公司资产出售与税务情况 - 公司优化计划预计出售资产获1亿美元现金，截至2022年9月30日已获6460万美元[136] - 两外国税务机关对2012 - 2016年转让定价查税，提出约1.443亿美元所得税补缴[137] 整体财务数据关键指标变化 - 2022年第三季度净销售额较2021年同期增4870万美元，增幅5%；前九个月增1.678亿美元，增幅5%[142] - 2022年第三季度毛利润增至8800万美元，前九个月降至2.585亿美元，2021年同期分别为4890万和2.64亿美元[143] - 2022年第三季度销售、一般和行政费用较2021年同期降120万美元，降幅3%；前九个月降900万美元，降幅6%[144] - 2022年前九个月处置物业、厂房及设备净亏损220万美元，2021年同期为净收益420万美元[145] - 2022年第三季度资产减值及其他（贷项）费用净额为 - 980万美元，前九个月为 - 810万美元[146] - 2022年第三季度营业收入较2021年同期增4970万美元，前九个月增490万美元[149] - 2022年第三季度和前九个月利息费用因利率和债务余额上升高于2021年同期[150] - 2022年第三季度所得税拨备为330万美元，前九个月为1390万美元，2021年同期分别为 - 660万和910万美元[152] - 2022年前九个月，经营活动提供净现金1.057亿美元，较2021年减少4590万美元[173][175] - 2022年前九个月，投资活动使用净现金3760万美元，较2021年减少2960万美元[173][177] - 2022年前九个月，融资活动使用净现金5700万美元，较2021年减少2970万美元[173][179] 各业务线数据关键指标变化 - 2022年前三季度，新鲜及增值产品净销售额增加9890万美元，约5%，毛利润为1.489亿美元，毛利率降至7.4%[163][164] - 2022年前三季度，香蕉净销售额增加590万美元，约1%，毛利润为8260万美元，毛利率降至6.8%[167][168] - 2022年前三季度，其他产品和服务净销售额增加6300万美元，53%，毛利润增加1690万美元，毛利率升至14.9%[170][171] - 2022年第三季度，新鲜及增值产品毛利润从4160万美元增至5510万美元，毛利率升至9.2%[158] - 2022年第三季度，香蕉净销售额增加2310万美元，6%，毛利润为2260万美元，毛利率升至5.8%[159][160] - 2022年第三季度，其他产品和服务净销售额增加2700万美元，70%，毛利润增加670万美元，毛利率升至15.7%[161][162] 公司信贷与债务情况 - 2022年9月13日，公司将循环信贷额度从11亿美元降至9亿美元，9月30日，借款余额为4.861亿美元，年利率4.00%[181][184] - 第二份A&R信贷协议要求公司维持综合杠杆比率不超过3.50:1.00，综合利息覆盖率不低于2.25:1.00，且对资本支出、股票回购、股息支付等有相关限制，允许每年支付现金股息上限为前一财年综合净收入的50%与2500万美元中的较高者或不使综合杠杆比率超过3.25:1.00的最大金额，股票回购上限为1.5亿美元或不使综合杠杆比率超过3.25:1.00的金额[186] - 截至2022年9月30日，公司在承诺的营运资金安排下有4.394亿美元的借款额度，主要来自循环信贷安排[187] - 公司认为未来十二个月手头现金、循环信贷安排下的借款能力和经营现金流足以偿还未偿债务，但无法预测当前经济环境或新冠疫情的未来发展是否会对长期流动性状况产生重大不利影响[188] 公司套期保值情况 - 截至2022年9月30日，公司外汇现金流套期保值的公允价值为净资产350万美元，而2021年12月31日为净负债1370万美元[191][193] - 截至2022年9月30日，公司利率互换现金流套期保值的公允价值为资产1510万美元，而2021年12月31日为负债2940万美元[194] - 预计未来12个月公司现金流套期保值的净公允价值中有1060万美元将转入收益，约6年内有670万美元净收益转入收益[195] 公司合规与内部控制情况 - 截至2022年9月30日，公司在第二份A&R信贷协议下的所有契约均合规[186] - 截至2022年9月30日，公司的承诺或合同义务与2021年12月31日财年的年度报告相比无重大变化[189] - 2022年第三季度，公司的关键会计政策和估计无重大变化[190] - 公司管理层评估认为截至2022年9月30日披露控制和程序有效，且该季度财务报告内部控制无重大影响的变化[212]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第二季度净销售额较上年同期增加7000万美元，实现连续5个季度同比增长 [8] - 产品销售成本增加1亿美元，主要受广泛的通胀、供应链和物流逆风影响 [9] - 调整后EBITDA利润率为4.6%，调整后EBITDA为5600万美元，上年同期为8400万美元 [10][23] - 调整后毛利润为8100万美元，上年同期为1.12亿美元，受通胀压力和物流限制负面影响 [20] - 调整后营业收入为3300万美元，上年同期为6100万美元，主要因毛利润降低 [21] - 调整后FDP净收入为2100万美元，上年同期为4700万美元；摊薄后每股收益为0.44美元，上年同期为0.99美元 [22] - 销售、一般和行政费用为4700万美元，上年同期为5100万美元，主要因行政和广告费用降低 [28] - 净利息费用约为600万美元，较上年增加50万美元，主要因利率上升 [28] - 所得税费用两期相近，约为500万美元 [29] - 年初至今，经营活动产生的净现金为9500万美元，上年同期为1.4亿美元，主要因净收入降低 [29] - 长期债务从2021年第二季度末的4.73亿美元降至2022年第二季度末的4.63亿美元，较本季度第一季度减少9100万美元 [30] 各条业务线数据和关键指标变化 新鲜和增值产品业务 - 2022年第二季度净销售额较上年同期增加5800万美元，约增长9%，因多数产品类别价格上涨，销量与上年持平 [24] - 调整后毛利润为4900万美元，上年同期为6000万美元，主要因非热带水果类别和牛油果类别受运输能力和市场波动影响，调整后毛利率降至6.7%，上年同期为8.9% [25] 香蕉业务 - 2022年第二季度净销售额较上年同期减少500万美元，主要因销量略降和亚洲汇率波动不利 [26] - 调整后毛利润为2200万美元，上年同期为4900万美元，主要因单位生产和分销成本增加，毛利率降至5.3%，上年同期为11.3% [26] 其他产品和服务业务 - 净销售额增加1700万美元，增长42%，主要因北美第三方货运服务净销售额增加 [27] - 毛利润增长5%，因第三方货运服务净销售额增加 [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 汇率波动预计在下半年对关键销售市场不利，因预计美元走强，公司对欧元和日元进行了部分套期保值 [16] - 欧洲市场价格在过去几个月保持良好，公司年初对欧元进行了套期保值，一定程度上减轻了影响 [39] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 产品创新方面，推出按贸易有机香蕉和Goodvocado，满足消费者趋势 [11] - 与领先的云供应链提供商stored合作，利用美国22个一流冷藏设施；与Happy Egg扩大美国物流服务 [12] - 开展危地马拉白玉米行作物扩张项目，计划扩展到其他地区和作物 [13] - 继续通过13艘船只扩展商业货运服务，为更广泛客户提供定制航运解决方案 [14] - 持续推进2020年下半年宣布的优化计划，目标是实现1亿美元现金收益，已实现6300万美元，预计下半年继续推进 [31] - 2022年前6个月资本支出为2300万美元，上年同期为7000万美元，今年支出主要用于香蕉和菠萝业务及美国生产和分销设施的自动化和技术投资 [32] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在近期历史上最动荡和不确定的经营环境中运营，但仍实现正收益，保持债务平衡，产生强劲经营现金流并持续支付股息 [9] - 尽管消费者前景疲软，但公司产品需求强劲，处于独特的抗衰退类别 [17] - 管理层对团队专注业务各方面推动盈利销售有信心，计划通过可持续增长战略实现目标，包括有机扩张、产品创新、技术投资、一流客户关系和可持续性 [18] - 预计2023年Mann Packing业务将有所改善 [47] - 香蕉行业未来产量可能大幅下降，可能出现供应不足情况 [50][51] 其他重要信息 - 公司董事会宣布2022年9月9日向8月17日登记在册的股东支付每股0.15美元的季度现金股息 [33] - 公司团队正在积极推进2021年ESG报告，有望提前实现2030年基于科学的目标 [15] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 香蕉业务价格无法提高的原因及不同市场情况 - 价格无法提高主要是零售商抵制涨价，公司希望零售商理解成本上升，否则未来无法大量供应香蕉 [36] - 公司在市场份额方面有得有失，香蕉价格多年未变，而其他成本大幅上升，目前需要采取行动 [38] - 公司年初对欧元进行了套期保值，且欧洲价格在过去几个月保持良好，一定程度上减轻了影响；市场面临物流问题，集装箱不足、运费高，香蕉供应出现短缺，且种植成本上升影响了产量 [39] 问题2: 香蕉业务定价与其他产品业务的比较及下半年成本和利润率预期 - 增值产品和服务业务在定价上更具灵活性，而香蕉业务受价格预期影响较大 [41] 问题3: 新鲜和增值业务过去10年未能实现显著利润增长的原因 - 该业务虽提高了价格，但生产成本也在上升，有时价格上涨被成本增加抵消；收购的Mann Packing业务在疫情期间遭受重大损失，影响了平均定价 [44] 问题4: Mann Packing业务具体需要改进的方面及改善时间 - 主要问题在于合同未反映实际成本和合理利润，公司正在从销售和生产等多方面解决问题，预计2023年将有所改善 [45][47] 问题5: 香蕉业务近期供需前景 - 近几个月香蕉供需情况不稳定，厄瓜多尔生产受施肥和供应链问题影响，产量和质量不稳定；中小种植户融资困难，未来香蕉行业产量可能大幅下降，可能出现供应不足情况 [49][50][51]

资产出售与税务情况 - 优化计划预计出售资产获1亿美元现金，截至2022年7月1日已获6330万美元[137] - 两外国司法管辖区税务检查，所得税不足约1.383亿美元，公司强烈抗议[138] 整体财务数据关键指标变化 - 2022年第二季度净销售额较2021年同期增加7030万美元，增幅6%；前六个月增加1.19亿美元，增幅5%[143] - 2022年第二季度毛利润为8070万美元，低于2021年同期的1.1亿美元；前六个月为1.705亿美元，低于2021年同期的2.151亿美元[144] - 2022年第二季度销售、一般和行政费用较2021年同期减少410万美元，降幅8%；前六个月减少780万美元，降幅8%[145] - 2022年第二季度处置财产、厂房和设备净收益160万美元，前六个月净损失220万美元[146] - 2022年第二季度资产减值和其他费用净额70万美元，前六个月为170万美元[147] - 2022年第二季度营业收入较2021年同期减少2500万美元，前六个月减少4490万美元[148] - 2022年第二季度其他费用净额较2021年同期增加100万美元，前六个月增加300万美元[151] - 2022年第二季度所得税拨备为490万美元，前六个月降至1070万美元，低于2021年同期的1580万美元[152] - 2022年前六个月，经营活动提供的净现金为9510万美元，低于2021年同期的1.395亿美元，减少4440万美元[174] - 2022年7月1日，营运资金为4.821亿美元，高于2021年12月31日的4.672亿美元，增加1490万美元[175] - 2022年前六个月，投资活动使用的净现金为2510万美元，低于2021年同期的5450万美元[176] - 