财务业绩 - 第四季度股息获批为0.32美元，较去年同期增加0.03美元，增幅10.3%[59] - 连续两个季度创净利润和每股收益纪录，4Q22每股收益和净利润较3Q22增长8%，较2021年增长超23%[76][91] - 净利息收入增加，4Q22较3Q22增加6%，全年较2021年增加14%；净息差扩大，4Q22较3Q22扩大29个基点至4.33%，全年较2021年扩大54个基点至3.76%[5][76][91] 资产与负债 - 贷款组合多元化，总额达71.84亿美元，其中商业房地产贷款31.28亿美元、消费者贷款19.38亿美元、商业和工业贷款17.19亿美元、建筑贷款3.99亿美元[11] - 存款总额72.2亿美元，核心存款稳固，活期存款占比36%、货币市场存款占比24%、储蓄存款占比15%等[17][18][19][22] - 非 performing资产减少，4Q22较3Q22减少23%，即670万美元，占贷款和其他不动产总额的0.31%[81] 资本状况 - 资本水平保持强劲，有形普通股权益/有形资产增加18个基点[28] - 多项资本比率表现良好，2022年一级杠杆比率11.06%、普通股一级风险资本比率12.81%等[130] 业务与战略 - 服务宾夕法尼亚州和俄亥俄州超23万客户，拥有1200名团队成员，获多项客户满意度和职场相关奖项[38][45] - 战略路径聚焦以人为本的银行服务，包括存款业务、核心盈利能力、资产质量、人才与参与度等方面[54] 风险提示 - 前瞻性陈述受多种风险因素影响，如信用损失、利率环境变化、监管政策调整等，实际结果可能与预期有重大差异[35][42]

财务指标 - 公司2022年全年利息和股息收入为3.41亿美元，较2021年增加17.8%[91] - 公司2022年全年净利息收入为3.18亿美元，较2021年增加14.1%[91] - 公司2022年全年净利息收益率为3.76%，较2021年提高54个基点[91] - 2022年全年净收入创历史新高,达到1.355亿美元,同比增长22.8%[105] - 2022年每股摊薄收益为3.46美元,同比增长23.1%[105] - 2022年资产收益率(ROA)为1.48%,较2021年提高30个基点[105] - 2022年股东权益收益率(ROE)为11.47%,较2021年提高217个基点[105] - 2022年净息差(NIM)为3.76%,较2021年提高54个基点[106] 信贷损失准备 - 公司采用了预期信用损失会计准则(ASC 326)，管理层需要做出复杂的估计和判断来确定贷款损失准备的适当性[94,95] - 2022年信贷损失准备金下降7.8百万美元至8.4百万美元,主要由于2022年净核销贷款下降[107] - 2022年所得税费用增加8.1百万美元至33.4百万美元,主要由于税前利润大幅增加[107] 非利息收入和支出 - 2022年非利息收入下降6.4百万美元至58.3百万美元,主要由于贷款销售活动下降[107] - 2022年非利息支出增加7.8百万美元至196.7百万美元,主要由于人工成本和专业服务费用上升[107] 资产负债表 - 总资产减少3.78亿美元至91亿美元[136] - 现金及银行存款减少7.122亿美元至2.1亿美元[136] - 贷款组合增加1.84亿美元至72亿美元[136] - 证券投资增加9.2亿美元至10亿美元[136][137] - 存款减少7.766亿美元至72亿美元[136] - 总借款增加2.779亿美元至4.392亿美元[136] - 股东权益减少2.18亿美元至12亿美元[136] 贷款组合 - 商业贷款减少1.601亿美元[136] - 消费贷款增加3.44亿美元[136] - 商业贷款和消费贷款占总贷款的73.0%和27.0%[141] - 不良资产占贷款加其他实有资产的比例从2021年的1.13%下降到2022年的0.31%,不良贷款从2021年的6.629亿美元下降到2022年的1.905亿美元[147] - 逾期90天及以上的贷款从2021年的6.629亿美元下降到2022年的1.905亿美元,占总贷款的比例从0.95%下降到0.27%[148] - 逾期30-89天的贷款从2021年的0.576亿美元增加到2022年的2.034亿美元,占总贷款的比例从0.08%增加到0.28%[148] 存款和借款 - 2022年12月31日,公司存款总额为72.2亿美元,较2021年12月31日下降7.77亿美元,或10%[154] - 2022年12月31日,公司借款总额为4.39亿美元,较2021年12月31日增加2.78亿美元[154] - 公司总借款增加2.779亿美元，主要是短期借款增加3.7亿美元[155] 资本管理 - 公司资本充足率指标均高于监管要求的水平[159] - 公司股东权益下降1.8%至12亿美元，主要是其他综合收益减少1.05亿美元和派发4700万美元股息[159] 风险管理 - 公司密切关注通胀对利率和财务表现的影响，通过调整产品价格、推出新产品和控制费用等方式应对[161,162] - 公司通过利率敏感性分析、经济价值分析等方式管理市场风险[163,164] - 公司使用利率掉期作为利率风险管理策略，以增加利息收入的稳定性和管理利率变动风险[225] 公允价值计量 - 公司采用三个层级的公允价值等级来确定金融工具的公允价值[182] - 可供出售债务证券的公允价值由第三方定价服务提供，并通过与第二方定价服务和经纪商报价进行比较来验证[183] - 权益证券的公允价值根据活跃市场上的报价分类为第1层级或第2层级[184] - 衍生金融工具的公允价值采用折现现金流分析等估值技术计算，并考虑信用估值调整[186] 其他 - 公司通过收购和合并获得了三家全资子公司STBA Capital Trust I、DNB Capital Trust I和DNB Capital Trust II[218] - 公司投资了低收入住房税收抵免合伙企业(LIHTC)并获得相关税收优惠[219] - 公司确认了贷款服务权资产，并定期进行减值测试[222,223] - 公司采用了参考利率改革相关的会计准则指引，以应对参考利率转换的影响[240] - 公司已于2023年1月1日采用新的会计准则ASU 2022-02，该准则取消了"一旦为TDR,永远为TDR"的贷款披露要求[241]

财务数据和关键指标变化 - 2022年创纪录，每股收益3.46美元，净利润1.36亿美元，比去年同期约多2500万美元 [3] - 第四季度每股收益1.03美元，环比增长8%，净息差提高29个基点至4.33% [62] - 净利息收入较第三季度增加530万美元，增幅6.3%，净息差率在第四季度为4.33%，较第三季度提高29个基点，较2021年第四季度（不包括PPP）提高130个基点 [73] - 贷款收益率本季度提高69个基点，总存款成本（包括DDA）提高33个基点至60个基点 [73] - 季度费用较第三季度增加170万美元，预计2023年季度费用在5200万 - 5300万美元之间 [74] - 效率比率降至50%以下 [74] - 股东回报率达13%，大幅超过同行中位数，过去一年三次提高股息，累计增长超10%，目前股息为每股0.32美元 [28] - 有形普通股权益比率（TCE）全年保持稳定 [32] 各条业务线数据和关键指标变化 商业业务 - 商业贷款余额在工商业（C&I）和商业房地产建设类别略有增加，商业循环利用率稳定在46%，第四季度CRE和C&I领域的呼叫活动增加，预计2023年上半年增长稳定在低个位数到中个位数区间 [4] - 非利息收入第四季度较第三季度增加约88.3万美元，主要是出售OREO房产获利200万美元，第三季度也有约60万美元的OREO收益 [6] - 抵押贷款银行业务与第三季度基本持平，大部分生产投入投资组合，推动该类别贷款增长 [6] 消费业务 - 