财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度持续经营业务收益为3.74亿美元，较上年第二季度增长3%；每股收益为0.37美元，增长16%；税前、拨备前收入实现同比稳健增长，调整后正运营杠杆为4% [6] - 调整后平均贷款增长约1%，预计全年调整后平均贷款将实现低个位数至中个位数增长 [13][14] - 证券投资组合规模减少约15亿美元，出售28亿美元低收益证券并重新投资于高收益证券，收益率提高8个基点，同时确认约1900万美元净亏损 [14][15] - 公司平均企业部门存款本季度减少3%，总平均存款仍增长约1%，主要受消费者存款增长推动，平均消费者存款增加13亿美元，非利息消费者存款增加近6亿美元 [16] - 平均联邦住房贷款银行（FHLB）预付款较上一季度减少约10亿美元 [17] - 净利息收入较第一季度略有下降，净息差为3.45%，预计全年净利息收入略高于上年，第四季度净息差接近3.40%，明年第一季度净息差将扩大至3.40% - 3.45% [17][19] - 调整后非利息收入较第一季度增长2%，非利息支出增长1%，调整后效率比率为58.3%，与上一季度持平 [22][23] - 有效税率为19.4%，受已投资股权奖励相关的超额税收优惠影响 [25] - 净坏账率升至平均贷款的0.44%，符合2019年40 - 50个基点的预期范围；拨备与净坏账相匹配，贷款拨备率为1.02%，非应计贷款拨备覆盖率为160%；非应计贷款略有增加，企业服务类问题贷款基本保持不变，不良债务重组总额减少7% [25][26] - 本季度公司回购1280万股普通股，花费1.9亿美元，并宣布派发1.41亿美元股息；公司计划在第三季度达到9.5%的一级普通股权益比率目标，并维持该水平；资本计划包括最多回购13.7亿美元普通股，具体金额和时间将根据实际贷款增长和整体财务表现确定；预计将在既定的收益的35% - 45%范围内提高季度股息 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司在优先市场（亚特兰大、休斯顿、奥兰多和圣路易斯）取得成功，如亚特兰大新账户和存款增长速度约为公司整体的2倍，各地区家庭账户增长表现优于市场 [7] - 公司企业银行在六个月内新增大量新客户，商业银行业务在休斯顿增长强劲，信贷和存款业务储备处于历史高位 [8] - 手续费收入方面，调整后非利息收入较第一季度增长2%，服务收费、卡和ATM费用以及抵押贷款收入因季节性因素和客户账户增长、交易活动增加而上升；财富管理收入因投资管理和信托业务的销售和市场驱动收入以及投资服务销售量增加而增长；抵押贷款收入中，净抵押贷款服务权（MSR）对冲影响季度环比相对稳定，但随着利率下降，提前还款衰减开始增加；资本市场收入下降，主要由于并购咨询费和客户掉期收入减少，排除市场调整因素后，资本市场总收入将增长约5% [22][23] 各个市场数据和关键指标变化 - 市场预计2019年下半年利率将进一步下降，公司预计若美联储按25个基点有序降息，初始存款贝塔系数约为35% [18][19] - 公司客户虽比几个月前更加谨慎，但仍保持积极的前景预期，多数客户预计今年业绩将优于去年；许多客户有积压订单，最大挑战是熟练劳动力供应不足 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司基本完成约18个月前开始的套期保值策略，大部分远期套期保值将于2020年1月1日生效，期限约为五年，有助于稳定净利息收入和净息差 [8][20][21] - 公司持续进行风险管理活动，包括客户筛选、合理的承销、严格的信贷服务和适当的集中度限制，以应对下一个信贷周期；公司专注于适当的资本配置、资产负债表优化和风险调整回报，为此退出了间接汽车和保险业务，并决定退出一个销售点合作关系；公司还调整了房地产业务中建筑贷款和定期商业贷款的平衡 [9] - 公司继续推进简化增长计划，使银行业务更便捷，加速收入增长，提高效率和效益 [11] - 公司在数字领域取得显著进展，年初至今数字支票账户开户数量增长53%，数字卡发行量增长43% [25] - 公司对银行并购的兴趣未变，将继续关注市场；对于非银行并购，公司持续寻找机会增加业务能力，以实现收入增长和多元化，满足客户需求，如近期收购了与医疗保健业务互补的财富管理公司Holland，并积极寻找抵押贷款服务权收购机会 [49][50] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管市场波动和不确定性较大，但公司对本季度业绩感到满意，认为核心业务保持强劲，专注满足客户需求带来了可持续增长 [6][7] - 国内经济基本面依然稳固，信贷质量相对稳定，但利率下降将对未来收入增长构成压力；若市场当前的低利率趋势持续，且经济放缓速度超过预期，实现部分长期财务目标将面临挑战 [10][11] - 公司将继续调整计划以应对市场变化，有信心在经济周期的各个阶段实现持续和可持续的业绩 [12] 其他重要信息 - 公司本季度出售了一座超过10万平方英尺的大型办公楼，并决定出售另一座超过30万平方英尺的办公楼，预计这些交易将改善未来的租赁费用，并帮助公司在2021年前减少超过2亿平方英尺的办公空间 [24] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司降低零售、财富和商业部门存款成本的能力，以及对短期和长期利率的敏感性 - 公司团队在降低存款成本方面取得进展，6月通过前期行动降低了几个基点的存款成本，预计存款成本已见顶；公司约10%的计息存款为指数化存款，另有10%为特殊定价存款，可随市场变化快速调整，有信心在今年剩余时间将净息差维持在3.40%水平 [30][31] 问题2: 若利率环境改善，公司能否接近效率和有形普通股回报率（ROTC）目标，以及能否继续实现正运营杠杆 - 公司承诺在三年计划中每年实现正运营杠杆，尽管利率前景带来压力，但仍有信心实现这一目标；若低利率环境持续三年，部分指标将面临压力，但目前计划实施仅六个月，未来有很多变数 [32][33] 问题3: 公司到2021年实现低于55%效率比率的目标是否仍可实现 - 若低利率环境持续三年，实现55%的效率比率将有难度，但由于套期保值措施，公司仍可接近该目标；低利率且平坦的收益率曲线环境对实现该目标压力较大 [35][36][38] 问题4: 商业领域坏账增加的原因，以及非 performing 贷款适度增加的驱动因素 - 坏账增加由一笔来自医疗保健行业的贷款导致，已得到解决，无系统性问题；非 performing 贷款增加由三笔贷款驱动，其中一笔已偿还，另外两笔预计无损失，信贷整体仍保持稳定 [40][41] 问题5: 除贷款外，公司盈利资产在资产负债表重组后是否相对稳定 - 部分投资交易在季度末进行，第三季度盈利资产将受到一定压力，主要影响来自投资证券组合，关键在于资产组合和应对存款定价变化的能力 [42][43][45] 问题6: 早期逾期贷款数量上升的原因 - 30天逾期贷款略有上升，90天逾期贷款下降，部分是季节性因素，无系统性问题 [46][47] 问题7: 公司目前对银行和非银行并购的兴趣水平 - 公司对银行并购的立场未变，将继续关注市场；对非银行并购，公司持续寻找机会增加业务能力，如近期收购Holland，也在积极寻找抵押贷款服务权收购机会，但利率环境使此类交易更具挑战性 [48][49][50] 问题8: 公司控制费用的措施，以及套期保值策略实施后净息差的走势 - 公司通过简化增长持续改进计划控制费用，重点关注薪资福利、租赁、家具设备和采购等主要费用类别；套期保值策略将从2020年开始生效，有助于稳定净息差，公司有能力根据盈利资产增长实现净息差增长 [51][52][60] 问题9: 若美联储仅降息一次，公司套期保值策略的效果变化 - 公司套期保值策略主要与短期利率和长期利率相关，无论短期利率降息次数如何，公司都有保护措施；只要长期利率保持稳定或上升，公司就能应对不同降息情况 [62][63][64] 问题10: 35%存款贝塔系数的含义，以及2020年多次降息后的最终存款贝塔系数 - 初始存款贝塔系数为35%，随着时间推移将逐渐下降至20%多，主要受指数化存款、特殊定价存款和市场情况影响 [69][70][72] 问题11: 公司在2020 - 2021年净利息收入增长的驱动因素 - 套期保值策略使公司无需克服低利率逆风来增长净利息收入和净息差，未来净利息收入增长将更多与贷款增长、平均盈利资产余额增长和资产组合变化相关 [79][80] 问题12: 公司间接汽车和间接其他消费业务的余额预期 - 间接汽车业务（GreenSky）本季度余额下降约3.5亿美元，全年平均下降约8亿美元；间接无担保消费业务合同将在未来一两个月到期，预计加权平均还款期为2 - 2.5年 [81][82][83] 问题13: 