2022年前六个月，融资活动使用的净现金为7240万美元，低于2021年同期的8250万美元[181] 各条业务线数据关键指标变化 - 新鲜及增值产品 - 2022年第二季度，新鲜及增值产品净销售额增加5840万美元，约9%；毛利润为4940万美元，低于2021年同期的5830万美元；毛利率降至6.7%，2021年同期为8.7%[155][156] - 2022年前六个月，新鲜及增值产品净销售额增加1.001亿美元，约8%；毛利润为9380万美元，低于2021年同期的1.106亿美元；毛利率降至6.7%，2021年同期为8.5%[163][164] 各条业务线数据关键指标变化 - 香蕉 - 2022年第二季度，香蕉净销售额减少510万美元，约1%；毛利润为2220万美元，低于2021年同期的4810万美元；毛利率降至5.3%，2021年同期为11.3%[159][160] - 2022年前六个月，香蕉净销售额减少1730万美元，约2%；毛利润为6000万美元，低于2021年同期的9800万美元；毛利率降至7.2%，2021年同期为11.6%[166][167] 各条业务线数据关键指标变化 - 其他产品和服务 - 2022年第二季度，其他产品和服务净销售额增加1700万美元，约42%；毛利润增加550万美元；毛利率从2021年同期的8.9%增至15.6%[161][162] - 2022年前六个月，其他产品和服务净销售额增加3620万美元，约45%；毛利润增加1020万美元；毛利率从2021年同期的8.1%增至14.4%[170][171] 信贷协议与财务限制 - 第二份A&R信贷协议要求公司保持综合杠杆比率不超过3.50:1.00，综合利息覆盖率不低于2.25:1.00[185] - 公司在任一财年可宣布或支付的现金股息上限为前一财年综合净收入的50%与2500万美元中的较大值，或不使综合杠杆比率超过3.25:1.00的最大金额[187] - 公司股票回购金额上限为总计1.5亿美元，或不使综合杠杆比率超过3.25:1.00的金额[187] 资金额度与套期保值情况 - 截至2022年7月1日，公司有2500万美元的364天可循环信用证额度，承诺的营运资金额度下有6.612亿美元的借款额度，已使用2690万美元用于开具信用证和银行担保[188] - 截至2022年7月1日，公司外汇现金流套期保值的公允价值为净资产440万美元，而2021年12月31日为净负债1370万美元[188][192] - 截至2022年7月1日，公司利率互换现金流套期保值的公允价值为净负债120万美元，而2021年12月31日为2940万美元[193] - 预计未来12个月公司现金流套期保值的910万美元净公允价值将转入收益，约6年内将有620万美元净损失转入收益[194] 季节性与市场风险情况 - 公司历史上第一、二季度实现的净销售额和毛利润占比较大，受季节性销售价格波动影响[200] - 市场风险与2021年12月31日年度报告披露相比无重大变化[206] 内部控制情况 - 截至2022年7月1日，公司披露控制和程序有效，本季度财务报告内部控制无重大变化[208]

业务更新 - 2022年第一季度净销售额达11.37亿美元，较去年同期增加4900万美元，得益于通胀定价行动[5] - 调整后EBITDA为6300万美元，利润率为5.5%，产品销售成本因通胀压力增加6400万美元，导致运营收入降低[5] 战略重点 - 公司战略重点包括保护和发展核心业务、通过可持续发展引领未来、推动创新和拓展增值业务、提升员工参与度和生产力、成为科技和消费者驱动型公司[6][7] 财务结果 - 净销售额约11.37亿美元，同比增长约5%，得益于通胀定价行动和产品及服务销售增加[13] - 调整后净收入为2620万美元，去年同期为4160万美元；调整后摊薄每股收益为0.55美元，去年同期为0.88美元[14] - 调整后毛利润为6280万美元，去年同期为8230万美元；调整后EBITDA为8980万美元，去年同期为1.066亿美元；调整后EBITDA利润率为5.5%，去年同期为7.6%[16] 产品销售情况 - 新鲜和增值产品净销售额增加4200万美元，约7%，主要因多数产品类别提价，但毛利润受通胀和成本压力影响[16] - 香蕉净销售额略低于去年同期，高成本和低销量对运营杠杆产生负面影响[19] - 其他产品和服务净销售额增加，主要因第三方货运服务销售增长，毛利润也有所增加[20][22] 非GAAP财务指标 - 公司使用调整后毛利润、调整后EBITDA等非GAAP财务指标评估业务运营表现，这些指标排除特殊项目，更具可比性[24][25]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第一季度净销售额增加4900万美元，约5%，主要得益于通胀合理定价措施，但受汇率波动和第三方航运能力不足影响 [4][8] - 调整后毛利润为9000万美元，上年同期为1.07亿美元，受通胀和成本压力、汇率波动影响 [8] - 调整后营业收入为4000万美元，上年同期为5800万美元，主要因毛利润降低和财产处置净影响，部分被行政费用降低抵消 [9] - 调整后SDP净收入为2600万美元，上年同期为4200万美元；调整后摊薄每股收益为0.55美元，上年同期为0.88美元 [9] - 调整后EBITDA为6300万美元，上年同期为8200万美元；调整后EBITDA利润率为5.5%，上年同期为7.6% [10][11] - 销售、一般和行政费用为4500万美元，上年同期为4900万美元，主要因行政费用降低 [13] - 净利息费用两期均为500万美元；所得税费用为600万美元，上年同期为1100万美元，因部分高税收管辖区收入减少 [13] - 年初至今经营活动净现金使用30万美元，上年同期为经营活动提供净现金4700万美元，主要因净收入降低、应收账款增加和成品库存增加 [13][14] - 长期债务从上年同期的5.34亿美元增至2022年第一季度末的5.54亿美元 [15] 各条业务线数据和关键指标变化 新鲜和增值产品 - 2022年第一季度净销售额增加4200万美元，约7%，因多数产品类别净销售额增加，主要与价格上涨有关 [11] - 