收入和利润（同比环比） - 2025年第二季度净亏损为8,408千美元，较2024年同期的12,111千美元亏损有所收窄[11] - 2025年上半年净亏损为11,164千美元，较2024年同期的14,801千美元亏损有所改善[11] - 2025年第二季度收入为2,783千美元，较2024年同期的2,972千美元下降6.36%[11] - 2025年上半年收入为5,552千美元，较2024年同期的12,646千美元下降56.09%[11] - 公司2024年第一季度净亏损313.4万美元，第二季度净亏损1228.5万美元[14] - 2025年第二季度收入同比下降6.4%至278.3万美元，主要由于交易量产品组合变化，银行交易量增长86%至8960万美元[164] - 2025年第二季度净亏损840.8万美元，较上年同期改善30.6%，主要得益于运营费用大幅缩减[163] - 2025年上半年收入同比下降56.1%至555.2万美元，银行交易量增长302.3%但收购交易量下降202.3%[169] - 截至2025年6月30日的三个月内实现净利润280万美元，但累计赤字扩大至1.906亿美元[191] 成本和费用（同比环比） - 2025年第二季度商誉减值为零，而2024年同期商誉减值达6,675千美元[11] - 2025年第二季度无形资产减值达1,088千美元，而2024年同期为零[11] - 公司2024年第二季度无形资产减值损失108.8万美元，商誉减值损失667.5万美元[17] - 公司在2025年6月30日季度记录了与内部使用软件开发成本相关的110万美元减值损失[49] - 公司在2025年6月30日季度确认了与使用权资产相关的50万美元减值损失[52] - 2025年第二季度营业成本下降15.3%至156.4万美元，主要受处理量变化影响[165] - 2025年第二季度运营费用下降68.9%至450.5万美元，主要因研发费用减少69万美元、工资税减少167.3万美元及商誉减值减少670万美元[166] - 2025年上半年营业成本下降59.8%至296.4万美元，与处理量下降直接相关[170] - 2025年上半年运营费用下降53.4%至1027.5万美元，其中研发费用减少163.4万美元，商誉减值减少670万美元[171] - 2025年第二季度无形资产减值新增108.8万美元，占当期收入39.1%，而2024年同期未发生此项支出[163] 现金流 - 截至2024年6月30日，公司现金及受限现金余额为751.6万美元，较期初减少77.05万美元[17] - 公司2024年上半年经营活动现金流净流出314.6万美元，投资活动现金流净流出7626.3万美元[17] - 公司2025年上半年经营活动现金净流出314.6万美元，2024年同期为净流入269.5万美元[176] - 2025年上半年投资活动现金净流出7630万美元，主要与出售Ryvyl EU相关交易有关[178] - 2025年上半年融资活动现金净流入199.4万美元，主要来自短期应付票据融资[179] - 公司现金及受限现金净减少7705万美元（2025年上半年），而2024年同期为净增加184.2万美元[176] 资产和负债变化 - 公司总资产从2024年12月31日的122,276千美元下降至2025年6月30日的20,602千美元，降幅达83.15%[10] - 现金及现金等价物从2024年12月31日的2,599千美元减少至2025年6月30日的210千美元，降幅达91.92%[10] - 受限现金从2024年12月31日的89,432千美元下降至2025年6月30日的14,770千美元，降幅达83.48%[10] - 公司股东权益从2024年12月31日的1,492千美元赤字扩大至2025年6月30日的6,937千美元赤字[10][12] - 截至2025年6月30日，公司财产和设备净值为135万美元，较2024年12月31日的165万美元下降[64] - 截至2025年6月30日，公司无形资产净值为156万美元，较2024年12月31日的180.2万美元下降[66] - 截至2025年6月30日，公司应计负债总额为322.4万美元，较2024年12月31日的814.6万美元大幅下降[69] - 截至2025年6月30日，公司长期债务净值为61.3万美元，较2024年12月31日的1736.3万美元大幅下降[77] - 公司2025年6月末营运资本为-810万美元，现金及受限现金合计1490万美元，流动性仅能维持至2025年底[173] 