财务数据关键指标变化 - 截至2025年3月31日，公司总资产为3056.6万美元，较2024年6月30日的3230.1万美元下降5.37%[15] - 2025年第一季度营收为1674.2万美元，较2024年同期的1445.7万美元增长15.8%；前九个月营收为4969.7万美元，较2024年同期的4744.7万美元增长4.74%[17] - 2025年第一季度净亏损为193.9万美元，较2024年同期的300.5万美元收窄35.47%；前九个月净亏损为549.5万美元，较2024年同期的608.9万美元收窄9.75%[17] - 2025年前九个月经营活动产生的现金流量净额为220.8万美元，而2024年同期为 - 427.4万美元[22] - 2025年前九个月投资活动使用的现金流量净额为49.8万美元，较2024年同期的58.8万美元减少15.31%[22] - 2025年前九个月融资活动使用的现金流量净额为184.8万美元，而2024年同期为373.3万美元[22] - 截至2025年3月31日，公司现金为50.5万美元，较2024年6月30日的64.3万美元下降21.46%[15] - 2025年第一季度基本和摊薄后每股净亏损为0.12美元，前九个月为0.33美元；2024年同期分别为0.18美元和0.37美元[17] - 截至2025年3月31日，公司流动负债为3419.1万美元，较2024年6月30日的3067.4万美元增长11.46%[15] - 2025年前九个月利息支付为94.7万美元，较2024年同期的100万美元减少5.3%[22] - 2025年3月31日和2024年3月31日止三个月，基本和摊薄加权平均流通普通股分别为16,684,320股和16,538,998股；2025年和2024年3月31日止九个月，分别为16,683,074股和16,510,046股[39] - 截至2025年3月31日，公司累计亏损1.052亿美元，2025年3月31日止九个月经营活动产生的现金流为220万美元，净亏损550万美元[41] - 截至2025年3月31日，公司现金余额为50万美元，Gibraltar Business Capital信贷安排下可用资金为500万美元，Cleveland Capital次级信贷额度下未来可提取资金为100万美元[41] - 2025年第一季度，四大客户收入共约14,815,000美元，占比88%；前三季度，三大客户收入共约36,211,000美元，占比73%[104] - 2025年第一季度，中国电池供应商采购额约5,413,000美元，占比34%；前三季度，采购额约12,931,000美元，占比30%[107] - 2025年3月31日，公司订单积压约为1690万美元，部分反映了客户资本支出放缓导致新叉车订单延迟[131][132] - 2025年3月和9月的总租金费用分别约为23.2万美元和69.7万美元，2024年同期分别约为23.5万美元和70.8万美元[120] - 2025年3月和9月与租赁资产相关的折旧费用分别约为3.8万美元和11.5万美元，2024年同期相同；2025年3月和9月租赁负债的利息费用分别约为4000美元和1.4万美元，2024年同期分别约为7000美元和2万美元[122] - 截至2025年3月31日，未来最低租赁付款总额中，经营租赁为162.9万美元，融资租赁为16.3万美元；总租赁负债中，经营租赁为151.2万美元，融资租赁为15.2万美元[123] - 2025年第一季度营收为1674.2万美元，较2024年同期的1445.7万美元增长228.5万美元，增幅16%，主要因物料搬运和地面支持市场需求增加，单位增长分别为10%和25%[154][155] - 2025年第一季度销售成本为1145.5万美元，占营收68%，较2024年同期的1043.2万美元（占营收72%）有所下降，主要因保修相关成本降低，部分被略高的材料成本抵消[154][156] - 2025年第一季度毛利润为528.7万美元，占营收32%，较2024年同期的402.5万美元（占营收28%）增加400个基点，主要因保修相关费用减少，部分被略高的材料成本抵消[154][157] - 2025年第一季度销售和管理费用为571.7万美元，较2024年同期的531.1万美元增加40.6万美元，增幅8%，主要因专业费用和高管招聘费用增加，部分被较低的遣散费和基于股票的薪酬抵消[154][158] - 2025年第一季度研发费用为114.7万美元，较2024年同期的128.6万美元减少13.9万美元，主要因较低的工资和遣散费[154][159] - 2025年第一季度净利息支出为36.2万美元，较2024年同期的43.3万美元减少7.1万美元，降幅16%，主要因2025年第一季度信贷安排下的平均未偿余额较低[154][160] - 2025年第一季度净亏损为193.9万美元，较2024年同期的300.5万美元有所减少，主要因毛利润增加，部分被与财务报表重述相关的销售和管理费用增加抵消[154][161] - 截至2025年3月31日的九个月，公司收入为4969.7万美元，较2024年同期的4744.7万美元增长225万美元，增幅5%[163][164] - 同期销售成本为3372.9万美元，占收入的68%，较2024年同期的3380.6万美元减少7.7万美元，占比下降300个基点[163][165] - 毛利润为1596.8万美元，占收入的32%，较2024年同期的1364.1万美元增长232.7万美元，占比提升300个基点[163][166] - 销售和管理费用为1681.7万美元，较2024年同期的1462.9万美元增加218.8万美元，增幅15%[163][167] - 