公司战略 - 2022财年公司宣布“Hain 3.0”长期战略，以支持公司向全球健康和 wellness 公司转型[126] 整体财务数据关键指标变化 - 2022年9月30日止三个月净销售额为4.394亿美元，较2021年同期减少1560万美元，降幅3.4%[131][132] - 2022年9月30日止三个月毛利润为9430万美元，较上年同期减少1110万美元，降幅10.5%，毛利率从23.2%降至21.5%[131][133] - 2022年9月30日止三个月销售、一般和行政费用为7500万美元，较上年同期增加100万美元，增幅1.3%[131][134] - 2022年9月30日止三个月收购无形资产摊销为280万美元，较上年同期增加70万美元[131][135] - 2022年9月30日止三个月生产力和转型成本为80万美元，较上年同期减少320万美元，降幅80.6%[131][136] - 2022年9月30日止三个月营业收入为1580万美元，上年同期为2550万美元[131][137] - 2022年9月30日止三个月利息和其他融资净费用为770万美元，较上年同期增加580万美元，增幅313.6%[131][138] - 2022年9月30日止三个月其他净收入为180万美元，上年同期为80万美元[131][139] - 2022年9月30日止三个月所得税费用为260万美元，上年同期为450万美元，有效所得税税率从18.6%升至26.5%[131][141][142] - 2022年第三季度净亏损权益法投资为40万美元，上年同期为50万美元[143] - 2022年第三季度净收入为690万美元，摊薄后每股0.08美元，上年同期为1940万美元，摊薄后每股0.20美元[144] - 2022年和2021年第三季度调整后EBITDA分别为3600万美元和4730万美元，按固定汇率计算，调整后EBITDA减少870万美元，降幅18.3% [145] - 2022年9月30日现金及现金等价物余额降至5180万美元，较6月30日减少1370万美元；营运资金为3.364亿美元，较2022财年末增加740万美元；总债务增至8.988亿美元，较6月30日增加1010万美元[153] - 2022年第三季度经营活动使用现金510万美元，较上年同期减少4270万美元；投资活动使用现金690万美元，较上年同期减少1110万美元；融资活动提供现金980万美元，较上年同期增加7330万美元[156][157][158] - 2022年第三季度运营自由现金流为负1230万美元，较上年同期减少3210万美元[159] - 2022年第三季度北美、国际和合并净销售额分别为288396千美元、150955千美元和439351千美元，2021年同期分别为265525千美元、189378千美元和454903千美元，净销售额增长（下降）率分别为8.6%、-20.3%和-3.4%[167] - 2022年第三季度调整后EBITDA为36029千美元，2021年同期为47316千美元，2022年第三季度按固定汇率计算的调整后EBITDA为38648千美元，外汇影响为2619千美元[171][173] - 2022年第三季度经营活动净现金使用为5116千美元，2021年同期为提供37586千美元，2022年第三季度购置物业、厂房及设备为7215千美元，2021年同期为17810千美元，2022年第三季度经营自由现金流为-12331千美元，2021年同期为19776千美元[175] 各业务线数据关键指标变化 - 2022年第三季度北美地区净销售额为2.884亿美元，较上年同期增加2290万美元，增幅8.6%；营业收入为2440万美元，较上年同期增加760万美元[146][147] - 2022年第三季度国际地区净销售额为1510万美元，较上年同期减少3840万美元，降幅20.3%；营业收入为770万美元，较上年同期减少1640万美元[146][148] - 2022年第三季度公司及其他类别的运营亏损为1630万美元，较上年同期增加90万美元[146][149] 股票回购 - 2022年1月公司董事会授权回购至多2亿美元已发行和流通的普通股，截至9月30日，公司在股票回购计划下剩余授权金额为1.735亿美元[160] 会计政策与公告 - 公司财务报表按美国公认会计原则编制，关键会计政策涉及可变对价、应收账款估值等，自2022年6月30日财年结束后无重大变化[176] - 近期无已采用或已发布但未生效的会计公告会对合并财务报表产生重大影响[177] 产品线季节性波动 - 公司部分产品线有季节性波动，热饮、热食甜点和汤品在寒冷月份销售较好，零食、防晒霜和部分个人护理产品在温暖月份销售较好[178] 市场风险与内部控制 - 截至2022年9月30日的三个月内，市场风险与2022年6月30日财年结束时的年度报告中所述无重大变化[179] - 截至2022年9月30日，公司的披露控制和程序有效[181] - 截至2022年9月30日的三个月内，公司财务报告内部控制无重大变化[183] 资金需求 - 2022年9月30日公司手头现金为51800千美元，预计运营现金流和信贷协议下的可用资金足以满足未来12个月的营运资金需求、2023财年资本支出和其他预期现金需求[175]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度合并净销售额下降3.4%至4.394亿美元，按固定汇率计算，合并净销售额下降不到1%，美元走强导致第一季度净销售额减少2700万美元 [37] - 调整后毛利率为21.5%，较上年同期下降约240个基点，但较2022财年第四季度环比增长约210个基点 [39] - 总销售、一般和行政费用（包括营销）占本季度净销售额的16.8%，按固定汇率计算，调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）为3860万美元，上年同期为4730万美元，计入外汇影响后，调整后EBITDA为3600万美元，第一季度调整后每股收益为0.10美元，上年同期为0.25美元 [40] - 第一季度经营现金流为负510万美元，上年同期为3760万美元，本季度资本支出投资为720万美元，较2022年第一季度减少约1100万美元，本季度末手头现金为5200万美元，净债务为8.47亿美元，净杠杆率为4.1倍 [46] 各条业务线数据和关键指标变化 北美业务 - 报告净销售额增长9%至2.884亿美元，经外汇变动、收购和剥离调整后，净销售额较上年同期增长超3%，调整后毛利率为22.7%，较第四季度提高270个基点，较上年同期提高40个基点 [41] - 第一季度按固定汇率计算的调整后EBITDA为3090万美元，较上年同期增加680万美元或28%，调整后EBITDA利润率为10.7%，较上年同期提高160个基点 [42] 国际业务 - 第一季度按固定汇率计算的调整后净销售额较2022财年第一季度下降7%，外汇因素使净销售额额外减少14个百分点，报告净销售额较2022年下降21% [43] - 英国业务按固定汇率计算的调整后净销售额较上年同期增长3.5%，欧洲大陆业务按固定汇率计算的调整后净销售额较上年同期下降27% [44] - 第一季度国际业务毛利率为19.1%，较第四季度提高80个基点，但较上年同期下降约700个基点，按固定汇率计算的调整后EBITDA为1750万美元，较上年同期减少46%，调整后EBITDA占净销售额的比例为9.9%，较上年同期低720个基点 [45] 各个市场数据和关键指标变化 北美市场 - 净销售额同比增长8.6%，增长品牌非促销消费增长17%，增长品牌连续第八个季度在单位和美元方面获得市场份额，零食中Sensible Portions消费连续三年实现两位数增长，Terra净销售额本季度增长27%，家庭渗透率同比增长超60% [12][14][15] 英国市场 - 消费者信心处于多年低点，消费者转向自有品牌和折扣店，总商店销售额在第一季度继续反弹，公司业务按固定汇率计算从第四季度的净销售额下降转为第一季度增长3.5%，在多个品类中继续扩大市场份额并实现稳健增长 [21][22] 欧洲大陆市场 - 业务主要为植物性饮料，整体损益表现与第四季度相似，在弥补失去的大型代工合同销量方面取得进展，但消费者转向自有品牌导致高利润率品牌和品牌客户的销量下降抵消了这些进展 [24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续推进Hain 3.0战略，推动产品在更多渠道的分销，如药品、便利店、食品服务等新兴渠道 [93] - 持续关注并购机会，包括收购和出售，但在高利率环境下，交易完成具有挑战性，公司目前杠杆率较高，在出售部分资产前不太可能进行收购 [102] - 国际业务团队迅速应对客户和消费者优先级的变化，专注于改善现金转换周期，并在某些资本支出项目的时机上进行选择 [57] - 行业面临货币波动、消费者行为变化、衰退、通货膨胀、俄乌战争等挑战，植物性业务与相关品类一同面临困境，消费者在欧洲市场从品牌产品转向自有品牌 [20][69] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计全年将持续波动，尤其是在欧洲，但公司在控制可控因素方面表现良好，且比几个月前有了更多的可见性，预计业务将开始趋于正常化 [25] - 第二季度公司整体利润表现预计将有适度的环比改善，预计下半年将实现盈利增长，主要驱动因素包括全球整体销售增强、更多定价措施、生产率提升、投入成本开始见顶、供应中断减少以及去年下半年业绩基数较低等 [26][28] - 欧洲和英国的经营环境仍然动荡，难以预测，俄乌战争的持续影响仍在波及全球供应链，许多原料成本仍比一年前上涨50%以上，英国消费者信心处于历史低位 [56] 其他重要信息 - 公司重申全年调整后净销售额和调整后EBITDA按固定汇率计算增长 - 1%至4%的指引，增长主要集中在下半年，预计全年外汇因素将对调整后净销售额和调整后EBITDA分别造成约1.1亿美元和1400万美元的不利影响 [47] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 欧洲非乳制品饮料业务恢复客户销量损失的进展如何，能否达到预期 - 公司已收回或获得约70%的合同损失销量承诺，但由于经济疲软和消费者转向自有品牌，现有客户订单量有所下降，部分抵消了新增客户带来的销量增长，对于第三季度生效的自有品牌年度合同，目前正在投标过程中，竞争激烈，能否获得足够的合同以及将通胀纳入合同的程度尚不确定 [63][65] 问题2: 剔除植物性业务后，消费者在放纵型和健康型产品之间的选择是否有变化 - 在北美，公司增长品牌（健康和 wellness 品牌）的消费非常高，非促销消费增长17%，咸味零食持续强劲增长；在英国，公司产品组合包括一些健康和 wellness 导向的产品，消费者在各品类都出现了从品牌产品转向自有品牌的情况；在欧洲，消费者普遍从品牌产品转向自有品牌，并非特定于健康或放纵型产品，公司在英国和欧洲的自有品牌业务可提供一定的对冲 [67][68][69] 问题3: 北美市场消费者习惯有何变化，是否有令人担忧的因素 - 第一季度消费和发货量差异主要是由于供应中断，公司已解决大部分供应问题，第二季度将全面恢复促销，但配方奶粉和部分 pantry 品牌仍存在供应中断问题，公司产品弹性符合预期，单位下降幅度小于所在品类，未观察到消费者转向自有品牌的明显迹象，增长品牌继续实现两位数增长，公司对长期增长势头持乐观态度 [77][79][80] 问题4: 北美市场定价后，竞争环境是否会出现问题 - 公司在美国第一季度进行了更多定价，加拿大定价正在实施，公司密切关注与竞争对手的价格差距、速度和弹性变化，会根据情况进行调整，但预计不会有重大变化，只会进行相对较小的调整 [82] 问题5: 定价预计何时生效，是仅在第一季度还是全年都有 - 美国定价在第一季度中期实施，下半年会进行一些小的定价调整；英国定价在第一季度末实施，10月开始在市场上体现；加拿大定价在第二季度实施；欧洲非乳制品饮料合同定价将在下半年生效，目前大部分定价已进入市场，公司将继续监测通胀和市场情况，根据需要进行调整 [88][89][90] 问题6: 各渠道销售情况如何，是否有渠道转移现象 - 电子商务增长有所放缓，自然渠道仍略有下降，药品、便利店、食品服务等新兴渠道增长迅速，俱乐部渠道因失去一些轮换业务而表现疲软，但公司正在努力恢复，本季度末有一项创新产品将进入市场 [93][94] 问题7: 与2021年末相比，公司的长期观点有何变化 - 由于新冠疫情、通货膨胀和俄乌战争等因素的影响，难以判断某些变化是永久性还是暂时性的，咸味零食等品类表现出色，成为公司业务的重要组成部分，非乳制品饮料业务的供需差距与疫情前不同，公司需要调整基础设施以恢复利润率和失去的销量，除此之外，没有重大的根本性长期变化 [98][99][100] 问题8: 公司对并购的看法和能力是否有变化 - 公司一直在关注并购机会，包括收购和出售，但在高利率环境下，融资困难，完成交易具有挑战性，由于当前杠杆率较高，公司在出售部分资产前不太可能进行收购，公司仍希望简化和重塑产品组合，但市场情况将在一定程度上决定公司的行动 [102][103] 问题9: 国际业务中植物性业务的销售下降有多少是由失去合同和市场需求压力导致的，是否会合理化产能 - 失去合同和市场需求疲软（包括品类疲软和消费者转向自有品牌）都对销售产生了重大影响，但具体比例无法确定，公司将根据合同情况和销量可见性，持续评估是否需要调整基础设施以匹配需求，如果需求大幅增加，也会考虑增加产能，目前在有更好的可见性之前不会采取行动 [109][110][111] 问题10: 公司对北美市场全年有机销售增长和毛利率的展望是否有变化 - 公司未改变全年指导，仍预计北美市场调整后净销售额实现中个位数增长，毛利率指导仍为持平至略有下降 [114][115][116] 问题11: 公司全年能否恢复一定的毛利率损失，第一季度外汇拖累情况以及全年的趋势如何 - 公司预计到2023财年末，整体毛利率的运行率将开始类似于一年前的水平，第一季度净销售额受外汇影响减少超过2700万美元，EBITDA受影响约250 - 260万美元，全年外汇对净销售额和EBITDA的拖累分别为1.1亿美元和1400万美元，下半年随着美元走强的影响逐渐重叠，汇率影响会有所下降，但净销售额增长会产生一定抵消，各季度的影响总体相似 [122][124] 问题12: 趣味薯片第一季度销售贡献环比下降的影响如何量化，如何恢复，潜在销量情况如何，通胀展望是否改善 - 