Table of Contents U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q HARTE HANKS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R.S. Employer incorporation or organization) Identification Number) Delaware 74-1677284 (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT UNDER SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2021 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE AC ...

Table of Contents U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-K (Mark One) ☒ ANNUAL REPORT UNDER SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2020 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 001-07120 HARTE HANKS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) incorporation or organization) Identification Numb ...

财务数据和关键指标变化 - 2021年初公司现金及现金等价物为2940万美元，预计年底所得税退款额外增加750万美元 [6] - 第四季度收入4710万美元，较去年同期5230万美元下降520万美元或10%；运营费用4740万美元，低于去年同期的5190万美元 [21] - 第四季度运营亏损36.8万美元，去年同期运营收入42.2万美元；GAAP净收入100万美元，去年同期净亏损300万美元 [22] - 第四季度调整后EBITDA为190万美元，去年同期为300万美元 [22] - 2020年全年收入1.769亿美元，较去年2.176亿美元下降4070万美元或18.7%；运营费用1.875亿美元，较去年2.392亿美元减少5170万美元或21.6% [23][24] - 2020年全年运营亏损1060万美元，较2019年的2160万美元大幅改善；调整后EBITDA为正320万美元，2019年为亏损340万美元 [25] - 2020年全年净亏损170万美元，2019年净亏损2630万美元；2020年净亏损包含1660万美元的所得税收益 [26] - 截至2020年12月31日，现金及现金等价物为2940万美元，长期债务为2220万美元 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 客户关怀业务第四季度收入增长44.5%，全年收入5870万美元，较2019年的4840万美元增长，运营收入从亏损480万美元转为盈利580万美元 [7][23] - 营销服务业务第四季度收入小幅下降6.3%，全年收入6710万美元，较2019年的6620万美元略有增长，运营收入从470万美元增至500万美元 [18][23] - 履行与物流业务第四季度收入下降39.3%，全年收入从2019年的1.03亿美元降至6110万美元，运营亏损从110万美元增至270万美元 [18][24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将业务重组为营销服务、客户关怀和履行与物流三个运营部门，并开始进行分部报告 [5] - 客户关怀业务从传统呼叫中心BPO转型为以技术为先的服务，整合多渠道互动，消除实体设施成本限制，增加技术能力 [7][8] - 履行业务从高接触小规模B2B项目转向全服务B2B和B2C电子商务履行，由基于云的WMS和OMS提供支持 [13] - 营销服务业务销售以整个客户旅程为重点的集成CRM，依托数十年的第一方数据经验 [13] - 公司定位为全渠道客户体验公司，认为自身产品和服务具有高度差异化，在金融服务、CPG、医疗保健和B2B科技等高增长领域拥有强大客户关系 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为业务在疫情后世界处于有利地位，电子商务增长趋势将持续，对2021年及以后的增长持乐观态度 [14] - 客户关怀业务在多年下滑后重回正轨，新管理层将带领营销服务和履行与物流业务在2021年取得更好表现 [15] 其他重要信息 - 公司新聘请Joyce Karel为首席商务官，负责营销服务部门；聘请Pat O'Brien为履行与物流服务董事总经理 [11][12] - 公司目前加权业务管道为1480万美元，未加权管道为4100万美元，进入2021年保持强劲 [20] 问答环节所有提问和回答 问题: 各业务部门的主要收入来源类别是什么 - 营销服务业务是CRM机构，涵盖战略、创意、技术和电子邮件解决方案实施等方面；履行与物流业务包括文献履行、产品履行和贸易营销履行；客户关怀业务收入主要基于为客户提供服务的席位数量，且正逐渐提供更多技术服务 [32][33] 问题: 客户关怀业务收入中，经常性和一次性收入的占比情况如何 - 约10% - 20%为非经常性项目工作收入，仍有机会拓展此类项目工作 [34] 问题: 各业务部门在第一季度的表现如何 - 公司认为已稳定了收入，后续将推动业务增长并改善各业务的EBITDA [35] 问题: 2021年的年化成本节约预计是多少 - 公司通过重组已削减超2000万美元成本，2021年将继续完成重组，同时实施新的基于云的ERP系统，有望进一步降低成本，尤其是间接成本 [37] 问题: 第三方供应商成本削减情况如何 - 公司已完成第三方供应商成本削减，目标是实现轻资产运营，减少对固定成本和第三方供应商的依赖 [38] 问题: 如何看待业务管道数据，以及其如何转化为未来收入和时间范围 - 加权管道转化率达75%以上，约1500万美元，管道质量较以往更高，客户和潜在客户会使用多种服务，业务向高利润率、高单价方向发展 [39][40]

Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT UNDER SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 Table of Contents U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Commission File Number: 001-07120 HARTE HANKS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R.S. Employer incorporation or organization) Identification Number) Delaware 74-1677284 2800 Wells Branch Parkway, Austin, Texas 78728 (Address of principal executive offices, includin ...