该业务板块毛利润为4400万美元，上年同期为5200万美元，受通胀和成本压力影响，单位产品和分销成本增加，甜瓜毛利降低及上年有一次性费用影响 [11][12] 香蕉业务 - 2022年第一季度净销售额减少1200万美元，因北美销量降低，部分被价格上涨抵消 [12] - 该业务板块毛利润为3800万美元，上年同期为500万美元，受投入成本增加影响，上年有一次性保险理赔收入 [12] 其他产品和服务 - 净销售额增加1900万美元，增长49%，主要因北美第三方货运服务净销售额增加 [12] - 毛利润增加500万美元，因净销售额增加 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 汇率波动预计对关键销售市场不利，公司已对欧元和日元汇率变动进行套期保值 [7] - 欧洲市场香蕉价格自年初以来保持稳定，因俄乌战争导致运输设备和空间受限，减少了水果供应 [22][23] - 厄瓜多尔香蕉供应受俄乌战争影响，价格大幅下降，当地小种植户和中型种植户面临巨大压力，预计供应链将发生结构性变化 [22][23] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注通过产品创新、毛利管理和运营效率提升经营杠杆，如第三方货运服务显著增长 [4] - 资本部署集中于数据驱动技术和智能农业的运营投资、战略投资及支付更高股息 [5] - 与Purely Elizabeth和Good Culture进行战略投资，与Purely Elizabeth合作开发独特创新产品 [5] - 今年推出蜂蜜菠萝，预计推出新包装，补充牛油果产品 [5] - 公司认为垂直整合是关键差异化因素，可在一定程度上抵御高运费影响，庞大网络有助于优化采购和分销 [7] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 俄乌战争带来二次影响，加剧宏观经济挑战，增加化肥、燃料成本和运输中断压力，近期难以实现毛利正常化 [6][7] - 管理层对团队推动增长的能力有信心，将采取多方面措施，包括有机和新产品扩张、实施定价措施和提高运营效率 [7] - 公司可持续发展努力是核心工作，致力于构建农业生产和生物多样性共同繁荣的食品体系 [6] 其他重要信息 - 公司被《新闻周刊》评为2022年美国最受信任的公司之一 [6] - 公司在水安全、气候变化和森林类别获得CDP高分，获2021年商业可持续发展奖，两个最大农业运营已实现碳中和 [6] - 公司继续推进2020年下半年宣布的优化计划，已产生5900万美元现金，预计2022年继续朝着1亿美元现金收益目标取得进展 [14] - 2022年资本支出将恢复到更正常水平，预计低于1亿美元，但机械设备交付时间几乎翻倍可能影响支出速度 [15] - 董事会宣布2022年6月10日向5月18日登记在册的股东支付每股0.50美元的季度现金股息，上年同期为每股0.10美元 [15] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司对定价的控制程度，是燃油附加费定价还是永久性定价 - 公司合同中有可执行条款，如海洋运费每季度根据燃油成本调整，内陆贸易也会与客户沟通并按类似公式调整 [17] 问题2: 新鲜和增值业务板块是否承受了更多通胀压力，以及该板块全年利润率是否会改善 - 该板块除通胀压力外，还存在甜瓜生产过剩、落叶产品运输不足问题，但菠萝和鲜切水果提价有帮助 [19] - 公司表示正在努力解决问题，有望使增值产品利润率达到两位数 [20] 问题3: 香蕉业务未来几个月的供需前景，以及俄乌局势对欧洲定价的影响 - 今年厄瓜多尔香蕉供应受俄乌战争影响，价格大幅下降，但欧洲市场价格稳定，因运输受限减少了供应 [22][23] - 未来厄瓜多尔香蕉供应链可能发生结构性变化，公司认为这对行业总体有积极影响 [23] 问题4: 能否量化供应短缺导致的销售损失对收入或利润的影响 - 公司表示会后提供相关信息，认为今年前几个月因设备、运输空间和集装箱不足，损失了约一千个集装箱的销售，主要影响欧洲、亚洲和中东市场 [26][28] 问题5: 厄瓜多尔低价香蕉是否会对市场造成影响 - 北美市场多数香蕉进口是通过合同进行，公司预计短期内不会有额外厄瓜多尔香蕉进入北美市场 [32] - 欧洲、中东等现货和投机市场受运输限制，供应稳定，预计情况不会有太大变化 [32] 问题6: 公司第一季度收入与2019年第一季度相当，食品服务业务的情况如何 - 食品服务业务仍落后于疫情前水平，其发展受多种因素影响，包括疫情和中国市场及定价情况 [34] 问题7: 公司合资企业和增值产品业务的进展，以及未来12 - 18个月是否有更雄心勃勃的计划 - 公司处于初始阶段，目标是为产品增加价值、优化资产，利用运输、资产利用和分销网络优势，与合作伙伴合作，目前进展积极 [36]

公司资产出售与税务情况 - 公司优化计划预计出售资产获1亿美元现金，截至2022年4月1日已获5860万美元[136] - 两外国税务机关对2012 - 2016年转让定价查税，提出约1.565亿美元所得税补缴[137] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度净销售额11.369亿美元，较2021年同期增4860万美元，约5%[142] - 2022年第一季度毛利润8980万美元，较2021年同期1.05亿美元下降[143] - 2022年第一季度销售、一般和行政费用4520万美元，较2021年同期降370万美元，8%[144] - 2022年第一季度经营收入3980万美元，较2021年同期降1990万美元[147] - 2022年第一季度经营活动净现金使用量为0.3百万美元，较2021年第一季度的46.8百万美元减少47.1百万美元[163] - 截至2022年4月1日，营运资金为541.7百万美元，较2021年12月31日的467.2百万美元增加74.5百万美元[164] - 2022年第一季度投资活动净现金使用量为16.6百万美元，2021年第一季度为25.9百万美元[165] - 2022年第一季度融资活动提供净现金26.7百万美元，2021年第一季度使用净现金12.7百万美元[170] 