四季度贷款信用损失拨备为69,543千美元[59] - 2024年第四季度贷款总净冲销为63,543千美元[59] 其他财务指标与特殊事项 - 2024年效率比率为36.59%，低于2023年的39.20%[67] - 2024年二、三、四季度，公司DC Solar投资的税前回收额分别为300万美元、1100万美元和34.3万美元；2023年一、二、四季度分别为300万美元、200万美元和400万美元[68] - 2024年一、二季度，公司分别记录了1000万美元和200万美元的税前FDIC特别评估费用，四季度有300万美元的FDIC特别评估转回；2023年四季度记录了7000万美元的税前FDIC特别评估费用[69] - 2023年一、四季度，公司分别记录了1000万美元的税前AFS债务证券减值注销和300万美元的税前出售收益；一季度还记录了4

文章核心观点 - 华尔街分析师预测East West Bancorp即将发布的季度报告中，每股收益将达2.13美元，同比增长5.5%，营收为6.5431亿美元，同比下降0.1%，同时给出多项关键指标的预测值 [1] 盈利预测 - 预计季度每股收益2.13美元，同比增长5.5% [1] - 预计季度营收6.5431亿美元，同比下降0.1% [1] - 过去30天季度每股收益共识估计上调0.3%至当前水平 [2] 盈利估计调整的重要性 - 公司公布财报前，盈利估计的变化对预测投资者对股票的潜在反应很重要，盈利估计调整趋势与股票短期价格表现有强相关性 [3] 关键指标预测 净息差 - 预计为3.2%，去年同期为3.5% [5] 平均生息资产余额 - 预计达713.1亿美元，去年同期为655.1亿美元 [5] 效率比率 - 预计为35.5%，去年同期为44.4% [5] 杠杆比率 - 预计为10.6%，去年同期为10.2% [6] 总资本比率 - 预计达15.4%，去年同期为14.8% [6] 调整后效率比率 - 预计为33.4%，去年同期为33.1% [6] 一级资本比率 - 预计达14.1%，去年同期为13.3% [7] 非应计贷款总额 - 预计达1.6174亿美元，去年同期为1.0287亿美元 [7] 不良资产总额 - 预计为2.0454亿美元，去年同期为1.1402亿美元 [8] 非利息收入总额 - 预计达8403万美元，去年同期为7990万美元 [8] 净利息收入 - 预计为5.7136亿美元，去年同期为5.7483亿美元 [8] 存款账户费用 - 预计达2630万美元，去年同期为2300万美元 [9] 股价表现与评级 - 过去一个月公司股价变化为+4.9%，同期Zacks标准普尔500综合指数变动为 -2.1% [9] - 公司Zacks评级为3（持有），预计近期表现与整体市场一致 [10]

文章核心观点 - 市场预计East West Bancorp（EWBC）2024年第四季度营收下降但盈利同比增长，实际业绩与预期的对比或影响短期股价，该公司大概率超预期盈利，投资者决策前应关注其他因素；Zions也大概率超预期盈利 [1][2][16] 分组1：East West Bancorp预期情况 - 市场预计公司2024年第四季度盈利同比增长、营收下降，1月23日发布财报，若关键数据超预期股价或上涨，反之则下跌 [1][2] - Zacks一致预期公司本季度每股收益2.13美元，同比增长5.5%，营收6.5431亿美元，同比下降0.1% [3] - 过去30天该季度一致每股收益预期上调0.29% [4] 分组2：盈利惊喜预测模型 - Zacks Earnings ESP模型核心是比较最准确估计和Zacks一致预期，正ESP理论上表明实际盈利可能偏离一致预期，正ESP结合Zacks评级1、2、3时是盈利超预期的强预测指标 [5][6][8] - 负ESP不能表明盈利不及预期，负ESP和Zacks评级4、5的股票难以预测盈利超预期 [9] 分组3：East West Bancorp盈利情况分析 - 公司最准确估计高于Zacks一致预期，Earnings ESP为+0.47%，当前Zacks评级为3，大概率超预期盈利 [10][11] - 上一季度公司预期每股收益2.05美元，实际2.09美元，盈利惊喜+1.95%，过去四个季度均超预期盈利 [12][13] 分组4：投资建议 - 盈利超预期或不及预期并非股价涨跌唯一因素，但押注预期盈利超预期的股票可增加成功几率，投资者应在季度财报发布前查看公司Earnings ESP和Zacks评级 [14][15] 分组5：Zions预期情况 - 预计Zions 2024年第四季度每股收益1.26美元，同比下降2.3%，营收7.9167亿美元，同比增长6.8% [17] - 过去30天Zions一致每股收益预期上调0.1%，Earnings ESP为2.13%，结合Zacks评级3，大概率超预期盈利，过去四个季度均超预期盈利 [18]

核心观点 - East West Bancorp (EWBC) 近期股价表现不佳，过去两周下跌了5.6%，但最近一个交易日形成了锤子图表模式，这可能意味着股价找到了支撑，多头能够对抗空头，未来可能出现趋势反转 [1] 技术分析 - 锤子图表模式是蜡烛图中的一个流行价格模式，开盘价和收盘价之间的微小差异形成一个小蜡烛体，而当天的最低价与开盘价或收盘价之间的较大差异形成一个长的下影线（或垂直线），下影线的长度至少是实体的两倍，蜡烛看起来像一个“锤子” [2] - 在下跌趋势中，锤子模式形成时，股价会创新低，但随后找到支撑，买盘兴趣出现，推动股价上涨，收盘价接近或略高于开盘价，这表明空头可能失去对价格的控制，多头成功阻止价格进一步下跌，预示着潜在的趋势反转 [2] - 锤子蜡烛可以出现在任何时间框架上，如一分钟、每日、每周，并被短期和长期投资者使用，但应与其他看涨指标结合使用 [2] 基本面分析 - 近期EWBC的盈利预测修正呈上升趋势，这可以被视为基本面的看涨指标，因为盈利预测修正的正趋势通常会在短期内转化为价格上涨 [3] - 过去30天，当前财年的共识每股收益（EPS）预测增加了0.3%，这意味着覆盖EWBC的卖方分析师大多认为公司将报告比之前预测更好的盈利 [3] - EWBC目前持有Zacks排名2（买入），这意味着它在基于盈利预测修正和EPS惊喜趋势排名的4000多只股票中排名前20%，通常表现优于市场 [3]

公司基本信息 - 截至2024年9月30日，公司总资产745亿美元，约有3500名全职员工[234] 宏观利率环境 - 2024年9月美联储会议后将联邦基金利率下调50个基点，预计短期内将继续逐步降息[235] 特殊费用记录 - 2023年第四季度公司确认约7000万美元的联邦存款保险公司特别评估费用，2024年前九个月又记录了1200万美元的费用[237] 公司整体财务规模 - 截至2024年9月30日，公司总资产744.84亿美元，总贷款532.53亿美元，总存款617亿美元[234][243] - 截至2024年9月30日，总资产达745亿美元，较2023年12月31日增加49亿美元，增幅7% [249] - 截至2024年9月30日，总存款为617亿美元，较2023年12月31日增加56亿美元，增幅10% [250] - 截至2024年9月30日，股东权益为77亿美元，较2023年12月31日的70亿美元增长10%；每股账面价值为55.30美元，较2023年12月31日增长11%；有形每股账面价值为51.90美元，较2023年12月31日增长12% [251] - 截至2024年9月30日，公司股东权益为77亿美元，较2023年12月31日的70亿美元增加7.14亿美元，增幅10%[340] - 截至2024年9月30日，每股账面价值为55.30美元，较2023年12月31日的49.64美元增加11%[341] - 截至2024年9月30日，总存款为617亿美元，较2023年12月31日的561亿美元增加56亿美元，增幅10%[345] - 截至2024年9月30日，总风险加权资产为543亿美元，较2023年12月31日的537亿美元增加6.28亿美元，主要因贷款增长[354] 净收入与净利息收入情况 - 2024年第三季度净收入2.99亿美元，较2023年第三季度增加1100万美元，增幅4%；2024年前九个月净收入8.72亿美元，较2023年同期减少5000万美元，降幅5%[246] - 