总投资组合贷款增加8700万美元，年增长率4.9%，主要由消费活动驱动，继续将住宅抵押贷款生产计入资产负债表而非出售，房屋净值余额持续增长 [63] - 存款本季度减少1.91亿美元，主要因竞争激烈的利率环境导致资金流出 [72] - 房屋净值业务全年持续增长至第四季度，客户承诺数量、总承诺金额和未偿还金额均增加，客户利用率稳定在47%，管道显示有能力维持增长，住宅抵押贷款业务面临一定压力 [102] 各个市场数据和关键指标变化 - 计息存款较上季度增加50个基点，短期CPE（可能是某种金融产品）受到更多关注，尤其是1 - 2年期产品 [31] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 明确未来120年的目标，打造以客户为中心的未来，该目标支持公司价值观，为市场增长、影响力和差异化提供蓝图 [2] - 专注于现有客户群体的增长和支持，提高资产质量，应对当前经济压力 [4] - 重视存款业务，提升存款业务质量，降低客户对利率的敏感性，减少净息差压缩 [25] - 聚焦财资管理业务增长，尽管收益信用利率环境有影响，但仍关注绝对增长 [15] - 挖掘业务银行业务中未积极销售财资产品的客户群体，推动财资管理业务发展 [41] - 加强团队建设和人才培养，招聘商业存款和消费存款业务负责人，提升产品能力 [80] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 对2023年机会充满信心，基于财务表现、团队参与度、发展方向的清晰度和市场机会 [3] - 预计2023年净息差改善在上半年放缓，下半年因美联储暂停加息出现压缩，但由于资金结构改善，预计存款贝塔系数低于上一周期，净息差贝塔系数更好 [104] - 预计2023年贷款实现中个位数增长，消费业务预计保持稳定，商业业务下半年聚焦增长 [48] - 存款增长预期较为温和，注重结构和客户关系发展，预计企业端DDA质量改善，年底CD余额可能增加，但部分来自银行内部资金转移 [24] 其他重要信息 - 公司资本水平强劲，股票回购授权延长至2024年3月，剩余2980万美元，将根据经济状况、财务表现和股价寻找机会 [32] - 2022年有300万美元的OREO收益，预计2023年不会重复 [40] - 公司接近90亿美元资产规模，按中个位数或略高的贷款增长速度，可能需要几年时间才能有机跨越10亿美元门槛 [92] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 季度末全口径存款成本是多少，对2023年展望、跨越10亿美元门槛的时间、相关潜在费用及更新的损失驱动金额有何看法？ - 全季度全口径存款成本为60个基点，暂无季度末数据；关于跨越10亿美元门槛，相关人才准备工作已进行18个月，部分人力成本已包含在当前运营成本中，跨越后仍需一定时间发展 [19][44][46] 问题: 对并购环境的看法？ - 存款增长预期较温和，注重结构和客户关系发展，预计企业端DDA质量改善，年底CD余额可能增加；并购机会受多种因素影响，注重战略和文化契合以及财务增长机会，不倾向于规模在10亿美元及以下的交易 [23][24][56] 问题: 非利息费用和收入指引（1400万美元和5200万 - 5300万美元）是第一季度指引还是全年范围？ - 是全年范围 [34][106] 问题: 净息差走势和存款贝塔系数假设是否仍维持上季度中高20%的预期？ - 未明确回复是否维持该预期 [67] 问题: 净息差何时达到峰值、峰值水平及预算中的压缩程度如何？ - 预计上半年净息差略有扩大，可能在第二季度达到峰值，下半年因美联储暂停加息有一定压力，预计每季度压缩约5个基点，年底与当前水平大致相当 [107][108] 问题: 2023年公司战略重点是什么？ - 聚焦团队和人才建设、产品能力提升、维持效率比率和盈利能力，以及提升团队参与度和人才水平 [79][80][81] 问题: 效率比率低于50%是否可持续，季度费用展望1400万美元的构成及是否保守？ - 认为效率比率可持续，关键在于维持净息差稳定；1400万美元费用假设包含较低的抵押贷款销售水平，若市场情况变化，可能有额外销售 [112][113][84] 问题: 非利息存款中零售和企业的占比、账户增长与余额增长情况，以及结构维持和未来趋势？ - 未明确回复该问题 [116] 问题: 第四季度每月贷款收益率情况，当前新增贷款和到期贷款的收益率分别是多少？ - 第四季度新增贷款收益率约为6.25%，到期贷款收益率约为5.60%，收益率提高约60 - 65个基点 [94][121] 问题: 对并购目标机构规模的偏好？ - 未明确回复该问题 [123]

公司基本信息 - 截至2022年9月30日，公司资产达89亿美元，总部位于宾夕法尼亚州印第安纳[98] 净利润情况 - 2022年第三季度净利润为3724.9万美元，2021年同期为2759.8万美元，增加970万美元；2022年前九个月净利润为9525万美元，2021年同期为8786.6万美元，增加740万美元[101] - 2022年和2021年第三季度年化净利润分别为147,781千美元和109,492千美元，前九个月分别为127,350千美元和117,477千美元[110] 净利息收入情况 - 2022年第三季度和前九个月净利息收入分别增加1510万美元和1910万美元，主要因2022年利率上升[101][102] - 2022年和2021年第三季度FTE基础上净利息收入分别为84,319千美元和69,268千美元，前九个月分别为228,245千美元和209,480千美元[114] - 2022年第三季度末，净利息收入为84,319千美元，净利息收益率为4.04%；2021年同期分别为69,268千美元和3.14%[116] - 截至2022年9月30日的九个月，净利息收入为2.28245亿美元，净利息收益率为3.58%；2021年同期净利息收入为2.0948亿美元，净利息收益率为3.25%[117] - 截至2022年9月30日的三个和九个月，按FTE基础（非GAAP）计算的净利息收入分别增加1510万美元和1880万美元，净利息收益率分别增加90和33个基点[117] - 2022年第三季度和前九个月利息收入变化分别为1.803亿美元和1.9131亿美元，利息支出变化分别为0.2979亿美元和0.0365亿美元，净利息收入变化分别为1.5051亿美元和1.8766亿美元[122] 信贷损失拨备情况 - 2022年第三季度和前九个月信贷损失拨备分别降至250万美元和520万美元，2021年同期为340万美元和910万美元，减少90万美元和390万美元[103] - 2022年第三季度和前九个月信贷损失拨备分别降至250万美元和520万美元，较2021年同期减少90万美元和390万美元[123] 非利息收入情况 - 2022年第三季度非利息收入降至1480万美元，减少110万美元；前九个月降至4260万美元，减少600万美元[104] - 2022年第三季度和前九个月非利息收入分别降至1480万美元和4260万美元，较2021年同期减少110万美元和600万美元[127] - 2022年第三季度和前九个月抵押银行业务收入分别减少170万美元和630万美元，主要因2022年利率上升，二级市场抵押销售减少[127] 非利息支出情况 - 2022年第三季度非利息支出增至4960万美元，增加240万美元；前九个月增至1.455亿美元，增加670万美元[105] - 2022年第三季度和前九个月非利息支出分别增至4960万美元和1.455亿美元，较2021年同期增加240万美元和670万美元[128] - 2022年第三季度和前九个月薪资和员工福利分别增加150万美元和220万美元，主要因基本工资上调、医疗成本增加等[128] - 2022年第三季度和前九个月数据处理和信息技术成本分别增加20万美元和70万美元，因第三方服务和外包成本增加[128] - 