业绩总结 - 2021年净销售额为39,386千美元，较2020年的30,595千美元增长了28.5%[76] - 2021年毛利润为15,382千美元，毛利率为39.1%，低于2020年的42.3%[76] - 2021年净亏损为4,041千美元，较2020年的5,630千美元有所改善[76] - 2021年每股稀释亏损为0.43美元，较2020年的0.72美元有所改善[76] - 2022年第三季度净销售额为17,856千美元，较2021年的10,637千美元增长了67.5%[106] - 2022年第三季度毛利润为8,193千美元，毛利率为45.9%[106] - 2022年第三季度净收入为528千美元，较2021年的901千美元有所下降[106] - 2022年前九个月净亏损为6,196,000美元，相较于2021年的3,218,000美元亏损增加了92.2%[111] 用户数据与市场机会 - BOHA!平台的初始销售价格约为每台500-800美元，预计每台终端的年度递归收入为1000-1200美元[16] - 公司在美国与22家便利店连锁达成业务合作，其中一家预计将推出10000台BOHA!终端和软件[33] - 总体可寻址市场超过10亿美元，涵盖硬件、软件、服务和标签销售[37] - 餐饮和便利店市场的总数为1,312,830个，涵盖多种类型的食品服务提供商[36] 未来展望与技术研发 - 公司正在向食品服务技术市场转型，采用递归收入模式，包括SaaS软件、服务和标签销售[18] - BOHA!技术的采用主要受到FDA标签和食品安全要求的推动，市场需求正在增加[18] - 公司在高增长市场中提供软件驱动的技术和打印解决方案，旨在提高食品安全和运营效率[7] - 预计BOHA!技术将为餐饮业和便利店带来显著的食品安全和劳动力成本节约[16] - 公司在疫情后市场复苏中展现出稳定的长期增长前景[19] - BOHA!平台自2019年5月推出以来，已成为食品服务市场的重要解决方案[18] 财务表现与调整 - 2021年调整后EBITDA为-5,997千美元，较2020年的-5,899千美元略有增加[105] - 2022年第三季度调整后EBITDA为1,165千美元，较2021年的-1,193千美元显著改善[106] - 2022年前九个月调整后的EBITDA为(6,486,000)美元，较2021年的(5,276,000)美元亏损增加了22.9%[111] - 2022年第三季度折旧和摊销费用为359,000美元，较2021年的235,000美元增长52.8%[111] - 2022年第三季度的利息支出为53,000美元，较2021年的129,000美元下降58.0%[111] - 2022年第三季度的所得税收益为(62,000)美元，较2021年的(442,000)美元改善了86.0%[111] 市场扩张与其他策略 - 公司正在向经常性收入业务转型，食品安全在餐饮、便利店和杂货店市场中至关重要[114] - 公司在全球赌场和游戏市场中占据稳固地位，提供嵌入式打印机硬件[119] - BOHA!的前端自动化系统在2019年的硬件、软件和服务收入超过150亿美元[127]

公司总资产变化 - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司总资产分别为4993.9万美元和5093.4万美元[10] 净销售额变化 - 2022年和2021年第三季度净销售额分别为1785.6万美元和1063.7万美元，前九个月净销售额分别为4018.1万美元和2826.3万美元[12] - 2022年第三季度总净销售额为1.7856亿美元，2021年同期为1.0637亿美元[32] - 2022年前九个月总净销售额为4.0181亿美元，2021年同期为2.8263亿美元[32] 毛利润变化 - 2022年和2021年第三季度毛利润分别为819.3万美元和430.5万美元，前九个月毛利润分别为1619.3万美元和1107.6万美元[12] 运营收入（亏损）变化 - 2022年和2021年第三季度运营收入（亏损）分别为38.7万美元和 - 161.6万美元，前九个月运营收入（亏损）分别为 - 817.1万美元和 - 678万美元[12] 净收入（亏损）变化 - 2022年和2021年第三季度净收入（亏损）分别为52.8万美元和90.1万美元，前九个月净收入（亏损）分别为 - 619.6万美元和 - 321.8万美元[12] - 2022年第三季度净利润为52.8万美元，2021年同期为90.1万美元；2022年前九个月净亏损619.6万美元，2021年同期净亏损321.8万美元[47] 综合收入（亏损）变化 - 2022年和2021年前九个月综合收入（亏损）分别为 - 645.1万美元和 - 311万美元[14] 现金流量变化 - 2022年和2021年前九个月经营活动净现金使用量分别为1421.4万美元和393.9万美元[17] - 2022年和2021年前九个月投资活动净现金（使用）提供量分别为 - 95.5万美元和80.2万美元[17] - 2022年和2021年前九个月融资活动净现金提供量分别为206.2万美元和1150万美元[17] - 2022年和2021年前九个月现金及现金等价物（减少）增加额分别为 - 1309.3万美元和829.9万美元[17] 股东权益变化 - 2022年和2021年9月30日结束的三个月，股东权益期初余额分别为3267.2万美元和2696.3万美元，期末余额分别为3328.2万美元和3936.1万美元[18] - 2022年和2021年9月30日结束的九个月，股东权益期初余额分别为3898.4万美元和3012.5万美元，期末余额分别为3328.2万美元和3936.1万美元[18] - 截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司股东权益分别为3328.2万美元和3898.4万美元[10] 融资与贷款情况 - 2020年10月16日和2021年8月16日，公司通过公开发行分别筹集净收益870万美元和1120万美元[29] - 2020年5月1日，公司获得220万美元的PPP贷款，该贷款于2021年7月1日被免除[29] - 2021年第四季度，公司确认150万美元的员工保留信贷收益，并预计在未来十二个月内收到这笔资金[29] - 2020年3月13日，公司获得最高1000万美元的循环信贷额度，并于2022年7月19日将到期日延长至2025年3月13日[29] - 2020年5月1日，公司获得220万美元的PPP贷款，2021年7月1日该贷款被全额免除[44][45] - 锡耶纳信贷安排提供最高1000万美元的循环信贷额度，截至2022年9月30日，未偿还借款为230万美元[39][40] - 锡耶纳信贷安排修订案2将到期日从2023年3月13日延长至2025年3月13日[42] 存货估值方法变更 - 2022年第二季度，公司将存货估值方法从标准成本法改为平均成本法[22] - 2022年4月1日起，公司将存货估值方法从标准成本法改为平均成本法[59] 库存水平调整 - 2022年前九个月，公司增加了库存水平，减少了对客户的影响，预计需求复苏将持续到2022年剩余时间[24] 流动性评估 - 公司认为运营产生的净现金、现金及现金等价物和循环信贷额度将提供足够的流动性，以满足至少12个月的当前义务、资本支出和营运资金需求[26] 合同收入与负债情况 - 2022年前九个月，公司确认与2021年12月31日合同负债相关的收入为80万美元[34] - 截至2022年9月30日，总净合同负债为 - 95.4万美元，2021年12月31日为 - 46.8万美元[34] - 截至2022年9月30日，剩余履约义务的交易价格总额为1900万美元，预计未来12个月确认1850万美元[35] 存货金额变化 - 截至2022年9月30日，存货为1111.5万美元，2021年12月31日为771.1万美元[36] 应计产品保修负债变化 - 截至2022年9月30日，应计产品保修负债为7.7万美元，2021年同期为10.9万美元[38] 信贷安排相关规定 - 公司需在存款账户可自主支配时，维持至少225万美元的未偿还借款本金[43] 潜在稀释股份情况 - 2022年和2021年第三季度分别有30万股和30万股潜在稀释股份未计入摊薄每股收益计算；2022年和2021年前九个月分别有160万股和40万股潜在稀释股份未计入摊薄每股收益计算[47] 租约修改情况 - 2022年4月30日，公司修改康涅狄格州哈姆登工厂的租约到期日，将使用权资产和租赁负债减少30万美元[50] - 2022年4月26日，公司修改内华达州拉斯维加斯工厂的租约到期日，将使用权资产和租赁负债增加80万美元[51] 经营租赁费用变化 - 2022年和2021年第三季度的经营租赁费用分别为26.1万美元和23.5万美元；2022年和2021年前九个月的经营租赁费用分别为74.8万美元和71.7万美元[52] 租赁经营现金流出与租赁期限、折现率情况 - 2022年前九个月租赁经营现金流出为61.7万美元，2021年为75万美元；截至2022年9月30日和2021年12月31日，加权平均剩余租赁期限分别为3.0年和3.5年，加权平均折现率分别为4.5%和4.4%[53] 所得税收益与有效税率变化 - 2022年第三季度所得税收益为6.2万美元，有效税率为 - 13.3%；2021年同期所得税收益为44.2万美元，有效税率为 - 96.3%；2022年前九个月所得税收益为230万美元，有效税率为 - 27.0%；2021年同期所得税收益为160万美元，有效税率为 - 33.6%[54] 未确认税收优惠情况 - 截至2022年9月30日，公司有11.6万美元的总未确认税收优惠；2022年第三季度确认了2.8万美元以前未确认的税收优惠[56] 不确定税务状况相关应计利息和罚款 - 截至2022年9月30日，公司有2万美元与不确定税务状况相关的应计利息和罚款[57] 不同成本计算下的财务指标变化 - 2021年前九个月，FIFO成本下净损失为341万美元，平均成本下为321.8万美元，变化影响为19.2万美元[62] - 2021年前九个月，净亏损按FIFO成本计算为3410美元，按平均成本计算为3218美元，变化影响为192美元[62] - 2021年前九个月，递延所得税按FIFO成本计算为 - 1573美元，按平均成本计算为 - 1520美元，变化影响为53美元[62] - 2021年前九个月，存货按FIFO成本计算为4922美元，按平均成本计算为4677美元，变化影响为 - 245美元[62] - 2021年第三季度，股东权益期初余额按FIFO成本计算为26873美元，按平均成本计算为26963美元，变化影响为90美元[62] - 2021年前九个月，股东权益期初余额按FIFO成本计算为30236美元，按平均成本计算为30125美元，变化影响为 - 111美元[62] - 2021年第三季度，留存收益期初按FIFO成本计算为15398美元，按平均成本计算为15488美元，变化影响为90美元[62] - 2021年前九个月，留存收益期初按FIFO成本计算为19718美元，按平均成本计算为19607美元，变化影响为 - 111美元[62] - 2021年第三季度，净收入按FIFO成本计算为910美元，按平均成本计算为901美元，变化影响为 - 9美元[62] 后续事项情况 - 公司未发现需要在简明合并财务报表中进行调整或披露的后续事项[63]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总净销售额为1790万美元，较2021年第三季度的1060万美元增长68% [36] - 第三季度毛利率为45.9%，上年同期为40.5%，较第二季度环比上升290个基点 [44] - 第三季度运营费用较上年同期增加190万美元，增幅32%，但环比下降7%至780万美元 [45] - 第三季度实现运营收入38.7万美元，占净销售额的2.2%，上年同期运营亏损160万美元；实现净利润52.8万美元，摊薄后每股收益0.05美元，上年同期净利润90.1万美元，摊薄后每股收益0.09美元（含220万美元PPP贷款豁免收益），调整后上年同期净亏损130万美元，每股亏损0.13美元 [48] - 第三季度调整后EBITDA为120万美元，上年同期为负120万美元 [49] 各条业务线数据和关键指标变化 食品服务技术（FST）业务 - 销售额增长14%至创纪录的370万美元，硬件销售额下降6%至120万美元，主要因第一代AccuDate 9700终端向麦当劳的销售减少，BOHA!终端和工作站销售相对平稳 [37] - 新增988个付费终端，市场上付费终端总数达11929个 [20][38] - 经常性FST销售额达260万美元，创历史新高，较上年同期增长27%，环比增长18%，得益于标签和软件销售创纪录以及服务收入增加 [38] - 第三季度每用户平均收入（ARPU）为936美元，较第二季度的861美元环比上升 [39] 博彩和赌场业务 - 销售额为770万美元，较2021年第三季度增长92%，较第二季度环比增长19% [40] - 国际销售额同比增长近190%，国内销售额同比增长42% [40] POS自动化业务 - 销售额增长340%至520万美元，主要因Ithaca 9000打印机向麦当劳的销售大幅增加，以及成功提高产能开始履行积压订单 [42] 交易服务集团（TSG）业务 - 销售额下降42%至110万美元，主要因去年第三季度向某客户销售大量遗留彩票打印机备件的情况本季度未重复出现，该市场不再是公司重点，预计销售额将逐渐下降 [43] 各个市场数据和关键指标变化 FST市场 - 经常性收入首次在一个季度内超过250万美元，达到近260万美元 [15] - 总FST收入达到370万美元，创季度销售金额纪录 [16] 博彩和赌场市场 - 第三季度销售额为760万美元，同比增长近92% [27] POS自动化市场 - 销售额超过520万美元，较上年增长超300% [32] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司工程和运营团队解决全球零部件短缺问题，使生产线全面恢复，第三季度交付接近创纪录数量的赌场和销售点打印机，打破多项销售纪录 [9] - 实施成本削减和提价举措，提高了毛利率和盈利能力 [12] - 扩大FST销售团队，在中小企业垂直领域取得进展，开拓杂货店市场新用例 [17][18] - 博彩和赌场市场因竞争对手生产问题，公司积极扩大生产以满足需求，增加市场份额 [28] - POS自动化市场受益于竞争对手供应不足，增加了Ithaca 9000打印机销售并履行积压订单，同时计划深入挖掘POS客户以交叉销售BOHA!系统 [32] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司业务达到转折点，对未来充满信心，各业务线势头良好，预计积极态势将持续 [8][11] - FST业务新销售团队已取得早期成功，为未来业绩奠定基础，重申全年经常性FST收入指引为800 - 1000万美元 [17][22] - 博彩和赌场市场需求创纪录，计划在2022年第四季度和2023年第一季度进一步提高产量以满足需求 [30] - 公司有足够现金和借贷能力支持业务至少到2023年底 [49] 其他重要信息 - 公司CEO下周将参加纽约的两个投资者会议，欢迎股东交流 [50] - 公司获得与一家大型快餐连锁店（QSR）进行最终测试的批准，目标是2023年7月开始向其加盟商销售，这可能是公司BOHA!技术有史以来最大的销售机会 [23] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 大型QSR订单相关情况 - 公司与该客户合作已久，已完成大部分要求并获认可，将在春季末进行最终实地测试，预计2023年7月初开始向加盟商销售，该客户可寻址市场约20000家门店 [53][54][56] 问题2: 销售管道进展及餐厅市场购买决策情况 - FST业务分为便利店、杂货店、赌场和餐厅四个市场，便利店和杂货店业务持续推进，赌场市场在G2E展后有积极反馈，餐厅市场虽仍面临劳动力和通胀问题，但新销售团队已取得一些大客户的进展，餐厅开始接受公司技术 [57][58][62] 问题3: 是否更新终端安装指导 - 未更新，目前每季度约开通1000个终端，因有很多机会进入管道，将继续推进业务 [63][65] 问题4: 新销售人员对销售周期的影响 - 新销售人员逐渐上手，同时餐厅市场此前未准备好，现在情况有所改善；杂货店和赌场市场有新机会；SMB市场销售周期较短，有助于业务发展 [69][70][72] 问题5: G2E展对打印机业务的影响及供应与需求情况 - 赌场市场需求持续超出预期，公司第三季度增加生产线仍产能受限，目前有1900万美元积压订单，还有未接受的订单使积压订单可能超3000万美元；公司购买大量芯片和电子元件，计划在第四季度和2023年第一季度增加生产线以满足需求 [73][75][76] 问题6: 增长限制因素及是否仍存在芯片问题 - 目前主要是生产能力问题，但不能保证不会出现其他零部件供应问题，现货市场有助于获取零部件，公司已采取提价措施以应对额外成本 [77][78][79] 问题7: 潜在积压订单与竞争对手的关系 - 潜在积压订单客户等待公司提供交货日期，公司需稳定生产并提高产能，之后将与客户分享交货日期，这些订单最终会被确认 [80][81][82] 问题8: 1900万美元积压订单的交付时间 - 大部分将在第四季度交付，部分在第一季度交付，多数将在未来六个月内完成 [84][85] 问题9: 额外订单的限制因素及生产线产能变化 - 目前主要是提高生产线产能，不能保证不会遇到零部件问题，各零部件供应商都需提高产能，公司对第四季度和2023年第一季度业绩有信心 [86][87] 问题10: QSR机会是针对加盟商还是公司直营店 - 主要是加盟商业务，也有一些公司直营店，将向加盟商收取经常性收入和设备费用，预计2023年7月开始销售，但销售增长速度未知 [88][89][90] 问题11: QSR机会的推动方向 - 是自下而上和自上而下的结合，市场有实际需求，加盟商测试后反馈良好，公司与公司总部已沟通一年多 [91] 问题12: 7 - Eleven与Speedway整合及BOHA!终端推广情况 - 7 - Eleven下半年专注于整合Speedway，有裁员情况，公司与他们处于观望状态，不清楚他们是否会将新鲜食品计划推广到Speedway门店 [101][102] 问题13: 标签销售情况 - 标签销售已趋于可预测，只要不出现重大疫情等问题，随着新终端投入市场，标签业务将推动经常性收入增长 [103][104][105] 问题14: FST硬件销售是否会因AccuDate替换周期而增加 - AccuDate 9700终端销售较去年下降，公司正与餐厅客户合作将其替换为BOHA!终端或工作站，存在潜在需求，但客户替换速度未知，若替换将推动FST硬件收入显著增长 [108][113][116]