第一季度趣味薯片销售贡献低于第四季度是因为第四季度有重大俱乐部活动，第一季度没有，公司正在努力加强和确认下半年的分销，在可衡量渠道中，该产品继续获得市场份额，但作为高价零食，需要更多工作来促进试用，通胀方面，部分包装和原材料价格有所缓和，能源方面，英国和欧洲大陆的补贴和上限计划也有帮助 [131][132][136] 问题13: 公司在英国市场销售增长的驱动因素是什么，自有品牌业务情况如何 - 销售增长的驱动因素一是积极的定价策略，二是公司在英国约20% - 25%的销售额来自自有品牌，自有品牌业务实现两位数增长，起到了一定的对冲作用，公司的自有品牌业务是利用工厂闲置产能，在已有品类中扩大分销，并非制造独特的自有品牌品类 [140][142] 问题14: 国际业务中植物性业务（包括饮料、主菜、食品配料等）的疲软是结构性问题还是事件和宏观驱动的 - 植物性业务疲软部分是由于疫情期间消费者尝试后部分流失，导致品类重叠，在英国市场，消费从冷冻产品转向冷藏产品，公司在冷冻产品中排名第二，但在冷藏产品中份额较小，不过最近冷藏产品开始增长，冷冻产品也有所回升，该品类具有动态性，全球疲软情况已被广泛关注，公司对自身定位和品牌潜力有信心 [144][145] 问题15: 电子商务业务本季度的增长情况如何 - 上一季度电子商务业务增长较为平缓，由于今年夏天人们户外活动增多，与去年冬季相比，部分销量有所放缓，在北美，电子商务约占总销量的不到11%，在欧洲占比非常小，整个食品行业在欧洲的电子商务发展不如北美，该业务稳定，在婴儿和个人护理等品类中占比较大，公司会密切关注 [148][149][150] 问题16: 当前环境是否影响公司推出新产品或实现长期增长目标的能力 - 公司继续推出新产品，但更加谨慎，因为在疫情期间推出的一些产品尚未获得充分的分销，公司选择先完善这些成功产品的分销，再推出更多新产品，目前公司有一个强大的产品管道，零售商在重置品类时会测试创新产品，公司预计将继续将创新作为主要增长战略 [154][155]

业绩总结 - 第一季度净销售额为439,351千美元，同比下降3.4%[20] - 第一季度毛利润为94,335千美元，同比下降10.5%[20] - 第一季度营业收入为15,823千美元，同比下降38.3%[20] - 第一季度调整后净收入为9,227千美元，同比下降61.2%[21] - 第一季度每股稀释净收入为0.10美元，同比下降60%[21] - 第一季度调整后EBITDA为65,565千美元，同比下降40.8%[19] - 第一季度调整后EBITDA为36,029千美元，同比下降约14.5%[30] - 第一季度毛利率为21.5%，较去年同期的23.2%下降1.7个百分点[20] - 第一季度营业收入率为3.6%，较去年同期的5.6%下降2个百分点[20] - 第一季度调整后毛利率为21.4%，较去年同期的22.9%下降1.5个百分点[20] 用户数据 - 北美地区第一季度销售额同比增长9%[8] - 公司在美国的增长品牌销售额同比增长12%[9] - 国际业务销售额为288,396千美元，同比下降3.4%[19] - 英国市场总销售额同比下降4.6%，但私有品牌销售额有所增长[14] - 北美市场第一季度净销售额为150,955千美元，同比下降20.3%[27] 未来展望 - 公司重申2023财年调整后净销售额的恒定货币指导范围为-1%至+4%[17] - 调整后EBITDA在固定汇率基础上的增长率为28.0%[32] 新产品和新技术研发 - 第一季度的库存减值为732千美元[35] - 第一季度的股权法投资收益为382千美元[38] 市场扩张和并购 - 第一季度北美地区的销售额增长主要得益于“That's How We Roll”收购[8] - 公司在过去20个月中，市场份额增长19次[12] 负面信息 - 第一季度调整后的EBITDA较去年同期下降18%[7] - 第一季度的净销售额较Q1 FY22下降10%[32] - 第一季度的调整后毛利率较Q4 FY22下降630个基点[35]

公司业务区域销售占比情况 - 公司组织架构分为北美和国际两个可报告细分市场，2022财年北美净销售额11.63132亿美元占比61%，国际净销售额7.28661亿美元占比39%[43][45] - 美国以外销售在2022、2021、2020财年分别占合并净销售额约45%、52%、51%[57] - 2022财年约45%的合并净销售额来自美国以外，2021财年为52%，2020财年为51%，若2022财年平均外汇汇率对美元低5%，销售额和营业收入将分别减少约4230万美元和420万美元[260] 各品牌销售占比情况 - Turbocharge品牌在2022、2021、2020财年分别占合并净销售额约39%、36%、32%[44] - Targeted Investment品牌在2022、2021、2020财年分别占合并净销售额约35%、34%、32%[44] - Fuel品牌在2022、2021、2020财年分别占合并净销售额约21%、20%、19%[44] - Simplify品牌在2022、2021、2020财年分别占合并净销售额约5%、10%、17%[44] 主要客户销售占比情况 - 沃尔玛及其附属公司在2022、2021、2020财年分别占公司合并销售额约15%、11%、12%[56] 产品生产来源销售占比情况 - 2022、2021、2020财年约51%、61%、59%的收入来自公司自有设施生产的产品[62] - 2022、2021、2020财年约49%、39%、41%的销售额来自合同制造商生产的产品[65] 公司产品销售范围 - 公司产品销往75个以上国家[57] 公司债务情况 - 截至2022年6月30日，公司有8.89亿美元可变利率债务未偿还，利率互换名义金额为6.3亿美元，其中2.3亿美元加权平均固定利率为1.77%，2023年2月到期，其余4亿美元固定利率支付4.85%从2023年2月开始[258] 公司外汇相关情况 - 截至2022年6月30日财年，累计翻译调整导致累计其他综合损失减少1.021亿美元[261] - 截至2022年6月30日，公司有1.318亿美元名义金额的交叉货币互换和外汇合约[262] 公司成本影响情况 - 假设2022年6月30日主要投入加权平均成本有10%的增减，销售成本将相应增减约1.01亿美元[263] - 公司自2021财年下半年起投入成本显著增加，2022财年通胀环境延续，预计2023财年仍将持续[69] 公司供应商关系情况 - 公司与许多供应商保持长期关系，与原料供应商的采购安排一般每年进行[68] 公司市场竞争情况 - 公司产品与大型传统包装食品公司、天然和有机包装食品公司以及众多区域和本地小众品牌竞争[70][71] 公司食品安全相关情况 - 公司在美国的食品制造设施有食品安全计划，且至少有一名预防控制合格人员[77] - 公司大部分自有制造工厂和大量合同制造商通过了全球食品安全倡议等标准认证[80]