业务线表现 - 公司主要收入来源从支付处理服务转向银行服务，包括ACH和电汇交易[38] - 公司2024年停止QuickCard支付平台业务，导致收入大幅下降[24] - 公司新推出的NEMS Core平台旨在提供全球支付和资金分发服务[20] - 2025年第二季度，Ryvyl EU的营收为866.9万美元，2024年同期为892.8万美元[63] - 2025年第二季度，Ryvyl EU的税后亏损为456.8万美元，2024年同期为税后收入233.7万美元[63] - 2025年第二季度，Ryvyl EU的折旧费用为5万美元，2024年同期为14.2万美元[63] - 2023年第四季度处理超过100万笔大麻交易，月收入达1200万美元（年化4800万美元），毛利率40%[158] - 公司现有美国传统业务年收入约1200万美元，若恢复至2023年末水平，年化收入可达6000万美元，毛利2400万美元[158] - 公司计划通过数字钱包或预付卡方案重新进入大麻支付市场，现有1500家大麻商户资源[158] - 2024年2月因银行终止合作，停止QuickCard平台信用卡处理业务，导致收入大幅下降[157] 管理层讨论和指引 - 截至2025年6月30日，公司现金余额仅能维持运营至2025年12月31日[26] - 公司正在寻求通过股权融资、债务融资等方式筹集资金以维持运营[28] - 公司计划通过股权/债务融资在未来6个月内筹集资金，近期已成功完成一轮融资[177] - 公司正积极控制成本并优化组织结构以改善财务状况[177] - 正在探索收购互补技术企业，并考虑采用加密货币国库配置政策[159] - 加密货币资产可能带来资产增值、提升投资者关注度及战略差异化优势[162] - 公司现金余额预计仅能维持运营至2025年12月31日，需额外融资以避免停运[191] - 公司因不符合纳斯达克最低股东权益要求（250万美元）收到退市警告[194] - 公司股票因连续30个交易日收盘价低于1美元违反纳斯达克最低股价要求[196] - 公司需在2025年10月6日前证明符合股东权益规则以避免退市[194] - 公司有180天宽限期（至2025年12月9日）恢复股价合规，需连续10天股价高于1美元[197] - 若未能在宽限期内恢复合规，可能获得额外180天延期，但需满足其他上市标准[198] 其他重要内容 - 公司出售全资子公司Ryvyl EU，总对价为1650万美元，包括1500万美元短期担保债务和150万美元应计利息（或终止费）[61] - Ryvyl EU出售前的净资产约为2300万美元，公司确认出售损失约为650万美元[61] - 2025年商誉因出售Ryvyl EU减少2058万美元，调整后商誉为0[65] - 公司于2025年6月1日完成出售欧洲子公司Ryvyl EU，获得现金收入7495.4万美元[17] - 公司于2025年6月1日完成出售其全资子公司Ryvyl EU，此后将业务视为单一运营部门[145] - 因出售欧洲子公司Ryvyl EU，员工数量减少42%，季度费用削减120万美元[161] - 公司欧洲子公司利润汇回渠道因出售Ryvyl EU子公司（2025年6月1日生效）中断[191] - 公司支付75万美元以延长购买方对Ryvyl EU股份的收购截止日期至2025年5月27日[73] - 公司未能在规定时间内支付1650万美元终止协议款项，导致终止权失效[74] - Ryvyl EU子公司出售于2025年6月1日完成，总对价为1650万美元[75]

公司股权变动 - S8 Global Fintech & Regtech Fund（卢森堡）持有RYVYL公司约360万股普通股 占流通股比例超过10% 成为公司最大股东 [1] 战略方向调整 - RYVYL公司宣布调整业务计划 重点布局加密货币托管服务领域 [2] - 公司正在推进数字资产收购战略 并与S8基金开展初步合作探讨 [3] 投资方背景 - S8基金注册于卢森堡 受CSSF监管 专注于金融科技、监管科技、保险科技和数据技术领域的战略投资 [2][4] - S8旗下全资控股多家欧盟监管支付机构 包括My EU Pay Ltd、Cublox Ltd和ValorPay UAB [4] - S8投资组合包含英国和欧盟地区成熟企业 以及直接数字资产支付处理工具 [3] 公司业务概况 - RYVYL总部位于圣地亚哥 2017年以GreenBox POS之名成立 专注于B2B、C2B和P2P全球支付交易解决方案 [5] - 公司开发端到端一体化金融产品套件 具备增强型安全数据隐私保护、世界级身份防盗保护和快速结算能力 [5] - 支付平台支持海量不可篡改交易记录处理 服务范围覆盖全球一级合作伙伴、商户和消费者 [5]