公司在当前环境下招聘团队和拓展新市场的计划 - 公司各业务部门一直在积极招聘，特别是在优先市场取得了良好的招聘成果，未来将继续进行招聘工作 [85][86] 问题14: 公司第三季度达到9.5%一级普通股权益比率目标的计划，以及股票回购的节奏 - 公司将通过股票回购在第三季度达到9.5%的一级普通股权益比率目标，短期内回购速度会加快，之后会适度放缓；股票回购金额将根据贷款增长情况进行调整，以保持资本优化 [87][88][89] 问题15: 公司业务客户对业务的看法，以及能否将其与2019年325个基点的利率降息预期联系起来 - 公司业务客户仍持谨慎乐观态度，过去90天谨慎情绪有所增加，但多数客户2019年业绩良好，主要制约因素是熟练劳动力供应，而非利率环境，因此无法将客户观点与利率降息预期联系起来 [93][94][95] 问题16: 公司当前在当前预期信用损失（CECL）方面的进展，以及2020年1月储备金增加的初步估计 - 公司团队一直在努力为2020年1月采用CECL做好准备，将在10 - Q报告中提供相关初步估计；消费者贷款组合受影响较大，商业贷款组合受影响相对较小 [96][97]

净利润与每股收益 - 2019年第一季度归属于普通股股东的净利润为3.78亿美元，摊薄后每股收益0.37美元，2018年同期分别为3.98亿美元和0.35美元[153] 净利息收入与净息差 - 2019年第一季度净利息收入和其他融资收入（应税等价基础）总计9.61亿美元，较2018年第一季度增加3900万美元；净息差（应税等价基础）为3.53%，2018年第一季度为3.46%[154] - 2019年第一季度，净利息收入和其他融资收入（应税等价基础）总计9.61亿美元，2018年同期为9.22亿美元；净利息收益率（应税等价基础）为3.53%，2018年同期为3.46%[214][215] 贷款损失拨备 - 2019年第一季度贷款损失拨备总计9100万美元，2018年第一季度为负1000万美元[154] - 2019年第一季度贷款损失拨备较2018年同期增加1.01亿美元[182] - 2019年3月31日贷款损失拨备为9100万美元，2018年为 - 1000万美元[183] - 2019年第一季度贷款损失拨备为9100万美元，而2018年第一季度为 - 1000万美元[227] 净冲销 - 2019年第一季度净冲销总额为7800万美元，占平均贷款的年化比例为0.38%，2018年第一季度分别为8400万美元和0.42%[154] - 2019年第一季度净冲销比2018年同期约低600万美元[182] - 2019年3月31日商业和工业贷款冲销2700万美元，2018年为2500万美元[183] - 2019年3月31日住宅首笔抵押贷款冲销100万美元，2018年为800万美元[183] - 2019年3月31日间接车辆贷款冲销900万美元，2018年为1200万美元[183] - 2019年3月31日净冲销7800万美元，2018年为8400万美元[183] - 2019年3月31日净贷款冲销占平均净贷款（年化）的比例为0.38%，2018年为0.42%[184] 贷款损失准备金与不良贷款比例 - 2019年3月31日和2018年12月31日，贷款损失准备金占贷款总额（扣除未实现收入）的比例为1.01%；2019年3月31日，不良贷款总额占贷款总额（扣除未实现收入）的比例升至0.62%，2018年12月31日为0.60%[154] - 2019年3月31日贷款损失准备金为8.53亿美元，2018年12月31日为8.4亿美元，占净贷款的比例均为1.01%[182] 持续经营业务非利息收入与支出 - 2019年第一季度持续经营业务的非利息收入为5.02亿美元，2018年第一季度为5.07亿美元[154] - 2019年第一季度持续经营业务的总非利息支出为8.6亿美元，较2018年第一季度减少2400万美元[154] 所得税费用 - 截至2019年3月31日的三个月，持续经营业务的所得税费用为1.05亿美元，2018年同期为1.28亿美元[154] - 2019年第一季度持续经营业务所得税费用为1.05亿美元，2018年同期为1.28亿美元[233] 现金及现金等价物 - 2019年3月31日，现金及现金等价物较2018年末增加约2.69亿美元[155] 贷款规模 - 2019年3月31日，贷款（扣除未实现收入）约占公司生息资产的74%，总额为844.3亿美元，2018年12月31日为831.52亿美元[159] - 