各条业务线数据关键指标变化 - 新鲜和增值产品2022年第一季度净销售额6.727亿美元，较2021年同期增4170万美元，7%[152] - 香蕉业务2022年第一季度净销售额4.06亿美元，较2021年同期降1220万美元，3%[155] - 其他产品和服务2022年第一季度净销售额5820万美元，较2021年同期增1910万美元，49%[158] - 其他产品和服务2022年第一季度毛利率升至13.1%，2021年同期为7.3%[159] 公司信贷安排情况 - 截至2022年4月1日，循环信贷安排下有554.1百万美元未偿还借款，年利率为1.83%[172] - 第二份修订和重述信贷协议规定循环信贷安排可增加至多3亿美元[173] - 第二份修订和重述信贷协议要求维持综合杠杆比率不超过3.50:1.00，综合利息覆盖率不低于2.25:1.00[174] 公司套期公允价值情况 - 截至2022年4月1日，外汇现金流量套期公允价值为净资产2.0百万美元，2021年12月31日为净负债13.7百万美元[181] - 截至2022年4月1日，利率互换现金流量套期公允价值为净负债6.2百万美元，2021年12月31日为29.4百万美元[182] - 预计未来12个月现金流量套期净公允价值0.3百万美元净收益将转入收益，约6年期间净损失5.0百万美元[183] 公司前瞻性陈述与风险情况 - 季报包含有关未来财务和运营表现、新冠疫情影响、借款资金使用等方面的前瞻性陈述[191] - 前瞻性陈述受多种因素影响，包括疫情、俄乌战争、通胀等[192][194] - 自2021年12月31日年度报告以来，市场风险无重大变化[195] 公司内部控制情况 - 截至2022年4月1日，公司披露控制和程序有效[197] - 2022年第一季度末，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[197]

公司概况 - 全球知名食品品牌，产品组合丰富，在多个市场占据领先地位[2][6] - 拥有经验丰富的管理团队，员工遍布6个不同世代和多种背景[9][28] - 业务覆盖80多个国家，有27个北美配送中心、40000名员工等[15] 战略规划 - 实施5年战略转型计划，包括保护核心业务、推动创新等关键要素[23] - 注重可持续发展，涵盖提供健康选择、保护地球等方面[30][31] 财务表现 - 2021年净销售额约43亿美元，新鲜及增值产品25亿美元，香蕉16亿美元[19] - 第四季度新鲜及增值产品净销售额同比增2%，香蕉净销售额同比降3%[36][40] - 2021年调整后摊薄每股收益1.15美元，调整后EBITDA为18.94亿美元[41] 风险管理 - 前瞻性声明存在风险，受疫情、通胀、供应链等多种因素影响[1] - 农场和设施获多项认证，确保符合环保、食品安全等标准[26] 资本配置 - 2021年资本支出1.5亿美元，长期债务5.417亿美元，较2020年降低约6800万美元[44] - 2021年宣布四次季度现金股息，总计每股0.5美元，2022年2月宣布每股0.15美元现金股息[46]

财务数据关键指标变化 - 2021财年净销售额为42.52亿美元，较2020年增加4970万美元，增幅1%；若调整2020年多一周的影响，2021年净销售额增加约1.22亿美元，增幅3%[269] - 2021年毛利润为3.038亿美元，销售、一般和行政费用为1.929亿美元，营业收入为1.11亿美元[269] - 2021年净销售额受汇率波动正向影响4330万美元，主要是兑欧元、英镑和韩元的汇率波动[253] - 2021年产品销售成本受汇率波动负向影响约1110万美元，主要是兑墨西哥比索、英镑和欧元的汇率波动[261] - 2021年所得税拨备为200万美元，目前有两个外国司法管辖区对公司2012 - 2016年税务进行审查，提出约1.448亿美元的所得税不足（含利息和罚款）[262][264] - 2021年毛利润较2020年增加5290万美元，增幅21%，毛利率从6.0%提升至7.1% [271][273] - 2021年销售、一般和行政费用较上一年度减少330万美元，降幅2% [275] - 2021年处置财产、厂房和设备净收益为460万美元，2020年为2220万美元 [276] - 2021年资产减值和其他费用净额为450万美元，2020年为40万美元 [277] - 2021年营业收入较2020年增加3450万美元，主要因毛利润增加 [278] - 2021年利息费用较2020年减少110万美元，主要因利率降低和平均债务余额减少 [278] - 2021年其他费用（收入）净额为940万美元，2020年为450万美元，费用增加490万美元 [279] - 2021年所得税拨备为200万美元，2020年为500万美元，减少300万美元 [280] - 2021年经营活动提供的净现金为1.285亿美元，较2020年的1.806亿美元减少5210万美元 [293][294] - 2021年12月31日营运资金为4.672亿美元，较2021年1月1日的4.575亿美元增加970万美元[295] - 2021年和2020年投资活动使用的净现金分别为8250万美元和1.088亿美元[296] - 2021年和2020年融资活动使用的净现金分别为5320万美元和8580万美元[204] - 2021年12月31日和2021年1月1日，公司总可变利率债务账面价值分别为5.191亿美元和5.417亿美元；利率提高10%，将对2021年和2020年经营业绩分别产生约70万美元和90万美元的负面影响[361] - 2021年12月31日，利率互换合约公允价值净负债为2940万美元，而2021年1月1日为5060万美元[362] - 截至2021年12月31日和2021年1月1日，公司总资产分别为33.981亿美元和32.633亿美元[400] - 截至2021年12月31日和2021年1月1日，公司总负债分别为15.246亿美元和14.634亿美元[400] - 截至2021年12月31日和2021年1月1日，公司股东权益分别为18.24亿美元和17.497亿美元[400] - 