研发费用为341.9万美元，较2024年同期的381.6万美元减少39.7万美元，降幅10%[163][168] - 净亏损为549.5万美元，较2024年同期的608.9万美元减少59.4万美元，亏损率从13%降至11%[163][170] - 2025年第一季度调整后EBITDA亏损112.3万美元，较2024年同期的174.5万美元改善62.2万美元；截至2025年3月31日的九个月，调整后EBITDA亏损268.7万美元，与2024年同期的278.4万美元基本持平[171] - 截至2025年3月31日的九个月，经营活动提供净现金220.8万美元，投资活动使用净现金49.8万美元，融资活动使用净现金184.8万美元，现金净减少13.8万美元[177] - 截至2025年3月31日，公司现金余额为50万美元，GBC循环信贷额度下可用资金为500万美元，次级信贷额度下可用资金为100万美元，但仍不足以满足未来12个月的运营资金需求[176][184] 资产与负债项目变化 - 2025年3月31日和2024年6月30日，存货分别为1643.3万美元和1697.7万美元，其中原材料分别为1251.7万美元和1285万美元，在产品分别为119.2万美元和47.4万美元，产成品分别为272.4万美元和365.3万美元[47] - 2025年3月31日和2024年6月30日，应计费用分别为568.5万美元和392.6万美元，其中工资和奖金应计分别为162万美元和47.1万美元，带薪休假应计分别为49.4万美元和43.7万美元，保修负债分别为330.1万美元和301.8万美元，其他应计为27万美元（2024年无此项）[48] 信贷额度相关情况 - 2023年7月28日，公司与GBC签订协议，获得最高1500万美元的高级有担保循环贷款安排，到期日为2025年7月28日，若支付循环贷款承诺的0.75%作为续期费，到期日可自动延长一年[49] - GBC信贷额度循环贷款承诺最低增幅为100万美元，总增幅不超500万美元，最多可增加5次[50] - GBC信贷额度未偿本金按有担保隔夜融资利率加5.5%年利率计息，违约时按适用利率加3%年利率计息[50] - 2024年1月30日，GBC信贷额度承诺金额从1500万美元增至1600万美元，公司支付7500美元不可退还的承诺金额增加手续费和10000美元不可退还的修订费[51] - 截至2025年3月31日的九个月，公司在GBC信贷额度下多次提款共4690万美元，多次还款共4970万美元，未偿余额约1100万美元，最多还有500万美元可用于未来借款[52] - 2021年10月29日，硅谷银行信贷额度循环信贷额度从400万美元增至600万美元，到期日延至2022年11月7日[61] - 2022年6月23日，硅谷银行信贷额度循环信贷额度增至800万美元，利率调整为最优惠利率加3.5%或7.5%中的较高者[62][64] - 2023年1月10日，硅谷银行信贷额度从800万美元增至1400万美元[67] - 2023年7月28日，公司用GBC信贷额度部分资金还清硅谷银行信贷额度所有未偿本金、利息和相关费用，并终止协议[69] - 2023年11月2日，公司与克利夫兰资本签订信贷额度协议，获得最高200万美元的信贷额度[70] - 克利夫兰资本信贷额度的本票按有担保隔夜融资利率加9%年利率计息，到期日为2025年8月15日[71] - 截至2025年3月31日和2024年6月30日，Cleveland信贷安排下的未偿还余额分别为100万美元和零[73] - 2022年5月11日公司与Cleveland等签订次级信用证协议，提供不低于300万美元且不超过500万美元的短期信贷额度[74] - 次级信用证下每笔贷款年利率为15%，到期日可由公司选择延长1年，需支付承诺金额2%的承诺费[76] - 公司为次级信用证向贷款人支付一次性承诺费，为承诺金额的3.5%，并发行五年期认股权证，可购买总计12.8万股普通股，行权价2.53美元/股[78] 股权与股票相关情况 - 2020年12月21日至2023年10月5日，公司通过“按市价发行”计划出售152.4873万股普通股，平均价格10.45美元/股，总收益约1590万美元，净收益约1530万美元[82] - 2021年9月27日公司完成注册直接发行，出售214.286万股普通股和可购买107.143万股普通股的认股权证，发行价7美元/股，总收益约1500万美元，扣除费用约100万美元[84] - 与注册直接发行相关，2021年9月公司向投资者发行五年期认股权证，可购买107.143万股普通股，行权价7美元/股，公允价值约387.4万美元[86] - 截至2025年3月31日和2024年3月31日，流通且可行使的认股权证数量均为141.311万股，加权平均行权价分别为6.14美元和6.23美元[90] - 2014年股权奖励计划于2024年11月到期，截至2025年3月31日，无股份可用于未来授予[92] - 2021年股权奖励计划授权发行不超过200万股普通股的奖励，截至2025年3月31日，有87.2039万股可用于未来授予[93] - 截至2025年3月31日，公司股票期权流通数量为1,217,525股，行权价格为5.32美元；可行权数量为766,905股，行权价格为6.39美元[94] - 2025年3月31日止九个月未授予股票期权；2024年同期授予1,034,204股，授予日公允价值为2.24美元[94][95] - 截至2025年3月31日，受限股票单位（RSU）流通数量为68,228股，加权平均授予日公允价值为4.25美元，剩余合同期限为0.05年[97] - 