2024年第三季度信贷损失拨备前净利息收入5.73亿美元，较2023年第三季度增加200万美元；2024年前九个月信贷损失拨备前净利息收入17亿美元，较2023年同期减少4600万美元，降幅3%[246] - 2024年前三季度总利息和股息收入为43.0503亿美元，较去年同期增加7.1961亿美元，收益率增加4.2151亿美元[268] - 2024年前三季度总利息支出为47.6833亿美元，较去年同期增加7.4143亿美元，收益率增加3.806亿美元[268] - 2024年前三季度净利息收入变化为 - 4633万美元，较去年同期减少1734.5万美元，收益率减少2898.5万美元[268] - 2024年第三季度净利息收入为5.72722亿美元，净息差为3.24%；2023年同期净利息收入为5.70813亿美元，净息差为3.48%[263] - 2024年前九个月净利息收入为1,691,090千美元，净息差为3.28%；2023年对应数据分别为1,737,420千美元和3.66%[1] - 2024年第三季度净利润为299,166千美元，2023年同期为287,738千美元；2024年前九个月净利润为872,471千美元，2023年同期为922,208千美元[424] - 2024年第三季度总营收为657,483千美元，2023年同期为647,565千美元；2024年前九个月总营收为1,939,512千美元，2023年同期为1,952,781千美元[427] 净息差与相关收益率情况 - 2024年第三季度净息差3.24%，较去年同期下降24个基点；2024年前九个月净息差3.28%，较去年同期下降38个基点[246] - 2024年第三季度平均生息资产为703亿美元，较2023年第三季度的651亿美元增加52亿美元，增幅8%；前九个月平均生息资产为689亿美元，较2023年前九个月的635亿美元增加54亿美元，增幅8% [254] - 2024年第三季度平均生息资产收益率为6.09%，较2023年第三季度的5.87%增加22个基点；前九个月平均生息资产收益率为6.08%，较2023年前九个月的5.69%增加39个基点 [255] - 2024年第三季度平均贷款收益率为6.73%，较2023年第三季度的6.51%增加22个基点；前九个月平均贷款收益率为6.72%，较2023年前九个月的6.33%增加39个基点 [256] - 2024年第三季度平均资金成本为3.12%，较2023年第三季度的2.59%增加53个基点；前九个月平均资金成本为3.07%，较2023年前九个月的2.21%增加86个基点 [260] - 2024年第三季度利率差为2.04%，2023年同期为2.31%[263] - 2024年前九个月总生息资产平均余额为68,902,563千美元，利息收入为3,133,930千美元，平均收益率为6.08%；2023年对应数据分别为63,545,257千美元、2,703,427千美元和5.69%[1] - 2024年前九个月总付息负债平均余额为48,023,361千美元，利息支出为1,442,840千美元，平均利率为4.01%；2023年对应数据分别为40,826,548千美元、966,007千美元和3.16%[1] - 2024年前九个月贷款平均余额为52,089,261千美元，利息收入为2,622,183千美元，平均收益率为6.72%；2023年对应数据分别为48,969,843千美元、2,318,369千美元和6.33%[1] - 2024年前九个月AFS债务证券平均余额为8,125,876千美元，利息收入为273,652千美元，平均收益率为4.50%；2023年对应数据分别为6,146,653千美元、166,666千美元和3.63%[1] - 2024年前九个月C&I贷款平均余额为16,318,594千美元，利息收入为977,077千美元，平均收益率为8.00%；2023年对应数据分别为15,348,662千美元、869,914千美元和7.58%[1] - 2024年前九个月CRE贷款平均余额为20,318,851千美元，利息收入为975,447千美元，平均收益率为6.41%；2023年对应数据分别为19,625,224千美元、900,601千美元和6.14%[1] - 