2022年第三季度和前九个月营销成本分别增加50万美元和100万美元，因营销力度加大和促销活动安排[128] 所得税拨备情况 - 2022年第三季度所得税拨备增至920万美元，增加280万美元；前九个月增至2340万美元，增加290万美元[106] - 2022年第三季度所得税拨备增加280万美元至920万美元，前九个月增加290万美元至2340万美元，有效税率分别为19.8%和19.7% [130] 每股收益及回报率情况 - 2022年第三季度和前九个月稀释后每股收益分别为0.95美元和2.43美元，2021年同期为0.70美元和2.24美元[101] - 2022年第三季度和前九个月平均资产回报率分别为1.64%和1.38%，2021年同期为1.15%和1.26%[101] - 2022年第三季度和前九个月平均有形股东权益回报率（非GAAP）分别为18.46%和15.91%，2021年同期为13.53%和14.87%[101] - 2022年和2021年第三季度平均有形股东权益回报率分别为18.46%和13.53%，前九个月分别为15.91%和14.87%[110] 利息收入及相关指标情况 - 2022年和2021年第三季度FTE基础上利息收入分别为90,356千美元和72,326千美元，前九个月分别为239,063千美元和219,933千美元[114] - 2022年和2021年第三季度FTE基础上净利息收益率分别为4.04%和3.14%，前九个月分别为3.58%和3.25%[114] - 2022年第三季度末，利息生息资产平均余额为8,287,889千美元，利率为4.33%；2021年同期分别为8,769,425千美元和3.28%[116] - 2022年第三季度末，计息负债平均余额为4,922,917千美元，利率为0.49%；2021年同期分别为5,483,358千美元和0.22%[116] - 截至2022年9月30日的三个和九个月，按FTE基础（非GAAP）计算的利息收入分别增加1800万美元和1910万美元[118] - 截至2022年9月30日的三个和九个月，贷款平均收益率较2021年同期分别增加88和33个基点[119] - 截至2022年9月30日的三个和九个月，利息支出较2021年同期分别增加300万美元和40万美元[120] - 截至2022年9月30日的三个和九个月，有息负债成本较2021年同期分别增加27和2个基点[120] 贷款业务情况 - 平均PPP贷款较2021年9月30日结束的三个和九个月分别减少2.563亿美元和3.602亿美元[119] - 剔除PPP贷款后，平均贷款余额较2021年9月30日结束的三个和九个月分别增加3.165亿美元和2.543亿美元[119] - 截至2022年9月30日，总贷款组合较2021年12月31日增加9690万美元至71亿美元，其中商业贷款减少1.669亿美元，消费贷款增加2.639亿美元 [131][139][140][141][143] - 截至2022年9月30日，C&I贷款中的PPP贷款较2021年12月31日减少8370万美元至470万美元 [141][142] - 截至2022年9月30日，73%的贷款为浮动利率贷款，27%为固定利率贷款 [140] - 2022年9月30日，贷款信用损失准备金（ACL）为9970万美元，占贷款总额的1.40%，而2021年12月31日为9860万美元，占比1.41%[145] - 2022年前九个月净贷款冲销为170万美元，占平均贷款的0.03%，最大一笔冲销为550万美元[146] - 2022年9月30日，次级贷款较2021年12月31日减少7090万美元至1.643亿美元，关注类贷款增加1360万美元至2.059亿美元[147] - 2022年9月30日，债务重组（TDRs）较2021年12月31日减少1890万美元至1280万美元，其中890万美元（69.5%）为应计，390万美元（30.5%）为非应计[148] - 2022年9月30日，未使用商业贷款承诺和信用证的信用损失准备金较2021年12月31日增加240万美元至760万美元[149] - 2022年9月30日，不良贷款较2021年12月31日减少4350万美元（65.6%）至2280万美元，不良资产减少5080.5万美元至2879.9万美元[150] 资产负债情况 - 2022年第三季度末，总资产为9,009,369千美元；2021年同期为9,494,184千美元[116] - 2022年第三季度末，总负债和股东权益为9,009,369千美元；2021年同期为9,494,184千美元[116] - 截至2022年9月30日，总资产较2021年12月31日减少5.526亿美元至89亿美元 [131] - 截至2022年9月30日，现金及银行存款较2021年12月31日减少7.873亿美元至1.349亿美元，主要因存款减少5.859亿美元 [131] - 截至2022年9月30日，证券较2021年12月31日增加8660万美元至10亿美元，债券投资组合净未实现亏损1.046亿美元 [132] - 截至2022年9月30日，存款较2021年12月31日减少5.859亿美元至74亿美元 [133] - 截至2022年9月30日，总借款较2021年12月31日减少5700万美元至1.043亿美元 [134] - 截至2022年9月30日，股东权益较2021年12月31日减少5330万美元至12亿美元 [135] - 截至2022年9月30日，公司高流动性资产为7.679亿美元，占总资产比例为8.6%，较2021年12月31日减少5.331亿美元[161] - 截至2022年9月30日，公司与匹兹堡联邦住房贷款银行的剩余借款额度为27亿美元[161] - 2022年存款较2021年12月31日减少5.859亿美元（7.3%），主要是非利息活期、利息活期、货币市场和定期存款减少[151] - 2022年借款较2021年12月31日减少5700万美元，主要是回购协议产品终止和长期借款偿还，短期借款增加3500万美元[152] - 2022年9月30日，证券回购协议期末余额为0，平均利率0.10%；短期借款期末余额3500万美元，平均利率3.16%[155] - 2022年9月30日，长期借款期末余额1485.3万美元，平均利率2.06%；次级债务证券期末余额5443.8万美元，平均利率3.79%[156] 杠杆率及权益比率情况 - 2022年9月30日公司杠杆率为10.75%，高于2021年12月31日的9.74%，均超过监管指引的5.00% [162] - 2022年9月30日公司基于风险的一级普通股权益比率为12.53%，高于2021年12月31日的12.03%，均超过监管指引的6.50% [162] 利率敏感性分析情况 - 利率变动400个基点时，2022年9月30日1 - 12个月和13 - 24个月税前净利息收入变化率分别为19.8%和24.9%，经济价值的权益变化率为 - 10.6%；2021年12月31日对应数据分别为30.4%、40.3%和18.4% [168] - 利率变动 - 100个基点时，2022年9月30日1 - 12个月和13 - 24个月税前净利息收入变化率分别为 - 8.0%和 - 10.4%，经济价值的权益变化率为 - 9.1%；2021年12月31日对应数据分别为 - 4.6%、 - 8.4%和 - 26.3% [168] - 与2021年12月31日相比，2022年9月30日利率上升情景下税前净利息收入百分比变化改善较少，主要因银行计息存款减少[171] - 与2021年12月31日相比，2022年9月30日利率下降情景下税前净利息收入百分比变化下降，因高利率环境使资产收益率增幅大于负债成本增幅[171] - 与2021年12月31日相比，2022年9月30日利率上升情景下经济价值的权益百分比变化下降，利率下降情景下改善，因利率对非到期存款价值的影响[171] - 2022年9月30日，利率变动400个基点时，1 - 12个月和13 - 24个月税前净利息收入变化百分比分别为19.8%和24.9%，EVE变化百分比为 - 10.6%[168] - 2021年12月31日，利率变动400个基点时，1 - 12个月和13 - 24个月税前净利息收入变化百分比分别为30.4%和40.3%，EVE变化百分比为18.4%[168] - 与2021年12月31日相比，2022年9月30日利率上升情景下税前净利息收入百分比变化改善较少，因银行计息存款减少[171] - 与2021年12月31日相比，2022年9月30日利率下降情景下税前净利息收入百分比变化下降，因高利率环境使资产收益率提升高于负债成本[171] - 与2021年12月31日相比，2022年9月30日利率上升

