文章核心观点 - 2024年第四季度和全年，第一美国银行控股公司（First US Bancshares, Inc.）财务表现有一定变化，虽贷款增长面临挑战，但稀释后每股收益与上一年持平，公司持续关注盈利资产增长和资金成本降低 [1][4] 财务亮点 盈利指标 - 2024年第四季度净利润170万美元，摊薄后每股收益0.29美元；全年净利润820万美元，摊薄后每股收益1.33美元 [1] - 2024年第四季度平均资产回报率（年化）0.63%，平均普通股权益回报率（年化）6.92%，平均有形普通股权益回报率（年化）7.49%；全年平均资产回报率（年化）0.76%，平均普通股权益回报率（年化）8.62%，平均有形普通股权益回报率（年化）9.37% [1] 运营结果 - 2024年第四季度利息收入1442万美元，利息支出567.2万美元，净利息收入874.8万美元；全年利息收入5826万美元，利息支出2211.1万美元，净利息收入3614.9万美元 [3] - 2024年第四季度非利息收入98.2万美元，非利息支出694.7万美元；全年非利息收入358.3万美元，非利息支出2835.6万美元 [3] 关键指标 - 截至2024年12月31日，总资产11.01亿美元，总贷款8.23亿美元，总存款9.73亿美元，股东权益9862.4万美元 [3] - 2024年第四季度净息差3.41%，全年净息差3.59% [3][8] 业务板块分析 贷款与租赁 - 2024年第四季度贷款总额增长1970万美元，增幅2.5%，主要由建筑、消费者间接和商业房地产贷款增长推动；全年贷款总额增长120万美元，增幅0.2% [7] 净利息收入与息差 - 2024年第四季度净利息收入较第三季度和2023年第四季度均减少40万美元，净息差降至3.41%，主要因联邦基金利率和市场利率下降以及计息负债成本上升 [8] 存款 - 2024年第四季度总存款减少860万美元，降幅0.9%，主要因可赎回批发经纪定期存款偿还；核心存款占比从2023年12月31日的86.2%降至2024年12月31日的86.1% [9] 资金配置 - 截至2024年12月31日，公司持有现金、联邦基金出售和逆回购协议证券共计5290万美元，占总资产4.8%；投资证券共计1.69亿美元，较2023年12月31日增加 [10] 信贷损失准备 - 2024年第四季度信贷损失准备50万美元，全年信贷损失准备60万美元，主要因季度贷款增长、个别评估贷款的信贷损失准备金增加以及经济预测调整 [11] 资产质量 - 截至2024年12月31日，不良资产共计540万美元，占总资产0.50%，较2023年12月31日增加，主要因一笔贷款被止赎并转入其他房地产拥有（OREO）以及另一笔贷款转入非应计状态 [12] 非利息收入与支出 - 2024年第四季度非利息收入100万美元，全年非利息收入360万美元；非利息支出较2023年同期减少，主要因薪资福利和其他费用类别减少，但被占用和设备费用增加部分抵消 [13][14] 股东权益 - 截至2024年12月31日，股东权益9862.4万美元，占总资产8.96%，较2023年12月31日增加，主要因盈利、股息支付和股票回购 [15] 现金股息与股票回购 - 2024年第四季度现金股息增至每股0.07美元，全年现金股息每股0.22美元 [16] - 2024年第四季度公司回购4万股普通股，全年回购14.65万股普通股，截至2024年12月31日，仍有91.28万股可用于回购 [17] 监管资本与流动性 - 2024年第四季度，银行资本比率维持在“资本充足”机构要求之上，截至2024年12月31日，普通股一级资本和一级风险加权资本比率均为11.31%，总资本比率为12.47%，一级杠杆比率为9.50% [18] - 截至2024年12月31日，公司维持充足资金流动性，受益于强大核心存款基础、流动性投资证券组合和多种资金来源 [19] 银行网点增长 - 2024年公司在田纳西州诺克斯维尔的比登地区开设新银行网点，取代原有网点；并开始对阿拉巴马州达芙妮的银行网点进行翻新，预计2025年开业 [20] 非GAAP财务指标 流动性指标 - 截至2024年12月31日，公司可随时动用的流动性共计3.98亿美元，较2023年12月31日的3.75亿美元增加 [34] 有形资产与权益指标 - 截至2024年12月31日，有形资产10.94亿美元，有形普通股权益9114万美元，有形普通股权益与有形资产比率为8.33% [41]

文章核心观点 公司董事会扩大现有股票回购计划，授权额外回购600,000股并将计划到期日延至2025年12月31日 [1] 分组1：股票回购计划情况 - 公司已回购1,289,972股普通股，还有352,813股可回购，董事会授权额外回购600,000股 [1] - 股票回购计划到期日从2024年12月31日延至2025年12月31日，该计划最初于2006年1月19日获董事会批准 [1] - 回购可通过公开市场、私下协商等交易进行，公开市场购买可通过按规则执行的预安排回购计划进行，计划不强制公司收购特定数量股票且可随时暂停 [2] 分组2：公司概况 - 公司是银行控股公司，通过第一美国银行在阿拉巴马州、田纳西州和弗吉尼亚州经营银行办事处 [3] - 公司向美国证券交易委员会提交定期报告，可通过相关网站获取报告副本，公司股票在纳斯达克资本市场交易 [3]