2024年前九个月住宅抵押贷款平均余额为15,397,583千美元，利息收入为667,367千美元，平均收益率为5.79%；2023年对应数据分别为13,928,776千美元、545,442千美元和5.24%[1] - 2024年前九个月支票存款平均余额为7,642,423千美元，利息支出为164,727千美元，平均利率为2.88%；2023年对应数据分别为7,675,325千美元、127,030千美元和2.21%[1] - 2024年前九个月货币市场存款平均余额为13,855,167千美元，利息支出为406,450千美元，平均利率为3.92%；2023年对应数据分别为11,295,157千美元、275,738千美元和3.26%[1] 其他财务比率情况 - 2024年第三季度ROA、ROE和平均有形普通股权益回报率分别为1.62%、15.99%和17.08%，均同比下降；2024年前九个月分别为1.62%、16.24%和17.40%，也同比下降[247] - 2024年第三季度普通股股息支付率为23.88%，2024年前九个月为26.66%[244] - 2024年第三季度效率比率为34.40%，2024年前九个月为36.58%[244] - 2024年第三季度效率比率为34.40%，较2023年同期的38.92%改善452个基点；FTE效率比率为34.38%，较2023年同期的38.89%改善451个基点[248] - 2024年第三季度摊薄后每股收益为2.14美元，2023年同期为2.02美元；2024年前九个月摊薄后每股收益为6.23美元，2023年同期为6.49美元[424] - 2024年有形净利润为299,411千美元，2023年为288,282千美元；2024年前九个月有形净利润为873,167千美元，2023年为923,868千美元[425] - 2024年平均有形账面价值为6,971,846千美元，2023年为6,132,953千美元；2024年前九个月平均有形账面价值为6,703,625千美元，2023年为5,938,637千美元[425] - 2024年净资产收益率为15.99%，2023年为17.28%；2024年前九个月净资产收益率为16.24%，2023年为19.23%[425] - 2024年平均有形普通股权益回报率为17.08%，2023年为18.65%；2024年前九个月平均有形普通股权益回报率为17.40%，2023年为20.80%[425] - 2024年第三季度效率比率为34.40%，2023年同期为38.92%；2024年前九个月效率比率为36.58%，2023年同期为37.50%[427] 非利息收入与支出情况 - 2024年第三季度非利息收入为8476.1万美元，较去年同期增加800万美元或10%；前九个月为2.48422亿美元，较去年同期增加3300万美元或15%[271] - 2024年第三季度存款账户费用为2681.5万美元，较去年同期增加325.5万美元或14%；前九个月为7741.2万美元，较去年同期增加742.9万美元或11%[271] - 2024年第三季度贷款费用为2645.3万美元，较去年同期增加614.1万美元或30%；前九个月为7371.8万美元，较去年同期增加1191.9万美元或19%[271] - 2024年第三季度财富管理费用为1068.3万美元，较去年同期增加476.1万美元或80%；前九个月为2879.8万美元，较去年同期增加958.5万美元或50%[271] - 2024年第三季度客户衍生品损失为70.6万美元，去年同期为收益1120.8万美元；前九个月收入为880.8万美元，较去年同期减少1233.7万美元或58%[271] - 2024年第三季度非利息支出为2.26166亿美元，较去年同期减少2600万美元或10%；前九个月为7.09475亿美元，较去年同期减少2300万美元或3%[279] - 2024年第三季度薪酬和员工福利为1.35464亿美元，较去年同期增加1231.1万美元或10%；前九个月为4.10864亿美元，较去年同期增加3312万美元或9%[279] - 2024年第三季度存款账户费用为1200万美元，较2023年同期增加100万美元，增幅6%；前九个月为3600万美元，较2023年同期增加500万美元，增幅15%[281] - 