财务数据和关键指标变化 - 第三季度净收入3700万美元，每股收益增长28%，PPNR为2.15%，效率比率为50% [14] - 净利息收入较第二季度增加860万美元，增幅约11%，第三季度净息差率为4.04%，较第二季度提高48个基点，剔除PPP后提高52个基点 [26] - 非利息收入较第二季度增加210万美元 [29] - 费用较第二季度增加120万美元 [31] - 执行了350万美元的股票回购，回购授权剩余约2980万美元 [33] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 第三季度整体贷款增长近4%，各类消费贷款和工商业（C&I）贷款余额均有增加，工商业活动中总循环承诺和承诺数量均增长，利用率提高1%至44%，带来2000万美元的余额增长 [17][18] - 商业房地产（CRE）和建筑贷款组合在第三季度出现下降，预计建筑贷款组合将继续面临压力 [19] 存款业务 - 第三季度存款整体下降2.02亿美元，活期存款余额下降主要是少数企业客户的活动所致，但平均活期存款余额增加1000万美元，有息活期、货币市场和定期存款的变化是市场竞争和主动管理存款成本的结果 [21][22] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略聚焦于加强基础建设，以实现可持续、盈利的顶级增长和业绩，注重提升领导团队，融合公司传统知识和外部行业专业知识 [10][11] - 持续投资人员和基础设施，以巩固120年的存款业务基础，8月聘请了新的资金管理总监，专注于产品和销售能力，支持商业和企业银行业务关系 [23] - 评估合适的对冲水平，以保护利息收入和净息差，对冲水平将取决于利率环境和存款定价经验 [27] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管经营环境不确定，但公司对取得的进展感到满意，并对未来持乐观态度 [13] - 鉴于当前经济环境，预测贷款增长具有挑战性，但公司对第四季度和2023年初的低个位数增长指引感到满意 [20] - 未来几个季度净利息收入和净息差前景乐观，预计净息差率将随着短期利率上升而改善，但会因资产组合的进一步改善、预期更高的存款贝塔系数和对冲策略的实施而有所缓和 [28] 其他重要信息 - 第三季度不良资产（NPAs）情况良好，冲销极少，ACL适度增加，以反映定性分析和预测的微观和宏观经济放缓的影响 [24] - 公司资本水平强劲，能够适应市场环境 [33] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何看待第四季度及以后存款贝塔系数的趋势，以及对存款增长和贷存比的影响 - 预计存款贝塔系数将增加，尤其是在11月和12月加息的情况下，但增速不会像过去几个季度那样快，资产负债表和盈利资产组合的变化带来的收益将减少，公司会继续评估如何在竞争和资产负债表管理方面进行定位，公司有在较低贷存比下运营的历史，若有需要，对在批发融资市场借款的权衡感到熟悉和舒适 [41][42][44] 问题2: 考虑到加强存款业务的投资，2023年费用增长情况如何 - 预计费用会略有增加，原因包括投资、通胀环境和劳动力市场挑战，公司还计划进行额外招聘，特别是在企业业务的资金管理方面，同时还会有技术和数字能力方面的投资 [45][47] 问题3: 商业房地产收益率在短期内大幅增长的原因，以及浮动利率和固定利率的占比情况 - 约60%为浮动利率，但很多已与客户进行掉期交易，使客户有固定还款，但对公司而言是浮动的，过去几个季度收到固定掉期带来了现金流收益，但预计第四季度随着短期利率上升，这将成为一个拖累因素 [49][50] 问题4: 未来三到六个月，公司认为哪些领域有更好、更高质量的增长机会 - 公司关注业务银行业务板块，认为在所有市场都有提升空间，消费领域过去几个季度实现了增长，预计将继续产生积极成果，在工商业贷款业务的某些细分领域也将继续寻求增长，而建筑和永久性商业房地产贷款业务增长将面临压力 [57][58] 问题5: 从地域角度看，公司在哪些地区有增长机会 - 公司专注于匹兹堡和宾夕法尼亚州西部的业务增长，宾夕法尼亚州东部是商业房地产市场，但也建立了工商业贷款团队，俄亥俄州的东北部和中部有增量机会，在资产支持贷款（ABL）领域有垂直机会，还增加了对房地产投资信托（REIT）业务的敞口 [59][60] 问题6: 从明年及以后来看，公司在资金管理和企业银行业务方面是否有增长手续费收入的机会 - 公司对资金管理业务的机会持乐观态度，因为现有客户关系深厚，潜在机会较大，财富管理收入表现良好，尽管市场下跌，但仍能获得新业务和扩大资产管理规模，手续费收入仍将受外部市场影响，公司将继续关注消费者存款优化和客户体验 [63][64][65] 问题7: 截至季度末或目前，存款的综合即期利率是多少 - 季度最后一个月，整体存款利率略有上升至约56个基点，季度末接近43个基点 [75] 问题8: 是否调整了存款贝塔系数在整个周期的展望 - 存款贝塔系数仍在演变中，美联储加息速度仍是问题，与上一周期相比，公司整体状况更好，若能保持目前的存款结构，预计累积贝塔系数将在20% - 25%之间，而上一周期为30%多 [76][77] 问题9: 假设美联储在2023年初停止加息，考虑到资产敏感型的资产负债表，预计多久后净息差会停止增长甚至开始压缩 - 公司有相当数量的可调整利率抵押贷款（ARM）产品，会继续带来一定的净息差改善，但影响远不及浮动利率贷款，负债方面，定期存款较少，难以抵消交易性存款尤其是货币市场存款的压力，净息差的变化取决于美联储停止加息后的增长趋势和竞争情况 [79][80] 问题10: 建筑贷款组合的底层构成和终端项目是什么，是否有恶化迹象 - 商业建筑贷款领域对住宅开发的敞口非常有限，主要类别包括多户住宅、仓库、批发和一些交通相关的建设项目，目前没有恶化迹象，公司密切监控该组合，由于当前环境下项目难以按时按预算获批建设，需求下降，预计这种下降趋势将持续 [82][83] 问题11: 请重复第三季度的贷款利用率，并与疫情前水平进行比较 - 第三季度贷款利用率为44%，较上一季度的43%有所上升，与疫情前水平大致相同，但地板计划贷款组合尚未恢复，仅为疫情前的一半 [90] 问题12: 贷款的还款和偿付情况是否已恢复正常 - 第三季度还款和偿付情况是正常还款和一些与信贷相关的还款的组合，公司借此机会退出了一些不符合风险偏好的信贷，预计第四季度还款和偿付情况将略有下降 [92] 问题13: 商业不良贷款减少主要是因为一笔大额信贷恢复正常还是多笔信贷的原因 - 主要是一笔房地产实体的信贷退出导致商业不良贷款减少 [93] 问题14: 进入第四季度和2023年，观察名单的趋势如何 - 第三季度观察名单有大量流入和流出，基本相互抵消，宏观经济压力导致公司增加了拨备 [94] 问题15: 当前并购环境如何 - 并购环境相当平静，公司专注于可控的业务，致力于实现业绩和建立未来的发展机会 [95] 问题16: 净息差在2010年后首次超过4%，在利率持平或上升的环境下，是否有结构性或竞争性原因导致净息差无法维持在4%以上，还是最终会回到疫情前3.6% - 3.7%的水平 - 公司认为能够维持较高的净息差水平，4%是一个较好的目标，目前享受一些结构性差异，如较高的存款水平和更好的存款结构，活期存款占比在30%多，而2010年前为20%多，如果能维持当前的存款水平和结构，将有更好的机会维持4%的净息差，较高的存款水平和较低的贷存比有助于避免在高利率环境下使用高成本的批发融资 [102][103][104]