文章核心观点 RYVYL公司完成公开发行，发售普通股和认股权证，获约600万美元毛收入 [1][2] 公司公开发行情况 - 公司完成公开发行，发售15384615股普通股或预融资认股权证及认股权证，组合公开发行价0.39美元/股及权证 [1] - 认股权证行使价0.39美元/股，发行后可立即行使，有效期5年 [1] - 发行毛收入约600万美元，Maxim Group LLC为独家配售代理 [2] 发行相关文件 - 已向美国证券交易委员会提交Form S - 1注册声明并于2025年7月14日生效 [3] - 最终招股说明书已提交，可在SEC网站获取，也可向Maxim Group LLC索取 [3] 公司简介 - RYVYL公司成立于2017年，前身为GreenBox POS，利用电子支付技术开发支付交易解决方案 [5] - 公司开发的应用程序可提供一站式金融产品，具有安全、隐私保护等特点，能为全球客户记录大量交易记录 [5] 投资者关系联系信息 - 投资者关系联系人David Barnard，联系电话415 - 433 - 3777，邮箱ryvylinvestor@allianceadvisors.com [8]

文章核心观点 RYVYL公司宣布公开发行普通股和认股权证的定价，预计募集资金约600万美元，介绍公司背景及相关联系方式 [1][2][5] 发行信息 - 公司公开发行总计15,384,615股普通股（或预融资认股权证）以及认股权证，可购买最多15,384,615股普通股，组合公开发行价为每股0.39美元及附带认股权证，认股权证行使价0.39美元，发行后即可行使，有效期5年 [1] - 发行毛收益（未扣除配售代理费用和其他发行费用）预计约600万美元，发行预计7月16日左右完成，需满足惯例成交条件 [2] - Maxim Group LLC担任此次发行的独家配售代理 [2] 注册与招股书 - 公司已向美国证券交易委员会提交S - 1表格注册声明，7月14日生效，最终招股书将提交SEC并在其网站公布，电子副本可向Maxim Group LLC获取 [3] 公司介绍 - RYVYL公司成立于2017年，原名GreenBox POS，利用电子支付技术为全球市场提供支付交易解决方案，开发的应用程序可提供一站式金融产品，具备增强的安全和数据隐私保护等功能 [5] 投资者关系 - 投资者关系联系人David Barnard，电话415 - 433 - 3777，邮箱ryvylinvestor@allianceadvisors.com [8]

市场趋势 - 2025年支付促进者（PayFac）交易量预计达到4万亿美元，同比增长28.4%[8] - 2030年全球数字支付市场预计达到3610亿美元，同比增长20.8%[8] 收入与毛利 - 2025年PayFac的收入预计在130亿到150亿美元之间[8] - 2025年预计毛利率将从约40%提升至中期的45%[26] - 2025年预计收入为8500万美元[41] - 2024年总收入为55,998千美元，较2023年的65,869千美元下降了15.0%[50] 用户与市场扩张 - 2025年公司计划通过多种支付渠道服务于3亿用户[8] - 2025年公司在国际市场的交易量预计将达到3746.4百万美元[35] - 2024年国际收入为37,839千美元，较2023年的16,931千美元增长了123.5%[50] 运营与财务表现 - 2024年北美收入为18,159千美元，较2023年的48,938千美元下降了62.9%[50] - 2024年北美运营损失为27,219千美元，较2023年的14,121千美元损失增加了92.7%[50] - 2024年总运营损失为20,885千美元，较2023年的12,302千美元损失增加了69.8%[50] - 2024年北美净损失为33,131千美元，较2023年的54,170千美元损失减少了38.8%[50] - 2024年总净损失为26,825千美元，较2023年的53,101千美元损失减少了49.6%[50] 新策略与技术 - 2025年公司计划通过银行即服务（BaaS）关系进一步推动增长[34] - 2025年公司将实现正向的年度调整后EBITDA和正向的经营现金流[33] - 2025年公司预计将实现中期的40%毛利率目标[47] 负面信息 - 2024年北美折旧和摊销为2,011千美元，较2023年的1,907千美元增长了5.5%[50] - 2024年国际运营收入为6,333千美元，较2023年的1,819千美元增长了248.5%[50] - 2024年国际净收入为6,305千美元，较2023年的1,069千美元增长了487.5%[50]