2023年员工股票购买计划（ESPP）获批，预留350,000股，参与者可按1 - 15%工资扣除购买，期限10年；2025年3月31日，参与者购买29,350股，每股1.46美元；当日剩余252,120股可供授予[98][99] - 2025年第一季度和前三季度基于股票的薪酬费用分别为206,000美元和831,000美元；2024年同期分别为563,000美元和1,233,000美元[101] - 截至2025年3月31日，未摊销基于股票的薪酬费用中，股票期权约为927,000美元，RSU约为17,000美元，预计分别在1.22年和1个月内摊销[101] - 截至2025年3月31日和2024年6月30日，公司现金余额分别约为505,000美元和643,000美元，存款由联邦存款保险公司最高担保250,000美元[102] - 2025年3月31日和2024年，计算摊薄加权平均流通普通股时排除

2025财年第三季度财务数据关键指标变化 - 2025财年第三季度营收1670万美元，同比增长16%，毛利润530万美元，同比增长31%，毛利率从28%提升至32% [1][2][12][13] - 2025财年第三季度调整后EBITDA亏损110万美元，较去年同期亏损170万美元收窄36% [2] - 2025财年第三季度净亏损190万美元，较去年同期亏损300万美元有所收窄 [16] 各业务线市场需求及订单情况 - 物料搬运和地面支持市场需求增长，推动本季度单位销量分别增长10%和25% [4][12] - 过去一年，六家北美新航空公司采购订单超600万美元，预计今年还有更多订单，地面支持设备订单总计约2000万美元 [4][8] - 截至2025年3月31日，未完成订单积压为1690万美元，4月30日约为1510万美元 [4][12] 公司技术与产品创新 - 公司获得智能电池循环寿命最大化算法专利，向技术驱动的能源解决方案提供商转型 [3][9] - 推出新的G系列G96 - G2高压锂离子能源解决方案，满足航空业地面支持设备需求 [3][6] - 开发SkyEMS软件平台，实现端到端电池寿命管理和循环收入流，目前处于试点阶段 [3][7] 公司资金状况 - 2025年3月31日现金为50万美元，信贷额度下剩余可用余额为500万美元，次级信贷额度下可用100万美元 [17] - 截至2025年3月31日，公司现金为50.5万美元，较2024年6月30日的64.3万美元减少[32] 公司资产情况 - 截至2025年3月31日，公司总资产为3056.6万美元，较2024年6月30日的3230.1万美元有所下降[32] 2025年第一季度及前九个月财务数据对比 - 2025年第一季度营收为1674.2万美元，2024年同期为1445.7万美元；2025年前九个月营收为4969.7万美元，2024年同期为4744.7万美元[34] - 2025年第一季度净亏损为193.9万美元，2024年同期为300.5万美元；2025年前九个月净亏损为549.5万美元，2024年同期为608.9万美元[34] - 2025年第一季度基本和摊薄后每股净亏损为0.12美元，2024年同期为0.18美元；2025年前九个月为0.33美元，2024年同期为0.37美元[34] 2025年前九个月现金流量情况 - 2025年前九个月经营活动产生的净现金为220.8万美元，2024年同期为 - 427.4万美元[36] - 2025年前九个月投资活动使用的净现金为49.8万美元，2024年同期为58.8万美元[36] - 2025年前九个月融资活动使用的净现金为184.8万美元，2024年同期为373.3万美元[36] 2025年前九个月折旧与利息支付情况 - 2025年前九个月折旧为75万美元，2024年同期为78.7万美元[36] - 2025年前九个月支付利息94.7万美元，2024年同期为100万美元[36]

文章核心观点 公司董事会邀请股东参加2025年5月13日下午2点30分在布鲁塞尔举行的普通和特别股东大会 [1] 分组1 - 股东大会召开时间为2025年5月13日下午2点30分 [1] - 股东大会召开地点为布鲁塞尔皇家街20号的法国巴黎银行活动中心 [1] - 股东大会通知可下载（有荷兰语或法语版本） [1] - 股东大会相关其他文件及2024年综合年报可在公司网站获取 [1]

纪要涉及的行业和公司 - 行业：锂电池储能行业、材料处理和地面支持设备市场、医疗设备市场等 [8][14][15][46] - 公司：Flux Power Holdings 纪要提到的核心观点和论据 公司发展基础与潜力 - 公司拥有合适的技术、人才和客户基础，有潜力成为市场领导者，新CEO Krishna Vanka有丰富经验，对公司发展充满信心 [6][7] - 前两个季度营收和毛利率实现连续增长，第一季度营收同比增长9%至1610万美元，第二季度营收虽同比下降8%但环比增长4%至1680万美元；第一季度毛利润增长23%至520万美元，毛利率升至32%，第二季度毛利润增长2%至550万美元，毛利率升至33% [8][9] - 执行了支持增长的举措，包括扩展产品线、加强团队建设等，如计划推出重型模型，任命Kelly Fry为首席营收官、Mark Barbmetler为新的工程高级主管 [11][12] 市场趋势与机遇 - 财富500强公司和大型车队对低成本、高性能的锂能源解决方案需求增加，公司有望满足其需求 [13] - 客户对公司产品质量、支持服务和创新能源远程信息处理解决方案满意，客户保留率近100%，随着锂的采用加速和电池更换需求增加，公司有显著的营收潜力 [18][19] 