业绩亮点 - EPS和净收入较2Q22增长超28%，分别达0.95美元和3720万美元[7] - 净利息收入增加860万美元，增幅11%，净息差扩大48个基点至4.04%[7][26] - 股息增加0.01美元，增幅3.3%，达每股0.31美元[7] 资产负债表 - 除PPP外贷款增加6300万美元，年化增幅3.6%，消费者贷款增长1.14亿美元[9] - 存款因利率环境下降2.02亿美元[9] 资产质量 - 不良资产减少1000万美元，降幅26%[18] - 2022年净冲销活动极少[18] 资本状况 - 资本水平保持强劲，3Q22执行350万美元回购[30] 风险因素 - 前瞻性陈述受信贷损失、利率环境、监管等多种风险因素影响[4] 非GAAP财务指标 - 公司使用非GAAP财务指标辅助投资者理解运营表现，但不能替代GAAP[6]

公司基本信息 - 截至2022年6月30日，公司资产达91亿美元，总部位于宾夕法尼亚州印第安纳[101] 净利润与每股收益 - 2022年第二季度净利润为2885.8万美元，2021年同期为2836.7万美元；2022年上半年净利润为5800.1万美元，2021年同期为6026.8万美元[104] - 2022年第二季度和上半年摊薄后每股收益分别为0.74美元和1.48美元，2021年同期分别为0.72美元和1.54美元[104] 资产回报率 - 2022年第二季度和上半年平均资产回报率均为1.25%，2021年同期分别为1.21%和1.31%[104] 净利息收入与净息差 - 2022年第二季度和上半年净利息收入分别增加690万美元和400万美元，FTE基础上的净息差分别增加40和4个基点[105] - 2022年和2021年截至6月30日三个月FTE基础净利息收入分别为7570万美元和6888.9万美元，六个月分别为1.43926亿美元和1.40211亿美元[117] - 2022年和2021年截至6月30日三个月FTE基础净利息收益率分别为3.56%和3.16%，六个月分别为3.35%和3.31%[117] - 截至2022年6月30日的六个月，净利息收入为1.43926亿美元，净息差为3.35%；2021年同期净利息收入为1.40211亿美元，净息差为3.31%[120] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，FTE基础（非GAAP）净利息收入分别增加680万美元和370万美元，净息差分别增加40和4个基点[120] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，利息收入变化分别为增加594.3万美元和110.1万美元，利息支出变化分别为减少86.8万美元和261.4万美元，净利息收入变化分别为增加681.1万美元和371.5万美元[125] 信贷损失拨备 - 2022年第二季度和上半年信贷损失拨备分别为320万美元和270万美元，2021年同期分别为260万美元和570万美元[106] - 2022年3月和6月止三个月及六个月，信贷损失拨备分别增至320万美元和减至270万美元，2021年同期为260万美元和570万美元[126] 非利息收入 - 2022年第二季度和上半年非利息收入分别降至1260万美元和2790万美元，较2021年同期分别减少280万美元和490万美元[107] - 2022年3月和6月止三个月及六个月，非利息收入分别降至1260万美元和2790万美元，较2021年同期分别减少280万美元和490万美元[129] 非利息支出 - 2022年第二季度和上半年非利息支出分别增至4840万美元和9580万美元，较2021年同期分别增加260万美元和430万美元[108] - 2022年3月和6月止三个月及六个月，非利息支出分别增至4840万美元和9580万美元，较2021年同期分别增加260万美元和430万美元[130] 所得税拨备与实际税率 - 2022年第二季度和上半年所得税拨备分别增至730万美元和1430万美元，较2021年同期分别增加30万美元和10万美元[109] - 2022年第二季度和上半年实际税率分别为20.3%和19.7%，2021年同期分别为19.7%和19.1%[109] - 2022年3月和6月止三个月及六个月，所得税拨备分别增至730万美元和1430万美元，较2021年同期分别增加30万美元和10万美元[132] 年化净收入与股东权益回报率 - 2022年和2021年截至6月30日三个月年化净收入分别为1.1575亿美元和1.13778亿美元，六个月分别为1.16964亿美元和1.21535亿美元[113] - 2022年和2021年截至6月30日三个月平均有形股东权益回报率分别为14.63%和14.41%，六个月分别为14.62%和15.57%[113] 生息资产与计息负债 - 2022年截至6月30日三个月，利息生息资产平均余额为8.535384亿美元，利息收入为7810.5万美元，收益率为3.67%；2021年同期平均余额为8.729277亿美元，利息收入为7216.2万美元，收益率为3.31%[119] - 2022年截至6月30日三个月，计息负债平均余额为5.157009亿美元，利息支出为240.5万美元，利率为0.19%；2021年同期平均余额为5.527256亿美元，利息支出为327.3万美元，利率为0.24%[119] - 截至2022年6月30日的六个月，平均生息资产为86.40804亿美元，利息收入为1.48708亿美元，收益率为3.47%；2021年同期平均生息资产为85.27887亿美元，利息收入为1.47607亿美元，收益率为3.49%[120] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，FTE基础（非GAAP）利息收入分别增加590万美元和110万美元，平均PPP贷款分别减少4.314亿美元和4.13亿美元[121] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，剔除PPP贷款后平均贷款余额分别增加2.989亿美元和2.226亿美元，平均贷款收益率分别增加31和6个基点[121] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，平均证券分别增加1.972亿美元和2.086亿美元，平均银行计息存款分别减少2.571亿美元和增加9650万美元[122] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，利息支出分别减少90万美元和260万美元，平均计息存款分别减少3.417亿美元和1.632亿美元[123] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，平均活期存款分别增加1.374亿美元和2.542亿美元，平均总借款分别减少2850万美元和2390万美元[123] - 2022年三、六个月与2021年同期相比，生息资产FTE利率分别增加36个基点和减少2个基点，计息负债成本分别减少5和9个基点[122][123] 净贷款冲销 - 2022年3月和6月止三个月及六个月，净贷款冲销分别为300万美元和100万美元，2021年同期为750万美元和1330万美元[128] - 