2019年3月31日调整后平均总贷款为8.0801亿美元，2018年为7.6626亿美元[208] 商业贷款 - 2019年3月31日商业贷款总额4.5215亿美元，未偿还承诺3.5131亿美元，总风险敞口8.0346亿美元；2018年12月31日对应数据分别为4.6941亿美元、3.4638亿美元、8.1579亿美元[163][164] 投资者房地产贷款 - 投资者房地产贷款较2018年末余额增加1.5亿美元[167] 住宅第一抵押贷款 - 住宅第一抵押贷款较2018年末余额减少1.63亿美元，主要因2019年第一季度出售1.67亿美元经济适用房住宅抵押贷款，产生800万美元税前收益，2019年前三个月保留约4.69亿美元新贷款发放[168] 房屋净值贷款组合 - 2019年3月31日房屋净值贷款组合总计90亿美元，2018年12月31日为93亿美元[169] - 2019年3月31日约57亿美元为房屋净值信贷额度，33亿美元为封闭式房屋净值贷款[171] 间接汽车贷款 - 间接汽车贷款较2018年末减少2.94亿美元，公司于2019年第一季度停止发放新的间接汽车贷款[174] 间接其他消费贷款 - 间接其他消费贷款较2018年末增加1.98亿美元，主要因现有销售点业务持续增长[175] 消费信用卡贷款 - 消费信用卡贷款较2018年末减少7100万美元，反映季节性因素[176] 其他消费贷款 - 其他消费贷款较2018年末减少2500万美元[177] 低FICO分数贷款余额占比 - 2019年3月31日和2018年12月31日，FICO分数低于620的住宅第一抵押贷款和房屋净值贷款余额占组合的5%[178] 净贷款冲销率预计 - 管理层预计2019年净贷款冲销率在0.40% - 0.50%之间[182] 问题债务重组（TDRs）贷款 - 截至2019年3月31日，总问题债务重组（TDRs）贷款为75600万美元，拨备为6900万美元；TDRs待售贷款为800万美元，总TDRs为76400万美元[185] - 2019年第一季度，商业和投资者房地产TDRs期初余额分别为2.91亿美元和1900万美元，流入分别为7400万美元和100万美元，期末余额分别为3.26亿美元和1900万美元[186] 非performing资产与贷款 - 截至2019年3月31日，非 performing资产总计5.97亿美元，较2018年12月31日的5.66亿美元有所增加；非 performing贷款占比从0.61%升至0.63%[188] - 2019年3月31日，总商业非 performing贷款（不含待售贷款）为4.17亿美元，投资者房地产非 performing贷款为800万美元，消费者非 performing贷款为9800万美元[188] - 2019年3月31日，90天以上逾期仍计息的商业贷款为1200万美元，消费者贷款为1.35亿美元[188] 90天以上逾期仍计息贷款 - 截至2019年3月31日，90天以上逾期仍计息贷款（不含政府担保贷款）为1.47亿美元，高于2018年12月31日的1.43亿美元[189] 潜在问题商业和投资者房地产贷款 - 截至2019年3月31日，公司约有7500万 - 1.35亿美元潜在问题商业和投资者房地产贷款，可能在下个季度转为非应计状态[191] 非应计贷款 - 2019年第一季度，非应计贷款（不含待售贷款）期初余额为4.96亿美元，新增1.04亿美元，期末余额为5.23亿美元[192] - 2018年第一季度，非应计贷款（不含待售贷款）期初余额为5.28亿美元，新增7800万美元，期末余额为4.71亿美元[193] 重组贷款 - 2019年3月31日，重组贷款（未包含在上述类别中）为4.79亿美元，低于2018年12月31日的4.88亿美元[188] 商誉 - 2019年3月31日和2018年12月31日商誉总额均为48亿美元[194] 总存款 - 2019年3月31日总存款约为957.2亿美元，较2018年末增加约12亿美元[196] 短期借款 - 2019年3月31日和2018年12月31日短期借款（FHLB预付款）均为16亿美元[197] 长期借款 - 2019年3月31日长期借款为129.57亿美元，较2018年末增加约5.33亿美元[198] 长期FHLB预付款加权平均利率 - 2019年3月31日和2018年12月31日长期FHLB预付款加权平均利率均为2.6% [199] 