运营与业务更新 - 公司的两大优先事项是推动营收增长和实现盈利，持续专注于扩大销售和营销举措，以利用车队更换趋势和支持向锂的迁移 [13][14] - 虽受叉车交付延迟、高利率和经济不确定性影响，但预计2025年后期这些不利因素将减弱 [14] - 推出新产品、扩大销售团队和实施营销举措，以支持销售目标，如与第二家顶级叉车OEM建立战略合作伙伴关系，推出新的自有品牌电池计划 [15][16] 财务状况与展望 - 第一季度调整后EBITDA亏损60万美元，第二季度亏损100万美元，主要因营收增长被财务报表重述相关成本抵消 [9][22] - 毛利率在过去两年显著改善，预计将继续提高，成本降低和价格上涨推动了毛利率扩张 [22] - 截至2025年2月28日，未完成订单积压为1950万美元，反映了主要OEM采购订单的较长交货时间 [23] - 预计2025财年第三季度营收与第二季度持平，第四季度营收将增长5% - 10%，第四季度有望实现盈亏平衡或正现金流和正的调整后EBITDA [29][30][55] 其他重要但可能被忽略的内容 - 公司对之前发布的财务报表进行了重述，涉及约440万美元的过剩和过时库存以及约50万美元的非现金保修相关项目，已采取措施纠正库存会计问题，预计未来不会有遗留问题 [29] - 价格上涨为个位数（中个位数），约影响一半产品线，部分价格上涨将在第三和第四财季体现 [45] - 公司的医疗设备客户处于锂部署的早期阶段，该市场有很大的增长潜力 [47] - 公司的销售方式较为被动，需要转变为解决方案导向并创造更多市场需求 [57][58][59] - 公司已部署的25000个电池组开始进入更换周期，结合远程信息处理技术，可提供良好的需求可见性 [65][66] - 公司的远程信息处理产品有软件创收模式，未来有望成为重要的营收组成部分 [67][68][69]

文章核心观点 公司2024年财务表现良好，营收和净利润增长，在运营、投资、业务发展等方面取得进展，同时积极应对行业变化和挑战，展望2025年将受监管参数影响 [2][3][23] 财务数据 - 2024年运营收入608789千欧元，2023年为592788千欧元 [1] - 2024年EBITDA为302283千欧元，2023年为285809千欧元 [1] - 2024年EBIT为133931千欧元，2023年为129570千欧元 [1] - 2024年净利润82061千欧元，2023年为77423千欧元 [1] - 2024年物业、厂房及设备投资92122千欧元，2023年为167654千欧元 [1] - 2024年物业、厂房及设备总值1804302千欧元，2023年为1873286千欧元 [1] - 2024年权益为603813千欧元，2023年为613413千欧元 [1] - 2024年净金融债务159750千欧元，2023年为219404千欧元 [1] - 2024年合并资产负债表总额3310096千欧元，2023年为3358616千欧元 [1] 营收与利润 - 2024年合并营业额608.8百万欧元，较2023年增加16.0百万欧元，符合2024 - 2027关税方法 [2] - 2024年合并净利润82.1百万欧元，2023年为77.4百万欧元，增长4.7百万欧元 [3][4] - 公司拟向2025年5月13日年度股东大会提议每股1.40欧元的毛股息 [3][20] 运营与效率 - 2024 - 2027关税方法由监管机构CREG制定，公司严格控制运营成本、提高效率，实现多数监管目标并获得激励 [5] 投资情况 - 2024年物业、厂房及设备投资92.1百万欧元，2023年为167.7百万欧元，其中4.6百万欧元用于LNG基础设施项目，3.6百万欧元用于存储相关项目，83.9百万欧元用于传输相关项目 [6] 关键事件 - 比利时仍是西北欧能源供应重要枢纽，公司努力供应天然气并向邻国运输，德国为主要目的地 [7] - 公司位于Loenhout的存储设施在8月1日已完全填满，早于欧盟11月1日的截止日期 [8] - 2024年成功完成向高热值天然气的转换，比利时不再使用低热值天然气，但仍向法国运输 [9] - 2024年10月23日，首个生物甲烷工厂直接连接到公司网络，初始阶段产量相当于7000户家庭的消费量 [10] - 2024年4月26日，公司子公司Fluxys hydrogen被任命为比利时氢气传输网络的运营商 [11] - Fluxys hydrogen与合作伙伴在HY4Link项目中加强合作，该项目旨在连接法德卢工业集群与进口枢纽 [13][14] - 公司与行业利益相关者签署联合声明，致力于CCUS以减少比利时的二氧化碳排放 [15] - 2024年公司设计了北海集成模型，用于模拟能源基础设施相互作用以实现净零排放 [16] - 2024年公司在ESG目标方面取得良好进展 [18] - 2024年公司新招聘91名员工，103名员工获得新职责和岗位 [19] 利润分配 - 公司拟向年度股东大会提议将98.4百万欧元作为股息支付，111.8百万欧元作为利润结转 [21] 2025年展望 - 比利时受监管业务的净结果将主要由监管参数决定，当前金融市场难以准确预测利率和受监管业务的收益率 [23] - 欧盟第14轮制裁方案自2025年3月27日起禁止俄罗斯LNG转运出口到欧盟以外国家，公司LNG终端已调整运营规则，未对财务表现产生负面影响 [24][26] - 2025年第一季度，公司及其子公司决定对首个氢气基础设施进行有限范围投资，并为安特卫普港的多用途管道进行预投资 [27] 外部审计 - 审计师确认审计工作未发现需对新闻稿中会计信息进行重大更正的情况 [28] 公司信息 - 公司是能源基础设施集团Fluxys的子公司，在泛欧证券交易所上市，总部位于比利时，拥有超950名员工，运营4000公里管道、LNG终端和地下存储设施 [29] - 公司致力于运输氢气、生物甲烷等碳中和能源载体及二氧化碳，促进社会能源未来发展 [30]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2024年9月30日，公司总资产为3059.9万美元，较6月30日的3230.1万美元下降约5.27%[17] - 2024年第三季度，公司营收为1612.5万美元，较2023年同期的1478.7万美元增长约9.05%[19] - 2024年第三季度，公司净亏损为166.9万美元，较2023年同期的218.8万美元减少约23.72%[19] - 截至2024年9月30日，公司股东权益为负112.8万美元，而6月30日为正19.4万美元[17] - 2024年第三季度，经营活动提供的净现金为94.4万美元，而2023年同期使用的净现金为309.3万美元[24] - 2024年第三季度，投资活动使用的净现金为19.8万美元，较2023年同期的18.1万美元增加约9.39%[24] - 2024年第三季度，融资活动使用的净现金为83万美元，而2023年同期提供的净现金为203.4万美元[24] - 2024年第三季度，公司支付利息36.8万美元，较2023年同期的22.3万美元增加约65.02%[24] - 截至2024年9月30日公司累计亏损1.014亿美元，2024年第三季度经营活动现金流为90万美元，净亏损170万美元[37] - 截至2025年1月31日，公司现金余额为40万美元，GBC信贷安排下可用资金为490万美元，Cleveland次级信贷额度下未来可提取资金为100万美元[37] - 2024年9月30日和6月30日存货分别为1534.2万美元和1697.7万美元[43] - 2024年9月30日和6月30日应计费用分别为484.8万美元和392.6万美元[44] - 截至2024年9月30日，公司有100万美元关联方债务未偿还，6月30日无此类债务[63] - 截至2024年9月30日和6月30日，公司现金余额分别约为559,000美元和643,000美元[98] - 2024年和2023年第三季度基本和摊薄加权平均流通普通股分别为16,682,465股和16,474,754股[35] - 2024年第三季度收入为1612.5万美元，较2023年同期的1478.7万美元增长9% [150][151] - 2024年第三季度销售成本为1090.7万美元，占收入的68%，较2023年同期的1055.2万美元（占收入71%）有所增加[150][152] - 2024年第三季度毛利润为521.8万美元，占收入的32%，较2023年同期的423.5万美元（占收入29%）有所增加[150][153] - 2024年第三季度净亏损为166.9万美元，较2023年同期的218.8万美元有所减少[150][158] - 2024年第三季度调整后EBITDA亏损61.3万美元，较2023年同期亏损124.8万美元增加63.5万美元[159] - 2024年9月30日止三个月新订单约1950万美元[163] - 截至2024年9月30日，公司现金余额0.6万美元，GBC信贷安排下可用资金400万美元，Cleveland Capital提供的次级信用证下可用资金100万美元[164] - 截至2025年1月31日，公司现金余额0.4万美元，GBC循环信贷额度下可用资金490万美元，次级信用证下可用资金100万美元，预计不足以满足未来12个月运营资金需求[166] - 2024年第三季度经营活动提供净现金94.4万美元，2023年同期使用净现金309.3万美元[167] - 2024年第三季度投资活动使用净现金19.8万美元，2023年同期使用净现金18.1万美元[167] - 2024年第三季度融资活动使用净现金83万美元，2023年同期提供净现金203.4万美元[167] 公司业务线相关情况 - 公司设计、开发、制造和销售先进锂离子储能解决方案，应用于工业商业领域[29] 会计政策相关 - 2024年9月30日止三个月，公司未采用任何新的会计公告[31] 信贷安排相关 - GBC信贷安排提供最高1600万美元的循环贷款额度，到期日为2025年7月28日，可自动延期1年，延期费用为循环贷款承诺的0.75%[45][48] - 2024年第三季度，公司在GBC信贷安排下多次提款共计1380万美元，多次还款共计1550万美元，截至2024年9月30日，未偿还余额约为1200万美元，最高400万美元可用于未来借款[49] - SVB信贷安排经修订后提供最高800万美元的循环信贷额度，利率为Prime Rate加3.5%或7.5%中的较高者[56][57] - 公司因违反GBC信贷安排的EBITDA契约等事项，多次获得豁免，并支付了相关豁免费用和修订费用[50][52][53] - 2023年1月10日，公司与SVB的信贷额度从800万美元增加到1400万美元[60] - 2023年4月27日，公司将SVB信贷到期日从2023年5月7日延长至2023年12月31日[61] - 2023年7月28日，公司还清SVB信贷全部本金及利息和费用，并终止协议[62] - 2023年11月2日，公司与Cleveland Capital签订最高200万美元的信贷协议[64] - 2022年5月11日，公司与Cleveland等签订300 - 500万美元的短期信贷协议，截至2023年9月30日承诺总额400万美元，余额为0 [68] - 