净收入相关 - 2024年第三季度末净收入为222.2万美元，稀释后每股0.36美元2023年同期为211.3万美元，稀释后每股0.33美元[179] - 2024年前九个月净收入为645.6万美元，稀释后每股1.04美元2023年同期为620.8万美元，稀释后每股0.97美元[179] 净利息相关 - 2024年前九个月净利息收入较2023年同期减少80万美元降幅3.0%，净利息利润率为3.65%2023年为3.93%[182] - 2024年9月30日止三个月净利息收入9185美元净利息收益率3.60%[197] - 2024年9月30日止九个月净利息收入27401美元净利息收益率3.65%[199] - 2024年前九个月利息收入较2023年同期增加500万美元[200] - 2024年前九个月利息支出较2023年同期增加580万美元[201] - 2024年前九个月净利息收益率为3.65% 2023年同期为3.93%[202] 信贷损失相关 - 2024年前九个月信贷损失准备金为20万美元，2023年同期为80万美元[183] - 2024年前九个月信贷损失拨备为20万美元2023年同期为80万美元[203] 非利息收支相关 - 2024年9月30日非利息收入为260.1万美元，2023年同期为246.5万美元[181] - 2024年前九个月非利息支出为2140.9万美元，2023年同期为2174万美元[181] - 2024年前九个月非利息收入较2023年同期增加13.6万美元[205] - 2024年前九个月非利息支出较2023年同期减少33.1万美元[206] 资产相关 - 2024年9月30日总资产为11.002亿美元，较2023年12月31日增长2.5%[185] - 2024年9月30日总贷款较2023年12月31日减少1850万美元降幅2.2%[186] - 2024年9月30日不良资产为660万美元，占总资产0.60%2023年12月31日为300万美元，占0.28%[187] - 2024年9月30日可供出售证券总额为1.443亿美元占总投资组合的99.5%2023年12月31日为1.356亿美元占99.2%[210] - 2024年9月30日持有至到期证券总额为80万美元占总投资组合的0.5%2023年12月31日为110万美元占0.8%[211] - 2024年9月30日可供出售投资组合的未实现净损失总计470万美元2023年12月31日为930万美元[212] - 2024年9月30日公司评估投资组合无信用损失未实现损失源于现行利率环境[213] - 2024年前9个月公司购买2750万美元应税美国机构担保证券应税投资证券收益率为2.95%2023年前9个月为2.15%[214] - 2024年9月30日公司贷款组合总额较2023年12月31日减少1850万美元降幅2.2%[215] - 2024年9月30日非农业非住宅贷款组合总额为22.4611亿美元[215] - 2024年9月30日公司各类贷款余额及信贷损失准备金情况[215] - 2024年9月30日和2023年12月31日非农业非住宅贷款组合构成情况[216] - 截至2024年9月30日总贷款为88140美元[218] - 2024年9月30日净冲销占平均贷款的0.10%[218] - 截至2024年9月30日股东权益为9850万美元占总资产的9.0%[225] - 2024年9月30日投资组合预计1年内到期或重新定价的为2950万美元[228] 存款相关 - 2024年9月30日存款为9.811亿美元，较2023年12月31日增加[188] - 2024年9月30日总存款为9.811亿美元较2023年12月31日增长3.3%[222] - 2024年9月30日核心存款为8.335亿美元占总存款的85.0%[222] - 截至2024年9月30日公司约有3万个存款账户平均余额约为3.04万美元[238] - 截至2024年9月30日公司无保险存款为2.334亿美元占总存款23.8%[238] 资本比率相关 - 截至2024年9月30日银行普通股一级资本和一级风险资本比率均为11.45%总资本比率为12.63%一级杠杆比率为9.49%[192] 利息收支明细相关 - 2024年9月30日止三个月利息收入资产中总贷款平均余额821444美元利息13206美元收益率6.40%[197] - 2024年9月30日止三个月有息负债中活期存款平均余额209322美元利息566美元利率1.08%[197] - 2024年9月30日止九个月利息收入资产中总贷款平均余额821008美元利息38989美元收益率6.34%[198] - 2024年9月30日止九个月有息负债中活期存款平均余额204805美元利息1242美元利率0.81%[199] 公司运营相关 - 2024年公司在田纳西州诺克斯维尔开设新银行中心[194] - 