总资产变化 - 截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司总资产分别为4554.3万美元和5093.4万美元[7] 净销售额变化 - 2022年和2021年第二季度净销售额分别为1.2623亿美元和9325万美元，上半年净销售额分别为2.2325亿美元和1.7626亿美元[9] - 2022年和2021年6月30日结束的三个月，总净销售额分别为1262.3万美元和932.5万美元[31] - 2022年和2021年6月30日结束的六个月，总净销售额分别为2232.5万美元和1762.6万美元[31] - 2022年第二季度，公司总净销售额为1.2623亿美元，2021年同期为9325万美元[31] - 2022年上半年，公司总净销售额为2.2325亿美元，2021年同期为1.7626亿美元[31] 毛利润变化 - 2022年和2021年第二季度毛利润分别为5434万美元和3432万美元，上半年毛利润分别为8000万美元和6771万美元[9] 运营亏损变化 - 2022年和2021年第二季度运营亏损分别为2954万美元和2648万美元，上半年运营亏损分别为8558万美元和5164万美元[9] 净亏损变化 - 2022年和2021年第二季度净亏损分别为2376万美元和2030万美元，上半年净亏损分别为6724万美元和4119万美元[9] - 2022年和2021年第二季度，公司净亏损分别为237.6万美元和203万美元，基本和摊薄后每股净亏损分别为 - 0.24美元和 - 0.23美元；2022年和2021年上半年，净亏损分别为672.4万美元和411.9万美元，基本和摊薄后每股净亏损分别为 - 0.68美元和 - 0.46美元[45] - 2022年和2021年第二季度每股净亏损分别为0.24美元和0.23美元，2022年和2021年上半年每股净亏损分别为0.68美元和0.46美元，2022年和2021年第二季度分别有150万和30万潜在稀释股份被排除在摊薄每股收益计算之外，2022年和2021年上半年分别有120万和70万潜在稀释股份被排除在外[45] 综合亏损变化 - 2022年和2021年第二季度综合亏损分别为2384万美元和1998万美元，上半年综合亏损分别为6774万美元和4034万美元[11] 现金流变化 - 2022年和2021年上半年经营活动净现金使用量分别为1458.8万美元和391.9万美元[14] - 2022年和2021年上半年投资活动净现金使用（提供）量分别为74.4万美元和 - 144.7万美元[14] - 2022年和2021年上半年融资活动净现金使用（提供）量分别为12.9万美元和 - 14.6万美元[14] - 2022年和2021年上半年现金及现金等价物减少额分别为1556.4万美元和239.9万美元[14] - 2022年和2021年上半年经营活动净现金使用量分别为1458.8万美元和391.9万美元[14] - 2022年和2021年上半年投资活动净现金使用量分别为74.4万美元和提供144.7万美元[14] - 2022年和2021年上半年融资活动净现金使用量分别为12.9万美元和提供14.6万美元[14] - 2022年和2021年上半年经营租赁现金流出分别为45.6万美元和52.2万美元，截至2022年6月30日和2021年12月31日，加权平均剩余租赁期限分别为3.2年和3.5年，加权平均折现率分别为4.5%和4.4%[51] 现金及现金等价物情况 - 2022年和2021年上半年期末现金及现金等价物分别为389.3万美元和796万美元[14] - 截至2022年6月30日和2021年6月30日，现金及现金等价物分别为389.3万美元和796万美元[14] 股东权益变化 - 2022年和2021年6月30日结束的三个月，股东权益期初余额分别为3477.1万美元和2836.9万美元，期末余额分别为3267.2万美元和2696.3万美元[16] - 2022年和2021年6月30日结束的六个月，股东权益期初余额分别为3898.4万美元和3012.5万美元，期末余额分别为3267.2万美元和2696.3万美元[16] - 截至2022年6月30日和2021年6月30日，股东权益分别为3267.2万美元和2696.3万美元[16] 融资与信贷情况 - 2020年10月16日和2021年8月16日，公司通过公开发行分别筹集净收益870万美元和1120万美元[23] - 2020年5月1日，公司获得220万美元的PPP贷款，该贷款于2021年7月1日被免除[23] - 2021年第四季度，公司确认150万美元的员工保留信贷收益，并在资产负债表中记录了相应应收款[23] - 2020年3月13日，公司获得最高1000万美元的循环信贷额度，并于2022年7月19日将到期日延长至2025年3月13日[23] - 公司于2020年3月13日签订Siena信贷安排，提供最高1000万美元的循环信贷额度，将于2023年3月13日到期，相关递延融资成本为24.5万美元，未使用借款需支付0.50%的费用[40] - Siena信贷安排借款基数为符合条件应收账款的85%加上500万美元和符合条件原材料的50%及成品库存的60%中的较小值，2021年7月21日信贷安排修订，将财务契约从最低EBITDA契约改为超额可用性契约，要求公司保持至少75万美元的超额可用性[41] - 2020年5月1日公司获得220万美元PPP贷款，至少60%的贷款收益需用于符合条件的工资成本才能获得豁免，2021年7月8日该贷款已全额豁免[42][43] - 2022年7月19日，公司与贷款人签订信贷安排修订协议2号和修订并重述的费用函[61] - 信贷安排修订协议2号未修改循环承诺总额和贷款利率[61] - 修订后的费用函要求公司在能支配存款账户资金时，维持至少225万美元的未偿还借款本金[62] - 若公司不能支配存款账户资金，需就至少225万美元本金的贷款支付利息[62] - 信贷安排修订协议2号将到期日从2023年3月13日延长至2025年3月13日[64] - 信贷安排修订协议2号终止现有受限账户控制协议，签订新的“触发式”存款账户控制协议[64] - 当锡耶纳信贷安排下的超额可用资金与不受限制现金之和连续3个工作日低于500万美元或发生违约事件并持续时，公司不能支配存款账户资金[64] - 新协议允许公司支配存款账户资金，直至特定条件触发，如Siena信贷安排超额可用资金与无限制现金之和连续3个工作日低于500万美元或发生违约事件[64] 存货估值方法变更 - 2022年第二季度，公司将存货估值方法从标准成本法改为平均成本法[21] - 2022年4月1日起，公司将存货估值方法从近似先进先出法的标准成本法改为平均成本法[56] - 2022年4月1日起公司将存货估值方法从标准成本法改为平均成本法，对2021年12月31日的合并资产负债表中存货、递延所得税资产和留存收益产生影响，2020年12月31日留存收益期末余额从1971.8万美元调整为1960.7万美元[56][57] - 2021年12月31日，存货从先进先出法下的7720美元变为平均成本法下的7711美元，递延税资产从5141美元变为5143美元，留存收益从15573美元变为15566美元[57] - 2022年3月31日止三个月，销售成本从先进先出法下的6708美元变为平均成本法下的7136美元，毛利从2994美元变为2566美元[58] - 2021年6月30日止六个月，销售成本从先进先出法下的11112美元变为平均成本法下的10855美元，毛利从6514美元变为6771美元[58] - 2022年第一季度，销售成本FIFO成本法下为6708美元，平均成本法下为7136美元，差额为428美元；毛利FIFO成本法下为2994美元，平均成本法下为2566美元，差额为 - 428美元[58] - 2021年第二季度，销售成本FIFO成本法下为6000美元，平均成本法下为5893美元，差额为 - 107美元；毛利FIFO成本法下为3325美元，平均成本法下为3432美元，差额为107美元[58] - 2021年上半年，销售成本FIFO成本法下为11112美元，平均成本法下为10855美元，差额为 - 257美元；毛利FIFO成本法下为6514美元，平均成本法下为6771美元，差额为257美元[58] 合同负债与收入确认 - 2022年上半年，公司确认与2021年12月31日合同负债相关的收入为60万美元，2022年6月30日和2021年12月31日的总净合同负债分别为 - 84.9万美元和 - 46.8万美元[34] - 截至2022年6月30日，剩余履约义务的交易价格合计为1950万美元，公司预计在2022年6月30日后12个月内确认1880万美元，24个月内确认60万美元，36个月内确认剩余部分[35] - 截至2022年6月30日，公司剩余履约义务的交易价格为1950万美元，预计未来12个月确认1880万美元[35] 存货情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，公司存货分别为1090.7万美元和771.1万美元，其中原材料和外购零部件分别为924.2万美元和647万美元，产成品分别为166.5万美元和123万美元[36] - 截至2022年6月30日，公司存货为1090.7万美元，2021年12月31日为771.1万美元[36] 应计产品保修负债变化 - 2022年和2021年6月30日结束的六个月内，应计产品保修负债期初余额分别为10.1万美元和14万美元，期末余额分别为8万美元和11.4万美元[39] 租赁协议变更 - 2022年4月26日，公司修改拉斯维加斯设施租赁协议，使使用权资产和租赁负债增加80万美元；2021年4月30日，修改哈姆登设施租赁协议，使使用权资产和租赁负债减少30万美元[48][49] - 2021年4月30日公司修改康涅狄格州哈姆登设施的租赁到期日，从2027年4月30日改为2023年10月31日，可选择再延长两年，修改导致使用权资产和租赁负债减少30万美元[48] - 2022年4月26日公司修改内华达州拉斯维加斯设施的租赁到期日，从2022年11月1日延长至2025年11月30日，修改导致使用权资产和租赁负债增加80万美元[49] 经营租赁费用变化 - 2022年和2021年第二季度，公司经营租赁费用分别为25万美元和23.9万美元；2022年和2021年上半年，经营租赁费用分别为48.7万美元和48.2万美元[50] 所得税情况 - 2022年第二季度，公司记录所得税收益87万美元，有效税率为 - 26.8%；2021年第二季度，所得税收益为66.4万美元，有效税率为 - 24.6%。2022年上半年，所得税收益为220万美元，有效税率为 - 24.9%；2021年上半年，所得税收益为120万美元，有效税率为 - 22.4%[52] 不确定税务状况 - 截至2022年6月30日，公司有2.9万美元与不确定税务状况相关的应计利息和罚款[55] 公司业务复苏情况 - 2022年第二季度，公司开始恢复复苏，预计将持续到年底[22] 公司流动性情况 - 公司认为运营产生的净现金、现金及现金等价物和信贷额度将提供足够流动性以满足至少12个月的义务[26]