2025年1月22日，公司与GBC签订第四修正案，需支付5万美元不可退还的修订费，2025年3月1日已支付2.5万美元，2025年4月1日需支付剩余2.5万美元[165] 股权及股票相关 - 2020年12月21日至2023年9月30日，公司通过ATM发行出售1524873股普通股，平均价格10.45美元，总收益约1590万美元，净收益约1530万美元[77] - 2021年9月27日，公司完成注册直接发行，出售2142860股普通股和可购买1071430股的认股权证，发行价7美元，总收益约1500万美元，扣除费用约100万美元[79] - 2021年9月，公司为注册直接发行向投资者发行可购买1071430股的认股权证，行使价7美元，公允价值约387.4万美元[81] - 2022年5月，公司为信贷协议向贷款人发行可购买128000股的认股权证，行使价2.53美元，公允价值约17.3万美元[82] - 截至2024年9月30日，认股权证数量为1,413,110份，行使价格为每份6.14美元，剩余合同期限为2.23年[86] - 2014年股权计划允许授予最多1,000,000股公司普通股，截至2024年9月30日，有99,270股可用于未来授予[87] - 2021年股权计划授权发行最多2,000,000股普通股奖励，截至2024年9月30日，有853,145股可用于未来授予[88] - 截至2024年9月30日，股票期权数量为1,520,118股，行使价格为4.94美元，剩余合同期限为7.63年[90] - 截至2024年9月30日，受限股票单位数量为114,666股，授予日公允价值为5.56美元，剩余合同期限为0.36年[92] - 2023年员工股票购买计划授权预留最多350,000股公司普通股，员工可授权扣除1 - 15%薪酬购买股票，期限为10年[94] - 2024年第三季度股票薪酬费用总计347,000美元，2023年为276,000美元[97] 客户与供应商相关 - 2024年第三季度，三大客户共占总收入约11,413,000美元，占比71%；2023年为12,555,000美元，占比85%[100] - 2024年第三季度，一家供应商占总采购额约3,986,000美元，占比31%；2023年两家供应商共占3,386,000美元，占比30%[101][102] 法律诉讼相关 - 2024年4月30日，前员工对公司和第三方工资服务提供商Insperity提起集体诉讼，7月1日公司回应称索赔无价值，10月14日员工撤销对Insperity的诉讼[106] - 2024年7月5日，员工对公司和Insperity提起代表诉讼，8月8日公司回应称索赔无价值[107] - 2024年12月10日，公司和员工同意合并就业诉讼和PAGA诉讼，目前正在等待法院合并[108] - 2024年1月25日，前CPM员工对公司等提起诉讼，6月21日公司回应称索赔无价值，此案已以非重大金额和解[109] - 2024年11月1日，原告Asfa Kassam对公司、首席执行官Ronald F. Dutt和前首席财务官Charles A. Scheiwe提起联邦证券集体诉讼，索赔未指明金额[191] - 2025年1月7日，原告Ronald Pearl对公司现任和前任高管及董事提起股东派生诉讼，索赔未指明金额[192] - 2024年4月30日，前员工对公司和第三方薪资服务提供商Insperity提起集体诉讼，索赔未指明金额[193] - 2024年7月5日，前员工对公司和Insperity提起代表诉讼，索赔未指明金额[194] - 2024年1月25日，前CPM员工对公司等提起诉讼，索赔未指明金额[196] 租赁相关 - 2019年4月25日，公司与Accutek签署租约，租赁约45,600平方英尺工业空间，首年每月租金42,400美元，每年递增3%[111] - 2020年2月26日，公司与Accutek签署租约修正案，租赁额外约17,539平方英尺空间，基础租金每平方0.93美元，每年递增3%[112] - 2022年12月16日，公司与MM Parker Court Associates签署租约，租赁约4,892平方英尺办公空间，前6个月每月租金约2,300美元，7 - 12个月每月4,700美元，每年递增5%[113] - 2024年和2023年截至9月30日的三个月，总租金费用分别约为232,000美元和238,000美元[114] - 2024年9月30日，公司未来最低租赁付款总额，经营租赁为2,071,000美元，融资租赁为251,000美元[117] 订单相关 - 截至2025年2月28日，公司订单积压约为1950万美元[128] 上市合规相关 - 截至2024年6月30日财年，公司股东权益为19.4万美元，未达到纳斯达克上市规则要求的最低250万美元[133] - 公司需在2025年3月17日前提交恢复合规计划，申请将恢复合规期限延长至2025年7月30日[134] - 因未提交2024年9月30日和12月31日的10 - Q表格，公司需提交恢复合规计划更新，若被接受，可在2025年4月14日前提交逾期报告[135][137][139] - 2025年1月31日，公司收到纳斯达克通知，因其2024财年股东权益为19.4万美元，未达到250万美元的持续上市要求[199] - 2025年2月21日，公司收到纳斯达克通知，因其未提交2024年9月30日和12月31日的10 - Q表格，不符合及时提交定期财务报告的上市规则[200] - 2025年3月17日，公司向纳斯达克提交恢复股东权益合规的计划，请求将期限延长至7月30日[201] - 公司计划不迟于2025年4月15日提交逾期报告以恢复合规[202] 