公司开始翻新在阿拉巴马州达芙妮的银行中心办公室预计2025年向公众开放[194] 所得税相关 - 2024年前九个月和2023年前九个月所得税拨备均为200万美元[207] - 2024年前九个月和2023年前九个月有效税率分别为23.5%和24.4%[207] 其他负债相关 - 2024年9月30日其他有息负债占总有息负债的1.3%[224] 准备金相关 - 2024年9月30日未动用承诺准备金为50万美元[219] - 2024年9月30日贷款和租赁信贷损失准备余额为11380美元[218] 借款相关 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日公司未偿还借款分别为0和1000万美元[231] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日公司来自FHLB的未使用信贷分别为2.948亿美元和2.794亿美元[232] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日公司在FRB贴现窗口的借款能力分别为1.652亿美元和1.617亿美元[233] 现金相关 - 截至2024年9月30日公司现金及现金等价物为8.2309亿美元[235] 利率变动对净利息收入影响相关 - 利率上升1% 2年后净利息收入预增2896美元[243] - 利率上升2% 2年后净利息收入预增5574美元[243] - 利率上升3% 2年后净利息收入预增8235美元[243] - 利率下降1% 2年后净利息收入预减3739美元[243]

财务表现 - 公司第三季度净收入为2,222万美元，较上年同期增长5.2%[1] - 第三季度每股摊薄收益为0.36美元，较上年同期增长9.1%[1] - 前三季度每股摊薄收益为1.04美元，较上年同期增长7.2%[1] - 2024年第三季度净利润为2.222亿美元，较2023年同期的2.113亿美元增加5.2%[22] - 2024年前三季度净利润为6.456亿美元，较2023年同期的6.208亿美元增加4.0%[22] - 2024年第三季度每股基本收益为0.38美元，较2023年同期的0.35美元增加8.6%[22] - 2024年前三季度每股基本收益为1.10美元，较2023年同期的1.04美元增加5.8%[22] 收入与支出 - 第三季度净利息收入为9,185万美元，与上年同期基本持平[1] - 第三季度非利息收入为901万美元，较上年同期增长7.7%[1] - 第三季度非利息支出为6,990万美元，较上年同期下降4.5%[1] - 净利息收入和净利差保持稳定，3Q2024较2Q2024减少30万美元或3.1%[4] - 非利息收入为90万美元，较去年同期增加[8] - 非利息支出为700万美元，较去年同期下降[9] 资产负债情况 - 第三季度贷款总额为8.03亿美元，较上季度下降1.9%[3] - 第三季度存款总额为9.81亿美元，较上季度增长2.8%[1] - 第三季度资产总额为11.00亿美元，较上季度增长1.6%[1] - 第三季度股东权益总额为9,849万美元，较上季度增长5.0%[1] - 第三季度贷款总额为8.21亿美元，与上年同期基本持平[16] - 第三季度存款总额为9.62亿美元，较上年同期增加2.74%[16] - 前三季度贷款总额为8.21亿美元，较上年同期增加3.26%[17] - 前三季度存款总额为9.53亿美元，较上年同期增加6.21%[17] - 存款增长2.8%，主要来自活期存款增长[5] - 持有现金、联邦基金和逆回购协议证券达到总资产的8.9%[6] - 信贷损失准备金为20万美元，较去年同期下降[7] - 不良资产占总资产的0.6%，较去年末上升[8] - 股东权益达到总资产的8.95%，较去年末上升[10] 流动性和资本充足性 - 2024年9月30日现金及现金等价物为82.309亿美元，较2023年12月31日的50.279亿美元增加了63.8%[26] - 2024年9月30日可质押投资证券总额为95.529亿美元，较2023年12月31日的84.165亿美元增加了13.5%[26] - 2024年9月30日未使用的FHLB和FRB可贷款抵押品总额为189.928亿美元，较2023年12月31日的183.425亿美元增加了3.5%[26] - 2024年9月30日未使用的银行无担保授信额度为48亿美元，与2023年12月31日持平[26] - 公司可以将可质押的投资证券作为即时流动性来源[27] - 公司的总剩余信贷额度为2.948亿美元和2.794亿美元[27] - 公司的无保险存款占总存款的23.8%和21.1%[28] - 公司使用有形普通股权指标来评估资本利用和充足性[29][30][31] - 公司的有形普通股权与有形资产比率为8.33%和8.02%[32] - 公司的平均有形普通股权回报率为10.04%和10.67%[32] 发展战略 - 公司表示将继续专注于贷款和存款的增长，同时关注资产质量和成本管控[18] - 公司计划通过内生增长和适度的并购来推动未来发展[18] - 公司对2025年的业绩保持谨慎乐观态度[18] - 银行开设了一家新的银行网点[13]