股东权益 - 2019年3月31日股东权益为155亿美元，较2018年12月31日的151亿美元有所增加[200] - 2019年第一季度末，股东权益（GAAP）为155.12亿美元，上年为150.9亿美元；巴塞尔协议III一级普通股资本（完全实施后预估）为104.43亿美元，上年为103.71亿美元；风险加权资产（完全实施后预估）为1071.28亿美元，上年为1054.75亿美元[212] 资本比率 - 2019年3月31日，Regions Financial Corporation的巴塞尔III普通股一级资本比率为9.81%，一级资本比率为10.58%，总资本比率为12.35%，杠杆资本比率为9.26% [202] - 2019年3月31日，Regions Bank的巴塞尔III普通股一级资本比率为11.50%，一级资本比率为11.50%，总资本比率为12.82%，杠杆资本比率为10.08% [202] - 2019年3月31日巴塞尔协议III一级普通股权益比率为9.75%，2018年为9.83%[211] 流动性覆盖率 - 2019年3月31日，公司完全符合流动性覆盖率（LCR）要求[203] 高级无担保债务评级 - 截至2019年3月31日，Regions Financial Corporation高级无担保债务评级为BBB+（S&P）、Baa2（Moody's）、BBB+（Fitch）、AL（DBRS）[204] 调整后财务指标 - 2019年一季度净收入为3.94亿美元，2018年为4.14亿美元[209] - 2019年一季度调整后非利息支出为8.52亿美元，2018年为8.62亿美元[209] - 2019年一季度调整后非利息收入为5.01亿美元，2018年为5.03亿美元[209] - 2019年一季度调整后总营收为14.49亿美元，2018年为14.12亿美元[209] - 2019年一季度调整后效率比率为58.29%，2018年为60.54%[209] - 2019年一季度调整后手续费收入比率为34.26%，2018年为35.29%[209] 有形普通股股东权益相关指标 - 2019年3月31日平均有形普通股股东权益为9.526亿美元，2018年为10.051亿美元[209] - 2019年3月31日有形普通股股东权益与有形资产比率为7.95%，2018年为7.80%[211] 生息资产与付息负债 - 2019年第一季度末，总生息资产平均余额为1104.91亿美元，收入为11.84亿美元，收益率为4.31%；2018年平均余额为1081.64亿美元，收入为10.44亿美元，收益率为3.88%[214] - 2019年第一季度末，总付息负债平均余额为741.05亿美元，利息支出为2.23亿美元，成本率为1.22%；2018年平均余额为697.54亿美元，利息支出为1.22亿美元，成本率为0.71%[214] 净利息利差 - 2019年第一季度，净利息利差为3.09%，2018年为3.17%[214] 利率敏感性与风险 - 截至2019年3月31日，公司对渐进和瞬时平行收益率曲线移动呈资产敏感状态，测量期限至2020年3月[216] - 若中期和长期利率立即且持续比基本情景高出100个基点，未来12个月净利息收入和其他融资收入将比基本情景增加约8200万美元[216] - 若中期和长期利率立即且持续比基本情景低100个基点，未来12个月净利息收入和其他融资收入将比基本情景减少约1.19亿美元[216] - 公司预计到2020年初利率敏感性水平将降至大致中性[216] - 公司使用金融模拟模型衡量利率风险敞口，考虑利率方向和波动性、收益率曲线斜率等因素[216] - 利率逐步变动时，+200个基点净利息收入估计年变化为1.64亿美元，+100个基点为9400万美元，-100个基点为-1.24亿美元；利率瞬时变动时，+200个基点为1.45亿美元，+100个基点为9400万美元，-100个基点为-1.79亿美元[217] - 特定环境下瞬时冲击预计未来12个月净利息收入和其他融资收入较基期减少3.84亿美元[217] - +100个基点利率逐步变动情景下，12个月内存款重新定价敏感度预计为短期市场利率变化的50%-70%，比基线假设高5个百分点将使净利息收入和其他融资收入减少约2200万美元[217] - +100个基点利率逐步变动情景下，存款组合变化幅度约为15亿美元，若再增加15亿美元，将使净利息收入和其他融资收入减少约1900万美元[217] 套期保值衍生品 - 截至2019年3月31日，套期保值衍生品名义金额总计182.31亿美元，加权平均收益率为2.1%