财务数据和关键指标变化 - 第三季度营收4770万美元，较上一季度环比增长超610万美元，较去年同期下降370万美元 [7][28] - 第三季度调整后EBITDA为320万美元，去年同期为20.3万美元，利润在营收低于去年同期的情况下实现增长 [7][31] - 第三季度运营费用为4690万美元，低于去年同期的5590万美元，各领域运营费用均有减少 [29] - 第三季度运营收入较上一季度增加近670万美元，上一季度运营亏损590万美元，去年同期运营亏损450万美元 [30] - 第三季度GAAP净亏损160万美元，合每股摊薄和基本亏损0.27美元，去年同期GAAP净亏损600万美元，合每股基本和摊薄亏损0.97美元 [31] - 截至2020年9月30日，公司现金及现金等价物为2930万美元，6月30日为3010万美元；长期债务为2040万美元 [32] 各条业务线数据和关键指标变化 - B2B业务板块营收增长580万美元，增幅51%，主要因客户关怀服务需求增加 [28] - 消费品牌业务板块营收增长290万美元，增幅26% [28] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司采用三支柱战略实现盈利和增长，一是优化业务运营方式，二是为现有和新客户拓展当前服务和增强服务，三是转型业务模式 [10] - 优化业务方面，公司将IT基础设施向云端迁移，预计2021年第二季度完成IT转型，实现约300万美元的年度节省；2020年第四季度将三个地点合并至堪萨斯城的设施，预计实现租赁和设施运营费用年度节省超400万美元；优化劳动力，预计2020年举措带来超1300万美元的成本降低 [11][13][16] - 拓展服务方面，新的销售和营销组织架构有效，增加了交叉销售机会，公司还招聘新员工推动业务发展 [17] - 转型业务模式方面，公司通过整合社交媒体和电子商务能力，为大型家电制造商提供创新客户关怀方案；为全球前三大CPG公司扩展营销服务，负责其医疗营销项目的端到端服务 [20][23] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管疫情带来不确定性，但公司对业务持续表现有信心，预计全年调整后EBITDA为正 [5][8] - 新业务表现良好，加权管道业务为1400万美元，较第二季度增加370万美元；未加权管道业务为4200万美元，较第二季度增加1090万美元；截至季度末，已获得超1300万美元的新合同签约 [9] - 公司认为自身服务的广度和深度使其能在多个可寻址市场中具有竞争力 [25] 其他重要信息 - 会议提醒信息可能包含前瞻性陈述，实际结果可能与陈述有重大差异，会议还可能提及非GAAP财务指标 [2][3] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: Q4业务情况如何？ - 随着零售和印刷业务减少，业务季节性减弱，Q4不会因该因素出现营收高峰；Q3的一些短期项目成果会在Q4延续，但水平不如Q3 [36][37] 问题: 如何看待成本举措及成本周期？ - 公司已实现约2000万美元成本节省中的大部分，剩余部分预计到明年第三季度完全实现；由于采用轻资产战略和优化业务运营，2021年将持续产生成本节省 [40][41] 问题: 第三季度数字销售或转售的额外资金以及可用的进一步退税是否已包含在第三季度数据中？ - 第三季度的额外资金已收到，资产负债表上的税收应收款也已包含在季度数据中 [42]

U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT UNDER SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2020 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Delaware 74-1677284 2800 Wells Branch Parkway, Austin, Texas 78728 (Address of principal executive offices, including zip code) (512) 434-1100 (Registrant's telephone numb ...