公司整体财务状况关键指标变化 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司总资产分别为4.6283亿美元和5.0941亿美元，总负债分别为1.117亿美元和1.195亿美元，股东权益分别为3.5113亿美元和3.8991亿美元[8] - 2022年3月31日和2021年12月31日，公司总资产分别为4628.3万美元和5094.1万美元[8] - 2022年3月31日和2021年12月31日，公司股东权益分别为3511.3万美元和3899.1万美元[8] - 2022年第一季度末股东权益为3511.3万美元，2021年同期为2836.3万美元[17] - 2022年第一季度，公司股东权益期初余额为3.8991亿美元，期末余额为3.5113亿美元；2021年第一季度期初余额为3.0236亿美元，期末余额为2.8363亿美元[17] 公司净销售额关键指标变化 - 2022年和2021年第一季度，公司净销售额分别为9702万美元和8301万美元[10] - 2022年第一季度净销售额为970.2万美元，2021年同期为830.1万美元[10] - 2022年第一季度总净销售额为970.2万美元，2021年同期为830.1万美元[29] - 2022年第一季度与2021年第一季度相比，总净销售额从8301万美元增长到9702万美元[29] 公司净亏损关键指标变化 - 2022年和2021年第一季度，公司净亏损分别为4013万美元和2206万美元[10] - 2022年第一季度净亏损401.3万美元，2021年同期为220.6万美元[12][15][17] - 2022年第一季度净亏损401.3万美元，2021年同期为220.6万美元，基本和摊薄每股净亏损2022年为0.41美元，2021年为0.25美元[42] - 2022年第一季度，公司基本和摊薄每股净亏损均为0.41美元；2021年第一季度均为0.25美元[10] 公司综合亏损关键指标变化 - 2022年和2021年第一季度，公司综合亏损分别为4055万美元和2153万美元[12] - 2022年第一季度综合亏损405.5万美元，2021年同期为215.3万美元[12] 公司现金流关键指标变化 - 2022年和2021年第一季度，公司经营活动净现金使用量分别为6819万美元和3094万美元[15] - 2022年和2021年第一季度，公司投资活动净现金使用量分别为496万美元和提供1538万美元[15] - 2022年和2021年第一季度，公司融资活动净现金使用量分别为119万美元和15万美元[15] - 2022年第一季度，公司现金及现金等价物减少7463万美元，期末余额为1.1994亿美元；2021年第一季度减少1631万美元，期末余额为8728万美元[15] - 2022年第一季度经营活动净现金使用量为681.9万美元，2021年同期为309.4万美元[15] - 2022年第一季度投资活动净现金使用量为49.6万美元，2021年同期为提供153.8万美元[15] - 2022年第一季度融资活动净现金使用量为11.9万美元，2021年同期为1.5万美元[15] - 2022年第一季度现金及现金等价物减少746.3万美元，2021年同期为163.1万美元[15] - 2022年第一季度末现金及现金等价物为1199.4万美元，2021年同期为872.8万美元[15] 公司子公司财务折算方式 - 公司英国子公司以当地货币为功能货币，资产和负债按期末汇率折算，相关收入和费用按交易确认日汇率折算[20] 公司库存情况 - 2020年第一季度新冠疫情对公司客户需求和供应链造成负面影响，2021年库存水平显著下降，2022年第一季度虽有所增加但仍面临延迟和积压问题，2022年第二季度开始复苏[22] - 截至2022年3月31日，公司库存为904.8万美元，高于2021年12月31日的772万美元[33] - 2022年3月31日存货为904.8万美元，2021年12月31日为772万美元，其中原材料和外购零部件从647.9万美元增至745.6万美元，产成品从123万美元增至159.2万美元[33] 公司融资与贷款情况 - 2020年10月16日和2021年8月16日，公司通过公开发行分别筹集净收益870万美元和1120万美元[23] - 2020年5月1日，公司获得220万美元的PPP贷款，该贷款于2021年7月1日被免除[23] - 2021年第四季度，公司确认150万美元的员工保留信贷收益，并预计在2022年收到这些资金[23] - 2020年3月13日，公司与Siena Lending Group LLC签订信贷安排，提供最高1000万美元的循环信贷额度[23] - 公司在2020年10月16日和2021年8月16日通过公开发行分别筹集净收益870万美元和1120万美元[23] - 公司获得的220万美元PPP贷款于2021年7月1日被全额免除，免除金额计入2021年运营报表的“长期债务免除收益”[39][40] - 公司2021年7月1日220万美元的PPP贷款（含应计利息）获全额豁免，年利率1.0%[40] - 锡耶纳信贷安排提供最高1000万美元的循环信贷额度，到期日为2023年3月13日，借款利率为浮动利率，公司支付未使用借款0.50%的费用，截至2022年3月31日无未偿还借款，可用借款额度为350万美元[37][38] 公司合同负债与履约义务情况 - 截至2022年3月31日，公司总净合同负债为 - 66.5万美元，而2021年12月31日为 - 46.8万美元[31] - 2022年第一季度，公司确认与2021年12月31日合同负债相关的收入为40万美元，2022年3月31日总净合同负债为-66.5万美元，2021年12月31日为-46.8万美元[31] - 截至2022年3月31日，剩余履约义务的交易价格总额为1360万美元，预计未来12个月确认1320万美元[32] - 截至2022年3月31日，剩余履约义务的交易价格总额为1360万美元，预计在未来12个月、24个月和36个月分别确认收入1320万美元、30万美元和剩余部分[32] 公司产品保修负债情况 - 截至2022年3月31日，公司产品保修负债余额为9万美元，其中7.2万美元为流动负债，1.8万美元为非流动负债[36] - 2022年第一季度末应计产品保修负债为9万美元，2021年同期为11.6万美元，截至2022年3月31日，7.2万美元为流动负债，1.8万美元为非流动负债[36] 公司经营租赁情况 - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司经营租赁费用分别为23.7万美元和24.3万美元[45] - 2022年3月31日和2021年12月31日，公司经营租赁负债分别为236.1万美元和257万美元[47] - 2022年和2021年第一季度经营租赁费用分别为23.7万美元和24.3万美元，2022年3月31日经营租赁负债为236.1万美元，2021年12月31日为257万美元[45][47] 公司所得税情况 - 2022年第一季度所得税收益为130万美元，有效税率23.9%；2021年同期为60万美元，有效税率20.1%[48] - 2022年第一季度记录所得税收益130万美元，有效税率23.9%，2021年同期收益60万美元，有效税率20.1%[48] 公司税务利益与立场情况 - 截至2022年3月31日，公司总未确认税收利益为14.4万美元，预计2.8万美元将于2022年转回[50] - 截至2022年3月31日，公司有14.4万美元的总未确认税收利益，预计2.8万美元将在2022年因时效到期转回[50] - 截至2022年3月31日，公司应计不确定税务立场的利息和罚款为2.4万美元[51]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度总净销售额为970万美元，较2021年第一季度的830万美元增长17% [25] - 第一季度食品服务技术市场（FST）销售额为210万美元，较2021年第一季度下降22%；FST硬件销售额为56.3万美元，较去年第一季度的150万美元下降64% [25] - 第一季度经常性FST销售额为160万美元，较上年同期的120万美元增长30%，但环比下降26% [26] - 