文章核心观点 公司2024年第三季度财报显示盈利和资产状况持续改善，虽贷款增长不足，但利用市场波动强化了资产负债表，未来将聚焦稳健增长以提升盈利能力 [3] 第三季度亮点 - 净利润220万美元，摊薄后每股收益0.36美元 [1] - 平均资产回报率（年化）0.82%，平均普通股权益回报率（年化）9.21%，平均有形普通股权益回报率（年化）9.99%，贷存比81.9% [1] 运营结果 财务数据 |项目|2024年9月30日|2024年6月30日|2024年3月31日|2023年12月31日|2023年9月30日|2024年前九月|2023年前九月| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |利息收入（美元）|15,017|14,546|14,277|13,945|13,902|43,840|38,861| |利息支出（美元）|5,832|5,370|5,237|4,835|4,419|16,439|10,621| |净利息收入（美元）|9,185|9,176|9,040|9,110|9,483|27,401|28,240| |信贷损失拨备（美元）|152| - | - |(434)|184|152|753| |拨备后净利息收入（美元）|9,033|9,176|9,040|9,544|9,299|27,249|27,487| |非利息收入（美元）|901|835|865|916|837|2,601|2,465| |非利息支出（美元）|6,990|7,272|7,147|7,401|7,319|21,409|21,740| |税前收入（美元）|2,944|2,739|2,758|3,059|2,817|8,441|8,212| |所得税拨备（美元）|722|612|651|782|704|1,985|2,004| |净利润（美元）|2,222|2,127|2,107|2,277|2,113|6,456|6,208| |基本每股净利润（美元）|0.38|0.36|0.36|0.38|0.35|1.10|1.04| |摊薄后每股净利润（美元）|0.36|0.34|0.34|0.36|0.33|1.04|0.97| |宣布股息（美元）|0.05|0.05|0.05|0.05|0.05|0.15|0.15| [2] 关键指标 |项目|2024年9月30日|2024年6月30日|2024年3月31日|2023年12月31日|2023年9月30日|2024年前九月|2023年前九月| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |总资产（美元）|1,100,235|1,083,313|1,070,541|1,072,940|1,065,239| - | - | |有形资产（美元）|1,092,733|1,075,781|1,062,972|1,065,334|1,057,597| - | - | |总贷款（美元）|803,308|819,126|822,941|821,791|815,300| - | - | |贷款和租赁信贷损失准备金（美元）|10,116|10,227|10,436|10,507|11,380| - | - | |投资证券净额（美元）|145,044|144,876|126,363|136,669|127,823| - | - | |总存款（美元）|981,149|954,455|943,268|950,191|927,038| - | - | |短期借款（美元）| - |15,000|15,000|10,000|30,000| - | - | |长期借款（美元）|10,854|10,836|10,817|10,799|10,781| - | - | |股东权益总额（美元）|98,491|93,836|92,326|90,593|87,408| - | - | |有形普通股权益（美元）|90,989|86,304|84,757|82,987|79,766| - | - | |每股账面价值（美元）|17.23|16.34|15.95|15.80|14.88| - | - | |每股有形账面价值（美元）|15.92|15.03|14.65|14.47|13.58| - | - | |平均资产回报率（年化）|0.82%|0.80%|0.80%|0.86%|0.80%|0.81%|0.81%| |平均普通股权益回报率（年化）|9.21%|9.23%|9.25%|10.31%|9.65%|9.23%|9.71%| |平均有形普通股权益回报率（年化）|9.99%|10.05%|10.08%|11.29%|10.58%|10.04%|10.67%| |净息差|3.60%|3.69%|3.65%|3.67%|3.79%|3.65%|3.93%| |效率比率|69.3%|72.6%|72.2%|73.8%|70.9%|71.4%|70.8%| |总贷款与存款比率|81.9%|85.8%|87.2%|86.5%|87.9%| - | - | |总贷款与资产比率|73.0%|75.6%|76.9%|76.6%|76.5%| - | - | |普通股权益与总资产比率|8.95%|8.66%|8.62%|8.44%|8.21%| - | - | |有形普通股权益与有形资产比率|8.33%|8.02%|7.97%|7.79%|7.54%| - | - | |一级杠杆比率|9.49%|9.46%|9.37%|9.36%|9.09%| - | - | |贷款和租赁信贷损失准备金占总贷款百分比|1.26%|1.25%|1.27%|1.28%|1.40%| - | - | |不良资产占总资产百分比|0.60%|0.27%|0.28%|0.28%|0.29%| - | - | |净冲销占平均贷款百分比|0.12%|0.10%|0.09%|0.19%|0.10%|0.10%|0.12%| [2] 首席执行官评论 - 公司每股收益持续改善，资产负债表具备增长潜力 [3] - 虽今年贷款增长不足，但利用市场波动强化了资产负债表，包括投资高收益证券和降低利息支出策略 [3] - 团队将专注稳健增长，提升资产负债表状况和盈利能力 [3] 财务结果 贷款和租赁 - 2024年第三季度总贷款额减少1580万美元，降幅1.9%，主要因建筑贷款还款及消费间接和工商业贷款减少，部分被商业地产和多户住宅贷款增长抵消 [6] - 2024年前九月总贷款减少1850万美元，降幅2.2%，但平均贷款余额高于2023年同期 [6] 净利息收入和息差 - 2024年第三季度净利息收入与二季度持平，较2023年三季度减少30万美元，降幅3.1% [6] - 2024年第三季度净息差3.60%，低于二季度的3.69%和2023年三季度的3.79%，主要因利率互换收益减少和经纪存款费用加速支出 [6] - 2024年前九月净利息收入2740万美元，低于2023年同期的2820万美元；净息差3.65%，低于2023年同期的3.93% [6] 存款增长 - 2024年第三季度总存款增加2670万美元，增幅2.8%，主要因计息活期存款增长，部分来自计息定期存款和非计息活期存款增长 [6] - 截至2024年9月30日，核心存款8.335亿美元，占总存款85.0%，低于2023年12月31日的8.195亿美元和86.2% [6] 资金配置 - 截至2024年9月30日，公司持有现金、联邦基金和逆回购协议证券总计9780万美元，占总资产8.9%，高于2023年12月31日的5980万美元和5.6% [7] - 截至2024年9月30日，投资证券总计1.45亿美元，高于2023年12月31日的1.367亿美元 [7] - 2024年前九月投资2750万美元于应税美国机构债券，投资组合预期平均期限从2023年12月31日的3.9年延长至4.1年 [7] 信贷损失拨备 - 2024年和2023年第三季度信贷损失拨备均为20万美元，2024年二季度无拨备 [7] - 2024年前九月信贷损失拨备20万美元，低于2023年同期的80万美元，主要因贷款额减少和经济预测调整 [7] - 截至2024年9月30日，贷款和租赁信贷损失准备金占总贷款1.26%，低于2023年12月31日的1.28% [7] 资产质量 - 截至2024年9月30日，不良资产660万美元，高于2023年12月31日的300万美元，主要因两笔工商业和1 - 4户住宅贷款转为非应计状态 [7] - 截至2024年9月30日，不良资产占总资产0.60%，高于2023年12月31日的0.28% [7] - 2024年第三季度净冲销占平均贷款年化百分比0.12%，高于二季度和2023年三季度的0.10% [7] 非利息收入和支出 - 2024年第三季度非利息收入90万美元，高于二季度和2023年三季度的80万美元 [7] - 2024年前九月非利息收入260万美元，高于2023年同期的250万美元 [7] - 2024年第三季度非利息支出700万美元，低于二季度和2023年三季度的730万美元 [7] - 2024年前九月非利息支出2140万美元，低于2023年同期的2170万美元，主要因薪资福利和其他费用减少，部分被占用和专业服务费用增加抵消 [7] 股东权益 - 截至2024年9月30日，股东权益9850万美元，占总资产8.95%，高于2023年12月31日的9060万美元和8.44% [7] - 增长主要源于盈利、股息支付和股票回购，以及市场利率变化和低收益证券到期导致的累计其他综合损失减少 [7] - 截至2024年9月30日，有形普通股权益与有形资产比率8.33%，高于2023年12月31日的7.79% [7] 现金股息和股票回购 - 2024年第三季度公司宣布普通股现金股息每股0.05美元，与2024年和2023年其他季度一致 [7] - 2024年第三季度公司回购29,500股普通股，加权平均价格每股10.83美元，截至9月30日，仍有352,813股可回购 [7] 监管资本 - 2024年第三季度银行资本比率高于监管要求的“资本充足”水平 [7] - 截至2024年9月30日，普通股一级资本和一级风险加权资本比率均为11.46%，总资本比率12.64%，一级杠杆比率9.49% [7] 