财务数据和关键指标变化 - 2020年上半年公司整体成本降低超2000万美元 [10] - 二季度营收4160万美元，较上一季度环比增长超100万美元，较去年同期下降1310万美元 [44] - 与去年同期相比，二季度削减开支近1400万美元，2020年上半年支出较去年同期减少超3800万美元 [43] - 二季度调整后EBITDA为48万美元，去年同期为负180万美元，同比增加225万美元 [43][51] - 二季度运营费用为4750万美元，去年同期为6130万美元 [47] - 二季度运营亏损590万美元，略高于上一季度，但低于去年同期的660万美元；调整后运营亏损为56.3万美元，去年同期为亏损310万美元 [49] - 二季度确认一次性税收优惠150万美元，GAAP净亏损620万美元，即每股基本和摊薄亏损0.99美元，去年同期GAAP净亏损380万美元，即每股基本和摊薄亏损0.63美元 [50][51] - 截至2020年6月30日，公司现金及现金等价物为3010万美元，高于3月31日的2350万美元；长期债务为2220万美元 [52][53] 各条业务线数据和关键指标变化 - B2B业务二季度收入增长310万美元，增幅28.2%，主要因呼叫中心服务需求增加；零售业务下降730万美元，主要受疫情影响；运输业务降幅超80%，因大型呼叫中心客户未续约 [45] - 公司于6月底完全退出直邮生产业务，本季度记录与关闭杰克逊维尔工厂相关的非现金减值费用和处置损失320万美元，预计该业务转型将消除近100万美元的季度亏损 [46] 各个市场数据和关键指标变化 未提及 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司实施三支柱战略以实现盈利和增长，包括优化业务和工作方式、与现有和新客户共同拓展现有服务、为未来转型业务 [13] - 优化组织方面，推进IT基础设施向云端迁移，预计2021年二季度完成IT转型，实现每年超200万美元的节省；在堪萨斯城建设新的履行设施，预计2021年上半年投入使用；退出直邮生产设施，与Summit Direct Mail合作；采取措施减少租赁和运营费用，预计每年节省超300万美元；通过调整劳动力实现成本降低，预计2020年举措将带来1300万美元的成本削减 [15][16][22][23] - 拓展现有服务方面，聚焦医疗、金融服务、汽车、B2B税务和消费者DTC等领域，当前加权业务管道为1030万美元，未加权为3120万美元，截至季度末已获得1010万美元新业务，完成年度目标的78% [25][26] - 转型业务模式方面，以数据为驱动，提供多渠道营销方案，开发新的客户体验项目；推出智能采样业务，已获得一家领先CPG公司的业务；引入Drew Rayman和Craig Wishner领导DTC电子商务业务 [34][37][41] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管受疫情影响面临短期挑战，但公司正在通过现有和新客户关系实现业务现代化，预计将在长期竞争中占据优势 [55] - 公司有信心2020年调整后EBITDA为正，2021年下半年实现自由现金流为正 [12] 其他重要信息 - 电话会议中的信息可能包含前瞻性陈述，实际结果可能与预期存在重大差异 [4] - 会议可能提及非GAAP财务指标，相关调整和披露可参考公司网站上的收益报告 [5] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 二季度收入环比改善的原因，以及客户流失率是否下降，7月业务情况和三季度收入是否会环比增长 - 公司认为收入已企稳，较一季度有所增长；7月部分业务因疫情放缓的情况有所改善；收入增长主要来自呼叫中心的疫情相关服务、新业务活动和转化率的提升，以及在B2C领域的早期成功；客户流失情况已稳定 [60][61][62][65] 问题2: 1300万美元的年度节省是针对2020年全年吗 - 这是年化节省金额，2020年能实现其中很大一部分 [66] 问题3: 能否按季度分解1300万美元的节省金额 - 节省主要从二季度开始，三季度和四季度会更高 [67] 问题4: 二季度员工费用占收入的比例环比和同比均有所增加，是否有特殊情况，未来该如何看待这一指标 - 呼叫中心业务的劳动力成本占收入的比例较高，这是收入结构变化导致的；预计三季度该比例与当前相近，四季度会略有下降 [71][78]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度营收4050万美元，去年同期为5920万美元，同比下降1870万美元，降幅32%，预计新冠疫情使本季度营收减少约200万美元 [41] - 第一季度运营费用4560万美元，去年同期为7010万美元，运营亏损510万美元，去年同期为1090万美元；调整后运营亏损350万美元，去年同期为590万美元 [44] - 第一季度确认1130万美元一次性税收优惠，预计2020年将收到880万美元与2018年和2019年净运营亏损结转相关的退税 [45] - 第一季度GAAP净利润510万美元，合每股基本收益0.68美元、摊薄收益0.67美元，去年同期净亏损1350万美元，合每股基本及摊薄亏损2.18美元；第一季度调整后EBITDA为负240万美元，去年同期为负440万美元 [46] - 截至2020年3月31日，现金及现金等价物为2350万美元，去年12月31日为2810万美元；长期债务为1870万美元，反映了2200万美元循环信贷安排的当前提款；5月11日，循环信贷安排延长至2022年4月，金额降至1900万美元 [47] 各条业务线数据和关键指标变化 - 