2022年第一季度每用户平均收入（ARPU）为638美元，低于2021年第四季度的965美元 [27] - 第一季度博彩和游戏销售额为480万美元，较2021年第一季度增长66% [28] - 第一季度POS自动化销售额为130万美元，较上年同期增长12% [30] - 第一季度TransAct服务集团（TSG）销售额为150万美元，增长11% [31] - 第一季度毛利率为30.9%，而上年同期为38.4% [32] - 第一季度运营费用为820万美元，较去年第一季度增加230万美元，增幅40% [33] - 2022年第一季度运营亏损为520万美元，占净销售额的5.3%；2021年第一季度运营亏损为270万美元，占净销售额的32.1% [35] - 2022年第一季度净亏损为400万美元，摊薄后每股亏损0.41美元；去年同期净亏损为220万美元，每股亏损0.25美元 [35] - 2022年第一季度调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）为负470万美元，去年同期为负220万美元 [36] 各条业务线数据和关键指标变化 食品服务技术市场（FST） - 第一季度销售额下降22%至210万美元，硬件销售额下降64%至56.3万美元 [25] - 第一季度新增309个付费终端，期末市场终端总数达10127个 [25] - 经常性FST销售包括软件和服务订阅以及耗材标签销售，为160万美元，较上年同期增长30%，但环比下降26% [26] 博彩和游戏市场 - 销售额为480万美元，较2021年第一季度增长66%，国内销售额增长42%，国际销售额增长119% [22][28] POS自动化市场 - 销售额为130万美元，较上年同期增长12%，预计全年销售额将继续增长，尤其是下半年 [30] TransAct服务集团（TSG） - 销售额为150万美元，增长11%，主要归因于国际备件销售增加，公司不再关注该市场产品，预计TSG收入将随时间下降 [31] 各个市场数据和关键指标变化 博彩和游戏市场 - 需求远超供应，订单积压健康，生产受零部件短缺限制，国内市场复苏，国际市场销售呈三位数增长 [11][22] POS市场 - 需求旺盛，如麦当劳对POS打印机需求大，生产即将回升，销售额较2021年第一季度增长超12% [12][22] 食品服务技术市场（FST） - 年初终端工作站和标签订单下降，4月标签销售预订强劲，终端和工作站预订量增加，包括7 - Eleven的可观订单 [13][14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 成立工程师和运营团队，在零部件缺货时设计替代组件以增加产量 [12][23] - 对大部分产品提价，以保护毛利率，提价将在第二季度体现 [24][32] - 谨慎审查运营费用，暂时减少BOHA!长期项目投资支出，待销售和市场供应条件改善后恢复 [38] - 与苹果合作，苹果介绍客户，公司有望达成首单合作 [45] - 竞争对手在某些情况下状况更差，公司有1300万美元订单积压 [58] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年第一季度业绩令人失望，但有亮点，对全年剩余时间业绩改善有信心 [7] - 食品服务技术市场年初受Omicron和大客户7 - Eleven项目推迟影响，但第二季度开始好转并将持续改善 [9][10] - 博彩和游戏及POS市场需求旺盛，但生产受零部件短缺限制，公司努力增加产量 [11][12] - 预计2022年安装5500 - 6500个新的付费BOHA!终端或工作站，产生800 - 1000万美元经常性FST收入 [20] - 价格上涨将在第二季度体现，有助于提高毛利率 [24][32] - 尽管面临供应链挑战、俄乌战争和通货膨胀等问题，但公司业务管道强劲，有信心执行全年计划 [24] 其他重要信息 - 会议包含前瞻性陈述，实际结果可能与预期有重大差异，公司无义务更新前瞻性陈述 [4] - 会议涉及非GAAP财务指标，可在新闻稿和公司网站找到与GAAP指标的对账信息 [5] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 7 - Eleven本季度新终端订单情况及对全年终端数量指导的影响 - 第二季度已收到7 - Eleven的终端订单，数量超过正常季度的500个 公司正与7 - Eleven合作确定施工计划，对实现5500 - 6500个新终端的目标有信心 此外，公司在多个业务方面有进展，如SMB业务、AccuDate 9700转换项目等 [43] 问题2: 与苹果合作的进展及订单积压情况 - 苹果不直接下订单，而是向购买iPad的客户介绍BOHA!软件 公司预计很快将完成一笔与苹果介绍客户的交易，双方还将在芝加哥举办联合活动 [45] 问题3: 大型餐厅组织的销售管道情况及参与度是否增加 - 大型餐厅组织的参与度有所增加，公司预计在NRA贸易展上会有积极反馈 餐厅面临劳动力和食品成本上升的问题，公司的解决方案可帮助其提高效率和降低成本 公司在SMB餐厅业务方面也有不错的进展，第一季度关闭20个新账户 [53][54] 问题4: 之前提到的两个相当于8500个终端的大机会进展如何 - 其中一个机会，部分加盟商已开始下单；另一个机会因审批和授权流程复杂，进展较慢，但两个机会都在推进中 另外提到的两个机会是全新的 [55] 问题5: 为保留资本而缩减的内容是什么 - 公司正在审查运营费用，将在第二季度开始削减开支，第三季度全面实施，主要是缩减BOHA!的长期投资支出，以匹配销售水平 [56] 问题6: 供应问题是已解决的问题复发还是新问题不断出现 - 供应问题是新问题不断出现，如处理器、电机驱动器、振荡器、传感器等问题相继出现，并非已解决问题复发 公司每天与供应商沟通，努力解决问题 [63][64] 问题7: 如果全年零部件短缺持续，1300万美元订单积压能否在2022年完成，是否会延至2023年 - 基于目前生产预测，公司认为1300万美元订单积压将在2022年发货，且积压订单可能会增加，尤其是FST业务方面 公司预计下半年业务量会很大 [68] 问题8: 全年毛利率的走势，是否会回到38% - 第二季度毛利率应能回升至35%左右，并持续上升 如果下半年业务如预期发展，博彩和游戏、麦当劳业务的高利润率以及费用削减将有助于提高运营利润率 [70]

公司发展历程 - 公司于1996年6月成立，8月作为Tridex Corporation子公司打印机业务的分拆独立运营，并于8月22日完成首次公开募股[15] 业务市场退出情况 - 公司于2019年底退出彩票市场，2021年12月31日退出Printrex市场[21][22] - 公司于2019年退出彩票业务，预计2020年后无相关销售；2021年退出Printrex业务，预计2021年后无相关销售[35][36] 疫情对业务的影响 - 2020年3月下旬至2021年，公司产品需求下降、销售低于预期，尤其在餐饮技术和博彩市场[18] - 公司预计新冠疫情及其经济影响持续，毛利润率将继续受到负面影响[24] - 新冠疫情对公司业务、运营、财务状况、经营成果和资本资源产生不利影响，且影响程度不确定[75] - 公司客户在赌场和食品服务行业的运营受限，导致产品需求减少[78] 融资与信贷情况 - 2020年10月16日和2021年8月16日，公司通过承销公开发行分别筹集净收益870万美元和1120万美元，分别出售138万股和842375股普通股[29] - 2020年5月1日，公司获得220万美元的薪资保护计划贷款，该贷款于2021年7月1日被免除[29] - 2021年第四季度，公司确认员工保留税收抵免150万美元，预计2022年收到款项[29] - 2020年3月13日，公司与Siena Lending Group LLC达成新信贷安排，提供最高1000万美元的循环信贷额度[29] 资本支出情况 - 2020年公司限制资本支出，2021年随着销售改善逐渐增加支出[29] 员工与设施情况 - 2021年10月4日，公司所有员工完成新冠疫苗接种，实施返岗计划，重新开放所有设施[27] - 截至2021年12月31日，公司及其子公司共有118名全职员工，员工均未加入工会[60] - 截至2021年12月31日，公司主要设施分布于多地，总面积约110,780平方英尺，均为租赁[133] 专利情况 - 截至2022年2月28日，公司持有37项美国专利和33项外国专利，有3项外国专利申请待决，专利剩余有效期为1 - 18年[42] 销售占比情况 - 2021年和2020年，公司对IGT的销售额分别占总净销售额的9%和15%[48] 订单积压与收入确认情况 - 截至2022年2月28日，公司的确定订单积压约为1420万美元，而2021年2月28日为340万美元；预计2022年确认1370万美元收入，2023年确认40万美元收入，剩余部分在2024年确认[49] 各市场销售模式 - 公司在POS市场主要通过国内外经销商和转售商销售产品，主要客户为麦当劳等快餐店[32] - 公司在赌场和博彩市场销售多种打印机，主要销售给老虎机制造商和通过经销商销售，还提供EPICENTRAL打印系统软件解决方案[33][34] - 公司TSG业务积极营销消耗品、替换零件、维护和维修服务等，在美国和国际上均有维修服务点[37] 生产情况 - 公司大部分产品由泰国和中国的第三方制造商生产，小部分在纽约伊萨卡工厂组装[39] 市场竞争策略 - 公司在各市场面临激烈竞争，策略是不断开发或授权新产品、拓展产品线、利用战略关系和海外采购降低成本[50][57] 财务亏损与盈利风险 - 