流动性 - 截至2024年9月30日，公司维持充足资金以支持贷款增长、资本支出和日常运营 [7] - 公司受益于强大的核心存款基础、流动性投资证券组合和多种融资渠道 [7] 银行中心增长 - 2024年前九月公司在田纳西州诺克斯维尔的比登地区开设新银行中心，取代原有网点 [8] - 公司开始翻新阿拉巴马州达芙妮的银行中心办公室，预计2025年初开业，作为该地区首个存款收集设施 [8] 非公认会计原则财务指标 流动性指标 |项目|2024年9月30日（千美元）|2023年12月31日（千美元）| | ---- | ---- | ---- | |现金及现金等价物|82,309|50,279| |联邦基金和逆回购协议证券|15,524|9,475| |现金和逆回购协议证券总流动性|97,833|59,754| |可供出售投资证券（公允价值）|144,275|135,565| |持有至到期投资证券（摊余成本）|769|1,104| |减：已质押证券|(39,585)|(41,375)| |减：估计抵押品价值折扣|(9,930)|(11,129)| |可质押投资证券总流动性|95,529|84,165| |联邦住房贷款银行未使用可贷抵押品（贷款）|24,771|21,696| |联邦储备银行未使用可贷抵押品（贷款和证券）|165,157|161,729| |银行无担保信贷额度|48,000|48,000| |总可用流动性|431,290|375,344| [14][15] 有形余额和指标 |项目|2024年9月30日|2024年6月30日|2

资产负债情况 - 公司在2024年6月30日的总资产为10.833亿美元，较2023年12月31日增加1.0%[296] - 贷款总额较2023年12月31日减少0.3%，主要是除多户住宅和非农非住宅贷款外其他贷款品种均有所下降[297] - 不良资产占总资产的比例为0.27%，较2023年12月31日的0.28%有所下降[298] - 存款总额为9.545亿美元，较2023年12月31日增加0.4%，主要是由于计息定期存款增加所致[299] - 投资证券总额为1.449亿美元，较2023年12月31日增加6.0%，主要投资于可税收回的美国机构债券[300] - 股东权益较2023年12月31日增加3.6%，主要是由于盈利增加所致[301] 资本充足性 - 截至2024年6月30日,公司维持资本充足率高于监管要求的"良好资本化"水平,其普通股权一级资本和一级资本充足率均为11.28%,总资本充足率为12.47%,一级杠杆比率为9.46%[304] 流动性管理 - 公司维持充足的资金来源,包括核心存款基础、流动性投资证券组合以及各种融资渠道,为贷款增长、资本支出和日常运营提供充足的流动性[305] - 公司在2024年第一季度购买了5000万美元的利率下限合约,以帮助缓解下行利率情况下的风险[306] - 公司的资产负债表提供的流动性主要来源包括：1)超额现金和银行存款，2)联邦基金卖出，3)贷款本金偿还和到期，4)投资组合本金偿还和到期[357] - 公司的负债部分通过计息和非计息存款账户提供流动性,联邦基金购买、FHLB贷款、回购协议和短期及长期借款也是额外的流动性来源[359] - 公司在2024年6月30日和2023年12月31日分别有1500万美元和1000万美元的FHLB贷款未偿还,另外还有1080万美元的后偿票据[360] - 公司在2024年6月30日和2023年12月31日分别有2.761亿美元和2.794亿美元的未使用FHLB授信额度,以及4800万美元的未使用银行同业拆借额度[361] - 公司还通过向美联储贴现窗口质押贷款和证券获得了1.583亿美元和1.617亿美元的借款能力[362] - 公司的总可用流动性在2024年6月30日和2023年12月31日分别为3.706亿美元和3.753亿美元[364] - 公司在2024年6月30日和2023年12月31日分别有21.6%和21.1%的存款为未投保存款[368] 经营业绩 - 2024年上半年,公司的净利息收入为1.82亿美元,净利息收益率为3.67%[323][324] - 利息收入增加390万美元,其中250万美元来自于利息收益资产的平均收益率上升,130万美元来自于利息收益资产的增长[327] - 利息支出增加440万美元,其中380万美元来自于市场利率上升,60万美元来自于计息负债的增长[328] - 2024年上半年非利息收入增加72万美元,主要来自存款账户服务费、银行自有生命保险和租赁收入的增加[332,333] - 2024年上半年非利息支出基本持平,但工资福利费用下降212万美元,被房地产和专业服务费用增加所抵消[334,335,336] - 公司2024年上半年的有效税率为23.0%,2023年上半年为24.1%[337,338] 投资组合 - 2024年6月30日公司可供出售证券占投资组合的99.4%,2023年12月31日为99.2%[340] - 公司持有至到期证券总额为0.9百万美元,占总投资组合的0.6%[341] - 