2021年12月31日，现金及现金等价物为1610万美元，2021年1月1日为1650万美元[400] - 2021年12月31日，贸易应收账款净额为3.429亿美元，2021年1月1日为3.59亿美元[400] - 2021年12月31日，存货净额为6.028亿美元，2021年1月1日为5.077亿美元[400] - 2021年12月31日，应付账款和应计费用为5.801亿美元，2021年1月1日为5.118亿美元[400] - 2021年12月31日，长期债务和融资租赁为5.277亿美元，2021年1月1日为5.418亿美元[400] - 2021年12月31日净销售额为4252.0百万美元，2021年1月1日财年结束时为4202.3百万美元，2019年12月27日为4489.0百万美元[406] - 2021年12月31日净利润为79.9百万美元，2021年1月1日财年结束时为46.3百万美元，2019年12月27日为69.3百万美元[406][408][413] - 2021年12月31日综合收益为90.0百万美元，2021年1月1日财年结束时为34.7百万美元，2019年12月27日为45.5百万美元[408] - 2021年12月31日经营活动提供的净现金为128.5百万美元，2021年1月1日财年结束时为180.6百万美元，2019年12月27日为169.1百万美元[413] - 2021年12月31日投资活动使用的净现金为82.5百万美元，2021年1月1日财年结束时为108.8百万美元，2019年12月27日为52.2百万美元[413] - 2021年12月31日融资活动使用的净现金为53.2百万美元，2021年1月1日财年结束时为85.8百万美元，2019年12月27日为108.9百万美元[413] - 2021年12月31日基本每股收益为1.68美元，2021年1月1日财年结束时为1.03美元，2019年12月27日为1.38美元[406] - 2021年12月31日宣布的每股股息为0.50美元，2021年1月1日财年结束时为0.30美元，2019年12月27日为0.14美元[406] - 2021年12月31日加权平均普通股基本股数为47,508,208股，2021年1月1日财年结束时为47,569,794股，2019年12月27日为48,291,345股[406] - 2021年12月31日加权平均普通股摊薄股数为47,701,397股，2021年1月1日财年结束时为47,660,600股，2019年12月27日为48,394,113股[406] - 2018年12月28日，普通股流通股数为48,442,296股，股东权益总额为17.178亿美元[416] - 2019年12月27日，普通股流通股数为48,014,628股，股东权益总额为17.437亿美元[416] - 2021年1月1日，普通股流通股数为47,372,419股，股东权益总额为17.497亿美元[416] - 2021年12月31日，普通股流通股数为47,554,695股，股东权益总额为18.24亿美元[416] 各条业务线数据关键指标变化 - 新鲜和增值产品净销售额较2020年增加2070万美元，增幅1%；香蕉净销售额减少2150万美元，降幅1%；其他产品和服务净销售额增加5050万美元，增幅44% [283][286][288] - 2021年和2020年新鲜和增值产品部门资本支出分别为2950万美元（占比30%）和4650万美元（占比31%）[298] - 2021年和2020年香蕉部门资本支出分别为2000万美元（占比20%）和1200万美元（占比8%）[299] - 2021年和2020年其他产品和服务部门资本支出分别为380万美元（占比4%）和70万美元（占比小于1%）[300] 公司业务构成 - 公司业务由新鲜和增值产品、香蕉、其他产品和服务三个可报告部门组成[239][240] - 公司业务包括新鲜和增值产品、香蕉、其他产品和服务三个可报告细分市场[420][421][422] 公司财年信息 - 公司财年结束日为日历年的最后一个星期五或日历年结束后的第一个星期五，2021财年有52周，2020财年有53周，2019财年有52周[241] - 2021财年有52周，于2021年12月31日结束；2020财年有53周，于2021年1月1日结束；2019财年有52周，于2019年12月27日结束[423] 公司经营影响因素 - 2020年第一季度起，新冠疫情对公司经营业绩产生重大不利影响，2021年通胀和成本压力增加了生产和分销成本[242][245] - 公司净销售额受产品供需平衡、竞争、季节性价格波动和汇率等因素影响[250][253] 公司优化计划 - 优化计划中，公司计划出售资产预计获得约1亿美元现金收益，截至2021年12月31日已收到5700万美元[248] 公司金融衍生品及合同义务 - 截至2021年12月31日，循环信贷安排下有5.191亿美元借款，年利率为1.44%[306] - 截至2021年12月31日，外汇现金流套期保值衍生品净负债头寸为1370万美元，利率互换现金流套期保值衍生品净负债头寸为2940万美元[313][314] - 预计未来12个月将有1570万美元指定套期保值净公允价值确认为累计其他综合损失的净损失转入收益，其余2610万美元将在约7年内转入[315] - 截至2021年12月31日，公司合同义务总计24.592亿美元，其中1年内需支付6.255亿美元[321] - 截至2021年12月31日和2021年1月1日，外汇现金流套期的公允价值净负债分别为1370万美元和690万美元[358] - 假设2021年和2020年美元平均价值相对其他主要净销售货币升值10%，将导致2021年12月31日和2021年1月1日结束的年度净销售额分别减少约1.45亿美元和1.42亿美元[359] - 截至2021年12月31日，未到期利率合约名义价值为4亿美元，其中2亿美元将于2024年到期，其余2亿美元将于2028年到期[363] 公司商誉及无形资产 - 