财务数据和关键指标变化 - 第四季度合并净销售额同比增长1.4%，达到4.57亿美元，外汇是重大不利因素，使报告净销售额减少约440个基点 [33] - 调整后毛利率为19.4%，比上一年同期低约630个基点，若排除约1000万美元的减记，调整后毛利率约为22% [35] - 第四季度调整后EBITDA为3540万美元，上年同期为6810万美元，调整后第四季度每股收益为0.08美元，上年同期为0.39美元 [37] - 全年经营现金流为8000万美元，第四季度为负1900万美元，第四季度资本支出为600万美元，季度末手头现金为6600万美元，净债务为8.23亿美元，净债务杠杆率为3.9倍 [47][48] 各条业务线数据和关键指标变化 北美业务 - 第四季度报告净销售额为2.97亿美元，同比增长超17%，调整后净销售额增长约6%，增长品牌调整后净销售额增长超8% [38][39] - 第四季度调整后毛利率为20%，排除减记后与第三季度和上半年利润率大致一致，调整后EBITDA为2750万美元，上年同期为3480万美元，调整后EBITDA利润率为9.3%，排除减记后约为12.6% [40][41] 国际业务 - 第四季度净销售额为1.6亿美元，较上年下降19%，其中包括930个基点的外汇折算不利因素，英国调整后净销售额下降0.9%，欧洲调整后净销售额下降25% [42][44] - 调整后毛利率下降890个基点至18.3%，调整后EBITDA为1690万美元，较上年同期下降56%，调整后EBITDA占净销售额的比例为10.5%，较上年低890个基点 [46] 各个市场数据和关键指标变化 北美市场 - 第四季度销售额整体增长17%，排除收购、剥离和货币影响后增长6%，美国消费量增长11%，高于食品行业平均水平 [12] - 六个重点品类的增长品牌美元消费量增长15%，速度增长18%，家庭渗透率增长5%，总买家数量增长6%，最忠诚消费者增长11%，购买率增长12% [13][14] 英国市场 - 第四季度杂货店销售趋势从第三季度的下降7%改善至下降1%，消费趋势改善6个百分点至下降3%，排除植物蛋白后，消费增长1%，净销售额增长4% [21] 欧洲市场 - 第四季度植物性饮料品类增长率显著放缓，公司失去一个重要的代工合同，虽已签订合同弥补65%的损失销售额，但大部分合同要到2023财年上半年才开始 [24][25] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司处于从Hain 2.0向Hain 3.0的过渡阶段，Hain 3.0专注于通过推动分销、创新和增加营销实现更高增长 [27] - 2023财年计划在北美实现中个位数增长，国际业务采取更谨慎的方法，定价以抵消通胀仍是净销售额增长的重要部分 [52][53] - 公司正在努力简化产品组合、降低成本、提高生产力，并增加新客户和签订新合同 [28][24] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022财年经营环境困难，面临新冠挑战、高通胀、供应中断和俄乌战争等问题，但公司对Hain 3.0战略、品牌和团队仍有信心 [8][9] - 2023财年预计调整后净销售额和EBITDA在固定汇率基础上增长 -1%至4%，全年调整后毛利率与上年持平或略有下降，季度环比改善 [51] - 公司认为自身具备成功的条件，如北美业务的强劲势头、创新表现良好、成功提价、签订新合同和生产力提升等，且宏观环境有改善迹象 [29][30][31] 其他重要信息 - 公司在第四季度回购了50万股普通股，占已发行普通股的0.6%，总花费约1300万美元 [50] - 预计2023财年通胀为中两位数，上半年高于下半年，调整后有效税率约为24%，利息费用将同比增加约3000万美元 [54][61] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 为何2023财年调整后EBITDA增长范围扩大且更谨慎 - 公司通常会给出一个范围，当前环境下欧洲情况复杂，难以准确预测，而对北美业务更有信心和可见性 [71] 问题2: 欧洲植物性业务表现不佳的原因及代工与自有品牌占比 - 英国植物性肉类市场疲软，公司表现与该品类一致；欧洲植物性饮料业务约四分之三为代工自有品牌，四分之一为自有品牌，第四季度品类增长显著下降，部分原因是经济衰退，公司仍对该品类有信心 [73] 问题3: 2023财年定价是否达到上限 - 美国和英国约90%的定价已完成，加拿大和欧洲正在谈判，目前的定价覆盖了可见的通胀，若通胀上升会继续提价，若下降则视市场情况决定是否维持或降价 [80] 问题4: 英国消费者行为及杂货店销售趋势变化的原因 - 部分原因是夏季人们走出家门，且存在新冠重叠效应，随着进入冬季，人们将更多在家用餐，杂货店销售趋势有望改善，但消费者可能会转向自有品牌 [81] 问题5: 若通胀抑制外出消费，对杂货店销售的影响 - 更多人在家用餐是积极因素，但消费者可能会转向自有品牌，这可能是净负面影响，国际业务的不确定性主要来自能源成本的波动 [83] 问题6: 2023财年通胀预期的主要驱动因素及可见性 - 北美主要是蔬菜、油和代工制造商的通胀；欧洲主要是能源通胀，英国全年能源已锁定，价格比当前市场低约60%，欧洲上半年锁定，下半年不确定，政府政策也增加了不确定性 [86] 问题7: 2023财年生产力节省目标及营销再投资预期 - 生产力节省目标仍在4000 - 5000万美元范围内，通胀下降前，将用生产力节省来覆盖通胀，通胀下降且无需降价时，将增加营销投资，目前假设营销投资同比适度增加 [89] 问题8: 欧洲植物性业务产能扩张计划是否改变 - 短期内产能扩张计划已搁置，将根据品类未来一两年的发展情况再做决定，目前资本支出同比下降 [92] 问题9: 婴儿配方奶粉供应短缺情况及对业绩的影响 - 大部分供应中断问题已解决，婴儿业务的袋装问题将在第一季度末解决，第二季度恢复库存，配方奶粉全球短缺问题将持续，公司将继续尽力供应 [93][94] 问题10: 2023财年增长计划及营销和创新投入情况 - 由于通胀和供应链限制，公司仍处于从Hain 2.0向Hain 3.0的过渡阶段，创新表现良好，将继续推进渠道和地理扩张，但营销投资将受到一定限制 [98] 问题11: 公司长期产品组合重新定位是否受植物性业务现状影响 - 公司将继续重塑产品组合，目前正在对植物性业务进行分析，判断短期放缓是趋势还是短期问题，由于公司业务涉及多个品类，部分业务表现不佳时，其他业务可起到抵消作用 [100] 问题12: 美国天然和有机消费者面临的风险及应对措施 - 历史上健康和 wellness 品类在衰退中表现良好，公司目标消费者更富裕，采用有机生活方式的可能性更大，但仍需密切关注新进入消费者的留存情况，公司在部分品类中是入门价格点，具有一定优势 [106] 问题13: 美国天然和有机食品的零售陈列和自有品牌推广情况 - 公司所在品类中自有品牌份额无明显增加，目前未观察到零售商更积极推广自有品牌或扩大价格差距的情况，美国消费者行为变化不如欧洲明显 [109] 问题14: 第四季度Hain增长品牌消费增长与美元销售增长差距的原因 - 差距主要是由供应链中断导致，如配方奶粉因供应不足无法满足需求，其他几个大品牌也存在供应问题影响了发货量 [112] 问题15: 为确保客户供应而产生的额外费用是否持续及对2023财年的影响 - 这些费用在第四季度仍存在，但随着油价下降和供应改善，运输成本开始下降，预计全年这些费用将降低，但仍会存在一定的供应中断问题 [114] 问题16: 未来六个月原材料合同情况及价格预期 - 大部分原料供应合同覆盖到本财年上半年，包装合同期限更长，随着作物收获情况和需求变化，价格将在财年中期确定，目前部分原料价格有下降趋势，公司正在寻找替代方案，如将欧洲工厂从天然气转换为油，以降低能源成本 [118] 问题17: 提价假设中是否考虑客户抵制及提价上限 - 美国和英国的零售商接受度较高，加拿大正在谈判，欧洲需要重新投标合同，目前难以判断消费者是否会改变行为，公司将密切关注竞争对手和消费者动态，根据情况调整定价 [120]