可供出售投资组合中的未实现亏损总额为9.5百万美元[342] - 公司评估了可供出售和持有至到期投资组合,未发现任何信用损失[343] 贷款组合 - 公司贷款组合总额减少2.7百万美元,下降0.3%[344] - 贷款损失准备金余额为10.227百万美元,占贷款总额的1.25%[347] - 不良资产总额为2.879百万美元,占总资产的0.27%[350] 股东权益 - 公司在2024年6月30日和2023年6月30日两个六个月期间内共计宣布派发每股普通股0.10美元的股息,总计约600万美元[356] - 股东权益总额为93.8百万美元,占总资产的8.7%[355] 网点拓展 - 公司在2024年第二季度在田纳西州诺克斯维尔的Bearden地区开设了一家新的银行网点,并在阿拉巴马州Daphne开始翻新一家银行网点,预计将于2025年初对外营业[307] 股票回购 - 公司在2024年6月30日之前的6个月内回购了77,000股普通股,加权平均价格为每股10.60美元[303]

财务数据 - 公司第二季度净收入为2.1百万美元，每股摊薄收益为0.34美元[2][3] - 公司前六个月净收入总计为4.2百万美元，每股摊薄收益为0.68美元[3] - 公司总资产为10.83亿美元，较上年同期增长1.4%[4] - 公司贷款总额为8.19亿美元，较上年同期增长0.6%[4] - 公司存款总额为9.55亿美元，较上年同期增长2.3%[4] - 公司2024年第二季度和上半年的总收入、净收入和每股收益数据[54] 资产质量 - 公司资本充足率为9.46%，维持在较高水平[7] - 公司不良资产占总资产的比例为0.27%，保持在较低水平[4] - 2Q2024不良资产占总资产的比例为0.27%，较2023年末的0.28%有所下降[18] - 公司不良贷款率为1.25%，较上年末下降0.02个百分点[46] 盈利能力 - 公司净息差为3.69%，较上年同期有所下降[4] - 公司效率比率为72.6%，较上年同期有所上升[4] - 2Q2024净利差为3.69%，较1Q2024的3.65%有所上升，但较2Q2023的3.88%有所下降[12] - 公司净利息收益率为3.67%，较上年同期下降0.33个百分点[44] - 公司2024年第二季度和上半年的有形股东权益回报率为10.05%和10.06%[79][80] 收入与支出 - 2Q2024净利息收入为920万美元，较1Q2024的900万美元有所增加，但较2Q2023的930万美元有所下降[12] - 2Q2024非利息收入为80万美元，较1Q2024的90万美元和2Q2023的80万美元基本持平[19] - 2Q2024非利息支出为730万美元，较1Q2024的710万美元和2Q2023的720万美元有所上升[20] - 公司利息收入总额为2.88亿美元，较上年同期增长15.5%[39] - 公司利息支出总额为1.06亿美元，较上年同期增长71.1%[42] - 公司非利息收入为1700万美元，较上年同期增长4.4%[52] - 公司2024年第二季度和上半年的非利息支出明细数据[53] 流动性 - 公司现金及现金等价物为5820万美元，较上年末增长15.8%[46] - 公司2024年6月30日和2023年12月31日的流动性数据,包括现金、联邦基金、可质押投资证券等[59][60][61][62][63][64] - 公司2024年6月30日和2023年12月31日的无担保存款占比分别为21.6%和21.1%[67] 管理层观点 - 公司管理层对未来经济形势保持谨慎乐观态度，将继续密切关注通胀和利率动向[9] - 总贷款规模在2Q2024季度减少380万美元，降幅为0.5%，主要由于商业和工业贷款以及1-4家庭住宅贷款的减少[10] - 2Q2024未计提贷款损失准备，而2023年同期计提60万美元[17] 其他 - 公司总贷款规模为8.20亿美元，较上年同期增长3.4%[39] - 公司总存款规模为9.55亿美元，较上年同期增长8.7%[46] - 公司存款总额在2Q2024增加1.2%，主要由于活期存款和定期存款的增长[15] - 公司股东权益为9.38亿美元，较上年末增长3.6%[46] - 公司2024年6月30日和2023年12月31日的有形资产和有形股东权益数据[72][73][74][75]

文章核心观点 公司公布2024年第二季度财报，虽贷款有减少但整体盈利稳定，净息差在二季度扩张，资产质量良好，资金配置合理，未来将谨慎应对经济不确定性 [4][12] 财务数据 运营结果 - 2024年二季度利息收入1.4546亿美元，利息支出5370万美元，净利息收入9176万美元 [2] - 二季度非利息收入835万美元，非利息支出7272万美元 [2] - 二季度所得税前收入2739万美元，净利润2127万美元 [2] 每股数据 - 二季度基本每股净收益0.36美元，摊薄后每股净收益0.34美元 [2] - 二季度每股股息0.05美元 [2] 关键指标 - 截至2024年6月30日，总资产10.83313亿美元，贷款8.19126亿美元，存款9.54455亿美元 [2] - 