公司管理层变动相关 - 2025年3月10日，Ronald F. Dutt退休，Dale T. Robinette被任命为董事会主席，Krishna Vanka被任命为首席执行官和总裁[142][143] - Krishna Vanka的年度基本工资为40万美元，若未来九个月公司平均EBITDA为正，将获10万美元现金奖金[144] - 自2026财年起，Krishna Vanka可获最高达基本工资150%的现金奖金，还将获相当于基本工资50%的时间限制性股票单位和目标为基本工资50%、最高150%的绩效限制性股票单位[144] 内部控制相关 - 截至2024年9月30日，公司披露控制和程序因财务报告内部控制存在重大缺陷而无效[182] - 截至2024年9月30日，公司财务报告内部控制因人员技术会计专业知识不足导致的重大缺陷而无效[185] 未注册证券出售情况 - 报告期内公司未出售未注册证券[204] 公司运营举措相关 - 公司为改善运营盈利能力和获取额外资金，采取提高产品价格、成本节约等举措，但不确定能否实现计划[41]

营收数据变化 - 2024财年全年营收6080万美元，较2023财年的6650万美元下降8.5%；第四季度营收1340万美元，较2023年第四季度的1640万美元下降18.4%[2] - 2024财年营收为6082.4万美元，2023财年为6648.8万美元[43] 毛利润及毛利率变化 - 2024财年全年毛利润1720万美元，较2023财年的1590万美元增长8.5%；第四季度毛利润360万美元，与2023年第四季度持平[2] - 2024财年全年毛利率28%，较2023财年的24%提升443个基点；第四季度毛利率27%，较2023年第四季度的22%提升490个基点[2] - 2022 - 2024年毛利率持续提升，从13%提升至24%，再提升至28%[7] 调整后EBITDA变化 - 2024财年全年调整后EBITDA亏损400万美元，较2023财年的亏损470万美元改善15%；第四季度调整后EBITDA亏损120万美元，较2023年第四季度的亏损130万美元改善7.6%[2] - 2024财年调整后EBITDA为亏损399.9万美元，2023财年为亏损470.7万美元[35] 财务重述调整 - 财务重述累计调整520万美元，包括340万美元非现金过剩和陈旧库存、40万美元非现金保修义务费用、140万美元非现金利润表重分类[2][4] 未完成订单积压情况 - 截至2024年12月31日，未完成订单积压约1750万美元[6][19] 费用及亏损情况 - 2024财年销售及管理费用增至1890万美元，研发费用增至490万美元，净亏损830万美元[25][26][27] - 2024财年净亏损833.3万美元，2023财年净亏损774.3万美元[35] - 2024财年运营亏损为661.5万美元，2023财年为641.2万美元[43] - 2024财年净亏损每股0.50美元，2023财年为0.48美元[43] - 2024年净亏损833.3万美元，2023年为774.3万美元，2022年为1647.3万美元[45] 管理变动情况 - 公司宣布多项管理变动，包括CEO退休及新的高管任命[12] 业务举措情况 - 公司开展多项业务举措，如推出新的自有品牌计划、新产品，建立电池回收合作等[12][16][17] 现金及资产负债情况 - 2024年6月30日现金为64.3万美元，较2023年6月30日的237.9万美元减少[41] - 截至2024年12月31日，公司1600万美元信贷安排下剩余可用余额为630万美元，附属信贷额度下有100万美元可用[28] - 公司为第四修正案向GBC支付5万美元不可退还的修订费[29] - 2024年6月30日总资产为3230.1万美元，2023年6月30日为3301.8万美元[41] - 2024年6月30日总负债为3210.7万美元，2023年6月30日为2629.5万美元[41] - 2024年经营活动使用的净现金为479.8万美元，2023年为357.4万美元，2022年为2389.3万美元[45] - 2024年投资活动使用的净现金为85.3万美元，2023年为102.4万美元，2022年为79.7万美元[45] - 2024年融资活动提供的净现金为391.5万美元，2023年为649.2万美元，2022年为2046.2万美元[45] - 2024年现金净变化为减少173.6万美元，2023年为增加189.4万美元，2022年为减少422.8万美元[45] - 2024年末现金为64.3万美元，2023年末为237.9万美元，2022年末为48.5万美元[45] 其他费用变化 - 2024年折旧为104.5万美元，较2023年的89.9万美元增长16.24%[45] - 2024年基于股票的薪酬为157.1万美元，较2023年的79.8万美元增长96.87%[45] - 2024年发行普通股用于归属受限股票单位的金额为53.8万美元，2023年为41.7万美元，2022年为2.1万美元[45] - 2024年支付的利息为140.9万美元，2023年为112.7万美元，2022年为15.1万美元[45]