业绩总结 - 北美市场实现强劲的双位数消费和净销售增长[3] - 调整后的净销售增长为-0.4%，低于预期的低至中位数单数字增长[4] - 调整后的EBITDA下降23%，低于预期的低至中位数单数字下降[4] - 2022财年第四季度净销售额为457,010千美元，较2021财年第四季度的450,653千美元增长1.0%[22] - 2022财年截至第四季度的净销售额为1,891,793千美元，较2021财年同期的1,970,302千美元下降4.0%[24] - 2022财年第四季度的每股稀释净收入为0.03美元，较2021财年第四季度的0.40美元下降92.5%[26] - 2022年净销售额为502,939千美元，较2021年的476,941千美元增长了5%[46] 用户数据 - Hain在美国的增长品牌销售同比增长21.4%[9] - Hain在美国的市场份额持续增长，显示出强劲的消费动能[11] 未来展望 - 北美市场预计全年将实现稳健的销售增长和改善的供应链表现[3] - 国际市场在非常不稳定和具有挑战性的环境中，初期表现为负增长，预计全年将逐步改善[3] - 预计FY2023的净销售增长在-1%到+4%之间[19] 新产品和新技术研发 - 国际市场Hain UK销售与总店销售持平，但植物基饮料和蛋白质类别面临持续挑战，导致整体国际销售下降[3] 财务数据 - 调整后的毛利率下降280个基点，达到19.4%[4] - 2022财年第四季度毛利润为89,025千美元，较2021财年第四季度的112,580千美元下降21.0%[22] - 2022财年第四季度调整后的毛利率为19.5%，较2021财年第四季度的24.9%下降5.4个百分点[26] - 2022年调整后的毛利率为25.7%，较2021年的24.6%有所上升[45] 负面信息 - 国际市场植物基饮料和蛋白质类别面临持续挑战，导致整体国际销售下降[3] - 2022年净收入为40,485千美元，2021年为77,873千美元，下降了48%[43] - 2022年来自持续经营的净收入为66,109千美元，较2021年的77,873千美元下降了15%[43] 其他新策略和有价值的信息 - 2022财年第四季度的运营费用为290,693千美元，较2021财年的369,219千美元下降了21.2%[31] - FY22年初至今的调整后EBITDA为41,093千美元[41] - FY22的库存减值为421千美元[35]

2022年第一季度整体财务数据关键指标变化 - 2022年第一季度净销售额为5.029亿美元，较2021年同期的4.926亿美元增加1030万美元，增幅2.1%[153][154] - 2022年第一季度毛利润为1.157亿美元，较上年同期减少1420万美元，降幅10.9%，毛利率为23.0% [153][155] - 2022年第一季度销售、一般和行政费用为7580万美元，较上年同期的7430万美元增加140万美元，增幅1.9% [153][156] - 2022年第一季度收购无形资产摊销为310万美元，较上年同期的210万美元增加100万美元 [153][157] - 2022年第一季度生产力和转型成本为170万美元，较上年同期的450万美元减少280万美元 [153][158] - 2022年第一季度营业收入为3520万美元，上年同期为4960万美元 [153][159] - 2022年第一季度利息和其他融资净费用为320万美元，较上年同期的200万美元增加120万美元，增幅58.8% [153][160] - 2022年第一季度净利润为2450万美元，较上年同期的3430万美元减少970万美元，降幅28.4% [153] - 2022年第一季度其他收入净额为70万美元，上年同期其他支出净额为160万美元[161] - 2022年第一季度持续经营业务税前收入为3270万美元，上年同期为4600万美元[162] - 2022年第一季度所得税费用为770万美元，上年同期为1180万美元；有效所得税税率分别为23.7%和25.7%[163][164] - 2022年第一季度净收入为2450万美元，摊薄后每股收益0.27美元，上年同期分别为3430万美元和0.34美元[166] - 2022年和2021年第一季度调整后EBITDA分别为5870万美元和7380万美元[167] 2022年前九个月整体财务数据关键指标变化 - 2022年前九个月净销售额为14.348亿美元，减少8490万美元或5.6%；净收入为7483.1万美元，增长3795.2万美元或102.9%[174][175] - 2022年前九个月毛利润为3.384亿美元，减少4060万美元或10.7%；毛利率为23.6%，上年同期为24.9%[174][176] - 2022年前九个月销售、一般和行政费用为2.299亿美元，较上年同期的2.385亿美元减少860万美元，降幅3.6%[177] - 2022年前九个月无形资产摊销为730万美元，较上年同期的680万美元增加50万美元[178] - 2022年前九个月生产力和转型成本为840万美元，较上年同期的1090万美元减少240万美元[179] - 2022年前九个月经营收入为9270万美元，上年同期为6580万美元[181] - 2022年前九个月利息和其他融资净费用为770万美元，较上年同期的680万美元增加90万美元，增幅12.5%[182] - 2022年前九个月其他净收入为1060万美元，上年同期为90万美元[183] - 2022年前九个月持续经营业务税前收入为9560万美元，上年同期为5980万美元[184] - 2022年前九个月持续经营业务所得税费用为1940万美元，上年同期为3320万美元；有效所得税税率分别为20.3%和55.5%[185][186] - 2022年前九个月持续经营业务净收入为7480万美元，摊薄后每股0.79美元，上年同期为2560万美元，摊薄后每股0.25美元[188] 公司业务收购与战略 - 2021年12月28日，公司收购Proven Brands和KTB Foods [151] - 公司将继续简化品牌组合，识别业绩下滑和利润率低的品牌，预计收购将在Hain 3.0战略中发挥作用 [148] 各地区业务线数据关键指标变化 - 2022年第一季度北美地区净销售额为3.257亿美元，增长3820万美元或13.3%；营业收入为2850万美元，减少1100万美元[168][169] - 2022年第一季度国际市场净销售额为1.772亿美元，减少2790万美元或13.6%；营业收入为1830万美元，减少850万美元[168][170] - 2022年第一季度公司及其他业务运营亏损为1170万美元，较上年同期减少500万美元[171] 公司资金状况与现金流变化 - 2022年3月31日公司现金及现金等价物余额降至5780万美元，较2021年6月30日减少1810万美元；营运资金降至2.736亿美元，较2021财年末减少1110万美元；总债务增至8.355亿美元，较2021年6月30日增加6.045亿美元[200] - 