截至2021年12月31日，香蕉报告单元商誉账面价值为6430万美元，公允价值超过账面价值4.8%；预制食品报告单元商誉账面价值为4880万美元，公允价值超过账面价值12.5%；德尔蒙特预制食品报告单元名称和商标账面价值为3080万美元，公允价值超过账面价值11.8%[335] - 折现率提高1个百分点且现金流减少5%时，香蕉报告单元商誉、预制食品报告单元商誉和德尔蒙特预制食品报告单元名称和商标分别会导致账面价值超过公允价值并触发减值的金额为6430万美元、2520万美元和60万美元[335] - 截至2021年12月31日，公司的商誉和 indefinite - lived 无形资产为4.554亿美元[395] - 截至2021年12月31日，预制食品报告单元的商誉账面价值为4880万美元，Del Monte 预制食品报告单元的商标和商号账面价值为3080万美元[395] 公司会计政策 - 产品销售记录时扣除可变对价，如退货准备、折扣和折让等[325] - 获得期限一年及以内合同的增量成本计入销售、一般和行政费用，否则确认为资产并摊销[328] - 种植作物支出按成本与市价孰低计量，相关作物收获销售时计入产品销售成本[330] - 每年第四季度首日对商誉进行年度评估，或在有迹象表明可能无法收回时更频繁评估[331] - 递延所得税根据资产和负债的税务基础与财务报告金额的差异确认，可能会设立估值备抵[339] - 公司将所有购买时到期日为三个月或更短的高流动性投资分类为现金等价物[432] - 公司于2020财年首日采用ASC 326会计准则，2021和2020财年合并财务报表按新标准列报，2019财年按历史会计政策列报[434] 公司贸易应收款管理 - 贸易应收款备抵包括1020万美元的信用损失备抵和1160万美元的客户索赔备抵[433] - 公司持续评估客户信用并根据付款历史和信用状况调整信用额度[435] - 公司在存在相似风险特征时按集体（池）基础计量贸易应收款的信用损失准备，通常按地理区域或国家分组[435] - 不具有相似风险特征的应收款进行单独可收回性评估[435] - 公司以历史信用损失经验为基础估计预期信用损失，通常使用三年平均年度损失率作为起点[436] - 公司会根据影响应收款池可收回性的当前状况对历史损失率进行调整[436] - 公司通常监测宏观经济指标以评估是否需调整以反映当前状况[436] - 公司已识别索赔的准备记录为贸易应收账款和净销售额的减少[437] - 仅在所有收款努力均失败后才核销应收账款[437] - 来自一个客户的应收账款约占贸易应收账款（扣除准备后）的5%，该客户付款正常[437] 公司财务报表相关 - 公司合并财务报表及附表作为报告一部分提交[376] - 合并财务报表涵盖资产负债表、运营报表、综合收益表等多类报表，时间跨度涉及2019 - 2021年[378] - 公司合并资产负债表截至2021年1月1日，递延税项资产和递延税项负债账户减少8000万美元[426] - 2019年12月27日合并运营报表调整580万美元，将销售人员工资及相关成本从产品销售成本重分类至销售、一般和行政费用[430] 公司前瞻性陈述 - 公司年度报告包含

财务数据和关键指标变化 - 2021年调整后EBITDA从2020年的1.89亿美元增至2.07亿美元，调整后EBITDA利润率从4.5%提升4个基点至4.9% [7] - 2021年第四季度净销售额同比增加5000万美元或2%，可比基础上增加8700万美元或9%；调整后毛利润约4000万美元，上年同期为4900万美元；调整后营业亏损700万美元，上年同期亏损450万美元；调整后净亏损850万美元，上年同期亏损370万美元；摊薄后每股亏损0.24美元，上年同期每股收益0.02美元；调整后摊薄每股亏损0.18美元，上年同期亏损0.08美元；调整后EBITDA为1500万美元，上年同期为2400万美元，调整后EBITDA利润率从2.4%降至1.45% [15][16][17] - 2021年全年净销售额同比增加5000万美元或1%，可比基础上增加1.22亿美元或3%；调整后毛利润为3.07亿美元，上年同期为2.84亿美元；调整后营业净收入为1.12亿美元，上年同期为8900万美元；调整后净收入为8100万美元，上年同期为5500万美元；摊薄后每股收益1.68美元，上年同期为1.03美元；调整后摊薄每股收益1.69美元，上年同期为1.15美元，同比提升47% [24][25][27] - 2021年经营活动现金流为1.29亿美元，2020年为1.81亿美元；资本支出为9900万美元，2020年为1.5亿美元；偿还长期债务约2300万美元，余额从2020年末的5.42亿美元降至2021年的5.19亿美元 [29][30][31] 各条业务线数据和关键指标变化 新鲜和增值产品业务 - 2021年第四季度净销售额同比增加1200万美元或2%，可比基础上增加5400万美元或10%，主要因甜瓜和凤梨产品系列增长；调整后毛利润为2800万美元，上年同期为3200万美元 [18][19] 香蕉业务 - 2021年第四季度净销售额同比减少1300万美元或3%，可比基础上增加1500万美元或4%；调整后毛利润为900万美元，上年同期为1700万美元 [21][22] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2021年上半年新增两艘最先进的集装箱船，使船队总数达13艘，拓展第三方货运服务 [7] - 2021年下半年将季度现金股息从每股0.1美元提高至0.15美元，2021年总股息支付为每股0.5美元，2022年延续该做法 [8] - 2021年实施与欧洲顶级冷冻食品零售商Iceland的许可协议；投资Square Capital Global MetraTech基金；与Project Equity合作投资有机消费产品品牌；2022年宣布与Good Culture和McCormick and Company建立品牌合作关系 [9][10][11] - 推进可持续发展，成为全球首家承诺基于科学目标设定排放目标的果蔬营销商 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在应对当前充满挑战的宏观经济环境中展现出敏捷性和行业领导力，专注于缓解全行业供应和劳动力逆风 [5] - 管理层对团队执行长期战略的能力充满信心，包括发展核心业务、扩大高利润率增值产品类别覆盖范围、实施和利用技术解决方案、拓展全球客户和品牌合作伙伴关系 [14] 其他重要信息 - 2020年下半年宣布优化计划，出售非战略和未充分利用的资产，已产生6700万美元现金收益，其中2021年为1700万美元，预计2022年继续朝着1亿美元现金收益目标取得进展 [30] 总结问答环节所有的提问和回答 文档中未提及问答环节的提问和回答内容。