公司在2020年和2021年分别净亏损560万美元和410万美元，预计未来费用增加，可能无法实现、维持或提高盈利能力[71] 运营与股价波动风险 - 公司运营结果和财务状况可能因多种因素出现季度和年度波动，若未达分析师或投资者预期，股价可能下跌[72] 股权与融资风险 - 若发行股权或债务证券筹集资金，现有股东可能被稀释，公司可能产生重大融资成本[76] 业务转型风险 - 公司向食品服务技术市场转型可能出现超出预期的运营亏损，或需寻求额外资金或采取成本削减措施[78] 供应链风险 - 公司供应链依赖泰国和中国的两家合同制造商，供应中断可能导致库存不足和成本增加[78] - 2021年12月，公司某打印机组件供应商未履行订单，虽找到替代供应商但仍造成延误[79] - 公司依赖第三方或单一来源供应商提供关键组件，供应中断可能影响生产和销售[79] 产品开发与接受度风险 - 公司的成功取决于能否及时开发或授权无硬件或软件异常且不可被欺诈操纵的新产品和技术，以及客户对这些产品的接受度[80] 软件依赖风险 - 公司依赖第三方开发、维护和托管部分餐饮服务技术软件，若关系中断或软件有缺陷，会对业务产生重大不利影响[82] 市场竞争风险 - 公司在竞争激烈的市场中面临挑战，竞争加剧可能导致价格下降、毛利率降低和市场份额流失[84] 大客户依赖风险 - 公司依赖一家大客户，若该客户订单减少、延迟或取消，会对业务产生重大不利影响[88] 宏观经济影响风险 - 公司业务受宏观经济条件影响，经济不确定性或负面趋势可能导致客户减少订单、供应商破产等，影响业务和盈利能力[89] 递延所得税资产风险 - 若市场条件恶化或经营业绩低于预期，公司可能需为递延所得税资产计提估值准备，影响业务和财务状况[90] 销售渠道依赖风险 - 公司依赖分销商和经销商销售产品和服务，他们可能减少、延迟或取消采购，对业务产生重大不利影响[92] 制造商运营风险 - 公司打印机和终端的制造和组装依赖泰国和中国的两家制造商，其运营中断会对业务产生重大不利影响[93] 制造预测风险 - 公司制造预测的高估或低估可能导致库存过剩或产品交付延迟，导致订单和客户流失[98] 国际业务风险 - 公司国际业务面临关税、贸易关系变化等风险，贸易中断会对业务产生不利影响[100] 关键人员依赖风险 - 公司依赖关键人员，若关键人员流失，会对业务产生重大不利影响[103] 贷款协议风险 - 贷款协议要求公司遵守最低超额可用性契约，需保持至少75万美元的超额借款可用性[115] 股票交易情况 - 2021年12月31日止年度，公司普通股在纳斯达克全球市场的日均交易量约为25,000股[122] 进出口费用风险 - 美国或相关国家可能对进出口施加额外关税、配额等费用，影响公司业务[104] 知识产权风险 - 无法保护知识产权可能损害公司声誉、业务和竞争地位，相关诉讼成本高昂[105][106] 第三方服务依赖风险 - 依赖第三方服务提供商托管软件和提供服务，服务中断或延迟会影响公司业务和财务状况[108] 客户续订风险 - 食品服务技术业务依赖客户续订订阅，客户续订率下降会损害公司业务和财务状况[109] 网络安全风险 - 网络安全和隐私漏洞、网络攻击等会使公司面临责任、影响业务和损害声誉[111] 法律法规风险 - 法律法规变化可能对公司业务产生重大不利影响[112] 贷款协议契约限制风险 - 贷款协议中的契约限制公司多项业务操作能力，影响公司运营和流动性[114][119] 股票增发与股价波动风险 - 公司普通股交易不活跃、分析师覆盖有限，股价可能大幅波动，增发股份可能稀释股权和导致股价下跌[120][121][124] 报告公司资格风险 - 公司为“较小报告公司”，若不再符合条件需停止使用特定规模披露要求，条件为非关联方持股市值超2.5亿美元或年收入超1亿美元且非关联方持股市值超7亿美元[127] 股东情况 - 截至2022年2月28日，公司普通股有246名登记持有人，2021年第四季度未回购普通股[138][139] 各业务线销售增长情况 - 2021年公司总净销售额约3940万美元，较2020年增长29%，各市场销售情况有增有减[144] - 2021年食品服务技术产品销售增长63%，主要因BOHA! recurring revenue增长95%，硬件销售增长33%，终端和工作站安装基数增加4130个[144] - 2021年POS自动化产品销售增长28%，主要因Ithaca 9000打印机对麦当劳销售恢复[145] - 2021年赌场和博彩产品销售增长39%，因国内外市场复苏，赌场重新开放[146] - 2021年Printrex打印机销售增长110%，但公司决定于年底退出该市场[148] - 2021年TSG销售下降14%，预计2022年将继续下降[149] - 2021年净销售额较2020年增加880万美元，增幅29%；打印机、终端和其他硬件销量增长33%至约8.2万台；平均售价上涨1%；软件、标签和其他经常性收入增加360万美元，增幅95%[167] - 2021年国际销售额较2020年增加110万美元，增幅19%，主要因国际赌场和博彩销售增长24%[168] - 食品服务技术市场2021年销售额为1262.5万美元，较2020年的773.4万美元增加489.1万美元，增幅63.2%；硬件销售增长33%，软件、标签和其他经常性收入增长95%[166][169] - POS自动化市场2021年销售额为482.5万美元，较2020年的377万美元增加105.5万美元，增幅28%，主要因Ithaca® 9000打印机销售增长28%[166][171] - 赌场和博彩市场2021年销售额为1530.2万美元，较2020年的1097.9万美元增加432.3万美元，增幅39.4%[166] - 彩票市场2021年销售额为0，较2020年的81.7万美元减少81.7万美元，降幅100%[166] - Printrex市场2021年销售额为63.1万美元，较2020年的30万美元增加33.1万美元，增幅110.3%[166] - TSG市场2021年销售额为600.3万美元，较2020年的699.5万美元减少99.2万美元，降幅14.2%[166] - 2021年赌场和博彩产品国内销售额为1017.3万美元，占比66.5%，较2020年增长48.5%；国际销售额为512.9万美元，占比33.5%，较2020年增长24.3%；总销售额为1530.2万美元，较2020年增长39.4%[172] - 2021年彩票打印机国内销售额为0，较2020年的81.7万美元下降100%；国际销售额为0，与2020年持平；总销售额为0，较2020年下降100%[174] - 2021年Printrex打印机国内销售额为17.1万美元，占比27.1%，较2020年增长106.0%；国际销售额为46万美元，占比72.9%，较2020年增长112.0%；总销售额为63.1万美元，较2020年增长110.3%[175] - 2021年TSG国内销售额为550.1万美元，占比91.6%，较2020年下降12.2%；国际销售额为50.2万美元，占比8.4%，较2020年下降31.5%；总销售额为600.3万美元，较2020年下降14.2%[176] 财务指标情况 - 2021年毛利润为1524.9万美元，较2020年的1292.9万美元增长17.9%，占总销售额的38.7%，2020年占比42.3%[177] - 2021年工程、设计和产品开发费用为747.5万美元，较2020年的570.3万美元增长31.1%，占总销售额的19.0%，2020年占比18.6%[179] - 2021年销售和营销费用为765.8万美元，较2020年的614.4万美元增长24.6%，占总销售额的19.4%，2020年占比20.1%[180] - 2021年一般和行政费用为962.6万美元，较2020年的925.5万美元增长4.0%，占总销售额的24.4%，2020年占比30.3%[181] - 2021年营业亏损为951万美元，较2020年的817.3万美元增长16.4%，占总销售额的 - 24.1%，2020年占比 - 26.7%[182] - 2021年净利息费用为9.6万美元，较2020年的5.2万美元增加；其他费用为28.3万美元，2020年为其他收入5.6万美元；员工保留信贷收益为150万美元；长期债务豁免收益为220万美元[183][184][185][186] - 2021年所得税收益为210万美元，有效税率33.3%；2020年为250万美元，有效税率31.1%[187] - 2021年净亏损410万美元，摊薄后每股亏损0.45美元；2020年净亏损560万美元，摊薄后每股亏损0.72美元[188] - 2021年现金余额较2020年12月31日增加910万美元，增幅88%，年末现金及现金等价物为1950万美元[191] - 2021年经营活动使用现金250万美元，2020年为350万美元[192] - 2021年资本支出140万美元，2020年为70万美元；2021年投资活动因收回应收票据提供现金160万美元，2020年为发放贷款使用现金60万美元[194] - 2021年融资活动提供现金1150万美元，主要来自公开发行；2020年为1100万美元[195] - 2021年12月31日，公司可疑账款备抵为21.9万美元，占应收账款总额的2.8%[156] - 2021年完成年度减值评估，未发生商誉或无形资产减值，商誉公允价值远高于账面价值[159] 信贷额度与贷款豁免情况 - 锡耶纳信贷安排提供最高1000万美元循环信贷额度，截至2021年12月31日无未偿还借款，可用借款额度510万美元[198][199] - 2021年7月8日，公司220万美元PPP贷款获全额豁免[201] 股票回购情况 - 2021年和20