截至2022年3月31日的九个月，持续经营业务经营活动提供的现金为9920万美元，较上一年度的1.465亿美元减少4730万美元[203] - 截至2022年3月31日的九个月，持续经营业务投资活动使用的现金为2.843亿美元，较上一年度的2600万美元增加2.583亿美元[204] - 截至2022年3月31日的九个月，持续经营业务融资活动提供的现金为1.729亿美元，较上一年度使用的1.11亿美元增加2.838亿美元[205] - 截至2022年3月31日的九个月，持续经营业务的运营自由现金流为6520万美元，较2021年同期的9350万美元减少2820万美元[206] - 2022年前九个月持续经营业务提供的净现金为99,186千美元，2021年为146,517千美元[221] - 2022年前九个月购买物业、厂房及设备支出为33,939千美元，2021年为53,062千美元[221] - 2022年前九个月持续经营业务的运营自由现金流为65,247千美元，2021年为93,455千美元[221] 公司股票回购情况 - 2022年3月31日止九个月，公司根据回购计划回购1010万股，总计3.958亿美元，平均价格为每股39.09美元；截至2022年3月31日，公司股票回购计划剩余授权金额为1.866亿美元[207] - 2021年3月31日止九个月，公司根据回购计划回购240万股，总计8030万美元，平均价格为每股33.33美元[208] 按固定汇率调整后净销售额与调整后EBITDA变化 - 2022年3月31日止三个月，公司净销售额为5.02939亿美元，按固定汇率调整后为4.85038亿美元；2021年同期净销售额为4.92604亿美元，调整后为4.77818亿美元，净销售额增长2.1% [214] - 2022年3月31日止九个月，公司净销售额为14.34783亿美元，按固定汇率调整后为14.0526亿美元；2021年同期净销售额为15.19649亿美元，调整后为14.09602亿美元，净销售额下降5.6% [214] - 2022年3月31日止三个月，调整后EBITDA为5866.9万美元；2021年同期为7375.2万美元[218] - 2022年3月31日止九个月，调整后EBITDA为1.65249亿美元；2021年同期为1.90838亿美元[218] 公司其他相关情况 - 截至2022年3月31日，公司没有可能对合并财务报表产生重大影响的资产负债表外安排[222] - 公司某些产品线有季节性波动，第一财季净销售额和摊薄后每股收益通常是四个季度中最低的[225] - 2022年前九个月市场风险与2021财年相比无重大变化[226] - 截至2022年3月31日，That's How We Roll占公司合并总资产的13.2% [227] - 2022年前三个月和前九个月，That's How We Roll的净销售额分别占公司合并净销售额的5.0%和1.8% [227] - 公司首席执行官和首席财务官认为截至2022年3月31日，公司的披露控制和程序有效[227] - 2022年3月31日前三个月，除收购That's How We Roll外，公司财务报告内部控制无重大变化[229]

业绩总结 - 第三季度净销售增长为2%[7] - 调整后的净销售增长为2%，低于预期的低单位数至双位数增长[7] - FY22第三季度净销售额为502,939千美元，同比增长2.1%[31] - FY22第三季度北美地区净销售额为325,742千美元，同比增长13.3%[31] - FY22第三季度国际市场净销售额为177,197千美元，同比下降13.6%[31] - FY22第三季度的净收入为29,738千美元，较FY21的34,254千美元有所下降[32] - FY22第三季度的调整后毛利为117,636千美元，毛利率为23.0%[31] - FY22第三季度的调整后毛利率为23.4%，较FY21的25.7%下降230个基点[37] - FY22第三季度的调整后EBITDA为58,669千美元，较FY21的73,752千美元下降20.4%[36] - FY22第三季度的净收入为24,531千美元，较FY21的34,254千美元下降28.4%[36] 用户数据 - 北美市场表现强劲，销售增长达到9%[8] - 国际市场销售下降14%，主要受总店销售疲软和客户流失影响[19] - 预计第四季度北美市场将继续保持强劲增长，国际市场趋势改善[6] 未来展望 - 调整后的毛利率和EBITDA在第四季度预计将实现环比改善[6] - 由于行业通胀和供应链中断，第三季度业绩受到影响[6] - 公司在应对通胀和输入成本压力方面，定价和生产力未能完全抵消影响[25] 其他信息 - FY22第三季度的库存减值为1,362千美元，较FY21的505千美元显著增加[36] - FY22第三季度的利息支出为2,846千美元，较FY21的1,327千美元增加114.3%[36] - 第三季度调整后的EBITDA利润率为9.8%[38] - 第三季度的外汇影响为30千美元，显示出外汇波动对销售的影响[35]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度合并净销售额同比增长2%，达到5.03亿美元，外汇使净销售额减少约150个基点，并购、剥离和品牌停产使净销售额增加210个基点，调整后净销售额较上年同期增长1.5% [44][47][48] - 第三季度调整后EBITDA降至5870万美元，调整后每股收益从上年同期的0.44美元降至0.33美元 [51] - 第三季度经营现金流为3100万美元，前九个月为9900万美元，较上年同期减少4700万美元，但公司在2021财年前九个月获得约5400万美元税收退款 [58] - 第三季度资本支出为600万美元，预计第四季度将恢复到占净销售额3% - 3.5%的目标水平 [59] - 季度末现金为5800万美元，净债务为7.78亿美元，净债务杠杆率为3.3倍 [60] - 第四季度预计调整后净销售额实现低至中个位数增长，报告净销售额增长率比调整后净销售额增长率高约500个基点，调整后EBITDA呈低至中个位数下降，全年净销售额与上年大致持平，调整后毛利率略有下降，调整后EBITDA呈低两位数下降 [62][65][66] 各条业务线数据和关键指标变化 北美业务 - 第三季度报告净销售额同比增长超13%，达到3.26亿美元，调整后净销售额较上年同期增长约9%，增长品牌净销售额同比增长近12% [52][53] - 第三季度调整后毛利率较上年同期下降480个基点至23.7%，调整后EBITDA下降23%至3700万美元，调整后EBITDA利润率下降540个基点至11.4% [54][55] 国际业务 - 第三季度净销售额同比下降14%，货币变动带来360个基点的不利影响 [56] - 调整后毛利率下降310个基点，调整后EBITDA下降28%至2600万美元，调整后EBITDA利润率下降300个基点至14.9% [57] 各个市场数据和关键指标变化 北美市场 - 美国消费量在本季度增长11%，远高于品牌食品行业平均水平，整体销售额增长13%，剔除并购和剥离因素后，销售额强劲增长9% [15] - 重点关注的六个增长类别中，增长品牌的美元消费量同比增长近16%，较疫情前增长23%，速度增长20% [16] - 