二季度平均资产回报率年化0.80%，平均普通股权益回报率年化9.23% [2] - 二季度净息差3.69%，效率比率72.6% [2] 业务分析 贷款业务 - 2024年二季度总贷款额减少380万美元，降幅0.5%，主要因商业和工业贷款及1 - 4户家庭住宅贷款减少 [4] - 与2023年同期相比，2024年上半年平均贷款余额增加3910万美元，增幅5.0% [4] 净利息收入与息差 - 2024年二季度净利息收入920万美元，较一季度增加，较2023年二季度减少 [4] - 二季度净息差3.69%，较一季度扩张4个基点，较2023年二季度压缩19个基点 [4] 存款业务 - 2024年二季度总存款增加1120万美元，增幅1.2%，主要因非利息活期存款和有息定期存款增长 [4] - 截至2024年6月30日，核心存款8.134亿美元，占总存款85.2% [4] 资金配置 - 截至2024年6月30日，现金和联邦基金出售余额6370万美元，占总资产5.9% [4] - 2024年上半年投资2750万美元于应税美国机构债券，投资组合加权平均收益率升至3.13% [4] 信贷损失拨备 - 2024年上半年未计提信贷损失拨备，2023年同期计提60万美元 [4] - 截至2024年6月30日，贷款和租赁信贷损失拨备占总贷款1.25% [4] 资产质量 - 截至2024年6月30日，不良资产290万美元，占总资产0.27% [4] - 2024年二季度年化净冲销率占平均贷款0.10% [4] 非利息收支 - 2024年二季度非利息收入80万美元，上半年总计170万美元 [4] - 2024年二季度非利息支出730万美元，上半年总计1440万美元 [4] 股东权益 - 截至2024年6月30日，股东权益9380万美元，占总资产8.66% [4] - 2024年二季度有形普通股权益与有形资产比率8.02% [4] 现金股息与股份回购 - 2024年二季度宣布每股0.05美元现金股息 [4] - 2024年二季度回购7.7万股，均价每股10.60美元，截至6月30日，38.2313万股待回购 [4] 监管资本 - 2024年二季度银行维持高于“资本充足”要求的资本比率 [4] 其他信息 流动性 - 截至2024年6月30日，公司维持充足资金以满足贷款增长、资本支出和运营需求 [5] 银行网点扩张 - 2024年二季度在田纳西州诺克斯维尔开设新网点，预计改善客户覆盖 [5] - 2024年二季度开始阿拉巴马州达芙妮网点翻新，预计2025年初开业 [5]

文章核心观点 First US Bancshares公司董事会选举Robert C. Field为公司及其子公司First US Bank的董事，立即生效 [1] 公司信息 - First US Bancshares是一家银行控股公司，通过First US Bank在阿拉巴马州、田纳西州和弗吉尼亚州经营银行办事处，其股票在纳斯达克资本市场交易，代码为“FUSB” [7] 新董事信息 教育背景 - Robert C. Field以优异成绩毕业于阿拉巴马大学，拥有商业和工商管理理学学士学位 [2] 工作经历 - Robert C. Field是Welden - Field集团公司的合伙人，有超35年经验，该公司专注房地产开发、抵押银行、物业管理、另类投资等，他目前直接工作重点包括多户住宅投资、抵押银行、另类资产和行政管理 [3] - Robert C. Field曾就职于Arthur Andersen & Company华盛顿特区办公室，担任注册会计师，专注早期成长型公司和国防承包商 [6] - Robert C. Field曾参与低收入住房税收抵免开发、Highland Mortgage Company资产运营与出售、Corinthian Mortgage Corporation/South Bank FSB运营与出售以及Commonwealth Savingshares Corporation成立 [5] 现任职务 - Robert C. Field将担任公司董事会审计委员会成员和银行董事会资产/负债委员会成员 [1] - Robert C. Field现任杰斐逊县员工通用退休系统主席和Boyd Watterson咨询委员会成员 [4] - Robert C. Field担任Red Wolf Lodge董事会成员、阿拉巴马州视力基金会主席、阿拉巴马眼库财务主席 [6]

文章核心观点 公司董事会宣布每股0.05美元现金股息，将于2024年7月1日支付给6月7日收盘时登记在册的股东，公司将继续评估未来股息支付以平衡股东回报和资本基础 [1][2] 公司动态 - 公司董事会宣布每股0.05美元现金股息，2024年7月1日支付给6月7日收盘时登记在册的股东 [1] - 公司总裁兼首席执行官表示这是连续第四十个季度宣布股息，将继续评估未来股息支付 [2] 公司概况 - 公司是银行控股公司，通过第一美国银行在阿拉巴马州、田纳西州和弗吉尼亚州经营银行办事处 [3] - 公司向美国证券交易委员会提交定期报告，可通过SEC网站或公司网站获取相关文件 [3] - 公司股票在纳斯达克资本市场以“FUSB”为代码交易 [3]