财务数据和关键指标变化 - 2021年第四季度和全年初步总净收入分别为1110万美元和3940万美元，同比增长43%和29%；第四季度收入较第三季度增长5% [7] - 2021年第四季度总FST收入同比增长25%至350万美元；FST经常性收入连续三个季度超过200万美元，达到210万美元，同比增长124%；全年FST经常性收入为740万美元，高于至少700万美元的指引预期 [8] - 2021年第四季度赌场和博彩市场收入为490万美元，同比增长84%；全年收入为1530万美元，较2020年增长39% [18] - 2021年第四季度POS自动化销售为120万美元，全年为480万美元，分别同比增长23%和28% [33] - 2021年第四季度Printrex销售为20万美元，全年为63.1万美元 [34] - 2021年第四季度TransAct服务集团（TSG）销售为130万美元，全年为600万美元，分别同比增长3%和下降14% [35] - 2021年第四季度毛利率为39.7%，2020年同期为30.6%；全年毛利率为38.7%，2020年为42.3% [36] - 2021年第四季度运营费用增加180万美元，增幅37%至690万美元；全年增加370万美元，增幅70%至2480万美元 [37] - 2021年第四季度净亏损73.5万美元，合每股摊薄亏损0.07美元；全年净亏损410万美元，合每股摊薄亏损0.45美元 [42] 各条业务线数据和关键指标变化 - FST业务：2021年第四季度硬件销售同比下降24%，全年同比增长33%；经常性销售第四季度为210万美元，全年为740万美元，分别同比增长124%和95%；第四季度ARPU为965美元，较第三季度下降51美元 [8][28][29] - 赌场和博彩业务：第四季度收入同比增长84%，全年增长39%；国际市场第四季度环比增长100%，较第三季度增长32% [18][32] - POS自动化业务：第四季度和全年销售分别同比增长23%和28% [33] - Printrex业务：2021年第四季度有最终销售，未来预计无销售 [34] - TSG业务：预计收入将随时间下降，第四季度略有增长可能因零件短缺使客户维修现有打印机 [35] 各个市场数据和关键指标变化 - FST市场：第四季度总FST收入创历史新高，同比增长25%；经常性收入连续三个季度超200万美元 [8] - 赌场和博彩市场：国内市场需求强劲，国际市场反弹，第四季度国际市场环比增长100% [18] - POS市场：2021年有增长，预计2022年销售将翻倍 [17] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正向软件和服务组织转型，预计2022年增加6500 - 7500个付费终端及服务，实现1050 - 1100万美元的经常性FST收入 [25][26] - 与苹果合作，向餐厅市场推广BOHA技术，共同开展客户和销售活动 [15][16] - 实施硬件价格上调以应对成本上升和通胀，未遭客户抵制 [24] - 公司在供应链管理上领先于竞争对手，部分竞争对手客户转向公司产品 [21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 全球供应限制和疫情影响公司业务，芯片短缺和供应商生产延迟影响库存补充 [19][20] - 尽管面临劳动力和食品短缺问题，FST市场机会众多，公司对未来业务前景感到兴奋 [12][15] - 赌场和博彩市场国内需求持续强劲，国际市场反弹，预计2022年需求加速 [18] 其他重要信息 - 公司有一名程序员在基辅，已撤离，公司表达对其安全的关切 [43] - 公司将参加Roth Capital投资者会议，董事长将进行一对一交流 [44] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 供应和劳动力约束对公司预期结果的影响如何量化 - 公司预计基于芯片可用性提供6500 - 7500个终端或工作站，若芯片情况改善会调整预期；目前面临芯片供应问题，主要因疫情和全球供应短缺，但与芯片制造商合作有进展 [48][50] 问题2: 公司销售、管理和合作伙伴方面的市场表现如何 - 中小企业业务成功，通过直接与部分门店合作赢得业务；直接销售方面缺乏销售人员，尤其是FST业务的销售主管，但客户成功团队可提供支持 [55][56] 问题3: 考虑供应链约束，2022年终端的混合情况如何 - 公司销售BOHA终端和工作站，预计下半年销售大于上半年，因芯片供应问题；新赢得的项目需数月完成标签设计和培训，预计订单将在未来几周开始 [62][63][64] 问题4: 如何考虑不同市场终端的分配 - 公司采用先到先得原则，促使客户提前确定需求并下单，这对销售团队与客户沟通有积极影响 [66] 问题5: 赌场和博彩行业的情况如何，市场正常化后前景怎样 - 美国市场回升，欧洲市场恢复且有订单，亚洲市场仍疲软，尤其是中国澳门；公司在部分市场获得市场份额，因竞争对手无法按时供货 [68][69] 问题6: 工程方面的重新设计涉及哪些业务，进展如何 - 公司所有硬件产品都在重新设计，以适应新芯片；工程团队按计划进行，预计年底完成所有产品重新设计，主要问题是获取芯片 [77][79][80] 问题7: 管道中的两家大型餐厅组织的8500个终端机会如何，大型餐厅组织的态度有无变化 - 有实际技术需求的餐厅会推动项目，如需要标签打印；而仅关注劳动力节省等但无紧迫需求的餐厅会因劳动力、食品短缺和通胀问题推迟项目；公司需管理客户期望和供应现有客户 [83][84][85] 问题8: 近期通胀是否提高BOHA客户的标签定价 - 公司正在实施第二次价格上调，将价格上涨分为两部分，一部分用于支付空运费用，另一部分用于应对通胀；与客户沟通透明，客户理解价格上涨 [92][94] 问题9: 第四季度BOHA单位的ARPU情况及2022年预期 - 公司认为平均每单位收入可在1000 - 1200美元之间；第四季度ARPU受为海外客户提供信用影响 [96] 问题10: 2022年预计实现多少BOHA单位安装 - 预计为6500 - 7500个；公司目前市场上有近60000个终端 [97] 问题11: 公司为股东做了什么，如何扩大股东基础 - 过去一年半的两次融资旨在扩大股东基础；公司有优秀的投资者关系公司ICR协助推广；公司专注业务增长，期望提升股价，如增加终端数量以提高经常性收入 [102][106]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度初步总净收入为1060万美元，同比增长46%，是2019年第四季度以来的最高数字 [9] - 净收入为91万美元，调整后息税折旧及摊销前亏损为120万美元 [9] - 第三季度毛利率为40.6%，上年同期为45.9% [42] - 第三季度运营费用增加110万美元，即23%，达到590万美元 [45] - 第三季度运营亏损为160万美元，占净销售额的15.1%，2020年第三季度运营亏损为150万美元，占净销售额的20.3% [47] - 2021年第三季度净收入为91万美元，即每股摊薄收益0.09美元，去年同期净亏损为86.7万美元，即每股0.11美元 [49] - 调整后2021年第三季度净亏损为130万美元，即每股摊薄亏损0.13美元 [49] - 调整后2021年第三季度息税折旧及摊销前利润为负120万美元，去年同期为负86.9万美元 [50] 各条业务线数据和关键指标变化 食品服务技术（FST）业务 - 第三季度FST总收入再创历史新高，同比增长40%，达到330万美元 [10] - FST经常性收入连续第二个季度至少达到200万美元，较上年同期增长28% [10] - 第三季度新增807个付费终端，市场上终端总数达到8749个，2021年迄今新增3061个付费终端 [13] - 2021年第三季度每用户平均收入（ARPU）为1016美元，低于2021年第二季度的1179美元 [18] 赌场和博彩业务 - 该季度收入为400万美元，同比增长100%，环比增长16% [22] POS自动化业务 - 销售额同比增长60%，达到120万美元 [39] Printrex业务 - 收入为16万美元，较去年第三季度增长50% [40] 交易服务集团（TSG）业务 - 整体销售额下降12.2万美元，即6%，至200万美元 [41] 各个市场数据和关键指标变化 国内赌场市场 - 较去年第三季度增长71% [38] 国际赌场和博彩市场 - 销售额提高到140万美元，比受疫情影响的2020年第三季度增长了两倍多 [39] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过降低BOHA!硬件产品的利润率，加速终端安装基础的增长，以推动更有利可图的FST经常性收入，如软件订阅服务和标签销售 [43] - 公司与苹果合作，借助苹果推广iPad的机会，降低自身技术的成本，提高市场竞争力 [64] - 公司竞争对手因库存不足而缺货，公司凭借较大的库存优势，在销售点和博彩市场抢占了一定的市场份额 [92] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 劳动力短缺和供应链问题给公司业务带来了一定的挑战，但也凸显了公司BOHA!