增长品牌市场份额连续一年多在每个四周周期都有所增长，本季度家庭渗透率增长10%，单位速度增长6%，单位增长4%，买家数量增加11%，重度买家增长14% [17][18] - 零食和婴儿食品类别表现强劲，零食组合份额增长1.3个百分点，消费量同比增长超25%，较疫情前增长近40%，家庭渗透率同比增长17%，较疫情前增长40%；Earth's Best婴儿食品品牌消费量增长35%，家庭渗透率同比增长17%，美元市场份额增长1.9个百分点，单位消费量和定价均实现两位数增长 [19][20][21] - 个人护理产品全渠道消费量本季度增长25%，净销售额实现两位数增长 [22] 国际市场 - 欧洲消费者信心下降，本季度杂货店总销售额下降近7%，单位销售额下降9% [26] - 因客户取消订单，损失近800万美元销售额，预计到第四季度末将弥补50%的损失销量 [28] - 因与零售商就价格上涨谈判，停止发货数周，影响短期销售增长和份额表现，目前已恢复向所有客户发货 [29] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司Hain 3.0战略旨在推动分销、创新和营销，短期内利用生产力改善资金应对通胀和推动品牌增长，长期将用于增加营销投入 [32][33] - 收购That's How We Roll以加强在高增长零食类别中的地位，该业务本季度增长20%，整合顺利，预计未来将实现持续两位数EBITDA利润率 [37] - 公司正在进行重组，包括重新评估组织设计和资源分配，增加供应链、采购和产能规划资源，取消首席商务官职位，整合That's How We Roll品牌，调整欧洲基础设施等，以应对短期成本压力和实现长期增长 [39][40][41] - 公司在行业中保持90%左右的服务水平，超过大多数竞争对手，从而获得市场份额 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 第三季度面临意外通胀、供应中断、原料和包装短缺以及欧洲消费者信心下降等挑战，但北美市场消费强劲，国际市场短期问题预计在第四季度改善，公司对业务健康和长期发展有信心 [9][10][12] - 尽管通胀压力持续，但公司通过提价和提高生产力应对，预计未来将继续提价以覆盖成本，同时利用生产力改善应对供应中断 [13][74][75] - 公司将继续优先服务客户，以建立消费者试用和忠诚度，加强客户关系，为长期可持续盈利增长奠定基础 [14] - 虽然国际业务在第三季度面临挑战，但公司拥有九个排名第一或第二的品牌，随着条件正常化，这些品牌有望实现增长 [12][35] 其他重要信息 - 公司在本季度回购360万股，占已发行普通股的3.8%，平均价格为每股36.48美元，总计约1.3亿美元，截至第三季度末，2022年回购计划下还有约1.87亿美元的授权额度 [61] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 提价对业绩和利润率的影响及未来提价预期 - 公司在第三季度中期提价，第四季度将完全体现提价效果，预计未来将继续在北美和欧洲提价，会采取精准提价策略，利用生产力改善应对供应中断，长期来看，随着成本下降，有望实现显著的利润率扩张 [74][75][77] 问题2: 到2025财年实现30%毛利率目标的可行性 - 2025年还有很长时间，预计通胀届时会大幅下降，若提价能持续且成本下降，有望实现显著的利润率扩张，短期内会优先保障服务而非利润率，但对长期扩张利润率有信心 [77][78] 问题3: 对2023年的展望及国际业务压力的影响 - 目前难以对2023年提供具体指导，公司预计通胀将持续，正在采取提价、增加资源和重组等措施应对短期挑战，未来几个月将密切关注俄乌战争和消费者情绪的变化 [84][85][86] 问题4: 国际业务价格谈判情况及后续影响 - 欧洲和加拿大零售商市场更集中，价格谈判更困难，公司在谈判中坚持提价，最终成功让零售商接受，未来将继续提价并在指导中反映可能的干扰，公司认为自身品牌有优势，与零售商是合作关系，能找到双方都能接受的提价方式 [87][88][93] 问题5: 输入成本和运费压力的构成及变化 - 公司面临包装、原料、运费、劳动力等方面的两位数通胀，与原计划相比通胀翻倍，本季度油价上涨影响运费和包装成本，原料供应短缺导致需寻找替代方案并增加成本，如俄乌战争影响葵花籽油和棕榈油供应 [100][101][102] 问题6: 欧洲销售受短期因素影响的量化情况 - 欧洲销售下降约三分之一归因于商店整体销售下滑，三分之一归因于停止发货，三分之一归因于代工业务损失的销量，非乳制品饮料市场仍强劲，预计到第四季度末将弥补一半损失销量，未来趋势有望改善 [104][105][107] 问题7: 欧盟提价考虑因素及平衡策略 - 公司将与零售商合作，根据价格差距、阈值和弹性数据精准提价，确保既能满足自身需求，也能满足零售商需求，虽然谈判有挑战，但双方相互需要，能找到合适的提价方式 [111][112][113] 问题8: 股票回购节奏是否会放缓 - 公司会综合考虑资本用途和现金需求，包括自动化、收购和股票回购等，根据对股东回报的评估来决定资金分配，目前难以给出具体答案 [115][116] 问题9: 北美市场消费增长是否会因通胀放缓 - 在英国，公司作为自有品牌供应商，消费者消费降级时会有一定受益；在北美，公司健康食品消费者更富裕，需求相对更有弹性，历史上在经济衰退时仍能增长，但公司会密切关注价格差距和提价影响，根据市场动态调整定价策略 [120][121][124] 问题10: 生产力的时间安排和长期指导范围 - 公司过去每年产生约4000 - 5000万美元的生产力，预计未来继续保持，近期部分生产力资源转向配方调整，以应对原料成本变化，如Garden of Eatin品牌通过配方改革降低成本并实现增长，预计生产力仍将在P&L中体现，但受通胀和干扰成本影响不太明显 [126][127][129] 问题11: 本季度销量和原料成本受俄乌战争影响情况 - 北美销量上升，国际业务销量下降；俄乌战争影响了几乎所有方面，包括油价、包装、油脂供应和劳动力，公司虽有合同但供应短缺时需寻找替代方案并承担额外成本 [133][134][135] 问题12: 未来生产力项目的排序及受供应链干扰情况 - 最大的生产力领域是配方调整和资本自动化项目，资本项目可能受第三方劳动力和材料供应影响，但目前进展顺利，公司会密切关注 [143][144][145] 问题13: 欧洲销量下降原因 - 部分原因是俄乌战争导致消费者担忧财务状况和贸易降级，另一部分是去年同期欧洲处于全面封锁状态，销量较高，现在恢复正常后出现重叠效应，预计未来情况会改善 [147][148][149] 问题14: 货架价格反映通胀情况及未来提价幅度 - 第三季度提价反映了截至第二季度末的已知成本，俄乌战争的成本尚未完全体现，需要进一步提价，未来提价幅度可能在之前两次提价（7% - 8%和4%）之间 [151][153][159] 问题15: 欧洲代工业务情况及客户回购风险 - 公司是欧洲大陆植物性饮料第三大供应商，与客户签订年度合同，此次客户提前回购业务虽意外但表明行业健康，公司预计到第四季度末弥补一半损失销量，年底前全部弥补，认为自身有成本优势，长期不会受太大干扰 [163][165][166]