文章核心观点 RYVYL公司提交S - 1表格注册声明拟进行证券发行，同时执行战略行动并优化商业计划，包括成本节约和组织架构调整等举措，但收购及商业计划能否成功存在不确定性，且需筹集至少1亿美元并获股东批准 [1][4] 公司信息 - 公司是支付交易解决方案领先创新者，利用电子支付技术服务全球市场，自2017年成立以来开发了一系列金融产品 [6] - 公司官网为www.ryvyl.com [8] 战略行动 - 提交S - 1表格注册声明给美国证券交易委员会，拟进行证券发行，发行股份数量和价格范围未确定 [1] - 公司与一家拥有互补技术和数字资产的实体签订意向书拟进行收购 [7] 成本节约与组织调整 - 2025年5月31日，公司对企业和北美业务进行重组，裁员18人，约占北美员工总数40%，预计每季度节省约78万美元 [2] - 计划在2025年第二季度减少外部工程承包商，预计每季度节省约26.5万美元，全部节省效果预计从2025年第三季度开始显现 [2] 证券发行 - 发行预计在SEC完成审核程序后，视市场和其他条件启动，注册声明已提交但未生效，生效前不得出售证券 [3] 业务目标 - 专注增长北美收入，拓展区块链应用和加密货币能力，调整公司规模 [7] 其他交易 - 公司完成了其全资欧洲子公司RYVYL EU的出售交易，并撤回2025年先前指引 [7] 资金要求 - 收购和优化商业计划需公司筹集至少1亿美元，需股东批准收购、潜在增加公司普通股授权数量和潜在普通股反向拆分 [4]

文章核心观点 - 支付交易解决方案创新公司RYVYL任命行业资深人士Brett Moyer为董事会独立成员，同时此前David Montoya已从董事会辞职，董事会总人数保持五人 [1][3] 公司动态 - 2025年6月16日，RYVYL任命Brett Moyer为董事会独立成员，立即生效 [1] - 2025年6月10日，David Montoya从董事会辞职，董事会总人数仍为五人 [3] 相关人物 - RYVYL联合创始人兼董事长Ben Errez欢迎Brett Moyer加入董事会，认为其经验和专业知识对公司下一阶段发展至关重要 [2] - Brett Moyer表示很高兴在公司转型阶段加入董事会，期待与团队合作制定战略并支持执行，公司将在动态行业中寻求多个增长机会 [2] - Brett Moyer现任Datavault AI首席财务官，有丰富的公司管理和董事会任职经验，拥有经济学学士学位和工商管理硕士学位 [2] 公司介绍 - RYVYL成立于2017年，前身为GreenBox POS，利用电子支付技术为全球提供支付交易解决方案，开发了具有增强安全和数据隐私等功能的金融产品 [4]

公司动态 - RYVYL完成剩余8%优先可转换票据的全部转换 票据本金400万美元及应计利息13 6万美元转换为710万股普通股 [1] - 公司CFO表示已通过反稀释策略完成资产负债表重组 包括2025年1月赎回5300万美元清算价值的B系列优先股及1430万美元票据 避免超9000万股潜在稀释 并将超5000万美元额外实收资本从优先股转为普通股股东权益 [2] 业务概况 - RYVYL专注于B2B、C2B和P2P全球支付解决方案 通过电子支付技术为多元国际市场提供创新服务 [3] - 公司前身为2017年成立的GreenBox POS 开发了具备端到端功能的一站式金融产品套件 特点包括增强安全性、数据隐私保护、顶级身份防盗及快速结算能力 [3] - 平台可处理海量不可篡改的交易记录 满足全球一级合作伙伴、商户和消费者的高速互联网级交易需求 [3]

文章核心观点 RYVYL公司获纳斯达克延期至2025年10月6日以重新符合上市规则要求 [1][3] 分组1：公司情况 - RYVYL公司是支付交易解决方案领先创新者，利用电子支付技术服务国际市场 [4] - 公司自2017年在圣地亚哥成立，开发应用程序提供金融产品，能记录大量交易记录 [4] 分组2：上市规则问题 - 纳斯达克上市规则5550(b)要求持续上市需满足股东权益至少250万美元、上市证券市值3500万美元或运营净收入50万美元 [1] - 2025年4月8日公司收到通知，因其2024年12月31日股东权益为负150万美元，不再符合最低股东权益要求 [2] - 公司提交合规计划，纳斯达克接受并给予延期至2025年10月6日以证明符合上市要求 [3] 分组3：联系方式 - 投资者关系联系人David Barnard，电话415 - 433 - 3777，邮箱ryvylinvestor@allianceadvisors.com [7]