财务数据和关键指标变化 - 2021年前9个月，公司毛利润较上年同期增加5000万美元，对应毛利率提高150个基点至8.2% [9] - 2021年第三季度，净销售额增加1500万美元或2%，略高于10亿美元，主要受各业务板块净销售额增长及汇率波动影响 [13] - 调整后毛利润为4900万美元，上年同期为6900万美元，调整后毛利率从上年同期的7%降至4.9%，主要受通胀和成本压力影响 [14] - 调整后营业收入为30万美元，上年同期为2500万美元，调整后净收入约为100万美元，上年同期为1600万美元，摊薄后每股收益为0.03美元，上年同期为0.37美元 [15] - 调整后EBITDA为2600万美元，上年同期为5100万美元，调整后EBITDA利润率从上年同期的5.2%降至2.6% [16] - 销售、一般和行政费用为4800万美元，上年同期为4400万美元，主要因行政费用增加；净利息费用略降，主要因利率降低和平均债务余额减少；所得税本季度为约700万美元收益，上年同期为500万美元费用，主要因某些高税收管辖区收入减少 [21] - 年初至今，经营活动产生的现金流为1.52亿美元，上年同期为1.74亿美元，减少主要归因于库存和应收账款增加，部分被净收入增加、应付账款和应计费用余额增加抵消 [22] - 2021年前9个月资本支出为8300万美元，上年同期为9300万美元，主要用于新增两艘集装箱船及北美、亚洲和中美洲业务的扩张和改进 [23] - 本季度通过资产出售优化计划获得150万美元现金收入，累计达5200万美元，该计划将持续到2022年第一季度之后 [24] - 第三季度末总债务从上年同期的5.11亿美元降至4.77亿美元，基于过去12个月，总债务略高于调整后EBITDA的2倍 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 新鲜和增值产品业务 - 2021年第三季度净销售额较上年同期增加约100万美元，主要因菠萝和牛油果产品线销售额增加，菠萝在多数地区因销量增加但单价降低，牛油果在北美因单价提高但销量降低 [17] - 蔬菜、预制食品和非热带水果销售额较上年同期下降，蔬菜在北美因餐饮服务渠道需求降低导致销量下降，预制食品在欧洲因上年疫情期间客户需求增加的高基数影响，非热带水果在中东销售额下降 [18] - 调整后毛利润为4100万美元，上年同期为5600万美元，主要因北美牛油果销量下降、欧洲预制食品净销售额下降、北美新鲜切割蔬菜生产成本增加和产量下降以及北美菠萝单价降低和成本增加 [19] 香蕉业务 - 销售额较上年同期增加350万美元或1%，调整后毛利润约为250万美元，上年同期为1100万美元，主要因行业供应过剩、单价降低以及通胀和成本压力导致的分销和生产成本增加 [20] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司宣布对香蕉、菠萝和鲜切水果进行通胀合理的价格上调，以抵消供应链成本上升的影响 [6] - 公司将继续专注于品牌增长，通过自动化生产设施、发展新鲜和增值产品及服务业务、进一步利用垂直整合等资本投资，为客户提供可靠的优质服务 [8] - 公司将对菠萝销售策略进行调整，确保未来销售能保持合理的利润率 [29] - 公司正在推进资产出售优化计划，出售非战略和未充分利用的资产，以释放现金流、提高成本效益和资产回报率 [24] - 行业面临供应链通胀压力，包括运输能力紧张、劳动力不足和其他成本压力，且下半年通常因行业供应过剩和需求向季节性水果转移而更具挑战性 [6] - 菠萝市场因供应增加和需求未达预期导致价格下降，公司和主要竞争对手的进口量均有显著增加 [30][31] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计供应链的系统性成本压力将持续，尽管已采取措施缓解成本上升，但压力过大难以完全消化 [6] - 公司将继续与业务合作伙伴合作，共同应对成本压力，并有效管理成本，包括采购优化、运营整合和产品合理化 [7] - 公司对资产出售优化计划的成功完成充满信心，预计该计划将补充公司强劲的现金流状况 [24] 其他重要信息 - 公司首席可持续发展官汉斯·索特将代表公司参加在格拉斯哥举行的世界生物多样性峰会 [9] - 公司在9月入选联合国气候周基于自然的解决方案、金融和再生农业小组 [10] - 公司在本季度发布了2020年可持续发展报告，超越了2025年的一些关键环境保护目标，并为2030年设定了更宏伟的目标 [10] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 菠萝业务定价下降，公司成本状况如何，对未来几个季度有何影响 - 过去三个月菠萝业务受农场供应改善、每公顷产量提高以及市场对部分尺寸需求不足影响，公司将调整销售策略，且已提高菠萝价格，确保未来销售有合理利润率 [29] - 与香蕉市场类似，北美菠萝进口量同比显著增加，但因疫情和餐饮服务限制，需求未达预期，导致第三季度价格下降，近两周该趋势有所缓解，有望使市场恢复正常 [30] 问题2: 菠萝业务中竞争对手的供应情况及其他竞争因素对价格的影响 - 从进口数据看，四大竞争对手的进口量较上年显著增加 [31] - 行业生产受天气等自然因素影响，通常呈现整体趋势，公司在哥斯达黎加的浓缩厂和速冻业务吸收了部分水果，避免直接投放市场 [32] 问题3: 战略资产出售计划的时机驱动因素 - 出售的资产已持有30 - 40年，主要位于智利、乌拉圭等地，因公司运营效率提高和业务整合，这些资产未得到充分利用 [34] - 公司于去年第三季度启动1亿美元的资产出售优化计划，因智利政治不稳定，部分销售预期推迟至明年 [35]