公司基本信息 - 公司是一家总部位于阿拉巴马州伯明翰的金融控股公司，业务覆盖南部、中西部和得克萨斯州[19] - 公司于2004年7月1日通过合并成为Union Planters Corporation和原Regions Financial Corporation的继承者[19] - 公司通过Regions Bank开展银行业务，该银行是阿拉巴马州特许商业银行且为美联储系统成员[20] - 公司通过Regions Equipment Finance Corporation等子公司提供设备融资等额外金融服务[22] - 公司网站为www.regions.com，免费提供相关报告及公司治理文件[57] - 公司子公司Regions Securities LLC和BlackArch Securities LLC是注册经纪交易商，受美国证券交易委员会等监管[54] 公司运营网点情况 - 截至2018年12月31日，公司运营1952台ATM机和1454个分行网点[20] - 公司分行网点分布在佛罗里达州307个、田纳西州220个、阿拉巴马州211个等[21] 公司面临的风险 - 公司面临经济和市场条件变化、政策改变、利率波动等多种风险[14][16][17] - 公司业务受金融市场和经济状况影响，若情况恶化，贷款需求和资产价值或下降，不良资产等或增加[60] - 公司运营集中在美国东南部，当地经济变化会影响贷款需求、借款人还款能力和抵押物价值[62] - 天气和自然灾害、人为灾害可能扰乱公司运营，影响借款人还款和抵押物价值[63] - 若贷款组合信用损失超预期，公司收益可能受重大不利影响[63] - 公司面临激烈行业竞争，若无法吸引和留住客户，业务和财务状况可能受影响[68] - 公司面临网络攻击和信息安全漏洞风险，可能导致客户流失、监管罚款等不利影响[80] - 公司依赖第三方提供业务基础设施，第三方问题可能影响公司业务交付、声誉和运营[81] - 公司依赖客户和交易对手信息的准确性和完整性，信息不准确可能导致监管行动和声誉损害[82][83] - 公司取得房地产所有权时面临环境责任风险，相关调查或清理成本可能很高[84] - 公司出售贷款时可能因陈述和保证不正确而需赔偿或回购贷款，影响经营业绩[86] - 美国主权信用评级下调或国际贸易发展可能对公司业务、流动性和财务状况产生不利影响[87] - 金融服务公司相互关联，其他金融机构的违约或市场猜测可能导致市场流动性问题，使公司遭受损失或违约[73] 公司监管相关情况 - 公司受适用于银行控股公司及其子公司的广泛监管框架约束[23] - 公司作为联邦储备系统成员银行，需持有相当于其资本和盈余6%的亚特兰大联邦储备银行股票；总资产超100亿美元的成员银行，股息率与10年期美国国债挂钩，最高为6%[24] - 根据《多德 - 弗兰克法案》修订案，资产在1000亿 - 2500亿美元的美国银行控股公司需遵守强化审慎标准，该标准2019年11月生效，美联储有权调整适用情况[24] - 美联储等监管机构提议根据规模和五项风险指标将资产超1000亿美元的美国银行控股公司及其银行子公司分为四类，公司预计为“第四类”公司[25] - 若提议规则通过，第四类公司将不再适用LCR或拟议的NSFR要求，公司运行的资本压力测试要求取消，监管资本压力测试改为每两年进行一次[25] - 公司需在2019年12月31日前向美联储和FDIC提交决议计划，Regions Bank在2020年7月1日前无需提交，美联储预计修订相关规则[27][29] - 2019年2月5日，美联储将公司提交资本计划的时间延长一年至2020年4月5日，2019年公司无需进行监管资本压力测试和公司运行的资本压力测试[29] - 公司需提交2019年7月1日至2020年6月30日的计划资本行动，在此期间公司可进行资本分配，金额以满足2018年CCAR最低资本要求为限[29] - 公司若要选择成为金融控股公司，其附属保险存款机构和自身都需资本充足、管理良好，且附属机构在CRA检查中评级至少为“满意”[30] - 公司和Regions Bank需遵守美联储基于巴塞尔协议III框架制定的资本充足标准[31] - 