财务数据关键指标变化 - 2025年第一季度，公司实现营收1.5133亿美元，较2024年同期的1.6774亿美元下降9.78%[11] - 2025年第一季度，公司净亏损2756万美元，较2024年同期的2689万美元扩大2.49%[11] - 2025年第一季度，公司经营活动净现金流出1.5581亿美元，而2024年同期为净流入1.5525亿美元[17] - 2025年第一季度，公司投资活动净现金流出1269万美元，较2024年同期的22万美元大幅增加[17] - 2025年第一季度，公司融资活动净现金流入1998万美元，而2024年同期为净流出4万美元[17] - 截至2025年3月31日，公司现金及受限现金为7.749亿美元，较2024年12月31日的9.203亿美元减少15.80%[17] - 2025年第一季度，公司研发费用为449万美元，较2024年同期的1393万美元下降68.50%[11] - 2025年第一季度，公司利息费用为1229万美元，较2024年同期的28万美元大幅增加[11] - 2025年第一季度，公司基本和摊薄后每股净亏损为0.33美元，较2024年同期的0.45美元有所收窄[11] - 2025年第一季度，公司就应付票据记录了110万美元的利息费用[72] - 2025年和2024年第一季度公司分别记录债务折价accretion费用10万美元和90万美元，分别产生可转换票据利息费用20万美元和3万美元[114][115] - 2025年和2024年第一季度公司分别记录所得税费用约50万美元和20万美元，2025年预计年有效所得税税率为 - 17.2%[129] - 2025年和2024年第一季度公司经营租赁费用均为30万美元，截至2025年3月31日，加权平均剩余租赁期限为3.4年，加权平均折现率为11.3%[135] - 2025年第一季度，公司收入1513.3万美元，较2024年同期减少164.2万美元，降幅9.8%[181] - 2025年第一季度，公司净亏损275.6万美元，较2024年同期增加6.7万美元，增幅2.5%[181] - 2025年第一季度，公司利息费用122.9万美元，较2024年同期增加120.1万美元，增幅4289.3%[181] - 2025年第一季度合并收入为1510万美元，较2024年同期的1680万美元减少160万美元，降幅9.8%；北美市场收入减少690万美元，降幅71.4%，国际市场收入增加530万美元，增幅74.1%[184] - 2025年第一季度合并收入成本为840万美元，较2024年同期的970万美元减少130万美元，降幅13.6%；北美市场收入成本减少410万美元，降幅74.6%，国际市场收入成本增加280万美元，增幅66.2%[185] - 2025年第一季度运营费用为760万美元，较2024年同期的890万美元减少140万美元，降幅15.4%，主要因研发、行政和折旧摊销费用减少，部分被重组费用增加抵消[186] - 2025年第一季度其他费用为140万美元，较2024年同期的60万美元增加80万美元，增幅140.1%，主要因利息费用增加[187] - 2025年第一季度经营活动净现金使用1560万美元，2024年同期为提供1550万美元；投资活动净现金使用130万美元，2024年同期可忽略不计；融资活动净现金提供200万美元，2024年同期可忽略不计[191][192][193] 各条业务线表现 - 2024年年初公司将QuickCard向全虚拟应用程序产品转型，年中从直接销售模式转变为许可模式[18] - 2024年2月公司停止在QuickCard平台处理信用卡支付，此前大麻商户占该平台处理交易量的大部分[22] - 2024年第二季度公司将QuickCard产品从基于终端的处理方式转变为基于应用程序的处理方式，后决定终止在特定业务领域推出该应用程序产品[22] - 2024年第三季度公司开始提供QuickCard平台的许可服务，但目前没有活跃的许可协议[23] - 2024年下半年公司进行业务重组以适应修订后的战略和成本结构[23] - 2024年第一季度，公司停止在QuickCard平台处理信用卡支付，第三季度起提供QuickCard平台许可，目前未积极开展许可业务[174] 