系统的重要性，当这些问题改善时，公司有望抓住机会实现增长 [17] - 赌场和博彩行业预计在2021年剩余时间和2022年将继续增加支出 [23] - 未来两到三年，餐厅后厨技术将成为市场的焦点，公司有望受益于这一趋势 [106] 其他重要信息 - 公司在8月完成了第二次融资，通过承销公开发行约84.2万股普通股，扣除承销和其他相关费用后，净收益约为1130万美元，截至2021年第三季度末，公司拥有1870万美元现金，无未偿还债务 [51] - 公司2021年获得220万美元的薪资保护计划（PPP）贷款豁免，确认为其他收入 [48] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 能否量化劳动力问题对安装业务的影响，以及供应问题对客户需求的影响？ - 公司有一个大客户在安装终端时面临零部件短缺、烤箱短缺和施工延误等问题，但公司仍预计今年向其发货2000个终端 [54] - 便利店市场对新鲜食品项目的需求增加，为公司带来了新的订单机会；餐厅市场因劳动力问题，对后厨技术的需求迫切，公司收到了很多相关咨询 [55] 问题2: 与苹果合作在餐厅市场的预期成果如何？ - 苹果推广iPad使餐厅公司已经采购了iPad，公司的解决方案相对成本降低，只需提供工作站即可，苹果还与公司分享销售信息，并积极与公司合作，共同推动业务发展 [64] 问题3: 能否量化或比较9月和10月FST年度经常性收入（ARR）的增长与第二季度平均水平的差异？ - 第三季度软件销售增加，主要是因为公司在餐厅市场的渗透率提高，虽然第三季度与去年同期相比，去年有一笔额外的标签销售，但今年第三季度的销售额实际上更高 [76] - 7月和8月受德尔塔变种影响，业务放缓，9月随着变种影响减弱，标签销售大幅增长，并持续到10月，第三季度是软件销售最好的季度 [78] 问题4: 第三季度是否受到组件和供应链挑战的影响，还是这一问题更影响第四季度和明年年初？ - 第三季度博彩业务订单激增，但因供应链问题无法接受更多订单，部分产品库存耗尽，公司运营团队尽力获取零部件，但成本增加，预计第四季度仍会受到影响 [84] - 供应商出现“取消承诺”现象，即临近发货时通知延迟，给公司带来了新的挑战 [88] - 公司推出的新Epic Edge打印机有助于推动博彩市场的销售，且公司库存优势使其在销售点和博彩市场抢占了一定份额，但也加剧了自身的短缺问题 [90] 问题5: 能否预测2022年BOHA!终端的安装数量范围？ - 公司正在洽谈的机会涉及超过1万个终端，但具体安装数量取决于客户的准备情况，便利店市场的机会相对更容易把握，而餐厅市场的交易时间较难确定 [93] 问题6: 供应链挑战如何影响销售过程，是否加速了公司的业务机会？ - 劳动力成本上升使餐厅意识到后厨技术的重要性，未来两到三年，后厨技术将成为市场焦点，一旦供应链问题得到改善，公司将迎来良好的发展时机 [104] 问题7: 中小企业（SMB）市场在本季度的表现如何，从长期来看，它能否为公司提供更可靠、可预测的收入流？ - 公司增加了一名销售人员，并即将开展另一项重大营销活动，中小企业市场业务增长迅速，很多新业务来自中小企业，公司可能会再增加人员 [110]

公司运营事件 - 2020年3月20日公司实行多数员工居家办公，2021年10月4日所有员工完成新冠疫苗接种并恢复现场办公[65][66] - 2020年1月23日，董事会宣布停止公司普通股的季度现金股息[124] 融资与贷款情况 - 2020年10月16日和2021年8月16日，公司通过承销公开发行分别筹集净收益870万美元和1130万美元，分别出售138万股和84.2375万股普通股[67] - 2020年5月1日公司获得220万美元薪资保护计划贷款，2021年7月1日该贷款被豁免[67] - 2020年3月13日公司与Siena Lending Group LLC达成新信贷安排，提供最高1000万美元循环信贷额度[67] - 2020年3月13日与Siena Lending Group LLC签订Siena信贷安排，提供最高1000万美元的循环信贷额度，到期日为2023年3月13日[120] - 2021年7月8日，公司220万美元的PPP贷款（含应计利息）被SBA全额免除[123] 资本支出情况 - 2020年公司限制资本支出，2021年随着销售改善逐渐增加支出[67] - 2021年前九个月资本支出80万美元，2020年同期为60万美元；2021年资本支出预计约为120万美元[117][118] 市场与销售情况 - 2020年第二季度起公司产品需求下降、销售低于预期，2021年前九个月有所改善但仍低于2019年[56] - 公司预计食品服务、博彩和石油天然气行业的疫情相关干扰将持续影响业务[55] - 公司预计2021年赌场对新老虎机的购买意愿下降，影响博彩打印机销售[58] - 公司计划2021年底退出Printrex市场，之后不再有该市场销售[60] - 公司计划在年底退出Printrex市场，预计2021年后无Printrex销售[82] 疫情对公司影响 - 新冠疫情导致公司毛利率下降，预计疫情持续期间仍将受负面影响[62] 2021年第三季度财务数据关键指标变化 - 2021年第三季度净销售额较2020年同期增加330万美元，增幅46%[74] - 2021年第三季度打印机、终端和其他硬件销量同比增长91%，达约22000台[74] - 2021年第三季度打印机、终端和其他硬件平均售价较2020年同期下降3%[74] - 2021年第三季度国际销售额较2020年同期增加90万美元，增幅85%[75] - 2021年第三季度毛利润增加100万美元，即29%，主要因销售额较2020年第三季度增长46%；但毛利率下降530个基点至40.6%[84] - 2021年第三季度工程、设计和产品开发费用增加40万美元，即30%，预计全年该费用将增加[85] - 2021年第三季度销售和营销费用增加60万美元，即51%，预计剩余时间该费用将继续增加[86] - 2021年第三季度一般和行政费用增加1%，预计全年该费用将增加[87] - 2021年第三季度营业亏损增加10万美元，即9%，因销售额增长被毛利率下降和营业费用增加抵消[88] - 2021年第三季度净利息费用从1.9万美元增至2.9万美元，预计全年利息费用将增加[89] - 2021年第三季度其他费用为6.9万美元，而2020年为其他收入11.6万美元，主要因外汇损失[90] - 2021年第三季度因PPP贷款豁免获得220万美元收益[91] 2021年第三季度各条业务线数据关键指标变化 - 2021年第三季度食品服务技术销售额较2020年同期增加93.3万美元，增幅39.7%[72] - 2021年第三季度POS自动化产品收入较2020年同期增加44.6万美元，增幅60.1%[72] - 2021年第三季度博彩市场产品销售额较2020年同期增加202.7万美元，增幅100.9%[72] - 2021年第三季度Printrex打印机销售额较2020年同期增加5.3万美元，增幅49.5%[72] - 2021年第三季度TSG市场销售额较2020年同期减少12.2万美元，降幅5.8%[72] - 2021年第三季度国际TSG收入较2020年第三季度下降，主要因国际客户服务销售减少83%[84] 2021年前九个月财务数据关键指标变化 - 2021年前九个月净销售额增加540万美元，即24%，打印机等硬件销量增长28%，平均售价增长1%[95][96] - 2021年前九个月毛利润10831000美元，较2020年的10557000美元增长2.6%，但毛利率从46.2%降至38.3%[106] - 2021年前九个月工程、设计和产品开发费用5483000美元，较2020年的4197000美元增长30.6%[107] - 2021年前九个月销售和营销费用5109000美元，较2020年的4885000美元增长4.6%[108] - 2021年前九个月经营亏损7025000美元，较2020年的5512000美元增长27.4%[111] - 2021年前九个月现金及现金等价物余额较2020年底增加8300000美元，达18700000美元，主要因融资活动[116] - 2021年前九个月经营活动使用现金390万美元，2020年同期为420万美元[117] - 2021年前九个月融资活动提供现金1150万美元，主要来自公开发行净收益1130万美元和股票期权行权收益30万美元；2020年同期为220万美元[119] - 2021年应收账款增加310万美元，增幅93%；存货减少490万美元，降幅44%；应付账款减少20万美元，降幅14%[120] - 2020年应收账款减少140万美元，降幅22%；存货增加40万美元，增幅4%；应付账款减少70万美元，降幅23%[120] 2021年前九个月各条业务线数据关键指标变化 - 2021年前九个月POS自动化产品收入3608000美元，较2020年的2781000美元增长29.7%，主要因Ithaca® 9000打印机销量增长30%[98] - 2021年前九个月赌场和博彩产品收入10368000美元，较2020年的8300000美元增长24.9%，国内热感赌场打印机销量增长42%，国际增长5%[99][100] - 2021年前九个月彩票打印机无销售，2020年为817000美元，公司于2019年底退出彩票市场[101] - 2021年前九个月Printrex打印机收入431000美元，较2020年的232000美元增长85.8%，国际市场在油气市场销量增加，国内下降[102][103] - 2021年前九个月TSG市场收入4753000美元，较2020年的5778000美元下降17.7%，国内服务、备件和耗材收入均下降[104] 公司资金需求与表外安排 - 公司认为现有现金及等价物、经营活动现金流、公开发行收益和Siena信贷安排借款能满足至少未来十二个月的资金需求[126] - 截至2021年9月30日，公司没有对财务状况等有重大影响的表外安排[127]