美国基于巴塞尔协议III的资本规则规定了最低资本比率，但文档未明确给出具体比率数值[31] - CET1资本与风险加权资产比率为4.5%，一级资本与风险加权资产比率为6.0%，总资本与风险加权资产比率为8.0%，一级资本与总平均合并资产杠杆率为4.0%[32] - 资本保护缓冲（CCB）为2.5%，考虑CCB后，CET1资本、一级资本和总资本与风险加权资产的有效最低比率分别为7.0%、8.5%和10.5%[32] - 所有银行控股公司（BHCs）一级资本与总合并平均有形资产的最低杠杆率为4.0%[33] - 资产在1000亿至2500亿美元且表内外币风险敞口低于100亿美元的BHCs适用修改后的流动性覆盖率（LCR）规则，2018年12月31日公司LCR高于最低要求[34] - 资产在500亿至2500亿美元且表内外币风险敞口低于100亿美元的BHCs原本拟适用修改后的净稳定资金比率（NSFR）要求，但美国监管机构未发布最终规则[34] - 资产至少1000亿美元的BHCs需进行年度综合资本分析与审查（CCAR）和压力测试，公司目前需每半年进行一次自身压力分析[36] - 根据Tailoring NPRs，包括公司在内的IV类公司将每两年接受一次监管压力测试，不再进行公司自行压力测试[36] - Regions Bank向公司支付股息，若日历年股息总额超过当年净收入与前两年留存净收入之和，需获得美联储批准；阿拉巴马州法律规定，股息超过净收益90%时，盈余需至少为资本的20%[39] - 银行与关联方的涵盖交易，与单个关联方的交易限于银行资本和盈余的10%，与所有关联方的交易限于20%[42] - 大型机构包括公司的总基础评估率年化后在1.5至40个基点之间[43] - 2020年9月前存款保险基金与预计受保存款的最低比率为1.15%，之后为1.35%[43] - 2018年公司的联邦存款保险公司保险评估费和附加费总计8500万美元，较2017年减少2300万美元[43] - 资产超过500亿美元的金融控股公司收购资产超过100亿美元的非银行金融公司需事先获得美联储批准[44] - 2019年11月24日起，资产超过250亿美元的银行控股公司收购资产超过100亿美元公司的有表决权股份需事先书面通知美联储[44] - 公司受众多联邦和州消费者保护法约束，消费者金融保护局对资产100亿美元以上的存款机构有检查和执法权[47] - 沃尔克规则禁止银行及其关联方从事自营交易等，大型银行控股公司需设计和实施合规计划[46] 公司财务数据关键指标变化 - 截至2018年12月31日，公司总合并资产约为1257亿美元，总合并存款约为945亿美元，总合并股东权益约为151亿美元[19] - 2018年公司持续经营业务归属于普通股股东的净利润为15亿美元，摊薄后每股收益1.36美元，2017年分别为12亿美元和0.98美元[119] - 2018年净利息收入和其他融资收入（应税等价基础）总计38亿美元，2017年为36亿美元；2018年净息差（应税等价基础）为3.50%，较2017年增加18个基点[119] - 2018年贷款损失拨备总计2.29亿美元，2017年为1.5亿美元；2018年净冲销额为平均贷款的0.40%，2017年为0.38%[119] - 2018年和2017年持续经营业务的非利息收入均为20亿美元；2018年持续经营业务的非利息支出为36亿美元，2017年为35亿美元[119] - 2018年1月1日起，税改将公司法定联邦所得税最高税率从35%降至21%，有效税率从2017年的33.3%降至19.8%[119] - 2018年公司出售保险业务产生税后收益1.96亿美元[119] - 2018年公司提出的资本计划包括将季度普通股股息从每股0.09美元提高到0.14美元，并执行高达20.31亿美元的普通股回购；截至2018年12月31日，已回购约9040万股，总成本约17亿美元[120][121] - 截至2018年12月31日，公司巴塞尔协议III一级资本和总资本比率分别估计为10.68%和12.46%；CET1比率估计为9.90%，完全实施后的CET1比率估计为9.83%[121] - 2018年总贷款较2017年增加32亿美元，增幅4.0%；净冲销额总计3.23亿美元，占平均贷款的0.40%，2017年分别为3.07亿美元和0.38%[122] - 截至2018年12月31日，贷款损失准备金占总贷款（扣除未赚取收入）的1.01%，低于2017年的1.17%；贷款损失准备金与不良贷款的覆盖率为169%，2017年为144%[122] - 