各地区表现 - 截至2025年3月31日，公司北美部门现金余额不足以支持未来12个月运营和资本需求，若无额外资金仅能维持到约2025年6月30日[25] - 2024年2月公司停止在QuickCard平台处理信用卡支付业务，导致北美业务收入下降，影响公司流动性[164] - 公司北美业务截至2025年3月31日的现金余额不足以支持未来12个月的运营和资本需求，若无额外资金，仅能维持到2025年6月30日[164] - 自2024年第一季度，公司北美市场流动性受QuickCard产品停售影响；预计2025年第二季度出售子公司后无法再依靠欧洲子公司利润覆盖北美运营费用，若不筹集资金，现金仅能维持到2025年6月30日[189] 管理层讨论和指引 - 管理层预计QuickCard产品停售导致的收入损失恢复时间比原预期长[24] - 预计2025年第二季度出售全资子公司Transact Europe，之后无法依靠欧洲子公司利润来支付北美关键运营费用[25] - 公司计划在未来30天内通过多种方式筹集资金，继续推动业务发展并实施成本控制措施[31] - 管理层计划未来30天通过多种方式筹集资金，持续推动业务发展，实施成本控制措施以解决北美市场流动性短缺问题[194] 其他没有覆盖的重要内容 - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司应收账款的信用损失准备金额immaterial[42] - 截至2025年3月31日和2024年12月31日，公司递延所得税资产有全额估值备抵[57] - 2025年和2024年第一季度，公司摊薄后每股净亏损与基本每股净亏损相同，因无具有摊薄效应的普通股等价物[58] - 2023年12月FASB发布ASU 2023 - 09，2024年12月15日后开始的财年生效，将影响公司年度披露[61] - 2023年12月FASB发布ASU 2023 - 08，2024年12月15日后开始的财年及其中间期间生效，公司无加密资产，预计无影响[62] - 2025年1月23日，公司与买方签订股票购买协议，出售子公司Ryvyl EU的全部股份，总价1500万美元，需用1300万美元净收益支付回购协议第一期款项[70] - 公司若在2025年1月SPA执行后90天内（即4月23日前）支付1650万美元给买方，可终止该协议，否则买方将完成对Ryvyl EU股份的收购，若因公司违约致交易无法完成，公司需按股份评估价值赔偿，若因其他原因，公司需赔偿1650万美元[71] - 截至2025年3月31日，Ryvyl EU资产和负债及经营成果在合并财务报表中分类为持有并使用，5月14日买方通知公司将继续收购Ryvyl EU股份[73] - 2025年3月31日和2024年12月31日，公司总债务分别为1960.6万美元和1737.5万美元，长期净债务分别为459.4万美元和1736.3万美元[75] - 2021年11月8日，公司发行1亿美元8%高级可转换票据，原始发行折扣16%，总收益8400万美元[76] - 2023年7月25日，公司与投资者达成第一份交换协议，以2270万美元本金和利息换取1.5万股A类优先股，7月31日完成首次交换，公司记录了130万美元的债务清偿损失[78][79][81] - 2023年11月27日，公司与投资者达成第二份交换协议，以6030万美元本金、现有A类优先股及未发行A类优先股交换权换取5.5万股B类优先股，公司支付300万美元现金，记录了2250万美元的债务清偿损失[83][84] - 2024年5月17日，公司与投资者达成forbearance协议，投资者同意在2025年4月5日至2026年4月5日期间暂缓要求偿还票据，公司支付8万美元现金，该交易被视为债务重组处理[87] - 2025年1月23日公司与投资者达成优先股回购和票据偿还协议，回购价1700万美元，分两期支付，第一期1300万美元已于1月27日支付，第二期400万美元应在4月30日前支付[88] - 2022 - 2024年投资者分别将855万美元、165万美元、90万美元的票据本金转换为公司普通股，加权平均转换价分别为1.43美元、1.18美元、1.10美元，2025年第一季度无转换[91] - 票据原到期日为2023年11月3日，经多次延期，最终因回购协议于2025年1月27日提前至4月30日[93][94] - 票据年利率8%，按360天年和12个30天月计算，按季付息，违约后利率升至15%[96] - 2023年4月1日 - 