2022年上半年净贷款冲销为100万美元，占平均贷款的0.01%，最大一笔冲销为C&I关系的550万美元，同时有660万美元的贷款回收[149] 资产与负债规模变化 - 截至2022年6月30日，总资产降至91亿美元，较2021年12月31日减少3.847亿美元[133] - 截至2022年6月30日，现金及银行存款降至3.447亿美元，较2021年12月31日减少5.775亿美元[133] - 截至2022年6月30日，证券增至11亿美元，较2021年12月31日增加1.578亿美元[134] - 截至2022年6月30日，存款降至76亿美元，较2021年12月31日减少3.843亿美元[135] - 截至2022年6月30日，股东权益降至12亿美元，较2021年12月31日减少2810万美元[137] - 截至2022年6月30日，证券总额从2021年12月31日的9.108亿美元增至11亿美元，增加了1.578亿美元，主要是将银行计息存款投资于更高收益资产[139] - 截至2022年6月30日，总贷款组合从2021年12月31日的69.9999亿美元增至70.4089亿美元，增加了4090万美元，其中不包括PPP贷款的贷款组合增加了1.175亿美元[141][142] - 截至2022年6月30日，信贷损失准备金为9810万美元，占总贷款组合的1.39%，而2021年12月31日为9860万美元，占比1.41%[148] - 次级贷款从2021年12月31日的2.352亿美元降至2022年6月30日的1.983亿美元，减少了3690万美元，特殊提及贷款从1.923亿美元降至1.83亿美元，减少了930万美元[150][151] - 问题债务重组从2021年12月31日的3170万美元降至2022年6月30日的1330万美元，减少了1840万美元，未偿还贷款承诺的准备金从520万美元增至740万美元，增加了220万美元[152][153] - 截至2022年6月30日，不良贷款降至3180万美元，较2021年12月31日减少3450万美元，降幅52.0%；不良资产降至3882.1万美元，较2021年12月31日减少4078.3万美元[154] - 2022年存款减少，截至2022年6月30日，总存款降至76.12247亿美元，较2021年12月31日减少3.84277亿美元，降幅4.8%[155] - 截至2022年6月30日，借款降至1.1567亿美元，较2021年12月31日减少4564.4万美元，主要因回购协议下出售的证券减少[156] 贷款组合结构变化 - 商业贷款占总贷款组合的比例从2021年12月31日的77.2%降至2022年6月30日的75.2%，减少了1.095亿美元，其中C&I贷款减少3390万美元，主要是PPP贷款减少7660万美元[141][143] - 2022年6月30日，C&I贷款中的PPP贷款从2021年12月31日的8830万美元降至1170万美元，减少因贷款豁免[144] - 消费贷款占总贷款组合的比例从2021年12月31日的22.8%增至2022年6月30日的24.8%，增加了1.504亿美元，其中消费房地产贷款增加1.384亿美元，其他消费贷款增加1200万美元[141][146] 借款情况 - 截至2022年6月30日，回购协议下出售证券期末余额为3925.9万美元，平均利率0.10%；长期借款期末余额为2198.8万美元，平均利率1.98%；次级债务证券期末余额为5442.3万美元，平均利率3.29%[159][160] 流动性管理 - 公司主要通过资产负债管理委员会（ALCO）管理流动性风险，目标是以合理成本维持充足流动性[161] - 截至2022年6月30日，公司高流动性资产为9.912亿美元，占总资产比例为10.9%，较2021年12月31日减少3.098亿美元[164] - 截至2022年6月30日，公司与匹兹堡联邦住房贷款银行（FHLB）的剩余借款额度为28亿美元[164] 资本比率 - 截至2022年6月30日，公司杠杆率为10.25%，高于2021年12月31日的9.74%；风险加权一级普通股权益比率为12.34%，高于2021年12月31日的12.03%[165] 信用损失模型与证券发行 - 公司于2020年1月1日采用当前预期信用损失（CECL）模型，并选择实施五年过渡期[166] - 公司已向美国证券交易委员会（SEC）提交S - 3表格的暂搁注册声明，但截至2022年6月30日，尚未根据该声明发行任何证券[167] 疫情影响与资本管理 - 公司监测疫情对流动性和资本资源的影响并采取措施降低潜在风险，对资本管理持谨慎态度[168] 市场风险管理 - 公司通过利率冲击分析、经济价值分析、压力测试和模拟来监测和管理市场风险[170] - 公司政策指南限制利率冲击下12和24个月税前净利息收入和经济价值的变化，以+/-100个基点为增量[171][172] - 公司暂时暂停200个基点或更多的向下利率冲击分析[171][172] - 2022年6月30日，利率变动400个基点时，1 - 12个月税前净利息收入变化30.1%，13 - 24个月变化36.4%，经济价值变化 - 4.0%[174] - 2021年12月31日，利率变动400个基点时，1 - 12个月税前净利息收入变化30.4%，13 - 24个月变化40.3%，经济价值变化18.4%[174] - 公司资产敏感型资产负债表在利率上升时净利息收入和营业收入可能增加，利率下降时可能减少[175] - 与2021年12月31日相比，2022年6月30日利率上升情景下税前净利息收入百分比变化改善较少，利率下降情景下下降幅度更大[176] - 与2021年12月31日相比，2022年6月30日利率上升情景下经济价值百分比变化下降，利率下降情景下改善[176] - 公司至少每年进行一次市场风险压力测试，包括敏感性分析和模拟分析[177]

财务数据和关键指标变化 - 二季度净收入2900万美元，PPNR同比和环比显著增加，主要因利润率大幅扩张 [8] - 二季度NPAs减少近2100万美元，降幅35%，同比减少7500万美元，降幅近66% [12] - 二季度净冲销总额300万美元，季度冲销率17个基点 [12] - 二季度ACL整体下降4个基点至1.39% [14] - 二季度净利息收入较一季度增加750万美元，增幅11%，剔除PPP后增加820万美元，增幅12.6% [14] - 二季度净息差率上升40个基点，剔除PPP后上升42个基点，贷款收益率提高34个基点 [14] - 二季度非利息收入较一季度减少260万美元，主要因非合格福利计划资产公允价值下降和抵押银行业务收入减少 [16] - 二季度费用较一季度增加100万美元，主要因绩效激励和医疗成本上升 [17] - 二季度效率比率下降200个基点，实现正经营杠杆 [17] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 剔除PPP后，贷款增加1.07亿美元，主要由消费贷款余额增长推动，包括抵押贷款新发放和房屋净值贷款新发放及利用率提高 [10] - 商业贷款中，C&I余额增加2000万美元，C&I利用率提高约2个百分点至43%；CRE余额减少6500万美元 [10] - 贷款管道活动发生变化，抵押贷款和消费贷款管道较一季度末下降，商业和企业银行管道较一季度上升 [11] 存款业务 - 生产性存款3.48亿美元，是现金减少的主要原因，主要集中在约30个高利率敏感储户，公司旨在降低存款集中度和管理存款成本 [11] - 非利息活期和储蓄存款余额本季度略有增加 [11] 证券业务 - 证券增加4100万美元 [11] 非利息收入业务 - 非合格福利计划资产公允价值下降，导致非利息收入减少100万美元 [16] - 抵押银行业务收入较一季度减少50万美元，但总抵押生产实际上增长近25% [16] - 管理费用基本持平 [16] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续加强以客户信任为基础的基础建设，提升为客户服务的能力，注重安全稳健运营 [6][9] - 公司将引入新人才，为现有人才提供晋升和扩大领导机会，结合外部行业专业知识和公司深厚知识，推动公司发展 [7] - 公司将继续关注资产质量，监控客户流动性、利润率、抵押品价值和现金流影响 [12] - 公司将继续推进核心存款保留策略，调整核心货币市场利率，推出短期特别优惠 [15] - 公司将继续关注宏观经济环境，根据经济条件、财务表现和股价寻找回购机会 [17] - 公司将继续加强商业银行业务，特别是中端市场商业和CRE业务，同时发展业务银行业务，提高资产生成和存款业务能力 [35] - 公司将引入更多资金管理和支付能力，提升数字银行功能 [36] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司员工在疫情、混合工作、通胀挑战和新CEO等情况下，仍致力于为客户服务，获得了外部认可，这反映了公司团队的实力和客户对公司的信任 [5] - 公司对未来前景感到兴奋，认为团队建设和进展良好，将继续专注于基础建设和为客户服务 [8][9] - 公司对宏观经济环境持谨慎态度，关注高利率和潜在衰退对客户的影响，但预计未来几个季度净利息收入和净息差将增加 [14][15] - 公司认为贷款业务将继续保持增长，但增长速度将受到宏观经济环境的影响，公司将根据市场情况调整策略 [38] - 公司认为存款业务将继续保持健康，将继续关注存款集中度和成本管理，提高存款忠诚度 [22][23] - 公司认为资本水平充足，将根据经济条件、财务表现和股价寻找回购机会 [17][32] 其他重要信息 - 公司2022年二季度财报发布链接可通过屏幕上的新闻稿链接或访问投资者关系网站获取 [3] - 公司二季度财报补充幻灯片可在公司网站的活动和演示部分获取 [3] - 公司庆祝成立120周年 [5] - 公司获得J.D. Power零售客户体验奖和宾夕法尼亚州最佳银行奖 [5] - 公司PPP项目接近尾声，二季度末未偿还余额为1170万美元，剩余费用约30万美元 [11][14] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 是否给出了净利息收入或净息差的预期 - 公司未给出具体预期，但预计至少未来两个季度净息差和净利息收入将显著增加，若美联储按市场预期停止加息，净利息收入将随时间推移略有下降 [18] 问题2: 如何看待净息差表现与公司历史对比，以及主要驱动因素，是否预计存款贝塔值优于历史水平 - 贷款方面与历史相似，主要差异在于存款，公司目前活期存款水平高于以往，且不再依赖与联邦基金利率挂钩的产品，历史上借款较多且多为浮动利率借款，若能成功管理负债，将是净利息收入和净息差改善及维持的关键 [20] 问题3: 如何看待贷款存款比率上升以及存款减少的问题，是否会专注于增长 - 公司历史上贷款存款比率超过100%，目前更倾向于保持在当前水平或更低，当前重点是保留存款，培养存款业务 [23] 问题4: 本季度公允价值变化情况 - 本季度公允价值变化为140万美元，上一季度为40万美元 [26] 问题5: 下半年信贷情况及对资本回购的看法 - 公司将继续降低NPA，但对商业贷款持谨慎态度，关注客户流动性、库存水平和抵押品价值；预计未来几个季度盈利良好，将更认真考虑资本回购，但会关注宏观环境 [28][32] 问题6: 公司未来贷款组合的理想结构以及贷款增长预期 - 公司将继续强调中端市场商业和CRE业务，同时发展业务银行业务；贷款增长受市场环境影响，公司将控制可控因素，根据市场情况做出反应，不追求单纯的增长，而是寻求机会主义增长 [35][38] 问题7: 整个周期的存款贝塔值预期 - 难以准确预测，参考以往表现，更好的存款组合可能使存款贝塔值低于30%，但受加息速度、幅度和衰退担忧等因素影响，答案可能会随时间变化 [39] 问题8: 证券业务的市场现金流情况 - 抵押贷款支持证券每月现金流约500 - 1000万美元，每季度还有约1000万美元的证券到期，季度现金流约2500 - 3000万美元 [43] 问题9: 贷款业务的滚动动态情况 - 二季度新贷款与还款基本持平，随着美联储加息，预计三季度新贷款利率将超过还款利率 [44] 问题10: 是否有稳定净息差的战略考虑 - 公司增加了证券投资，主要购买期限较长、有锁定期的结构化产品，同时启动了接收固定互换计划，本季度末约有3亿美元的接收固定互换，将继续评估并可能增加规模 [45]

前瞻性声明与风险因素 - 前瞻性声明涉及公司财务状况、运营结果等多方面，受信用损失、网络安全、利率环境等多种风险因素影响[4] 非GAAP财务指标 - 公司使用非GAAP财务指标辅助投资者理解运营表现和业务趋势，但不能替代GAAP[6] 二季度业务亮点 - 核心盈利指标PPNR提升，源于净利息收入增加750万美元，增幅11%[7] - 净息差扩大40个基点至3.56%[7] - 不良资产减少2070万美元，降幅34.8%[7] - 消费贷款强劲增长1.117亿美元，年化增长率27.5%[7] 资产负债表情况 - 除PPP贷款外，贷款增加1.07亿美元，年化增长率6.2%[9] - 计息存款下降，主要集中在少数高余额、利率敏感客户[10] 资产质量 - 净贷款冲销率为17个基点，定性准备金因宏观环境增加[14] 收入情况 - 净利息收入增加750万美元，增幅11%，得益于利率上升[18] - 非利息收入为1.26亿美元，较上季度减少260万美元，较去年同期减少280万美元[20] 费用情况 - 非利息费用为4.84亿美元，较上季度增加100万美元，较去年同期增加260万美元[23] 资本情况 - 公司资本水平强劲，二季度执行了410万美元的股票回购[26]

公司基本信息 - 截至2022年3月31日，公司资产为94亿美元，总部位于宾夕法尼亚州印第安纳[101] 净收入与每股收益 - 2022年第一季度净收入为2910万美元，摊薄后每股收益0.74美元，较2021年同期减少280万美元[104] 净利息收入与净息差 - 2022年第一季度净利息收入为6770万美元，较2021年同期减少290万美元，FTE基础上的净息差下降31个基点[105] - 2022年第一季度FTE基础上的净利息收入为6822.6万美元，净息差为3.16%；2021年同期分别为7132.2万美元和3.47% [117] - 2022年第一季度净利息收入较2021年同期减少310万美元，净息差下降31个基点[120] 信贷损失拨备 - 2022年第一季度信贷损失拨备为负50万美元，较2021年同期减少360万美元[106] - 2022年第一季度信贷损失拨备较2021年同期减少360万美元至负50万美元[125] 非利息收入 - 2022年第一季度非利息收入较2021年同期减少200万美元，主要因抵押银行业务减少330万美元[107] - 2022年第一季度非利息收入降至1520万美元，较2021年同期减少200万美元，主要因抵押贷款银行业务减少330万美元和其他非利息收入减少40万美元[128] 非利息支出 - 2022年第一季度非利息支出为4740万美元，较2021年同期增加180万美元[108] - 2022年第一季度非利息支出增至4740万美元，较2021年同期增加180万美元，主要因专业服务和法律费用增加40万美元、薪资和员工福利增加40万美元以及其他非利息支出增加60万美元[129] 所得税拨备 - 2022年第一季度所得税拨备为690万美元，较2021年同期减少40万美元，有效税率为19.2% [110] - 2022年第一季度所得税拨备降至690万美元，较2021年同期减少40万美元，有效税率从18.6%升至19.2%[130] 利息和股息总收入与总利息支出 - 2022年第一季度利息和股息总收入为7010.9万美元，2021年同期为7478.1万美元[117] - 