财务报表重述 - 公司将对2022、2023财年经审计合并财务报表及2022 - 2024财年相关未经审计合并中期财务报表进行重述[20][25] 会计错误问题 - 2023财年约120万美元过剩和陈旧库存未正确预留或核销，约50万美元借用服务包被错误计入产成品库存，导致库存高估[21] - 公司在重述和评估过程中还发现多项会计错误，包括收入确认、费用分类、账户核对、保修费用计算和债务发行成本列报等问题[27] 内部控制缺陷 - 公司管理层认为披露控制程序和财务报告内部控制在重述期间无效，存在重大缺陷[28] - 公司管理层认为缺乏有效评估内部控制的设计充分的控制，是财务报告内部控制的又一重大缺陷[29] - 公司认识到控制系统存在固有局限性，无法提供绝对保证防止或及时发现重大错报[30] - 公司确定财务报告内部控制存在重大缺陷，管理层正采取额外措施进行补救[31] 应对措施 - 2024年3月公司聘请新首席财务官，5月聘请外部财务顾问，8月聘请外部财务咨询公司和独立律师事务所协助[28][29] - 公司计划加强内部控制，特别是在库存管理和报告方面，已开始更新相关流程和控制措施[29] 信息披露豁免 - 公司是较小报告公司，无需提供市场风险的定量和定性披露信息[287]

文章核心观点 罗森律师事务所提醒在2022年11月11日至2024年9月30日期间购买Flux Power Holdings公司证券的投资者，该公司证券集体诉讼的首席原告截止日期为2024年12月31日，投资者可通过特定方式加入诉讼并可能获得赔偿 [5][8] 案件相关 - 案件已提起集体诉讼，若想担任首席原告需在2024年12月31日前向法院申请，首席原告代表其他集体成员指导诉讼 [3] - 若在集体诉讼期内购买Flux Power证券，可通过风险代理安排获得赔偿且无需支付任何自付费用或成本 [8] - 据诉讼，被告在集体诉讼期内作出重大虚假和/或误导性陈述，未披露财务报表存在的问题，包括夸大库存、毛利润等，低估销售成本和净亏损，需重述财务报表，低估内部控制弱点，其关于业务、运营和前景的陈述虚假误导，投资者因此受损 [9] 加入诉讼方式 - 访问https://rosenlegal.com/submit - form/?case_id = 28783加入Flux Power集体诉讼 [3][7] - 致电Phillip Kim律师免费电话866 - 767 - 3653获取集体诉讼信息 [3][7] - 发送邮件至[email protected]了解集体诉讼信息 [3][7] 律所优势 - 罗森律师事务所是全球投资者权益律师事务所，专注证券集体诉讼和股东派生诉讼 [6] - 该律所曾达成当时针对中国公司的最大证券集体诉讼和解协议 [6] - 2017年，该律所证券集体诉讼和解数量被ISS证券集体诉讼服务机构评为第一，自2013年起每年排名前四，为投资者追回数亿美元，2019年为投资者获得超4.38亿美元赔偿 [6] - 2020年，创始合伙人Laurence Rosen被law360评为原告律师界巨头，律所多名律师获Lawdragon和Super Lawyers认可 [6] 联系方式 - 电话：(212) 686 - 1060 [12] - 免费电话：(866) 767 - 3653 [12] - 传真：(212) 202 - 3827 [12] - 邮箱：[email protected] [12] - 网站：www.rosenlegal.com [12]

文章核心观点 罗森律师事务所提醒在2022年11月11日至2024年9月30日期间购买Flux Power Holdings公司证券的投资者，该公司证券集体诉讼案的首席原告截止日期为2024年12月31日，符合条件的投资者可能获得赔偿 [1][2] 案件详情 - 被告在集体诉讼期内作出重大虚假或误导性陈述，未披露财务报表存在夸大库存、毛利润、流动资产和总资产等问题 [5] - 被告低估销售成本和净亏损，需重述2022年11月10日至今的财务报表 [5] - 被告低估内部控制弱点或声称有足够内部控制实则不然，其关于业务、运营和前景的陈述虚假误导且缺乏合理依据，导致投资者受损 [5] 投资者权益 - 在集体诉讼期内购买Flux Power证券的投资者，可通过风险代理安排获得赔偿，无需支付任何自付费用 [2] - 投资者能否分享未来潜在赔偿与是否担任首席原告无关 [7] 参与方式 - 加入Flux Power集体诉讼，可访问https://rosenlegal.com/submit - form/?case_id = 28783，或致电Phillip Kim免费电话866 - 767 - 3653，或发邮件至case@rosenlegal.com [3][6] - 若想担任首席原告，必须在2024年12月31日前向法院提出申请 [3] 律所优势 - 罗森律师事务所代表全球投资者，专注证券集体诉讼和股东派生诉讼 [4] - 该律所曾达成针对中国公司有史以来最大的证券集体诉讼和解，2017年证券集体诉讼和解数量排名第一，自2013年起每年排名前四，为投资者追回数亿美元 [4] - 2019年该律所单独为投资者获得超4.38亿美元赔偿，2020年创始合伙人Laurence Rosen被评为原告律师界巨头，多位律师获专业认可 [4] 联系方式 - 律所联系人包括Laurence Rosen和Phillip Kim，地址为纽约麦迪逊大道275号40层 [10] - 联系电话(212) 686 - 1060，免费电话(866) 767 - 3653，传真(212) 202 - 3827，邮箱case@rosenlegal.com，网址www.rosenlegal.com [11] 律所社交平台 - 可在LinkedIn（https://www.linkedin.com/company/the - rosen - law - firm）、Twitter（https://twitter.com/rosen_firm）、Facebook（https://www.facebook.com/rosenlawfirm）关注律所获取更新 [8]