12月31日及2024年7月1日前投资者同意豁免票据利息，回购协议规定支付第一期至第二期付款日期间剩余票据余额不产生利息[98] - 票据本金逾期支付需支付15%的滞纳金[99] - 1年期替代可选转换，发行日一周年后，若前一交易日公司普通股收盘价低于6.50美元，投资者可按规定转换最多3000万美元本金[103] - 若发生违约事件，投资者可选择按15%赎回溢价转换票据，转换价格有相关规定[105] - 公司高级可转换票据余额在2020 - 2025年3月31日期间有相应变化，2025年3月31日余额为397.8万美元[114] - 衍生负债余额从2021年12月31日的18735千美元降至2025年3月31日的4千美元[118] - 2020年6月9日公司与SBA签订30年期贷款协议，金额149900美元，年利率3.75%，每月还款731美元[120] - 2020年5月8日子公司Charge Savvy与SBA签订27年期贷款协议，初始金额150000美元，后增至500000美元，年利率3.75%，每月还款2477美元[121] - 2023年7月31日公司发行6000股A系列优先股，交换430万美元本金和170万美元应计利息[122] - 2023年11月29日公司发行55000股B系列优先股，交换60300万美元本金，并支付300万美元现金[122] - 截至2025年3月31日，股票期权未行使数量为573127千股，行使价格加权平均为4.25美元[132] - 截至2025年3月31日，受限股票未归属数量为82831千股，授予日公允价值加权平均为1.75美元[133] - 截至2025年3月31日，公司未来最低经营租赁付款总额为431.4万美元，现值为352.2万美元，长期租赁负债为264.7万美元[136] - 2022年公司分两次从PrivCo回购共20万股普通股，第一次10万股，每股55.9美元，第二次10万股，每股8.2美元[137] - 公司雇佣CEO的两位兄弟Dan和Liron Nusinovich，年薪分别约为26万美元和13.1万美元[138] - 2024年10月17日，公司与前首席运营官Vanessa Luna达成保密和解协议，2025年4月29日再次提交撤诉申请[140][141] - 2025年2月28日，公司与Cullen案原告达成谅解备忘录，有意原则上解决集体诉讼索赔，但不确定能否完成和解及获法院批准[142] - 自2022年12月起，公司配合美国证券交易委员会（SEC）调查，若公司充分披露相关问题，SEC工作人员将建议不对公司处以民事罚款[142][143] - 2025年5月8日，公司与Hertel案各方达成原则性协议，全面解决和和解诉讼，但需经各方文件记录和地方法院批准[144] - 公司对Sky Financial提起仲裁和诉讼，目前仲裁暂停已解除，新仲裁员已选定，各方等待安排状态会议[144] - 2025年4月18日，法院部分批准公司驳回前首席财务官J. Drew Byelick首次修正投诉的动议，公司无法预测案件结果[144] - 截至2025年3月31日，公司合并营运资金为负2410万美元，包括现金300万美元和受限现金7450万美元[188] - 公司依据美国公认会计原则编制财务报表，估计和假设需重大判断，实际结果可能与估计有重大差异[196] - 截至2025年3月31日，公司披露控制和程序有效，本报告期内财务报告内部控制无重大变化[201][202] - 2024年10月17日，公司与前首席运营官Vanessa Luna达成保密和解协议，2025年2月4日双方申请驳回各自案件遭拒，4月29日重新提交申请[204] - 公司与前首席营销官Jacqueline Dollar的诉讼案目前处于取证阶段，Dollar索赔金额未明确[204] - 自2022年12月起，公司配合美国证券交易委员会（SEC）调查，若公司就2020年S - 1表格及后续报告问题进行充分披露，SEC工作人员将建议不对公司处以民事罚款[204][205] - 2025年2月28日，Cullen集体诉讼案各方达成原则性和解协议，但不确定能否完成和解及获法院批准[205] - 2025年5月8日，Hertel股东派生诉讼案各方达成原则性和解协议，需各方记录并获地方法院批准[206] - 2023年10月1日，公司对Sky Financial提起仲裁，后双方同意进行仲裁并暂停圣地亚哥高等法院诉讼，现仲裁暂停已解除[206] - 2024年6月25日，前首席财务官J. Drew Byelick起诉公司，2025年4月18日法院