联络中心业务年初表现强劲，预计未来季度将保持增长势头，正在为流媒体领域的新客户大幅扩充业务，来自现有和新客户的入站请求需求总体增加 [32] - 营销服务业务多个项目开局缓慢，客户在评估年度既定预算，季度末业务有所回升，预计将保持下去 [33] - 履行、邮件和物流业务本季度受新冠疫情影响，目前订单量有所改善 [33] 各个市场数据和关键指标变化 - 本季度所有垂直市场营收均下降，零售市场营收下降最多，为700万美元，主要因邮件和物流业务损失以及合同记账方式改变；运输市场营收降幅最大，超过80%，因去年一个联络中心客户项目流失 [42] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司制定三支柱战略以实现盈利和增长，一是优化业务和工作方式，整合活动、调整运营和人员，以客户为中心，退出直接邮件业务并与Summit Direct Mail建立战略合作伙伴关系，整合业务板块以提高效率和协作；二是与现有和新客户共同发展现有服务，聚焦核心业务，追求轻资产战略，减少实体业务规模，新业务管道健康多样，加权管道为1900万美元，未加权为4800万美元，本季度需完成1300万美元新业务，截至季度末已获得460万美元新业务；三是为未来转型业务，开发新产品，推出采样或激活业务以及营销即服务业务 [10][17][20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司面临新冠疫情带来的短期挑战，客户营销支出整体下降，预计第二季度影响更明显，但随着客户寻求更具成本效益的营销外包服务，新机会将出现；公司将继续调整费用以匹配预期收入水平，加强现金余额，认为有必要的流动性来执行转型计划；4月推出的刺激计划将帮助公司度过困难时期，结合长期成本削减和重组，将增强公司竞争力 [35] 其他重要信息 - 公司已过渡到全远程办公环境（运营部门除外），取消旅行，遵循相关卫生组织和政府官员的最佳实践指南，通过内部企业网站为员工提供最新信息 [8] - 公司预计在第二季度记录与关闭杰克逊维尔工厂相关的非现金减值费用，此次转型预计将消除该业务近100万美元的季度亏损，主要是固定成本，未来将根据印刷量产生可变成本 [43] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 本季度营收好于预期，新冠疫情在3月开始产生影响，公司认为其对本季度营收影响约200万美元，想了解本季度业务优势所在，以及对后续季度业务发展乐观的原因 - 公司业务主要集中在漏斗底部营销，更注重绩效和投资回报率，在经济困难时期，这类营销需求通常会增加；联络中心业务需求显著增加，一方面是之前赢得的新业务正在扩大规模，另一方面是新冠疫情使联络中心服务需求大增；营销服务业务开局较慢，履行和邮件业务受影响主要是需求减少而非客户流失 [54][55][56] 问题2: 公司去年重新协商了多项供应商协议，想了解本季度这些协议节省的费用金额 - 主要协议在本季度节省了300 - 500万美元，但无法提供本季度所有协议节省费用的具体统计 [57] 问题3: 重新协商的供应商协议节省的费用是否计入生产和分销费用，该费用低于预期 - 部分节省费用计入了生产和分销费用，还有一些涉及外部劳动力成本 [58] 问题4: 考虑到新冠疫情对第二季度的影响，以及部分客户在当前环境下仍提供业务，想了解本季度营收的进展情况 - 年初仍受去年客户流失的影响；第二季度到目前为止，业务趋势与3月底相似，许多客户开始恢复活动，但重新调整了方向；由于无法确定疫情对经济和消费者、企业情绪的整体影响，公司认为业务进展良好 [61][62] 问题5: 公司提到有1900万美元的业务管道，想了解在建模营收时，该管道的预期时间范围以及转化为营收的时间 - 业务管道通常是90天的，即其中的业务在90天内有效，也可能延长至120天；成交后，营收确认时间有短期项目，也有长达一年的合同，并非全部短期确认，也并非都在一年内确认 [64][69] 问题6: 进入下一季度时，公司是否有业务管道金额的预期或目标，例如占营收的50%或35% - 为实现1300万美元的目标，平均需要4000 - 5000万美元未加权资金的业务管道转化 [70]

U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT UNDER SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2020 or ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 001-07120 HARTE HANKS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R.S. Employer incorporation ...

U.S. SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 Delaware 74-1677284 FORM 10-K (Mark One) ý ANNUAL REPORT UNDER SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2019 or o TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File Number: 001-07120 HARTE HANKS, INC. (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of (I.R.S. Employer ...