2024年第三季度存款保险费和监管评估费用为900万美元，较2023年同期增加约100万美元，增幅7%；前九个月为4000万美元，较2023年同期增加1500万美元，增幅60%[282] - 2024年第三季度其他运营费用为3600万美元，较2023年同期增加400万美元，增幅13%；前九个月为1.07亿美元，较2023年同期增加500万美元，增幅5%[283] - 2024年第三季度税收抵免和CRA投资摊销为600万美元，较2023年同期减少4400万美元，降幅89%；前九个月为3500万美元，较2023年同期减少8100万美元，降幅70%[284] - 2024年第三季度所得税费用为9000万美元，有效税率23.2%；前九个月为2.54亿美元，有效税率22.5%，较2023年同期均有增长[285] 消费者和商业银行业务情况 - 2024年第三季度消费者和商业银行业务净收入为1.42亿美元，较2023年同期减少2200万美元，降幅13%；前九个月为4.35亿美元，较2023年同期减少2600万美元，降幅6%[293][294] - 2024年第三季度消费者和商业银行业务净利息收入（信贷损失准备前）为2.91亿美元，较2023年同期

业绩总结 - 2024年第三季度净收入为2.99亿美元，稀释每股收益为2.14美元[3] - 2024年第三季度的总收入为657,483千美元，较2024年第二季度的637,902千美元增长[31] - 2024年第三季度的调整后净收入为291,276千美元，较2024年第二季度的287,338千美元有所上升[32] - 2024年9月30日的净收入为299,166美元，较2023年同期的287,738美元增长了0.15%[36] - 2024年9月30日的有形净收入为299,411美元，较2023年同期的288,282美元增长了3.91%[36] 贷款与存款 - 平均贷款环比增长1%，主要由商业和工业贷款生产及稳定的住宅抵押贷款推动[3] - 平均存款环比增长3%，来自定期存款、货币市场和有息支票账户的持续增长[3] - 截至2024年9月30日，贷款总组合为533亿美元[18] - 2024年第三季度的贷款发放额为7亿美元[25] - 商业房地产贷款组合的平均贷款价值比率为50%[19] 收入与支出 - 净利息收入环比增长4%，得益于贷款和证券收入的增加以及有息存款平均成本的降低[3] - 记录季度手续费收入为8100万美元，较上季度增长6%[3] - 2024年全年的净利息收入预计将同比下降2%至4%[16] - 2024年调整后的非利息支出预计将同比增长6%至8%[16] - 2024年第三季度的总运营非利息支出为2.21亿美元，与前一季度持平[30] 资产质量与资本 - 不良资产占总资产的比例为0.26%[11] - 贷款损失准备金（ALLL）为6.96亿美元，占贷款的1.31%[13] - 资产质量稳定，受批贷款比例为2.08%[3] - 2024年9月30日的普通股权益比率为9.4%[15] - 2024年9月30日的核心一级资本比率为14.1%[15] 效率与回报 - 2024年第三季度的效率比率为34.38%，较2024年第二季度的37.02%有所改善[30] - 平均回报率为15.99%，较2023年同期的17.28%下降了1.29个百分点[36] - 平均有形股东权益回报率为17.08%，较2023年同期的18.65%下降了1.57个百分点[36] 其他信息 - 2024年迄今已宣告分红2.20美元[3] - 2024年有效税率预计在21%至23%之间[16] - 2024年税收抵免摊销费用预计为4500万至5500万美元[16] - 2024年9月30日的可持续股东权益与资产比率为10.29%，较2024年第二季度的9.96%有所提高[34] - 2024年9月30日的抵押贷款服务资产摊销为348美元，较2023年同期的328美元增长了6.09%[36]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度2024年净收入为2.99亿美元，每股摊薄收益为2.14美元 [4] - 平均贷款环比增长1%，平均存款环比增长3% [4][6] - 净利息收入环比增长2000万美元，增幅为4% [4][8] - 每股有形账面价值增长7%，平均有形普通股权益回报率超过17% [5] 各条业务线数据和关键指标变化 - 住宅抵押贷款生产保持稳定，预计第四季度将继续增长 [6] - 商业和工业贷款增长主要来自娱乐和私募股权领域，预计第四季度将保持类似增长 [6] - 商业房地产中，多家庭贷款在第三季度实现健康增长，整体商业房地产贷款增长预计将保持温和 [6] 各个市场数据和关键指标变化 - 平均和期末存款增长3%，达到617亿美元，非利息存款占总存款的24% [6] - 现金及现金等价物平均增长近10亿美元，达到50亿美元 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司强调通过降低存款成本来优化负债结构，并继续关注客户关系的深化 [4][14] - 公司在资本管理上保持耐心，关注非有机增长机会 [22][34] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对未来贷款增长持谨慎乐观态度，认为经济环境和客户需求将影响贷款需求 [28][30] - 预计第四季度和全年净贷款损失将保持在15个基点到25个基点之间 [11] 其他重要信息 - 第三季度的信用损失准备金为4,200万美元，环比增加500万美元 [10] - 监管资本比率远高于监管要求，普通股一级资本比率为14.1% [12] 问答环节所有提问和回答 问题: 存款增长率为何高于贷款增长率 - 管理层表示，存款增长快于贷款增长为公司提供了更多灵活性，且在降低存款定价的情况下仍能实现净流入 [14] 问题: 资本管理的最新思路 - 管理层提到，资本管理的首要任务是满足客户需求，随后考虑竞争性股息和非有机增长机会 [22][34] 问题: 对于贷款增长的预期 - 管理层认为，贷款增长将取决于经济条件和客户的投资意愿，当前客户的贷款利用率有所下降 [30] 问题: 存款的流失情况 - 管理层表示，正在积极管理存款定价，可能会放弃一些高成本存款 [20] 问题: 费用收入的可持续性 - 管理层认为，费用收入的增长主要得益于销售团队的努力，未来仍有持续增长的潜力 [38]

文章核心观点 - 介绍East West Bancorp 2024年第三季度财报情况，包括营收、每股收益等数据，与去年同期及华尔街预期对比，并提及关键指标对判断公司表现的重要性，还给出过去一个月股价表现和Zacks评级 [1][3] 财务数据表现 - 2024年第三季度营收6.5748亿美元，同比增长1.5%，比Zacks共识预期高2.44% [1] - 该季度每股收益2.09美元，去年同期为2.02美元，比共识预期高1.95% [1] 关键指标对比 - 净息差3.2%，与六位分析师平均预期持平 [2] - 年化季度净冲销与平均持有至到期贷款比率0.2%，与六位分析师平均预期持平 [2] - 平均生息资产余额702.6亿美元，高于五位分析师平均预期的693.5亿美元 [2] - 总资本比率15.4%，低于三位分析师平均预期的15.5% [2] - 一级资本比率14.1%，低于三位分析师平均预期的14.2% [2] - 杠杆率10.4%，低于三位分析师平均预期的10.6% [2] - 效率比率34.4%，低于三位分析师平均预期的37% [2] - 不良资产总额1.9547亿美元，高于两位分析师平均预期的1.9287亿美元 [2] - 非应计贷款总额1.4686亿美元，低于两位分析师平均预期的1.7017亿美元 [2] - 非利息收入总额8476万美元，高于六位分析师平均预期的8045万美元 [2] - 净利息收入5.7272亿美元，高于六位分析师平均预期的5.6105亿美元 [2] - 存款账户费用2682万美元，高于四位分析师平均预期的2536万美元 [2] 股价表现与评级 - 过去一个月East West Bancorp股价回报率为8.1%，同期Zacks标准普尔500综合指数变化为2.8% [3] - 该股目前Zacks评级为3（持有），表明短期内表现可能与大盘一致 [3]