2018年末，地区银行在美联储的存款现金为15亿美元，存贷比为88%，母公司现金及现金等价物总计19亿美元[124] - 2018年12月31日，公司基于可用抵押品在美联储的借款能力为190亿美元，在联邦住房贷款银行（FHLB）的借款额度为87亿美元，拥有约166亿美元的无抵押流动性证券可用于质押[124] - 地区银行董事会授权地区银行随时发行总计不超过50亿美元本金的银行票据[124] - 2018年12月31日，公司完全符合流动性覆盖率（LCR）要求[124] - 2019年全年调整后平均贷款预计实现低个位数增长，与GDP预测一致（非公认会计原则）[124] - 2019年调整后非利息费用预计相对稳定（非公认会计原则）[124] - 2019年有效所得税税率预计为20% - 22%[124] - 2019年全年净冲销预计为平均贷款的40 - 50个基点[124] - 2018年4月4日，公司签订协议出售地区保险集团及其相关附属公司，7月2日完成交易，交易收益为2.81亿美元（税后1.96亿美元）[128] - 2018年净收入为17.59亿美元，2017年为12.63亿美元，2016年为11.63亿美元[131] - 2018年持续经营业务基本每股收益为1.55美元，摊薄每股收益为1.54美元[131] - 2018年持续经营业务平均普通股股东权益回报率为10.33%，2017年为7.42%[131] - 截至2018年12月31日，贷款净额为831.52亿美元，2017年为799.47亿美元[131] - 2018年资产为1256.88亿美元，2017年为1242.94亿美元[131] - 2018年存款为944.91亿美元，2017年为968.89亿美元[131] - 2018年长债为124.24亿美元，2017年为81.32亿美元[131] - 2018年股东权益为150.90亿美元，2017年为161.92亿美元[131] - 2018年巴塞尔协议III普通股一级资本充足率为9.90%，2017年为11.05%[131] - 2018年杠杆资本率为9.32%，2017年为10.01%[132] - 2018年每股普通股权益账面价值为13.92美元，2017年为13.55美元[133] - 2018年每股有形普通股账面价值（非GAAP）为9.19美元，2017年为9.16美元[133] - 2018年末市值为13.38美元，2017年末为17.28美元[133] - 2018年总交易量为30.44亿股，2017年为37.04亿股[133] - 2018年股息支付率为29.90%，2017年为31.48%[133] - 2018年末登记股东数为42087人，2017年末为46143人[133] - 2018年基本加权平均流通普通股数量为10.92亿股，2017年为11.86亿股[133] - 2018年摊薄加权平均流通普通股数量为11.02亿股，2017年为11.98亿股[133] - 2018年平均总贷款为806.92亿美元，调整后平均总贷款（非GAAP）为798.02亿美元[135] - 2017年平均总贷款为798.46亿美元，调整后平均总贷款（非GAAP）为780.75亿美元[135] - 2018年净利润（GAAP）为17.59亿美元，2017年为12.63亿美元[136] - 2018年可分配给普通股股东的净利润（GAAP）为16.95亿美元，2017年为11.99亿美元[136] - 2018年非利息支出（GAAP）为35.7亿美元，2017年为34.91亿美元[136] - 2018年调整后的非利息支出（非GAAP）为34.34亿美元，2017年为34.19亿美元[136] - 2018年净利息收入和其他融资收入（GAAP）为37.35亿美元，2017年为35.39亿美元[136] - 2018年净利息收益率（GAAP）为3.50%，2017年为3.32%[136] - 2018年非利息收入（GAAP）为20.19亿美元，2017年为19.62亿美元[136] - 2018年总营收为57.54亿美元，2017年为55.01亿美元[136] - 2018年效率比率（GAAP）为61.50%，2017年为62.44%[137] - 2018年手续费收入比率（GAAP）为34.78%，2017年为35.09%[137] - 2018 - 2014年平均普通股股东权益（GAAP）分别为153.81亿美元、166.65亿美元、171.