财务数据关键指标变化 - 季度数据 - 2021年12月31日止三个月净销售额为4.769亿美元，较2020年同期的5.284亿美元减少5150万美元，降幅9.7%[149][150] - 2021年12月31日止三个月毛利润为1.173亿美元，较上年同期减少1270万美元，降幅9.7%，毛利率24.6%与上年同期持平[149][151] - 2021年12月31日止三个月销售、一般和行政费用为8010万美元，较上年同期的8460万美元减少450万美元，降幅5.3%[149][152] - 2021年12月31日止三个月收购无形资产摊销为200万美元，较上年同期的220万美元减少10万美元[149][153] - 2021年12月31日止三个月生产力和转型成本为280万美元，较上年同期的500万美元减少220万美元，降幅44.4%[149][154] - 2021年12月31日止三个月长期资产减值为30.3万美元，2020年同期为2517.9万美元，减少2487.6万美元，降幅98.8%[149][155] - 2021年12月31日止三个月持续经营业务净利润为3088.9万美元，较2020年同期的215.1万美元增加2873.8万美元，增幅1336.0%[149] - 2021年12月31日止三个月调整后EBITDA为5926.4万美元，较2020年同期的6219.1万美元减少292.7万美元，降幅4.7%[149] - 2021年第四季度运营收入为3200万美元，上年同期为1300万美元[156] - 2021年第四季度利息和其他融资净费用为260万美元，较上年同期增加30万美元，增幅10.9%[157] - 2021年第四季度其他净收入为910万美元，上年同期为100万美元[158] - 2021年第四季度持续经营业务税前收入为3850万美元，上年同期为1170万美元[160] - 2021年第四季度持续经营业务所得税费用为710万美元，上年同期为840万美元；有效所得税税率为18.6%，上年同期为72.3%[161][162] - 2021年第四季度股权法投资净亏损为50万美元，上年同期为110万美元[164] - 2021年第四季度持续经营业务净收入为3090万美元，摊薄后每股收益0.33美元，上年同期净收入为220万美元，摊薄后每股收益0.02美元[165] - 2021年第四季度净收入为3090万美元，摊薄后每股收益0.33美元，上年同期为210万美元，摊薄后每股收益0.02美元[167] - 2021年第四季度调整后EBITDA为5930万美元，上年同期为6220万美元[168] - 2021年12月31日止三个月，公司净销售额为4.76941亿美元，按固定汇率调整后为4.75485亿美元，较2020年同期下降9.7%[217] 财务数据关键指标变化 - 半年数据 - 2021年下半年净销售额为9.31844亿美元，较上年同期减少9520.1万美元，降幅9.3%[175] - 2021年12月31日止六个月毛利润为2.227亿美元，较上年同期减少2640万美元，降幅10.6%，毛利率为23.9% [177] - 2021年12月31日止六个月销售、一般和行政费用为1.541亿美元，较上年同期减少1000万美元，降幅6.1% [178] - 2021年12月31日止六个月无形资产摊销为410万美元，较上年同期减少50万美元 [179] - 2021年12月31日止六个月运营收入为5760万美元，上年同期为1620万美元 [182] - 2021年12月31日止六个月利息和其他融资净费用为440万美元，较上年同期减少30万美元，降幅7.1% [183] - 2021年12月31日止六个月持续经营业务所得税前收入为6300万美元，上年同期为1390万美元 [186] - 2021年12月31日止六个月持续经营业务净收入为5030万美元，摊薄后每股0.52美元，上年同期净亏损860万美元，摊薄后每股0.09美元 [191] - 2021年12月31日止六个月净收入为5030万美元，摊薄后每股0.52美元，上年同期为260万美元，摊薄后每股0.02美元 [194] - 2021年12月31日止六个月，持续经营业务经营活动提供的现金为6803.1万美元，较上年同期的1.0453亿美元减少3649.9万美元[206] - 2021年12月31日止六个月，持续经营业务投资活动使用的现金为2.72345亿美元，较上年同期的2524.4万美元增加2.47101亿美元[206] - 2021年12月31日止六个月，持续经营业务融资活动提供的现金为2.08849亿美元，较上年同期使用的6217万美元增加2.71019亿美元[206] - 2021年12月31日止六个月，持续经营业务的经营自由现金流为4000万美元，较2020年同期的7490万美元减少3480万美元[209] - 2021年和2020年截至12月31日的六个月持续经营业务经营活动产生的现金流量分别为68,031千美元和104,530千美元[224] - 2021年和2020年截至12月31日的六个月物业、厂房及设备采购分别为27,996千美元和29,671千美元[224] - 2021年和2020年截至12月31日的六个月持续经营业务经营自由现金流分别为40,035千美元和74,859千美元[224] 公司资本运作 - 2021年12月28日，公司收购Proven Brands和KTB Foods全部流通股[147] - 2019年8月27日，公司出售Tilda运营部门及其他资产[148] - 2021年12月31日公司签订第四份修订和重述信贷协议，提供总计11亿美元高级担保融资 [202] - 2017年6月和2021年8月，公司董事会分别授权回购至多2.5亿美元和3亿美元的已发行和流通普通股[210] - 2021年11月，公司以每股45美元的价格从Engaged Capital, LLC的关联方回购170万股股份[210] - 2021年12月31日止六个月，公司根据回购计划回购6552股，总计2.654亿美元，平均价格为每股40.5美元[210] - 截至2021年12月31日，公司在股份回购计划下还有1.17亿美元的剩余授权[210] - 2022年1月，公司董事会授权额外回购至多2亿美元的股份[211] - 公司于2021年12月28日收购That's How We Roll全部流通股，其在2021年12月31日约占公司合并总资产的10%[230] 公司财务状况 - 截至2021年12月31日，公司现金及现金等价物余额增至7720万美元，营运资金降至2.779亿美元，总债务增至7.394亿美元 [203] - 截至2021年12月31日，公司没有对合并财务报表有重大当前或未来影响的表外安排[225] 公司业务季节性特征 - 公司某些产品线有季节性波动，热茶、热食甜点和汤类在较冷月份销售较好，零食、防晒霜和部分个人护理产品在较暖月份销售较好[228] - 2021年第一财季净销售额和摊薄后每股收益通常是四个季度中最低的[228] 公司市场风险与内部控制 - 2021年截至12月31日的六个月，市场风险与2021财年截至6月30日的年度报告相比无重大变化[229] - 公司首席执行官和首席财务官认为截至2021年12月31日披露控制和程序有效[230] - 2021年截至12月31日的三个月，除收购That's How We Roll外，公司财务报告内部控制无重大变化[232]