2022年第一季度总利息支出为237.6万美元，2021年同期为412.2万美元[117] 利息收入与支出变化原因 - 2022年第一季度利息收入较2021年同期减少480万美元，主要因PPP收入减少，平均PPP贷款减少3.943亿美元，除PPP贷款外平均贷款余额增加1.454亿美元，平均证券增加2.201亿美元，生息资产FTE利率下降40个基点[121] - 2022年第一季度利息支出较2021年同期减少170万美元，主要因计息存款平均利率降低，平均计息存款增加1720万美元，平均活期存款增加3.723亿美元，平均经纪存款减少4070万美元，平均总借款减少1930万美元，计息负债成本下降13个基点[122] 净贷款回收与冲销 - 2022年第一季度净贷款回收为200万美元，而2021年同期净贷款冲销为580万美元[127] - 2022年第一季度净贷款回收额为200万美元，占平均贷款的年化百分比为 - 0.12%，主要源于一笔250万美元的商业和工业（C&I）关系回收[149] - 2022年第一季度，净冲销与平均未偿还贷款的比率为 - 0.12%，低于2021年12月31日的0.49%[147] 各类资产平均余额、利息及利率 - 2022年3月31日止三个月，生息存款平均余额为7.56141亿美元，利息为30.3万美元，利率为0.16%；2021年同期平均余额为3.02219亿美元，利息为6.5万美元，利率为0.09%[119] - 2022年3月31日止三个月，证券平均余额为10.02212亿美元，利息为526.5万美元，利率为2.10%；2021年同期平均余额为7.82118亿美元，利息为456.6万美元，利率为2.34%[119] - 2022年3月31日止三个月，总贷款平均余额为69.79765亿美元，利息为649.55万美元，利率为3.77%；2021年同期平均余额为72.28679亿美元，利息为706.75万美元，利率为3.96%[119] - 2022年3月31日止三个月，计息存款平均余额为52.21733亿美元，利息为185.3万美元，利率为0.14%；2021年同期平均余额为52.04503亿美元，利息为348.1万美元，利率为0.27%[119] - 2022年3月31日止三个月，总借款平均余额为1.58498亿美元，利息为52.3万美元，利率为1.34%；2021年同期平均余额为1.77768亿美元，利息为64.1万美元，利率为1.46%[119] 总资产变化 - 截至2022年3月31日，总资产降至94亿美元，较2021年12月31日减少5620万美元，主要因现金及银行存款减少9850万美元和证券增加1.174亿美元[131] 证券资产变化 - 截至2022年3月31日，证券增至10亿美元，较2021年12月31日增加1.174亿美元，债券投资组合净未实现损失为3880万美元，而2021年12月31日为净未实现收益940万美元[132] 存款与借款变化 - 截至2022年3月31日，存款稳定在80亿美元，借款降至1467万美元，较2021年12月31日减少146万美元[133][134] - 2022年3月31日，存款总额降至7.960458亿美元，较2021年12月31日减少3610万美元，降幅0.5%[154] - 2022年3月31日，借款总额降至1.46691亿美元，较2021年12月31日减少1460万美元，主要因回购协议下证券销售减少[156] 股东权益变化 - 截至2022年3月31日，股东权益降至12亿美元，较2021年12月31日减少215万美元，主要因其他综合损失3990万美元和股息114万美元，部分被净收入2910万美元抵消[135] 总贷款组合变化 - 截至2022年3月31日，总贷款组合降至70亿美元，较2021年12月31日减少3610万美元，商业贷款组合减少7470万美元，消费贷款组合增加3860万美元[131][138] - 截至2022年3月31日，商业贷款占总贷款组合的76.6%，较2021年12月31日的77.2%略有下降，消费贷款占比从22.8%升至23.4%[138] - 截至2022年3月31日，C&I贷款中的PPP贷款降至4190万美元，较2021年12月31日的8830万美元减少4640万美元[143] 信贷损失准备金 - 2022年3月31日，信贷损失准备金（ACL）为9990万美元，占贷款总额的1.43%，高于2021年12月31日的9860万美元和1.41%[147][148] - 2022年3月31日，未使用商业贷款承诺和信用证的信贷损失准备金增至540万美元，较2021年12月31日增加20万美元[152] 次级贷款、特别提及贷款与问题债务重组 - 2022年3月31日，次级贷款降至2.098亿美元，较2021年12月31日减少2540万美元；特别提及贷款降至1.678亿美元，减少2450万美元[150] - 2022年3月31日，问题债务重组（TDRs）降至2610万美元，较2021年12月31日减少560万美元，其中1070万美元（41.0%）为正常还款，1540万美元（59.0%）为不良还款[151] 不良资产与不良贷款 - 2022年3月31日，不良资产降至5955.2万美元，较2021年12月31日减少2005.2万美元；不良贷款降至5250万美元，减少1380万美元，降幅20.8%[153] 回购协议、长期借款与次级附属债务证券 - 2022年3月31日，回购协议下证券期末余额为7011.2万美元，平均利率为0.10%；长期借款期末余额为2217.1万美元，平均利率为1.95%；次级附属债务证券期末余额为5440.8万美元，平均利率为2.95%[158][159] 高流动性资产与剩余借款额度 - 2022年3月31日，公司高流动性资产为13亿美元，包括7.509亿美元银行计息存款、5.854亿美元未质押证券和140万美元待售贷款，高流动性资产与总资产比率为14.2%[162] - 2022年3月31日，公司在匹兹堡联邦住房贷款银行的剩余借款额度为26亿美元[162] 资本充足率指标 - 2022年3月31日，S&T Bancorp, Inc.一级杠杆率为9.85%（金额8.97995亿美元），普通股一级资本与风险加权资产比率为12.26%（金额8.68995亿美元），一级资本与风险加权资产比率为12.67%（金额8.97995亿美元），总资本与风险加权资产比率为14.18%（金额10.04902亿美元）[163] - 2022年3月31日，S&T Bank一级杠杆率为9.55%（金额8.70269亿美元），普通股一级资本与风险加权资产比率为12.29%（金额8.70269亿美元），一级资本与风险加权资产比率为12.29%（金额8.70269亿美元），总资本与风险加权资产比率为13.79%（金额9.77177亿美元）[163] 利率变动影响 - 2022年3月31日，利率变动400个基点时，1 - 12个月税前净利息收入变化率为37.7%，13 - 24个月为44.2%，经济价值的权益（EVE）变化率为6.4%；2021年12月31日对应数据分别为30.4%、40.3%、18.4%[169] - 2022年3月31日，利率变动 - 100个基点时，1 - 12个月税前净利息收入变化率为 - 6.5%，13 - 24个月为 - 9.1%，EVE变化率为 - 18.9%；2021年12月31日对应数据分别为 - 4.6%、 - 8.4%、 - 26.3%[169] - 与2021年12月31日相比，2022年3月31日利率上升情景下税前净利息收入百分比变化有所改善，利率下降情景下有所下降[172] - 与2021年12月31日相比，2022年3月31日利率上升情景下EVE百分比变化有所下降，利率下降情景下有所改善[172] 资产敏感性与EVE下降原因 - 公司因停止指数货币市场存款产品而变得更具资产敏感性[172] - EVE下降是由于收益率曲线变陡对非到期存款价值的影响[172]